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FONDO DE EMPLEADOS DE LA FÁBRICA DE CAFÉ LIOFILIZADO FONFABRICAFE

NIT. 890.802.275-1

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS COMPARATIVOS A DICIEMBRE 31 DE 2019 Y 2018

(Cifras expresadas en pesos colombianos)

NOTA No. 1: INFORMACIÓN DE LA ENTIDAD

Constitución: El 14 de septiembre de 1972 se firmó el acta de constitución de la “Cooperativa de Trabajadores de la fábrica de Café liofilizado – COOTRAFACAFÉ”. La entidad nace jurídicamente el 1° de febrero de 1973, al ser reconocida por la entonces Superintendencia Nacional de Cooperativas mediante Resolución 0105 y los Estatutos de constitución de COOTRAFACAFÉ quedaron registrados bajo escritura pública No. 160 del 13 de febrero de 1973. Los socios fundadores fueron 65 y se comenzó a trabajar con un capital de $39.000. Años más tarde, la Cooperativa extendió sus servicios para los trabajadores de los Almacenes Generales de Depósito de Café - ALMACAFÉ, convirtiéndose así en la Cooperativa de Trabajadores de las tres dependencias.

En el año 2003 se inició el estudio por parte de la administración para la transformación de la Cooperativa a fondo de empleados, teniendo en cuenta la identidad de principios y objetivos con éstos últimos. Es así como en noviembre 29 de 2003 se realizó una Asamblea Extraordinaria de Asociados que aprobó el cambio a Fondo de Empleados, lo cual implico también el cambio estatutos y el nombre por Fondo de Empleados de la Fábrica de Café Liofilizado - FONFABRICAFÉ.

Posteriormente, con la Resolución 01286 de mayo 11 de 2004 emanada de la Superintendencia de la Economía Solidaria, se aprobó el acto de transformación de Cooperativa en Fondo de Empleados. El trámite de notificación se surtió ante la Superintendencia el 31 de mayo y de inmediato se procedió a realizar los trámites de registro ante la Cámara de Comercio de Chinchiná, por tanto, ante terceros la institución es Fondo de Empleados desde el mes de junio de 2004.

Naturaleza: FONFABRICAFÉ, es una empresa asociativa de derecho privado sin ánimo de lucro, regida por las disposiciones legales vigentes bajo el marco conceptual de la economía solidaria, de integración democrática y participativa, de número de asociados y de patrimonio social variable e ilimitado, para todos los efectos legales y estatutarios, el aporte

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social mínimo e irreducible será el equivalente a 10 SMMLV. Regida por el decreto 1481 de 1989 reformado por la ley 1391 de 2010 y por otras disposiciones generales como la ley 79 de 1988 y la ley 454 de 1998 y demás disposiciones reglamentarias emanadas de la Superintendencia de la Economía Solidaria. Igualmente se rige por los estatutos que son aprobados por la Asamblea, los principios de la economía solidaria, fines, valores y la doctrina. Entidad de segundo grado de supervisión, conforme a resolución 2306 de diciembre 23 de 2004, expedida por la Superintendencia de la Economía Solidaria. Objeto Social: FONFABRICAFE tiene como objeto social y prioritario la prestación de los servicios de ahorro y crédito con sentido social y solidario, contribuyendo con el mejoramiento de la calidad de vida de sus asociados y su familia, además de formar y estimular la practica en los valores solidarios; promover la creación de formas asociativas y empresariales con profundo sentido de responsabilidad social y facilitar el acceso a servicios de bienestar social. Para el cumplimiento del objeto social se tendrán en cuenta los siguientes objetivos específicos: Prestar servicio social y solidario a través de fomentar en el asociado el ahorro, así

como ofrecer el servicio de crédito, ambos en sus diferentes modalidades y condiciones, con el fin de contribuir a elevar la calidad de vida y la satisfacción de las necesidades económicas y sociales.

Estrechar los vínculos de solidaridad y compañerismo entre sus asociados y la comunidad.

Prestar servicios de previsión, seguridad social, capacitación, recreación, y los demás de bienestar social para los asociados y sus familias.

Garantizar que todas las operaciones que se realicen en FONFABRICAFE cumplan con la declaración del origen lícito de los recursos para lo cual la Administración, la Junta Directiva y los organismos de control, establecerán mecanismos idóneos para prevenir, detectar y evitar el ingreso de recursos ilícitos, mediante la implementación de la normatividad en torno al tema, en cumplimiento de la Ley.

Duración: La duración de FONFABRICAFE será indefinida, sin embargo, podrá disolverse, fusionarse, transformarse y liquidarse, cuando se presenten las causales que para el efecto establecen las normas legales y en los términos estatutarios y reglamentarios. Domicilio: FONFABRICAFE tiene su domicilio principal en un inmueble de su propiedad ubicado en la Calle 16 No. 2-73 Barrio El Edén, Municipio de Chinchiná, Departamento de Caldas. Reforma de Estatutos: Sólo pueden ser reformados con el voto favorable del 70% de los asociados asistentes y representados o de los delegados presentes en la Asamblea Ordinaria o Extraordinaria, siempre y cuando constituyan el quórum reglamentario (art. 47 Estatuto FONFABRICAFÉ).

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Empleados: La planta de personal de FONFABRICAFÉ con la cual desarrolla su objeto social es de 4 empleados con contrato directo con la entidad. El resto de personal se contrata por prestación de servicios. NOTA No. 2: BASES DE ELABORACIÓN, POLÍTICAS Y PRÁCTICAS CONTABLES

Estos Estados Financieros Consolidados se han elaborado de acuerdo con la Norma Internacional de Información Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES) emitida por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB), conforme al Decreto 2420 de Diciembre 14 de 2015 del Ministerio de Comercio, Industria y Turismo1; excepto en el tratamiento de la cartera de créditos, su deterioro y en los aportes sociales2 para lograr una presentación razonable a las disposiciones de la Superintendencia de la Economía Solidaria y demás normas legales que rigen en Colombia y sus modificaciones.

ESTADOS FINANCIEROS: FONFABRICAFÉ elabora los siguientes Estados Financieros con

propósito de información general bajo la hipótesis de negocio en marcha:

Estado de Situación Financiera. Estado de Resultados Integral. Estado de Cambios en el Patrimonio. Estado de Flujos de Efectivo. Revelaciones

Reportes a Entes de Control Estatal: FONFABRICAFÉ efectúa trimestralmente los reportes exigidos por la Superintendencia de la Economía Solidaria según lo establecido en la Circular Básica Contable y Financiera, conforme al nivel dos de supervisión. Aspectos Legales: FONFABRICAFÉ aplica la normatividad vigente para el sector solidario en especial las siguientes:

Decreto 1481 de julio 07 de 1989 modificado por la ley 1391 de 2010 Ley 79 de diciembre 23 de 1988. Ley 454 de agosto 04 de 1998. Circular Básica Jurídica No. 0007 de octubre de 2008 y la Circular Básica Contable y

Financiera 004 de agosto de 2008, de la Superintendencia de la Economía Solidaria. Resolución 2015110011305 de diciembre 15 de 2015, Catálogo Único de

Información Financiera con Fines de Supervisión. Decreto 2420 de diciembre 14 de 2015, Único reglamentario de las Normas de

Contabilidad, de Información financiera y de Aseguramiento de la información.

1 Compila los decretos reglamentarios de la Ley 1314 del 2009 con respecto a NIIF y NAI: Decretos 2706 del 2012, 2784 del 2012, 3022 del 2013 y 302 del 2015. 2 Decreto 2496 Diciembre 23 de 2015, Capitulo 5 y Capitulo 6.

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Decreto 2496 de diciembre 23 de 2015, modificación del Decreto 2420 de diciembre 14/2015.

Catálogo de Cuentas: Hasta el 31 de diciembre del año 2016, para efectos de causación, la entidad utilizó el catálogo de cuentas contables establecido en la resolución No. 1515 de 2001 y 890 de 2004, por los cuales se expidió el Plan Único de Cuentas del sector solidario vigilado por la Superintendencia de la Economía Solidaria, adaptándolo a la Resolución 2015110009615 de noviembre 13 de 2015, emanada de la Superintendencia de la Economía Solidaria para los reportes a los entes de control y además para propósitos de presentación y revelación adecuada. A partir del 01 de enero de 2017, se aplicó la Resolución 2015110009615 de noviembre 13 de 2015, mediante la cual se crea el Catálogo Único de Información Financiera con Fines de Supervisión para las organizaciones solidarias vigiladas por esta, también para efectos de contabilización. Los Estados Financieros básicos presentados por los administradores a los asociados, a la Superintendencia de la Economía solidaria y demás entidades del Estado, han sido elaborados utilizando el orden y las denominaciones descritas en el catálogo, indicando los códigos numéricos cuando han sido solicitados. Unidad Monetaria: De acuerdo con las disposiciones legales, la moneda utilizada por FONFABRICAFÉ para registrar las transacciones efectuadas en reconocimiento de los hechos económicos es el peso colombiano. Para efectos de preparación y presentación, los Estados Financieros en FONFABRICAFÉ se muestran en pesos colombianos.

Período Contable: En los Estados financieros presentados el período revelado es anual y está comprendido desde el 01 de enero al 31 de diciembre de 2019 y de forma comparativa con respecto al período 2018. Efectivo y Equivalentes al Efectivo: Efectivo, comprende lo relacionado con los recursos que la empresa mantiene con una disponibilidad inmediata, tales como caja y saldos en entidades financieras. Equivalentes al Efectivo, comprende las inversiones a corto plazo de gran liquidez, fácilmente convertibles en importes de efectivo, los cuales se encuentran sujetos a un riesgo poco significativo de cambios en su valor.

Conforme con la NIC 7, indica una serie de características relacionadas con los equivalentes al efectivo como son las siguientes:

Un equivalente al efectivo no se tiene para propósitos de inversión, sino que su propósito es para cumplir los compromisos de pago a corto plazo;

Debe poder ser fácilmente convertible a una cantidad determinada de efectivo; Debe estar sujeta a un riesgo insignificante de cambios en su valor;

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En el caso de inversiones, deben tener un vencimiento próximo de al menos tres meses o menos desde la fecha de adquisición.

Las participaciones en el capital de otras entidades (acciones) normalmente no se consideran equivalentes al efectivo, a menos que sean sustancialmente equivalentes al mismo.

Los sobregiros bancarios, forman parte de la gestión del efectivo de la entidad (es decir son un equivalente al efectivo).

Los equivalentes al efectivo son parte de la gestión del manejo del efectivo por parte de FONFABRICAFÉ, más que ser una actividad de operación, financiación o inversión.

De acuerdo con lo anterior el rubro o cuenta efectivo, y equivalentes al efectivo comprende lo siguiente:

Saldo de caja menor Saldo de caja general Saldos en cuentas con entidades financieras Saldos en cuentas en entidades cooperativas Saldos en inversiones en títulos de deuda (bonos de empresas, títulos de tesorería del

estado, etc.) que puedan venderse fácilmente en un mercado y que se tengan solo con fines de utilizar excedentes de efectivo y no para inversión;

Sobregiros bancarios (en este caso restan el efectivo); Crediexpress, cupos de crédito o créditos de tesorería a corto plazo, siempre que se

utilicen de la misma manera que los sobregiros; Dinero invertido a través de carteras colectivas, fondos de inversión, fideicomisos,

encargos fiduciarios, siempre que se mantengan solo con fines de utilizar excedentes de efectivo y no para inversión;

Inversiones en acciones de alta Bursatilidad, las cuales se puedan vender fácilmente, y siempre que se mantengan solo con fines de utilizar excedentes de efectivo y no para inversión.

Es decir, un instrumento financiero será una partida equivalente al efectivo, solo si se mantiene para utilizar los excedentes de efectivo de una entidad y no para propósitos de inversión.

Los recursos del Fondo de Liquidez que por mandato legal deben constituirse como una especie de “Encaje Bancario” (10% del total de los depósitos) no se consideran restringidos porque la entidad debe tenerlos depositados en entidades financieras vigiladas por la Superintendencia Financiera en instrumentos de alta liquidez y alta seguridad para poder disponer de ellos de manera inmediata y atender retiros masivos o inesperados de depósitos. Instrumentos Financieros: Es un Contrato que da lugar, simultáneamente a un activo financiero en una entidad y un pasivo financiero o instrumento de capital en otra entidad.

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Activos Financiero: Un activo financiero es el derecho que tiene quien lo posee, a recibir del emisor flujos futuros de efectivo. Está representado en un documento que genera obligaciones y derechos: Por parte del emisor genera una obligación de cumplir con una promesa de pago del

importe pactado. Por parte del tenedor genera un derecho a recibir esos pagos. Los activos financieros deben ser clasificados así: Instrumentos de Patrimonio medidos a Valor Razonable: Adquirido con el propósito

de generar una ganancia por las fluctuaciones a corto plazo en su precio o en la comisión de intermediación. Las inversiones de patrimonio que no puedan medirse a valor razonable se medirán a costo histórico menos deterioro.

Instrumentos de Patrimonio medidos al Costo Histórico: Los instrumentos de deuda corrientes se miden al importe no descontado, menos cualquier deterioro por incobrabilidad en el caso del activo. Corresponde a aportes en entidades del Sector Cooperativo o en otras entidades sin ánimo de lucro que son reembolsables en el momento del retiro y que dadas sus características no son negociables o transables y por ende no es posible establecerles un valor razonable. También incluye inversiones de patrimonio en entidades con ánimo de lucro que no cotizan en bolsa, no tienen transacciones recientes (máximo 6 meses) que permitan inferir el valor razonable que alcanzaría la inversión en caso de ser negociada y tampoco se tiene un estudio técnico de valoración de la empresa.

Instrumentos de Deuda medidos al Costo Amortizado: Todos los instrumentos de deuda que contemplan financiación se reconocen cuando la entidad se hace parte contractual. La medición inicial se hace por el costo de transacción y la medición posterior por el costo amortizado utilizando el método del interés efectivo, menos cualquier deterioro por incobrabilidad en el caso de los activos. Para el deterioro de la cartera de crédito se aplican las instrucciones del Capítulo II de la Circular Básica Contable emanada de la Supersolidaria y para los demás instrumentos financieros al costo amortizado del activo se utiliza el método de la pérdida incurrida. Se consideran instrumentos de financiación por FONFABRICAFÉ: Las inversiones de deuda (CDT, Bonos y similares), la Cartera de Créditos (préstamos por cobrar), los Depósitos de los Asociados y las obligaciones financieras. El Fondo de Liquidez, tiene restricción legal para su disposición y solo puede destinarse para atender retiros masivos o imprevistos de liquidez. Las inversiones de deuda que son instrumentos de financiación al costo amortizado y están pactadas a 90 días o menos o le faltan 90 días o menos para su redención (vencimiento), se presentan como parte de los componentes del efectivo y equivalentes del efectivo.

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Cartera de Créditos y Obligaciones Financieras (Préstamos por cobrar y pagar) al Costo Amortizado: Operaciones de mutuo formalizadas a través de pagarés y documentos similares que constituyen una operación de financiación en la cual se pacta el pago de intereses fijos o variables al plazo, los cuales se deben causar mensualmente efectuando el respectivo cálculo de la tasa interna de retorno para el período causado al cierre del mes bien sea mes completo o solo algunos días. Incluye para la presentación los intereses causados.

Cuentas por Cobrar y Pagar corrientes al Costo Histórico: Surge de operaciones

comerciales de corto plazo o corrientes (máximo 12 meses) ocasionadas en convenios o por la venta de bienes y servicios directamente o a través de convenios, así como pagos efectuados a nombre de los asociados que deben reintegrar a la entidad aunque sea de manera diferida en un plazo no mayor al corriente, así como otras cuentas por cobrar resultantes de saldos a favor en impuestos, anticipos a contratistas y empleados y valores descontados por el sistema de libranza a los asociados por sus patronos que se encuentran pendientes de pago a favor de FONFABRICAFÉ. En este tipo de operaciones regularmente no se pacta financiación.

Inversiones: Inversiones de Patrimonio a Valor Razonable, no forma parte del objeto social de FONFABRICAFÉ pero el Fondo de Empleados podría invertir excesos de liquidez en acciones previa autorización de la Junta Directiva que reúnan las siguientes condiciones: Alta o Media Bursatilidad y adquisición a través del mercado de valores formal y en títulos de empresas colombianas. En un solo emisor o grupo económico no se podrán concentrar más del 5% de los activos de la entidad en este tipo de inversiones de capital. Las inversiones se considerarán en todo caso negociable y por ende su vocación es beneficiarse de las fluctuaciones de corto plazo de los precios en un mercado cotizado, por lo que todas se espera realizarlas antes de 12 meses. Inversiones de Patrimonio a Costo Histórico: Inversiones en entidades sin ánimo de lucro regularmente denominadas “Aportes Sociales”, que tienen fines de representación gremial o complementan el objeto social de FONFABRICAFÉ. También puede corresponder a inversiones en instrumentos de patrimonio (acciones, cuotas o partes de interés social) en entidades con ánimo de lucro que complementan el objeto social del Fondo o entidades creadas por el mismo Fondo de Empleados como entidad controlante que desarrollan los objetivos del Fondo de Desarrollo Empresarial Solidario - FODES, creado con la Ley 1391 de 2010, siempre que no desvirtúen el propósito no lucrativo de sus actividades y más bien complementen el objeto social del fondo a través de la promoción del crédito justo, la generación de empleo digno, el comercio sostenible y propósitos similares que en últimas beneficien a la comunidad en general y cuyos excedentes o utilidades sirvan para reinversión social del Fondo.

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Inversiones de Deuda al Costo Amortizado: Tienen como finalidad aumentar la riqueza de FONFABRICAFÉ, bien sea como consecuencia de los rendimientos que generan, de su revalorización o de otros beneficios derivados de las relaciones u operaciones que se pueden realizar con ellas. Será función del Comité de Riesgo de Liquidez y la Gerencia determinar en qué momento es prudente constituir dichas inversiones, decisión que deberá estar sustentada en una evaluación financiera. Las inversiones financieras representan activos o instrumentos financieros que pueda adquirir FONFABRICAFÉ, a través de su contratación o negociación en el mercado de capitales, bien sea en el mercado primario (directamente comprando o invirtiendo, CDT, Bonos, CDAT, TES al emisor que por política deberán ser entidades vigiladas por la Superintendencia financiera o entidades del sector público del Gobierno Central) o en el mercado secundario a través de la Bolsa de Valores o de comisionistas de bolsa o instituciones financieras autorizadas vigiladas por la Superintendencia financiera. Fondo de Liquidez: De acuerdo con el decreto 2280 de 2003, FONFABRICAFÉ debe contar con un Fondo de Liquidez, equivalente al 10% sobre todos los depósitos y exigibilidades de sus asociados, salvo respecto de la cuenta de los ahorros permanentes en los eventos en que los estatutos de la organización solidaria establezca que estos depósitos pueden ser retirados únicamente al momento de la desvinculación definitiva del asociado, caso en el cual el porcentaje a mantener será del 2% del total de dicha cuenta. Si los estatutos establecen que los ahorros permanentes pueden ser retirados de forma parcial, el porcentaje a mantener en el fondo de liquidez por este concepto será del 10% de todos los depósitos, incluyendo la cuenta de ahorros permanentes. Los recursos que acrediten la constitución del fondo de liquidez deberán estar representados en cuentas de ahorros (efectivos y equivalentes al efectivo) e inversiones. FONFABRICAFÉ deberá mantener permanentemente un fondo de liquidez en las siguientes entidades: Establecimientos de crédito y organismos cooperativos de grado superior de carácter

financiero vigilados por la Superintendencia Financiera. Para el efecto, los recursos se deberán mantener en cuentas de ahorro, certificados de depósito a término, certificados de ahorro a término o bonos ordinarios, emitidos por la entidad. Dentro de su autonomía, las cooperativas que ejercen actividad financiera también podrán constituir el fondo de liquidez en cooperativas financieras, dado que son consideradas establecimientos de crédito por la Superintendencia Financiera.

En un fondo o en un patrimonio autónomo administrado por sociedades fiduciarias o

en fondos de valores administrados por sociedades comisionistas de bolsa vigiladas por la Superintendencia Financiera. Los recursos se deberán mantener en títulos de máxima liquidez y seguridad, condiciones que quedarán estipuladas en los respectivos contratos.

Cartera de Créditos: La cartera de crédito es un activo compuesto por operaciones de crédito otorgadas y desembolsadas a los asociados bajo distintas modalidades, aprobadas

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de acuerdo con los reglamentos de créditos y expuestas a un riesgo crediticio que debe ser permanentemente evaluado. El apalancamiento, es decir, los dineros utilizados en el otorgamiento de los créditos son obtenidos de recursos propios de FONFABRICAFÉ, como lo es el recaudo mensual de los aportes sociales, las captaciones de ahorros y el mismo abono a los créditos que hacen en el transcurso de cada mes nuestros asociados, y con recursos externos provenientes de préstamos bancarios. Contablemente la cartera se califica y provisiona de acuerdo con las instrucciones impartidas en la Circular Básica Contable y Financiera, en su Capítulo II emanada por la Superintendencia de la Economía Solidaria y los marcos de referencia específicos establecidos para cada clasificación de cartera. Cuentas por Cobrar y Otras: Representan derechos a reclamar en efectivo u otros bienes y servicios, deudores patronales y los complementarios en desarrollo de su objeto social tales como comisiones por servicios prestados, anticipos de contratos y proveedores e ingresos por cobrar. Igualmente, registra adelantos de dinero a empleados, asociados, miembros de administración y de control de los cuales se espera la legalización de cuentas en breve término. Teniendo en cuenta la naturaleza de la partida y la actividad del fondo: Deben corresponder a operaciones corrientes (máximo 12 meses) por la venta de

bienes y servicios, anticipos y similares que no son operaciones de financiación y que no tienen intereses.

Las cuentas por cobrar correspondientes a intereses de cartera de créditos deben presentarse dentro del rubro de Cartera de Créditos y no en cuentas por cobrar. Actualmente los intereses de cartera se están causando y se contabilizan por el método de costo amortizado.

Todo lo que no cumpla el criterio de probabilidad será ajustado al momento de la transición contra utilidades retenidas, inclusive saldos no reclamados por ex – asociados y consignaciones sin identificar cuya probabilidad de ocurrencia sea REMOTA o POSIBLE. Lo anterior no significa que se extinga el derecho legal de cobrar y tampoco el deber de devolver los remanentes si eventualmente aparece el ex – asociado a reclamar dichos valores, por lo que se genera una contingencia que deberá revelarse, pero no contabilizarse, porque no se contabilizan activos ni pasivos contingentes. Si se recupera la cuenta por cobrar o se hace exigible el pasivo, se reconoce como ganancia o pérdida en el estado de resultados. Para ello deberá tenerse algún control, puede ser en cuentas de revelación.

Activos Materiales: Corresponde a la Propiedad, planta y equipo y propiedades de inversión. Propiedad, planta y equipo: Representan los bienes tangibles adquiridos o construidos que son necesarios para la prestación de los servicios de FONTABRICAFÉ, empleados por la entidad en forma permanente, para usarlos en la administración del ente económico, que

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no están destinados para la venta en el curso normal de los negocios cuya vida útil excede a un año. FONFABRICAFÉ reconocerá un activo como propiedades, planta y equipo si y sólo si: Sea probable que se obtenga beneficios económicos futuros asociados con el bien y que su costo pueda ser medido o valorado con fiabilidad. El reconocimiento de los elementos de propiedades, planta y equipo se deberá hacer de manera separada entre sus componentes principales, como por ejemplo terrenos y edificios, edificaciones e instalaciones, entre otros. Cuando algún bien de propiedades, planta y equipo necesite reparaciones o sustituciones de partes significativas, FONFABRICAFÉ dará de baja en la proporción que corresponda y añadirá el nuevo costo, siempre y cuando se espere que genere beneficios económicos adicionales. Los bienes adquiridos o incorporados por un valor inferior o igual a medio (0.5) salario mínimo mensual legal vigente se registran como gasto y se controlan en el inventario de bienes de consumo controlado. Los activos de menor cuantía y superiores a medio salario mínimo mensual legal vigente y hasta el tope tributario, se deprecian en el mismo año en que se adquieren o incorporan. La pérdida o faltante de bienes se registra de conformidad con el procedimiento de reconocimiento y revelación de las responsabilidades fiscales. Las propiedades, plantas y equipos serán valorados por el Modelo del Costo, que es el Costo menos Depreciaciones Acumuladas y Deterioros Acumulados. El Costo incluye tanto los desembolsos directamente atribuibles a la adquisición o construcción del activo, como los gastos necesarios para ponerlos en condiciones de operación. Los gastos de financiación serán en todos los casos registrados en resultados. A excepción de los terrenos y edificaciones los cuales serán medidos por el Modelo de Revaluación ya que su valor razonable puede ser medido con fiabilidad por su valor revaluado. Las revaluaciones se harán con suficiente regularidad, para asegurar que el importe en libros, en todo momento, no difiera significativamente del que podría determinarse utilizando el valor razonable al final del periodo sobre el que se informa. El incremento de un activo como consecuencia de una revaluación se reconocerá directamente en otro resultado integral y se acumulará en el patrimonio bajo el encabezado de Superávit de Revaluación. La selección y aplicación de metodologías para actualizar los bienes, contempla la relación costo–beneficio y procura evitar erogaciones significativas, por lo cual se efectúan los avalúos con personal de la entidad, mediante la contratación de personas naturales o jurídicas o con el apoyo de otras entidades públicas, siempre que cuenten con la idoneidad y capacidad técnica para dicha gestión. Depreciación: El reconocimiento de la depreciación de un bien de propiedades, planta y equipo se hará de forma sistemática a lo largo de su vida útil, reconociéndose desde el momento que el bien esté disponible para su uso (sea o no utilizado) y cesará únicamente

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cuando se haya reconocido totalmente el importe depreciable o cuando se dé de baja el activo depreciable. El importe depreciable de un elemento de propiedades, planta y equipo será su costo inicial, sin considerar valor residual; la estimación de la vida útil se hará en función del uso que la administración pretenda darle al bien. El gasto por depreciación será reconocido en los resultados del período de manera mensual. La depreciación de propiedades, planta y equipos, incluidos los bienes bajo arriendo financiero, es calculada linealmente basada en la vida útil estimada de los bienes del activo fijo, considerando el valor residual estimado de estos. Las estimaciones de vidas útiles y valores residuales de los nuevos activos fijos adquiridos serán revisadas, y ajustadas si es necesario, a cada fecha de cierre de los estados financieros. Las ventas y demás retiros se registran por su valor neto ajustado. FONFABRICAFÉ revisará la actualización o modificación de la vida útil de los activos, teniendo en cuenta las inversiones que realice por adiciones o mejoras, políticas de mantenimiento y/o reparaciones, avances tecnológicos implementados y obsolescencia entre otros factores, con base en el estudio técnico emitido por un perito o experto en la materia. La Propiedad, planta y equipo se registran por su costo de adquisición; su depreciación se realiza por el método de línea recta, y las estimaciones de vidas útiles y valores residuales de los nuevos activos fijos adquiridos, serán revisadas, y ajustadas si es necesario, a cada fecha de cierre de los estados financieros, se deprecian de acuerdo con la siguiente tabla:

ACTIVO VIDA ÚTIL TASA ANUAL

Construcciones y Edificaciones Según Avalúo Individual según avalúo

Muebles y Enseres 10 AÑOS 10%

Equipo de Oficina 5 AÑOS 20%

Equipo de Computación 5 AÑOS 20%

Equipo de Comunicación 5 AÑOS 20% Pasivos Financieros: Son compromisos que implican una obligación contractual de entregar efectivo u otro activo financiero, o bien de intercambiar instrumentos financieros con otra empresa, bajo condiciones que son potencialmente desfavorables. El pasivo financiero puede surgir por el compromiso asumido por FONFABRICAFÉ de entregar dinero u otros instrumentos financieros si se dan ciertas condiciones. Al igual que los activos financieros, la condición de poder valorar de forma fiable el pasivo financiero es imprescindible para su reconocimiento en el balance de situación. Hay pasivos que, por no

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poderse valorar, no se reconocen en el balance, sino que se describen en una nota a los estados financieros. Los pasivos financieros se clasifican en: Pasivos Financieros al Costo Amortizado: como los depósitos de los asociados y las

obligaciones financieras, así como otros pasivos que son instrumentos de financiación a favor de la entidad sobre la cual se pactan rendimientos a favor del acreedor.

Otros pasivos financieros al Costo Histórico. FONFABRICAFÉ capta ahorros en las siguientes modalidades reglamentadas por la Junta Directiva: Depósitos de Ahorro a la Vista Ahorro Permanente Ahorro Contractual o Programado Certificado de Depósito de Ahorro a Término - CDAT Depósitos al Costo Amortizado: Los Fondos de empleados están autorizados para captar ahorros por disposición expresa del Decreto 1481 de 1989 sin requerir autorización previa de la Supersolidaria, ni obligación de inscribirse en el Fondo de Garantías de entidades Cooperativas – FOGACOOP y por tanto no cuentan con seguro de depósito. Los intereses se causan mensualmente y se capitalizan en la cuenta individual de ahorros de cada asociado en la respectiva línea a la que corresponde, utilizando el método del interés efectivo. FONFABRICAFÉ capta de acuerdo a las siguientes clases de ahorros: Ahorros Obligatorios u Ordinarios: Los asociados de FONFABRICAFÉ deben comprometerse a hacer aportes individuales periódicos y ahorrar en forma permanente, en los montos que establezcan la Ley y los Estatutos. Los aportes y los ahorros permanentes quedaran afectados desde su origen a favor de FONFABRICAFÉ como garantía de las obligaciones que el asociado contraiga con éste, para lo cual FONFABRICAFÉ podrá efectuar las respectivas compensaciones. Tales sumas son inembargables y no podrán ser gravadas ni transferirse a otros asociados o a terceros. Los aportes obligatorios u ordinarios están representados en los aportes sociales y los ahorros permanentes. Este aporte se divide en: (art. 27 estatutos)

Aportes Sociales 10% de la cuota. Ahorros permanentes 90% de la cuota: Corresponden al 90% de los aportes

obligatorios efectuados por los asociados mensualmente. No se aceptan retiros parciales, ni cruces. Solamente se devuelven junto con los aportes al momento del retiro del asociado previo cruce con las obligaciones pendientes del asociado con FONFABRICAFÉ por cualquier concepto.

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La liquidación y abono de los intereses se hará trimestralmente a una tasa que es fijada por la Junta Directiva, de acuerdo con el saldo al final del trimestre a liquidar. Los rendimientos serán objeto de retención conforme a lo dispuesto por la Ley.

El ahorro permanente no es susceptible de retiros parciales. Los depósitos de ahorro serán inembargables en las cuantías que determine la Ley. Podrán entregarse los saldos de las cuentas de ahorro permanente a los sucesores del titular, según las cuantías y condiciones que establezcan las disposiciones legales

Ahorros Voluntarios: Son los recursos provenientes de ahorros de sus asociados, en forma voluntaria, depósitos de ahorros disponibles al momento de su exigibilidad, por parte del asociado titular de la cuenta, manejados a través de: Depósitos a la Vista: Cuenta de ahorros de consignación y retiro libre, que paga

rendimientos liquidados mes vencido, su manejo y operatividad se encuentra descrito en el reglamento de ahorro.

Cdat’s: No constituyen título valor como los Certificados de Depósito a Término –CDT

y por lo tanto no son negociables, ni endosables. La Junta Directiva define las tasas según los plazos teniendo en cuenta el comportamiento del mercado estableciendo uno o más puntos por encima de la DTF o IBR.

Ahorro Contractual: Corresponden a ahorros programados cuya destinación o plazo

está previamente definido en el reglamento y que contempla eventuales penalidades de no cumplirse el tiempo o la destinación pactada.

Obligaciones Financieras: Corresponde a las obligaciones contraídas por FONFABRICAFÉ mediante la obtención de recursos provenientes de bancos y otras entidades del país bajo la modalidad de créditos directos y utilización de líneas de crédito establecidas para ser aplicada a fines específicos, o por descubiertos en cuentas corrientes bancarias (sobregiros). Se establece como política no tener obligaciones financieras que excedan el 30% del activo de la entidad. FONFABRICAFÉ medirá los préstamos inicialmente al precio de la transacción, es decir, al costo y los demás gastos inherentes a él y posteriormente al costo amortizado, utilizando el método de interés de efectivo. Si FONFABRICAFÉ acuerda una transacción de financiación, la empresa medirá el préstamo al valor presente de los pagos futuros descontados a la tasa interna de retorno que puede ser fija, variable o un mezcla de los dos, causando al cierre de cada mes los intereses vencidos con la respectiva conversión de tasa actualizada si es variable, y los registrará como un COSTO al estado de resultados integral incrementando el valor de la obligación financiera en un auxiliar independiente o en cuentas por pagar, pero en todo caso para efectos de la presentación en el estado de situación financiera se presentará como mayor valor de la obligación financiera de manera

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separada. Cuando la obligación financiera no sea para capital de trabajo (para apalancar colocaciones de cartera de créditos) se contabilizará como un GASTO ordinario. FONFABRICAFÉ revisará sus estimaciones de pago y ajustará el importe en libros del pasivo financiero para reflejar los flujos de efectivos reales ya revisados. Se deberá revelar el plazo y las condiciones de los préstamos que la entidad posea, además de la tasa de interés acordada y si existiese garantía, deberá presentar el valor y condiciones del bien otorgado como garantía. Pasivos Corrientes medidos al Costo Histórico: Cuentas por Pagar y Otras: Las cuentas por pagar representan las obligaciones causadas y pendientes de pago, tales como comisiones y honorarios por servicios, sumas recibidas en virtud de la relación contractual establecida en promesas de compraventa y dineros adeudados a proveedores. Impuestos: Son las obligaciones que debe cumplir FONFABRICAFÉ como agente retenedor del Impuesto de Renta, de Industria y Comercio de conformidad con las bases y tasas establecidas por la Dirección de Impuestos y Aduanas Nacionales – DIAN y el Municipio de Chinchiná y con los plazos de declaración de estos, así como de la emisión de los respectivos certificados. Beneficios a Empleados: Comprenden todos los tipos de contraprestaciones que FONFABRICAFÉ proporciona a los trabajadores a corto y largo plazo, incluyendo administradores y gerentes, a cambio de sus servicios. FONFABRICAFÉ además de los salarios mensuales legalmente debe pagar una prima equivalente a medio salario promedio por semestre (junio y diciembre), un auxilio anual de cesantías equivalente a un mes de salario promedio que debe ser consignado en un fondo autorizado (febrero) y pagar un 12% de intereses sobre dicha cesantía al trabajador (enero). Todos los trabajadores tienen derecho a un descanso anual remunerado de 15 días hábiles denominado vacaciones. La entidad además paga la seguridad social correspondiente a salud, pensiones, aseguradora de riesgos laborales y pago de parafiscales (Sena, ICBF y Caja de Compensación) ya que no es sujeta del impuesto CREE. De estos valores descuenta a los empleados el 8% el restante (8.5% salud, 12% Pensión, 9% parafiscales, 0.522% ARL) que equivale casi al 30% del ingreso salarial mensual de los empleados constituye un gasto laboral que debe ser asumido por el FONFABRICAFÉ, lo cual debe pagarse mensualmente. FONFABRICAFÉ reconocerá el costo de todos los beneficios a los empleados, a los que éstos tengan derecho como resultado de servicios prestados a la misma durante el período sobre el que se informa, como un pasivo, después de deducir los importes que hayan sido pagados directamente a los empleados o como una contribución a un fondo de beneficios para los empleados; si el importe pagado excede a las aportaciones que se deben realizar según los servicios prestados hasta la fecha sobre la que se informa, la empresa reconocerá ese

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exceso como un activo en la medida en que el pago anticipado vaya a dar lugar a una reducción en los pagos a efectuar en el futuro o a un reembolso en efectivo; o como un gasto, a menos que exista una política contable que requiera que se registre como costo de un activo. Fondos Sociales y Mutuales: FONFABRICAFÉ cuenta con un Fondo de Bienestar Social (salud, calamidad, educación, recreación, previsión, cultura) los cuales son reglamentados por la Junta Directiva que benefician al asociado y sus familiares. Los auxilios y actividades son aprobados por la Junta Directiva.

El Fondo de Bienestar Social se alimenta con los excedentes que destine la Asamblea General de delegados, además de contribuciones que hacen periódicamente los asociados al momento de hacer uso de los servicios de crédito conforme a reglamentación expedida por la Junta Directiva. Se ejecutará conforme a la reglamentación establecida hasta su agotamiento. En adelante la Junta Directiva podrá autorizar continuar otorgando auxilios o desarrollando actividades conforme al presupuesto aprobado afectando los gastos del ejercicio.

De acuerdo con el capítulo VII de la Circular Básica Contable y Financiera emanada de la Supersolidaria y el artículo 19 del decreto 1481 de 1989 modificado por la ley 1391 de 2010 las entidades solidarias deben constituir o incrementar los fondos sociales (pasivos) del valor de los excedentes resultantes al cierre del ejercicio, por decisión de la Asamblea General. Es de anotar que estos fondos son de carácter agotable mediante destinación específica y están debidamente reglamentado por la entidad. En el evento de no agotarse, los saldos pasarán al siguiente periodo contable.

Existen también en la entidad solidaria la posibilidad de crear por Asamblea fondos mutuales con contribuciones obligatorias o voluntarias que se utilizan de acuerdo con los reglamentos aprobados por la Junta Directiva, los cuales, en el caso de no agotarse, pasarán al siguiente periodo contable. La entidad debe destinar el 20% de sus excedentes para reserva de protección de aportes, un 10% para el fondo empresarial solidario – FODES, hasta un 50% para revalorización de aportes y el remanente, puede destinarse por la Asamblea para crear o incrementar los fondos permanentes o agotables, con los cuales la entidad desarrolle labores de salud, educación, previsión y solidaridad en beneficio de los asociados y sus familiares, en la forma que dispongan los estatutos o la asamblea general, como es el caso del Fondo de Bienestar Social. FONFABRICAFÉ medirá los fondos sociales por el valor histórico asignado en la distribución de excedentes, más el valor del efectivo y equivalentes entregado por los asociados al Fondo por concepto de multas y contribuciones.

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Los Fondos se ejecutarán conforme a la reglamentación establecida hasta su agotamiento. En adelante la Junta Directiva podrá autorizar continuar otorgando auxilios o desarrollando actividades conforme al presupuesto aprobado, afectando los gastos del ejercicio acorde con las partidas aprobadas por la Asamblea General. El saldo de los fondos será su valor histórico correspondiente al valor de los excedentes más contribuciones y multas menos los auxilios, pagos y demás erogaciones efectuadas conforme a la reglamentación de la Junta hasta su agotamiento. Patrimonio. Aportes Sociales: Comprende el valor de las cuotas que los asociados han pagado a FONFABRICAFÉ, en dinero, con el ánimo de proveer capital de trabajo para el desarrollo de su objeto social, que, además, sirvan de garantía para FONFABRICAFÉ. La sumatoria de los aportes obligatorios constituye los aportes individuales del asociado y no tienen devolución parcial, mientras el asociado permanezca vinculado a FONFABRICAFÉ Aquellos que se recauden mediante descuento de nómina sólo podrán ser contabilizados como tales y aplicados a la cuenta individual de cada asociado, hasta tanto la empresa o el empleador pague el valor correspondiente. Mientras se realiza el respectivo pago a la organización solidaria, tales valores se deberán contabilizar en la cuenta retenciones o anticipos pendientes de aplicar. La devolución de los aportes no procederá en el momento en que por tal razón quede afectada la relación mínima señalada en el reglamento para el otorgamiento de los créditos. Se considera que un asociado nuevo o recién vinculado a la organización solidaria se encuentra inscrito en el registro social cuando haya pagado por lo menos el primer aporte social. Sobre los aportes no se reconocen rendimientos, pero pueden revalorizarse anualmente para compensar las pérdidas del valor real que sufren por la inflación conforme a las disposiciones legales, decisión que adopta la asamblea creando el respectivo fondo con el remanente de los excedentes. Capital Mínimo Irreducible: Aporte social no reducible o irreducible es aquel valor del aporte social que toda organización solidaria debe tener como protección al patrimonio y que en ningún momento podrá disminuirse durante la existencia de la organización solidaria. El aporte mínimo no reducible debe señalarse en el estatuto y podrá ser incrementado por decisión de la asamblea general; pero, en ningún caso, podrá disminuirse. Cuando existan retiros masivos de asociados, la organización solidaria podrá devolver aportes solamente sin afectar el monto mínimo irreducible. Esto con el fin de no descapitalizar o liquidar la organización solidaria y de no comprometer su viabilidad. Los fondos de empleados, las asociaciones mutuales y las cooperativas que no ejercen la actividad financiera podrán fijar el aporte mínimo irreducible en valores absolutos, es decir, no en salarios mínimos legales vigentes ni por otro factor que conlleve su ajuste automático, toda vez que la ley no los obliga a estar incrementándolo.

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Devolución de Aportes Sociales: La liberación parcial de aportes por parte de FONFABRICAFÉ o la devolución de estos a solicitud del asociado se podrá efectuar sólo en los casos que se citan a continuación, siempre y cuando el total de aportes de la organización solidaria no se reduzca por debajo del aporte mínimo no reducible (numeral 10 del artículo 19 de la Ley 79 de 1988). Cuando se retire un asociado. Cuando se sobrepase del 10% como persona natural o del 49% como persona jurídica

del total de los aportes de la organización solidaria. Cuando la organización solidaria amortice o readquiera aportes, respetando el

principio de igualdad de condiciones para todos los asociados Cuando se liquide la organización solidaria. Revalorización de Aportes: Revalorización de aportes sociales es una forma de reconocer la pérdida del poder adquisitivo constante de los aportes, toda vez que éstos se consideran un capital de riesgo y no generan rendimiento alguno. Los fondos de empleados podrán mantener el poder adquisitivo constante de los aportes sociales individuales de sus asociados incrementándolos anualmente hasta un tope máximo igual al índice de precios al consumidor certificado por el DANE para el año inmediatamente anterior. Este incremento se aplicará a ejercicios económicos posteriores (artículo 1 Decreto 3081 de 1990). Esta revalorización se efectuará con cargo al fondo que para tal efecto haya constituido la organización solidaria y previa autorización de la asamblea. En caso de retiro de asociados antes de diciembre de cada año, aplicará la revalorización de aportes teniendo en cuenta lo que apruebe la asamblea al cierre del ejercicio. La revaloración se hará, con base en la fecha de solicitud de retiro y el cálculo del monto promedio día/año aportado por el asociado. Reservas y Fondos Patrimoniales: Este rubro representa apropiaciones de los excedentes conforme a las disposiciones legales y autorizadas por la Asamblea General de asociados. La reserva legal representa los recursos retenidos por la entidad para su beneficio tomados de los excedentes, conforme lo disponga la Asamblea General de Asociados con el objeto de cumplir disposiciones legales, estatutarias o para fines específicos. La Reserva para protección de aportes representa el valor apropiado de los excedentes, o resultado positivo, conforme a disposiciones legales con el propósito de proteger el patrimonio social o fondo mutual. El único objetivo de la constitución de esta reserva es con fines de absorber perdidas futuras. Cuando esta reserva se hubiere empleado para compensar pérdidas, la primera aplicación de excedentes futuros será la de establecer la reserva a nivel que tenía antes de su utilización. Las reservas constituidas con finalidades específicas podrán afectarse para proteger o cubrir los fines para los cuales fueron creadas. Estas reservas sirven a la vez de apalancamiento y fortalecimiento del patrimonio de la entidad. Ingresos: Los ingresos son definidos como incrementos en los beneficios económicos, producidos a lo largo del periodo contable, en forma de entradas o incrementos de valor de

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los activos, o bien como disminuciones de los pasivos, que dan como resultado aumentos del patrimonio neto y no están relacionados con las aportaciones de los asociados a FONFABRICAFÉ. Los ingresos ordinarios surgen en el curso de las actividades ordinarias de la entidad. Los ingresos ordinarios incluyen los intereses de los activos financieros calculados por el método del interés efectivo y el valor de las contraprestaciones recibidas o a recibir por la venta de bienes y la prestación de servicios en el curso ordinario de las actividades de FONFABRICAFÉ.

Los ingresos ordinarios se presentan netos del impuesto sobre el valor agregado,

devoluciones, rebajas y descuentos. Los ingresos, costos y gastos se llevan a resultados por el sistema de causación. Los ingresos por rendimientos financieros y otros conceptos se reconocen en el

momento en que se causan, excepto los originados cuando se realiza la suspensión de la causación de los intereses de cartera de créditos a partir de los 60 días de mora, los cuales se revelan como activos contingentes mientras se produce su recaudo.

Los ingresos que corresponden a descuentos financieros por pronto pago o descuentos comerciales sobre convenios que surgen de una diferencia existente entre el valor cargado al asociado y el menor valor efectivamente pagado al proveedor del bien o servicio se registran también al ingreso.

Se consideran ganancias los correspondientes a recuperaciones de provisiones (reversión del deterioro), las ganancias no realizadas por incrementos del valor razonable de los instrumentos de patrimonio, los ingresos provenientes de indemnizaciones y reembolsos de gastos, los aprovechamientos, las utilidades por venta de propiedad, planta y equipo y las donaciones destinadas al ingreso.

FONFABRICAFÉ reconocerá ingreso por actividades ordinarias siempre que sea probable que los beneficios económicos futuros fluyan a la entidad, y que los ingresos ordinarios se pueden medir con fiabilidad. Los ingresos provenientes de las actividades ordinarias se medirán al valor razonable de la contraprestación recibida o por recibir, teniendo en cuenta cualquier importe en concepto de rebajas y descuentos. FONFABRICAFÉ reconocerá los ingresos ordinarios procedentes de intereses utilizando el método del interés efectivo. Los instrumentos de patrimonio deberán de ser medidos al valor razonable del efectivo u otros recursos recibidos o por

recibir. Costos, Gastos y Pérdidas: El gasto se define como expiración de elementos del activo en la que se han incurrido voluntariamente para producir ingresos. El gasto es la inversión necesaria para administrar la empresa o negocio, ya que sin eso sería imposible que funcione cualquier ente económico.

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Los costos son erogaciones directamente relacionadas con el objeto social. La entidad considera COSTO los intereses pagados por los depósitos y las obligaciones financieras. Las pérdidas son otra categoría independiente originadas en erogaciones de efectivo o disminuciones del patrimonio por deterioros y gastos no relacionados con el objeto social de la entidad, tales como pérdida o destrucción de activos, multas, demandas y sanciones etc. Adicionalmente FONFABRICAFÉ mostrará como un gasto independiente los gastos en que incurra en beneficio de los asociados teniendo en cuenta su naturaleza de economía solidaria tales como gastos de educación, solidaridad, recreación, previsión, cultura, obsequios y fiestas y gastos similares, así como aparte los gastos de funcionamiento de los órganos de administración y control elegidos democráticamente y de los comités nombrados por la Junta Directiva. FONFABRICAFÉ reconocerá un gasto, cuando surja un decremento en los beneficios económicos futuros en forma de salida a disminuciones del valor de los activos o bien el surgimiento de obligaciones, además de que pueda ser medido con fiabilidad.

NOTAS DE CARÁCTER ESPECÍFICO NOTA 3. EFECTIVO Y EQUIVALENTES. FONFABRICAFE tiene representado el Efectivo y Equivalentes en el valor de caja, el valor de los saldos de bancos y otras entidades financieras. Los equivalentes de efectivo son dineros en efectivo depositados en caja o en cuentas de ahorro y corriente los cuales se tienen, más que para propósitos de inversión o similares, para cumplir los compromisos de pago a corto plazo. Los gastos bancarios, contribuciones, impuestos y comisiones por transacciones que se generan por el movimiento de los recursos reducen el saldo de las cuentas de ahorro, corrientes o fiducias y se llevan como un gasto y los rendimientos reconocidos sobre los saldos de las cuentas de ahorros se reconocen mensualmente como un ingreso ordinario conforme al extracto de la cuenta de ahorros.

Efectivo y Equivalentes dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Caja - - - 0.00%

Bancos y Otras entidades Financieras 838,089,880.00 528,796,367.14 309,293,512.86 58.49%

Total 838,089,880.00 528,796,367.14 309,293,512.86 58.49%

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Caja: Corresponde a saldos disponibles en las cuentas de caja general y caja menor a diciembre 31 de 2019; sobre estos saldos no existen ningún tipo de restricciones. Se dispone de un reglamento de procedimiento interno para el control y manejo de estos Se cuenta con una póliza de manejo con La Equidad Seguros por un monto de 10 SMLMV, para su manejo deben cumplirse las especificaciones de la póliza. El responsable de los arqueos de la caja será el revisor fiscal, las novedades que se presenten durante esta actividad se informan al gerente general. Los faltantes o sobrantes en las cajas se registrarán conforme a las normas vigentes, a las respectivas cajas se le efectuaron los arqueos a diciembre 31 de 2019 conforme a los reglamentos existentes. Los recaudos están representados en valores correspondientes a ingresos recibidos en efectivo (billetes, monedas, cheques) por los diferentes conceptos establecidos por FONFABRICAFE, en las sedes donde preste sus servicios. Caja Menor: La caja menor se utiliza para pagos en efectivo que hacen parte de la actividad administrativa y deben ajustarse a un manejo racional, ético y controlado y su orientación se dirige a facilitar los procedimientos internos para el cumplimiento del objeto social. Son usadas para transportes, para gastos de administración y para comité de bienestar social. Los responsables del manejo y custodia serán los funcionarios designados de acuerdo con los procedimientos internos. El responsable de los arqueos de la caja menor es el Revisor fiscal, las novedades que se presenten durante esta actividad se informan al Gerente General. Los faltantes o sobrantes en las cajas se registrarán conforme a las normas vigentes. Bancos y Otras Entidades Financiera: Muestra los saldos disponibles en las cuentas bancarias corrientes y de ahorro a nombre de la entidad; sobre estos saldos no existen ningún tipo de restricciones. Mensualmente se efectúa la conciliación bancaria a cada una de las cuentas que se posee, estableciéndose la diferencia y efectuándose los ajustes o llevándose a cabo las acciones para que estas diferencias se solucionen a la menor brevedad. FONFABRICAFE efectúa las transferencias correspondientes a los desembolsos de los créditos de sus asociados y los retiros de ahorros en sus diferentes modalidades de una cuenta corriente exonerada del pago del gravamen a los movimientos financieros, exoneración contemplada en la legislación tributaria. Las otras cuentas podrán ser utilizadas para que los asociados que lo requieran depositen los pagos de obligaciones y servicios y para el recaudo de los descuentos de nómina de los diferentes patronales.

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Las transacciones administrativas se manejan de forma independiente de una cuenta que no es exenta del pago de gravamen a los movimientos financieros, para realizar los desembolsos para pagos a proveedores de servicios, pagos por concepto de nómina de empleados y lo demás que se originen en el giro normal del negocio. Los pagos de obligaciones que no son recaudados por libranza se realizan mediante convenios con Banco Caja Social por débito automático a las cuentas de los asociados. Los asociados que no cuentan con este servicio deben realizar la consignación directamente en las cuentas de FONFABRICAFE previa solicitud de la consignación en las oficinas del Fondo. Cuando no se identifica una consignación, se solicita copia de la transacción al banco y transcurridos 90 días se llevan al estado de resultados integral como ganancia por aprovechamientos.

Bancos y Otras Entidades Financieras DIC - 2019 DIC - 2018 Variación $ Variación %

Bancos Comerciales

Banco Caja Socia l - Cuenta Corriente No.21000420416 100,967,306.05 92,146,568.84 8,820,737.21 9.57%

Banco Caja Socia l - Cuenta Corriente No.21002583717 205,272,941.60 107,998,129.60 97,274,812.00 90.07%

Banco Caja Socia l - Cuenta Corriente No. 21002968907 187,585,135.66 134,129,505.93 53,455,629.73 39.85%

Banco Caja Socia l - Cuenta Corriente No. 21006576 24,057,609.00 26,435,383.00 -2,377,774.00 -8.99%

Davivienda - Cuenta Corriente No.167030469 16,259,930.89 2,885,848.79 13,374,082.10 463.44%

Davivienda - Cuenta Corriente No.084669999819 110,065,040.44 16,372,455.47 93,692,584.97 572.26%

Total Bancos Comerciales 644,207,963.64 379,967,891.63 264,240,072.01 69.54%

Bancos Cooperativos

Coopcentra l - Cuenta Ahorros No. 428000201 60,187,731.00 22,575,397.00 37,612,334.00 166.61%

Coopcentra l - Cuenta Ahorros No. 428000199 12,390,453.32 2,312,468.30 10,077,985.02 435.81%

Coopcentra l - Cuenta Corriente No. 228000108 75,268,630.75 77,905,509.21 -2,636,878.46 -3.38%

Coopcentra l - Cuenta Corriente No. 228000119 17,059,569.00 17,059,569.00 - 0.00%

Coopcentra l - Cuenta Corriente No. 228000265 28,975,532.00 28,975,532.00 - 100.00%

Total Bancos Cooperativos 193,881,916.07 148,828,475.51 45,053,440.56 30.27%

Total Bancos y Otras Entidades Financieras 838,089,879.71 528,796,367.14 309,293,512.57 58.49% NOTA 4. INVERSIONES.

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Inversiones dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Fondo de Liquidez 782,747,172.00 681,092,952.00 101,654,220.00 14.93%

Total 782,747,172.00 681,092,952.00 101,654,220.00 14.93%

Otras Inversiones en Instrumentos

de Patrimoniodic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Aportes sociales en entidades de

economía solidaria80,985,168.68 66,487,730.19 14,497,438.49 21.80%

Total 80,985,168.68 66,487,730.19 14,497,438.49 21.80% Fondo de Liquidez – Costo Amortizado: Conforme al Capítulo XIV de la Circular Básica Contable y Financiera, FONFABRICAFE debe mantener un porcentaje equivalente al 10% sobre todos los depósitos y exigibilidades como fondo de liquidez, salvo respecto de la cuenta de los ahorros permanentes en los eventos en que el estatuto establezca que estos depósitos pueden ser retirados únicamente al momento de la desvinculación definitiva del asociado, caso en el cual el porcentaje a mantener será del 2% del total de dicha cuenta. FONFABRICAFÉ poseía a 31 de diciembre de 2019, 13 CDT´s los cuales componen el Fondo de Liquidez, creados en Coopcentral para dar cumplimiento con el indicador estipulado por la Superintendencia de la Economía Solidaría de crear un fondo correspondiente al 10% de los depósitos. A estos CDT’s se les hace un seguimiento mensual con base en la certificación expedida por Coopcentral, donde se verifica el saldo a la fecha, el interés y fechas de vigencias, para posteriormente efectuar las respectivas causaciones mensuales y capitalizaciones de los intereses ganados.

Inversiones de Patrimonio – Costo Histórico:

Nro. De

Titulo

Fecha

Apertura

Fecha

Vencimiento

Tasa

Nominal

Tasa

Efectiva

Intereses

Causados y

Netos por

Pagar

Saldo

2880663 09/10/2019 09/10/2020 6.0 6.0 938,490 68,668,208

2880670 05/11/2019 05/05/2020 5.4 5.5 322,672 38,226,335

2880553 04/01/2019 07/01/2020 5.5 5.5 1,208,802 22,161,272

2880678 22/11/2019 23/11/2020 5.8 5.8 538,551 85,708,182

2880690 09/12/2019 09/12/2020 5.8 5.8 210,034 59,254,974

2880562 04/02/2019 04/02/2020 6.0 6.0 2,665,377 48,908,356

2880580 06/03/2019 06/03/2020 5.5 5.5 2,943,215 65,307,259

2880590 03/04/2019 03/04/2020 5.5 5.5 3,693,040 90,197,255

2880606 16/05/2019 18/05/2020 5.5 5.5 4,214,475 122,582,584

2880623 03/07/2019 03/07/2020 5.5 5.5 911,004 33,501,320

2880633 30/07/2019 30/01/2020 3.5 3.6 450,584 30,527,850

2880634 31/07/2019 30/01/2020 3.5 3.6 439,950 30,000,000

2880643 22/08/2019 24/08/2020 6.0 6.0 1,885,980 87,703,577

782,747,172 Total Fondo de Liquidez

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Este rubro actualmente está conformado por las inversiones que se han hecho en las diferentes entidades cooperativas o entidades sin ánimo de lucro del sector solidario que tienen fines de representación gremial o complementan el objeto social de FONFABRICAFE; van capitalizando a medida que las diferentes entidades realicen aprobación de revalorización de aportes. En el siguiente cuadro se presentan los aportes que se tienen con los diferentes entes cooperativos durante el año 2019. Estas inversiones a la fecha no presentan ningún tipo de restricciones jurídicas o económicas como pignoraciones, embargos, litigios o cualquier otra que afecten la titularidad de estas. FONFABRICAFE reconocerá las inversiones de patrimonio como activo en el momento en que son efectuados los aportes sociales o comprados las acciones cuotas o partes de interés social. Estas inversiones de patrimonio se miden por el valor de la transacción que regularmente es el precio de la transacción ya que no cotizan en bolsa ni es posible hallar su valor razonable de manera fiable sin costo o esfuerzo desproporcionado. Los gastos y comisiones originados en la transacción se llevan como gastos ordinarios en el estado de resultado integral. Posteriormente, se medirá al costo histórico menos deterioro. Los dividendos y revalorizaciones decretados se contabilizarán como ingreso ordinario en el estado de resultados integral incrementando el valor de la inversión.

Inversiones en Instrumentos de Patrimonio dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Equidad Seguros de Vida 7,684,427.00 5,614,137.00 2,070,290.00 36.88%

La Equidad Seguros O.C. 8,637,573.00 6,567,283.00 2,070,290.00 31.52%

Asociación Nacional de Fondos de Empleados - ANALFE 1,831,722.00 1,459,070.00 372,652.00 25.54%

Coopcentral 39,749,567.68 30,579,540.19 9,170,027.49 29.99%

Coomeva 4,537,619.00 3,930,470.00 607,149.00 15.45%

Financiafondos 17,241,425.00 17,241,425.00 - 0.00%

Cooplarosa 1,302,835.00 1,095,805.00 207,030.00 18.89%

Total 80,985,168.68 66,487,730.19 14,497,438.49 21.80%

NOTA 5. CARTERA CRÉDITO DE ASOCIADOS. La cartera de crédito es un activo compuesto por operaciones de crédito otorgadas y desembolsadas a los asociados bajo distintas modalidades, aprobadas de acuerdo con el reglamento de crédito y expuestas a un riesgo crediticio que debe ser permanentemente evaluado. El apalancamiento, es decir, los dineros utilizados en el otorgamiento de los créditos son obtenidos de recursos propios de FONFABRICAFE, como lo es el recaudo mensual de los aportes sociales, las captaciones de ahorros y el mismo abono a los créditos que hacen en el transcurso de cada los asociados, y con recursos externos provenientes de préstamos bancarios. Contablemente la cartera se califica y provisiona de acuerdo con las instrucciones impartidas en la Circular Básica Contable y Financiera, en su Capítulo II emanada por la Superintendencia de la Economía Solidaria y los marcos de referencia específicos establecidos para cada clasificación de cartera.

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Calificación por Nivel de Riesgo. Las organizaciones solidarias, para efectos de provisión, calificarán los créditos en las siguientes categorías: Categoría A o “Riesgo Normal” Los créditos calificados en esta categoría reflejan una estructuración y atención apropiadas. Los estados financieros de los deudores o los flujos de caja del proyecto, así como el resto de información crediticia indican una capacidad de pago adecuada, en términos del monto y origen de los ingresos con que cuentan los deudores para atender los pagos requeridos.

Categoría B o “Riesgo Aceptable, Superior al Normal” Los créditos calificados en esta categoría están aceptablemente atendidos y protegidos, pero existen debilidades que pueden afectar, transitoria o permanentemente, la capacidad de pago del deudor o los flujos de caja del proyecto, en forma tal que, de no ser corregidas oportunamente, llegarían a afectar el normal recaudo del crédito.

Categoría C o “Riesgo Apreciable” Se califican en esta categoría los créditos que presentan insuficiencias en la capacidad de pago del deudor o en los flujos de caja del proyecto y comprometen el normal recaudo de la obligación en los términos convenidos. Categoría D o “Riesgo Significativo” Son créditos de riesgo apreciable, pero en mayor grado, cuya probabilidad de recaudo es altamente dudosa. Categoría E o “Riesgo de Incobrabilidad” Son créditos de riesgo con mínima probabilidad de recaudo. Los rubros que componen la cartera a 31 de diciembre son los siguiente:

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Cartera Crédito de Asociados dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Categoria A - Riesgo Normal 608,756,638.00 198,097,767.00 410,658,871.00 207.30%

Categoria B - Riesgo Aceptable 85,809,509.00 - 85,809,509.00 0.00%

Total Créditos con Libranza 608,756,638.00 198,097,767.00 410,658,871.00 207%

Categoria A - Riesgo Normal 1,157,424,224.00 960,837,066.00 196,587,158.00 20.46%

Categoria B - Riesgo Aceptable 37,605,948.00 12,255,104.00 25,350,844.00 206.86%

Categoria C - Riesgo Apreciable - 3,489,803.00 -3,489,803.00 -100.00%

Categoria E - Riesgo de Incobrabilidad - 8,156,211.00 -8,156,211.00 -100.00%

Total Créditos sin Libranza 1,195,030,172.00 8,156,211.00 1,186,873,961.00 14552%

Categoria A - Riesgo Normal 5,763,052.00 8,106,762.00 -2,343,710.00 0%

Categoria B - Riesgo Aceptable 2,901,736.00 417,268.00 2,484,468.00 0%

Total Intereses 8,664,788.00 8,524,030.00 140,758.00 0%

Categoria B - Riesgo Aceptable - -38,448.00 38,448.00 0%

Categoria E - Riesgo de Incobrabilidad - -12,342,089.00 12,342,089.00 0%

Total Deterioro Individual - -12,380,537.00 12,380,537.00 0%

Categoria A - Riesgo Normal 4,437,515,661.00 4,635,579,120.00 -198,063,459.00 -4.27%

Categoria B - Riesgo Aceptable 225,358,996.00 109,146,820.00 116,212,176.00 106.47%

Categoria C - Riesgo Apreciable - - -

Categoria D - Riesgo Significativo - 32,451,187.00 -32,451,187.00 -100.00%

Categoria E - Riesgo de Incobrabilidad 46,418,784.00 10,034,239.00 36,384,545.00 362.60%

Total Créditos con Libranza 4,709,293,441.00 4,787,211,366.00 -77,917,925.00 -1.63%

Categoria A - Riesgo Normal 8,043,353,911.88 7,402,033,960.95 641,319,950.93 8.66%

Categoria B - Riesgo Aceptable 129,265,031.00 267,454,357.00 -138,189,326.00 -51.67%

Categoria C - Riesgo Apreciable 7,227,370.00 8,762,808.00 -1,535,438.00 -17.52%

Categoria D - Riesgo Significativo 83,674,874.00 185,006,862.00 -101,331,988.00 -54.77%

Categoria E - Riesgo de Incobrabilidad 333,888,495.00 205,651,469.00 128,237,026.00 62.36%

Total Créditos sin Libranza 8,597,409,681.88 8,068,909,456.95 528,500,224.93 6.55%

Categoria A - Riesgo Normal 96,964,922.00 97,258,848.00 -293,926.00 -0.30%

Categoria B - Riesgo Aceptable 3,789,999.00 10,063,166.00 -6,273,167.00 -62.34%

Total Intereses 100,754,921.00 107,322,014.00 -6,567,093.00 -6.12%

Categoria B - Riesgo Aceptable -2,790,544.31 -2,942,862.53 152,318.22 -5.18%

Categoria C - Riesgo Apreciable -273,528.90 -467,009.40 193,480.50 -41.43%

Categoria D - Riesgo Significativo -14,649,697.80 -35,881,076.55 21,231,378.75 -59.17%

Categoria E - Riesgo de Incobrabilidad -302,600,359.10 -133,510,934.00 -169,089,425.10 126.65%

Total Deterioro Individual -320,314,130.11 -172,801,882.48 -147,512,247.63 85.36%

Deterior General de Cartera -151,962,994.42 -140,389,567.73 -11,573,426.69 8.24%

Total Deterioro General de Cartera -151,962,994.42 -140,389,567.73 -11,573,426.69 8.24%

Intereses Créditos de Vivienda

Créditos de Vivienda con Libranza

Créditos de Vivienda sin Libranza

Deterioro Individual Créditos Consumo

Deterioro Individual Créditos de Vivienda

Créditos de Consumo con Libranza

Créditos de Consumo sin Libranza

Intereses Créditos de Consumo

NOTA 6. DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS POR COBRAR

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DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS

CUENTAS POR PAGARdic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Convenios por Cobrar 5,369,263.00 14,547,163.00 -9,177,900.00 -63.09%

Deudores Patronales Empresas 1,416,879.00 202,964.00 1,213,915.00 598.09%

Avances y Anticipos Entregados 4,931,306.00 4,340,129.00 591,177.00 13.62%

Otras cuentas por cobrar 228,894.00 - 228,894.00 0.00%

Total 11,946,342.00 19,090,256.00 -7,143,914.00 -37.42% Se registran en este rubro los importes pendientes de cobro tales como, los pagos por cuentas de asociados u otras personas, por los ingresos pendientes de cobro, anticipos de contratos y proveedores; igualmente se registran los descuentos en nómina realizados por las Patronales Fábrica de Café Liofilizado, Federación Nacional de Cafeteros, Cenicafé, y otras entidades adscritas a los asociados, anticipos de impuestos, préstamos a exempleados, entre otros. Se constituyen provisiones para la protección de las cuentas por cobrar cuando se establezca la existencia de contingencias de pérdidas probables y razonablemente cuantificables; la provisión de las deudoras patronales se constituye de acuerdo con lo señalado en el numeral 4.2 del Capítulo III de la CBCF. Convenios Por Cobrar: Corresponde a los importes pendientes de cobro por concepto de las sumas entregadas a los proveedores, por los planes de servicios prestados a los asociados y sus familiares, de acuerdo con la celebración de un contrato. A la fecha se tiene convenios con las siguientes entidades:

CONVENIOS POR COBRAR dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

La Aurora Funerales y Capillas Chinchina S.A.S. 24,000.00 3,600.00 20,400.00 566.67%

Los Olivos 19,200.00 73,440.00 -54,240.00 -73.86%

Comcel 4,901,961.00 13,831,218.00 -8,929,257.00 -64.56%

Otros 424,102.00 638,905.00 -214,803.00 -33.62%

Total 5,369,263.00 14,547,163.00 -9,177,900.00 -63.09% Deudores Patronales y Empresas: Corresponde a los descuentos de nómina de los asociados pendientes de pago, efectuados por la entidad patronal a sus empleados que son asociados al Fondo, correspondientes a aportes, ahorros, créditos, seguros, convenios, contribuciones y servicios ofrecidos por el Fondo. La ley 1527 de 2012 establece que el pago debe efectuarse a más tardar en los tres días siguientes posterior al descuento efectuado.

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Se presenta cuando al corte contable de un mes, no se ha recibido el pago institucional por aportes o descuentos de nómina, etc., quincenal o mensualmente, reconociéndose los hechos económicos dentro del principio de realización o causación. Este procedimiento se efectuará mediante acuerdo o contrato entre las partes, comprometiéndose las instituciones en el pago de estos descuentos a FONFABRICAFÉ. Este rubro debe provisionarse atendiendo los parámetros establecidos de acuerdo con la contingencia de perdida, y con las normas legales vigentes. Cuando la deudora patronal empiece a generar mora, se evidencia un riesgo financiero lo cual representa una dificultad en la recuperación de estas partidas, en consecuencia, se debe realizar un control permanente de las partidas, teniendo en cuenta las instrucciones de la Superintendencia de la Economía Solidaria. Las pagadurías de las entidades a través de las cuales las organizaciones solidarias requieren los descuentos de sus asociados por la prestación de sus servicios están obligadas a atender los compromisos contractuales adquiridos por los asociados de acuerdo con lo señalado en los artículos 142, 143 y 144 de la ley 79 de 1988 y el artículo 55 del decreto 1481 de 1989 modificado por el artículo 9 de la ley 1391 de 2010 y la ley 1527 de 2012, en lo que resulte aplicable.

DEUDORES PATRONALES dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Colpensiones 1,209,359.00 - 1,209,359.00 0.00%

Seguros Bolivar 207,520.00 202,964.00 4,556.00 2.24%

Total 1,416,879.00 202,964.00 1,213,915.00 598.09% NOTA 7. PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO Representa los activos tangibles adquiridos con la intención de emplearlos en forma permanente para el desarrollo del giro normal del objeto social de FONFABRICAFÉ. Las adiciones, mejoras y reparaciones extraordinarias que aumenten significativamente la vida útil del activo, se cargan como mayor valor de este. Los gastos en que se incurre para atender el mantenimiento y las reparaciones que se realizan para la conservación de estos activos, se cargan directamente a los resultados del ejercicio en que se producen. Se utiliza el método de depreciación de línea recta y su vida útil se calcula conforme a la nota No. 2 de estos estados financieros. FONFABRICAFÉ posee una propiedad raíz en la Calle 16 No. 2 73 del Barrio El Edén en el municipio de Chinchiná, en la que están ubicadas las oficinas de su sede social, a la cual se le realizó el último avalúo en noviembre de 2016.

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PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Terrenos 236,000,000.00 236,000,000.00 - 0.00%

Edificaciones 146,790,000.00 146,790,000.00 - 0.00%

Muebles y Equipo de Oficina 45,956,353.12 45,956,353.12 - 0.00%

Equipo de Computo y Comunicación 94,773,142.68 88,700,142.68 6,073,000.00 6.85%

Maquinaria y Equipo 769,912.00 769,912.00 - 0.00%

Depreciación Propiedad, Plata y Equipo -125,632,651.16 -118,960,018.16 -6,672,633.00 5.61%

Total 398,656,756.64 399,256,389.64 -599,633.00 -0.15% NOTA 8. DEPÓSITOS DE ASOCIADOS Los Fondos de empleados están autorizados para captar ahorros por disposición expresa del Decreto 1481 de 1989 sin requerir autorización previa de la Supersolidaria, ni obligación de inscribirse en el Fondo de Garantías de entidades Cooperativas – FOGACOOP y por tanto no cuentan con seguro de depósito. Los intereses se causan mensualmente y se capitalizan en la cuenta individual de ahorros de cada asociado en la respectiva línea a la que corresponde, utilizando el método del interés efectivo la entidad capta ahorros en las siguientes modalidades reglamentadas por la Junta Directiva: Certificados de Ahorro a Término - CDAT: no constituyen título valor como los

Certificados de Depósito a Término –CDT y por lo tanto no son negociables, ni endosables. La Junta Directiva define las tasas según los plazos teniendo en cuenta el monto y el plazo

Permanente: Corresponden al 90% de los aportes obligatorios efectuados por los asociados mensualmente. No se aceptan retiros parciales. Solamente se devuelven junto con los aportes al momento del retiro del asociado previo cruce con las obligaciones pendientes del asociado con el Fondo por cualquier concepto.

Contractuales: Corresponden a ahorros programados cuya destinación o plazo está previamente definido en el reglamento.

DEPÓSITOS DE ASOCIADOS dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Depósitos de Ahorro 85,749,842.56 77,291,105.00 8,458,737.56 10.94%

CDAT 5,953,729,435.00 5,602,202,800.00 351,526,635.00 6.27%

Ahorro Contractual 243,502,374.00 190,537,752.00 52,964,622.00 27.80%

Total 6,282,981,651.56 5,870,031,657.00 412,949,994.56 7.03%

DEPÓSITOS DE ASOCIADOS A LARGO PLAZO dic-18 dic-17 Variación $ Variación %

Depósitos de Ahorro Permanente 5,756,280,628.89 5,096,546,411.39 659,734,217.50 12.94%

Total 5,756,280,628.89 5,096,546,411.39 659,734,217.50 12.94%

Certificados de Depósito de Ahorro a Término – CDAT. Corresponde al valor de los depósitos de ahorro a término, recibidos por FONFABRICAFÉ, para pagar en el tiempo convenido la suma depositada más los intereses acumulados. Por estos depósitos se expide un Certificado de Depósito de Ahorro a Término en prueba del contrato. No constituyen un título valor como los CDT y por lo tanto no son negociables, y

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solo son endosables entre los mismos asociados. La Junta Directiva define las tasas según los plazos teniendo en cuenta el comportamiento del mercado y las recomendaciones realizadas por el Comité de Riesgo de Liquidez. Cuando el asociado haya constituido un CDAT, la disponibilidad de los dineros solo podrá obtenerla al vencimiento del título. El Gerente General podrá autorizar la cancelación de estos antes de la fecha pactada, previa solicitud escrita enviada por el asociado, y su cancelación hará que los intereses se paguen hasta último día del mes anterior a la cancelación de la fecha de liquidación anticipada, de acuerdo con lo definido por la Junta Directiva. Los intereses se pagarán vencidos de acuerdo con la reglamentación vigente aprobada por Junta Directiva, la cual deberá constar en el acta respectiva; el interés será liquidado mensualmente sobre el saldo de capital al final y serán acumulados en una cuenta por pagar para que el asociado decida sobre su destinación. FONFABRICAFÉ hará las retenciones de ley correspondientes sobre los intereses abonados en cuenta. El plazo mínimo para constituir un CDAT será de 90 días y solo es aplicable en el caso de renovación del certificado. Si el asociado no se presenta a renovar o cancelar el CDAT en los cinco días hábiles siguientes a la fecha de su vencimiento FONFABRICAFÉ lo renovará automáticamente en las condiciones pactadas inicialmente y a la tasa de interés al momento de la renovación.

CERTIFICADOS DEPÓSITO DE AHORRO A TÉRMINO dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Emitidos menos de 6 meses 370,525,715.00 161,920,394.00 208,605,321.00 128.83%

Emitidos igual a 6 meses y menor e igual de 12 meses 5,372,963,122.00 5,252,978,202.00 119,984,920.00 2.28%

Intereses Certificados Depósitos de Ahorro a Término 210,240,598.00 187,304,204.00 22,936,394.00 12.25%

Total 5,953,729,435.00 5,602,202,800.00 351,526,635.00 6.27% Depósitos de Ahorro Voluntario. Son dineros que el asociado deposita voluntaria y periódicamente en un plazo determinado, con una tasa de interés previamente acordada entre FONFABRICAFÉ y el asociado en los términos contemplados en el respectivo contrato de ahorro. El asociado debe comprometerse a realizar el ahorro por un periodo mínimo de 6 meses y puede realizar abonos extraordinarios. Pasado el periodo de 6 meses el asociado puede continuar con el ahorro por el tiempo que estime. El asociado solo puede realizar 1 retiro por trimestre el cual debe ser solicitado con 3 días de anticipación a la fecha en que requiere se le realice la entrega del dinero, solo se entregan montos superiores a medio SMLV. Si el ahorro supera el monto mínimo establecido para la constitución de un CDAT, el asociado podrá autorizar a FONFABRICAFÉ para que su ahorro se convierta en CDAT.

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De acuerdo con el reglamento, se definen las siguientes modalidades de ahorro voluntario: Vacaciones Navideño Educativo Vivienda Vehículo Libre destinación. FONFABRICAFÉ reconocerá como intereses mensuales la tasa efectiva anual que considere la Junta Directiva vigente en la fecha de liquidación de los intereses. Al finalizar el plazo inicialmente pactado.

DEPÓSITOS DE AHORRO CONTRACTUAL dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Ahorro Voluntario 212,825,122.00 164,654,983.00 48,170,139.00 29.26%

Ahorro Programado Vivienda 1,180,000.00 1,180,000.00 - 0.00%

Intereses Depositos de Ahorro Contractual 29,497,252.00 24,702,769.00 4,794,483.00 19.41%

Total 243,502,374.00 190,537,752.00 52,964,622.00 27.80% Depósitos de Ahorro Permanente. Corresponde al valor en ahorros permanentes que constituyen parte del capital de los asociados contemplado en el artículo 16 del decreto 1481 de 1989; estos quedan afectados a favor de FONFABRICAFÉ como garantía de las obligaciones que el asociado contraiga. Estos ahorros son inembargables de acuerdo con los valores establecidos por la ley y a los estatutos de FONFABRICAFÉ y no podrán ser gravados ni transferidos a otros asociados o a terceros. De conformidad con el artículo 27 del estatuto de FONFABRICAFÉ todos los asociados se comprometen a realizar un aporte mensual entre un mínimo de 3% y un máximo de 10% de su ingreso salarial mensual o mesada pensional, de la cuota periódica que aporta el asociado mensualmente se destinará el 90% para ahorros permanentes, salvo cuando dicho estatuto regule otra condición. Se devuelven junto con los aportes al momento del retiro del asociado previo cruce con las obligaciones pendientes del asociado con FONFABRICAFÉ por cualquier concepto. NOTA 9. CUENTAS POR PAGAR DE IMPUESTOS CORRIENTES Y OTRAS CUENTAS POR PAGAR.

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Estas cuentas registran los importes causados y pendientes de pago a cargo de FONFABRICAFÉ, tales como los rendimientos pactados por la utilización de recursos de los asociados, dineros adeudados a proveedores, retenciones por pagar a la DIAN y al Municipio de Chinchiná, retenciones y aportes laborales, contribuciones y afiliaciones, remanentes a favor de ex asociados y otras sumas por pagar de características similares.

CUENTAS POR PAGAR POR IMPUESTOS

CORRIENTESdic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Retención en la fuente 3,402,606.00 3,118,274.00 284,332.00 9.12%

Impuesto de Industria y Comercio 302,558.00 195,588.00 106,970.00 54.69%

Total 3,705,164.00 3,313,862.00 391,302.00 11.81% La retención en la fuente es un sistema de recaudo anticipado del impuesto sobre la renta y complementarios que consiste en restar de los pagos o en abonos en cuenta un porcentaje determinado por la ley, a cargo de los contribuyentes de dichos pagos o abonos en cuenta. El saldo de esta cuenta corresponde al mes de diciembre que será cancelado en el mes de enero conforme a lo estipulado por la ley. Igual tratamiento se aplica al impuesto de industria y comercio, el cual es un impuesto del Municipio de Chinchiná y su pago es bimestral.

OTRAS CUENTAS POR PAGAR dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Costos y gastos por pagar 5,483,398.00 4,463,993.00 1,019,405.00 22.84%

Valores por Reintegrar 187,276,186.00 64,785,787.00 122,490,399.00 189.07%

Retenciones y Aportes Laborales 2,011,500.00 1,647,900.00 363,600.00 22.06%

Remanentes por Pagar 17,872,890.00 9,636,064.45 8,236,825.55 85.48%

Total 212,643,974.00 80,533,744.45 132,110,229.55 164.04% Los costos y gastos por pagar son importes pendientes de pago originados por la prestación de servicios comunes, sociales y personales, honorarios, entre otros. El rubro de valores por reintegrar corresponde a: Depósitos o créditos de asociados, los cuales están desembolsados y pendientes de girar al asociado o a un tercero; los remanentes por pagar son aportes o ahorros que están pendiente por entregar a ex asociados.

El rubro de retenciones y aportes laborales se refiere a la cuenta por pagar por concepto de seguridad social y parafiscales de los empleados correspondientes al mes de diciembre de 2019, así:

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RETENCIONES Y APORTES ALBORALES dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Aportes a EPS 673,400.00 552,000.00 121,400.00 21.99%

Aportes a Pensiones 861,800.00 706,400.00 155,400.00 22.00%

Aportes a Administradoras de Riesgos 22,000.00 23,200.00 -1,200.00 -5.17%

Aportes al ICBF, SENA y Cajas de Compensación 454,300.00 366,300.00 88,000.00 24.02%

Total 2,011,500.00 1,647,900.00 363,600.00 22.06% NOTA 10. OBLIGACIONES FINANCIERAS. Corresponde a préstamos otorgados por entidades financieras para cubrir la demanda de colocación de créditos que tiene FONFABRICAFÉ en el cumplimiento de su objeto social. De igual forma, se registra la obligación con el banco correspondiente al consumo en compras con la tarjeta de crédito empresarial y descubiertos en cuentas corrientes bancarias (sobregiros). A esta cuenta se le hace seguimiento mensual y causación de intereses correspondientes a cada período. Todas las obligaciones financieras se encuentran al día y no se han presentado incumplimientos durante el período.

Obligaciones Financieras dic - 2019 dic - 2018 Variación $ Variación %

A Corto Plazo

Coopcentral 25,486,431.00 48,758,719.00 -23,272,288.00 -47.73%

Total Obligaciones Financieras 25,486,431.00 48,758,719.00 -23,272,288.00 -47.73% NOTA 11. OBLIGACIONES A CORTO PLAZO POR BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS. Este rubro está conformado por los saldos pendientes de pago a los empleados de FONFABRICAFÉ, como consecuencia del derecho legal adquirido de conformidad con las disposiciones legales vigentes en el régimen laboral colombiano: Salarios, Cesantías, Prima Legal de Servicios, Intereses sobre las Cesantías y Vacaciones. Se causan mensualmente y se pagan oportunamente en la fecha legal de pago. Estos son de corto plazo.

BENEFIOS A EMPLEADOS / OBLIGACIONES

LABORALESdic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Cesantias Consolidadas 5,427,741.00 4,352,514.00 1,075,227.00 24.70%

Intereses sobre Cesantias 651,329.00 512,702.00 138,627.00 27.04%

Vacaciones Consolidadas 1,782,779.00 2,798,388.00 -1,015,609.00 -36.29%

Total 7,861,849.00 7,663,604.00 198,245.00 2.59% NOTA 12. FONDOS SOCIALES, MUTUALES Y OTROS.

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El Fondo se alimenta con los excedentes que destinen la Asamblea General y la contribución que hacen los asociados al momento de obtener crédito para cubrir el costo del seguro de vida deudores que toma FONFABRICAFÉ como beneficiario y asegurado. Se ejecutará conforme a la reglamentación establecida hasta su agotamiento de manera directa o a través de otras entidades sin ánimo de lucro. Una vez agotados los recursos del fondo, la Junta Directiva podrá autorizar continuar otorgando auxilios o desarrollando actividades conforme al presupuesto aprobado, afectando los gastos del ejercicio. De acuerdo con el capítulo VII de la Circular Básica Contable y Financiera emanada de la Superintendencia de la Economía Solidaria y el artículo 19 del decreto 1481 de 1989 modificado por la ley 1391 de 2010 las entidades solidarias deben constituir o incrementar los fondos sociales (pasivos) del valor de los excedentes resultantes al cierre del ejercicio, por decisión de la Asamblea General. Es de anotar que estos fondos son de carácter agotable mediante destinación específica y está debidamente reglamentado por FONFABRICAFÉ. En el evento de no agotarse, los saldos pasarán al siguiente período contable. Durante las vigencias 2019 y 2018 FONFABRICAFÉ agoto el Fondo de Bienestar Social quedando al final del ejercicio con saldo cero y afectando los gastos con actividades para el bienestar de los asociados, tales como ayudas económicas que se otorgan al asociado o a sus beneficiarios a través de auxilios, como lo es el auxilio funerario el cual es asumido en su totalidad por FONFABRICAFÉ, actividades de recreación planeadas por la Junta Directiva, el Comité de Bienestar Social y la Gerencia, recursos destinados a prestar servicios de educación a los asociados y a sus beneficiarios de acuerdo con la reglamentación establecida por FONFABRICAFÉ. De acuerdo con solicitud realizada en el mes de diciembre / 2019 por la Super Intendencia de Economía Solidaria, se debió realizar el traslado del saldo de la cuenta de Fondo de Desarrollo Empresarial que se encontraba en la 3305 a la cuenta 2652 como fondo agotable, por valor de $ 263.596.150,26 El Fondo de Desarrollo Empresarial, es el fondo creado por la ley 1391 de 2010, al que le corresponde el 10% de los excedentes del año, el cual podrá destinarse a los programas aprobados por la asamblea de asociados o delegados según sea el caso. NOTA 13. OTROS PASIVOS Comprenden los montos recibidos por FONFABRICAFÉ a nombre de terceros y que en consecuencia serán reintegrados o transferidos a sus dueños en los plazos y condiciones convenidos. Estos recursos son recibidos de sus asociados por convenios de pago y con una destinación específica.

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OTROS PASIVOS dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Emi - Serivicio de Emergencia 2,190,877.00 2,990,670.00 -799,793.00 -26.74%

Plan Exequial La Aurora 29,200.00 37,500.00 -8,300.00 -22.13%

Seguros Bolivar 546,444.00 - 546,444.00

Plan Exequial Prever 31,400.00 -31,400.00 -100.00%

Plan Exequial Los Olivos 63,832.00 100,920.00 -37,088.00 -36.75%

Honorio Jaramillo 1,702,810.00 1,680,049.00 22,761.00 1.35%

Afianzafondos 4,035,055.00 1,474,787.00 2,560,268.00 173.60%

Visionamos 37,794.00 29,988.00 7,806.00 0%

Coomeva 51,765.00 -51,765.00 0%

Total 8,606,012.00 6,397,079.00 2,208,933.00 34.53% NOTA 15. CAPITAL SOCIAL Comprende el valor total de los aportes o cuotas que los asociados han pagado a la entidad, con el ánimo de proveer capital de trabajo para el desarrollo de su objeto social que, además, sirvan de garantía para los acreedores. Está conformado por los aportes ordinarios y aportes sociales mínimos no reducibles.

CAPITAL SOCIAL dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Aportes Ordinarios 2,271,422,388.33 2,274,475,681.77 -3,053,293.44 -0.13%

Aportes No reducibles 8,281,160.00 7,812,420.00 468,740.00 6.00%

Total 2,279,703,548.33 2,282,288,101.77 -2,584,553.44 -0.11%

Aportes Sociales Ordinarios Los aportes sociales, son valores efectivamente pagados por los asociados a FONFABRICAFÉ, mediante cuotas periódicas en dinero, estos aportes pueden ser revalorizados de acuerdo con las disposiciones de la Asamblea de cada año, con la distribución de excedentes, con el objetivo de reconocer la pérdida del poder adquisitivo del dinero. Los aportes de los asociados quedaran directamente afectados desde su origen a favor de FONFABRICAFÉ, como garantía de las obligaciones que contraigan con el Fondo. Tales sumas no podrán ser grabadas por los titulares a favor de terceros, ni embargables y solo podrán cederse de acuerdo con las normas vigentes. Se reintegran al momento de la pérdida de la calidad de asociados. Los asociados de FONFABRICAFÉ se comprometen a hacer aportes sociales individuales periódicos, y a ahorrar en forma permanente. La cuota mensual general será el 10% del

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aporte del asociado. Son pagaderos con la periodicidad que los asociados reciben el citado ingreso. Del descuento correspondiente de cada asociado, se destinará de la siguiente forma: 90% como ahorro permanente y 10% como aporte ordinario. FONFABRICAFÉ, conforme a sus estatutos, debe tener un capital mínimo irreductible de 10

SMMLV.

NOTA 16. RESERVAS Son recursos retenidos por FONFABRICAFÉ para su beneficio tomados de los excedentes, y en algunos casos por los incrementos que con cargo al ejercicio anual disponga la Asamblea General con el objeto de cumplir disposiciones legales, estatutarias o para fines específicos. Las reservas constituidas con finalidades específicas podrán afectarse para proteger o cubrir los fines para los cuales fueron creadas. Estas reservas sirven a la vez de apalancamiento y fortalecimiento del patrimonio de FONFABRICAFÉ. Teniendo en cuenta las características de las entidades de la Economía Solidaria, y como principio económico se establece la irrepartibilidad de las reservas y en caso de liquidación la del remanente patrimonial. FONFABRICAFÉ tiene reservas para la protección de aportes sociales, estas reservas constituidas son de orden legal y estatutario de un 20% de los excedentes. El único objetivo de la constitución de esta reserva es con fines de absorber pérdidas futuras. Cuando esta reserva se hubiere empleado para compensar pérdidas, la primera aplicación de excedentes futuros será la de establecer la reserva a nivel que tenía antes de su utilización. NOTA 17. FONDOS DE DESTINACIÓN ESPECÍFICA Los saldos de los fondos con destinación específica están constituidos por los valores destinados en asambleas anteriores con destinación específica.

FONDOS DE DESTINACIÓN ESPECÍFICA dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Fondo para Amortización de Aportes 191,295,152.38 103,243,791.38 88,051,361.00 85.28%

Total 191,295,152.38 103,243,791.38 88,051,361.00 85.28%

NOTA 19. RESULTADOS DEL EJERCICIO

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Son los excedentes o pérdidas determinados al cierre del ejercicio económico, como resultados de la operación. Cuando se presente excedentes como resultado del ejercicio económico, estos se aplicarán de la forma prevista en las normas vigentes, y los remanentes podrán aplicarse según lo determine los estatutos o la Asamblea General de accionistas. No obstante, el excedente se aplicará en primer término a compensar pérdidas económicas operacionales de ejercicios anteriores.

RESULTADO DEL EJERCICIO dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Ingresos 2,041,915,074.54 1,780,143,717.50 261,771,357.04 14.71%

(-) Costos y Gastos -1,702,158,226.14 -1,427,938,273.87 -274,219,952.27 19.20%

Excedente del Ejercicio 339,756,848.40 352,205,443.63 -12,448,595.23 -3.53% NOTA 20. RESULTADOS ACUMULADOS POR ADOPCIÓN NIIF Debido a la aplicación de las políticas contables y la normatividad NIIF, se realizaron los siguientes ajustes contables:

Se reclasifican las cuentas contables con el fin de ajustarlas al Catalogo Único de Información Financiera con fines de supervisión creado por la Supersolidaria con la Resolución 2015110009615 del 13 de noviembre de 2015

Respecto a la cartera de crédito se continuará aplicando el capítulo II de la Circular Básica Contable en aplicación de la salvedad establecida en el artículo 3 del decreto 2496 de diciembre de 2015.

Los plazos de depreciación se establecen individualmente para bienes materiales conforme a la expectativa de vida útil o de uso o de consumo de los beneficios económicos derivados de su utilización como lo establece las NIIF.

Los Fondos Sociales pueden continuarse tratando como Pasivos pese a los conceptos contradictorios expedidos por el Consejo Técnico de la Contaduría Pública teniendo en cuenta que tanto en el catálogo de cuentas de la Superfinanciera como en el de la Supersolidaria se mantiene su tratamiento pasivo y además cumplen con la definición de pasivo: Obligación presente de la entidad, surgida a raíz de sucesos pasados (la decisión de la Asamblea), a cuyo vencimiento (incierto pero probable), y para cancelarla la entidad espera desprenderse de recursos que conllevan beneficios económicos (la entrega de los auxilios o la ejecución de las actividades).

El aporte social puede continuarse presentando en el patrimonio separando el capital irreductible del Aporte Ordinario, de acuerdo con la salvedad establecida en

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el artículo 3 del decreto 2496 de diciembre de 2015 y como se establece en el Catálogo de cuentas expedido por la resolución 9615 de noviembre de 2015.

Para efectos de la cuenta “Resultados Acumulados por Adopción por Primera Vez a NIIF” (3605), se llevaron los valores correspondientes a la cuenta 341510 correspondientes a las valorizaciones de los Terrenos y las Edificaciones en Propiedad, Planta y Equipo.

NOTA 21. OTRO RESULTADO INTEGRAL El valor llevado como Otro Resultado Integral corresponde a el aumento en el valor del inmueble, Sede social de FONFABRICAFÉ después de realizado el avalúo en noviembre de 2016. Se utilizó el Modelo de Revaluación: Una entidad medirá un elemento de propiedades, planta y equipo cuyo valor razonable pueda medirse con fiabilidad por su valor revaluado. Las revaluaciones se harán con suficiente regularidad para asegurar que el importe en libros, en todo momento, no difiera significativamente del que podría determinarse utilizando el valor razonable al final del periodo sobre el que se informa. Los incrementos o disminuciones resultantes de las revaluaciones, así como las perdidas por deterioro del valor reconocidas o revertidas se pueden informar en Otro Resultado Integral.

NOTA 22. INGRESOS POR ACTIVIDADES DE CRÉDITO Comprende el valor de los intereses remuneratorios y/o moratorios ganados exclusivamente por los recursos colocados de los aportes, ahorros permanentes y otros conceptos en la cartera de créditos. Los intereses deben reconocerse en el estado de excedentes proporcionalmente al tiempo, tomando en consideración el capital y la tasa, excepto cuando se realiza la suspensión de la causación de los intereses de cartera de créditos a partir de los 60 días de mora, los cuales se revelan en cuentas de orden mientras se produce su recaudo. En FONFABRICAFÉ las tasas de intereses corrientes y moratorias serán las aprobadas por la Junta Directiva mediante resolución motivada.

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Conforme al reglamento, la tasa de interés pactada inicialmente solo será modificada en los eventos de novación, reestructuración o cambios en la situación laboral del deudor beneficiario, con su expresa autorización.

INGRESOS POR ACTIVIDADES DE CRÉDITO dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Deterioro de la Cartera de Crédito 1,853,355,856 1,725,571,329 127,784,527.09 7.41%

Total 1,853,355,855.73 1,725,571,328.64 127,784,527.09 7.41%

NOTA 23. INGRESOS POR RENDIMIENTOS EN FONDO DE LIQUIDEZ Corresponde a los intereses ganados por los CDT´s que FONFABRICAFÉ tiene en el Banco Coopcentral y que constituyen su Fondo de Liquidez para dar cumplimiento con el indicador estipulado por la Superintendencia de la Economía Solidaría de crear un fondo correspondiente al 10% de los depósitos. Los intereses son capitalizados con el fin de dar cumplimiento a los porcentajes establecidos por la ley. La tasa de interés reconocida por Coopcentral depende del tiempo al que se constituya el certificado y va desde el 5.5% hasta el 6.5% T.E.

RENDIMIENTOS EN FONDO DE LIQUIDEZ dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Rendimientos en Fondo de Líquidez 41,654,220 41,069,401 584,819.00 1.42%

Total 41,654,220.00 41,069,401.00 584,819.00 1.42%

NOTA 24. COSTO DE LA ACTIVIDAD FINANCIERA Los costos y gastos representan las salidas de recursos por consumos administrativos por gastos de la operación y por otros gastos en que incurre FONFABRICAFÉ en el desarrollo del giro normal de su actividad principal en un período determinado. Estos costos y gastos están directamente relacionados con la gestión encaminada a la dirección, planeación, organización de las políticas establecidas para el desarrollo de la actividad operativa debidamente autorizada por la Superintendencia de la Economía Solidaria, tales como las actividades de ahorro y crédito. Mediante el sistema de causación se registra con cargo a las cuentas de Excedentes los gastos causados pendientes de pago. Se entiende causado un gasto cuando nace la obligación de pagarlo, aunque no se haya hecho efectivo el pago.

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COSTO DE LA ACTIVIDAD FINANCIERA dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Intereses Certificados de Depósito de Ahorro a Término 449,651,081.00 420,119,909.00 29,531,172.00 7.03%

Intereses Ahorro Contractual 10,541,393.00 9,521,363.00 1,020,030.00 10.71%

Intereses Ahorro Permanente 216,840,127.00 175,851,667.00 40,988,460.00 23.31%

Intereses Créditos Bancarios Y Financieros 7,490,804.73 41,415,648.00 -33,924,843.27 -81.91%

Total 684,523,405.73 646,908,587.00 37,614,818.73 5.81% Comprende el valor de los costos incurridos por FONFABRICAFÉ, en la ejecución de su objeto social con relación a la captación de recursos en los servicios de ahorro que presta a sus asociados, la Junta Directiva hará las proyecciones y las reglamentaciones necesarias con el fin de dar un rendimiento apropiado a los ahorros de los asociados, salvo en caso de que sobrevengan situaciones extraordinarias de orden financiero que afecten el normal funcionamiento de FONFABRICAFÉ. NOTA 25. GASTOS SOCIALES Está conformado por los bonos navideños, los auxilios educativos, el auxilio exequial, las fiestas y regalos dados a los asociados durante el año después de haber agotado los Fondos Sociales del pasivo.

GASTOS SOCIALES dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Auxilios y Donacioes 198,931,154.00 189,026,854.00 9,904,300.00 5.24%

Gastos Fondo de Bienestar Social 110,964,941.00 109,182,702.77 1,782,238.23 1.63%

Total 309,896,095.00 298,209,556.77 11,686,538.23 3.92% NOTA 26. GASTOS GENERALES Contempla los gastos ocasionados y/o causados por FONFABRICAFÉ por concepto de la realización de funciones administrativas generales y otras que le son complementarias al desarrollo de su objeto social.

GASTOS GENERALES dic-19 dic-18 VARIACIÓN $ VARIACIÓN %

Honorarios 127,633,367.00 101,956,211.00 25,677,156.00 25.18%

Impuesto Predial 4,375,068.00 2,213,460.00 2,161,608.00 97.66%

Seguros 6,377,528.00 6,262,760.00 114,768.00 1.83%

Mantenimiento y reparaciones 3,360,899.00 2,268,246.00 1,092,653.00 48.17%

Correo 2,539,149.00 2,869,400.00 -330,251.00 -11.51%

Reparaciones Locativas - 2,807,000.00 -2,807,000.00 -100.00%

Aseo y elementos 819,720.00 769,748.00 49,972.00 6.49%

Cafetería 3,429,670.00 2,396,290.00 1,033,380.00 43.12%

Servicios públicos 20,847,910.00 17,790,415.00 3,057,495.00 17.19%

Transporte 9,287,700.00 8,060,900.00 1,226,800.00 15.22%

Papelería y utiles de oficina 7,251,586.00 4,647,039.00 2,604,547.00 56.05%

Puplicidad y propaganda 4,803,159.00 395,762.00 4,407,397.00 1113.65%

Contribuciones y Afil iaciones 9,703,119.00 9,313,630.00 389,489.00 4.18%

Gastos de Asamblea 12,646,860.00 10,984,702.00 1,662,158.00 15.13%

Gastos de Cómites - 41,124.00 -41,124.00 -100.00%

Gastos Directivos - 662,800.00 -662,800.00 -100.00%

Reuniones y conferencias 22,231,801.00 25,787,226.00 -3,555,425.00 -13.79%

Gastos legales 643,888.00 2,309,752.00 -1,665,864.00 -72.12%

Información Comercial 1,176,932.00 1,063,119.00 113,813.00 10.71%

Gastos de Viaje 472,234.00 5,730,460.00 -5,258,226.00 -91.76%

Servicios temporales 4,851,288.00 4,666,000.00 185,288.00 3.97%

Vigilancia Privada 1,320,000.00 1,200,000.00 120,000.00 10.00%

Sistematización y procesamiento electrónico 27,981,618.00 13,377,117.00 14,604,501.00 109.18%

Asistencia técnica 11,826,012.00 18,394,528.00 -6,568,516.00 -35.71%

Suscripciones - 688,900.00 -688,900.00 -100.00%

Gastos varios 1,363,800.00 1,397,397.00 -33,597.00 -2.40%

TOTAL 284,943,308.00 248,053,986.00 36,889,322.00 14.87%

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NOTA 27. SALARIOS Y BENEFICIOS A LOS EMPLEADOS Corresponden a los gastos originados en la relación laboral existente de conformidad con las disposiciones legales vigentes, el reglamento interno de FONFABRICAFÉ, entre otras normatividades. FONFABRICAFÉ cuenta con una planta de personal de 4 empleados, los cuales prestan sus servicios en la sede de Chinchiná.

SALARIOS Y BENEFICIOS A EMPLEADOS dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Sueldos 56,697,776.00 57,229,334.00 -531,558.00 -0.93%

Aportes a Pensión 8,581,776.00 7,418,786.00 1,162,990.00 15.68%

Aportes a Salud 6,309,835.00 5,404,000.00 905,835.00 16.76%

Prima de Servicios 5,547,928.00 5,622,357.00 -74,429.00 -1.32%

Cesantias 5,395,931.00 5,528,669.00 -132,738.00 -2.40%

Dotación y Suministro a Trabajadores 2,789,000.00 2,894,664.00 -105,664.00 -3.65%

Vacaciones 2,763,087.00 3,467,017.00 -703,930.00 -20.30%

Aportes Caja de Compensación 2,478,700.00 2,302,100.00 176,600.00 7.67%

Horas Extras y Recargos 2,327,659.00 1,713,037.00 614,622.00 35.88%

Auxilio de Transporte 2,192,923.00 4,586,973.00 -2,394,050.00 -52.19%

Aportes I.C.B.F. 1,860,500.00 1,727,600.00 132,900.00 7.69%

Sena 1,241,200.00 1,152,800.00 88,400.00 7.67%

Auxilios 800,000.00 - 800,000.00

Intereses sobre Cesantías 633,696.00 583,600.00 50,096.00 8.58%

Aportes A.R.L. 367,300.00 308,200.00 59,100.00 19.18%

Bonificaciones - 1,490,600.00 -1,490,600.00 -100.00%

Otros - 214,000.00 -214,000.00 100.00%

Total 99,987,311.00 101,643,737.00 -1,656,426.00 -1.63% NOTA 28. DETERIORO DE LA CARTERA DE CRÉDITO

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Corresponden a sumas provisionadas por FONFABRICAFÉ para cubrir contingencias de pérdidas probables en la cartera de crédito con los asociados de acuerdo con la normatividad, así como también para disminuir el valor de los activos cuando sea necesario de acuerdo con las normas técnicas. Las provisiones registradas deben ser justificadas, cuantificables y confiables y se deberán efectuar de conformidad con las instrucciones impartidas para cada cuenta.

DETERIORO DE LA CARTERA DE CRÉDITO dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Deterioro de la Cartera de Crédito 288,764,447.76 78,973,879.24 209,790,568.52 265.65%

Total 288,764,447.76 78,973,879.24 209,790,568.52 265.65% NOTA 29. DEPRECIACIÓN DEL VALOR DE LA PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO Corresponde a los valores calculados por FONFABRICAFÉ sobre la base del costo ajustado, de acuerdo con las instrucciones señaladas en la norma.

DEPRECIACIÓN dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Muebles y Equipos de Oficina 3,115,014.00 4,931,760.00 -1,816,746.00 -36.84%

Equipo de Computo y Comunicación 3,557,619.00 4,353,508.00 -795,889.00 -18.28%

Total 6,672,633.00 9,285,268.00 -2,612,635.00 -28.14% NOTA 31. OTROS INGRESOS ORDINARIOS Los otros ingresos corresponden a ingresos por valoración de inversiones, recuperaciones de costos y gastos, valoración de intereses ganados en las cuentas de ahorros, utilidad en la venta de propiedad, planta y equipo y comisiones por los honorarios en el manejo de la tarjeta de ahorro de FONFABRICAFÉ.

OTROS INGRESOS dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Comisiones y/o Honorarios 805,091.00 511,899.00 293,192.00 57.28%

Rendimientos Financieros en Cuentas Coopcentral 3,224,220.86 4,170,269.29 -946,048.43 -22.69%

Recuperaciones 142,082,570.46 7,571,151.00 134,511,419.46 1776.63%

Revalorización de Aportes de las Inversiones 587,282.49 474,500.00 112,782.49 23.77%

Otros 205,834.00 775,168.57 -569,334.57 100.00%

Total 146,904,998.81 13,502,987.86 133,402,010.95 987.94% NOTA 32. OTROS GASTOS

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Contempla los gastos ocasionados y/o causados por FONFABRICAFÉ por concepto de la realización de funciones que le son complementarias al desarrollo de su objeto social

OTROS GASTOS dic-19 dic-18 Variación $ Variación %

Gastos Bancarios 26,871,588.26 31,078,316.28 -4,206,728.02 -13.54%

Impuestos Asumidos 499,437.00 382,161.00 117,276.00 30.69%

Total 27,371,025.26 31,460,477.28 -4,089,452.02 -13.00%

NOTA 33. TRANSACCIONES CON PARTES RELACIONADAS Una parte relacionada es una persona o entidad que está relacionada con FONFABRICAFÉ, con las cuales se tengan transacciones que puedan afectar la situación financiera o se consideren relevantes para los interesados. FONFABRICAFÉ considera parte relacionada al gerente y los integrantes de la Junta Directiva. Durante el año 2019, FONFABRICAFÉ no tuvo transacciones con las partes relacionadas con las siguientes características: Préstamos sin intereses o contraprestación alguna. Préstamos que impliquen para el directivo una obligación que no corresponde a la

esencia o naturaleza del contrato. Operaciones cuyas características difieran de las realizadas con los demás asociados.

CERTIFICACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS En Cumplimiento del Artículo 37 de la Ley 222 de 1995

Chinchiná, 01 de Marzo de 2020. Señores Asamblea General de Delegados La Ciudad

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Los suscritos Representante Legal y Contador Público del Fondo de Empleados de la Fábrica de Café Liofilizado – FONFABRICAFÉ, certificamos que hemos preparado bajo nuestra responsabilidad los Estados Financieros Básicos: Estado de Situación Financiera, Estado de Resultados Integral, Estado de Cambios en el Patrimonio, Estado de Flujos de Efectivo y sus correspondientes notas que forman un todo indivisible a Diciembre 31 de 2019, de acuerdo con la normatividad legal aplicable como son entre otras la ley 222 de 1995, disposiciones de la Superintendencia de la Economía Solidaria y normas legales expresadas en Colombia, Decreto 3022 de diciembre 27 de 2013, decreto 2496 de diciembre 23 de 2015 (preparación de información financiera que conforman el grupo 2 NIIF) y sus modificaciones. De acuerdo con la Ley 1314 de 2009, a partir del 01 de enero de 2016 FONFABRICAFÉ deberá llevar la contabilidad de acuerdo a la NIIF para PYMES Versión 2009 con sus correcciones del 2015 emanadas del IASB contenidas en el anexo 2 del decreto 2420 del 14 de diciembre de 2015 y en el anexo 2.1 del Decreto 2496 del 23 de diciembre de 2015 incluida las salvedades contenidas en el artículo tercero de este último para su aplicación sobre cartera y aportes.

Los procedimientos de valuación, valoración y presentación han sido aplicados uniformemente con los del año inmediatamente anterior y reflejan razonablemente la situación financiera de FONFABRICAFÉ al 31 de diciembre de 2019, así como los resultados de sus operaciones, los cambios en el patrimonio, los cambios en la situación financiera, los correspondientes a sus flujos de efectivo por el año terminado en esa fecha de conformidad con las Normas de Contabilidad Generalmente Aceptadas y las NIIF para Pymes. Adicionalmente certificamos que:

Las cifras incluidas son fielmente tomadas de los libros oficiales y auxiliares respectivos.

No hemos tenido conocimiento de irregularidades que involucren a miembros de la administración o empleados, que puedan tener efecto de importancia relativa sobre los estados financieros enunciados.

Garantizamos la existencia de los activos y pasivos cuantificables, así como sus derechos y obligaciones registrados de acuerdo con cortes de documentos y con las acumulaciones y compensaciones contables de sus transacciones en el ejercicio del año 2018.

Los procesos de clasificación, calificación y deterioro de la cartera se están realizando conforme a los requerido por la ley, el 94,29% de la cartera se encuentra clasificada como CATEGORIA A.

Confirmamos la integridad de la información proporcionada puesto que todos los hechos económicos, han sido reconocidos en ellos.

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Los hechos económicos se han registrado, clasificado, descrito y revelado de manera correcta dentro de los Estados Financieros Básicos y sus respectivas notas, incluyendo sus gravámenes, restricciones a los activos, pasivos reales y contingencias.

No se han presentado hechos posteriores en el curso del período que requieran ajuste o revelaciones en los estados financieros o en las notas.

FONFABRICAFÉ ha cumplido con las normas de Seguridad Social de acuerdo con el Decreto 1406 de Julio 28 de 1999 y el pago oportuno de sus obligaciones parafiscales.

En cumplimiento del artículo 1° de la ley 603 de julio 27 de 2000 declaramos que el software utilizado tiene la licencia correspondiente y cumple por tanto con las normas de propiedad intelectual y derechos de autor.

Se ha hecho todas las provisiones necesarias para proteger los activos de posibles pérdidas incluyendo los seguros, y se ha registrado de acuerdo con las normas de contabilidad generalmente aceptadas y del sector solidario.

FONFABRICAFÉ ha cumplido con todos los acuerdos contractuales, cuyo incumplimiento pudiera tener efecto sobre los Estados Financieros cortado a la fecha, cumpliendo con las obligaciones de tipo tributario impuestas por la Dirección de Impuestos y Aduanas Nacionales DIAN, Municipio de Chinchiná, de tipo legal y reglamentario dada por la Superintendencia de la Economía Solidaria y demás del sector Solidario.

El fondo de liquidez se ha constituido conforme a lo dispuesto en la Circular Externa de junio de 2003 y el decreto 2280 de agosto de 2003.

Se dio Cumplimiento a la Circular Externa 006 de marzo 25 de 2014 de la Superintendencia de la Economía Solidaria, donde se establece el cargo de empleado de Cumplimiento, responsable entre otros temas de la prevención y el control del lavado de activos y de la financiación del terrorismo (SARLAFT) al interior de FONFABRICAFÉ.

FONFABRICAFÉ de acuerdo con el cumplimiento de lo exigido por las normas legales y entidades del sector, para estos estados financieros aplico las NIIF para Pymes.

Todos los elementos han sido reconocidos por sus valores apropiados de acuerdo con el anexo 2 del Decreto 2420 del 2015 y 2.1 del decreto 2496 de Diciembre de 2015, el cual es congruente, en todo aspecto significativo, con las Normas Internacionales de Información Financiera (Estándar Internacional para Pymes) tal como han sido adoptadas en Colombia, incluida la salvedad establecida en el artículo 3 del decreto

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2496 de diciembre de 2015 para su aplicación sobre la Cartera de Crédito y los Aportes Sociales.

Cordialmente,

HUGO HUMBERTO TABARES P. DIANA MARCELA ARIAS L. Representante Legal Contadora Pública T.P. 158987-T