Anuario OPYPA 2013

Arroz: situación y perspectivas

Ing. Agr. Lucía Salgado

1. Escenario local

Cuadro 1 a. Resumen variables claves

Variable (Zafra Agrícola)Unidad de

medida2003/04 2011/12 2012/13

Var. Promedio

anual

2003/04 -

Var. última

zafra

Actividad

Area sembrada miles de hás 186 181 173 -0,3% -4,7%

Producción miles de ton. 1.263 1.424 1.355 1,5% -4,9%

Rendimiento medio kg. / há 6.771 7850 7.841 1,9% -0,1%

Explotaciones fase primaria Número 639 613 548 -0,5% -10,6%

Empresas industria Número 15 20 28 3,7% 40,0% Fuente: OPYPA en base a datos de la Comisión Sectorial del Arroz 1.1. Actividad

La superficie sembrada en la zafra 2012/13 fue de 173 mil hectáreas (5% inferior a la zafra 2011/12), con una producción de 1,3 millones de toneladas. A pesar de que en los últimos años el rendimiento creció a una tasa promedio anual cercana a 2%, las condiciones climáticas no permitieron que el cultivo manifestara todo su potencial en la última zafra, por lo cual la producción final presentó el mismo descenso en porcentaje que el área sembrada. Se estima que en la zafra 2013/14 la superficie alcanzaría las 175 mil hectáreas, entre otras razones por tener prácticamente asegurado el abastecimiento de agua para el riego del cultivo. Las variedades a sembrar mantienen su participación en el total: El Paso 144 43%, Olimar 26% y Tacuarí 15%. A nivel industrial el 87% la producción se encuentra en manos de cinco molinos, el 13% restante lo reciben y elaboran firmas exportadoras y molinos de menor porte.

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Gráfica 1. Zafra 2011/12 - Porcentaje del arroz recibido por las industrias

Fuente: OPYPA en base a datos de la Comisión Sectorial del Arroz

El mercado doméstico representa menos del 5% del total de arroz comercializado, siendo COOPAR la empresa con mayor volumen de ventas seguido por SAMAN, cuya participación ha crecido en los últimos años. 1.2. Resultados

El precio provisorio para la zafra 2012/13 fue fijado en 13,30 US$/bolsa (266 dólares por tonelada), incluida la devolución de impuestos, un incremento de 3% respecto de la zafra anterior. El precio definitivo de la zafra 2011/12 había sido de 12,93 US$/bolsa de 50 kilos (258,60 dólares por tonelada), representando un aumento de 3,7% respecto al precio recibido por los productores en la zafra 2010/11. La mejora en el precio 2012/13 va en concordancia con el incremento del valor FOB de las exportaciones (5%) en la última zafra. Esa mejora del precio recibido por los productores asociado a un descenso en el precio de determinados insumos (principalmente fertilizantes

1) y el aumento en el tipo de cambio, permitieron un incremento en el margen

bruto de la actividad.

1 Un informe del Banco Mundial (octubre/2013) establece que el precio de los fertilizantes

presentaría un descenso en los próximos años como consecuencia de un descenso en sus costos de producción, lo cual daría lugar a reducciones en el costo del cultivo.

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Cuadro 1 b. Resumen variables claves

Precios, Costos (Año agricola) 2003/2004 2011/2012 2012/2013

Var. Promedio

anual

2003/04 -

2011/12

Var. última

zafra

Precio arroz al productor puesto en

molinoUS$/ t

168 259 2666% 3%

Precio medio de exportación (arroz

blanco)US$/ t

329 545 5747% 5%

Gas oil US$/ litro 0,48 1,75 1,7 18% -3%

Tarifa eléctrica US$/ Kw 0,06 0,17 0,16 14% -6%

Mano de obra (capataz general) US$/mes 132 640 700 22% 9%

Urea US$/ t 264 710 648 13% -9%

Fertilizante fosfatado US$/ t 300 865 778 14% -10%

Tipo de cambio promedio u$/US$ 27,7 18,52 20,99 -5% 13% Fuente: OPYPA en base a datos de USDA – BCU - DIEA A pesar de los factores antes mencionados, tomando como base 100 el año agrícola 2003/04 se debe destacar la influencia negativa del incremento de los principales componentes del costo, en particular se destaca el mayor deterioro en relación a la mano de obra y el combustible.

Cuadro 1 c. Resumen variables claves

Índices de Rentabilidad 2003/2004 2012/2013

Precio arroz chacra / gas oíl Índice 2003/ 04 =100 100 45

Precio arroz chacra / mano de obra Índice 2003/ 04 =100 100 59

Precio arroz chacra / tarifa eléctrica Índice 2003/ 04 =100 100 30

Precio exportación / gas oíl Índice 2003/ 04 =100 100 49

Precio exportación / mano de obra Índice 2003/ 04 =100 100 65

Precio exportación / tarifa eléctrica Índice 2003/ 04 =100 100 33

Fuente: OPYPA en base a datos de USDA – BCU - DIEA No obstante el incremento de los precios recibidos por el productor, el sector en los últimos años ha tenido problemas para enfrentar los costos del cultivo, determinando un incremento de la deuda del sector primario arrocero con la banca pública y privada (Cuadro 2).

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Cuadro 2. Endeudamiento sector primario

2005/2006 2011/ 2012 2012/ 2013Últimos 5

ciclos (*)

Última

zafra

46,6 102,4 155,2 19% 52%

35,3 100,7 154,5 23% 53%

11,33 1,69 0,69 -33% -59%

24% 2% 0%

0,37 0,16 0,33 -2% 107%

Stock de créditos en moneda extranjera 46,2 102,2 154,8 19% 51%

Dolarización 99% 100% 100%

Deuda con banca pública 31,8 48,7 55,9 8% 15%

Deuda con banca privada 14,8 52,5 97,7 31% 86%

Variación

Stock de créditos en moneda nacional

Stock de créditos totales

Stock de créditos vigentes

Stock de créditos vencidos

Morosidad

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos del Banco Central Pese al aumento del endeudamiento del sector primario, datos del Banco Central indican que la morosidad del sector es prácticamente nula. Para poder hacer frente al endeudamiento generado y atender la necesidad de capital de giro para encarar los costos del cultivo se instrumentará un nuevo “Fondo Arrocero”, similar a los de los años 2003 y 2006. El instrumento está regulado por la Ley Nº 19.149 del 24 de octubre de 2013, que en sus artículos Nº 166 y Nº 167 modifica el artículo 1º y los incisos 1º y 2º del artículo 2º de la Ley 17.663 del 11 de julio de 2003. Las modificaciones regirán a partir del 1º de enero de 2014, razón por la cual el decreto que reglamente este tercer Fondo de Financiamiento y Reconstrucción de la Actividad Arrocera (FFRAA III) será efectivo a partir de dicha fecha. El monto del FFRAA III será de 40 millones de dólares y se financiará con la retención del 2% sobre el valor FOB de todas las exportaciones de arroz en cualquier grado de elaboración. Las condiciones para acceder al nuevo fondo arrocero se reglamentarán mediante decreto y serán iguales a las establecidas para el FFRAA I en el decreto 392/003. Las zafras a considerar son: 2010/11 – 2011/12 - 2012/13 y se exigirá haber sembrado en la zafra 2013/14. A nivel industrial el endeudamiento también se incrementó, aunque en menor proporción que la del sector primario, mientras que la morosidad es prácticamente nula (Gráfica 2).

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Gráfica 2. Stock de endeudamiento industrial total (Moneda nacional y extranjera; millones de USD)

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos del Banco Central 1.3. Comercio exterior En el año comercial 2012/13 (año agrícola 2011/12) Brasil representó el 25% del volumen total exportado, seguido por Perú e Irak. En el período marzo - octubre de 2013 Irak paso a ser el principal destino de las exportaciones de arroz uruguayas (24% del total exportado), seguido por Perú (17%), Brasil (15%) e Irán (12%). Considerando los precios FOB promedios, el mayor corresponde a Perú (617 US$/t), seguido por Irak (589 US$/t) e Irán (577 US$/T), mientras que el FOB Brasil se encuentra 100 US$/t por debajo del de Perú. Esta diferencia es la mayor de los últimos años donde el diferencial de precios entre Perú y Brasil se encontraba en el entorno de los 50 a 60 US$/t.

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A pesar de tener el Perú un sistema de franja de precios

2 por el cual el precio FOB del

arroz uruguayo es el mayor, Uruguay se mantiene como principal abastecedor de arroz (79% del total de las importaciones de arroz del Perú en el período enero – octubre 2013).

Gráfica 3. Precio promedio de exportación

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos del USDA y URUNET El precio FOB del arroz uruguayo ha mantenido su tendencia creciente, al igual que los restantes países del Mercosur, independientemente que a nivel internacional se dé un descenso en las cotizaciones. En el período 2003/04 – 2011/12 el valor de las exportaciones creció a una tasa del 13% anual mientras que el volumen lo hizo a una tasa del 5% anual. Con respecto al destino de

2 Sistema de franja de precios: mecanismo adoptado a nivel de la Comunidad Andina para estabilizar

el costo de importación de un grupo determinado de productos agropecuarios, entre los cuales se encuentra el arroz. El mecanismo consiste en aumentar el arancel ad-valorem cuando el precio internacional está por debajo del nivel piso, y rebajar dicho arancel, hasta cero, cuando dicho precio está por encima del techo. La franja de precios equivale a convertir el arancel en un factor variable que se ajusta automáticamente para contrarrestar las fluctuaciones externas del precio internacional. Los Precios Piso y Techo de cada franja se fijan anualmente, mientras que los precios de referencia se modifican cada quince días.

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las exportaciones se destaca el hecho de que, a pesar de haberse producido cambios en los principales países a los cuales se exporta (descenso de la participación de Brasil), se mantiene la concentración de las exportaciones en pocos países.

Cuadro 3. Resumen variables claves

Comercio Exterior (Año Agrícola) 2003/04 (*) 2011/12(*)2012/13

(*)(**)

Var. Promedio

anual

2003/04 -

2011/12

Exportaciones : miles de USD 193.888 531.005 289.010 13%

Con cáscara (1006.10) 17.234 28.363 1.456 6%

Cargo (1006.20) 35.487 62.376 21.649 7%

Blanco (1006.30) 130.217 404.112 245.538 15%

Quebrado (1006.40) 10.950 36.153 20.368 16%

Exportaciones : toneladas 700.008 1.003.879 521.856 5%

Con cáscara (1006.10) 93.597 64.490 4.276 -5%

Cargo (1006.20) 139.419 128.093 43.581 -1%

Blanco (1006.30) 411.292 708.450 412.323 7%

Quebrado (1006.40) 55.699 102.846 61.675 8%

Concentración Export. por destino (*) % 50 62 42 3%

Concentración Export. por empresa (*) % 64 67 69 1%

Precio en Tailandia (100% grado B) US$/ t FOB 220 590 560 13%

Precio en U.S.A. (Grano largo-

Elaborado Golfo)US$/ t FOB 375

575630 5%

Fuente: OPYPA en base a datos de USDA – BCU (*) Corresponde al año comercial (marzo – febrero) 2004/05 - 2012/13 - 2013/14 (**) Período marzo - setiembre 2013

2. Marco externo

2.1. Mercosur

En Brasil el cierre de la zafra 2012/13 presentó una reducción del área sembrada, lo cual no se vio reflejado en la producción por los altos rendimientos obtenidos, principalmente en la zona de Río Grande del Sur (principal estado productor de arroz de Brasil). La CONAB estima que en la presente zafra el área sembrada con arroz se mantendrá en niveles similares a los del 2012/13, mientras que la producción presentaría un incremento del orden del 3%. En el período enero - setiembre el principal origen de las importaciones de arroz brasileño (NCM: 1006) fue Argentina (36%), seguido por Paraguay (33%) y Uruguay (26%). En los

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últimos años Uruguay dejó de ser el principal abastecedor de arroz al Brasil entre los países que integran el Mercosur, ocupando Argentina el primer lugar. A pesar de que en los últimos años Brasil ha incrementado su participación en el mercado mundial de exportación, se mantiene como país netamente importador de arroz. En el período 2004/05 – 2012/13 sólo en tres zafras las exportaciones superaron a las importaciones. No obstante, informes de la Conab consideran que en los próximos años el volumen a exportar seguirá incrementándose de manera de llegar a un balance positivo en relación a las importaciones.

Gráfica 4. Brasil - Exportación, Importación, Relación exportación/importación

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos de la CONAB En relación a las exportaciones brasileñas los principales destinos son los países africanos (en especial Senegal, Nigeria, Benín), siendo el arroz blanco la categoría más exportada. A pesar de que su participación en el volumen total de arroz comercializado a nivel mundial es muy pequeña, en los últimos años la misma se duplicó (2% del mercado mundial en el presente año). Fuentes especializadas brasileñas ponen como principales factores de este incremento las medidas tomadas por el gobierno brasileño para reducir las barreras arancelarias y no arancelarias de manera de poder ingresar a otros países importadores, caso de Nigeria e Irak.

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Gráfica 5. Brasil: destinos de las exportaciones de arroz

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos de URUNET

En Brasil el precio promedio de exportación del arroz elaborado (NCM: 1006.30.21) presenta una tendencia similar a los demás países de la región, debiéndose destacar que en lo que va del año 2013 el precio promedio de exportación del arroz elaborado blanco es superior al de Argentina y de Uruguay.

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Gráfica 6. Brasil – Argentina – Uruguay

Precio promedio de exportación arroz blanco (NCM: 1063021)

Fuente: elaborado por OPYPA en base a datos de URUNET En Argentina el área sembrada en la zafra 2012/13 presentó un descenso del orden del 3% respecto a la zafra anterior, con una producción de 1.56 millones de toneladas. La mayor disminución del área se dio en las provincias Entre Ríos y Santa Fe debido principalmente a los altos costos del bombeo y la posibilidad de sembrar otros cultivos con mayor rentabilidad. Según datos del Ministerio de Agricultura, Ganadería y Pesca de Argentina la zafra 2013/14 alcanzaría las 234 mil hectáreas, apenas superior a la zafra 2012/13. Los principales destinos de las exportaciones de arroz en los meses transcurridos del 2013 son Brasil, Irán, Irak y Senegal. En los últimos años la participación de Irán e Irak como destino se han incrementado, mientras que en el año 2012 representaron el 6% y 3% respectivamente, en el periodo enero – octubre 2013 representan el 11% y 20%. 2.2. Mundial La producción mundial de arroz en el año 2013 presentó un incremento del 1%, siendo los países que más incrementaron su producción Estados Unidos, Camboya y Filipinas, mientras que el consumo tuvo un aumento del 1,5%. El arroz, a diferencia de otros granos,

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tiene como principal destino el consumo humano por lo que las expectativas de incremento en las necesidades del mismo se basan principalmente en el aumento mundial de la población. Asimismo, se debe considerar que la mejora en los ingresos per cápita en algunas regiones del mundo ha determinado cambios en los hábitos de consumo, sustituyendo el arroz por productos de mayor calidad alimenticia. Estas características determinan que, a diferencia de la mayoría de los granos, el comercio mundial en los próximos años se espera no presente grandes variaciones. Según informe del USDA en la próxima zafra los principales importadores de arroz seguirán siendo China y Nigeria. A partir del año 2011 el gobierno de India dejó sin efecto la prohibición de exportar arroz no basmati, por lo cual sus exportaciones en los últimos años prácticamente se triplicaron. Esto sumado a la reducción de las exportaciones por parte de Tailandia, determinó que la India se convirtiera en el principal exportador mundial de arroz (en la zafra 2012/13 la exportaciones de la India fueron 33% más altas que las de Tailandia).

Gráfica 7. Exportación mundial (en miles de toneladas)

Fuente: OPYPA en base a datos del USDA El programa de hipoteca del arroz del gobierno de Tailandia (compra del arroz con cáscara por parte del gobierno a los agricultores a precios por encima de los del mercado), desde finales de 2011, determinó una disminución de las exportaciones de arroz por parte de

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dicho país, posicionándolo en el tercer lugar a nivel mundial. Esto provocó un incremento en los precios de exportación del arroz blanco 100%B, por encima del precio de exportación de Estados Unidos (2/4, Grano Largo) y de sus principales países competidores de la región asiática. Así, Tailandia redujo su participación en el mercado internacional, siendo sustituido principalmente por India y Vietnam. A principios del 2013 los precios de referencia Fob Tailandia 100%B comenzaron a descender a niveles cercanos a los de exportación de India y Vietnam debido a la presión ejercida por la venta de los stocks de intervención.

Gráfica 8. Precios internacionales de arroz elaborado

Fuente: OPYPA en base a información de Osiriz/Infoarroz Estimaciones del USDA para la zafra 2013/2014 dan un incremento menor al 1% de la producción. Los stocks finales presentaron un incremento del orden del 2% en los dos últimos años (si se consideran los cuatro últimos año el incremento fue del orden del 9%), alcanzando los niveles más altos de los últimos 10 años. Esto se explica en gran medida por la política de soporte de precios llevada a cabo por Tailandia.

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3. Fuentes consultadas Asociación Cultivadores de Arroz – Uruguay Banco Central del Uruguay (BCU), Estadísticas de Comercio Exterior (en Servicio Urunet) Banco Central del Uruguay (BCU), datos de endeudamiento bancario. Comisión Sectorial del Arroz – Uruguay Compañía Nacional de Abastecimiento – CONAB – Brasil Ministerio de Agricultura, Ganadería y Pesca – Argentina USDA – Estados Unidos