compromesos amb una banca rendible i de confiança · 2016 2017(e) 2018(p) economia mundial 3,2 3,7...

Compromesos amb una banca rendible i de confiança

Febrer 2018

Important

El propòsit d'aquesta presentació és merament informatiu i no pretén prestar un servei financer o oferta de venda, intercanvi, adquisició o invitació per adquirir qualsevol classe de valors, producte o servei financer de Caixabank, SA (“CaixaBank”) o de qualsevol altra societat esmentada en ell. La informació continguda en aquesta presentació està subjecta, i ha de tractar-se com a complement, a la resta d'informació pública disponible. Qualsevol persona que en qualsevol moment adquireixi un valor ho ha de fer només d'acord amb el seu propi judici o per la idoneïtat del valor per al seu propòsit i basant-se només en la informació pública continguda en la documentació pública elaborada i registrada per l'emissor en context d'aquella emissió concreta, rebent assessorament si ho considera necessari o apropiat segons les circumstàncies, i no basant-se en la informació continguda en aquesta presentació. CaixaBank adverteix que aquesta presentació pot contenir informació sobre previsions i estimacions sobre negocis i rendibilitats futures. Particularment, la informació relativa al Grup CaixaBank de 2017 relacionada amb resultats d'inversions i participades ha estat elaborada fonamentalment partint d'estimacions efectuades per CaixaBank. Cal tenir en compte que aquestes estimacions representen les nostres expectatives en relació amb l'evolució del nostre negoci, per la qual cosa hi pot haver diferents riscos, incerteses i altres factors importants que poden causar una evolució que difereixi substancialment de les nostres expectatives. Aquests factors, entre d'altres, fan referència a la situació del mercat, factors macroeconòmics, directrius regulatòries i governamentals; moviments en els mercats borsaris nacionals i internacionals, tipus de canvi i tipus d'interès; canvis en la posició financera dels nostres clients, deutors o contraparts, etc. Els estats financers passats i taxes de creixement anteriors no han d'entendre's com una garantia de l'evolució, resultats futurs o comportament i preu de l'acció (incloent-hi el benefici per acció). Cap contingut en aquest document no ha de ser pres com una previsió de resultats o beneficis futurs. Addicionalment, s'ha de tenir en compte que aquesta presentació s'ha preparat a partir dels registres de comptabilitat mantinguts per CaixaBank i per la resta d'entitats integrades en el Grup, i inclou certs ajustos i reclassificacions que tenen per objecte homogeneïtzar els principis i criteris seguits per les societats integrades amb els de CaixaBank. Per això, i en concret en relació amb Banco Português de Investimento (“BPI”), les dades contingudes en aquest document poden no coincidir en alguns aspectes amb la informació financera publicada per aquesta entitat. En particular, respecte a les dades proporcionades per tercers, ni CaixaBank, ni cap dels seus administradors, directors o empleats, garanteix o dóna fe, ja sigui explícitament o implícitament, que aquests continguts siguin exactes, complets o totals, ni està obligat a mantenir-los degudament actualitzats, ni per corregir-los en cas de deficiència, error o omissió que es detecti. D'altra banda, en la reproducció d'aquests continguts per qualsevol mitjà, CaixaBank podrà introduir les modificacions que estimi convenients, podrà ometre parcialment o totalment qualsevol dels elements d'aquest document i, en el cas de desviació entre una versió i aquesta, no assumeix cap responsabilitat sobre qualsevol discrepància. D'acord amb les Mesures Alternatives del Rendiment ("MAR", també conegudes per les seves sigles en anglès "APMs", Alternative Performance Measures) definides en les Directrius sobre Mesures Alternatives del Rendiment publicades per la European Securities and Markets Authority el 30 de juny de 2015 (ESMA/2015/1057) (“les Directrius ESMA”), aquest informe utilitza certes MAR, que no han estat auditades, amb l'objectiu que contribueixin a una millor comprensió de l'evolució financera de la companyia. Aquestes mesures han de considerar-se com a informació addicional, i en cap cas substitueixen la informació financera elaborada sota les Normes Internacionals d'Informació Financera (“NIIF”), també conegudes per les seves sigles en anglès “IFRS” (International Financial Reporting Standards). Així mateix, tal com el Grup defineix i calcula aquestes mesures pot diferir d'altres mesures similars calculades per altres companyies i, per tant, podrien no ser comparables. Consulti l'apartat Glossari per al detall de les MAR utilitzades i la conciliació de certs indicadors. Aquest document no ha estat presentat a la Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV, organisme regulador dels mercats de valors a Espanya) per a la seva revisió o aprovació. El seu contingut està regulat per la legislació espanyola aplicable en el moment de la seva elaboració, i no està dirigit a persones o entitats jurídiques ubicades en qualsevol altra jurisdicció. Per aquest motiu, no necessàriament compleixen amb les normes vigents o els requisits legals que es requereixin en altres jurisdiccions. Sens perjudici dels requisits legals, o de qualsevol limitació imposada per CaixaBank que pugui ser aplicable, es nega expressament permís per a qualsevol tipus d'ús o explotació dels continguts d'aquesta presentació, així com de la utilització dels signes, marques i logotips que conté. Aquesta prohibició s'estén a tot tipus de reproducció, distribució, transmissió a tercers, comunicació pública i transformació per qualsevol altre mitjà, amb fins comercials, sense la prèvia autorització expressa de CaixaBank i/o dels altres propietaris respectius del document. L'incompliment d'aquesta restricció pot constituir una infracció legal que pot ser sancionada per les lleis vigents en aquests casos.

Continguts

1. Entorn macroeconòmic i sectorial

2. 2017: Un balanç molt positiu

3. Pla Estratègic 2015-2018

Evolució PIB realVariació interanual (%)

Economia mundial en fase d'acceleració

2016 2017(e) 2018(p)

Economia mundial 3,2 3,7 3,9

Economies avançades 1,7 2,3 2,3

EUA EUA 1,5 2,3 2,5

Eurozona 1,8 2,5 2,2

Economies emergents 4,4 4,7 4,9

Perspectives 2018

Nota: (e) estimació; (p) previsió.Font: CaixaBank Research.

Creixement més dinàmic i sincronitzat.

Riscos equilibrats:

Reforma fiscal EUA

Reformes zona euro

Financers

Geopolítics


Tipus d'interès de referència%

Un context que justifica la normalització gradual de la política monetària

0,0

0,5

1,0

1,5

2,0

2,5

2015 2016 2017 2018

Eurozona

EE. UU

Font: CaixaBank Research.

La Fed seguirà apujant tipus...

…i el BCE ésprobable que ho faci el 2019

IPCvariació interanual (%)

-1,0

0,0

1,0

2,0

3,0

2013 2014 2015 2016 2017 2018

EE. UU.

Eurozona

PrevisióPrevisió


Espanya i Portugal, un altre bon any en perspectiva

Nota: (e) estimació; (p) previsió. Font: CaixaBank Research a partir de dades de l'INE.

3,3 3,1

2,4

2016 2017(e) 2018(p)

1,5

2,72,3

2016 2017(e) 2018(p)

Evolució PIB real Variació anual (%)

Seguir creant llocs de treball

Reduir deute públic i exterior

Reformes

Reduir deute públic i privat

Treball juvenil

Productivitat

Exportacions En % del PIB

Espanya

Portugal

Reptes

20

22

24

26

28

30

32

34

36

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

20

25

30

35

40

45

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017


Dinàmica positiva en nou crèdit i en recursos no invertibles

Nota: 1 Crèdit total al sector privat. 2 No inclou refinançaments. Les dades són de GEN-DES per a Espanya i GEN-NOV per a Portugal. 3 Plans de pensions de PT a 3T2017. Font: Banc d'Espanya, Banco de Portugal i BCE.

Variació interanual, acumulada de l'any (%)

Nova producció de crèdit2

Dipòsits de la clientela (vista+termini)

Actius sota gestió3

(fons i plans de pensions)

Variació interanual (%)Creixement de recursos de clientsSaldo viu

de crèdit1

Espanya

Portugal

Compra habitatge Consum Empreses

Espanya

-2,0%

Portugal

-2,8%

17,4%

42,2%

17,9%

10,0% 9,7%

-0,3%

2,9% 2,8%

9,2%

6,6%

Var. interanual (des-17)


Un nou escenari…

Perspectives de la banca espanyola

Estabilitat dels balanços

Recuperació del marge d'intermediació

Reducció de la morositat

Millora gradual de la rendibilitat

Disminució de les incerteses regulatòries

...però encara amb desafiaments

Tipus d'interès en mínims

Control de costos

Reducció d'actius problemàtics

Transformació digital

Unió Bancària


Continguts



A. Completada la reestructuració del Grup ”la Caixa”

B. Lideratge a la península Ibèrica

C. Millora dels resultats, reforçant el balanç

D. Excel·lent retorn total a l'accionista

E. Model de banca socialment responsable


Millora dels resultats, reforçant el balanç

Lideratge a la península Ibèrica

Excel·lent retorn total a l'accionista

Completada la reestructuració del Grup ”la Caixa”

2017:

un balanç molt positiu

Model de banca socialment responsable


D'una caixa d'estalvis no cotitzada a 3 entitats amb diferents missions i òrgans de govern

Procés de desconsolidació amb Criteria finalitzat

100%

40%

• Negoci Bancassegurances• Participades• Immobiliari Non-core• BPI

Participació de Criteria en CaixaBank: 40% (vs. 81,5% el JUN-11)

Finançament a Criteria: 300 mil € (-92% vs. JUN-11)

Majoria de consellers independents

201420112007 2016 2017

OPV cotitzada

Separació total del Consell de la Fundació Bancària compliment de la Llei de Caixes d'Estalvis

Desconsolidació prudencial de Criteria

Nomenament Conseller Coordinador

61%39%

FundacióBancària

”la Caixa”1

Resta2

Composició del Consell CABK

(1) Inclou 6 consellers dominicals, que representen la Fundació Bancària ”la Caixa”, i 1 membre del consell proposat per les fundacions bancàries que constituïen Banca Cívica(2) Inclou 9 consellers independents, 1 conseller dominical proposat per Mutua Madrileña i el CEO

La reestructuració del Grup ”la Caixa” s'ha completat

Reestructuració Lideratge Resultats i balanç Banca responsableRetorn a l'accionista






2017:




…que aporta avantatges diferencials clau per navegar en l'entorn actual

Suport de la

tecnologia

Mobilitat i big data

Presència i

capil·laritat

Proximitat / coneixement

del client

Assessorament i

proximitat

Focus en formació i

capacitació, especialització

i qualitat de servei

Àmplia oferta de

productes

Àmplia i adaptada amb

fàbriques en propietat

“Molt més que només un banc”

Un model de “supermercat” per a les necessitats financeres i d'assegurances



2017: Consolidem la nostra posició de referència en el mercat retail a Espanya

(1) Clients particulars més grans de 18 anys Font: FRS Inmark 2017 “Comportament financer dels particulars a Espanya” (comparables: BBVA, Santander + Popular i Bankia)(2) Ràtio entre la penetració com a entitat principal i la penetració total de clients particulars (més grans de 18 anys). Comparables: Bankia, BBVA, Sabadell i Santander (incorpora Popular)

Molt bon any a nivell comercial

Millor Banc d'Espanya 2017

Assessorament i proximitat

Presència i capil·laritat

Àmplia oferta de productes

Suport de la tecnologia

El 26,3% de les nòmines estan domiciliades a CaixaBank

Creixem en clients vinculats

Molt actius en el llançament de noves iniciatives comercials

30,0%Penetració total de clients

particulars1

+50 pbs vs. 2016

26,7% Entitat principal de

clients particulars1

+100 pbs vs. 2016

89% Índex de vinculació2



1 Clients 20-74 anys que han operat en els últims 12 mesos

Innovació contínua

App financera més ben

valorada

>2MM operacions

efectuades

99%

98%

processos digitalitzats

Ready to Buy

55% dels nostres clients sóndigitals1

Creixement continuat clients Banca mòbil

+15%

Nova app CaixaBanksignatures digitals

Tots els empleats amb SmartPC

Proximitat digital

Seguim potenciant el nostre model omnicanal per garantir la màxima proximitat al client

>3,0 MM usuaris

Les MevesFinances multientitat



15

Assessoramenti proximitat

Presència icapil·laritat

Àmplia oferta de productes


168 Milers de MM €recursos gestionats estalvi a

llarg termini1

~85%fons d'inversió en mans de clients

assessorats

carteres amb gestió

discrecional

+100% vs. 2016

Millor entitat de Banca Privada a Espanya

Gestors diplomats en assessorament financer10.500

530gestors

1.950gestors

Pes actius sota gestió + assegurances sobre total recursos segment

DIC-16 DIC-17

54%

60%

(1) Inclou fons propis i de terceres gestores i carteres gestionades i assessorades

Digitalització: eina clau del nostre model

Equip orientat al client Consolidació model d'assessorament el 2017

~70%Famílies del segment

amb contracte

d'assessorament



Assessoramenti proximitat


Àmplia ofertade productes


Augments generalitzats en quota de mercat

Quotes de Mercat en productes clau1 Contribució clau dels negocis no bancaris al resultatResultat net del segment de CABK-bancassegurances, MM €

Assegurances igestió d'actius

Mitjans de

pagaments 17%

Punt de venda

Negocibancari

36%

11,2%RoTE bancassegurances2

6,6 ppde contribució dels negocis no bancaris

42%

5%

(1) Última informació disponible. Dades d'elaboració pròpia. Font: Banc d'Espanya, Seguretat Social, INVERCO, ICEA, Servired, 4B i Euro6000. Quota de crèdits i dipòsits corresponent al sector privat resident.(2) RoTE excloent partides extraordinàries +256MM € del resultat net de combinació de negocis de BPI, -212MM € del programa de prejubilacions en 2T17 i -3MM € de costos extraordinaris el 3T17; tot net d'impostos. El RoTE inclou el cupó meritat d'AT1 (-22MM € després d'impostos)



14,2%

15,8%

16,7%

16,8%

23,4%

23,5%

26,3%

26,4%

Depósitos

Créditos

Fondos de inversión

Créditos consumo

Facturación tarjetas

Planes de pensiones

Domiciliación nóminas

Seguros de ahorro

Assessorament i proximitat


Àmplia ofertade productes






2017:



B

D

A

E

C


Millora dels resultats reforçant la solidesa de balanç

230

503620

814

1.047

1.684

2012 2013 2014 2015 2016 2017

En MM €

Evolució del resultat net Qualitat dels ingressos

Ingressos core1 +8% (ex BPI)

Tendències positives en BPI+61%

(1) Inclou marge d'interessos, comissions i assegurances

El resultat més alt de la història del Grup CaixaBank

-5,3%Despesesrecurrents

Contribució a res. CABK

+176 MM €(febrer-desembre)

5.853

7.887

2012 2017

87% 96%

2012 2017



Reducció sostinguda de la morositat

Evolució de la ràtio de morositat i el saldo dubtósEn milions d'euros i percentatge

Saldo dubtós

Ràtio de morositat

Reducció sostinguda de la morositat

Millora de la cobertura

6,0% Ràtio morositat

50% Ràtio cobertura

7.135 MM € Provisions

DIC-15 DIC-16 DIC-17

14.754 14.305

17.100

BPI1.219

7,9%

6,9%

6,0%

Grup CABKsense BPI

Grup CABK

13.086

Sector18,1%

(1) Dades a novembre 2017

sense BPI



SolvènciaEvolució dels actius líquids En milions d'euros

DIC-16 DIC-17

50.408

72.775

1.500 MM €

1.000 MM €

2.000 MM €

1.000 MM €

1.250 MM €

Ced. Hipotecàries

Bons Sènior

Deute Subord.

Additional Tier1

No preferent

Accés amb èxit als mercats

6.750 MM €emesos el 2017

+22.367 MM €l'any

19% de l'actiu

Grup CABK

Reforç de la liquiditat durant l'any

CET1 11,7%

Tier 1 12,3%

Capital total 15,7%

Leverage ratio 5,3%

Fully loaded

Grup CaixaBank, dades a 31 de desembre de 2017







2017:



B

D

A

E

C


Atractiva remuneracióa l'accionista

Íbex-35Free float4

Volum negociatMitjana diària (milions d'accions)

Banca zona euro2

Retorn total1

+11%

Nota: (1) Incloent-hi la reinversió de dividends. (2) Índex Eurostoxx Banks. (3) Dividends acumulats en els últims 12 mesos dividit per preu a 31 des-17. (4) Proporció d'accions emeses que exclou les posicions d'autocartera, dels consellers i alts directius, de qualsevol altra companyia l'objectiu de la qual sigui control o influència, i dels accionistes amb pactes amb alguns dels grups anteriors. Font: Bloomberg i CaixaBank.

Cotització

L'acció va superar els principals índexs de referència el 2017 Continua augmentant el free-float i el volum negociat

+15%

22%

55%

x2,5

5,0

25,0x5

+24%

+28%

+7%

+11%

Evolució 2017

Oct’07 Des’17

2007 2017

Cash pay-out > 50%

2 pagaments en efectiu

3,6%3 rendibilitat per dividend

Positiva evolució de l'acció







2017:



B

D

A

E

C


Integritat, transparència ibon govern

Acció social i voluntariat

Inclusió financera

Medi ambient

Criteris mediambientals aplicats al negoci

MicroBank #1 en microfinances a Europa

Foment de la cultura financera

>4.000M €microcrèditsdes de 2007

>90%cobertura

pob. espanyola

Màxima puntuació en govern corporatiu (ISS 2017)

Pla d'ajuda per a l'habitatge

Aliança amb la Fundació Bancària ”la Caixa”

>32.000habitatges

socials

>5.500voluntaris

corporatius

Compromesos amb els Objectius de Desenvolupament Sostenible (ODS)




Continguts




Qualitat i reputació

Rendibilitat

Gestió del capital

Digitalització

Equip humà

Satisfacció del client1

ROTE

Capital Total FL

Clients digitals

Formació en assessorament2

#2

3,4%

14,6%

45%

20172014

€

(1) Rànquing BMK Stiga, satisfacció global del client. Posició entre les grans entitats; 2 Postgrau en assessorament financer.

Digitalització amb el focus en experiència client

Reducció de problemàtics

Diversificació d'ingressos(consum, empreses, assessorament)

Contenció de costos

Crear valor en BPI

Prioritats 2018

ROTE 2018: 9-11%

Bona progressió en el Pla Estratègic 2015-2018

8,4%

15,7%

55%

~10.500

#1


http://www.google.es/url?sa=i&rct=j&q=&esrc=s&source=images&cd=&cad=rja&uact=8&ved=0ahUKEwjM0dWcst7KAhUCvRoKHa4cDC4QjRwIBw&url=http://www.upf.edu/emig/&bvm=bv.113370389,d.d2s&psig=AFQjCNEYg7szFNB8KcLXziTQ7CbWGBAVSQ&ust=1454685043243917

http://www.google.es/url?sa=i&rct=j&q=&esrc=s&source=images&cd=&cad=rja&uact=8&ved=0ahUKEwjM0dWcst7KAhUCvRoKHa4cDC4QjRwIBw&url=http://www.upf.edu/emig/&bvm=bv.113370389,d.d2s&psig=AFQjCNEYg7szFNB8KcLXziTQ7CbWGBAVSQ&ust=1454685043243917

Servei d'atenció a l'Accionista

Estem a la seva disposició per a qualsevol consulta o suggeriment que desitgi fer. Per posar-se en contacte amb nosaltres pot adreçar-se a:

C/ Pintor Sorolla, 2-446002 València

www.CaixaBank.com

[email protected] 935 82 98 03Oficina de l'accionista

http://www.google.es/url?sa=i&rct=j&q=&esrc=s&source=images&cd=&cad=rja&uact=8&ved=0ahUKEwi2hMOYjtnWAhVGWxoKHQanBW4QjRwIBw&url=http://colombia.corresponsables.com/actualidad/el-djsi-2016-suma-cuatro-nuevas-empresas-latinoamericanas&psig=AOvVaw3AFK9B7QWkVopKrHdsJmfo&ust=1507280118357553

http://www.google.es/url?sa=i&rct=j&q=&esrc=s&source=images&cd=&cad=rja&uact=8&ved=0ahUKEwi2hMOYjtnWAhVGWxoKHQanBW4QjRwIBw&url=http://colombia.corresponsables.com/actualidad/el-djsi-2016-suma-cuatro-nuevas-empresas-latinoamericanas&psig=AOvVaw3AFK9B7QWkVopKrHdsJmfo&ust=1507280118357553

compromesos amb una banca rendible i de confiança · 2016 2017(e) 2018(p) economia mundial 3,2 3,7...

Documents