1. Colegio Salesianos Atocha 1 Economa Marta Montero Baeza TEMA 12. El dinero

2. Historia y funciones 3. Historia y funciones MEDIO DE CAMBIO aceptado de forma general DEPSITO DE VALOR: Permite ahorrar y mantener riqueza UNIDAD DE CUENTA: Valora todos los bienes en funcin suya y permite comparar el valor de bienes diferentes 4. Historia y funciones Trueque Dinero mercanca Dinero metlico Dinero papel Dinero fiducidario Legal Bancario HISTORIA DEL DINERO 5. Historia y funciones 1. TRUEQUE Intercambio directo de bienes sin existencia de dinero PROBLEMA: Se necesita doble coincidencia de necesidades Acto de compra-venta debe ser simultneo Indivisibilidad de algunos bienes CAMBIO: Dinero mercanca 6. Uso de determinados bienes como medio de cambio y con aceptados por todos Es un medio de cambio pero en s mismo tiene valor y utilidad Ejemplos: Conchas, sal, metales preciosos, ganado, cuchillos, pieles, mbar, crneos, anillas, ladrillos de t Caractersticas: Relativamente escaso Homogneo Fcilmente transportable Fraccionable Duradero Aceptado por todos Se acaban eligiendo metales preciosos porque cumplan mejor las condiciones PROBLEMA: Se necesita comprobar peso y calidad en cada operacin CAMBIO: Dinero metlico Historia y funciones 2. DINERO MERCANCA 7. Historia y funciones Pincha aqu para leer el texto!!! 8. Historia y funciones 3. DINERO METLICO Aparecen monedas en cada pas Acuacin: Sello estampado que garantiza peso y valor por la autoridad Primeras monedas: S VI a.c. Creso, rey de Lidia Grecia Sigue siendo mercanca (vale su peso en el metal que se acue) PROBLEMA: Riesgo de transporte CAMBIO: Dinero papel convertible en oro 9. Historia y funciones 4. DINERO PAPEL CONVERTIBLE Orfebres en Edad Media tenan cajas de seguridad para guardar existencias Las ofrecen para depositar monedas: a cambio emiten un certificado o recibo por el que se comprometen a devolver el depsito Fueron precursores: Orfebres (cambistas): banqueros Certificados: billetes Debido a su comodidad, se fueron dejando de reclamar los depsitos y se extendi el uso de certificados PROBLEMA: Desconfianza: Se empezaron a emitir ms de los que correspondan a la realidad CAMBIO: Dinero fiducidario 10. Historia y funciones 5. DINERO FIDUCIDARIO (no convertible) Gobiernos asumen el problema y delegan en los bancos centrales la misin de emitir dinero, ya sin basarse en depsitos de metales En Espaa: Banco de Espaa (desde 1856) Se nacionaliza en 1962 Caractersticas del dinero actual: No tiene valor en s mismo No es convertible en oro Descansa en la confianza de que ser admitido como medio de pago debido al prestigio de quien lo emite Puede ser: Dinero legal (monedas y billetes) Dinero bancario: creado por bancos 11. Oferta y demanda monetaria 12. Oferta y demanda monetaria OFERTA MONETARIA Toda la cantidad de dinero existente en una economa. Suma del efectivo y depsitos en bancos M4 o ALP M3 M2 M1 Efectivo Depsitos a la vista Depsitos de ahorro Depsitos a plazo Cuasidinero 13. Oferta monetaria Monedas y billetes de curso legal en manos del pblico EFECTIVO Cuentas corrientes. Liquidez inmediata (tarjetas y ventanilla) Pueden usarse cheques. DEPSITOS A LA VISTA Libretas de ahorro. Liquidez inmediata No cheques, s libretas DEPSITOS DE AHORRO Fondos a plazo fijo con intereses ms elevados y que no pueden retirarse hasta el plazo establecido salvo penalizacin DEPSITOS A PLAZO Pagars, letras del Tesoro con corto vencimiento y gran liquidez CUASIDINERO 14. Oferta y demanda monetaria 15. Demanda monetaria Se demanda dinero para: Realizar transacciones (pago de bienes, pago salarios) Por precaucin Depende de: Nivel de precios Nivel de renta Tipos de inters Riesgo y expectativas 16. Algunos servicios bancarios 17. Algunos servicios bancarios Depsitos a la vista: cuentas corrientes Depsitos de ahorro: libretas de ahorro Depsitos a plazo Recibir depsitos Aceptacin de cheques Transferencias Domiciliacin de nminas y recibos Gestin y descuento de efectos Gestiones de clientes PRSTAMO: Cuando se conoce la cuanta exacta que se va a necesitar Se recibe el importe total al principio Se va devolviendo junto a intereses pactados (fijos o variables) en el plazo establecido Suele conllevar gastos y comisiones CRDITO: Cuando no se sabe con exactitud la cantidad necesaria Se pone a disposicin del cliente una cantidad mxima dinero en su cuenta Se puede retirar e ingresar dinero durante el plazo establecido Intereses sobre la cantidad utilizada Suele conllevar gastos y comisiones Prstamos y crditos 18. Algunos servicios bancarios DE DBITO: (4B, Servired, Visa electron) Se puede sacar dinero de cajeros o realizar pagos con ellas Se carga de forma inmediata en la cuenta del titular comprobando previamente el saldo Tienen lmite de disponibilidad Conlleva comisiones Uso internacional ms restringido DE CRDITO: VISA, MASTERCARD, AMERICAN EXPRESS Constituyen un crdito instantneo Permiten realizar compras aunque en ese momento no se disponga de dinero en la cuenta, ya que se aplaza el pago Se carga el importe total al final del periodo establecido Uso nacional e internacional Conlleva comisiones Tarjetas Asesoramiento financiero Cajas de seguridad Cambio moneda Gestin carteras de inversiones Planes pensiones, seguros Otros servicios 19. Creacin de dinero bancario 20. Creacin de dinero El Concursante 21. Creacin de dinero bancario Depsitos de ahorro BANCOS Prstamos Es el creado por los bancos a travs de los prstamos que conceden con el dinero depositado por sus clientes Las retiradas de efectivo suelen compensarse con los ingresos. Se necesita guardar una parte de los depsitos para hacer frente a las retiradas de efectivo COEFICIENTE DE CAJA (cc): Es el % de los depsitos que reciben los bancos, que deben tener en reservas para poder afrontar las retiradas de efectivo de los clientes. Lo fija el BCE. Actualmente en torno a un 2% 22. Creacin de dinero bancario 1000 RESERVAS 100 PRSTAMO 900 RESERVAS 90 PRSTAMO 810 RESERVAS 81 PRSTAMO 729 RESERVAS 72,9 PRSTAMO 656,1 RESERVAS 65,61 PRSTAMO 590,49 De cada depsito los bancos guardan en reservas el % fijado por el cc (en sus cajas y en depsitos en el BCE), y el resto lo prestan (crean dinero) Supongamos que el cc es de un 10% 23. El precio del dinero: tipo de inters 24. Tipo de inters i a c/p se fija por BCE: lo cobra cuando presta dinero a bancos Bancos: fijan i a sus clientes (familias y empresas)por encima Quin lo fija? BCE (zona euro)y bancos centrales de cada pas Cmo se fija? Es lo que hay que pagar por un prstamo, es decir, el precio del dinero. Supone coste para quien lo pide e ingreso para quien lo presta Factores que adems influyen: Plazo (a > plazo: >i) Riesgo (a >riesgo: >i) Liquidez (a > liquidez: 10% anual Hiperinflacin: >100% anual. Quiebra del sistema monetario INFLACIN: Es la subida continuada y generalizada de los precios Genera prdida de poder adquisitivo y menor valor del dinero DEFLACIN: Bajada continuada y generalizada de los precios Genera desconfianza y desaceleracion de la economa 29. La inflacin Visita la pgina oficial del Banco central Europeo 30. Cmo se mide la inflacin? 31. Cmo se mide la inflacin? Cmo se mide la inflacin? Mediante la tasa de inflacin interanual (% de crecimiento de un ndice de precios) Qu ndices de precios existen? IPC (ndice de Precios al Consumo) Deflactor del PIB Deflactor del Consumo Privado 32. Cmo se mide la inflacin? Qu es el IPC? 33. Qu es el IPC? INDICE DE PRECIOS AL CONSUMO. Elaborado por el INE mensualmente (IPC armonizado por Eurostat - UE) Elabora hipottica cesta de la compra (casi 500 bs y s). Pueden variar Se pondera cada uno (segn su peso en el gasto familiar) Se mide en un momento del tiempo (En 177 municipios) (Ao base :2011, base 100) Se comprueba su evolucin Se calcula la tasa de variacin de la inflacin de un periodo a otro CESTA DE LA COMPRA 100. )( 1inf 0 01 IPC IPCIPC aolaciontasa Cmo se mide la inflacin? 34. Cmo se mide la inflacin? El Mundo (abril 2015) DATOS EN ESPAA EVOLUCIN HISTRICA AHORA 35. Noticias Antena 3 Cmo se mide la inflacin? Cmo ha evolucionado el IPC? 36. Datos del BCE Cmo se mide la inflacin? DATOS EN EUROPA 37. Qu es el Deflactor del PIB? Elaborado por el INE trimestralmente Incluye todo tipo de bienes (no slo de consumo) Cmo se mide la inflacin? 38. Causas y efectos de la inflacin 39. Causas y efectos de la inflacin Cuando se demandan ms bienes y servicios de los que las empresas pueden ofertar: EXCESO DE DEMANDA (escasez) que produce un aumento en precios MONETARISTAS: Excesiva creacin de dinero por autoridades monetarias. Se tiene ms dinero para pagar ms por los mismos bienes KEYNESIANOS: Cuando se est en auge no se puede producir ms. Consumidores aceptan pagar ms caro por mismos bienes Inflacin de demanda Aumento de los costes de produccin (salarios, MP, energa...) Las empresas suelen trasladar su aumento de costes al precio de sus productos (ej. petrleo) Inflacin de costes CAUSAS DE LA INFLACIN 40. Causas y efectos de la inflacin Incertidumbre por falta de previsiones adecuadas Disminuye inversin Disminuye produccin Decrece la economa Baja el empleo Tambin disminuye competitividad internacional EN PRODUCCIN Y EMPLEO NEGATIVAMENTE Ahorradores y prestamistas Colectivos con escaso poder negociador (pensionistas, jubilados) POSITIVAMENTE Prestatarios (deudores) Poseedores de bienes patrimoniales ( viviendas joyas, obras de arte) EN DISTRIBUCIN DE LA RENTA CONSECUENCIAS DE LA INFLACIN