proyecto cooperativa de transporte churuata

INFORME:

PAGE 7Proyecto de transporte Cooperativa Churuata

ESTUDIO DE FACTIBILIDAD -TCNICO ECONMICA PARA LA CONSTITUCIN DE UNA COOPERATIVA DE TRANSPORTE PARA CARGA DE MATERIAL GRANULAR A TRAVES DE CAMIONES TIPO VOLTEO, UBICADA EN LA URBANIZACION MANUEL PALACIO FAJARDO, PARROQUIA ROMULO BETANCOURT, BARINAS ESTADO BARINAS.

Elaborado por:

Econ. Pedro Lus Prez.

BARINAS, JULIO DE 2.008NDICE

INTRODUCCIN

En la actualidad nuestro pas se encuentra inserto en una crisis generalizada, que afecta a todos los sectores de la sociedad, sin embargo esta realidad es la que debe servir de base para reactivar a los sectores productivos, es all donde se debe ser creativo en la bsqueda de soluciones y en la generacin de nuevas fuentes de ingresos, para construir un futuro mejor y mas estable para todos. Bajo la premisa descrita anteriormente se apoya la Formulacin y Evaluacin del Proyectos por parte de la Cooperativa de transporte CHURUATA R.L., para analizar a travs de ste la factibilidad de la inversin en la actividad de servicios. Evaluando los aspectos tcnicos y econmicos para formar una base slida para la toma de una decisin acertada.

La concepcin del presente proyecto tiene como objetivo la obtencin de recursos monetarios externos a travs de los distintos entes financieros del estado para establecer un negocio eficiente por parte de la cooperativa, con la cual se inicie el aprovechamiento de las potencialidades del mercado y se genere el proceso de desarrollo de los sectores ms excluidos para que sean una fuente generadora de riquezas para el pas como un todo y mas importante an que coadyuve al desarrollo de la zona en forma integral.CAPITULO I

IDENTIFICACIN Y DATOS DE LA COOPERATIVA.

1.1.- NOMBRE O RAZN SOCIAL.

Cooperativa de Transporte Churuata R.L.

1.2.- Nmero del R.I.F. R.I.F N J 29594424-11.3.- DOMICILIO LEGAL DE LA ORGANIZACIN.

Vereda 5 Casa N 7, Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Segunda Etapa, Barinas Estado Barinas, telfonos: 0414-568.64.88.

1.4.- ACTIVIDAD ECONMICA.

Prestacin de servicios de en el rea de transporte de carga.

1.5.- FECHA DE CONSTITUCIN.

16 de mayo de 2.008.1.6.- OPERACIONES.

16 de mayo de 2.008.1.7.- NUMERO DE ASOCIADOS.

Son cinco asociados (5)

1.8.- REPRESENTANTE LEGAL.

Joyce Reinaldo Acosta Nez.

1.9.- ANTECEDENTES CREDITICIOS.

No tiene antecedentes crediticios con instituciones pblicas y privadas.

1.10.- RELACIN DE PROYECTOS EJECUTADOS O EN EJECUCIN.

No tiene proyectos ejecutados o en ejecucin por ser una cooperativa de reciente constitucin.

1.11.- CAPITAL SUSCRITO Y PAGADO.

El capital suscrito es de 36.000,00 Bs.F Y el capital pagado es de 18.000,00 Bs.F1.12.- INFORMACIN SOBRE LOS ASOCIADOS.

NNOMBRESAPELLIDOSN CEDULACARGO

1Joyce ReinaldoAcosta Nez9.587.227Presidente

2Evelyn DorelysRodrguez Salas19.430.733Secretaria

3Sayda MabelynGilly Salas11.716.479Tesorera

4CarlosSalas4.258.963Contralor

5Diana ValentinaGiraud Cabeza11.710.571Coordinadora de Educacin

1.13.- N DE CERTIFICACIN DE LA COOPERATIVA EXPEDIDA POR SUNACOOP.

El Nmero de Certificacin otorgada por Sunacoop es el expediente N 306.964.CAPITULO II

RESUMEN DEL PROYECTO2.1.- NOMBRE DEL PROYECTO.

Estudio de factibilidad Tcnico Econmica para la constitucin de una cooperativa de transporte para carga de material granular a travs de camiones tipo volteo, ubicada en La Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Vereda 5 Casa N 7, Segunda Etapa, Parroquia Rmulo Betancourt, Municipio Barinas del estado Barinas2.2.- SITUACIN INICIAL.

La situacin de insatisfaccin que se quiere enfrentar se traduce en que en el Municipio Barinas y los Municipios cercanos de los estados Apure y Portuguesa carecen de un transporte dedicado a prestar un servicio eficiente de para movilizar material granular a travs de camiones tipo volteo, debido a que existe una alta demanda de este producto por la construccin de grandes obras o proyectos de infraestructura que adelanta el gobierno nacional a travs de los planes de desarrollo. Motivo por el cual la cooperativa ve como una posibilidad econmica y social, para explotar este mercado potencial que cada da es ms creciente; originando as la insatisfaccin de la demanda y la eminente restriccin del desarrollo de un sistema de transporte de este tipo para atender a este sector. Con la puesta en marcha del proyecto se propone generar efectos positivos porque viene a disminuir en gran parte el desempleo del sector, ya que constituir una fuente de empleo para la zona donde se realizar ste y tambin para los estados mencionados con anterioridad, no solo a sus empleados directos sino adems a los indirectos contribuyendo con el desarrollo, econmico y social de la regin.

2.3.- OBJETIVO GENERAL.

Estudiar la factibilidad tcnico econmica para la constitucin de un sistema de transporte para carga de material granular a travs de camiones tipo volteo, por parte de la cooperativa CHURUATA R.L., ubicada en La Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Vereda 5 Casa N 7, Segunda Etapa, Parroquia Rmulo Betancourt, Municipio Barinas del Estado Barinas, para el Segundo Semestre del ao 2008.

2.4.- UBICACIN GEOGRFICA DEL PROYECTO.

Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Vereda 5 Casa N 7, Segunda Etapa, Parroquia Rmulo Betancourt, Municipio Barinas del Estado Barinas.

2.5.- TIPO DE PROYECTO.

Se trata de un proyecto de constitucin de un sistema de transporte para carga de material granular a travs de camiones tipo volteo.

2.6.- REA DEL PROYECTO.

El proyecto esta enmarcado en el rea de servicios de transporte de carga.

2.7.- POBLACIN OBJETIVO.

Los beneficiarios directos son los cinco (5) asociados de la cooperativa y los beneficiarios indirectos son toda la poblacin del sector que demande este tipo de servicio.

2.8.- TIEMPO DE EJECUCIN PREVISTA.

Una vez recibido los recursos solicitados, ste de tres (3) meses para su puesta en marcha y su ejecucin total ser de 5 aos.

2.9.- COSTO TOTAL DEL PROYECTO.

El costo total del proyecto asciende a la cantidad de 3.598.743,70 Bs.

2.10.- CARACTERSTICAS GENERALES DEL PROYECTO.

Con el establecimiento y puesta en marcha del proyecto por parte de la cooperativa, en el sector se generaran fuentes de empleo y de ingresos para los beneficiarios directos e indirectos del plan que se pretende desarrollar, as como tambin se explotara un recurso que tiene una alta potencialidad, rentabilidad, ventajas econmicas y sociales, ya que en la zona y sobre todo en el estado Barinas, existe una demanda creciente para la colocacin de material granular a travs de camiones tipo volteo, que cumplan con las exigencias de los demandantes, de este tipo de material a travs de los proyectos que esta ejecutando el estado venezolano en la regin de los llanos, en donde se han involucrado los estados Barinas, Portuguesa y Apure respectivamente.

CAPITULO III

DESCRIPCIN DEL PROBLEMA

3.1.- DEFINICIN DE LA SITUACIN INICIAL.

Una de las dificultades que atraviesan los habitantes de la ciudad de Barinas, el sector y la comunidad en general es que no existen fuentes de empleos estables y no se cuenta con la infraestructura de transporte de carga de material granular a travs camiones tipo volteo, que cubra las necesidades a las empresas demandantes del producto (material granular). Esto se traduce en una situacin de demanda insatisfecha en cuanto a la falta de organizaciones pblicas y privadas, que brinden un servicio acorde a las exigencias de las organizaciones que requieran este tipo de asistencia. Esto define una situacin favorable para el establecimiento de este tipo de actividades por parte de los socios de la cooperativa, como lo es el desarrollo de este sector en la regin en todas sus modalidades, donde stos ven una oportunidad econmica y social, debido a que se estara generando un valor agregado en cuanto a la creacin de empleos en la comunidad y el rea de influencia del proyecto.3.2.- CAUSAS. Este problema ocurre porque no existe un sistema de transporte de carga de material granular suficiente en el estado Barinas, que cubra las necesidades de los demandantes de este tipo de producto de manera eficaz con las caractersticas que se plantea en el proyecto y el que hay es insuficiente debido a la alta demanda y los altos precios por concepto de flete, ya que las organizaciones que prestan este tipo de asistencia no cubren las necesidades exigidas por los demandantes del servicio, generando con ello un mercado potencial para ser explotado de manera eficiente.

3.3.- CONSECUENCIAS.

En los ltimos aos las familias han visto mermados sus ingresos por la falta de empleos y polticas por parte del estado dirigidos al sector transporte que permitan su desarrollo, traducindose esto en una baja calidad de vida de la poblacin y la sociedad en general. Esto debido a:

Desarrollo limitado del municipio y el estado.

Poca participacin en la generacin de ingresos econmicos del sector servicios de transporte de carga de material granular a travs de camiones tipo volteo.

Limitado desarrollo endgeno del pas.

Bajo nivel de vida de la poblacin.CAPITULO IV

JUSTIFICACIN, OBJETIVOS Y METAS4.1.- JUSTIFICACIN.En la actualidad una inversin inteligente requiere de una base que la justifique, es por ello que al concretarse la idea de establecer un sistema de transporte de transporte por parte de la Cooperativa de Transporte Churuata R.L. se busca evaluar la viabilidad Tcnica econmica de la misma, para constatar si la inversin que se pretende realizar es factible y conocer si sta generar los niveles de rentabilidad deseados, permitan en el futuro capitalizar la inversin y concretar as un negocio realmente exitoso para la organizacin.

Igualmente la elaboracin del proyecto, se encuentra concebido como un instrumento ideal para la obtencin de recursos externos necesarios, que permitan financiar y justificar el plan de inversiones que se requiere, ya que en l se evalan en forma objetiva todos los aspectos tcnicos, econmicos y sociales sobre la puesta el marcha de dicho proyecto, representando una base confiable para la toma de decisiones a cualquier nivel.

Es por ello que la cooperativa observa como una gran alternativa el establecimiento de un sistema de transporte para carga de material granular a travs de camiones tipo volteo dirigido a cubrir las necesidades que tienen los demandantes de este tipo de producto productores del campo del municipio y el estado para la colocacin de sus cosechas en el mercado local y nacional.

4.2.- OBJETIVO GENERAL.

Estudiar de factibilidad tcnico econmica para la constitucin de un sistema de transporte para carga de material granular a travs de camiones tipo volteo, por parte de la cooperativa CHURUATA R.L., ubicada en La Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Vereda 5 Casa N 7, Segunda Etapa, Parroquia Rmulo Betancourt, Municipio Barinas del Estado Barinas, para el Segundo Semestre del ao 2008.4.3.- OBJETIVOS ESPECFICOS.

Establecer un sistema de transporte para carga de material granular a travs camiones tipo volteo. Adquirir diez (10) unidades de transporte para el servicio que prestara la cooperativa. Crear convenios para prestar el servicio de transporte de carga de material granular con los demandantes del municipio y el estado. Generar fuentes de empleos directos e indirectos que aumenten el desarrollo de la regin.4.4.- METAS DEL PROYECTO. Trasladar material granular hasta las obras de infraestructura que esta desarrollando el estado venezolano.

Adquirir 10 unidades de transporte tipo volteo. Realizar 3.600 traslados anuales de material granular en el permetro de la ciudad y 1.800 fuera del permetro. Se crearan 5 empleos directos y 100 indirectos con la puesta en ejecucin del plan de inversiones requeridas por el proyecto.

CAPITULO V

ESTUDIO SOCIAL5.1.- BENEFICIARIOS DEL PROYECTO.

5.1.1.- Beneficios directos: Los beneficiarios directos del proyecto son los 5 socios de la cooperativa que trabajaran directamente.

5.1.2.- Beneficiarios indirectos: Se tomara para ello a la poblacin en total del Municipio Barinas, los habitantes de la zona y todas aquellas personas vinculadas indirectamente en este caso los proveedores de materia prima y servicios requeridos en el proyecto. El Municipio Barinas cuenta con una poblacin estimada de 647.677 habitantes para el ao 2.005, Segn el censo y proyecciones del ao 2001 del Instituto Nacional de Estadstica (INE).

5.2.- CARACTERSTICAS SOCIO - ECONMICAS DE LA LOCALIDAD.

Una de las caractersticas que hay que resaltar para la formulacin del proyecto, es que en la ciudad de Barinas se producen bienes y servicios con una amplia variedad de sectores dedicados a la produccin, comercializacin y prestacin de servicios a todos los estratos socio-econmicos de Barinas y zonas aledaas al lugar donde se establecer la propuesta.

Asimismo el rea de influencia, brinda una gran posibilidad para que la cooperativa explote esta oportunidad por ser un mercado con caractersticas crecientes en los ltimos aos, en virtud de que el estado ha puesto gran empeo en desarrollar el sector servicios a travs de los distintos planes y estrategias. Tambin con estos planes que fomenta el estado venezolano en conjunto con los gobiernos regionales pone en evidencia la creacin de nuevas estrategias de negocios que pueden ser aprovechados por las organizaciones pblicas y privadas en este caso las cooperativas.

5.3.- BENEFICIO A LA COMUNIDAD.Desde el punto de vista social la comunidad en general se beneficiara con la puesta en marcha del proyecto, ya que se estara generando un valor agregado en la zona en cuanto al empleo de personal por parte de la cooperativa. Asimismo con las unidades que sern adquiridas, se establecern planes para beneficiar a las comunidades donde la cooperativa establecer los convenios de traslado de los productos de material granular para ser colocados en el mercado local o nacional.

5.4.- PARTICIPACIN DE LA COMUNIDAD EN EL PROYECTO.

La comunidad no tendr una participacin directa en vista de que el proyecto solo ser ejecutado por los socios de la cooperativa.

5.5.- EMPLEOS GENERADOS.

5.5.1.- Empleos generados: Durante este proceso se generan 5 empleos directos y unos 100 indirectos.

5.6.- IMPACTOS ESPERADOS.

Desde el punto de vista socio econmico con la puesta en marcha y ejecucin del proyecto se aspira que la cooperativa constituya una alternativa de desarrollo en la zona donde establecer, por concebirse como un vehculo para la promocin del empleo, lo que conlleva a un bienestar en todos los componentes de la sociedad traducido en el mejoramiento del nivel de vida con la creacin de fuentes generadoras de ingresos para la colectividad, en el desarrollo de actividades econmicas de otros sectores de la economa y en la contribucin al desarrollo integral y regional del pas.

CAPITULO VI

ESTUDIO DE MERCADO

6.1.- INVESTIGACIN DE MERCADO.

El estudio de mercado constituye el punto de partida para la presentacin y formulacin de proyectos econmicos y adems sirve como antecedente necesario para el anlisis tcnico, econmico y financiero. (Ilpes 1.976:71). Durante el proceso de investigacin de mercado y a travs del instrumento de investigacin, encuesta y entrevistas a los diferentes entes pblicos y personas comprometidos con el desarrollo del transporte en la zona, se constato la necesidad de establecer y promocionar una organizacin o cooperativa para explotar las bondades y ventajas que ofrece el mercado local y nacional.

6.2.- ESTRUCTURA DE MERCADO.

El mercado esta caracterizado por el nmero de cooperativas y vehculos de carga particulares que prestan los servicios de transporte de carga de material granular a los demandantes del producto en la zona y donde solo este servicio se ofrece por camioneros que prestan sus servicios de manera deficiente, debido a la alta demanda y a la poca oferta de vehculos que logren trasladar una gran cantidad de este tipo de material, aqu solo se contactaron a cinco (5) cooperativas organizada que prestan los servicios de transporte para carga de material granular, las cuales cuentan con un numero de 208 unidades. Tambin se constato en las reas de extraccin de material que existe un nmero aproximado de 105 unidades que prestan este tipo de servicio de manera independiente, es decir que no se encuentran asociados a ningn tipo de organizacin.

CUADRO 1

VEHCULOS QUE PRESTAN SUS SERVICIOS EN LA ZONA DONDE SE ESTABLECERA EL PROYECTO.

NOMBRE DE LA COOPERATIVANUMERO DE UNIDADES OFRECIDASFRECUENCIA DE LAS ACTIVIDADES

Sutravolven22Diaria

Sutravol34Diaria

Codevo80Diaria

Asotravo27Diaria

Asciprovol45Diaria

Independientes105Diaria

Fuente: Datos aportados por la cooperativa Churuata.

6.3.- DEMOGRAFA.Segn el ltimo censo de 2.001, la poblacin proyectada por el instituto nacional de estadstica del Estado Barinas es de 647.677 habitantes respectivamente segn proyecciones para el ao 2.005.

6.4.- CONDICIONES ECONMICAS.

En relacin a este punto el estado Barinas en su conjunto ofrece una amplia variedad en los sistemas productivos que van desde los servicios hasta los sistemas de produccin del sector primario de la economa destacndose, la agricultura, produccin pecuaria, turismo, explotacin de petrleo, explotacin de especies maderables y la construccin de grandes obras de infraestructura en la regin y los estados vecinos (Portuguesa y Apure). Adems la gran mayora de sus habitantes habita en la principales ciudades (62,%) y el 37,60% habita en el campo, tomando en cuenta que un 80% de la poblacin vive en situacin de pobreza, es decir cuenta con ingresos igual o menor a un salario mnimo.

6.5.- FACTORES SOCIO-CULTURALES.

Por ser una poblacin que habita en su mayora en la ciudad, el patrn de consumo se deriva y esta orientado a consumir productos y/o bienes y servicios producidos en la zona, asimismo los bienes que no se producen son adquiridos en el mercado local.

6.6.- FACTORES POLTICOS / LEGALES.

Desde el punto de vista poltico, existe por parte del Estado un notable inters por el desarrollo de la economa local con la promocin de los movimientos cooperativos, esto se evidencia con polticas que van dirigidas al financiamiento de proyectos banderas para el desarrollo de la zona donde se ejecutaran.

El Estado por su parte destina grandes recursos financieros que estn dirigidos a beneficiar a la clase trabajadora de bajos recursos econmicos que no han sido tomados en cuenta a lo largo de los gobiernos democrticos, esto le permitir a la comunidad, los municipios y al estado Barinas mejorar la calidad de vida de sus habitantes y a su vez aumentar el bienestar colectivo de los promotores de la cooperativa.

6.7.- COMPETENCIA.

La competencia estar dada en relacin con la cantidad del servicio ofrecido, el cual es insuficiente en la zona, destacndose con ello que la cooperativa tendr un mercado seguro para sus servicios, ya que en los actuales momentos los competidores no son tan importantes para la puesta en marcha y ejecucin del proyecto.6.8.- DESCRIPCIN DEL PRODUCTO O SERVICIO.

La propuesta contempla la prestacin de mltiples servicios de transporte de carga de material granular en la zona donde se ejecutara el proyecto (Estados Barinas, Portuguesa y Apure).

Este servicio consiste en brindar movilizacin del material hasta el lugar donde se desarrollan las obras de infraestructura ya que la demanda es elevada y no existen unidades suficientes para prestar este tipo de servicio a los demandantes potenciales del mercado local y nacional a precios razonables para stos y la cooperativa.

CUADRO 2

DESCRIPCIN DEL PRODUCTO O SERVICIO

COOPERATIVA CHURUATA R.L.Producto o servicio

CaracterizacinNecesidad que satisfaceDurabilidad del producto o servicioProducto o servicio que sustituyeProducto o servicio con que se complementa

*Movilizacin de material granular.Calidad, y responsabilidadTransporte de carga.- Camiones Tipo Volteo.Atencin personalizada a los Demandantes.

Fuente: Datos obtenidos de las entrevista realizada a productores de la zona.

6.9.- ANLISIS DE LA DEMANDA.

Se refiere a todos los aspectos relacionados con la existencia de demanda de un bien o servicio que se busca producir, adems este anlisis tiene por objeto demostrar y cuantificar el nmero de demandantes que estarn dispuestos a comprar o adquirir un servicio. En el caso de la cooperativa de transporte Churuata R.L. La demanda ser de manera descriptiva debido a que no se cuenta con cifras confiables para su respectivo anlisis. Para este caso la demanda ser por parte de los demandantes que requieran los servicios de la cooperativa, los cuales sern las siguientes; se entrevisto a cinco (5) asociaciones encargadas de prestar este tipo de servicio y a quince (15) prestadores del servicio de manera independiente como se describe a continuacin;

CUADRO 3

ANLISIS DE LA DEMANDA

COOPERATIVA CHURUATA R.L.TIPO DE ORGANIZACIONORGANIZACIONESENCUESTADASSOLICITUD DEL SERVICIO DE TRANSPORTE

Cooperativas5Diario.

Independientes15Diario.

Fuente: Entrevistas Realizadas y Datos aportados por la cooperativa Churuata R.L.6.10.- ANLISIS DE LA DEMANDA POTENCIAL.

La demanda futura de material granular para la construccin de grandes obras de infraestructura por parte de las empresas que solicitaran los servicios de la cooperativa de transporte de carga, pone en evidencia la oportunidad que se le presenta a la organizacin para establecer el proyecto ya que la demanda es creciente en el sector de los Estados Barinas, Portuguesa y Apure.

La propuesta pretende crear su propia demanda en virtud de ser innovador prestando un servicio de excelente calidad a los demandantes del servicio en la zona. A partir de las encuestas realizadas a diferentes organizaciones que prestan este tipo de servicio.6.11.- ANLISIS DE LA OFERTA.

El propsito que se persigue en el anlisis de la oferta es determinar o medir las cantidades y condiciones en que una economa puede y quiere poner a disposicin del mercado un bien o servicio; la oferta al igual que la demanda, es funcin de una serie de factores, como son: los precios en el mercado del producto o servicio, los apoyos gubernamentales a la produccin, los gustos y preferencias de los consumidores, los ingresos, etc.

En los Estados Barinas, Portuguesa y Apure, no han sido aprovechados los servicios y/o productos que pretende brindar la cooperativa, debido a que la demanda supera a la oferta. Los oferentes slo proporcionan servicios bsicos (movilizacin) y es de hacer notar que estos servicios son prestados de manera irregular porque las organizaciones que ofertan este tipo de servicio no cuentan con un suficiente parque automotor para cubrir la demanda existente para este sector.

CUADRO 4

ANLISIS DE LA OFERTA

VEHCULOS QUE PRESTAN SUS SERVICIOS EN LA ZONA DONDE SE ESTABLECERA EL PROYECTO.

NOMBRE DE LA ORGANIZACIONNUMERO DE UNIDADES OFRECIDASFRECUENCIA DE LAS ACTIVIDADES

Sutravolven22Diaria

Sutravol34Diaria

Codevo80Diaria

Asotravo27Diaria

Asciprovol45Diaria

Independientes105Diaria

Fuente: Entrevistas Realizadas.De acuerdo a la actividad que realiza estas unidades prestan un servicio deficiente en la zona, ya que la demanda supera a la oferta, es decir no existe un parque automotor suficiente que cubra las expectativas de la creciente demanda. Donde se puede afirmar se que cumple con slo las exigencias mnimas de los usuarios.

Todo esto conlleva a la firme conviccin de que la puesta en marcha del proyecto en el rea de influencia va a garantizar la sostenibilidad de la ejecucin de la propuesta presentada; ya que la cooperativa de transporte Churuata R.L. sera una alternativa ms, en cuanto a la solucin de la falta de movilizacin de material granular para la construccin, por lo que convertir a la cooperativa como punto de referencia en este tipo de servicios.6.12.- EL ANLISIS DEL PRECIO.El precio, es la cantidad monetaria a que los productores estn dispuestos a vender y los consumidores a comprar un bien o un servicio, cuando la oferta y la demanda estn en equilibrio en el estudio de mercado, se le analizaran los precios de los bienes y servicios que se esperan producir con el propsito de caracterizar de que forma se determinan y el impacto de una alteracin de los precios en la oferta y demanda del producto.

Una vez establecido el proceso productivo el precio de los servicios sern los siguientes:

CUADR0 5

ANALISIS DE PRECIO DEL SERVICIO

COOPERATIVA CHURUATA R.L.CONCEPTOPRECIO BS. / TRASLADO

Movilizacin de material en el permetro de la ciudad. 650,00

Movilizacin de material fuera del permetro de la ciudad. 900,00

Fuente: Entrevistas Realizadas y Datos aportados por la cooperativa Churuata R.L.

6.13.- CANALES DE COMERCIALIZACIN.Un canal es una ruta que toma un producto o servicio para pasar a los consumidores y usuarios finales, en el caso de productos se detienen en diferentes puntos donde toman mayor precio debido a los procesos que sufren durante la ruta y en el caso de los servicios es ms directo, en el caso del proyecto de la cooperativa Churuata R.L." se utilizar el canal de comercializacin ms directo.

Que es el siguiente:

COOPERATIVA DEMANDANTE MERCADO LOCAL O NACIONAL

CAPITULO VII

FACTORES QUE DETERMINAN EL TAMAO Y LOCALIZACIN/ ESTUDIO TCNICO7.1.- LOCALIZACIN Y TAMAO.

7.1.1.- Localizacin:

La localizacin estar dada en torno a la ubicacin de la cooperativa de transporte Churuata R.L. la cual se ubicada en La Urbanizacin Manuel Palacio Fajardo, Vereda 5 Casa N 7, Segunda Etapa, Parroquia Rmulo Betancourt, Municipio Barinas del Estado Barinas7.1.2.- Tamao.

El tamao del proyecto ser de servicio de transporte el cual contara con diez (10) unidades de carga tipo volteo con una capacidad de carga de 13,00 m2 de material granular.

7.2.- DESCRIPCIN DEL PROCESO PRODUCTIVO.

El proceso consiste en captar a los usuarios del servicio a travs de la promocin que llevara a cabo la cooperativa, esta promocin ser bajo la modalidad de participacin de la existencia de esta organizacin a los demandantes que no poseen medios de transporte para trasladar este tipo de material hasta los lugares donde se desarrollan las obras, bien sea regional o nacional. Tambin se lograran acuerdos con las distintas empresas comercializadoras, que requieran la movilizacin de este tipo de productos, por lo general ser en los lugares donde se llevan a cabo las labores de extraccin de material granular, ubicados en las mrgenes de la ciudad de Barinas.

7.3.- DISPONIBILIDAD DE MATERIA PRIMA.La disponibilidad de la materia prima, en este caso la adquisicin de las unidades, el mantenimiento, combustible y lubricantes y repuestos, ser en el mercado local o nacional.

7.4.- LA ORGANIZACIN OPERATIVA DE LA COOPERATIVA.

Los 5 socios sern los encargados de planificar el proceso productivo representados por el Sr. Joyce Reinaldo Acosta Nez (presidente de la cooperativa).

7.5.- TECNOLOGA REQUERIDA EN EL PROYECTO.

La tecnologa requerida para el proceso productivo ser del todo convencional debido a que las unidades que sern adquiridas son nuevas as como tambin el mantenimiento, combustibles, lubricantes y repuestos, es decir aplicar tcnicas de supervisin, captacin de clientes de los distintos sectores del municipio y los Estados Barinas, Portuguesa y Apure, supervisado por personal calificado o una asistencia tcnica adecuada al proceso de produccin.

7.6.- MARCO LEGAL Y FISCAL.

Dentro del marco legal vigente el Estado promociona la produccin de bienes y servicios de transporte bajo la premisa de la ayuda mutua y bienestar colectivo con crditos oportunos a travs de los entes encargados de promocionar este tipo de actividad, para que stos lleguen al menor costo posible hacia la poblacin que demandara el producto.

7.7.- ASPECTO AMBIENTAL DEL PROYECTO.

Desde el punto de vista ambiental la produccin de estos servicios no causara ningn efecto perjudicial para el ambiente. Ya que las unidades nuevas a ser adquiridas funcionan con combustible ecolgico el cual no degrada el ecosistema, creando una concientizacin de las personas que utilizaran el servicio. Todo ello va a contribuir en el desarrollo econmico sustentable del cual el gobierno nacional en los actuales momentos es el principal promotor a travs de los organismos encargados en ejecutar este tipo de polticas.

CAPITULO VIII

PLAN DE INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO/ ESTUDIO ECONMICO-FINANCIERO

8.1.- PLAN DE INVERSIN.

El plan de inversiones est compuesto por diversos rubros necesarios para la puesta en marcha del proyecto es necesario la adquisicin de 10 camiones cargo 2632, seguro de vehculos. 8.1.1.- VEHICULOS.

Por este concepto se tomara lo siguiente: se adquirirn con el financiamiento 10 camiones tipo volteo, marca ford modelo cargo 2632. Se puede apreciar en el siguiente cuadro:CUADRO 6

VEHICULOS

COOPERATIVA CHURUATA R.L.

CONCEPTOUNIDADPRECIO UNITARIOCANTIDADTOTAL (BS.)

Vehculo cargo 2632-329.733,5010 3.297.335,00

Total Bs.3.297.335,00

Fuente: Cotizaciones empresa Oshima Motors C.A. Clculos Propios.

CUADRO 7

PLAN DE INVERSIONES (SERVICIOS)

COOPERATIVA CHURUATA R.L.CONCEPTO TOTAL INVERSIN (BS.F.)

Contabilidad 1.680,00

Total Bs.1.680,00

Fuente: Clculos Propios.

8.1.2.- MATERIA PRIMA.

Por este concepto se tomara lo siguiente: cambio de neumticos (cauchos) dos veces al ao, combustible, aceites y lubricantes, lavado y engrase. Se puede observar en el cuadro siguiente:CUADRO 8

MATERIA PRIMA (MANTENIMIENTO)


CONCEPTOUNIDADPRECIO UNITARIOCANTIDADTOTAL (BS.F.)

CauchosCaucho2.000,0010 vehculos20.000,00

Combustible Litro45,00259,2025.142,40

Aceites y lubricantesMeses / ao200,001024.000,00

Lavado y engraseMeses / ao80,00109.600,00

Total Bs.78.742,40


8.1.3.- MANO DE OBRA.

Se considera la mano de obra que aportaran los cooperativistas por concepto de operar las unidades. Se puede observar en el cuadro siguiente:CUADRO 9

MANO DE OBRA (ADELANTO SOCIETARIO) COOPERATIVA CHURUATA R.L.


Adelanto societariomes800,005 48.000,00

Total Bs.48.000,00


8.1.4.- OTROS RUBROS.

Se considera por este concepto se tomara a las platabandas que utilizaran los camiones y el seguro de los vehculos. Se puede observar en el cuadro siguiente:CUADRO 10

OTROS RUBROS



Seguro de vehculoPliza17.298,6310 172.986,30

Total Bs.172.986,30

Fuente: Cotizaciones Seguros la Previsora. Clculos Propios.

8.2.- MONTOS DE LA INVERSIN Y FUENTES DE FINANCIAMIENTO

Una vez determinados todos los conceptos contemplados en el Plan de Inversin, se proceder a especificarlos en el cuadro siguiente:

CUADRO 11

PLAN DE INVERSIN Y FUENTES DE FINANCIAMIENTO


CONCEPTO

APORTE PROPIO (Bs.)APORTE SOLICITADO (Bs.)TOTAL INVERSIN (Bs.)

INVERSIN FIJA

Vehculos3.297.335,003.297.335,00

CAPITAL TRABAJO

Servicios1.680,001.680,00

Materias primas78.742,4078.742,40

Adelanto societario48.000,0048.000,00

Otros rubros172.986,30172.986,30

TOTAL (Bs.)128.422,403.470.321,303.598.743,70


8.3. CRONOGRAMA DE INVERSIONES

Aqu se reflejaran los desembolsos del proyecto y la manera como se realizaran en los lapsos de tiempo correspondientes (3 meses), durante su vida til.

CUADRO 12

CRONOGRAMA DE INVERSIONES

COOPERATIVA CHURUATA R.L.PERIODO (MESES)CONCEPTO123TOTAL (BS.)

INVERSIN FIJA

Vehculos3.297.335,003.297.335,00

CAPITAL TRABAJO

Servicios560,00560,00560,001.680,00

Materias primas26.247,4726.247,4726.247,4778.742,40

Adelanto societario

16.000,0016.000,0016.000,0048.000,00

Otros rubros 57.662,1057.662,1057.662,10172.986,30

TOTAL Bs.3.598.743,70


8.4.- PRECIOS DE BIENES O SERVICIOS

Los precios de los bienes producidos durante la vida del proyecto no son ms que los desembolsos en trminos monetarios que los compradores estn dispuestos a pagar por el bien o servicio. En este caso se utilizaran volquetas con una capacidad de 13,00 m3, para el traslado del material. CUADRO 13 PRECIO DE LOS BIENES PRODUCIDOS EN EL PROYECTO


CONCEPTOPRECIO BS. / TRASLADO

Movilizacin de material en el permetro de la ciudad. 650,00

Movilizacin de material fuera del permetro de la ciudad. 900,00

Fuente: Datos suministrados por la cooperativa Churuata R.L.

Clculos Propios.

8.5.- CLCULOS DE LA CAPACIDAD INSTALADA DEL PROYECTO

Esta en funcin de la capacidad de produccin, se supone que en condiciones econmicas normales una unidad de produccin trabajara a un 80 a 90 % de su capacidad instalada. Para el caso particular el proyecto arrancara con una capacidad de 50 %, el primer ao, 60 % el segundo ao, 70 % para el tercer ao, 80 % el cuarto y 90 % al final del quinto ao.

Los vehculos 2632, tendrn una capacidad de realizar dos (2) traslados diarios en el permetro de la ciudad y uno (1) fuera de ste. Teniendo en cuenta que se laborara cinco (5) das por semana. Se tiene estimado que se puede laborar 36 semanas por ao, en vista de que hay una temporada de lluvias en donde las actividades son restringidas para este tipo de actividad.CUADRO 14

CAPACIDAD INSTALADA DEL PROYECTO

COOPERATIVA CHURUATA R.L.Tiempo

Bien o servicio

Total / AoAo 1

50 %TonAo 2

60 %TonAo 3

70 %TonAo 4

80 %TonAo 5

90 %Ton

Movilizacin de material en el permetro de la ciudad. 3.6001.8002.1602.5202.8803.240

Movilizacin de material fuera del permetro de la ciudad. 1.8009001.0801.2601.4401.620

Fuente: Clculos Propios.8.6.- ESTIMACIN DE INGRESOS Y EGRESOS PROYECTADOS

8.6.1.- Ingresos: Son todas las entradas monetarias originadas por la venta de bienes y/o servicios producidos durante la vida til del proyecto. Para el caso en particular se tomara como base los precios reflejados en el cuadro CUADRO 15

INGRESOS PROYECTADOS DEL PROYECTO

COOPERATIVA CHURUATA R.L.ConceptoAo 1Ao 2Ao 3Ao 4Ao 5

Movilizacin de material en el permetro de la ciudad. 1.170.000,001.404.000,001.638.000,001.872.000,002.106.000,00

Movilizacin de material fuera del permetro de la ciudad. 810.000,00972.000,001.134.000,001.296.000,001.458.000,00

Total Bs.1.980.000,002.376.000,002.772.000,003.168.000,003.564.000,00


8.6.2.- Egresos. Son todos los desembolsos en los cuales se incurren durante la ejecucin del proyecto para este caso particular se tomaran los Costos Fijos y Costos Variables.

8.6.3.- DEPRECIACIN:

Es la prdida del valor de los activos por su uso, es decir por la accin del tiempo. Los activos de la unidad de produccin se deprecian a travs del mtodo de lnea recta.

Frmula:

Donde:

D = Depreciacin

Vi = Valor Inicial (Valor de Mercado del Bien)

Vr = Valor Residual (10% del valor Inicial)

Vu = Vida til (10 aos)El clculo de las depreciaciones del proyecto se resume en el siguiente cuadro:

CUADRO 16

DEPRECIACIONES

COOPERATIVA CHURUATA R.L.DESCRIPCINVALOR INICIALVALOR RESIDUALVIDA TIL (AOS)DEPRECIACIN

Vehculos 3.297.335,00329.733,5010296.760,15

TOTAL Bs.296.760,15

Fuente: clculos propios.

CUADRO 17

EGRESOS PROYECTADOS

COOPERATIVA CHURUATA R.L.TIEMPOCONCEPTOAO 1AO2AO 3AO4AO 5

Costos Fijos

Servicios1.680,001.680,001.680,001.680,001.680,00

Costos Variables

Materia Prima39.371,2047.245,4455.119,6862.993,9270.868,16

Adelanto Societario48.000,0048.000,0048.000,0048.000,0048.000,00

Depreciacin 296.760,15296.760,15296.760,15296.760,15296.760,15

Total Bs.385.811,35393.685,59401.559,83409.434,07417.307,31


8.6.4.- FINANCIAMIENTO:

Calculo Factor de Recuperacin del Capital; 0, 33 Cuota = X 3.470.321,30 Monto de la Cuota Anual = Bs.F 1.142.549,28CUADRO DE AMORTIZACIN Y CONDICIONES DEL CRDITO:

AMORTIZACIN DEL CRDITO SOLICITADO:

CONDICIONES: Entidad: Banco Agrcola.

Monto: Bs.F 3.470.321,30 Plazo: Cinco (05) aos.

Tasa: 12 % anual.

Plazo de Gracia: 1 ao.

Forma de Pago: Anual.

CUADRO 18SERVICIO DE LA DEUDACOOPERATIVA CHURUATA R.L.AOSSALDO DEUDOR AMORTIZACIN INTERES ORDINARIOCUOTA FIJA

03.470.321,30

13.470.321,300416.438,561.142.549,28

22.744.210,58726.110,72416.438,561.142.549,28

31.930.966,57813.244,01329.305,271.142.549,28

41.020.133,27910.833,29231.715,991.142.549,28

50,001.020.133,27122.415,991.142.549,28

Fuente: Condiciones del Crdito. Clculos Propios.

8.7.- ESTADOS FINANCIEROS:

8.7.1.- Estado de Resultados Proyectados:

Tambin se denomina Presupuesto de Ingresos y Costos Estado de Perdidas y Ganancias e indica, para cada uno de los aos de la vida til del proyecto, los distintos ingresos y gastos que incurrir el establecimiento como resultado de su gestin productiva. Muestra las utilidades netas que se esperan. El calculo del impuesto sobre la renta, as como la utilidad liquida.

8.7.2.- FUENTE Y USOS DE FONDOSSe trata de destacar y clasificar en categoras adecuadas el origen y destino de todos los recursos financieros en las etapas de ejecucin y operacin del proyecto. El cuadro se presenta definiendo en cada lnea las distintas fuentes y Usos de fondos y ubicando en las sucesivas columnas los valores relativos a cada perodo financiero. Los datos bsicos son los contenidos en las proyecciones de ingresos y gastos.

8.7.3.- FLUJO DE CAJA

Modelo descriptivo de los ingresos y pagos realizados durante la vida til del proyecto.

El estado flujo de efectivo muestra el movimiento del efectivo que sale y que ingresa al negocio, por medio de una lista de las fuentes de ingresos de efectivo y los usos (desembolsos) del mismo. Este estado difiere de un estado de prdidas y ganancias en que resume las operaciones del negocio que abarcan ingresos y egresos de caja, sin considerar su relacin con las actividades que producen utilidades y al proceso de equilibrar los ingresos y los costos.

8.7.4.- VALOR ACTUAL NETO. Es uno de los mejores mtodos para expresar la rentabilidad de un proyecto, permite realizar una serie de anlisis para determinar el momento ptimo de iniciacin, considerar restricciones presupuestarias, etc., que son fundamentales en la evaluacin de proyectos como los del Sector Servicios.A travs de este instrumento de evaluacin financiera se logra constatar si el proyecto genera una tasa de rentabilidad mayor que la predeterminada o a la utilizada para la actualizacin de los flujos (12,00%), de no ser as, la inversin tendr un VAN negativo y el proyecto debe rechazarse.

8.7.5.- TASA INTERNA DE RETORNO. Es la tasa de descuento que anula la diferencia de los beneficios y el valor actualizado de los beneficios y el valor actualizado de los costos. En otras palabras es la tasa de descuento a la cual el VAN se hace cero. Un proyecto se considera rentable si su TIR es mayor que la tasa de descuento de referencia, generalmente esta ser igual a la tasa del prstamo solicitado.

CUADRO 19ESTADO DE GANANCIAS Y PRDIDASCOOPERATIVA CHURUATA R.L. CONCEPTO12345

INGRESOS

Ventas1.980.000,00 2.376.000,00 2.772.000,00 3.168.000,00 3.564.000,00

TOTAL INGRESOS1.980.000,00 2.376.000,00 2.772.000,00 3.168.000,00 3.564.000,00

EGRESOS

Costos Totales89.051,20 96.925,44 104.799,68 112.673,92 120.547,16

Depreciacin de Vehculos296.760,15 296.760,15 296.760,15 296.760,15 296.760,15

Intereses Ordinarios416.438,56 416.438,56 329.305,27 231.715,99 122.415,99

TOTAL EGRESOS802.249,91 810.124,15 730.865,10 641.150,06 539.723,30

Utilidad Bruta1.177.750,09 1.565.875,85 2.041.134,90 2.526.849,94 3.024.276,70

Comisin a Asociados471.100,04 626.350,34 816.453,96 1.010.739,98 1.209.710,68

UTILIDAD NETA706.650,06 939.525,51 1.224.680,94 1.516.109,97 1.814.566,02

Fuente: Clculos Propios.CUADRO 20FLUJO DE CAJA PROYECTADO COOPERATIVA CHURUATA R.L. CONCEPTO012345

INGRESOS

Ventas1.980.000,00 2.376.000,00 2.772.000,00 3.168.000,00 3.564.000,00

Venta de Activo0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

TOTAL INGRESOS0,00 1.980.000,00 2.376.000,00 2.772.000,00 3.168.000,00 3.564.000,00

EGRESOS

Inversin Fija3.598.743,70

Costos Totales89.051,20 96.925,44 104.799,68 112.673,92 120.547,16

Intereses 416.438,56 416.438,56 329.305,27 231.715,99 122.415,99

Amortizacin0,00 726.110,72 813.244,01 910.833,29 1.020.133,29

TOTAL EGRESOS3.598.743,70 505.489,76 1.239.474,72 1.247.348,96 1.255.223,20 1.263.096,44

FLUJO NETO DE EFECTIVO(3.598.743,70)1.474.510,24 1.136.525,28 1.524.651,04 1.912.776,80 2.300.903,56


CUADRO 21FUENTES Y USOS DE FONDOS COOPERATIVA CHURUATA R.L.CONCEPTO012345

FUENTES

Ingresos Totales1.980.000,00 2.376.000,00 2.772.000,00 3.168.000,00 3.564.000,00

Aporte Propio128.422,40 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

Crdito3.470.321,30

Saldo Anterior0,00 0,00 1.003.410,21 1.513.585,14 2.221.782,22 3.123.819,05

TOTAL FUENTES3.598.743,70 1.980.000,00 3.379.410,21 4.285.585,14 5.389.782,22 6.687.819,05

USOS

Inversin 3.470.321,30

Inversin en Capital de Trabajo128.422,40

Costos Fijos0,00 89.051,20 96.925,44 104.799,68 112.673,92 120.547,16

Amortizacin0,00 726.110,72 813.244,01 910.833,29 1.020.133,29

Intereses416.438,56 416.438,56 329.305,27 231.715,99 122.415,99

Comisin Asociados471.100,04 626.350,34 816.453,96 1.010.739,98 1.209.710,68

TOTAL USOS3.598.743,70 976.589,79 1.865.825,06 2.063.802,92 2.265.963,18 2.472.807,12

SALDO0,00 1.003.410,21 1.513.585,14 2.221.782,22 3.123.819,05 4.215.011,93

Fuente: Clculos Propios.CUADRO 22BALANCE GENERAL PROYECTADO COOPERATIVA CHURUATA R.L.CONCEPTO012345

ACTIVO

Circulante:

Efectivo0,00 1.003.410,21 1.513.585,14 2.221.782,22 3.123.819,05 4.215.011,93

Capital de Trabajo128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40

Sub Total Circulante128.422,40 1.131.832,61 1.642.007,54 2.350.204,62 3.252.241,45 4.343.434,33

FIJOS

Seguro172.986,30 172.986,30 172.986,30 172.986,30 172.986,30 172.986,30

Vehculos3.297.335,00 3.297.335,00 3.297.335,00 3.297.335,00 3.297.335,00 3.297.335,00

Deprec. Acumulada0,00 296.760,15 593.520,30 890.280,45 1.187.040,60 1.483.800,75

Sub Total Fijos3.470.321,30 3.173.561,15 2.876.801,00 2.580.040,85 2.283.280,70 1.986.520,55

TOTAL ACTIVOS3.598.743,70 4.305.393,76 4.518.808,54 4.930.245,47 5.535.522,15 6.329.954,88

PASIVOS

Crdito a Largo Plazo3.470.321,303.470.321,302.744.210,581.930.966,571.020.133,27-0,01

TOTAL PASIVOS3.470.321,30 3.470.321,30 2.744.210,58 1.930.966,57 1.020.133,27 (0,01)

CAPITAL

Aporte Inicial128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40 128.422,40

Utilidad Ejercicio0,00 706.650,06 939.525,51 1.224.680,94 1.516.109,97 1.814.566,02

Utilidad Acumulada0,00 0,00 706.650,06 1.646.175,57 2.870.856,51 4.386.966,47

TOTAL. CAPITAL128.422,40 835.072,46 1.774.597,97 2.999.278,91 4.515.388,87 6.329.954,89

TOTAL PASIVO + CAPITAL3.598.743,70 4.305.393,76 4.518.808,54 4.930.245,47 5.535.522,15 6.329.954,88


8.8.- EVALUACIN FINANCIERA:8.8.1.- VALOR ACTUAL NETO. (VAN):

El valor actual neto, es el valor que produce un proyecto, una vez que se han pagado todos los costos, se ha cumplido con el servicio de la deuda y se haya recuperado la inversin inicial, es decir, es el remanente de un proyecto una vez cancelado todos los costos incluyendo la inversin inicial.

VAN = ( FNE Actualizados I0, de donde:

VAN = Valor actual Neto.

FNE = Flujos Netos de Efectivos Actualizados.

I0 = Inversin Inicial.

El VAN de un proyecto, mide el monto en el que la economa estar peor, esto induce a no aceptar proyecto alguno a menos que genere un VAN positivo, cuando se descuenta utilizando el costo de oportunidad de los fondos.

Por lo tanto, VAN > 0, se acepta el proyecto.

CUADRO 23

VALOR ACTUAL NETO DEL PROYECTOCOOPERATIVA CHURUATA R.L.AOSINVERSINFNE

0(3.598.743,70)

11.474.510,24

21.136.525,28

31.524.651,04

41.912.776,80

52.300.903,56

4.750.623,22


El procedimiento es sencillo, se actualizan y se suman todos los flujos netos de efectivo, incluyendo la inversin inicial. La tasa de actualizacin, ser la aplicada por la institucin financiera que otorgara el crdito solicitado, cuyo valor es del 12 %.VAN POSITIVO:

FNE i % = ___FNE o___ + ___FNE 1___ ......... ___FNE 7___ (1+ i)0 (1+ i)1 (1+ i)n FNE 12 % = - 3.598.743,70 + 1.474.510,24 + 1.136.525,28 + 1.524.525,04 (1+ 0,12)0 (1+ 0,12)1 (1+ 0,12)2 (1+ 0,12)3+ 1.912.776,80 + 2.300.903,56

(1+ 0,12) 4 (1+ 0,12)5 FNE 12 % = 2.230.139,81 Bs.

VAN NEGATIVO:

FNE 36 % = - 3.598.743,70 + 1.474.510,24 + 1.136.525,28 + 1.524.525,04 (1+ 0,36)0 (1+ 0,36)1 (1+ 0,36)2 (1+ 0,36)3+ 1.912.776,80 + 2.300.903,56

(1+ 0,36) 4 (1+ 0,36)5 FNE 36 % = - 240.343,59 Bs.

8.8.2.- TASA INTERNA DE RETORNO (TIR):

Constituye la tasa de rendimiento que tiene un proyecto durante su vida til, es decir, la rentabilidad que tienen los inversionistas con la ejecucin de ese proyecto con esos montos de las inversiones, se expresa en trminos porcentuales.

Para el clculo de la TIR, se sigue el siguiente procedimiento: Se calcula un VAN Positivo.

Se calcula un VAN Negativo.

Se aplica la formula y

Se interpretan los resultados.

Para ello se utiliza la siguiente formula:

TIR = Tm + ( VAN (TM Tm) ( VAN + VAN-TIR = Tm + ( VAN (TM Tm) ( VAN + VAN -VAN Positivo = 2.230.139,81 Bs.

Tasa Menor = 12 %

VAN Negativo = - 240.343,59 Bs.

Tasa Mayor = 36 %

TIR = 12 % + 2.230.139,81 Bs.F (36 % - 12 %)

2.230.139,81 + 240.343,59TIR = 12 % + 2.230.139,81 Bs.F (24 %) = 12 % + 21,67

2.470.483,40 Bs.FTIR = 33,67 % La tasa interna de retorno del proyecto refleja que la inversin hecha en este tipo de actividad, es rentable de ser ejecutada, motivado a que la TIR es mayor que la tasa de actualizacin cobrada por la institucin crediticia sobre el monto solicitado 12,00 % = 33,67 %. Se acepta el proyecto.8.8.3. RELACIN BENEFICIO-COSTO (RB/C):

Es un ndice que relaciona los ingresos recibidos con los costos incurridos durante la vida til del proyecto debidamente actualizado. Permite determinar la cantidad de ingresos producidos por cada Bolvar gastado, es decir, que excedente o perdida se obtiene despus de pagar todos los costos generados.

8.8.3.1.- INGRESOS ACTUALIZADOS:

INA 12 % = 1.980.000,00 + 2.376.000,00 + 2.772.000,00

(1+ 0,12)1 (1+ 0,12)2 (1+ 0,12)3+ 3.168.000,00 + 3.564.000,00 (1+ 0,12) 4 (1+ 0,12)5 B/C = 9.670.675,23 Bs.

8.8.3.2.- COSTOS ACTUALIZADOS:

CNA 12 % = 385.811.35 + 393.685,59 + 401.559,83

(1+ 0,12)1 (1+ 0,12)2 (1+ 0,12)3+ 409.434,07 + 417.307,31 (1+ 0,12)4 (1+ 0,12)5 B/C = 1.441.134,65 Bs.

RELACIN BENEFICIO - COSTO

R B/C = 9.670.675,23 Bs.F 1.441.134,65 Bs.F

R B/C = 6,71

Se observa que la relacin B/C es mayor que uno a la tasa del 12 %, lo que indica que el proyecto es factible desde el punto de vista econmico, recuperndose por cada bolvar gastado Bs.F 6,71; es decir, se obtiene una ganancia de 5,71 Bs.F por cada bolvar invertido.8.8.4.- TASA DE APALANCAMIENTO: N de veces que se gana el inters = Ingreso Bruto / Cargo de Inters.

AO 1: 1.980.000,00 / 416.438,56 = 4,75 veces

AO 2: 2.376.000,00 / 416.438,56 = 5,71 veces

AO 3: 2.772.000,00 / 329.305,27 = 8,42 veces

AO 4: 3.168.000,00 / 231.715,99 = 13,67 veces

AO 5: 3.564.000,00 / 122.415,99 = 29,11 veces

8.8.5.- PERIODO DE RECUPERACIN DE LA INVERSIN:

Esta dada por la siguiente formula:

PRI = 1+ Io - FN1

FN2

PRI = 1+ 3.598.743,70 1.474.510,24 1.136.525,28PRI = 2,87 aos

La inversin inicial se recupera a los 2,87 aos de haberse iniciado el proyecto por parte de la cooperativa Churuata R.L., es decir, a los dos aos, ocho meses y siete das, una vez iniciado el proceso productivo.

CONCLUSIONES

Las medidas de valoracin y dems indicadores econmicos, muestran en su totalidad que la inversin es viable desde el punto de vista tcnico - econmico y que la generacin de beneficios a futura garantiza la capacidad de pago de la Cooperativa CHURUATA R.L. para hacer frente a las obligaciones crediticias.

Es importante sealar, que la actividad de servicios necesita cierto periodo de tiempo para su consolidacin total y genere mayores ndices de rentabilidad. Es por ello, que hay que considerar que el proyecto es de consolidacin para la cooperativa y en consecuencia, debe establecer estrategias de mercado para captar nuevos clientes, tanto del punto de vista tcnico como econmico.

Es de destacar que el proyecto arrojo los siguientes ndices que deben ser considerados por la institucin financiera que vaya a otorgar el crdito:

El Valor Actual Neto de la inversin de la Cooperativa CHURUATA R.L. en el transcurso de los cinco aos es de Bs.F 2.230.139,81. determinando la viabilidad y factibilidad de la inversin, motivado a que presenta un VAN > 0 (positivo).

Los flujos netos de efectivo actualizados son mayores que la inversin inicial.

La tasa interna de retorno del proyecto refleja que la inversin hecha en este tipo de actividad, es rentable de ser ejecutada, motivado a que la TIR es mayor que la tasa de actualizacin del 12,00 % fijada por la institucin crediticia sobre el crdito solicitado = 33,67 % Se acepta el proyecto.

La relacin beneficio costo es de 6,71 bolvares, lo que refleja que por cada bolvar invertido en la actividad se generan 5,71 bolvares para hacer frente a las obligaciones y costos contrados.

El periodo de recuperacin de la inversin inicial se logra a los 2,87 aos.

Todas estas conclusiones se pudieron observar en el desarrollo del trabajo realizado y que constituyen el cuerpo formal del presente estudio de factibilidad.

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pp.

INTRODUCCIN 3

IDENTIFICACIN Y DATOS DE LA COOPERATIVA 4

RESUMEN DEL PROYECTO 6

DESCRIPCIN DEL PROBLEMA 9

JUSTIFICACIN, OBJETIVOS Y METAS 11

ESTUDIO SOCIAL 13

ESTUDIO DE MERCADO 15

ESTUDIO TECNICO 23

ESTUDIO ECONOMICO Y FINANCIERO 25

CONCLUSIONES 45

ANEXOS

D = Vi Vr

Vu

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Econ. Agric. Pedro Luis Prez, C.E.E.B. N 658, Asaprove N 147, Sudeban P- 2.046, Fogade N 0746. Telf. 0414-568.40.10

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proyecto cooperativa de transporte churuata

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