APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS FÍSICAS

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO F4

$10,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase F4

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917 BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

15.22 % 16.68 % 4.28 % 2.76 % 5.22 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase F4

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase F4 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.210 2.100 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.490 4.900 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.73 7.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS FÍSICAS

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO F3

$50,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase F3

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

15.34 % 16.81 % 4.40 % 2.88 % 5.34 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase F3

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase F3 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.180 1.800 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.420 4.200 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.63 6.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS FÍSICAS

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO F2

$100,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase F2

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

15.45 % 16.93 % 4.52 % 3.00 % 5.46 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase F2

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase F2 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.150 1.500 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.350 3.500 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.53 5.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS FÍSICAS

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO F1

$250,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase F1

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase F1

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase F1 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.120 1.200 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.280 2.800 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.41 4.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS FÍSICAS

(CON CONTRATO DE SERVICIOS DE GESTIÓN DE

INVERSIONES)

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO APIF

Sin monto mínimo de inversión

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase APIF

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

16.05 % 17.54 % 5.13 % 3.60 % 6.07 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase APIF

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase APIF Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

N/A N/A 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO N/A N/A 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES

0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.03 0.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO M5

$50,000,000

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase M5

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

15.22 % 16.68 % 4.28 % 2.76 % 5.22 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase M5

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase M5 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.210 2.100 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.490 4.900 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.73 7.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO M4

$100,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase M4

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase M4

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase M4 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.180 1.800 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.420 4.200 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.61 6.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO M3

$500,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase M3

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase M3

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase M3 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.150 1.500 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.350 3.500 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.51 5.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO M2

$1,000,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase M2

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase M2

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase M2 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.120 1.200 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.280 2.800 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.41 4.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO M1

$2,000,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase M1

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase M1

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase M1 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.090 0.900 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.210 2.100 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.31 3.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS MORALES (CON CONTRATO DE

SERVICIOS DE GESTIÓN DE INVERSIONES)

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO APIM

Sin monto mínimo de inversión

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase APIM

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

N/A N/A N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

N/A N/A N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase APIM

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase APIM Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

N/A N/A 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO N/A N/A 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.01 0.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A RETENCIÓN

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO E5

$50,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase E5

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

16.27 % 17.78 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase E5

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase E5 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.210 2.100 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.490 4.900 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.73 7.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A RETENCIÓN

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO E4

$100,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase E4

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

16.39 % 17.90 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase E4

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase E4 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.180 1.800 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.420 4.200 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.63 6.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A

RETENCIÓN

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO E3

$250,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase E3

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

6.94 % 11.69 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

90% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase E3

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase E3 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.150 1.500 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.350 3.500 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.51 5.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A RETENCIÓN

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO E2

$500,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase E2

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

16.62 % 18.14 % 5.27 % 3.59 % N/A N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase E2

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase E2 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.120 1.200 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.280 2.800 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES 0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.43 4.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A RETENCIÓN

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO E1

$1,000,000,000.00

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase E1

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO BRUTO

6.94 % 11.69 % N/A N/A N/A N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % N/A N/A N/A N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % N/A N/A N/A N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase E1

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase E1 Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

0.090 0.900 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO

0.210 2.100 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES N/A N/A 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.31 3.12 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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APIBONO DOCUMENTO CON INFORMACIÓN CLAVE PARA LA INVERSIÓN

Tipo:

Fecha de Autorización:

Clasificación:

Clave de Pizarra:

Calificación:

Serie B, Clase Accionaria Posibles Adquirientes Monto Mínimo de Inversión ($)

LARGO PLAZO GUBERNAMENTAL (IDLPGUB)

FONDO BANORTE 33, S.A. DE C.V. F.I.I.D. administrado por OPERADORA DE FONDOS BANORTE, S.A. DE C.V., SOCIEDAD OPERADORA DE FONDOS DE INVERSIÓN GFB

AAAf/S6(mex) Escala de calificación de Calificadora y homogénea

PERSONAS NO SUJETAS A RETENCIÓN

(CON CONTRATO DE SERVICIOS DE GESTIÓN DE

INVERSIONES)

INSTRUMENTOS DE DEUDA

APIBONO APIE

Sin monto mínimo de inversión

Composición de la Cartera de Inversión Principales inversiones al mes de marzo 2019

Clase APIE

Desempeño Histórico

Tabla de Rendimientos nominales anualizados

Índice de Referencia: 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index

Régimen y Política de Inversión

Objetivo de Inversión

Información Relevante

Importante: el valor de un Fondo de Inversión, cualquiera que sea su política de inversión, está sujeta a la fluctuación de los mercados, por lo que el inversionista puede obtener ganancias y pérdidas.

El objetivo fundamental de APIBONO será ofrecer un portafolio exclusivamente con valores de deuda gubernamentales de largo plazo principalmente y en menor proporción de corto y mediano plazo, emitidos en el mercado local. Los valores estarán denominados en moneda nacional primordialmente y en UDIS en menor medida. APIBONO está orientado a pequeños, medianos y grandes inversionistas, personas físicas, personas morales y personas no sujetas a retención (conforme a los montos mínimos de inversión establecidos para cada serie y a su nivel de complejidad o sofisticación) que busquen un nivel alto de riesgo y baja liquidez en función de su objetivo, estrategia y calificación del fondo. El horizonte de inversión para el inversionista que compra acciones de APIBONO es de largo plazo, por lo que se sugiere permanecer en el Fondo más de tres años para obtener los beneficios de la estrategia.

Los Fondos de Inversión no cuentan con Asamblea de Accionistas, Consejo de Administración o Comisario: • Las funciones de la Asamblea de Accionistas, así como las actividades del Consejo de Administración están encomendadas a Operadora de Fondos Banorte, Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte. • La vigilancia del Fondo de Inversión está asignada al Contralor Normativo de la Sociedad Operadora.

Valor en riesgo (VaR) de la cartera de inversión respecto de sus activos netos: 2.5%, en un horizonte de un día, con un nivel de confianza del 95% a 2 colas. La pérdida máxima que en un escenario pesimista (3 en 100 veces) puede enfrentar el Fondo de Inversión en un lapso de un día, es de $25.00 pesos por cada $1,000 invertidos. (Este dato es solo una estimación, y es válida únicamente en condiciones normales de mercado, las expectativas de pérdida podrían ser mayores, incluso por el monto total de la inversión realizada). El VaR es una medida estadística que con un solo dato resume el valor en riesgo de un portafolio de inversión o de un determinado valor, de generar pérdidas derivadas de movimientos de mercado.

Monto $ Tipo

Emisora %

Activo Objeto de Inversión / Subyacente

Nombre

BONOS 200611 8.09% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 59,250,917

BONOS 210610 7.97% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 58,338,217

BONOS 241205 7.70% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 56,409,453

BONOS 270603 7.19% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 52,647,302

BONOS 231207 6.83% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 50,006,645

BONOS 220609 6.80% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 49,752,577

BONOS 191211 6.51% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 47,652,585

BONOS 421113 4.75% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 34,777,051

BONOS 211209 3.69% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 27,021,055

BONOS 290531 3.68% GOBIERNO FEDERAL DEUDA 26,978,262

SUMA CARTERA TOTAL 100.00% 732,151,735

Últimos 12 Meses

Últimos 3 Meses

Último Mes

2016 2017 2018

17.09 % 18.57 % 5.73 % 4.06 % 6.64 % N/A RENDIMIENTO BRUTO

17.09 % 18.62 % 5.75 % 4.07 % 6.66 % N/A RENDIMIENTO NETO

8.06 % 7.97 % 7.76 % 7.61 % 6.67 % N/A TASA LIBRE DE RIESGO (CETES 28)

19.26 % 21.53 % 4.88 % 3.02 % 6.29 % N/A ÍNDICE DE REFERENCIA

- El rendimiento neto es después de comisiones y el que obtuvo el inversionista en el periodo. - *La tasa libre de riesgo es una tasa que no incluye descuentos por comisiones o cualquier otro gasto. -El desempeño del Fondo en el pasado, no necesariamente es indicativo del desempeño que tendrá en el futuro.

a) Estrategia de Administración: Activa. b) Montos máximos o mínimos de inversión de los principales AOI del Fondo:

c) Política de inversión: El Fondo podrá invertir en el mercado nacional. d) El Fondo buscará proporcionar antes de gastos totales e impuestos un rendimiento similar al obtenido por los Bonos, tomando como referencia el índice 80% S&P/BMV Sovereign MBONOS Bond Index y 20% S&P/BMV Sovereign CETES 7+ Day Bond Index Y podrá encontrarlo en www.valmer.com.mx/es/valmer/Indices_SP?idProceso=1443. e) APIBONO no invertirá en activos emitidos por sociedades del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca su Operadora, que sean instituciones de crédito. f) Se podrán realizar operaciones de préstamo de valores con un plazo máximo de 1 año, con prórrogas por igual periodo. g) El Fondo no invertirá en instrumentos financieros derivados, valores estructurados, certificados bursátiles fiduciarios, ni en valores respaldados por activos.

Mín Máx Activos objeto de inversión en moneda nacional. 80% 100% Activos objeto de inversión en UDIS. 0% 20% Valores Gubernamentales. 100% 100%

50% 30%

Reportos

Préstamo de Valores

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APIBONO Comisiones y Remuneraciones por la Prestación de Servicios Información sobre comisiones y

remuneraciones Pagadas por el cliente

Concepto $ % $ % Clase más representativa F4 Clase APIE

n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO PLAZO MÍNIMO DE PERMANENCIA n/a n/a n/a n/a INCUMPLIMIENTO SALDO MÍNIMO DE INVERSIÓN n/a n/a n/a n/a COMPRA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a VENTA DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a SERVICIOS POR ASESORÍA n/a n/a n/a n/a SERVICIO DE CUSTODIA DE ACTIVOS OBJ. DE INV. n/a n/a n/a n/a SERVICIO ADMINISTRACIÓN DE ACCIONES n/a n/a n/a n/a OTRAS

Total n/a n/a n/a n/a No aplica para ninguna clase accionaria.

Las comisiones por compra y venta de acciones, pueden disminuir el monto total de su inversión. Esto implica que usted recibiría un monto menor después de una operación. Lo anterior, junto con las comisiones pagadas por el fondo, representa una reducción el rendimiento total que recibiría por su inversión en el fondo. Algunos prestadores de servicios pueden establecer acuerdos con el Fondo de inversión y ofrecerle descuentos por sus servicios. Para conocer su existencia y el posible beneficio para usted, pregunte con su distribuidor. El Prospecto de Información contiene un mayor detalle de los conflictos de interés a los que pudiera estar sujeto.

Otros incluye: proveedor de precios, calificadora, custodia, cuotas de CNBV, Bolsas de Valores y de Auditoria.

Pagadas por el Fondo de Inversión (cifras correspondientes al mes de marzo 2019)

Clase APIE Clase más representativa (F4) Concepto

$ % $ %

N/A N/A 0.210 2.100 ADMINISTRACIÓN DE ACTIVOS N/A N/A N/A N/A ADMINISTRACIÓN ACTIVOS S/ DESEMPEÑO N/A N/A 0.490 4.900 DISTRIBUCIÓN DE ACCIONES

0.020 0.200 0.020 0.200 VALUACIÓN DE ACCIONES N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE ACCIONES DEL FI N/A N/A N/A N/A DEPOSITO DE VALORES N/A N/A N/A N/A CONTABILIDAD

0.012 0.122 0.012 0.122 OTRAS Total 0.03 0.32 0.73 7.32

Políticas para la compra - venta de acciones Plazo mínimo de permanencia:

No tiene. Liquidez:

Horario:

Límites de recompra:

Diferencial*:

Diaria.

Apertura: Desde la hora de apertura de cada Distribuidora Cierre: 13:30 horas, tiempo del Centro de México

Hasta el 10% del activo neto del Fondo de Inversión.

El Fondo no ha aplicado diferencial alguno en el precio de sus acciones

El Fondo, ante condiciones desordenadas de mercado u operaciones inusuales, podrá aplicar a las operaciones de compraventa de sus acciones, un diferencial sobre el precio actualizado de valuación de dichas acciones, que haya determinado previamente, y conservarlo a favor de los inversionistas que permanezcan en el Fondo.

Recepción de órdenes:

Ejecución de operaciones:

Liquidación de operaciones:

Solicitudes todos los días hábiles.

Mismo día de la ejecución.

El día hábil en que sean solicitadas.

Prestadores de Servicios Advertencias

Operadora:

Distribuidora:

Valuadora:

Institución Calificadora de Valores:

Proveedor de Precios:

Operadora de Fondos Banorte, S.A. de C.V., Sociedad Operadora de Fondos de Inversión, Grupo Financiero Banorte.

Consultar Punto 2, inciso f) del Prospecto.

GAF Operadora, S.A. de C.V., Sociedad Operadora Limitada de Fondos de Inversión

Fitch México, S.A. de C.V.

Valuación Operativa y Referencias de Mercado, S.A. de C.V. (VALMER)

Centro de Atención al Inversionista Contacto: Centro de Contacto.

Operadora: www.banorte.com/fondosdeinversion

El Fondo de Inversión no cuenta con garantía alguna del IPAB, ni de la Sociedad Operadora ni del Grupo Financiero al que pertenece. La inversión en el Fondo se encuentra respaldada hasta por el monto de su patrimonio. Las inscripciones en el Registro Nacional de Valores tendrán efectos declarativos y no convalidan los actos jurídicos que sean nulos de conformidad con las leyes aplicables, ni implican certificación sobre la bondad de los valores inscritos en el mismo, o sobre la solvencia, liquidez o calidad crediticia del Fondo de Inversión. Ningún intermediario financiero, apoderado para celebrar operaciones con el público, o cualquier otra persona, está autorizado para proporcionar información o hacer declaración alguna adicional al contenido del presente documento o el prospecto de información al público inversionista, por lo que deberán entenderse como no autorizados por el Fondo. Para mayor información, visite la página electrónica de nuestra Operadora y/o Distribuidoras, en donde podrá consultar el prospecto de información al público inversionista, así como la información actualizada sobre la cartera de inversiones del Fondo. El presente documento y el prospecto de información al público inversionista, son los únicos documentos de venta que reconoce el fondo de inversión como válidos.

Horario: 8:30 a 18:00 horas, tiempo del Centro de México.

Página(s) electrónica(s)

Teléfono: (01) 800 493 2000

Distribuidora: www.banorte.com/fondosdeinversion

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