diagnostico economico y financiero de la coopain.pdf
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UNIVERSIDAD NACIONAL AGRARIA DE LA SELVATINGO MARÍA
FACULTAD DE CIENCIA ECONÓMICAS Y ADMINISTRATIVAS
DEPARTAMENTO ACADÉMICO DE CIENCIA CONTABLE
INFORME DE PRÁCTICA PRE PROFESIONALTITULADO:
ELABORADO Y PRESENTADO POR:CELESTINO TORIBIO DUEÑAS
TINGO MARÍA - PERÚJULIO 2011
“DIAGNÓSTICO ECONÓMICO Y FINANCIERO DE LA COOPERATIVAAGRARIA INDUSTRIAL NARANJILLO LTDA.”
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UNIVERSIDAD NACIONAL AGRARIA DE LA SELVATINGO MARÍA
FACULTAD DE CIENCIA ECONÓMICAS Y ADMINISTRATIVASDEPARTAMENTO ACADÉMICO DE CIENCIA CONTABLE
INFORMACIÓN BÁSICA
TÍTULO : Diagnóstico Económico y Financiero de la
Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda.
ENTIDAD : Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda.
LUGAR : Tingo María
ÁREA DEL TEMA : Finanzas
EJECUTOR : Celestino Toribio Dueñas
ASESORA : CPC. Luz Violeta Infantas Bendezú
FECHAS : Inicio : 03 - 01- 11
Termino : 03 - 05 - 11
______________________ _________________________Celestino Toribio Dueñas CPC. Luz V. Infantas Bendezú
PRACTICANTE ASESORA
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ÍNDICE
CAPÍTULO I
ASPECTOS GENERALES DE LA COOPERATIVA AGRARIA INDUSTRIALNARANJILLO LTDA.
1.1 Aspectos Generales…………………………………………………….……… 9
1.2 Reseña Histórica……………………………………………………………….. 9
1.3 Situación Actual de la Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda.…… 10
1.4 Visión y Misión……………………………….…………………………….…… 11
1.4.1Visión………………………………………………………………….……11
1.4.2Misión……………………………………..…………………………….… 12
1.5 Naturaleza, Fines y Objetivos………………………………………………… 12
1.5.1Naturaleza…………………………..…………………………………… 12
1.5.2Fines……………………………………………………………………… 12
1.5.3Objetivos………………………………….………………………………..12
1.6 Base legal……………………………………………………………………….. 13
1.7 Políticas, Productos y Certificaciones………………………………………... 13
1.7.1Políticas…………………………………………………..……………..… 13
1.7.2 Productos………………………………………….….………………….. 15
1.7.3 Certificaciones……………………………………..…………………..… 17
1.8 Organización Estructural…………………………………………………….… 18
1.8.1 Estructura Asociativa…………………………………………………….. 18
1.8.2 Estructura Empresarial…………………………………………………... 20
CAPÍTULO II
ELABORACIÓN Y PRESENTACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
2.1 Generalidades……………………………………….………………………… 26
2.2 Estados Financieros…………………………………………..……………… 26
2.2.1 Balance General…………………………………………………………27
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2.2.2 Estado de Pérdidas y Ganancias……………………………….…… 27
2.2.3 Estado de Cambios en el Patrimonio Neto…………………………. 29
2.2.4 Estado de Flujo de Efectivo…………………………………………… 30
2.2.5 Cualidades de los Estados Financieros……………………………… 31
2.2.6 Contenido de la Información Financiera………………………………33
2.2.7 Usuarios de la Información Financiera……………………………… 33
2.2.8 Notas a los Estados Financieros………………………….……….… 33
2.2.9 Presentación de los Estados Financieros de la COOPAIN…………41
CAPÍTULO III
EVALUACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
3.1 Estructura Financiera………………………………………………………… 44
3.1.1Estructura del Balance General………………………………………… 44
3.2 Análisis de los Estados Financieros…………………………………..…… 46
3.2.1Análisis vertical……………………………………..…………………… 46
3.2.2Análisis Horizontal…………………………………………………….… 51
3.2.3Parámetros Financieros………………………………………………… 55
3.2.4 Indicadores Financieros………………………………………………… 60
CAPÍTULO IVDIAGNÓSTICO ECONÓMICO Y FINANCIERO
4.1 Diagnóstico Económico y Financiero………………………………………..70
CONCLUSIÓN
RECOMENDACIÓN
BIBLIOGRAFÍA
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INTRODUCCIÓN
El presente informe de Prática Preprofesional denominado
“DIAGNÓSTICO ECONÓMICO Y FINANCIERO DE LA COOPERATIVA
AGRARIA INDUSTRIAL NARANJILLO LTDA.” refleja trabajos pertenecientes a
la profesión contable, que servirá como base para la elaboración del presente
informe de prácticas teniendo en cuenta los aspectos técnicos y prácticos de la
entidad.
La Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda. (COOPAIN), es una
persona jurídica, sus asociados son sus principales beneficiarios, se dedica
exclusivamente al acopio, industrialización, distribución y comercialización de
café y cacao, tiene presencia en la región Huánuco, San Martin y Ucayali; es el
principal exportador de cacao orgánico y cuenta con diversas certificaciones
internacionales que respaldan la calidad de sus productos.
El objetivo principal del presente informe de Práctica Preprofesional es de
contrastar los conocimientos teóricos adquiridos en las aulas universitarias,
frente a la realidade practica que exige la contabilidad financiera; y partiendo de
ello brindar a la empresa algunas recomendaciones.
El esquema del informe esta constituído por cuatro capítulos descritos de
la manera siguiente: El primero trata sobre los Aspectos generales de la
Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda., el segundo comprende la
elaboración y presentación de los estados financieros, el tercero expone la
evaluación de los estados financieros, y finalmente, el cuarto capítulo explica el
Análisis y diagnóstico económico y financiero.
La realización de las prácticas pre profesionales es de suma importancia,
toda vez que al efectuarse dará cumplimiento al reglamento de estudios de la
Universidad Nacional Agraria de la Selva, así como se sumará al banco de
datos para la Facultad de Ciencias Económicas y administrativas.
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CAPÍTULO I
ASPECTOS GENERALES DE LA COOPERATIVA AGRARIA INDUSTRIALNARANJILLO LTDA.
1.1Aspectos GeneralesLa Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda. (COOPAIN), es una
empresa cooperativa creada hace 46 años, conformada por 3,500 socios,
agricultores activos, dedicados a la plantación, producción y comercialización
del café y cacao.
Es una empresa cooperativa competitiva líder a nivel nacional e
internacional en acopio, industrialización, distribución y comercialización del
café, cacao y sus derivados; cuya misión es promover el desarrollo integral del
asociado, su familia, su comunidad y la región a través de la excelencia
operativa en la producción, industrialización y comercialización de cacao, café y
sus derivados, elaborando productos de alta calidad para satisfacer mercados
exigentes, a nivel nacional e internacional.
1.2Reseña HistóricaLa Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo fue creada el 20 de diciembre
de 1964 y fueron 32 los socios fundadores que iniciaron el desarrollo
agropecuario en la zona; con el fin de combatir a los comerciantes
intermediarios que pagaban precios bajos por sus productos.
El primer presidente del Consejo de Administración fue don Leoncio
Lescano Alva y el primer presidente de consejo de vigilancia fue don Víctor
Reyes Roca, los cuales iniciaron el destino de la Cooperativa Agropecuaria
Naranjillo Ltda. Durante sus 46 años de vida institucional han ocupado el cargo
de presidencia de Consejo de Administración 25 presidentes y en el consejo de
vigilancia 27 presidentes.
Desde el año de 1974 los socios anhelaban tener una planta industrial de
cacao la cual genere mayor valor agregado a sus productos agrícolas,
haciéndose realidad este sueño el 15 de Septiembre de 1985 gracias al apoyo
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solidario y financiero de sus socios mediante sus aportes, asimismo gracias al
Proyecto de Desarrollo de Naciones Unidas, Banco Industrial y Banco Agrario
del Perú. Denominándose desde aquel entonces “Cooperativa Agraria
Industrial Naranjillo Ltda.”
El ciclo de vida institucional hasta el año 2001 era inestable debido a
problemas sociales, económicos y políticos en la zona, llegando a niveles de
estacionamiento de la actividad comercial sumado a la pérdida de credibilidad
financiera.
En Abril de 2001. El Consejo de Administración y vigilancia, bajo la
presidencia del Sr. Emilio Cívico Herrera y el Sr. Wilder Condezo Almerco,
junto al nuevo gerente general Ing. José Antonio Mejía Polanco, iniciaron una
nueva etapa con el objetivo de recuperar la imagen institucional a nivel social y
empresarial aplicando medidas y estrategias eficientes, con el apoyo de
instituciones cooperantes tales como SOS FAIM de Bélgica y SOCODEVI de
Canadá. Los logros obtenidos hasta la actualidad son: Fortalecimiento
organizacional, con capacitaciones adecuadas a socios y familia, directivos,
delegados y personal, recuperación de la credibilidad de fuentes financieras y
la de sus asociados, construcción de la planta procesadora de café verde
exportación, construcción de una planta de beneficio húmedo de café cerezo e
incremento de las ventas internacionales.
1.3Situación Actual de la Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda.La Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo se ha convertido en una
empresa sólida y con fuerte posicionamiento en el mercado internacional,
siendo la empresa líder en el sector de cacao y café orgánico, gracias a las
certificaciones obtenidas: Certificación Orgánica, Comercio Justo y Kosher.
Con estos sellos la cooperativa adquiere fuerte ventaja competitiva para
acceder a los mercados internacionales más exigentes.
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Asimismo es importante recalcar que gracias al trabajo perseverante de
todos sus colaboradores, la cooperativa Naranjillo mantiene el respaldo de
principales entidades financieras locales e internacionales, el cual permite
seguir desarrollando las operaciones de acopio, producción y comercialización.
A todo esto se suma el apoyo de entidades de Cooperación Internacional que a
través de sus partidas presupuestarias benefician a los miles de agricultores
que conforma la cooperativa.
Dando continuidad a las actividades para el crecimiento empresarial,
demostrando siempre la responsabilidad y puntualidad en las obligaciones
financieras y comerciales, se pretende renovar las líneas de financiamiento con
los bancos, con la finalidad de acopiar mayor cantidad de materia prima para el
cumplimiento de las metas de producción y de ventas, ya que se cuenta con
contratos fijados con volúmenes y tiempos de entrega.
En la actualidad la organización cooperativa se va consolidando con el
ingreso de nuevas instituciones cooperantes tales como: Banco Interamericano
de Desarrollo (BID), RABOBANK, VSF- CICDA (Agronomes & Veterenaires
Sans Frontieres), INCAGRO, ALTERFIN, Choco Mundo (Organic Chocolate),
ResponsAbillity.
Además cuenta con el apoyo de asociaciones productoras de cacao y
café tales como: Asociación Peruana de Productores de Cacao (APPCACAO),
CLAC, Café y Cacao del Perú.
1.4Visión y Misión1.4.1 Visión:“Ser una empresa competitiva líder a nivel nacional e internacional en
producción, acopio, transformación y comercialización del café, cacao y
sus derivados; posesionándose en los mercados más exigentes del
mundo con productos de alta calidad y una agricultura responsable con el
medio ambiente.”
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1.4.2 Misión:“Promover el desarrollo integral del asociado, su familia, su comunidad y
la región a través de la excelencia operativa en la producción,
industrialización y comercialización de cacao, café y sus derivados,
elaborando productos de alta calidad para satisfacer mercados exigentes
nacional e internacional.”
1.5 Naturaleza, Fines y Objetivos
1.5.1 Naturaleza:La cooperativa por su estructura social, es una cooperativa de usuarios,
dedicada a la comercialización e industrialización del cacao, café, té y
otros productos agrícolas de sus asociados, quienes no podrán ejercer
ningún cargo rentado en la cooperativa, respondiendo solo a sus
aportaciones apagadas.
1.5.2 Fines:La finalidad de la cooperativa, es la de contribuir al desarrollo
socioeconómico del socio y su familia, prestando servicios competitivos y
de calidad, relacionados al procesamiento y comercialización de cacao,
café, té y otros productos, propiciando el desarrollo integral y la capacidad
empresarial de los socios. De este modo podemos definir los siguientes:
a) Difundir y respetar los principios generales del cooperativismo.
b) Excelencia empresarial en mercados especiales.
c) Excelencia empresarial con alianzas estratégicas acertadas.
d) Garantizar el bien común de los socios y sus familiares.
e) Optimizar los recursos de la cooperativa y los socios a fin de
elevar el rendimiento de la inversión.
1.5.3 Objetivos:a) Acopiar, industrializar y comercializar la producción de café y
cacao de sus socios.
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b) Incrementar la producción y productividad del café, cacao y otros
cultivos de sus asociados.
c) Elevar el nivel educativo, social técnico, económico y cultural de
los dirigentes, socios y familiares.
d) Velar por la salud de los socios de acuerdo a los alcances
económicos de la cooperativa.
e) Incentivar y desarrollar la diversificación de la producción agrícola,
de acuerdo a las condiciones ecológicas del área de influencia de
la cooperativa, teniendo en cuenta el mercado asegurado.
1.6Base legalLa cooperativa se rige por:
TUO de la Ley General de Cooperativas — Decreto supremo
074/90-TR
El estatuto.
Manual de organización y funciones.
Reglamento internos.
Los casos no previstos se regirán por los principios generales del
cooperativismo, por la ley general de sociedades y el derecho común.
1.7Políticas, Productos y Certificaciones1.7.1 Políticas:
A. Políticas de Calidad. Lograr y mantener las certificaciones deben ser un reto constante
para la cooperativa.
Desarrollar la eficiencia y la capacidad competitiva en las
actividades, para suministrar productos al menor costo posible.
Todos los productos terminados deben pasar por un estricto
control de calidad.
El mejoramiento continuo estará presente en todo procedimiento
administrativo y productivo en la cooperativa.
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B. Políticas Administrativas. Todos los documentos normativos de gestión administrativa
deben estar en vigencia y deben cumplirse.
La comunicación debe ser abierta y difundida.
Se debe propiciar el trabajo en equipo.
Mantener en condiciones operativas los equipos informáticos.
C. Políticas de Recursos Humanos. La selección y contratación de trabajadores y practicantes debe
estar a cargo del titular de la oficina de personal y el jefe del área
que lo requiere.
Brindar capacitación continua a los trabajadores.
Evaluar el rendimiento y desempeño del trabajador por lo menos
una vez al año.
Coordinaciones permanentes de trabajo de todas las áreas con
la alta dirección.
D. Políticas Financieras. Trabajar con flujos de caja proyectados.
Cumplir puntualmente las obligaciones financieras, tributarias y
laborales de la cooperativa.
Mantener la confidencialidad de la información empresarial hacia
terceros.
Evaluar periódicamente la ejecución presupuestal.
E. Políticas de Producción y Acopio. Todo extensionista deberá contar con su equipo y materiales de
campo.
Fijar los precios para la compra de la materia prima tomando en
consideración la calidad y el volumen ofertado.
Todos los centros de acopio deben contar con los equipos de
control de calidad de la materia prima.
Prioridad para la compra de materia prima orgánica.
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F. Políticas de Industrialización. Realizar el mantenimiento diario y preventivo de las maquinarias
de la planta industrial.
Cumplimiento irrestricto de las normas de seguridad industrial.
Actualización tecnológica constante de las maquinarias.
Orientar los procesos industriales para la consecución de las
certificaciones de calidad.
1.7.2 Productos:En la producción final del cacao y café se obtienen los productos de
consumo directo, como la marca Bahía, cuenta además, con nuevos
productos de calidad de exportación.
Detalles de los principales productos:
Licor de Cacao:Producto Obtenido de la molienda del cacao tostado, trozado
descascarillado.
Materia prima para la elaboración de chocolates. Viene en una presentación
en cajas x 30 kg.
Manteca de Cacao:Producto Obtenido por la extracción mecánica (mediante una prensa
hidráulica) de la pasta de cacao.
Producto Intermedio (insumo industrial) color amarillo, materia grasa de
99.87% y acidez de 0.84%. Utilizado en la línea de cosméticos, chocolatería
fina, heladería, medicina, etc. Su presentación es en cajas de 25 kg.
Polvo de Cacao:Las tortas de cacao obtenidas de la presión mecánica del Licor de
cacao, son pulverizadas obteniéndose el polvo de cacao con un contenido
graso de 10 – 12%, usado en la industria de productos lácteos, panadería,
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heladería, confitería, etc. Su presentación es en bolsas de papel de 25 y
11.34 Kg.
Grano de Cacao:Producto obtenido de la selección de almendras de cacao fermentadas
y con humedad por debajo de 8%. Este producto se utiliza como materia
prima para la industria de chocolatería. Acidez 0.7 – 0.8 (ácido oleico),
grasa 50% min. Presentación en sacos de 64 kg.
Café ExportableProducido en las zonas del valle del Alto Huallaga a una altitud de 900
a 1,600 m.s.n.m. obteniendo el café verde especial, gourmet y
convencional, consumido en los mercados europeos.
Cocoa BahíaProducto obtenido de la mezcla del polvo de cacao con vainilla.
Producto de consumo directo; disolver en agua hervida caliente o fría,
añadir azúcar y/o leche al gusto
Cocoa Bella DurmienteProducto obtenido de la mezcla del polvo de cacao con azúcar, vainilla
y sal.
Sol de Tingo MaríaPasta pura de cacao
Chocolate Orgánico Mecsa Osha:Es el primer chocolate orgánico del Perú, elaborado con la más
cuidadosa selección de granos de cacao orgánico. Es una mezcla perfecta
de ingredientes orgánicos como: Pasta de cacao, polvo de cacao, azúcar de
caña, manteca de cacao, lecitina de soya. Conchada más de 24 hrs. para
obtener una pasta de chocolate fino el chocolate Mecsa Osha 65% y
chocolate Mecsa Osha 75%.
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Chocolate Gran InkaChocolate 75% cacao, para consumo directo. Sabor agradable a
cítrico, olor característico a cacao
1.7.3 Certificaciones:Estas certificaciones se encargan de inspeccionar y verificar el
cumplimiento de las normas.
Certificación Orgánica Internacional:
USDACertificación y reconocimiento de productos orgánicos otorgados por el
gobierno de EE.UU. a través del United States Department of Agriculture
(USDA)
JAS
Certificación y reconocimiento de productos orgánicos otorgados por el
Gobierno de Japón a través del Japanese Agricultural Standards (JAS).
Certificación Solidaria Internacional:
FAIRTRADEEl Comercio Justo Fairtrade, representa una alternativa al comercio
convencional y se basa en la cooperación entre productores y
consumidores. Fairtrade ofrece a los productores, un trato más justo y
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condiciones comerciales más provechosas. Esto les permite mejorar sus
condiciones de vida y hacer planes de futuro.
KOSHERLa etiqueta Kosher que reciben algunos productos alimenticios, indica
que dicho producto respeta los mandatos religiosos de la religión judía, y
que es por lo tanto considerada como pura y apta para el consumo del
practicante.
C.A.F.E PRACTICESC.A.F.E. (Coffee and Farmer Equity - Equidad para Café y Productores)
Practices es un estándar privado establecido por la Starbucks Coffee
Company. El esquema fue desarrollado por la SCS (Scientific Certification
Systems, Sistemas de Certificación Científica), entidad responsable del
entrenamiento y aprobación de los verificadores de tercera parte.
1.8Organización Estructural1.8.1 Estructura Asociativa
A. ASAMBLEA GENERAL DE DELEGADOS: Es la autoridad suprema
de la cooperativa, constituida por 36 delegados elegidos por los
socios, se encarga de evaluar los sistemas administrativos,
financieros y económicos de la empresa definiendo y aprobando
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las políticas, objetivos y la normatividad pertinente; así mismo
ejerce autoridad plena sobre toda la organización de la
cooperativa.
B. CONSEJO DE ADMINISTRACION: El Consejo de Administración
es uno de los órganos administrativos de mayor jerarquía de la
entidad y es el responsable ante la Asamblea General de
Delegados, como tal, fija la política general, interpreta y aprueba
los reglamentos y manuales, acuerda y aprueba los planes,
programas y presupuestos, así como una toma de conocimiento de
los estados financieros.
C. CONSEJO DE VIGILANCIA: Es el órgano fiscalizador de la
cooperativa encargado del control de la veracidad de los informes
que proporcionan a los delegados y socios, el Consejo de
Administración, y los comités; actúa sin interferir ni suspender el
ejercicio de las funciones ni actividades de los órganos
fiscalizadores. Está compuesto por tres miembros titulares y dos
suplentes elegidos por Asamblea por el periodo de tres años.
D. COMITES:
COMITÉ ELECTORAL: El Comité Electoral es el órgano
autónomo y responsable del proceso electoral de la
organización, dirección, control, supervisión y desarrollo del
proceso electoral de la COOPAIN. Su elección se realiza en la
asamblea de delegados por un periodo de tres años, el cargo es
irrenunciable y durante su mandato los miembros no podrán
postular a otros cargos asociativos. El Comité Electoral está
conformado por tres miembros titulares (Presidente,
Vicepresidente y un secretario) y un suplente.
COMITÉ DE EDUCACION: Es el órgano de apoyo del Consejo
de Administración encargado de la planificación y ejecución de
las actividades de capacitación e información para los socios,
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delegados, directivos y personal rentado de la cooperativa. Su
mandato, conformación y funcionamiento se rige por lo
establecido en el estatuto.
COMITÉ DE DESARROLLO DE LA FAMILIA: Es el órgano de
apoyo del Consejo de Administración que busca elevar el nivel
organizativo de sus integrantes, con la finalidad de lograr el
fortalecimiento del socio y de la familia en el desarrollo
socioeconómico y cultural. La conformación, y requerimientos
para su funcionamiento se rigen al establecido en el estatuto.
COMITÉ DE PRODUCCION SOSTENIBLE: El comité de
producción sostenible es el órgano de apoyo del Consejo de
Administración encargado de promover y delinear las políticas
de mejoramiento en producción y calidad del café, cacao té y
otros productos de sus asociados, así como del manejo de
diversos programas que conllevan a la obtención de los sellos
y/o certificaciones y políticas de asistencia técnica de la misma.
1.8.2 Estructura EmpresarialLa Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda. Cuenta con una
Estructura Empresarial conformada por la parte gerencial, personal
administrativo, contable y operativo con profesionales capacitados y
eficientes.
A. Órgano de Alta Dirección: Gerencia General: La gerencia general es el órgano del más
alto nivel de la estructura empresarial, cuya responsabilidad es
lograr que la COOPAIN consiga los objetivos y metas
estratégicas establecidas, así mismo es el responsable de la
gestión administrativa, financiera y comercial de la cooperativa.
La gerencia general está a cargo del gerente general y depende
jerárquicamente del Consejo de Administración.
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B. Órgano de Control Auditoria Interna: La unidad de auditoria interna es el órgano
de la COOPAIN encargada de programar, conducir, evaluar y
ejecutar las acciones de control de la gestión técnica, operativa,
administrativa, económica y financiera de la Cooperativa en
conformidad con la legislación aplicable a las cooperativas, el
estatuto y los documentos normativos actuales de la
cooperativa. Está a cargo del auditor interno quien verifica los
resultados de la gestión de las diferentes unidades orgánicas
que conforman la cooperativa.
C. Órganos de Asesoría y Consultoría: Asesoría Legal: Es el órgano administrativo responsable de
asesorar a la Cooperativa, en asuntos de carácter jurídico, legal
y de ejecutar acciones legales, judiciales, que la Cooperativa
requiere para proteger los intereses económicos y sociales.
Unidad de Proyectos: Es la unidad orgánica encargada de
asesorar y apoyar a la gerencia y demás unidades orgánicas de
la cooperativa en la elaboración y evaluación de proyectos de
inversión, cooperación internacional y gestionar el financiamiento
respectivo, asimismo es la encargada de monitorear la ejecución
del proyecto y representar a la cooperativa en lo que respecta a
proyectos.
Asistente de Proyectos: Es la unidad orgánica encargada de
apoyar al jefe de proyectos en la elaboración, redacción y
análisis del proyecto de inversión. Asimismo ayuda a llenar los
formularios para sustentar los gastos efectuados en la
ejecución del proyecto, ayuda a monitorear la ejecución del
proyecto.
D. Órganos de Apoyo Secretaria de Gerencia: La secretaria de gerencia general, es
el órgano de apoyo perteneciente a la estructura empresarial
encargada de brindar asistencia administrativa y secretarial al
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gerente general de la COOPAIN y demás unidades ubicadas en
la planta industrial, proyectando orden y buena imagen ante las
personas que visitan el despacho de gerencia general.
Fortalecimiento Institucional: Fortalecimiento Institucional es
la unidad orgánica encargada de brindar asesoramiento a los
comités sectoriales, así como brindar charlas y cursos a los
directivos, delegados y trabajadores de la cooperativa, trabajo
que será realizado en coordinación con el Comité de Educación.
Al responsable de la unidad se le denomina promotor del
fortalecimiento institucional.
Área de Contabilidad: La oficina de contabilidad es el órgano
administrativo que integra las diferentes unidades que emiten
información financiera, tributaria, de costos, de comercialización,
de producción industrial para la elaboración de los estados
financieros mensuales y anuales y demás informaciones de
carácter contable de la cooperativa. El que presida la oficina de
contabilidad, tendrá el cargo de contador general.
Secretaria de Contabilidad: Es la unidad orgánica encargada
de brindar asistencia administrativa y secretarial al área de
contabilidad, que recepciona y archiva toda documentación
contable y atendiendo las diversas solicitudes de los socios,
proyectando orden y buena imagen ante los usuarios.
Credinaranjillo: Unidad encargada del manejo, trámite y
seguimiento de los créditos dirigidos tanto a socios y
trabajadores de la cooperativa con los fondos propios y con
fondos de las entidades cooperantes.
Unidad de Costos y Precios: La unidad de costos es el
responsable de ejecutar los procesos administrativos con el
objeto de evaluar la estructura y establecer los costos de
producción y los precios de los productos terminados en
coordinación con las demás dependencias responsables,
tratando de que sean competitivos en el mercado.
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Unidad de Finanzas y Tributación: Es la unidad orgánica
responsable de la contabilidad financiera, de las aplicaciones
correctas de los principios de contabilidad y de la legislación
relativas a la contabilidad financiera.
Unidad de Personal: Es la encargada de programar, conducir,
controlar y coordinar las técnicas capaces de promover el
desempeño eficiente del personal de la cooperativa.
Asistente de Personal: Es el encargado de apoyar al jefe de
personal en la programación y control de las técnicas capaces
de promover el desempeño eficiente del personal de la
cooperativa.
E. Órganos de Línea y Operativos Área de Producción Sostenible: Es el órgano de apoyo
encargado de la investigación en producción agrícola con el
objeto de mejorar la calidad de las especies de café, cacao y
otros productos agrícolas de los asociados.
Área de Logística : Es el órgano de línea encargada de
planear, organizar, dirigir, coordinar y controlar las actividades
relacionadas al abastecimiento, sistema de adquisiciones y
prestación de servicios que requiera de áreas administrativas de
la cooperativa, es decir todas las actividades relacionadas a
acopio de materia prima, compra de materiales y prestación de
servicios de transporte, así como servicios de informática,
además es el encargado de coordinar con las demás áreas en
relación a las operaciones de la cooperativa, a fin de que estas
sean ejecutadas oportunamente.
Área de Industrialización: Es el órgano de línea de la
Cooperativa, dedicado a planificar, organizar, coordinar,
ejecutar, dirigir y controlar las actividades de producción y/o
transformación de la materia prima en productos procesados y
productos terminados, basados en niveles óptimos de
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productividad, eficiencia, efectividad, calidad y minimización de
costos.
Área de Control de Calidad: Es la unidad orgánica
responsable de la cadena de actividades relacionadas al
establecimiento de estándares de calidad para el acopio,
almacenamiento de las materias primas; para el inicio, durante
y después del proceso de producción.
Mantenimiento: Es el encargado de brindar apoyo técnico al
Área Industrial, antes, durante y después de los procesos de
operatividad de las maquinarias, a fin esta cumpla con sus
objetivos y metas propuestas en las secciones de productividad
de cacao, café, té y miel.
Procesamiento de Cacao: Es el encargado del
funcionamiento y control de los procesos de industrialización
del cacao para obtener productos terminados, de acuerdo al
programa de producción.
Procesamiento de Café : Es la unidad orgánica responsable
de planificar, organizar, coordinar, ejecutar, dirigir y controlar
las actividades del proceso de industrialización del café para
obtener productos terminados de acuerdo a los programas de
producción realizada con la coordinación del Jefe Industrial.
Procesamiento de Té y Miel: Es el encargado del
funcionamiento y control de los procesos de industrialización de
té y la miel de abeja para obtener productos terminados como
la hidromiel y el té filtrante.
Área de Marketing: Es el órgano de Línea, responsable de
diseñar, planificar, elaborar e implementar los planes de
marketing de la cooperativa, abarcando desde la investigación
de mercado hasta el diseño de nuevos productos para ser
lanzado al mercado, asimismo acceder a los mercados como
meta final en las mejores condiciones de competitividad y
rentabilidad.
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ASAMBLEA GENERAL DE DELEGADOS
CONSEJO DE VIGILANCIA COMITÉ ELECTORAL
COMITÉ DE PRODUCCIÓN SOSTENIBLE
COMITÉ DE EDUCACIÓNCOMITÉ DE CRÉDITOS
SECRETARIA CSJOS. Y COMITÉS
COMITÉ DE DESARROLLO DE LA FAMILIA
GERENCIA GENERALASESORÍA LEGAL
UNIDAD DE PLANES Y PROYECTOS
CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN
SECRETARIA EJECUTIVA
SECRETARIA
PRECIOS YCOSTOS
FINANZAS YTRIBUTACION
CACAO
FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL
CAFÉ
CONTROL DE CALIDAD
VENTASREGIONALES
PROCESO DECACAO
PROCESO DECAFE
MANTENIMIENTO
PROCESO DE TEY MIEL
ASIST. ADM
OPERARIOS
2
OPERARIOS
6
OPERARIOS
3
VENTAS NACIONALES YEXPORTACION – LIMA
ÁREA DEINDUSTRIALIZACIÓN
ÁREA DE LOGÍSTICA
ACOPIO M.P. COMPRAS DEMATERIALES
COORD. DEACOPIO
ALMACÉN DEACOPIO 8
ALMACÉNEXTENSIONISTAS3
EXTENSIONISTAS
7
ÁREA DE PRODUCCIÓNSOSTENIBLE
AUXILIAR DEVENTAS
SEGURIDAD YLIMPIEZA
PERSONAL
5
2
CONTABILIDAD
ÁREA DE MARKETING
CHOFER
CREDI NARANJILLO
CAJA
SOPORTE DE SISTEMAS
AUDITORIA INTERNA
PROMOTORA
ASISTENTE
COMPRASLIMA
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CAPÍTULO II
ELABORACIÓN Y PRESENTACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
2.1Generalidades.La COOPAIN pretende estandarizar la información de acuerdo a las
exigencias de la globalización de la economía y la internacionalización de los
mercados; en tal sentido, tiene vital importancia en su preparación la observancia
de la NIC 1 (Presentación de estados financieros), las leyes y normas contables.
2.2Estados FinancierosLos estados financieros constituyen una representación estructurada de la
situación financiera y económica de la entidad. El objetivo de los estados
financieros con propósitos de información general es suministrar información
acerca de la situación financiera, del rendimiento financiero y de los flujos de
efectivo de la entidad.
Los estados financieros también muestran los resultados de la gestión
realizada por los administradores, con los recursos que se le han confiado. Para
cumplir este objetivo, los estados financieros suministraran información acerca de
los siguientes elementos de la entidad:
Activos
Pasivos
Patrimonio neto
Gastos e ingresos
Flujos de efectivo
Esta información junto con la contenida en las notas, ayudará a los usuarios
a predecir los flujos de efectivo futuros y, en particular, la distribución temporal y el
grado de certidumbre de los mismos. Un juego completo de estados financieros
incluirá los siguientes componentes:
Estado de situación financiera
Estado de ganancias y perdidas
Estado de cambios en el patrimonio neto
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Estado de flujo de efectivo
Notas a los estados financieros
Es oportuno precisar que los estados financieros analizados para saber la
situación económica y financiera de la Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo
Ltda. son: balance general y estado de pérdidas y ganancias.
2.2.1 Balance General.El Balance General o Estado de Situación Financiera, es un estado
conciso o sintético, formulado con datos de los libros de contabilidad, llevados
por partida doble, en el cual se consigna de un lado todos los recursos y del
otro todas las obligaciones de la empresa en un periodo determinado.
El Balance General comprende las cuentas del activo, pasivo y del
patrimonio neto, las cuentas del activo serán presentadas en orden
decreciente de liquidez y las del pasivo según la exigibilidad de pago
decreciente, reconocidas en forma tal que según la presenten
razonablemente la situación financiera de la empresa a una fecha
determinada.
El Balance General presenta la situación económica - financiera de la
COOPAIN; en el cual están contenidos todos los bienes, derechos y
obligaciones de la cooperativa. La situación económica, en tal sentido que
muestra la cuantía de los recursos sociales (activos), la estructura de los
capitales propios (patrimonio) y ajenos (pasivos); y la situación financiera,
porque muestra los recursos de inmediata realización y la cuantía de su
capital de trabajo.
2.2.2 Estado de Pérdidas y Ganancias.Es un Estado financiero dinámico, porque muestra hechos realizados en
un periodo determinado. También se le llama estado de resultados o de
ingresos y gastos. Se suele afirmar que es complemento inseparable del
Balance General y en efecto lo es, puesto que, la utilidad o pérdida que
reporta incrementa o disminuye el patrimonio del ente.
25
Su correcta preparación permite contar con valiosa información sobre la
estructura de ingresos y gastos, convirtiéndose en una herramienta útil para
hacer correctivos. Valga la aclaración en el sentido que, la formación de
ingresos y gastos, no implican necesariamente entradas y salidas de dinero y
que se deberá tener sumo cuidado en separar las partidas que afectan el
ejercicio de aquellas otras que deben diferirse porque corresponden a
ejercicio o ejercicios futuros.
Su objetivo es mostrar el resultado obtenido por la operaciones realizadas
por una empresa mercantil, indicando cuanto se vendió y el costo de esas
ventas, lo que se gastó o perdió en el periodo y la clase o conceptos de esos
gastos y los productos obtenidos en otras transacciones.
2.2.3 Estado de Cambios en el Patrimonio Neto.Es aquel estado contable obligatorio que muestra las variaciones
ocurridas en las distintas cuentas patrimoniales, como capital, capital
adicional, acciones de inversión, excedente de revaluación, reservas y
resultados acumulados durante un periodo determinado.
Su importancia reside en que brinda información sobre la situación
patrimonial de la empresa, información que se utiliza en la toma de decisiones
gerenciales como: aumentar el capital social, distribución de dividendos,
capitalizar reservas, etc.
Las normas contables establecen que las partidas integrantes del
patrimonio neto deben clasificarse y resumirse de acuerdo con su origen, es
decir, aporte de los propietarios y resultados acumulados.
Resulta del exceso del activo sobre el pasivo y representa la participación
de los dueños de la empresa y sus derechos sobre los recursos económicos.
El rubro patrimonio neto se encuentra dividido en grandes grupos, los
cuales mencionaremos a continuación:
26
A. Capital Social.- Debe exponerse a su valor nominal, y de acuerdo con
la forma jurídica que haya adoptado la empresa.
B. Reservas.- Son aquellas reservas de utilidades autorizadas por ley,
los estatutos o por acuerdo de los accionistas que serán destinados
para fines específicos o para cubrir eventualidades.
C. Resultados Acumulados.- Son aquellos resultados acumulados sin
designación determinada. Entre las principales cuentas que podemos
encontrar en este rubro, cabe mencionar:
a. Ajustes al Capital.- Comprende el resultado de las
correcciones a la expresión monetaria del capital social y los
aportes no capitalizados.
b. Reservas Facultativas.- Son aquellas reservas de utilidades
cuya creación es autorizada por la Junta General de Socios, los
propietarios o administradores. Su monto y de denominación
son variables, y si bien deben ser utilizadas para el objeto con
el cual fueron creadas, las autoridades citadas arriba pueden
cambiar su destino, transformándolas en reservas generales.
c. Reservas Estatutarias.- Son aquellas reservas de utilidades
cuya creación tiene origen en disposiciones expresas del
contrato social o del estatuto de la empresa.
d. Revaluación voluntaria.- Es aquel que practican algunas
empresas con el fin de presentar sus bienes de activo fijo y/o
inversiones permanentes a valores actuales de mercado.
2.2.4 Estado de Flujo de Efectivo.Es un Estado financiero básico que muestra el efecto de los cambios de
efectivo y equivalente de efectivo en un periodo determinado, generado y
utilizado en las actividades de operación, inversión y financiamiento. La
información que se utiliza para confeccionarlo deriva de otros datos
27
registrados en otros estados contables, por tanto, se trata de un
reordenamiento de los datos del balance y del estado de pérdidas y
ganancias.
Según la NIC 7: Estado de Flujo de Efectivo, considera que la información
sobre los flujos de efectivo de una empresa es útil para los usuarios de los
estados financieros porque provee de una base para evaluar la capacidad de
la empresa para generar efectivo y equivalente de efectivo, así como para
evaluar las necesidades de la empresa de utilizar esos flujos de efectivo.
El propósito del Estado de Flujo de Efectivo es establecer de que se
provea de información sobre los cambios históricos en el efectivo y
equivalentes de efectivo de la empresa, mediante un estado en que se detalle
los flujos de efectivo provenientes de las actividades de operación, inversión y
financiamiento durante su periodo económico
La empresa deberá presentar los flujos de efectivo de las actividades de
operación por uno de los métodos siguientes:
A. El método directo, el cual muestra las principales clases de entradas y
salidas brutas de efectivo.
B. El método indirecto, el cual muestra la utilidad o pérdida neta
ajustadas por los efectos de las transacciones que no representan
flujos de efectivo, cualquier diferimiento o devengado de entradas y
salidas de efectivo producido por actividades de operación y por
ingresos o gastos que afectaron los resultados del ejercicio asociadas
con los flujos de efectivo por inversión o financiamiento.
2.2.5 Cualidades de los Estados FinancierosSon atributos o características que deben exhibir los estados financieros y
que son de mucha utilidad para los usuarios. Son cualidades las siguientes:
A. Comprensibilidad. La información debe ser clara y entendible por
usuarios con conocimiento razonable sobre negocios y actividades
28
económicas. En este sentido, los involucrados en la contabilidad y
usuarios deben estar dispuestos a estudiar la información financiera
con una diligencia razonable.
B. Relevancia. Con información útil, oportuna y de fácil acceso en el
proceso de toma de decisiones de los usuarios que no estén en
posición de obtener información a la medida de sus necesidades. La
información es relevante cuando influye en las decisiones económicas
de los usuarios al asistirlos en la evaluación de eventos presentes,
pasados a futuros o confirmado o corrigiendo sus evaluaciones
pasadas.
C. Confiabilidad. La información posee la característica de confiabilidad
cuando se encuentra libre de errores; en tal sentido, debe ser:
Fidedigna, que represente de modo razonable los resultados y la
situación financiera de la empresa, siendo posible su comprobación
mediante demostraciones que la acreditan y confirman.
Presentada reflejando la sustancia y realidad económica de las
transacciones y otros eventos económicos independientemente de
su forma legal.
Neutral u objetiva, libre de error significativo, o de parcialidad por
subordinación a condiciones particulares de la empresa.
Prudente, esto es, cuando exista incertidumbre para estimar los
efectos de ciertos eventos, debe optarse por la alternativa que
tenga menos posibilidades de sobrestimar los activos y los
ingresos, y de subestimar los pasivos y los gastos.
Completa, debiendo informar todo aquello que es significativo y
necesario para comprender, evaluar e interpretar correctamente la
situación financiera de la empresa, los cambios que ésta hubiera
experimentado, los resultados de las operaciones y la capacidad
para generar flujos de efectivo.
29
Comparabilidad, la información de una empresa es comparable a
través del tiempo, lo cual se logra a través de la preparación de los
estados financieros sobre bases uniformes.
2.2.6 Contenido de la Información Financiera
Sobre el contenido de la información, debe ser lo suficientemente claro y
preciso y, los conceptos expuestos, deben proporcionar idea de la situación y
de los resultados, de suerte que sean fácilmente comprendidos por las
personas a quienes van destinados. En resumen, deberán ser formulados
teniendo en cuenta las cualidades de los estados financieros.
2.2.7 Usuarios de la Información Financiera
Los principales usuarios de la información financiera son: socios de la
cooperativa, directivos, gerente y administradores de la empresa;
inversionistas; instituciones financieras y aseguradoras; acreedores
comerciales y no comerciales; órganos de supervisión, control y fiscalización
del estado; clientes y otros deudores; trabajadores; y, público en general.
De lo expuesto se deduce que los usuarios pueden ser internos y
externos. Entre los usuarios internos están las personas que dentro de la
cooperativa toman decisiones, es el caso de los directivos y gerente; para
este tipo de usuarios, los estados financieros no necesariamente deben
guardar las formalidades de reglamento; más bien, reportan información de
acuerdo a necesidades específicas como para planear y tomar decisiones.
Los usuarios externos están constituidos por las personas, empresas o
instituciones que utilizan los estados financieros para fines distintos como
invertir, comprar, financiar, otorgar créditos, controlar, supervisar, fiscalizar,
etc.
2.2.8 Notas a los Estados FinancierosSon aclaraciones o explicaciones de hechos cuantificables o no, que
forman parte integrante de todos y cada uno de los estados financieros;
siendo su finalidad alcanzar una presentación razonable. Para una correcta
30
interpretación las notas deben ser leídas conjuntamente con los estados
financieros. Las notas incluyen descripciones narrativas o análisis detallados
de los importes mostrados en los estados financieros, cuya revelación es
requerida o recomendada por las NIC’s, pero sin limitarse a ellas, con la
finalidad de alcanzar una presentación razonable. Las notas no constituyen un
sustituto del adecuado tratamiento contable en los estados financieros.
Las notas a los Estados Financieros son los siguientes:
A. Constitución y Actividad Económica.
La Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Ltda. Fue constituida el
20 de diciembre de 1964, adquirió personería jurídica al ser inscrito en el
registro de asociados de Huánuco, siendo trasferido al registro de
Cooperativas bajo el orden Nº XLVI, se rige por su estatuto, sus
reglamentos internos debidamente aprobados por la legislación de
cooperativas.
Bajo denominación de COOPAIN es una cooperativa de servicios,
dedicada a la comercialización de cacao, café, té, miel y otros productos
agrícolas de sus asociados realizando para ello acto socio-económico
interno. Su domicilio de la cooperativa es en la ciudad de Tingo María,
distrito de Rupa Rupa, provincia de Leoncio Prado, departamento de
Huánuco y su jurisdicción se extiende a todo el territorio de la República.
Su plazo es indefinido.
B. Principios y Prácticas Contables.
Los principios y prácticas contables que siguen la cooperativa en el
registro de sus operaciones y en la preparación de los Estados
Financieros son los siguientes:
Los Estados Financieros
Los estados financieros adjunto han sido preparados a partir de los
registros de contabilidad de la cooperativa, los cuales se llevan en
31
términos monetarios nominales en la fecha de las transacciones
comerciales.
Los estados financieros han sido ajustados para reflejar el efecto de
las variaciones en el poder adquisitivo de la moneda peruana. La
metodología seguida corresponde sustancialmente a la resolución Nº 2 y
3 del Consejo Normativo de Contabilidad, Decreto Legislativo Nº 797, y
su reglamento D.S. Nº 006-96 EF, cuyos aspectos principales se indica
en la nota 3.
Existencias
Las materias primas, envases - embalajes y suministros diversos
son valorizados a su costo de adquisición. El costo de los productos
terminados y en proceso se realiza por el método del costo promedio de
producción.
Inversión Permanente
Están presentadas al costo ajustado o al valor de mercado o al valor
patrimonial en caso de empresa vinculadas, el menor. Las acciones
liberadas recibidas por capitalización de utilidades son registradas a su
valor nominal con abono a resultados del ejercicio, las recibidas por
capitalización de la expresión del capital son registradas solo en número.
Inmueble Maquinaria y Equipo
Están presentadas al costo ajustado y revaluación de ciertos bienes
efectuada en años anteriores menos depreciación acumulada.
Ventas y otras disposiciones, el costo de los bienes y su
depreciación acumulada son eliminados y la utilidad o pérdida es llevada
a resultados.
Los gastos de mantenimiento son cargados a gastos, las
renovaciones y mejoras son incorporadas al activo fijo.
32
La Depreciación
Es calculada por el método de línea recta a tasas reguladas por
leyes tributarias que se consideran suficientes para absorber el costo en
el plazo estimado a su vida útil.
Gastos Pagados por Anticipado
Los gastos pagados por anticipado se aplican a resultados a medida
que se consumen dichos activos.
Provisión para Beneficios Sociales
La provisión para beneficios sociales del personal se registra por el
integro de los derechos indemnizatorios asumiendo que el personal se
retira al finalizar el año. La cooperativa viene efectuando los depósitos
CTS de los trabajadores de carácter cancelatorio de acuerdo al Decreto
Legislativo 650, Decreto Supremo Nº 034 - 91 TR y 004 - 97 - TR, en la
institución financiera y en la moneda que elija el trabajador.
Reconocimiento de Ingresos
Los ingresos por venta de productos son reconocidos íntegramente
cuando se ha transferido un bien. Los ingresos por intereses son
reconocidos a medida que se devengan.
Diferencia del Tipo de Cambio
Las transacciones en moneda extranjera son registradas en nuevos
soles al tipo de cambio de la fecha de la transacción. Los saldos en
moneda extranjera por cobrar y por pagar a la fecha del Balance General
son expresados en nuevos soles al tipo de cambio de la fecha de cierre
emitidos por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP. La
diferencia de cambio generada lleva a los resultados del ejercicio en que
se origina y se incluye en la cuenta resultado por exposición a la
inflación.
33
Impuesto a la Renta y Participaciones Diferidas
El pasivo y activo por impuesto a la renta y participaciones diferidas
es reconocido por los efectos tributarios que surgen de diferencias
temporales originadas por transacciones que afectan en periodos
distintos en la utilidad contable y la renta neta imponible.
Activos y Pasivos en Moneda Extranjera
Son expresados en moneda Nacional al tipo de cambio de compra
vigente y en ventas al cierre del ejercicio publicado en el diario oficial El
Peruano, de acuerdo a las cotizaciones de la oferta y demanda al tipo de
cambio de dólar paralelo fijado por la Superintendencia de Banca,
Seguros y AFP.
De acuerdo con principios contables en el Perú, los estados
financieros se presentan ajustados a moneda constante para reflejar el
efecto de las variaciones del poder adquisitivo de la moneda peruana.
C. Operaciones de Cobertura y Conversión en Moneda Extranjera
Este rubro comprenden los siguientes rubros:
En el activo; caja y bancos, cuentas por cobrar comerciales y otras
cuentas por cobrar diversas. En el pasivo; sobregiros y préstamos
bancarios y otras cuentas por pagar.
El tipo de cambio que se utiliza es el vigente al 31 de diciembre,
tanto de compra y de venta para los activos y pasivos respectivamente.
D. Caja y Bancos
En este rubro comprenden las siguientes cuentas: caja que
corresponde principalmente de la oficina de Tingo María y oficina de Lima
respectivamente, fondos fijos, cuentas corrientes.
E. Cuentas por Cobrar Comerciales
Este rubro comprende las facturas por cobrar que corresponden a
clientes ya sea de la oficina principal o de Lima.
34
F. Otras Cuentas por Cobrar
Este rubro corresponden las siguientes cuentas:
Prestamos al personal.
Cuentas corrientes socios.
Cuentas corrientes directivos.
Reclamaciones y préstamos a terceros.
Depósitos en garantía.
Adelantos varios.
Pagos provisionales de renta y otros adeudos originados por
operaciones similares como cobranza dudosa.
G. Existencias
En este rubro corresponden las siguientes subcuentas:
Mercaderías.
Productos terminados.
Productos en proceso.
Materia prima.
Envases y embalajes y
Suministros diversos.
H. Gastos Pagados por Anticipado
En este rubro se encuentran las cargas diferidas, costos diferidos y
ajuste por corrección monetaria.
I. Otras Cuentas por Cobrar a largo Plazo
En este rubro se encuentra la relación detallada y los importes de los
socios y trabajadores de la cooperativa lo que corresponde a rendir
cuentas.
J. Inversiones Permanentes
En este rubro están mayormente las certificaciones internacionales
que permiten garantizar los productos de la cooperativa, así como los
35
certificados de aporte de capital de las entidades financieras y certificado
de acciones de las cajas municipales con la cual trabaja la cooperativa.
K. Inmuebles Maquinaria y Equipo
En esta cuenta se detalla la clase de activos, el costo acumulado, su
depreciación acumulada y se determina el valor neto de acuerdo a los
porcentajes de depreciación de los terrenos (0%) edificios (5%),
maquinarias (10%), equipos de procesamiento de datos (25%), unidades
de transporte (20%), muebles y enseres (10%) y equipos diversos (10%).
L. Otros Activos
Comprende los certificados de abono que corresponden a 3230
socios aplicado anualmente S/. 43,704 por un lapso de 14 años iniciado
en enero de 1997 a diciembre del 2010.
M. Cuentas por Pagar Comerciales
Corresponden a las facturas por pagar de los centros de acopio de
cacao y café; así como de los proveedores las facturas que están
pendientes de pago de la oficina de Lima o Tingo María.
N. Otras Cuentas por Pagar
En esta cuenta se encuentran los tributos, remuneraciones y
participaciones por pagar, cuentas por pagar diversas y los beneficios
sociales de los trabajadores de la cooperativa.
O. Parte Corriente de las Deudas a Largo Plazo
En este rubro se encuentran los fondos a transferir que incluyen
principalmente los lotes que cuenta la cooperativa como es el lote de
Villacoop, fondo de previsión social y otros.
36
P. Patrimonio Neto
Capital Social
El capital social es la parte del patrimonio constituida por las
aportaciones de los socios; son aportaciones los valores entregados por
los socios a la cooperativa, dinero en efectivo, bienes muebles e
inmuebles, productos y/o servicios que les otorgan derechos inherentes
de socio.
El valor de las aportaciones hasta el año 2008 fue de $ 12.00
dólares anuales aplicables a los socios durante un ejercicio económico,
desde el año 2009 las aportaciones de los socios es de s/. 150.00 nuevos
soles, pudiendo pagarlas en forma fraccionada de acuerdo a lo
establecido en plazos y cronogramas de pagos que haya autorizado la
Asamblea General de Delegados al Consejo de Administración.
Reserva Cooperativa
Está integrado por los fondos provenientes de la distribución de
remanentes que arroje el balance anual, por acuerdo de la Asamblea
General de Delegados y revaluaciones voluntarias, distintas
exclusivamente a cubrir pérdidas y otras contingencias imprevistas.
La Reserva Cooperativa es irrepartible por lo tanto no tendrán
derecho a reclamar, ni recibir parte alguna de ella, los socios, ni los
renunciantes, ni los herederos de los mismos.
Q. Contingencias
En este rubro se encuentran los procesos judiciales, las demandas
de ejecución de resolución judicial, hurto agravado, deuda de productos
terminados, etc. las que tuviera la cooperativa.
R. Situación Tributaria
Aquí se determina los reparos tributarios que se le adiciona a la
utilidad para obtener una renta imponible y aplicar la tasa del 10% del IR.
37
2.2.9 Presentación de los Estados Financieros de la COOPAINA. Presentación del Balance General
BALANCE GENERALAl 31 de Diciembre
(Expresado en nuevos soles)
ACTIVO 2010 2009 2008
I.- ACTIVO CORRIENTE
Caja y Bancos 2,046,762 1,988,619 799,207
Clientes 4,760,838 2,068,003 2,581,168
Cuentas por Cobrar Socios y Personal 1,215,138 28,848 205,113
Cuentas por Cobrar Diversas 1,654,322 358,872 357,115
Mercaderías 132,315 193,326 259,172
Productos Terminados 1,612,755 2,424,138 4,316,069
Sub productos Desechos y Desperdicios 1,160 0 491
Productos en Proceso 6,344 107,538 273,192
Materias Primas y Auxiliares 287,436 1,595,539 5,610,181
Envases y Embalajes 165,730 224,109 234,081
Suministros Diversos 442,051 416,362 287,499
Existencia por Recibir 6,439 41,694 14,122
Cargas Diferidas C.P. 1,465,805 943,349 618,942
Tributos por Pagar 1,874,982 1,587,758 848,308
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 15,672,077 11,978,155 16,404,660
II.- ACTIVO NO CORRIENTE
Valores 225,241 223,441 223,441
Inmueble Maquinaria y Equipo 25,156,200 24,059,403 22,851,674
Intangibles 89,039 89,039 80,358
Valor Adic. Inmueble Maquinaria y Equipo 6,576,563 6,576,563 6,576,563
Cargas Diferidas L.P. 242,426 222,871 146,534
Depreciación Acumulada -18,603,688 -17,677,806 -16,223,463
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 13,685,781 13,493,511 13,655,107
TOTAL ACTIVO 29,357,858 25,471,666 30,059,767
38
PASIVO Y PATRIMONIO 2010 2009 2008I.- PASIVO CORRIENTE
Caja y Bancos 0 7,349 42,481
Tributos por Pagar 12,719 15,821 24,337
Remuneraciones y Participaciones por Pagar 4,635 8,541 67,767
Proveedores 64,445 44,386 32,624
Fondos a Transferirse 0 29,827 446,568
Cuentas por Pagar Diversas 14,091,070 11,223,066 15,850,484
TOTAL PASIVO CORRIENTE 14,172,869 11,328,990 16,464,261
II.- PASIVO NO CORRIENTE
Contradrogas 0 254,408 263,736
Socios Depurados 104,799 107,300 110,241
Banco Continental 2,202,388 2,619,842 3,486,400
Banco de Crédito 48,871 40,393 0
Banco Interbank 0 23,444 0
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 2,356,058 3,045,387 3,860,377
III.- PATRIMONIO
Capital Social 5,680,262 4,139,884 4,007,162
Capital adicional 0 1,554,433 0
Excedente de Revaluación 1,869,333 2,766,031 2,766,031
Reservas 1,973,916 2,045,704 2,020,131
Resultados de Ejercicios 3,305,420 591,237 941,805
TOTAL PATRIMONIO 12,828,931 11,097,289 9,735,129
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 29,357,858 25,471,666 30,059,767
39
B. Presentación del Estado de Pérdidas y Ganancias.
ESTADO DE PÉRDIDAS Y GANANCIASAl 31 de diciembre
(Expresado en nuevos soles)
2010 2009 2008VENTAS 38,790,360 30,355,092 28,823,488
(-) Costo de ventas -31,580,637 -24,423,396 -21,154,318
UTILIDAD BRUTA 7,209,723 5,931,696 7,669,170
GASTOS DE OPERACIÓN
(-) Gastos de ventas -1,977,975 -2,106,617 -1,678,597
(-) Gastos de administración -2,351,891 -1,754,162 -1,991,945
UTILIDAD OPERATIVA 2,879,857 2,070,917 3,998,628
OTROS INGRESOS Y EGRESOS
(+) Ingresos excepcionales 842,139 227,836 1,119,749
(+) Ingresos financieros 387,956 1,133,491 640,672
(+) Ingresos diversos 1,306,377 117,446 115,036
(+) Descuentos rebajas y bon.obten. 0 13,617 4,026
(-) Descuentos rebajas y bon.conc. -9,610 -3,585 -16,532
(-) Gastos financieros -1,782,233 -2,702,419 -4,578,110
(-) Otros egresos -143,290 -263,628 -263,237
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 3,481,196 593,675 1,020,232
Impuesto a la renta -175,776 -2,438 -78,427
RESULTADO DEL EJERCICIO 3,305,420 591,237 941,805
40
CAPÍTULO III
EVALUACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
3.1 Estructura Financiera.Es un esquema formal que permite apreciar la asignación financiera, en el
caso de la cooperativa como es una empresa industrial tiene menor capital
corriente y mayor capital inmovilizado esto es en la parte de inversiones (activo) y
en la parte de financiamiento (pasivo) sus deudas a corto plazo son mayores que
sus deudas a largo plazo.
3.1.1Estructura del Balance GeneralA. Inversión.- Considerada con los siguientes rubros: capitales corrientes y
capitales inmovilizados, dentro del capital corriente se encuentra el
disponible, exigible y realizable. En los capitales inmovilizados su base
es el activo no corriente, en ello encontramos inversiones en valores si la
naturaleza lo requiere y también los inmuebles maquinaria y activos
netos.
B. Financiamiento.- El financiamiento considera a las deudas de corto
plazo siendo su base el pasivo corriente y el capital permanente siendo
su base las deudas a largo plazo y el patrimonio neto.
A continuación vemos la estructura financiera del Balance General
de la COOPAIN de tres últimos años.
41
ESTRUCTURA DEL BALANCE GENERAL 2010
ESTRUCTURA DEL BALANCE GENERAL 2009
42
ESTRUCTURA DEL BALANCE GENERAL 2008
3.2 Análisis de los Estados Financieros.El análisis es un proceso dirigido a evaluar la posición financiera y los
resultados de una empresa, son evaluables todos los estados financieros
considerados básicos principalmente el Balance General y el Estado de Pérdidas
y Ganancias; también, los no considerados como tales, para citar algunos, los
estados de costos y el de flujo de caja. Para el cumplimiento de tal fin, los estados
deben ser mostrados comparativamente de dos a más años.
Hay diversas formas de evaluar la información financiera, hacemos uso en
este caso del análisis vertical para conocer la estructura financiera de la
cooperativa expresada en porcentajes ya que permite determinar los rubros más
relevantes de la estructura del Balance General, tanto en inversión como en
financiamiento, y del Estado de Pérdidas y Ganancias.
3.2.1Análisis verticalLa estructura del Balance General queda dividida en dos grandes
grupos: En el lado izquierdo, formando parte del activo, las inversiones
43
corrientes y las inversiones inmovilizadas, para las cuales la cooperativa ha
hecho uso o ha aplicado fondos; y en el lado derecho, el pasivo y patrimonio
agrupando las fuentes de financiamiento, es decir, el origen de los fondos, de
manera que el contenido del Balance General expresa con toda nitidez la
estructura de las inversiones y las de financiamiento facilitando su lectura e
interpretación.
En el análisis del Balance General, al total del activo se lo representa por
100% y, al total del pasivo y patrimonio con un porcentaje igual; de esta
manera, cada grupo o rubro del balance dividido entre el total y multiplicado
por cien representa en términos relativos una parte del todo. Lo descrito
anteriormente se puede apreciar objetivamente en el Balance General de la
COOPAIN que se expone a continuación en cifras absolutas y relativas:
44
BALANCE GENERALAL 31 DE DICIEMBRE
(Expresado en nuevos soles)
ACTIVO 2010 % 2009 % 2008 %
I.- ACTIVO CORRIENTE
Caja y Bancos 2,046,762 6.97 1,988,619 7.81 799,207 2.66
Clientes 4,760,838 16.22 2,068,003 8.12 2,581,168 8.59
Cuentas por Cob. Socios y personal 1,215,138 4.14 28,848 0.11 205,113 0.68
Cuentas por Cobrar Diversas 1,654,322 5.64 358,872 1.41 357,115 1.19
Mercaderías 132,315 0.45 193,326 0.76 259,172 0.86
Productos Terminados 1,612,755 5.49 2,424,138 9.52 4,316,069 14.36
Sub productos Desech. y Desperdic. 1,160 0.00 0 0.00 491 0.00
Productos en Proceso 6,344 0.02 107,538 0.42 273,192 0.91
Materias Primas y Auxiliares 287,436 0.98 1,595,539 6.26 5,610,181 18.66
Envases y Embalajes 165,730 0.56 224,109 0.88 234,081 0.78
Suministros Diversos 442,051 1.51 416,362 1.63 287,499 0.96
Existencia por Recibir 6,439 0.02 41,694 0.16 14,122 0.05
Cargas Diferidas C.P. 1,465,805 4.99 943,349 3.70 618,942 2.06
Tributos por Pagar 1,874,982 6.39 1,587,758 6.23 848,308 2.82
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 15,672,077 53.38 11,978,155 47.03 16,404,660 54.57
II.- ACTIVO NO CORRIENTE
Valores 225,241 0.77 223,441 0.88 223,441 0.74
Inmueble Maquinaria y Equipo 25,156,200 85.69 24,059,403 94.46 22,851,674 76.02
Intangibles 89,039 0.30 89,039 0.35 80,358 0.27
Valor Adic. Inmueble Maq. Y Equipo 6,576,563 22.40 6,576,563 25.82 6,576,563 21.88
Cargas Diferidas L.P. 242,426 0.83 222,871 0.87 146,534 0.49
Depreciación Acumulada -18,603,688 -63.37 -17,677,806 -69.40 -16,223,463 -53.97
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 13,685,781 46.62 13,493,511 52.97 13,655,107 45.43
TOTAL ACTIVO 29,357,858 100.00 25,471,666 100.00 30,059,767 100.00
45
La exposición de esta manera del balance nos permite interpretar las
cifras en forma rápida y sencilla. Así, en el año 2010 la inversión corriente
asciende a 53.38%, que las obligaciones a corto plazo representan el 48.28%,
o que, el inmueble, maquinaria y equipo (bruto) representan el 85.69% del
activo total.
PASIVO Y PATRIMONIO 2010 % 2009 % 2008 %
I.- PASIVO CORRIENTE
Caja y bancos 0 0.00 7,349 0.03 42,481 0.14
Tributos por Pagar 12,719 0.04 15,821 0.06 24,337 0.08Remuneración y participación porpagar 4,635 0.02
8,541 0.03 67,767 0.23
Proveedores 64,445 0.22 44,386 0.17 32,624 0.11
Fondos a transferirse 0 0.00 29,827 0.12 446,568 1.49
Cuentas por pagar diversas 14,091,070 48.00 11,223,066 44.06 15,850,484 52.73
TOTAL PASIVO CORRIENTE 14,172,869 48.28 11,328,990 44.48 16,464,261 54.77
II.- PASIVO NO CTE
Contradrogas 0 0.00 254,408 1.00 263,736 0.88
Socios depurados 104,799 0.36 107,300 0.42 110,241 0.37
Banco Continental 2,202,388 7.50 2,619,842 10.29 3,486,400 11.60
Banco de Crédito 48,871 0.17 40,393 0.16 0 0.00
Banco Interbank 0 0.00 23,444 0.09 0 0.00
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 2,356,058 8.03 3,045,387 11.96 3,860,377 12.84
TOTAL PASIVO 16,528,927 56.30 14,374,377 56.43 20,324,638 67.61
III.- PATRIMONIO
Capital social 5,680,262 19.35 4,139,884 16.25 4,007,162 13.33
Capital adicional 0 0.00 1,554,433 6.10 0 0.00
Excedente de revaluación 1,869,333 6.37 2,766,031 10.86 2,766,031 9.20
Reservas 1,973,916 6.72 2,045,704 8.03 2,020,131 6.72
Resultados de ejercicios 3,305,420 11.26 591,237 2.32 941,805 3.13
TOTAL PATRIMONIO 12,828,931 43.70 11,097,289 43.57 9,735,129 32.39
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 29,357,858 100.00 25,471,666 100.00 30,059,767 100.00
46
Asimismo, en la estructura del estado de pérdidas y ganancias, las
ventas netas representan el 100%; luego, cada rubro del estado dividido entre
las ventas netas y multiplicado por cien, representa el porcentaje de las
ventas que es absorbido por cada componente, incluso precisa el porcentaje
que representa la utilidad neta.
ESTADO DE PÉRDIDAS Y GANANCIASAL 31 DE DICIEMBRE
(Expresado en nuevos soles)
2010 % 2009 % 2008 %
VENTAS 38,790,360 30,355,092 28,823,488
(-) Costo de ventas -31,580,637 -81.41 -24,423,396 -80.46 -21,154,318 -73.39
UTILIDAD BRUTA 7,209,723 18.59 5,931,696 19.54 7,669,170 26.61
GASTOS DE OPERACIÓN
(-) Gastos de ventas -1,977,975 -5.10 -2,106,617 -6.94 -1,678,597 -5.82
(-) Gastos de administración -2,351,891 -6.06 -1,754,162 -5.78 -1,991,945 -6.91
UTILIDAD OPERATIVA 2,879,857 7.42 2,070,917 6.82 3,998,628 13.87
OTROS INGRESOS Y EGRESOS
(+) Ingresos excepcionales 842,139 2.17 227,836 0.75 1,119,749 3.88
(+) Ingresos financieros 387,956 1.00 1,133,491 3.73 640,672 2.22
(+) Ingresos diversos 1,306,377 3.37 117,446 0.39 115,036 0.40
(+) Descuentos rebajas y bon.obten. 0 0.00 13,617 0.04 4,026 0.01
(-) Descuentos rebajas y bon.conc. -9,610 -0.02 -3,585 -0.01 -16,532 -0.06
(-) Gastos financieros -1,782,233 -4.59 -2,702,419 -8.90 -4,578,110 -15.88
(-) Otros egresos -143,290 -0.37 -263,628 -0.87 -263,237 -0.91
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 3,481,196 8.97 593,675 1.96 1,020,232 3.54
Impuesto a la renta -175,776 -0.45 -2,438 -0.01 -78,427 -0.27
RESULTADO DEL EJERCICIO 3,305,420 8.52 591,237 1.95 941,805 3.27
47
Las cifras así expuestas, facilitan la lectura y la interpretación, Es decir
que la utilidad bruta fue de 18.59%, 19.54% y 26.61% en los años 2010, 2009
y 2008 respectivamente, los gastos de administración han disminuido de
6.91% en el 2008 a 5.78% en el 2009 y ha incrementado en el 2010 a 6.06%,
mientras que los gastos de ventas han incrementado de 5.82% en el 2008 a
6.94% en el 2009 y se muestra disminuido en el 2010 a 5.10%.
En el Estado de Pérdidas y Ganancias, se pondrá la mayor atención en
la relación de ventas con los gastos de venta, cuya variación no debe ser
significativa, situación que favorece a la cooperativa; sin embargo, podemos
decir que tales variaciones pueden darse en circunstancias como cuando hay
un cambio en las políticas de venta, cambios en el poder adquisitivo de la
moneda, o cuando la estructura del costo ha tenido significativa variación.
3.2.2Análisis HorizontalEsta herramienta de análisis financiero consiste en determinar, para dos
o más periodos consecutivos, las tendencias del comportamiento a través del
tiempo de cada una de las cuentas que conforman el Balance General y el
Estado de Pérdidas y Ganancias. Su importancia radica en el control que
pueda hacer la empresa de cada una de sus partidas. Las tendencias deben
presentarse, tanto en valores absolutos como en valores relativos.
Para su elaboración se debe contar como mínimo con los estados
financieros de dos periodos consecutivos, y al frente de cada partida se
colocan los aumentos o disminuciones que han tenido lugar entre dos
periodos. Las disminuciones se acostumbran presentar con signo negativo o
entre paréntesis. Los resultados del análisis horizontal para la COOPAIN son
los siguientes:
48
BALANCE GENERALAL 31 DE DICIEMBRE
(Expresado en nuevos soles)
ACTIVO 2010 2009 2008VARIACIÓN 2010 -
2009VARIACIÓN 2009 -
2008ABSOLUTO RELATIVO ABSOLUTO RELATIVO
I.- ACTIVOCORRIENTECaja y Bancos 2,046,762 1,988,619 799,207 58,143 2.92% 1,189,412 148.82%
Clientes 4,760,838 2,068,003 2,581,168 2,692,835 130.21% -513,165 -19.88%Cuentas por Cobrar alos Socios y Personal 1,215,138 28,848 205,113 1,186,290 4112.21% -176,265 -85.94%
Cuentas por CobrarDiversas 1,654,322 358,872 357,115 1,295,450 360.98% 1,757 0.49%
Mercaderías 132,315 193,326 259,172 -61,011 -31.56% -65,846 -25.41%ProductosTerminados 1,612,755 2,424,138 4,316,069 -811,383 -33.47% -1,891,931 -43.83%
Sub productosDesechos yDesperdicios
1,160 0 491 1,160 - -491 -100.00%
Productos en Proceso 6,344 107,538 273,192 -101,194 -94.10% -165,654 -60.64%Materias Primas yAuxiliares 287,436 1,595,539 5,610,181 -1,308,103 -81.99% -4,014,642 -71.56%
Envases y Embalajes 165,730 224,109 234,081 -58,379 -26.05% -9,972 -4.26%
Suministros Diversos 442,051 416,362 287,499 25,689 6.17% 128,863 44.82%
Existencia por Recibir 6,439 41,694 14,122 -35,255 -84.56% 27,572 195.24%
Cargas Diferidas C.P. 1,465,805 943,349 618,942 522,456 55.38% 324,407 52.41%
Tributos por Pagar 1,874,982 1,587,758 848,308 287,224 18.09% 739,450 87.17%
TOTAL ACTIVOCORRIENTE 15,672,077 11,978,155 16,404,660 3,693,922 30.84% -4,426,505 -26.98%
II.- ACTIVO NOCORRIENTEValores 225,241 223,441 223,441 1,800 0.81% 0 0.00%Inmueble Maquinariay Equipo 25,156,200 24,059,403 22,851,674 1,096,797 4.56% 1,207,729 5.29%
Intangibles 89,039 89,039 80,358 0 0.00% 8,681 10.80%Valor AdicionalInmueble Maquinariay Equipo
6,576,563 6,576,563 6,576,563 0 0.00% 0 0.00%
Cargas Diferidas L.P. 242,426 222,871 146,534 19,555 8.77% 76,337 52.10%DepreciaciónAcumulada -18,603,688 -17,677,806 -16,223,463 -925,882 5.24% -1,454,343 8.96%
TOTAL ACTIVO NOCORRIENTE 13,685,781 13,493,511 13,655,107 192,270 1.42% -161,596 -1.18%
TOTAL ACTIVO 29,357,858 25,471,666 30,059,767 3,886,192 15.26% -4,588,101 -15.26%
49
PASIVO YPATRIMONIO 2010 2009 2008
I.- PASIVOCORRIENTECaja y Bancos 0 7,349 42,481 -7,349 -100.00% -35,132 -82.70%
Tributos por Pagar 12,719 15,821 24,337 -3,102 -19.61% -8,516 -34.99%Remuneraciones yParticipaciones porPagar
4,635 8,541 67,767 -3,906 -45.73% -59,226 -87.40%
Proveedores 64,445 44,386 32,624 20,059 45.19% 11,762 36.05%
Fondos a Transferirse 0 29,827 446,568 -29,827 -100.00% -416,741 -93.32%Cuentas por PagarDiversas 14,091,070 11,223,066 15,850,484 2,868,004 25.55% -4,627,418 -29.19%
TOTAL PASIVOCORRIENTE 14,172,869 11,328,990 16,464,261 2,843,879 25.10% -5,135,271 -31.19%
II.- PASIVO NO CTE.
Contradrogas 0 254,408 263,736 -254,408 -100.00% -9,328 -3.54%
Socios Depurados 104,799 107,300 110,241 -2,501 -2.33% -2,941 -2.67%
Banco Continental 2,202,388 2,619,842 3,486,400 -417,454 -15.93% -866,558 -24.86%
Banco de Crédito 48,871 40,393 0 8,478 20.99% 40,393 -
Banco Interbank 0 23,444 0 -23,444 -100.00% 23,444 -
TOTAL PASIVO NOCORRIENTE 2,356,058 3,045,387 3,860,377 -689,329 -22.64% -814,990 -21.11%
III.- PATRIMONIO
Capital Social 5,680,262 4,139,884 4,007,162 1,540,378 37.21% 132,722 3.31%
Capital adicional 0 1,554,433 0 -1,554,433 -100.00% 1,554,433 -Excedente deRevaluación 1,869,333 2,766,031 2,766,031 -896,698 -32.42% 0 0.00%
Reservas 1,973,916 2,045,704 2,020,131 -71,788 -3.51% 25,573 1.27%Resultados deEjercicios 3,305,420 591,237 941,805 2,714,183 459.07% -350,568 -37.22%
TOTAL PATRIMONIO 12,828,931 11,097,289 9,735,129 1,731,642 15.60% 1,362,160 13.99%TOTAL PASIVO YPATRIMONIO 29,357,858 25,471,666 30,059,767 3,886,192 15.26% -4,588,101 -15.26%
Como se observa en el análisis horizontal del balance, la partida con mayor
crecimiento porcentual, en el año 2009 respecto al año 2008 fue existencias por
recibir (195.24%), lo cual da a entender que en periodos anteriores las compras
del exterior eran menores y en el año 2010 respecto al 2009 fue cuentas por
cobrar socios y personal (4112.21%), lo que implica que se han efectuado
mayores préstamos y adelantos de remuneraciones al personal. Sin embargo, en
cifras absolutas la partida con mayor incremento en el 2009 respecto al 2008 fue
50
caja y banco (s/. 1’189,412), lo que da a entender que, en periodos anteriores, la
empresa obtuvo efectivo disponible muy bajo, en tanto, en el año 2010 respecto al
año 2009 fue clientes (s/. 2’692,835), lo que implica que se está efectuando más
créditos a los clientes.
ESTADO DE RESULTADOSAL 31 DE DICIEMBRE
(Expresado en nuevos soles)
2010 2009 2008VARIACIÓN 2010 -
2009VARIACIÓN 2009 -
2008ABSOLUTO RELATIVO ABSOLUTO RELATIVO
VENTAS 38,790,360 30,355,092 28,823,488 8,435,268 27.79% 1,531,604 5.31%
(-) Costo de ventas -31,580,637 -24,423,396 -21,154,318 -7,157,241 29.30% -3,269,078 15.45%
UTILIDAD BRUTA 7,209,723 5,931,696 7,669,170 1,278,027 21.55% -1,737,474 -22.66%
GASTOS DE OPERACIÓN
(-) Gastos de ventas -1,977,975 -2,106,617 -1,678,597 128,642 -6.11% -428,020 25.50%
(-) Gastos de administración -2,351,891 -1,754,162 -1,991,945 -597,729 34.07% 237,783 -11.94%
UTILIDAD OPERATIVA 2,879,857 2,070,917 3,998,628 808,940 39.06% -1,927,711 -48.21%
OTROS INGRESOS YEGRESOS
(+) Ingresos excepcionales 842,139 227,836 1,119,749 614,303 269.63% -891,913 -79.65%
(+) Ingresos financieros 387,956 1,133,491 640,672 -745,535 -65.77% 492,819 76.92%
(+) Ingresos diversos 1,306,377 117,446 115,036 1,188,931 1012.32% 2,410 2.09%
(+) Descuentos rebajas ybonificaciones obtenidas.
0 13,617 4,026 -13,617 -100.00% 9,591 238.23%
(-) Descuentos rebajas ybonificaciones concedidas.
-9,610 -3,585 -16,532 -6,025 168.06% 12,947 -78.31%
(-) Gastos financieros -1,782,233 -2,702,419 -4,578,110 920,186 -34.05% 1,875,691 -40.97%
(-) Otros egresos -143,290 -263,628 -263,237 120,338 -45.65% -391 0.15%
UTILIDAD ANTES DEIMPUESTO 3,481,196 593,675 1,020,232 2,887,521 486.38% -426,557 -41.81%
IMPUESTO A LA RENTA -175,776 -2,438 -78,427 -173,338 7109.25% 75,989 -96.89%
RESULTADO DELEJERCICIO 3,305,420 591,237 941,805 2,714,183 459.07% -350,568 -37.22%
51
Como puede observarse, los ingresos por ventas de la COOPAIN, en el
2009 con relación al año anterior, se han incrementado en s/. 1’531,604, lo cual
representa un incremento del 5.31%, mientras que en el año 2010 con respecto al
año 2009, estas se han incrementado en s/. 8´435,268, lo cual representa un
incremento del 27.79%. Con respecto a estas cifras es importante preguntarse
¿estaba este aumento planeado?, ¿obedece a las perspectivas de la gerencia?,
¿las demás empresas de la industria en que porcentaje crecieron? Si las
respuestas no coinciden con las expectativas de la organización, deben
replantearse sus políticas y diseñar nuevas estrategias, con el fin de recuperar lo
perdido en la vigencia.
La utilidad bruta, en el año 2009 respecto al año 2008, de la empresa
disminuyó en 22.66%, esto se explica en el aumento de solo el 15.45% del costo
de ventas, porcentaje superior al incremento de las ventas que induce a pensar
que las compras de existencias en el año 2009 han incrementado sus precios.
Mientras tanto, la situación anterior ha mejorado, en el año 2010 respecto al año
2009, habiéndose incrementado la utilidad bruta en un 21.55% y el coste de venta
en un 29.30%, esto se debe al mejor control de los inventarios y logrando mejores
descuentos.
Mientras que, en el año 2009 respecto al año 2008, las utilidades netas han
disminuido en un 37.22%, en el año 2010 respecto al año 2009, se han
incrementado en un 459.07%, esto se explica debido a un aumento de las ventas
(27.79%), ingresos excepcionales (269.63%) e ingresos diversos (1012.32%), así
mismo se debe a la disminución de los gastos de ventas (6.11%), los gastos
financieros (34.05%) y otros egresos (45.65%).
3.2.3Parámetros FinancierosSon los indicios que en forma simple se pueden diagnosticar el resultado
económico y financiero de la COOPAIN. Los parámetros son las distintas
mediciones financieras y ésta se base en la estructura financiera.
La estructura financiera tiene las siguientes mediciones básicas:
52
a) Tamaño de la Deuda
DEUDA TOTAL (DT) =INVERSIÓN TOTAL
2
Se presentan tres casos:
DT > 50% : Riesgo financiero, pérdida de autonomía financiera.
DT = 50% : Equilibrio financiero.
DT < 50% : Tiene autonomía financiera.
PRESENTACIÓN DE RESULTADOS
DEUDA TOTAL2010 =29,357,858
= 14,678,9292
DEUDA TOTAL2009 =25,471,666
= 12,735,8332
DEUDA TOTAL2008 =30,059,767
= 15,029,8842
COMPARACIÓN DE RESULTADOS2010 2009 2008
PARÁMETRO FINANCIERO 50% 50% 50%
DEUDA SEGÚN B.G. 56% 56% 68%
RIESGO FINANCIERO 6% 6% 18%
INTERPRETACIÓN:En el año 2008 la deuda total, representa el 68% de la inversión; en el
año 2009, el 56% de la misma; el mismo que ha permanecido para el año
2010, por lo tanto la COOPAIN no tiene autonomía financiera; sin embargo,
se observa que ha recuperado una parte de dicha autonomía, con respecto al
año 2008.
53
b) Tamaño de la deuda corriente
DEUDA DE CORTOPLAZO (DCP) =
CAPITAL CORRIENTE2
Se presentan tres casos:
DCP > 50% : Riesgo de capital de trabajo.
DCP = 50% : Equilibrio financiero.
DCP < 50% : Menor riesgo y flexibilidad de capital de trabajo.
PRESENTACIÓN DE RESULTADOS
DEUDA DE CORTOPLAZO2010
=15,672,077
= 7,836,0392
DEUDA DE CORTOPLAZO2009
=11,978,155
= 5,989,0782
DEUDA DE CORTOPLAZO2008
=16,404,660
= 8,202,3302
COMPARACIÓN DE RESULTADOS2010 2009 2008
PARÁMETRO FINANCIERO 50% 50% 50%
DEUDA CORTO PLAZO SEGÚN BG 90% 95% 100%
RIESGO FINANCIERO 40% 45% 50%
INTERPRETACIÓN:Se aprecia que en los últimos tres años la deuda a corto plazo,
representa un porcentaje elevado del capital corriente en el 2008, en el 2009 y
en el 2010, 100%, 95% y 90% respectivamente; lo que quiere decir que la
COOPAIN tiene un elevado riesgo de perder el capital de trabajo.
54
c) Tamaño del fondo de rotación
FONDO DEROTACIÓN (FR) =
CAPITAL CORRIENTE2
Se presentan tres casos:
FR > 50% : Posee demasiado capital de trabajo.
FR = 50% : Equilibrio financiero.
FR < 50% : Escaso capital de trabajo.
PRESENTACIÓN DE RESULTADOS
FONDO DEROTACIÓN2010
=15,672,077
= 7,836,0392
FONDO DEROTACIÓN2009
=11,978,155
= 5,989,0782
FONDO DEROTACIÓN2008
=16,404,660
= 8,202,3302
COMPARACIÓN DE RESULTADOS2010 2009 2008
PARÁMETRO FINANCIERO 50% 50% 50%
FONDO ROTACIÓN SEGÚN BG 10% 5% 0%
RIESGO DE CAP. TRABAJO 40% 45% 50%
INTERPRETACIÓN:La COOPAIN tiene escaso fondo de rotación, el mismo que se debe
manejar con mucho cuidado y evitar que se interrumpa la producción.
55
d) Respaldo de la liquidez
RESPALDO DELIQUIDEZ (RL) = DISPONIBLE + EXIGIBLE
Se presentan tres casos:
RL > 50% : Posee liquidez.
RL = 50% : Equilibrio financiero.
RL < 50% : Incapacidad de inversión.
PRESENTACIÓN DE RESULTADOS
RESPALDO DELIQUIDEZ2010
= 3,921,744 + 7,630,298 = 11,552,042
RESPALDO DELIQUIDEZ2009
= 3,576,377 + 2,455,723 = 6,032,100
RESPALDO DELIQUIDEZ2008
= 1,647,515 + 3,143,396 = 4,790,911
COMPARACIÓN DE RESULTADOS2010 2009 2008
PARÁMETRO FINANCIERO 50% 50% 50%
RESPALDO DE LIQUIDEZ SEGÚNBG 41% 27% 15%
RIESGO FINANCIERO 9% 23% 35%
INTERPRETACIÓN:En ambos años los porcentajes son menores al 50%, lo que significa que
la COOPAIN está en iliquidez, sin embargo a pesar que continua en iliquidez,
esto se ha reducido en el año 2009 y 2010.
56
3.2.4 Indicadores FinancierosLos indicadores financieros, también conocidos como ratios o
coeficientes financieros, constituyen una de las principales herramientas de
análisis de la situación patrimonial, financiera, económica y comercial de la
COOPAIN. El uso adecuado de estos ratios nos permite tomar decisiones
importantes para el futuro de la empresa, abarcando temas que van desde el
nivel de endeudamiento sin perjudicar las obligaciones financieras de la
empresa, hasta la capacidad de mejorar su gestión para aumentar su nivel de
ingresos.
Los ratios financieros consisten en establecer relaciones de una partida
con otra, es decir entre dos variables que se obtienen de Balance General y/o
Estado de Pérdidas y Ganancias, una de las variables actuando como
numerador y la otra como denominador. En este caso para un mejor análisis
comparamos los estados financieros de tres años consecutivos.
Los ratios que muestran la situación financiera de la cooperativa son:
3.2.4.1 Ratios de liquidezLa liquidez es la capacidad que tiene la cooperativa para hacer frente a
sus obligaciones, esto nos indica el grado en el cual los activos pueden cubrir
los pasivos, es decir, de cuánto dinero dispone la cooperativa para cubrir sus
deudas de corto y mediano plazo.
Tenemos tres tipos de liquidez:
a. Liquidez General
LIQUIDEZGENERAL =
DISPONIBLE + EXIGIBLE + REALIZABLEDEUDA A CORTO PLAZO
2010 2009 2008
REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
14,206,272 1.00 11,034,806 0.97 15,785,718 0.9614,172,869 11,328,990 16,464,261
57
INTERPRETACIÓN:En los tres últimos años la COOPAIN ha tenido una tendencia de
alcanzar al umbral de la liquidez consiguiéndolo en el 2010; lo que quiere
decir que por cada S/. 1.00 de deuda corriente tiene un S/. 1.00 de capital
corriente para afrontar sus compromisos, logrando estar en equilibrio
financiero.
Los acreedores comerciales y especialmente las instituciones bancarias
que otorgan créditos a corto plazo, examinan este ratio para determinar la
posibilidad de que sus créditos puedan ser satisfechos por la empresa
acreedora en el corto plazo con el capital de trabajo que exhibe en el Balance
General.
b. Liquidez Restringida
LIQUIDEZRESTRINGIDA =
DISPONIBLE + EXIGIBLEDEUDA A CORTO PLAZO
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
11,552,042 0.82 6,032,100 0.53 4,790,911 0.2914,172,869 11,328,990 16,464,261
INTERPRETACIÓN:Por cada nuevo sol de deuda corriente la COOPAIN dispone de S/. 0.82,
S/. 0.53 y S/. 0.29 de iliquidez restringida en los tres últimos años,
mostrándonos una tendencia de iliquidez positiva a recuperar su liquidez.
c. Liquidez Absoluta
LIQUIDEZABSOLUTA =
DISPONIBLE .DEUDA A CORTO PLAZO
58
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
3,921,744 0.28 3,576,377 0.32 1,647,515 0.1014,172,869 11,328,990 16,464,261
INTERPRETACIÓN:El ratio significa que por cada nuevo sol que la COOPAIN debe pagar en
el plazo inmediato, dispone de tan sólo S/. 0.28, S/ 0.32 y S/. 0.10. en el año
2010, 2009 y 2008 respectivamente.
3.2.4.2 Ratios de Solvencia
Mide la capacidad de endeudamiento de la cooperativa y explica el
respaldo monetario del cual disponen para afrontar sus obligaciones y ver si la
cooperativa tiene autonomía financiera. Este ratio es de mucho interés para
los acreedores, ya que son ellos quienes van a determinar la probabilidad de
reembolso respaldado por sus respectivos activos en caso de que la
cooperativa no les pueda pagar.
a. Solvencia General
SOLVENCIAGENERAL =
ACTIVO TOTALPASIVO TOTAL
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
29,357,858 1.78 25,471,666 1.77 30,059,767 1.4816,528,927 14,374,377 20,324,638
INTERPRETACIÓN:La COOPAIN tiene autonomía financiera como lo muestran los ratios de
los tres últimos años, ya que superan al estándar (1.5)1 consiguiendo la
COOPAIN una autonomía financiera.
1 Estándar proporcionado por CONASEV para el sector industrial.
59
b. Solvencia Patrimonial
SOLVENCIAPATRIMONIAL =
PATRIMONIO NETOPASIVO TOTAL
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
9,523,511 0.58 10,506,052 0.73 8,793,324 0.4316,528,927 14,374,377 20,324,638
INTERPRETACIÓN:Por cada S/. 1.00 de deuda la COOPAIN está comprometiendo S/. 0.58,
S/. 0.73 y S/. 0.43 de su patrimonio neto, lo cual evidencia que la COOPAIN
no registra una buena capacidad de pago, frente a sus obligaciones
financieras, proporcionando un indicador negativo sobre la toma de decisión
de los acreedores. Es decir, no tiene solvencia patrimonial.
c. Solvencia Patrimonial a Largo Plazo
SOLVENCIA PATRIMONIALA LARGO PLAZO =
PATRIMONIO NETOPASIVO A LARGO PLAZO
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
9,523,511 4.04 10,506,052 3.45 8,793,324 2.282,356,058 3,045,387 3,860,377
INTERPRETACIÓN:Las deudas a largo plazo comprometen el 25%, 29% y 44% del
patrimonio en el año 2010, 2009 y 2008 respectivamente, lo cual representa
una disminución del 4% y del 15% con respecto del año anterior que fue 44%,
debido a que se está amortizando las deudas a largo plazo.
60
3.2.4.3. Ratios de Rentabilidad
Expresan el rendimiento de la cooperativa en relación con sus ventas,
activos o capital. Es importante conocer estas cifras, ya que la empresa
necesita producir utilidad para poder existir. Es decir, nos demuestra el
desempeño de la cooperativa en cuanto a la obtención de beneficios sobre lo
invertido.
Rotación
Apalancamiento Rendimiento Margen
Rentabilidad
Los indicadores de rentabilidad son muy variados, entre los más
importantes figuran: la rentabilidad sobre el patrimonio, rentabilidad sobre
activos totales, margen bruto de ganancia y margen neto sobre ventas.
a. Rentabilidad EconómicaEs la utilidad antes de intereses e impuestos y el activo total, para
evaluar la utilidad generada por el activo independientemente de cómo sea
financiado sin tener en cuenta los gastos financieros; se toma como base la
utilidad antes de intereses e impuesto, el estudio del rendimiento nos permite
conocer la evolución y las causas de la productividad de la del activo de la
cooperativa. El ratio de rendimiento es también conocido como Rentabilidad
de la Inversión (ROI) o también como Rentabilidad de los activos (ROA).
RENTABILIDADECONÓMICA =
UTILIDAD .ACTIVO TOTAL
ACTIVO
CAPITAL UTILIDAD
VENTAS
61
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
3,305,420 0.11 591,237 0.02 941,805 0.0329,357,858 25,471,666 30,059,767
INTERPRETACIÓN:La inversión en activos, ha rendido el 2%, 3% y 11% en el 2008, 2009 y
2010 respectivamente, lo que indica que la inversión en activos recién en el
2010 es aceptable el 11% como rendimiento de activos.
b. Rentabilidad financieraEs la rentabilidad propiamente dicha y es la relación entre el beneficio
neto y el capital propio, la rentabilidad financiera para la cooperativa es un
ratio muy importante ya que mide el beneficio neto en relación a la inversión
de los propietarios (socios) de la cooperativa que intervienen en ella para
obtener una rentabilidad suficiente por lo cual mide el principal objetivo del
inversor. A medida que el ratio sea mayor, mejor será la rentabilidad.
RENTABILIDADFINANCIERA =
UTILIDAD NETAPATRIMONIO NETO
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
3,305,420 0.35 591,237 0.06 941,805 0.119,523,511 10,506,052 8,793,324
INTERPRETACIÓN:Este ratio nos muestra que la inversión de los socios ha rendido durante
los tres últimos años teniendo un alza considerable en el 2010, debido que a
pesar de haber trabajado con mayor capital ajeno que capital propio, el costo
de la deuda nos ha favorecido patrimonialmente.
62
c. Rentabilidad OperativaLa utilidad operativa se obtiene luego de deducir a las ventas netas el
costo de las ventas y los gastos de operación (gastos de venta y gastos de
administración), los cuales se toman indispensables en las actividades
ordinarias del negocio, razón demás para que la administración dedique sus
mejores esfuerzos en controlarlos, pues, un cambio que no guarde relación
con las ventas puede ser perjudicial.
RENTABILIDADOPERATIVA =
UTILIDAD OPERATIVAVENTAS NETAS
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
2,879,857 0.07 2,070,917 0.07 3,998,628 0.1438,790,360 30,355,092 28,823,488
INTERPRETACIÓN:Las ventas muestran un rendimiento operativo del 7% en los años 2010 -
2009, y 14% en el año 2008. Esto indica que los costos operativos se han
incrementado en mayor proporción que las ventas obteniendo una
disminución de la rentabilidad del 7% en el 2009 y ha permanecido sin
variación en el 2010, siendo una señal de que se debe mejorar el control en
gastos administrativos y de ventas.
d. Margen BrutoNos indica la cantidad que se obtiene de utilidad por cada unidad
monetaria de ventas, después de que la cooperativa ha cubierto el costo de
los bienes que produce y vende.
MARGENBRUTO =
UTILIDAD BRUTAVENTAS NETAS
63
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
7,209,723 0.19 5,931,696 0.20 7,669,170 0.2738,790,360 30,355,092 28,823,488
INTERPRETACIÓN:Este ratio nos muestra que la COOPAIN, ha reducido los precios de
venta, más no los costos de producción, dándonos una disminución de los
márgenes brutos de utilidad. Se debería analizar los costos fijos de
producción ya que estos nos permiten reducir los costos y generar mayor
margen de utilidad sin cambiar la calidad del producto.
e. Margen NetoMide el porcentaje de cada unidad monetaria de ventas que queda
después de que todos los gastos, incluyendo los impuestos, han sido
deducidos. Cuanto más grande sea el margen neto de la cooperativa tanto
mejor.
MARGENNETO =
UTILIDAD NETAVENTAS NETAS
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
3,305,420 0.09 591,237 0.02 941,805 0.0338,790,360 30,355,092 28,823,488
INTERPRETACIÓN:El rendimiento de las ventas es de 3% y 2% en 2008 y 2009, habiéndose
incrementado a 9% en el 2010, lo que muestra que el efecto de la deuda
respecto de los intereses e impuestos en el 2010 le ha sido favorable
obteniendo mayor margen de utilidad neta.
64
3.2.4.4. Ratios de GestiónLos ratios de Rotación como su propio nombre lo indica permiten
analizar el ciclo de rotación del elemento económico seleccionado. Por lo
general el resultado de estos índices se expresa en días.
Estos ratios sirven de complemento a los índices anteriores ya que sus
resultados proporcionan elementos que permiten profundizar en el
comportamiento de algunos de ellos.
En un primer grupo se presentan los distintos índices que permiten
conocer cuál ha sido la rotación de los diferentes rubros del Activo de la
empresa; en un segundo grupo se muestran los índices que analizan los
Ciclos de Cobros y Pagos y; en un tercer grupo aparecen los Índices o Ratios
de rotación de los principales rubros de inventarios.
a. Rotación de Inventarios
ROTACIÓNINVENTARIO =
COSTO DE VENTAEXISTENCIAS
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
31,580,637 11.90 24,423,396 4.88 21,154,318 1.922,654,230 5,002,706 10,994,807
INTERPRETACIÓN:La rotación de los inventarios se ha mejorado en el año 2010
significando que mensualmente han rotado las mercaderías, mientras que en
el 2009 cada dos meses y en el 2008 cada seis meses aproximadamente
rotaron las mercaderías, esta mejora se debió a que la planta creció en
tamaño y en producción.
65
b. Rotación de cuentas por Cobrar
ROTACIÓNCUENTAS POR
COBRAR=
VENTAS AL CRÉDITO
CLIENTES
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
15,516,144 2.60 12,142,037 5.79 11,529,395 4.145,975,976 2,096,851 2,786,281
INTERPRETACIÓN:La política de créditos se ha visto reducida por el mejor manejo de las
carteras y eficiencia en las cobranzas, motivando la disminución en 3.19 %
respecto del año anterior.
c. Rotación de Activo Fijo
ROTACIÓNACTIVO FIJO =
VENTAS .ACTIVO FIJO
2010 2009 2008REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO REMPLAZANDO RATIO
38,790,360 2.83 30,355,092 2.25 28,823,488 2.1113,685,781 13,493,511 13,655,107
INTERPRETACIÓN:La inversión de los activos han demostrado eficacia operativa en el
rendimiento de sus ventas ya que se puede ver que en el 2010 por cada
nuevo sol ha rendido S/.2.83 incrementándose en S/. 0.58 respecto del año
anterior y S/. 0.72 respecto al año 2008.
66
CAPÍTULO IVDIAGNÓSTICO ECONÓMICO Y FINANCIERO
El diagnóstico de la empresa es la consecuencia del análisis de todos los
datos de los componentes técnicos de la empresa. Este concepto de origen
griego significa el “acto o arte de conocer”. Se usa frecuentemente en el campo
de la medicina y se refiere a la actividad que determina la naturaleza de la
enfermedad.
En la actualidad, la palabra diagnóstico se utiliza en numerosos ámbitos. En
el terreno de gestión de empresas, se puede establecer como una equivalencia,
especialmente en el caso de que una empresa se encuentre en dificultades.
DIAGNÓSTICOPERSONAS EMPRESAS
Problemas de salud Disfunciones
Diagnóstico
Enfermedades DificultadesMédico Consultor financiero
Analiza los síntomasBusca las causas y orígenes
internos y externos
Analiza indicadoresBusca las causas y
responsabilidades internas yexternas
Identificación Identificación
Programa de actuaciones- Terapia- Cirugía
Tratamiento
PropuestasProgramas de actuaciones- Medidas de recuperación
- Medidas estructurales
Aplicación Puesta en marcha
Seguimiento médicoVerificación
Control de gestión
Curación Objetivo Recuperación económica
Los motivos para la realización de un diagnóstico de la empresa se pueden
definir en dos situaciones:
67
Que se encuentre en dificultades.
Que goce de buena salud.
En el primer caso, se recure al diagnóstico por necesidad para identificar las
causas del problema y definir medidas que mejoren la circunstancia financiera de
la empresa.
En la segunda situación, la solicitud del diagnóstico puede deberse a una
voluntad de la dirección en mejorar el rendimiento de la empresa. El rendimiento
dentro del campo de la gestión equivale a los resultados obtenidos por la
empresa, tanto a nivel general como en aspectos concretos. Estos resultados
pueden ser definidos por indicadores cuantitativos y cualitativos (rentabilidad,
avance tecnológico, clima social, imagen de marca, etc.)
Si tenemos en cuenta que el nivel del rendimiento es consecuencia directa
de la gestión, fácilmente de puede deducir que un directivo eficaz usará el
diagnóstico para medir sus logros empresariales y en su defecto, tratar de
mejorarlos. Por lo tanto, el diagnóstico es desde este punto de vista una
herramienta de dirección, que permitirá ayudar a comprender y actuar.
El concepto diagnóstico se inscribe dentro de un proceso de gestión
preventivo y estratégico. El gurú de la gestión empresarial moderna, Peter
Drucker en su libro, Los retos de la gerencia actual, señala que un directivo eficaz
dedica, al menos el 50% de su tiempo a tareas de este tipo.
4.1Diagnostico Económico y FinancieroEs la comparación de los resultados obtenidos del análisis efectuado a los
Estados Financieros de la empresa con los indicadores promedios del sector2 que
proporciona la CONASEV. Cuantitativamente, es el informe en cual se indica los
puntos débiles y fuertes que ha obtenido la empresa con la finalidad de que la
Gerencia tome las decisiones pertinentes.
2 Extraídos del portal web de CONASEV: www.consaev.gob.pe, como indicadores estándares por sectoreseconómicos.
68
DIAGNÓSTICO ECONÓMICO
INDICADORES ECONÓMICOS 2010 2009 2008PROMEDIO
DELSECTOR
EVALUACIÓN
RENTABILIDADECONÓMICA 11% 2% 3% 20.4% MALAFINANCIERA 35% 6% 11% 20.0% ACEPTABLEOPERATIVA 7% 7% 14% 9.0% BUENA
GESTIÓNROTACIÓN DE INVENTARIO 11.90 4.88 1.92 11.7 MALAROTACIÓN DE CTA. POR COB. 3.26 5.87 4.47 3.5 BUENAROTACIÓN DE ACTIVO FIJO 2.83 2.25 2.11 1.5 BUENA
RESUMEN DE DIAGNÓSTICO ECONÓMICO
EVALUACIÓN TRANSVERSAL
1. BUENA 3
2. ACEPTABLE 1
3. MALA 2
Diagnóstico de la situación: BUENA
El cuadro superior nos muestra el resultado de las comparaciones producto
del diagnóstico, en tanto asimila tres situaciones diferenciadas, al haber evaluado
seis índices económicos obtenemos dos (2) malas, uno (1) aceptable y tres (3)
buenas, estos resultados nos llevan a concluir que la situación económica es
buena.
DIAGNÓSTICO FINANCIERO
INDICADORES FINANCIEROS 2010 2009 2008PROMEDIO
DELSECTOR
EVALUACIÓN
LIQUIDEZGENERAL 1.00 0.97 0.96 1.00 ACEPTABLEPRUEBA ACIDA 0.82 0.53 0.29 0.75 MALAABSOLUTA 0.28 0.32 0.10 0.25 ACEPTABLE
SOLVENCIAGENERAL 1.78 1.77 1.48 3.2 MALAPATRIMONIAL 0.58 0.73 0.43 1.0 MALA
69
RESUMEN DE DIAGNÓSTICO FINANCIERO
EVALUACIÓN TRANSVERSAL
1. BUENA 0
2. ACEPTABLE 2
3. MALA 3
Diagnóstico de la situación: MALA
En el cuadro de diagnóstico financiero nos muestra el resultado de las
comparaciones de índices financieros producto del diagnóstico, al haber evaluado
seis indicadores obtenemos tres (3) malas, dos (2) aceptables y ninguna (0)
buena, estos resultados nos inducen a concluir que la situación financiera de la
empresa es mala.
70
CONCLUSIONES
a) En lo últimos tres años la COOPAIN no cuenta con liquidez inmediata
debido a que la mayor parte de su activo corriente se ve reflejado en el
exigible y realizable (35%) frente a las deudas de corto plazo (48%) a pesar
que para el 2010 se ha mejorado, estando en el umbral del equilibrio
financiero.
b) La Cooperativa no cuenta con solvencia patrimonial ya que el capital propio
representa el 44% siendo inferior al capital ajeno que es del 56% y no
cubre las deudas en su totalidad, la empresa trabaja más con capitales
ajenos que con los propios, perdiendo así su autonomía financiera.
c) Las actividades comerciales de la COOPAIN en el último año ha mejorado
su rentabilidad respecto del año anterior gracias a una eficiente gestión,
pasando de un 2% en el 2009 a un 11% en el 2010, lo que justifica que el
capital ajeno tuvo una buena calidad en la deuda, se aprovechó bien los
recursos ajenos el 2009 y los resultados se reflejaron en el año 2010.
d) En cuanto a la gestión de la COOPAIN se ha visto que ha sido favorable
como lo demuestran los ratios de: rotación de inventarios, habiendo un
incremento en la rotación de 7 y 3 veces en los últimos periodos; de
cuentas por cobrar, hubo una eficiencia en las cobranzas reduciéndose a
2.60% y; en la rotación de activos fijos, hubo un incremento de S/. 0.58 y
S/. 0.14, en la eficacia de los activos, todos ellos respecto del año anterior.
71
RECOMENDACIONES
a) La COOPAIN debe reclasificar su cartera de clientes en cartera vigente,
cartera vencida y cartera de cobranza judicial, en cuanto al realizable debe
tener el stock mínimo que no le permita inmovilizar capital de trabajo.
b) Para mejorar la solvencia la COOPAIN debe captar más socios para tener
mayores aportes e incrementar el capital, o de lo contrario debería tener un
plan de inversión, para elaboración de nuevos productos derivados del
cacao, para que el servicio de la deuda le sea favorable.
c) La COOPAIN ha mejorado su rentabilidad debido a la reinversión en activos,
al incremento de sus ventas, política que hasta la fecha ha dado resultados,
en cambio al patrimonio se sugiere que haya un incrementos de capital para
así poder elevar al su respaldo patrimonial frente a la deuda, mejorando la
solvencia de la empresa.
d) Se recomienda continuar con la misma política de ventas y créditos, así
como el mejoramiento permanente de los activos fijos.
72
BIBLIOGRAFÍA
APAZA MEZA, Mario. Análisis e interpretación avanzada de los estados
financieros y gestión financiera moderna; Instituto de investigación El
Pacífico. Perú 2002.
CALDERÓN MOQUILLAZA, José. Estados Financieros; Lima – Perú; editorial
Laymar; Edición 2004.
CASTAÑEDA SANTOS, Victoriano. Registro y Control de Bienes Patrimoniales
Lima – Perú; 3ra Edición; 1996.
ESTATUTO DE LA COOPERATIVA AGRARIA INDUSTRIAL NARANJILLOLTDA. Modificación aprobada por asamblea extraordinaria de delegados;
Octubre 2006. Inscrita en el asiento A0004 de la partida n° 1100050, en la
oficina registral de Tingo María.
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