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www.vriskr.com Municipio de Cajicá

Calificación Inicial - Septiembre de 2020

ENTIDADES TERRITORIALES

MUNICIPIO DE CAJICÁ

Acta Comité Técnico No. 512

Fecha: 18 de septiembre de 2020

Fuentes:

Municipio de Cajicá

Consolidador de Hacienda e

Información Pública - CHIP

Departamento Administrativo Nacional de Estadística –

DANE

Departamento Nacional de Planeación – DNP.

Banco de la República.

Miembros Comité Técnico:

Jesús Benedicto Díaz Durán

Iván Darío Romero Barrios Nelson Hernán Ramírez Pardo.

Contactos:

Johely Lorena López Areniz [email protected]

Carlos Mario Tejada Torres [email protected]

PBX: (57 1) 526 5977

Bogotá D.C.

CALIFICACIÓN INICIAL

CAPACIDAD DE PAGO AA+ (DOBLE A MÁS)

PERSPECTIVA ESTABLE

El Comité Técnico de Calificación de Value and Risk Rating S.A.

Sociedad Calificadora de Valores asignó la calificación AA+ (Doble A

Más) a la Capacidad de Pago del municipio de Cajicá.

La calificación AA+ (Doble A Más) indica que la capacidad de pago de

intereses y capital es alta, aunque con un riesgo incremental limitado en

comparación con entidades calificadas con la categoría más alta.

Adicionalmente, para las categorías de riesgo entre AA y B, Value and

Risk Rating S.A. utilizará la nomenclatura (+) y (-) para otorgar una

mayor graduación del riesgo relativo.

Nota. La presente calificación se otorga con base en las disposiciones

emanadas de la Ley 819 de 2003, según la cual las entidades territoriales

de categoría especial, 1 y 2 deberán contar con una evaluación elaborada

por una Sociedad Calificadora de Valores para acreditar su capacidad de

contraer nuevo endeudamiento. Adicionalmente, se consideraron normas

relativas a la gestión fiscal y endeudamiento de las entidades territoriales,

tales como la Ley 617 de 2000 y la Ley 358 de 1997.

EXPOSICIÓN DE MOTIVOS DE LA CALIFICACIÓN

La calificación otorgada al municipio de Cajicá se sustenta en los

siguientes factores:

Posicionamiento. Cajicá hace parte de Provincia Sabana Centro1 en

Cundinamarca y se ubica a 39 kilómetros al norte de Bogotá. Se

configura como el tercer municipio más poblado de la Provincia, pues,

según estimaciones del DANE2, para 2020 cuenta con 92.967

habitantes, lo que representa el 2,87% del total departamental. Al

respecto, durante los últimos años, ha presentado un importante

crecimiento urbano e industrial lo que ha suscitado retos en relación

con la ampliación de las coberturas de servicios públicos, desarrollo

urbanístico, educación, seguridad e infraestructura.

Su actividad económica está determinada por la producción

manufacturera, en especial con empresas dedicadas a la elaboración de

productos alimenticios. En 2019, el comercio, el turismo y las obras

civiles mostraron la mejor dinámica3, con un fortalecimiento constante,

en favor de la estructura tributaria y la competitividad, con un peso

relativo sobre el PIB departamental de 2,9%.

1 Conformado por los municipios de Cajicá, Chía, Cogua, Gachancipá, Nemocón, Sopó, Tabio, Tenjo, Tocancipá y Zipaquirá. 2 Departamento Administrativo Nacional de Estadística. 3 Boletín Económico Regional (BER). Bogotá y Cundinamarca, IV trimestre de 2019. Banco de la República.

http://www.vriskr.com/

mailto:[email protected]

mailto:[email protected]

FIDUCIARIAS

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Calificación Inicial – Septiembre de 2020


En este sentido, Value and Risk destaca las coberturas logradas en

acueducto (99,65%) y alcantarillado (98,22%), salud (99,63%),

educación4 (105,33%), con constantes inversiones en infraestructura

educativa, deportiva, cultural y de espacios públicos, los cuales han

contribuido a mejorar los índices de pobreza, medido a través del

indicador de Necesidades Básicas Insatisfechas (NBI) que, según el

censo de 2018, se ubicó en 3,15%, por debajo del promedio

departamental (6,26%) y nacional (14,13%).

Adicionalmente, y teniendo en cuenta el dinamismo del sector

constructor en la región, se exalta el proyecto que adelanta Cajicá,

junto con los otros diez municipios que conforman la Provincia, para la

implementación de un catastro propio alineado con el modelo

multipropósito que estandarice el ordenamiento urbano a nivel

regional. Aspecto sobre el cual se hará seguimiento, ya que, en opinión

de la Calificadora, beneficiaría el recaudo de impuestos, con su efecto

en los niveles de inversión con recursos propios.

Es de anotar que, la actual administración municipal formalizó el

nuevo Plan de Desarrollo 2020 – 2023 “Cajicá Tejiendo Futuro,

Unidos con Toda Seguridad”, estructurado sobre diversas estrategias

para que el Municipio aporte al cumplimiento de los objetivos de

desarrollo sostenible, priorice la atención y desarrollo de la niñez, así

como la seguridad y cultura ciudadana. Esto, después de los logros

obtenido en las metas del cuatrienio anterior, cuya ejecución física y

financiera fue de 86% y 87%, respectivamente.

Para Value and Risk, es importante que Cajicá mantenga la

optimización de los mecanismos de control y monitoreo de los

proyectos del nuevo plan, a la vez que el seguimiento a las políticas

públicas y a la evolución de los requerimientos sociales, ambientales y

económicos necesarios para afrontar los retos, especialmente, tras los

impactos estimados por la crisis sanitaria actual. Esto, con el propósito

de ajustarse a la realidad de sus habitantes.

Desempeño presupuestal. Uno de los aspectos que sustenta la

calificación asignada al Municipio es su sobresaliente desempeño

presupuestal, soportado en apropiaciones de ingresos promedio para

los últimos cinco años por 106,36% y compromisos en gastos por

85,04%. Lo que resultó en un superávit medio de $23.188 millones.

Para 2019, mantuvo dicho comportamiento, al recaudar el 104,66% de

un total presupuestado de $137.865 millones y comprometer el

92,34%. Esto, derivó en un resultado positivo de $16.987 millones. Al

respecto, se resaltan las ejecuciones del componente tributario

(108,01%), los cuales representaron el 74,57% del total presupuestado

y estuvieron determinados por la dinámica de los impuestos de

industria y comercio (109,35%) y predial (98,30%), como sus

principales componentes (26,71% y 14,63% de los ingresos).

Adicionalmente, es de exaltar la apropiación de los impuestos por

delineación (276,78%) y plusvalía (74,43%), cuyos comportamientos

4 Cobertura neta en educación total.


FIDUCIARIAS

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estuvieron determinados por la entrega de licencias de construcción

(acorde con el último año de gobierno) y las obras adelantadas por las

constructoras como compensación urbanística en las nuevas unidades

residenciales y comerciales. Por su parte, las transferencias mostraron

una realización de 111,16%, mientras que los recursos de capital lo

hicieron en 80,85%, con un incremento frente a 2018 de 13,31 p.p. a

razón del desembolso de los nuevos empréstitos.

Ahora bien, los gastos comprometidos estuvieron determinados por los

de inversión, con una ejecución de 90,72%, superior al del año anterior

(78,05%) y una participación sobre el total programado de 70,84%. Lo

anterior, es consecuente con el avance y la culminación de los

programas del Plan de Desarrollo, teniendo en cuenta el último año de

gobierno, y que estuvieron enfocados al fortalecimiento del sector

educativo, de la salud y de la cultural. Igual dinámica se evidenció en

los gastos de funcionamiento y de capital, con el 98,09% (+1,94 p.p.) y

98,17% (+0,17 p.p.), respectivamente.

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EVOLUCIÓN PRESUPUESTAL

Presupuesto Ingresos Gastos Superavit /Deficit Presupuestal Fuente: Consolidador de Hacienda y Crédito Público.

Cálculos: Value and Risk Rating S.A.

Para 2020, el presupuesto asignado al Municipio se situó en $114.908

millones, inferior al del año anterior ($121.080 millones) y de los

cuales, al cierre del primer semestre, recaudó el 62,91% y

comprometió en gastos el 39,74%, por debajo de lo registrado a junio

de 2019 (66,81% en ingresos y 61,72% en gastos). En este sentido,

Value and Risk estima continuará la desaceleración en la ejecución de

algunas rentas, dada la dinámica económica, social y la menor

capacidad de pago de los hogares. Sin embargo, el impacto sobre la

estructura presupuestal se verá parcialmente mitigada por los alivios

brindados y las estrategias para incrementar el recaudo, en beneficio de

mantener resultados sobresalientes.

Por lo anterior, es importante que el ente territorial conserve los

mecanismos de manejo presupuestal para garantizar su capacidad de

pago, la sostenibilidad y la disponibilidad de recursos que promuevan

una adecuada reactivación económica, al igual que para afrontar los

desafíos y efectos de la emergencia sanitaria actual.

Evolución de los ingresos. Cajicá cuenta con una sólida estructura de

ingresos, sustentada en su continua evolución (aumento promedio de

5,66% entre 2015 y 2019), una baja dependencia a recursos de terceros

(participación media: 12,45%) y la tendencia creciente de sus recursos

propios, en favor de la capacidad de inversión y la autonomía fiscal.


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Al respecto, para 2019 los ingresos del Municipio totalizaron $144.292

millones, con un crecimiento anual del 30,32%, beneficiados por los

tributarios (+58,91%), principalmente, industria y comercio

(+55,83%), gracias a la actualización del estatuto tributario con el que

se implementó el sistema de auto-retención para grandes

contribuyentes5, y el predial (+5,33%), conforme el desarrollo

residencial de la zona6. Por su parte, se resalta el incremento en los

impuestos por delineación (+179,36%), dadas las mayores licencias de

construcción otorgadas, a la vez que de las estampillas (+32,46%) y

contribución sobre contratos7 (+94,87%) que compensaron la caída de

alumbrado público (-7,68%) y el moderado crecimiento de la sobretasa

a la gasolina (+3,83%).

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EVOLUCIÓN INGRESOS

TRIBUTARIOS NO TRIBUTARIOS TRANSFERENCIAS INGRESOS DE CAPITAL TOTAL INGRESOS Fuente: Consolidador de Hacienda y Crédito Público.


Del mismo modo, se exalta el comportamiento de los otros impuestos

que incluyen los correspondientes a plusvalía. Este, en el último año,

presentó un importante incremento (desde $642 millones en 2018 a

$11.927 millones) dada la evolución de los proyectos de construcción

y los acuerdos de pago con las constructoras8 para adelantar procesos

de cargas y beneficios de compensación urbana.

Fuente: Consolidador de Hacienda y Crédito Público.


Por su lado, las transferencias9 crecieron 26,53% hasta $18.001

millones, específicamente para inversión (+26,72%), mientras que los

recursos de capital registraron una caída de 35,65%, a pesar de los

5 Los cuales pagan el impuesto de manera bimestral. 6 En especial en estratos 4, 5 y 6. 7 En línea con los mayores niveles de contratación. 8 Por medio de los cuales las firmas se comprometen a entregar obras una vez se culminen los

proyectos de vivienda. Estos, una vez finalizados, computan en el ingreso de plusvalía y en

los gastos de inversión. 9 Incluyen los recursos recibidos del Sistema General de Participaciones – SGP.


FIDUCIARIAS

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desembolsos recibidos para la financiación de las obras del plan

cuatrienal ($8.123 millones). Rubros que continuaron con una

controlada participación respecto al agregado con el 12,48% y 12,59%

del total, respectivamente.

Para junio de 2020, los ingresos de Cajicá totalizaron $72.293 millones

y disminuyeron interanualmente 10,63%, como consecuencia de la

reducción generalizada del componente tributario (-36,16%). Lo

anterior, dadas las dificultades para el recaudo con ocasión del Covid-

19, las restricciones de movilidad y el cambio en la administración

municipal que ralentiza la gestión, con su correspondiente impacto,

principalmente, en industria y comercio (-51,49%) y predial (-11,09%).

En contraste, se evidenció una mejor dinámica en las transferencias

(+4,70%) y en los ingresos de capital (+106,74%) por cuenta de las

apropiaciones de recursos de vigencias anteriores.

Value and Risk resalta las acciones adelantadas por el Municipio para

disminuir la evasión y la elusión que incluyen la actualización continua

de la base catastral, las facilidades otorgadas para la declaración,

liquidación y pago por medios electrónicos, los procesos de cobro

persuasivo y coactivo, el control a los proyectos de construcción en

ejecución y la capacitación a los funcionarios responsables con lo que

se logra una efectiva comunicación con los contribuyentes.

De igual manera y teniendo en cuenta la coyuntura económica derivada

de la emergencia sanitaria, se ponderan las estrategias adelantadas para

brindar mayor flexibilidad para el pago de rentas, las cuales abarcan:

acuerdos de pago en la modalidad de cuotas hasta el 31 de diciembre

de 2020 (de la vigencia actual) sin intereses, la ampliación de los

plazos con beneficios10 y la condonación del 100% de los intereses de

mora y sanciones, así como el 20% de descuento en el capital de

vigencias anteriores hasta el 31 de octubre de 202011.

En consideración de la Calificadora, los resultados evidenciados en

2019 fueron atípicos y respondieron a las medidas implementadas en

vigencias anteriores, por lo que al cierre del año estima continuarán las

reducciones en algunas rentas, las cuales se ubicarán en niveles

similares a los registrados en 2018. Si bien dicha situación no

implicará presiones importantes sobre el desempeño fiscal del

Municipio en el corto y mediano plazo, sí implica mayores desafíos

para mantener la capacidad de generación de recursos propios.

Aspectos sobre los cuales hará seguimiento, con el fin de validar su

disposición para cubrir los compromisos actuales y pretendidos.

Niveles de gasto. Para 2019, los gastos comprometidos totalizaron

$127.305 millones, con un incremento anual de 17,78%, dados los

recursos dirigidos a inversión (+21,94%) y funcionamiento (+8,01%)

que representaron el 76,72% y 19,33% del total, respectivamente.

10 Hasta el 30 de junio se otorgó el 15% de descuento, hasta el 31 de julio pago sin intereses y a partir del 1° de agosto, se cobran intereses de mora. 11 El Decreto 678 de 2020 estipuló que hasta el 31 de octubre de 2020 podrá pagarse el 80%

del capital sin intereses ni sanciones; entre el 1° de noviembre y el 31 diciembre, el 90% y, hasta el 31 de mayo de 2021, el 100% del capital sin intereses ni sanciones.


FIDUCIARIAS

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Estos últimos, distribuidos entre los de personal12 (57%), transferencias

a órganos de control (25%) y generales (18%).

Por su parte, las erogaciones de capital totalizaron $5.030 millones y

decrecieron 3,56%, en línea con la amortización de las obligaciones

financieras adquiridas en vigencias anteriores y los intereses causados

de las nuevas operaciones de crédito, dado los periodos de gracia.

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EVOLUCIÓN GASTOS

FUNCIONAMIENTO INVERSIÓN GASTOS DE CAPITAL TOTAL GASTOS Fuente: Consolidador de Hacienda y Crédito Público.


Para junio de 2020, los gastos del Municipio se ubicaron en $45.669

millones (-38,89%), afectados por los de inversión (-49,71%) y

funcionamiento (-8,07%), los cuales participaron con el 69,32% y

22,68% del total, en su orden. Situación contraria a lo evidenciado en

los de capital, pues frente a junio de 2019 incrementaron hasta $3.650

millones (frente a $507 millones), dado el servicio de la deuda.

De otro lado, registra vigencias futuras autorizadas para 2021 y 2022

por $9.088 millones con destino al apalancamiento de proyectos de

infraestructura, educación, agua potable y saneamiento básico,

financiados con recursos del Sistema General de Participaciones.

Para Value and Risk, Cajicá mantiene un adecuado seguimiento y

control de los gastos propios que ha favorecido el cumplimiento de los

indicadores de Ley y la capacidad de inversión. No obstante, dada la

coyuntura económica, sanitaria y social, se estima la reestructuración

del gasto social del ente territorial, mediante posibles ajustes al

presupuesto, y la reprogramación de las inversiones para el mediano y

largo plazo, al priorizar la reactivación económica y la supervivencia

alimentaria de la población. En este sentido, la Calificadora analizará

los cambios sobre su capacidad de pago, toda vez que incrementos

significativos en los niveles de gastos podrían limitarla.

Posición de liquidez. Para Value and Risk, el municipio de Cajicá

mantiene una sólida posición de liquidez, suficiente para solventar sus

compromisos. De este modo, a 2019, contaba con disponibilidades por

$39.182 millones, de las cuales, el 72,50% correspondían a libre

destinación, el 25,72% a destinación específica y el 1,78% se

encontraban en patrimonios autónomos.

Por su parte, las exigibilidades totalizaron $31.667 millones

(destinadas al apalancamiento de proyectos de educación, salud,

12 Recogen los incrementos generados por la reestructuración administrativa adelantada en 2017 y 2018.


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alimentación, agua potable y saneamiento básico, cofinanciación y

deuda) que, comparadas con el nivel de disponibilidades, resultaron en

excedentes por $7.516 millones, con una cobertura de 1,24 veces (x)

sobre sus obligaciones (1,76x con recursos de libre destinación).

A junio, el disponible del Municipio ascendió a $54.350 millones, con

una cobertura de 2,59x sobre sus exigibilidades ($20.995 millones),

niveles adecuados para hacer frente a las obligaciones de corto plazo.

Niveles de endeudamiento y perfil de la deuda. A junio de 2020, el

pasivo financiero de Cajicá cerró en $12.126 millones,

correspondientes en su mayoría a créditos adquiridos en 201913 por

$8.123 millones, de un cupo aprobado de $13.000 millones, para la

financiación de algunos proyectos del Plan de Desarrollo 2016 – 2019,

los cuales tienen un plazo de seis años, una tasa indexada y cuya

garantía corresponde a la pignoración del impuesto de industria y

comercio. Al respecto, el ente territorial estima recibir el saldo restante

($4.877 millones) durante el último trimestre de 2020.

Ahora bien, con el objeto de apalancar parte del nuevo plan de

desarrollo, pretende un cupo de endeudamiento por $20.000 millones,

los cuales estima gestionar a partir de 2021 para desembolsar en 2022

y/o 2023, a un plazo de seis años, con uno de gracia y respaldado con

recursos propios, y que permitan mantener el endeudamiento

financiero en los niveles evidenciados históricamente.

Cumplimiento al indicador de Ley 617 de 200014. Cajicá como

municipio de segunda categoría, según lo estipulado en la Ley

617/2000, tiene como límite para sus gastos de funcionamiento el 70%

de los ICLD. Meta que ha cumplido holgadamente durante los últimos

cinco años (22,54% en promedio).

Al cierre de 2019, los ICLD totalizaron $84.057 millones, con un

incremento anual de 45,17%, gracias al mejor comportamiento de los

recursos tributarios, fundamentado en el robustecimiento de los

procesos de gestión, cobro, fiscalización, educación y capacitación que

han aumentado el recaudo y otorgado una mayor independencia fiscal.

Por su parte, los gastos de funcionamiento15 se ubicaron en $19.190

millones (+8,80%), en línea con los incrementos anuales a los sueldos

de la planta de personal. Por lo anterior, el indicador de Ley cerró en

22,83%, nivel significativamente inferior al límite normativo.

A junio de 2020, los ICLD alcanzaron $35.931 millones, determinados

por la evolución de los impuestos de industria y comercio y predial,

mientras que los gastos de funcionamiento ascendieron a $10.359

millones, dinámica que se prevé se mantenga por las expectativas de

los ingresos y las políticas de austeridad en el gasto implementadas.

Cumplimiento a los indicadores de Ley 358 de 1997. Acorde con la

favorable evolución de los ingresos corrientes y el control sobre el

13 Destinados a la construcción de proyectos como: el Centro de Atención de Emergencias de

Cajicá, el Centro de Atención a la Población Discapacitada y del Adulto Mayor, entre otros. 14 Gastos de funcionamiento / Ingresos Corrientes de Libre Destinación (ICLD). 15 Computables al indicador de Ley 617/2000.


FIDUCIARIAS

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endeudamiento financiero, Cajicá ha cumplido a satisfacción con los

límites establecidos en la Ley 358 de 1997, pues los indicadores de

solvencia16 y sostenibilidad17 entre 2015 y 2018 se ubicaron en

promedio en 2,64% y 22,28%, respectivamente. Comportamiento

similar, aunque superior, al de 2019, cuando se situaron en 1,07% y

17,84%, pero holgado frente al 40% y 80% estipulado en la norma.

Para Value and Risk, el cumplimiento de los indicadores de Ley

denota los esfuerzos y las estrategias del Municipio en pro del

fortalecimiento de los recursos propios y el continuo control de los

gastos. Si bien la Calificadora reconoce que Cajicá no es ajeno a las

posibles afectaciones económicas y sociales de la presente coyuntura,

que podrían presionar negativamente la evolución de sus principales

rentas y su sostenibilidad, no estima incumplimientos de sus métricas

fiscales para el mediano y largo plazo, ni incrementos significativos en

los índices, dados los niveles de endeudamiento pretendidos.

Capacidad de pago y perspectivas. Para determinar la capacidad de

pago del municipio de Cajicá, Value and Risk elaboró escenarios de

estrés, en los cuales se tensionaron los ICLD y los gastos de

funcionamiento para estimar el comportamiento del indicador de Ley

617/2000. Así, evidenció que este se mantendría por debajo del límite

(70%), con un máximo de 40%.

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Indicador de Ley 617 de 2000

ICLD Gastos funcionamiento Indicador de ley 617/2000

Límite legal


Del mismo modo, dichas proyecciones tuvieron en cuenta la situación

de estrés económico actual, como consecuencia de la contingencia

derivada por el Covid-19, los créditos vigentes y pretendidos por

$20.000 millones (que se proyectan con desembolsos graduales entre

2021 y 2023). En este sentido, pudo comprobar que los indicadores de

Ley 358/1997, solvencia y sostenibilidad, llegarían a máximos de

3,41% y 29,19%, en su orden, al conservar su destacable holgura frente

a los mínimos normativos.

16 Intereses / ahorro operacional. Este último calculado como ICLD - gastos de

funcionamiento. 17 Saldo de la deuda / ingresos corrientes.


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Indicadores de Ley 358 de 1997

Sostenibilidad (Saldo deuda/Ingresos Ctes) Solvencia (Intereses/Ahorro operacional)

Límite indicador de sostenibilidad

Límite indicador de solvencia


Aunado a lo anterior, estableció que la cobertura del servicio de la

deuda con respecto al superávit primario18 llegaría a un mínimo de

2,26x en 2024, mientras que con los ingresos corrientes lo haría en

11,97x, teniendo en cuenta la amortización de la deuda. Por lo anterior,

en opinión de Value and Risk, Cajicá presenta una alta capacidad de

pago y puede cumplir satisfactoriamente sus obligaciones de largo y

corto plazo, además, con un riesgo controlado, acorde con la

calificación otorgada.

Contingencias y pasivo pensional. Según la información

suministrada, actualmente cursan en contra del municipio de Cajicá 32

acciones legales con pretensiones por $2.603 millones, relacionados

principalmente con reparación directa (52,51%) y nulidad y

restablecimiento del derecho (29,05%). De estos, el 38,04% presenta

probabilidad de fallo alto19, el 28,10% medio y el restante, baja, a la

vez que ha constituido provisiones por $953 millones, con los cuales

cubriría el 96% del valor de los procesos catalogadas en mayor riesgo.

Para la Calificadora, el ente territorial presenta un riesgo jurídico bajo

y controlado, al considerar los montos pretendidos (que representarían

el 3,10% de los ICLD a 2019), la probabilidad de fallo y los

mecanismos implementados por la oficina jurídica para el estudio y la

valoración de cada proceso, con el apoyo de abogados externos y

herramientas tecnológicas que contribuyen a su gestión. Sin embargo,

es importante que mantenga el continuo seguimiento del perfil de

riesgo jurídico, con el objeto de mitigar cualquier impacto adverso.

Por su parte, el pasivo pensional del Municipio se ubicó en $32.615

millones para los cuales registra aportes acumulados en el Fonpet20 por

$23.478 millones y una cobertura de 71,99%, en línea con lo

establecido en la Ley 549/199921.

18 Medido como superávit total + gastos de capital – recursos de crédito. 19 Un proceso de reparación directa representa el 41% del total de las pretensiones catalogadas en alto. 20 Fondo Nacional de Pensiones de las Entidades Territoriales. 21 Establece que la cobertura del pasivo pensional debe ser igual o superior al 125% en un plazo no mayor a 30 años desde la fecha de su expedición.


FIDUCIARIAS

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El municipio de Cajicá se ubica en la Provincia

Sabana Centro y se beneficia de su cercanía con

Bogotá, situación que ha favorecido su crecimiento

urbano, comercial y turístico. Lo anterior, reflejado

en un crecimiento poblacional promedio de 6,32%.

Su economía está sustentada principalmente en las

actividades del sector manufacturero, agricultura y

de construcción, los cuales participan con el

56,36% dentro del PIB municipal, seguido del

comercio, comunicaciones, servicios financieros y

profesionales (41,25%). Dichos sectores han

registrado un fortalecimiento constante a través de

los años, por lo que se sitúa en el tercer grado de

importancia económica del Departamento, al

alcanzar un valor agregado de $1,46 billones y una

participación de 2,9% sobre su PIB.

Value and Risk pondera los niveles de cobertura

promedio de servicios públicos, salud, energía

eléctrica y educación, aunque persisten retos en

reducir los índices de pobreza multidimensional en

zonas rurales, robustecer la oferta de empleo y

culminar los proyectos de infraestructura

educativa, cultural y deportiva, conforme a los

objetivos del anterior Plan de Desarrollo.

Cajicá ha consolidado los lineamientos,

procedimientos y políticas para la implementación

del Modelo Integrado de Planeación y Gestión –

MIPG, con lo cual ha asegurado una estructura de

gestión en pro de la supervisión de los procesos y

la información. Al respecto, en 2019, registró

destacables resultados en los índices de desempeño

institucional y de control interno que cerraron en

93 y 94 puntos, respectivamente.

Ahora bien, el sector descentralizado del

Municipio está conformado por dos entidades22 y

tres institutos públicos23 de distinta naturaleza:

salud, servicios públicos, vivienda, deporte, cultura

y turismo, a los cuales actualmente transfiere lo

establecido en la Ley para garantizar su

funcionamiento, a la vez que celebra convenios y

proyectos para la mejora del entorno.

22 Empresa de Servicios Públicos de Cajicá S.A E.S.P. y la

E.S.E. Hospital Profesor Jorge Cavelier. 23 Los institutos municipales de Deporte y Recreación, de Cultura y Turismo y, Vivienda de Cajicá.

La infraestructura tecnológica se soporta en los

sistemas Sysman y Ligiic para adelantar los

procesos de facturación, inscripción, consulta,

gestión de cobro y administración del riesgo legal

relacionados con las rentas del predial e industria y

comercio. Al respecto, durante el último año

fortaleció dicha infraestructura, mediante la

actualización y mantenimiento de los equipos y

sistemas para garantizar la seguridad de la

información.

El Plan de Desarrollo 2016 – 2019 “Cajicá, nuestro

compromiso” fue estructurado en cuatro

dimensiones: 1) Cajicá un tejido social para la paz,

2) Cajicá innovadora y competitiva para la paz, 3)

Ambiente sano, cero riesgos, nuestro compromiso

y 4) Buen gobierno, nuestro compromiso,

encaminado a construir un tejido social a partir de

la consolidación del capital humano y social.

Con una inversión programada de $327.674

millones, dicho plan fue financiado en mayor

medida con recursos propios (43,51%), así como

con convenios y cofinanciación (22,76%) y

recursos externos (33,73%). Para 2019, las metas

físicas fueron ejecutadas en 86%, mientras que las

financieras en 87%.

Por su parte, la nueva administración municipal,

adoptó el Plan de Desarrollo 2020 – 2023 “Cajicá

tejiendo futuro unidos con toda seguridad” en

mayo de 2020, como resultado de un proceso de

concertación entre los diversos actores y

encaminado a generar condiciones sociales,

económicas y ambientales acordes con la realidad

del Municipio.

Este, fue diseñado sobre tres dimensiones con sus

respectivos programas, así:

1) Cajicá con toda seguridad. Para lograr el

desarrollo armónico, funcional y agradable de

la infraestructura y su entorno, que garantice

una vida y un hábitat digno para los habitantes.

2) Cajicá 100% saludable. Con el fin de

avanzar en el desarrollo social, a través de un

trabajo intersectorial entre la administración y

la comunidad como fuerza activa para formar

individuos integrales que tengan la capacidad

de optimizar sus condiciones de vida, su

comportamiento y mejorar el entorno.

POSICIONAMIENTO SOCIAL,

ECONÓMICO Y ESTRATÉGICO

PLAN DE DESARROLLO


FIDUCIARIAS

11




3) Cajicá empleo con seguridad. Tiene el

objetivo de optimizar la ubicación estratégica,

como municipio articulador de la región, para

potencializarlo económicamente, desde un

enfoque competitivo, con metas que

favorezcan el desarrollo económico sostenible.

La inversión programada para el cuatrienio es de

$389.038 millones y se estima será financiada en

un 44,38% con recursos propios, seguida de

cofinanciación (34,36%), SGP (7,68%), créditos

(5,14%) y otros (8,43%).

CAJICÁ, CON TODA

SEGURIDAD56%

CAJICÁ, 100%

SALUSABLE34%

CAJICÁ, EMPLEO CON SEGURIDAD

10%

Distribución de recursos por eje

Fuente: Municipio de Cajicá

Cálculos: Value and Risk S.A.

Fortalezas

Ubicación geográfica estratégica con alta

presencia industrial y comercial.

Desarrollo urbano sostenido y crecimiento

poblacional, en beneficio de los impuestos.

Generación creciente de recursos propios que

favorece su autonomía fiscal, la financiación

de la inversión y su capacidad de pago.

Destacable desempeño presupuestal y

mecanismos de planeación y ejecución.

Estrategias de fiscalización, recaudo y alivios

tributarios, complementados con herramientas

tecnológicas, que contribuyen a la generación

propia y a garantizar la disponibilidad de

recursos.

Bajos niveles de dependencia a las

transferencias.

Sobresaliente cumplimiento de las metas del

Plan de Desarrollo 2016 – 2019.

Cumplimiento holgado de los indicadores de

Ley 358/1997 y 617/2000.

Adecuados niveles de liquidez que han

soportado el cumplimiento de los

compromisos contractuales.

Niveles de endeudamiento controlados y

acorde con las capacidades del Municipio.

Avances en la consolidación y aplicación de la

gestión administrativa, control interno y

desempeño institucional en el MIPG.

Retos

Ejecutar en los tiempos establecidos las metas

del nuevo Plan de Desarrollo.

Culminar los proyectos asociados a la

infraestructura educativa, deportiva y cultural

adelantados desde vigencias anteriores.

Consolidar las estrategias de mitigación

destinadas a cubrir los efectos de la coyuntura

sanitaria actual y los impactos sobre la

sostenibilidad fiscal del Municipio.

Hacer seguimiento a las rentas propias y a la

evolución de los mecanismos para controlar la

evasión, en pro de garantizar la suficiencia de

recursos y la inversión.

Mantener el control sobre el cumplimiento de

los indicadores de Ley, teniendo en cuenta la

deuda actual y el cupo pretendido.

Consolidar políticas de control y optimización

del gasto.

Continuar con los mecanismos de seguimiento

al riesgo legal a fin de mitigar oportunamente

eventuales impactos sobre la estructura

financiera y presupuestal.

Robustecer los procesos de transmisión de

información contable para periodos

intermedios, con el ánimo de no afectar la

transparencia y trazabilidad.

FORTALEZAS Y RETOS



12

EJECUCIONES PRESUPUESTALES DEL MUNICIPIO DE CAJICÁ DE 2015 A JUNIO DE 2020

Cifras en Miles $ 2015P 2015 % 2016P 2016 % 2017P 2017 % 2018P 2018 % Jun19P Jun19 % 2019P 2019 % Jun20P Jun20 %

TOTAL INGRESOS 102.195.251 115.779.575 113,29% 94.806.050 114.827.716 121,12% 124.124.436 134.827.670 108,62% 131.638.451 110.718.982 84,11% 121.079.839 80.896.075 66,81% 137.864.585 144.291.839 104,66% 114.908.373 72.293.258 62,91%TRIBUTARIOS 56.340.839 74.780.796 132,73% 47.994.598 69.091.180 143,96% 60.848.588 66.862.559 109,88% 72.144.746 64.695.509 89,67% 78.761.581 59.806.721 75,93% 95.181.655 102.807.600 108,01% 71.297.398 38.182.866 53,55%

Predial 14.383.959 14.918.923 103,72% 15.028.433 17.332.429 115,33% 17.815.173 18.267.217 102,54% 21.444.278 20.047.951 93,49% 21.481.107 19.384.894 90,24% 21.481.107 21.116.436 98,30% 22.562.967 17.234.429 76,38%

Industria y comercio 13.533.554 14.546.496 107,48% 14.297.377 16.946.848 118,53% 18.517.899 18.831.088 101,69% 20.800.049 24.734.757 118,92% 30.939.565 26.837.973 86,74% 35.248.118 38.544.712 109,35% 27.279.310 13.019.314 47,73%

Sobretasa a la gasolina 3.085.900 4.045.101 131,08% 3.412.759 4.744.055 139,01% 4.783.150 4.717.168 98,62% 5.035.146 5.086.792 101,03% 5.432.203 2.590.970 47,70% 5.432.203 5.281.472 97,23% 5.350.303 1.938.263 36,23%

Delineacion 15.305.493 26.340.840 172,10% 6.336.624 13.903.313 219,41% 9.489.206 7.904.769 83,30% 8.946.206 4.324.112 48,33% 4.757.771 2.991.437 62,87% 4.364.485 12.079.854 276,78% 3.899.248 931.987 23,90%

Estampillas 1.323.006 2.690.015 203,33% 690.116 1.875.744 271,80% 1.197.189 1.936.086 161,72% 1.679.025 2.555.382 152,19% 4.000.751 2.171.393 54,27% 2.897.178 3.384.941 116,84% 1.478.296 699.774 47,34%

Avisos y tableros 1.646.226 1.665.112 101,15% 1.709.917 2.269.265 132,71% 2.450.865 2.407.602 98,23% 2.594.616 2.338.203 90,12% 2.487.273 2.511.542 100,98% 2.487.273 2.640.599 106,16% 2.719.706 2.218.843 81,58%

Contribución de 5% sobre contratos 1.500.000 2.984.071 198,94% 513.244 737.035 143,60% 801.657 729.833 91,04% 620.511 887.723 143,06% 775.520 477.183 61,53% 775.520 1.729.912 223,06% 812.074 197.132 24,28%

Alumbrado público 1.507.936 1.507.844 99,99% 3.132.819 3.130.617 99,93% 2.553.039 2.555.041 100,08% 3.896.141 3.149.271 80,83% 2.822.702 1.421.337 50,35% 3.539.851 2.907.334 82,13% 3.509.124 685.848 19,54%

Sobretasa bomberil 731.158 733.150 100,27% 754.013 879.155 116,60% 936.021 1.002.912 107,15% 1.039.099 1.112 0,11% 2.324.300 629.844 27,10% 2.295.792 1.890.158 82,33% 1.074.944 537.985 50,05%

Otros impuestos 3.323.608 5.349.241 160,95% 2.119.296 7.272.719 343,17% 2.304.389 8.510.842 369,33% 6.089.675 1.570.206 25,78% 3.740.390 790.148 21,12% 16.660.128 13.232.182 79,42% 2.611.426 719.291 27,54%

NO TRIBUTARIOS 1.207.279 3.246.461 268,91% 1.341.739 3.119.778 232,52% 4.869.019 4.596.508 94,40% 2.372.159 3.564.285 150,25% 3.253.662 1.497.609 46,03% 4.019.311 5.315.761 132,26% 3.161.488 1.118.041 35,36%N.A.

TRANSFERENCIAS 23.376.790 16.058.336 68,69% 16.632.592 14.107.790 84,82% 13.563.686 14.546.775 107,25% 15.320.462 14.226.615 92,86% 14.784.091 7.360.805 49,79% 16.193.485 18.001.251 111,16% 14.857.726 7.706.657 51,87%

Funcionamiento 159.964 159.964 100,00% 390.969 399.877 102,28% N.A. 121.020 25.536 21,10% 21.006 21.006 100,00% 5.112 4.995 97,71% 166.947 75.646 45,31%

Transferencias para la inversion 23.216.826 15.898.372 68,48% 16.241.623 13.707.913 84,40% 13.563.686 14.546.775 107,25% 15.199.442 14.201.079 93,43% 14.763.085 7.339.799 49,72% 16.188.373 17.996.257 111,17% 14.690.779 7.631.011 51,94%

INGRESOS DE CAPITAL 21.270.342 21.693.983 101,99% 28.837.120 28.508.967 98,86% 44.843.143 48.821.828 108,87% 41.801.083 28.232.574 67,54% 24.280.505 12.230.940 50,37% 22.470.133 18.167.227 80,85% 25.591.761 25.285.693 98,80%

Recursos de credito N.A. N.A. N.A. 13.000.000 0 0,00% N.A. 12.314.674 8.123.084 65,96% N.A.

Otros recursos de capital 21.270.342 21.693.983 101,99% 28.837.120 28.508.967 98,86% 44.843.143 48.821.828 108,87% 28.801.083 28.232.574 98,03% 24.280.505 12.230.940 50,37% 10.155.459 10.044.143 98,90% 25.591.761 25.285.693 98,80%N.A. N.A. N.A.

TOTAL GASTOS 102.195.251 88.690.155 86,79% 94.806.050 74.791.293 78,89% 124.124.436 105.628.341 85,10% 131.638.451 108.090.461 82,11% 121.079.839 74.729.325 61,72% 137.864.585 127.304.642 92,34% 114.908.373 45.669.274 39,74%

FUNCIONAMIENTO 13.780.265 13.177.071 95,62% 15.445.661 14.209.607 92,00% 19.957.319 19.268.998 96,55% 23.694.498 22.780.986 96,14% 22.036.998 11.268.784 51,14% 25.085.073 24.605.415 98,09% 23.172.347 10.359.153 44,70%

Gastos de personal 6.739.014 6.394.191 94,88% 7.355.143 7.070.666 96,13% 11.117.094 10.794.611 97,10% 13.831.470 13.350.335 96,52% 13.896.360 6.175.810 44,44% 14.469.208 14.120.165 97,59% 15.113.636 6.479.214 42,87%

Gastos generales 3.418.935 3.263.956 95,47% 3.844.633 3.229.290 83,99% 4.163.400 3.897.983 93,62% 4.405.428 4.109.762 93,29% 4.815.867 3.200.273 66,45% 4.525.371 4.406.374 97,37% 5.277.429 2.699.182 51,15%

Transferencias corrientes 3.622.316 3.518.924 97,15% 4.245.885 3.909.651 92,08% 4.676.825 4.576.404 97,85% 5.457.600 5.320.889 97,50% 3.324.770 1.892.701 56,93% 6.090.494 6.078.876 99,81% 2.781.282 1.180.758 42,45%

INVERSION 84.453.552 73.178.954 86,65% 75.323.699 56.552.503 75,08% 97.368.134 79.928.915 82,09% 102.621.878 80.093.979 78,05% 97.376.278 62.953.520 64,65% 107.656.128 97.669.643 90,72% 83.357.951 31.660.106 37,98%

N.A. N.A. N.A.

GASTOS DE CAPITAL 3.961.434 2.334.130 58,92% 4.036.690 4.029.183 99,81% 6.798.983 6.430.427 94,58% 5.322.074 5.215.496 98,00% 1.666.563 507.022 30,42% 5.123.383 5.029.584 98,17% 8.378.075 3.650.014 43,57%

Amortizacion 2.534.717 1.834.617 72,38% 1.395.547 2.280.177 163,39% 1.172.151 4.932.151 420,78% 5.322.074 4.285.877 80,53% 447.979 160.238 35,77% 4.428.679 4.335.509 97,90% 6.720.943 3.163.820 47,07%

Intereses 1.426.717 499.514 35,01% 2.641.143 1.749.006 66,22% 5.626.831 1.498.276 26,63% 0 929.619 N.A. 1.218.584 346.784 28,46% 694.704 694.075 99,91% 1.657.132 486.194 29,34%

Comisiones 0 0 N.A. 0 0 N.A. 0 0 N.A. 0 0 N.A. 0 0 N.A. 0 0 N.A. 0 0 N.A.

SUPERÁVIT O DÉFICIT TOTAL 0 27.089.419 0 40.036.422 0 29.199.329 0 2.628.521 0 6.166.750 0 16.987.196 0 26.623.984


13

PRINCIPALES INDICADORES DEL MUNICIPIO DE CAJICÁ DE 2015 A 2019 (CIFRAS EN MILES DE PESOS)

Ley 617 / 2000 2015 2016 2017 2018 2019

Ingresos corrientes de libre destinación (ICLD) 59.983.300 57.653.555 56.836.470 57.903.886 84.056.654

Gastos de funcionamiento 9.161.694 10.406.242 14.825.416 17.637.559 19.190.134

G. Funcionamiento / ICLD 15,27% 18,05% 26,08% 30,46% 22,83%

Límite Regulatorio 70,00% 70,00% 70,00% 70,00% 70,00%

Semáforo VERDE VERDE VERDE VERDE VERDE

Ley 358 / 1997 2015 2016 2017 2018 2019

Ahorro operacional 50.821.606 47.247.313 42.011.054 40.266.327 64.866.520

Intereses 499.514 1.749.006 1.498.276 929.619 694.075

Solvencia 0,98% 3,70% 3,57% 2,31% 1,07%

Límite (semáforo verde) 40,00% 40,00% 40,00% 40,00% 40,00%

Límite (semáforo amarillo) 60,00% 60,00% 60,00% 60,00% 60,00%

Semáforo VERDE VERDE VERDE VERDE VERDE

Saldo Deuda 22.114.686 20.059.651 15.127.500 11.127.500 15.250.584

Ingresos Corrientes 78.913.991 76.722.602 74.741.131 75.600.701 85.473.254

Sostenibilidad 28,02% 26,15% 20,24% 14,72% 17,84%

Límite (semáforo verde) 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00%

Semaforo VERDE VERDE VERDE VERDE VERDE

Sostenibilidad (ICLD) 36,87% 34,79% 26,62% 19,22% 18,14%

Otros Indicadores 2015 2016 2017 2018 2019

Numero de habitantes (DANE) 56.875 58.036 59.198 82.244 87.866

Ingresos tributarios 74.780.796 69.091.180 66.862.559 64.695.509 102.807.600

Eficiencia Fiscal 1.315 1.190 1.129 787 1.170

Gastos de inversion 73.178.954 56.552.503 79.928.915 80.093.979 97.669.643

Eficiencia Administrativa (por inversion RP) 1.287 974 1.350 974 1.112

Eficiencia Administrativa (por Funcionamiento) 161 179 250 214 218

Servicio de deuda 2.334.130 4.029.183 6.430.427 5.215.496 5.029.584

Ingresos totales 115.779.575 114.827.716 134.827.670 110.718.982 144.291.839

Magnitud de la deuda publica 19,10% 17,47% 11,22% 10,05% 10,57%

% Ingresos transferencias 13,87% 12,29% 10,79% 12,85% 12,48%

Ingresos tributarios/Ingresos totales 64,59% 60,17% 49,59% 58,43% 71,25%

Capacidad de ahorro 84,73% 81,95% 73,92% 69,54% 77,17%

Superavit primario 29.423.550 44.065.605 35.629.756 7.844.017 13.893.696

PRINCIPALES INDICADORES

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