FACTORAJE FINANCIEROFACTORAJE FINANCIERO

CP HUGO HERNÁNDEZ CP HUGO HERNÁNDEZ MUÑOZMUÑOZ

DESARROLLO DEL FACTORAJE DESARROLLO DEL FACTORAJE FINANCIEROFINANCIERO

PORQUE SURGE EL FACTORAJE

Por los diversos problemas que ocasionaban las ventas a crédito

QUE PROBLEMAS OCASIONAN LAS VENTAS A CREDITO:

Administrativos

De Riesgo

Financieros

QUE ES EL FACTORAJE QUE ES EL FACTORAJE FINANCIEROFINANCIERO

Es un acuerdo entre una empresa Es un acuerdo entre una empresa (Cedente)(Cedente) y una y una compañía de Factoring compañía de Factoring (Factor)(Factor), mediante el cual el , mediante el cual el CedenteCedente, a cambio de un conjunto de servicios , a cambio de un conjunto de servicios Administrativo - FinancierosAdministrativo - Financieros, cede total o parcialmente , cede total o parcialmente al al FactorFactor los créditos comerciales a corto plazo los créditos comerciales a corto plazo generados por las ventas a sus clientes generados por las ventas a sus clientes (Deudor)(Deudor), tanto , tanto dentro del territorio nacional como en el extranjero, de los dentro del territorio nacional como en el extranjero, de los productos y servicios que comercializa. productos y servicios que comercializa.

PERSONAS QUE INTERVIENEN EN PERSONAS QUE INTERVIENEN EN EL FACTORAJEEL FACTORAJE

Prestatario

Cedente o Cliente: Es la empresa que vende sus Cuentas por Cobrar, las que se originaron producto de la venta de bienes o servicios al crédito

Factor

Es una institución financiera que compra las Cuentas por Cobrar.

Comprador u obligado

Es la empresa que compra bienes o servicios al crédito y que se ha convertido en deudor de la empresa vendedora

OBJETIVOS DEL FACTORAJE OBJETIVOS DEL FACTORAJE Mejorar la situación financiera y la Mejorar la situación financiera y la

posición monetaria.posición monetaria.

Aprovechar oportunidadesAprovechar oportunidades

Proporcionar un financiamiento ágil de Proporcionar un financiamiento ágil de disponibilidad inmediata.disponibilidad inmediata.

Nivelar los flujos de efectivo y optimizar Nivelar los flujos de efectivo y optimizar el manejo de la tesorería.el manejo de la tesorería.

Reducir costos financieros y mejorar la Reducir costos financieros y mejorar la productividad general de la empresa.productividad general de la empresa.

Ofrecer soluciones dirigidas a la Ofrecer soluciones dirigidas a la problemática financiera de las problemática financiera de las organizacionesorganizaciones

VENTAJAS DEL FACTORAJEVENTAJAS DEL FACTORAJE

Elimina el problema de falta de liquidez Elimina el problema de falta de liquidez Nivelación del flujo de caja Nivelación del flujo de caja Nivelación de inventarios Nivelación de inventarios Disminución de costos operativos Disminución de costos operativos Se obtiene información de gran calidad Se obtiene información de gran calidad

crediticia crediticia No genera pasivosNo genera pasivos Mayor libertad en la selección de Mayor libertad en la selección de

proveedores proveedores La disponibilidad inmediata de La disponibilidad inmediata de

financiamiento sin incrementar los financiamiento sin incrementar los pasivos de la empresa pasivos de la empresa

Mayor liquidez que permite aprovechar Mayor liquidez que permite aprovechar oportunidades oportunidades

La reducción de la labor de cobranza y el La reducción de la labor de cobranza y el apoyo a las labores de análisis apoyo a las labores de análisis

DESVENTAJASDESVENTAJAS

Poca utilización por escaso conocimiento Poca utilización por escaso conocimiento

El financiamiento de las cuentas por El financiamiento de las cuentas por cobrar es muy costoso cobrar es muy costoso

Cobertura geográfica limitada Cobertura geográfica limitada

La selectividad de los documentos por el La selectividad de los documentos por el factor, no aporta reducción de costos de factor, no aporta reducción de costos de cobranza cobranza

EL CAPITAL ADICIONAL QUE EL EL CAPITAL ADICIONAL QUE EL FACTORAJE PROVEE LE FACTORAJE PROVEE LE

PERMITEPERMITE Cubrir gastos de operación Cubrir gastos de operación Tomar ventaja de descuentos Tomar ventaja de descuentos

comerciales comerciales Controlar las fluctuaciones temporales Controlar las fluctuaciones temporales

de flujo de efectivo de flujo de efectivo Fondos para la nómina Fondos para la nómina Compra de equipo. Compra de equipo. incremente las ventas y expanda su incremente las ventas y expanda su

negocionegocio

CLASIFICACION DEL FACTORAJE CLASIFICACION DEL FACTORAJE FINANCIEROFINANCIERO

Factoraje con recursoFactoraje con recurso Factoraje con recurso anticipadoFactoraje con recurso anticipado Factoraje con recurso vencidoFactoraje con recurso vencido Factoraje puro o sin recursoFactoraje puro o sin recurso Factoraje a proveedoresFactoraje a proveedores Factoraje cien.Factoraje cien. Factoraje nuevo estiloFactoraje nuevo estilo Factoraje con cobranza delegada.Factoraje con cobranza delegada. Factoraje al vencimientoFactoraje al vencimiento Factoraje Old LinerFactoraje Old Liner Factoraje sin notificaciónFactoraje sin notificación Factoraje undisclosedFactoraje undisclosed Factoraje comercialFactoraje comercial Factoraje internacional. Factoraje internacional.

DOCUMENTACION REQUERIDA DOCUMENTACION REQUERIDA PARA EL FACTORAJEPARA EL FACTORAJE

Llevar solicitud de línea o factor, anexando una Llevar solicitud de línea o factor, anexando una relación de los clientes a ceder.relación de los clientes a ceder.

Recabar los poderes para actos de dominio de la Recabar los poderes para actos de dominio de la persona que vaya obligada por el cliente, ya que es persona que vaya obligada por el cliente, ya que es una operación de compraventa de derechos.una operación de compraventa de derechos.

Firma de contrato normativo, que regula las Firma de contrato normativo, que regula las relaciones entre el cliente y el factor.relaciones entre el cliente y el factor.

Firma de contratos de cesión por cada operación, Firma de contratos de cesión por cada operación, que es donde se ceden los derechos de cobro del que es donde se ceden los derechos de cobro del clientecliente

EMPRESAS DE FACTORAJE EMPRESAS DE FACTORAJE FINANCIEROFINANCIERO

Son aquellas sociedades Son aquellas sociedades anónimas, autorizadas por la anónimas, autorizadas por la SHCP para financiar cuentas SHCP para financiar cuentas por cobrar, proporcionando por cobrar, proporcionando servicios profesionales de servicios profesionales de cobranza, investigación y cobranza, investigación y análisis de crédito. análisis de crédito.

IMPORTANCIA DE LAS IMPORTANCIA DE LAS EMPRESAS DE FACTORAJE EMPRESAS DE FACTORAJE

FINANCIEROFINANCIERO La importancia de estas empresas es que La importancia de estas empresas es que desempeñan en el sistema mexicano una desempeñan en el sistema mexicano una importante función de intermediación no importante función de intermediación no bancaria orientada al financiamiento de la bancaria orientada al financiamiento de la actividad comercial, mediante la adquisición actividad comercial, mediante la adquisición de derecho de crédito los cuales se de derecho de crédito los cuales se encuentran basados en la proveeduría de encuentran basados en la proveeduría de bienes y servicios. bienes y servicios.

Esta es una función que se desarrolla principalmente en apoyo de pequeñas y medianas empresas

OPERACIONES QUE REALIZAN OPERACIONES QUE REALIZAN LAS EMPRESAS DE FACTORAJELAS EMPRESAS DE FACTORAJE

o Celebrar contratos de factoraje financiero o Obtener préstamos y créditos de instituciones

de crédito o Emitir obligaciones subordinadas y demás

títulos de crédito o Descontar, dar en garantía o negociar en

cualquier forma los títulos de crédito provenientes de los contratos de factoraje

o Constituir depósitos, a la vista y a plazo, en instituciones de crédito del país o en entidades financieras del exterior

o Adquirir bienes muebles o inmuebles destinados a sus oficinas o necesarios para su operación

o Adquirir acciones de sociedades que se organicen exclusivamente para prestarles servicios, así como para adquirir el dominio y administrar inmuebles

o Prestar servicios de administración y cobranza de derechos de crédito

o Las demás que la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito (LGOAAC) u otras leyes les autoricen

PROHIBICIONES A LAS PROHIBICIONES A LAS EMPRESAS DE FACTORAJEEMPRESAS DE FACTORAJE

Operar con sus propias acciones, salvo en los casos Operar con sus propias acciones, salvo en los casos previstos en la Ley del Mercado de Valoresprevistos en la Ley del Mercado de Valores

Celebrar operaciones, en virtud de las cuales resulten Celebrar operaciones, en virtud de las cuales resulten o puedan resultar deudores de la empresa de o puedan resultar deudores de la empresa de factoraje financiero factoraje financiero

Recibir depósitos bancarios de dineroRecibir depósitos bancarios de dinero

Otorgar fianzas o caucionesOtorgar fianzas o cauciones

Enajenar los derechos de crédito objeto de un Enajenar los derechos de crédito objeto de un contrato de factoraje financiero al mismo cliente del contrato de factoraje financiero al mismo cliente del que los adquirió que los adquirió

Adquirir bienes, mobiliario o equipo no destinados a Adquirir bienes, mobiliario o equipo no destinados a sus oficinas sus oficinas

EMPRESAS DE FACTORAJE QUE EMPRESAS DE FACTORAJE QUE SE ENCUENTRAN EN OPERACIONSE ENCUENTRAN EN OPERACION

Factor Bajío, S.A. de C.V Factor Bajío, S.A. de C.V GE Capital Factoring, S.A. de C.V. GE Capital Factoring, S.A. de C.V. Crédito Real, S.A. de C.V Crédito Real, S.A. de C.V Value Factoraje, S.A. de C.V Value Factoraje, S.A. de C.V Caterpillar Factoraje Financiero, S.A. de C.V. Caterpillar Factoraje Financiero, S.A. de C.V. Factor Banorte, S.A. de C.V Factor Banorte, S.A. de C.V Factoraje Mifel, S.A. de C.V Factoraje Mifel, S.A. de C.V Factor Margen, S.A. de C.V Factor Margen, S.A. de C.V Factoraje Afirme, S.A. de C.V Factoraje Afirme, S.A. de C.V Factoring Comercial América, S.A. de C.V. Factoring Comercial América, S.A. de C.V. Servicios de Factoraje Associates, S.A. de C.V Servicios de Factoraje Associates, S.A. de C.V Factoring Corporativo, S.A. de C.V. Factoring Corporativo, S.A. de C.V.

RAZONES PARA UTILIZAR EL RAZONES PARA UTILIZAR EL FACTORAJE SEGÚN LA ORANGE FACTORAJE SEGÚN LA ORANGE

COMMERCIAL CREDITCOMMERCIAL CREDIT

El factoraje no genera cargos por proceso de El factoraje no genera cargos por proceso de aplicaciónaplicación

Aumenta el capital de trabajoAumenta el capital de trabajo No ocasiona deudasNo ocasiona deudas El factoraje protege y mejora su créditoEl factoraje protege y mejora su crédito No tiene limitaciones geográficasNo tiene limitaciones geográficas

CONCLUSIONCONCLUSION

El factoraje es muy importante para financiar las El factoraje es muy importante para financiar las operaciones corrientes de las empresas, ya que este les ayuda operaciones corrientes de las empresas, ya que este les ayuda a seguir con su proceso productivo sin la necesidad de estar a seguir con su proceso productivo sin la necesidad de estar esperando el pago por parte del cliente.esperando el pago por parte del cliente.

Por otro lado las empresas aprovecharan las situaciones Por otro lado las empresas aprovecharan las situaciones de inversión que se les presenten y obtendrán crecimiento de inversión que se les presenten y obtendrán crecimiento estructural y económico.estructural y económico.