Norte de México | Área Metropolitana Monterrey3Q 2014

Reporte de Oficinas

* In Class A+, A and B buildings. All in sq.ft.

A continuación se presentan los cinco corredores de oficinas más importantes de Monterrey y su área metropolitana.

Submercado InventarioTotal Disponibilidad

Precio de renta promedio

(USD/m2/mes)

Promedio de disponibilidad

Contry 27,350 14,700 $19.00 54%

Centro/Obispado 117,350 45,031 $19.00 38%

Santa María/San Jerónimo 146,088 40,933 $20.00 28%

Valle 363,009 63,285 $25.00 17%

Valle Oriente 362,866 52,905 $26.00 15%

TOTAL 1,016,663 216,854 $21.80 21%* En edificios de clase A+, A y B todo en metros cuadrados

Corredores Monterrey

Valle Oriente Valle Santa María/San Jerónimo Contry Centro/Obispado

2 Reporte de oficinas Norte de México • 3Q 2014

6%  

14%  

12%  

31%  

37%   Contry  

Centro  /  Obispado  

Santa  María  /  San  Jeronimo  

Valle    

Valle  Oriente  

Valle Oriente Valle Santa María/San Jerónimo Contry Centro/Obispado

Distribución total de inventario

Inv. Total Edificios Terminados: 1,016,663 m2

Inv. Total Edificios en Construcción 437, 580 m2

Distribución de la oferta en edificios ya terminados

Total de Edificios disponibles: 216,854 m 2

* Incluye toda la actividad del mercado registrada durante el periodo

3 Reporte de oficinas Norte de México • 3Q 2014

3%  11%  

14%  

36%  

36%  

Total  Stock  

Contry  

Centro  /  Obispado  

Santa  María  /  San  Jeronimo  

Valle    

Valle  Oriente  

7%  

21%  

19%  29%  

24%  

Available  

Contry  

Centro  /  Obispado  

Santa  María  /  San  Jeronimo  

Valle    

Valle  Oriente  

Mercado de lento crecimiento

Mercado en decadencia

Mercado en rápido crecimiento

Mercado en suspensión

Contry

Reloj del mercado inmobiliario

Pronóstico Anual

Rentas promedio por sub mercado

Valle Oriente

Valle

Santa María/ San Jerónimo

Centro/Obispado

Contry

Sub mercado 201620152014

Favorable para el arrendaror

Neutral Favorable para el arrendatario

Valle Oriente

Valle

Santa María/ San Jerónimo

Centro/Obispado

Contry

Sub mercado Renta / m2 (USD) Tendencia

$15.00 - $19.00

$20.00 - $25.00

$20.00 - $25.00

$19.00 - $21.00

$17.00 - $23.00

Centro -Obispado

Santa María/San Jerónimo

Valle

Valle Oriente

Corredores Monterrey

Valle Oriente es el corredor mas importante del área metropolitana que atrae el número mayor de empresas tanto nacionales como internacionales. Este corredor se distingue como la zona corporativa y financiera de Monterrey. Además concentran el mayor número de edificios por lo que su oferta es muy amplia. Los precios se han mantenido abajo de lo esperado para este mercado debido a la sobreoferta que existe. Este también, es el submercado con mayor cantidad de edificios en construcción.

En el corredor de Valle hay excelentes amenidades ya que en esta zona se ubican solicitados restaurantes nacionales e internacionales, bares, tiendas de prestigio, plazas y centros comerciales como HEB, Palacio de Hierro, el Club de Golf Campestre, Sierra Madre Tennis Club, la plaza comercial Calzada 401, Plaza 404 y Plaza Las Villas. Valle es un mercado que no registraba mucha actividad en los años pasados, sin embargo en el 2014 y 2015 se desarrollarán nuevos proyectos de oficinas, por lo cual el precio de renta aumentará.

En el submercado Centro-Obispado se encuentran los lugares y monumentos más representativos de la Ciudad de Monterrey como son la Macroplaza, el Teatro de la Ciudad, el Palacio de Gobierno, el Barrio Antiguo, La Catedral de Monterrey, el Museo de Arte Contemporáneo, el Museo de Historia Mexicana, Centro de Negocios Convex, el Museo del Noreste y la nueva infraestructura del Paseo Santa Lucía. Centro-Obispado es un mercado con poca disponibilidad. Centro-Obispado es el corredor que cuenta con dos de las vialidades más importantes de la ciudad (Morones Prieto y Constitución). En el 2014 se termina la construcción de uno de los edificios más emblemáticos de Monterrey y que se convertirá en un icono importante de la ciudad, además de ofrecer oficinas clase A+, las cuales no se encontraban en la zona. Se espera un ajuste de precios debido a que la oferta pasará de ser solo clase B a también ser clase A.

Santa María - San Jerónimo es el mercado más pequeño del área Metropolitana, cuenta con oferta clase A y B. Actualmente es un mercado en el que encontramos la construcción de edificios clase A, sin embargo se espera que los precios se mantengan estables.

El submercado Contry es el mercado más joven de Monterrey, atrayendo inversión de los desarrolladores más importantes de México. En las avenidas de Revolución y

4 Reporte de oficinas Norte de México• 3Q 2014

2017

 27,350    

 117,350    

 146,088    

 363,009      362,866    

 14,700.00    

 45,031.31      40,932.84    

 63,285.00      52,904.80    

54%  

38%  

28%  

17%  

15%  

0%  

10%  

20%  

30%  

40%  

50%  

60%  

 -­‐        

 50,000    

 100,000    

 150,000    

 200,000    

 250,000    

 300,000    

 350,000    

 400,000    

Contry   Centro  /  Obispado   Santa  María  /  San  Jeronimo  

Valle     Valle  Oriente  

Total  Stock   Available   Vacancy  Rate  

 703,303      730,398    

 833,686    

 900,382      926,025    

 1,016,663    

 122,712      119,449    

 183,593      197,175      166,238    

 216,853    

17%  16%  

22%  22%  

18%  

21%  

0%  

5%  

10%  

15%  

20%  

25%  

 -­‐        

 200,000    

 400,000    

 600,000    

 800,000    

 1,000,000    

 1,200,000    

2009   2010   2011   2012   2013   2014  

Total  Stock   Available   Vacancy  Rate  

Favorable para el arrendatario

Tendencia

Oferta y demanda por año

Tasa de desocupación por sub mercado (Edificios Terminados)

OfertaLa oferta aumento en el corredor Contry con la finalización de dos importantes complejos mixtos que cuentan con áreas habitacionales, comerciales y de oficinas. Los cuáles ofrecen 14,700 m2 nuevos de área de oficina, clase A; Micropolis, ofrece 7,100 m2 y Nuevo Sur 7,600 m2.

Otro importante edificio que finalizará construcción en el 4Q del 2014, en el corredor Centro – Obispado es Pabellón M, que ofrece cerca de 25,000 m2, el cuál le da al Centro una nueva oferta clase A. Valle Oriente continúa con una sobre oferta lo que representa que este corredor ahora tendrá que competir con los precios de Contry, Santa María-San Jerónimo y Centro-Obispado.

DemandaEs importante mencionar, que el corredor Valle ha tenido demanda, edificios como Equus 333 y el edificio Mentha de Arboleda presentan importante actividad.

La mayoría de las transacciones que se presentaron en el corredor Valle Oriente fueron operaciones pequeñas, por lo que los desarrolladores tendrán que verse más competitivos, tanto en precio como en condiciones de renta.

Tendencia de precios en renta promedio (m² / mes)Edificios en construcción y fecha de entrega (m2)

5 Reporte de oficinas Norte de México • 3Q 2014

Garza Sada se entran construyendo nuevos complejos mixtos en los que también se ofrecerán espacios de oficinas. El 2014 será un año en el que empresas locales podrán reubicarse a nuevas instalaciones que ofrecen amenidades como restaurantes, zona de comercio y seguridad 24 horas.

M2

 $16.50      $17.00      $17.50      $18.00      $18.50      $19.00      $19.50      $20.00      $20.50      $21.00      $21.50    

2006   2007   2008   2009   2010   2011   2012   2013   2014  

Average  

Año Inventario Disponible # de edificios

2013 57,804 53,804 7

2014 115,667 94,549 7

2015 228,887 198,800 10

2016 44,100 44,100 3

446,458 391,253 27

Inventario Total Disponibilidad Tasa de desocupación

Inventario Total Disponibilidad Tasa de desocupación

Promedio

M2

6 Reporte de oficinas Norte de México• 3Q 2014

JLL - Norte de México

Andres García+52 81 8153 0415andres.garcia@am.jll.com

Agahira Guevara+52 81 8153 6906agahira.guevara@am.jll.com

Calzada del Valle 112 Ote,Col. del Valle, San Pedro Garza García, NLMexico 66220+52 81 8153 6900

Acerca de JLL

JLL (NYSE, JLL) es una firma de servicios financieros y profesionales que se especializa en servicios inmobiliarios. La firma ofrece servicios integrales realizados por grupos de expertos en todo el mundo para ser entregados a los clientes en búsqueda de un mayor valor al ser propietarios, usuarios o inversionistas inmobiliarios. Con un ingreso anual de $4 mil millones de dolares, Jones Lang LaSalle trabaja con clientes en 75 países en sus 1,000 locaciones a nivel mundial, incluyendo 200 oficinas corporativas. La firma es líder en la industria de servicios de administración de instalaciones corporativas y de propiedades, con una cartera de aproximadamente 3 mil millones de pies cuadrados mundialmente. LaSalle Investment Management, la firma de administración de inversiones, es una de las más grandes y diversas en el mundo, con más de $48 mil millones de activos bajo su administración.

Tendencias 2014

• Proyectos de gran de desarrollo en todos los submercados de oficinas y de uso mixto

• Altos niveles de disponibilidad debido a nuevos edificios verticales en Valle, Valle Oriente, Contry, San Jerónimo y Centro-Obispado

• Rango promedio de transacciones será mayor a 450 m2

• Edificios con especificaciones LEED atraen a clientes internacionales

• Se empieza a ver cada vez más una falta de interés en espacios de baja calidad y segunda generación

• Grandes empresas en búsqueda de consolidar sus espacios de oficinas

• Altas expectativas de nuevos proyectos BTS para un solo usuario