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introducciónHistóricamente las inversiones inmobiliarias han tenido mejor desempeño y mayor retorno que otras alternativas de inversión en México. Es por eso que hemos preparado esta guía con todo lo que debes saber sobre el Crowdfunding Inmobiliario. Conocerás cómo funciona nuestro modelo de negocio y de qué manera puedes hacer crecer tu dinero, de forma fácil y segura a través de Expansive.

Expansive es una plataforma de inversión que une a inversionistas y desarrolladores inmobi-liarios para que las dos partes consigan una mejor alternativa a las existentes en el mercado. En expansive.mx, inversionistas pueden invertir en desarrollos inmobiliarios residenciales pre-viamente revisados por nuestro equipo con montos desde $15,000 MXP.

¿Cómo funciona Expansive?

Expansive está constantemente monito-reando el mercado para detectar oportuni-dades de inversión a fin de confirmar que cumplan con los criterios para ser un de-sarrollo viable y atractivo ante los inversio-nistas de nuestra plataforma. Si las opor-tunidades se ven interesantes, entonces se corre un análisis respecto a los ejecutivos de la desarrolladora y se les hace preguntas como: ¿quiénes son?, ¿qué dicen sus clien-tes?, etc.

También se revisa la información que nos proporciona el acreditado o la desarrolla-dora que recibirá los fondos levantados por Expansive. Esta información incluye:

• Análisis financiero del proyecto• Libertad de gravámenes • Viabilidad técnica (si es o no es posible)• Reportes de título de propiedad (compro-bar que el dueño de la propiedad es quien dice quien es) • Estudios de mercado (asegurar que el pre-cio de la propiedad esté acorde a la zona)• Entre otros aspectos importantes del pro-yecto

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Nosotros alimentamos esta información directamente a la plata-forma, incluyendo los “factores de riesgo” para que los inversio-nistas interesados puedan tomar una mejor decisión de acuerdo a sus necesidades.

Una vez que se hace una inversión con Expansive, el inversio-nista, recibirá de manera constante reportes de avance sobre la obra y en caso que el inversionista lo requiera, podrá recibir pagos intermedios de sus intereses. Al término del desarrollo, se abonarán los intereses correspondientes y el capital inicial invertido directamente a la cuenta bancaria de la cual se originó la inversión.

Los inversionistas dentro de Expansive estarán recibiendo infor-mación periódica de los proyectos en los cuales han decidido invertir a fin de medir el progreso de la obra. Las notificacio-nes del progreso serán enviadas vía correo electrónico o podrán ser publicadas directamente en el panel o dashboard de admi-nistración de aquellos inversionistas que participaron en algún proyecto determinado.

De esta manera, Expansive funciona mediante estos tres pasos:

2. Registrarse en expansive.mx y en el caso de estar liso/a, realizar inversión

1. Revisar las oportunidades de inversión en la página de proyectos

3. Acceder 24 X 7 para consultar los intereses generados a través del portafolio de inversionistas

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TOMANOTA

Cada proyecto de inversión tiene un monto objetivo a recaudar. Sin embargo, el monto final recaudado puede ser mayor o menor del objetivo dependiendo del éxito de la campaña.

Dado que, en gran medida, los proyectos inmobiliarios pueden ser complejos (ej. tener créditos y contratos de financiamiento complejos) podrán pasar algunas semanas antes del cierre de la campaña.

La inversión en todo momento estará en posesión de la cuenta concentradora de Expansive; en el caso que la campaña fuera poco exitosa (una campaña exi-tosa levanta por lo menos el 70% del capital acordada con el desarrollador), es decir, que se quedara muy lejos del monto específico que se pretendía obtener, el 100% de la inversión de nuestros clientes será devuelta.

Expansive Realty SAPI de CV exige al desarrollador que en los proyectos de deu-da exista una garantía real detrás de la campaña para poder garantizar el repagode la inversión a nuestros clientes. no garantiza de ninguna manera el desempe-ño de la inversión. Siempre existe el riesgo de que el proyecto no dé los rendi-mientos esperados y que los inversionistas pierdan el total del capital.

Expansive no administra los fondos recibidos ni realiza ninguna de las activida-des descritas en la Ley de Instituciones de Crédito. Expansive actúa como inter-mediario entre el acreditado o desarrollador que busca adquirir financiamiento y el inversionista que desea hacer una inversión a través de la plataforma.

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¿Cómo revisa Expansive cada oportunidad de inversión?Nuestro análisis de las propiedades es riguroso y funciona de la siguiente manera:

1. Aplicación inicial Los desarrolladores nos envían información del proyecto a fon-dear.

2. Precalificación Los proyectos son pre-califica-dos basados en: la experiencia del desarrollador, su fortaleza financiera, su experiencia en el mercado y en la industria y en el éxito de sus desarrollos.

3. Due Dilligence del proyecto Se hace un análisis detallado que revisa, entre varias cosas: la via-bilidad técnica, viabilidad legal (ej. permisos, licencias, etc.), via-bilidad financiera y el estudio de mercado.

4. Creación campañapara el proyectoLos desarrollos que finalmente son aprobados son publicados junto con toda la documentación (al que le llamamos “El Infome-mo”) dentro de la plataforma de Expansive para que de esta ma-nera, los inversionistas puedan tomar una decisión informada.

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Así que, antes de listar cualquier proyecto en línea, Expansive revisa aspectos del pro-yecto para verificar su solidez. Por lo que tratamos de entender de forma muy detalla-da el proyecto y su factibilidad legal, técni-ca, financiera y comercial. Cuando tenemos un proyecto que cumple con los requisitos básicos y una vez que hayamos revisado el “track record” del desarrollador, revisamos otras cuestiones específicas de la transac-ción, así como: las proyecciones financieras del proyecto, el mercado donde está o esta-rá el activo, la calidad de la propiedad y el vehículo propuesto (ej. fideicomiso, garan-tía quirográfica, pagaré, etc.) para estructu-rar la inversión.

Aunque Expansive no es el responsable en el proceso de elección del proyecto en el cual invertirán nuestros clientes, sí tiene la responsabilidad de proporcionar toda la información posible sobre cada una de las oportunidades que se encuentren en la pla-taforma, y de presentar la información de manera que los potenciales inversionistas entiendan. De esta forma podrán analizar y considerar todos los aspectos posibles de cada campaña.

Expansive no garantiza los resultados de ninguna inversión, que en efecto pueden ser riesgosas y podrían resultar en la pérdida parcial o total del capital del inversionista. Los inversionistas deben saber que los proyectos listados dentro de Expansive son general-mente inversiones no líquidas (usualmente con periodos de entre 12 a 26 meses) y que tienen restricciones de transferencia. Expansive como Sociedad Anónima Promotora de Inversión de Capital Variable (SAPI de CV) no funge o actúa como asesor de inversiones, fiscal o legal. Los inversionistas deberán decidir ya sea por ellos mismos o a través de algún asesor o consultor respecto a las oportunidades de inversión listadas a través de Expansive.

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¿En qué tipos de activos invierte Expansive?La tesis de inversión en Expansive is residencial en los sectores medio y medio-alto y pueden ser viviendas multifamiliares (torres de departamentos) o unifamiliares (casa).

Los inversionistas pueden acceder a inversiones en deuda con las siguientes características:

• Plazo definido, tasa de interés fija y por lo general existe una garantía real atrás del proyecto.

• Gravar el activo sobre el que se pretenda construir; el mismo se debe de gra-var a favor de Expansive ya que intentamos de acotar el riesgo fondeado hasta un 50% el valor del inmueble.

También pueden acceder a inversiones en este tipo de activos, pero en la modalidad de coin-versión (equity) al invertir en etapas inicial de un desarrollo con un plazo de tiempo por lo regular mayor y por lo mismo con un rendimiento mayor. Cada proyecto en la plataforma es-pecificará el tipo de inversión del que se trata y el interés, garantía y riesgos asociados a cada tipo de proyecto.

Multifamiliar Unifamiliar

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Actualmente Expansive tiene un monto mí-nimo de inversión de $15,000 MXP, sin em-bargo, este monto podrá variar dependien-do de cada proyecto, del monto total y del periodo en el que se pretende levantar la campaña.

No existe un monto máximo a invertir y cier-tos inversionistas pueden decidir invertir el monto total buscado en cierto proyecto. Por lo tanto, una campaña puede fondearse muy rápida y a la vez, otra puede tener una recaudación mucho más lenta. Todo depen-de en el nivel de interés que el proyecto pro-voque en los inversionistas.

Expansive acuerda con el acreditado (quien pide el financiamiento) un monto inicial ob-jetivo, no obstante, el monto alcanzado en la campaña puede resultar menor o mayor al monto objetivo. Si al final de la campaña el monto recaudado es menor al monto “meta”, el acreditado podrá aceptar la cantidad que se levantó por medio de la plataforma y conseguir el restante por medio de otro canal de apoyo financiero. *Es importante afir-mar que una campaña se considera exitosa cuando se consigue por lo menos el 70% del financiamiento para la misma

En caso de que la campaña se quede sustancialmente lejos del monto objetivo y el acre-ditado no desee participar con el monto recaudado, Expansive redistribuirá el 100% de la inversión a nuestros clientes.

Si por lo contrario, el monto es sobre suscrito o se recauda por encima del monto obje-tivo Expansive discutirá con el acreditado la entrada de inversionistas adicionales y que el monto recaudado sea aceptado siendo éste mayor al originalmente planeado.

¿Existe un monto mínimo o máximo de inversión?

¿Qué pasa si el monto de la campaña no es alcanzado?

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La frecuencia de pago de intereses al inversionista depende del tipo de proyecto al cual se invirtió; es decir, los planes de pagos intermedios se estipulan en el informemo de cada pro-yecto. Por lo regular, las distribuciones de rendimiento y capital se hacen al final de cada proyecto. La distribución y pago de intereses y/o ganancia de capital, así como el capital invertido originalmente será transferido a la misma cuenta de la cual surgió la inversión origi-nal. Normalmente esto sucede a los pocos días de que la cuenta concentradora de Expansive reciba los flujos por parte del acreditado.

Las inversiones hechas a través de Expansi-ve son privadas y como tales no están dis-ponibles en un mercado público y por ende no son transferibles. Como resultado, estas inversiones no son fácilmente mercadea-bles, vendibles o líquidas. Cada inversión tiene un periodo de inversión y un “hold pe-riod” o “duración de la inversión” que es el periodo aproximado que los inversionistas tendrán que esperar para poder salir de una inversión o fecha de maduración.

Los periodos de inversión varían de proyec-to en proyecto, pero usualmente son de 1 a 3 años para casos de deuda, y en el caso de conversión pueden ser de 3 a 4 años. Los periodos de inversión se especifican clara-mente en cada proyecto u oportunidad de inversión. Los inversionistas deberán revisar detenidamente cada prospecto de inversión a fin de asegurar que el periodo de inversión esté en línea con sus necesidades como in-versionista.

¿Cómo ganan los inversionistasel rendimiento?

¿Puedo hacer líquidas mis inversiones?

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TOMANOTA

No hay ningún costo para registrarse en la plataforma de Expansive y una vez registrado, no hay costo por revisar nuestras oportunidades de inversión.

Una vez hecha una inversión, se le cargará al inversionista una comisión anual del 1.25% sobre el monto total invertido. Dicha comisión será utilizada para cubrir los gastos operacionales implícitos en la inversión de los clientes de Expansive (ej. legales, administrativos, comunicación etc.).

En inversiones de deuda, Expansive típicamente cobra un fee de servicio en la forma de un “diferencial” de tasa entre la tasa de interés pagada por el acreditado y aquella pagada a los inversionistas. Expansive también genera cargos al acreditado como un fee de originación del crédito y otros cargos típicamente cargados al iniciar un crédito inmobiliario.

En el caso de un posible default, por parte del desarrollador, u otra circuns-tancia especial, algunos fees y cargos pagables por el acreditado podrán ser compartidos entre Expansive y los inversionistas dado que estas situaciones generan pagos que Expansive cubre de primera instancia. Detalles de estos fees y acuerdos entre inversionistas y Expansive podrán ser revisados en el memorándum de inversión. Este tipo de fees normalmente son del 1-2% del total de la inversión y solo serán cargados ante un eventual default del acre-ditado sobre la deuda contraída.

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Los inversionistas recibirán documentos fiscales para cada año calendario en donde hubiese existido una distribución o algún ingreso gravable derivado de una inversión hecha a través de la plataforma de Expansive. Así mismo, Expansive se encargará de hacerles llegar a los inversionistas la documentación fiscal antes del 15 de marzo de cada año.

El desarrollador o acreditado está obligado a retener a los inversionistas (personas físicas sin actividad empresarial) el 20% de los intereses nominales efectivamente pagados por concep-to de ISR (Impuesto sobre la renta).

Obligacionesfiscales

¿Es garantizada la inversión en Expansive?

Hay proyectos de deuda en los cuales se estipula una tasa fija así que el desarrollador quien obtiene el crédito tiene la obligación legal del pago del rendimiento estipulado.

Expansive realiza una cuidadosa selección y evaluación de los proyectos que sube a la la pla-taforma. Es por eso que invirtiendo con Expansive se mitiga - en gran medida - el riesgo que un inversionista corre si invierte en bienes raíces por su cuenta, directamente con un desarro-llador… uno de los muchos beneficios del Crowdfunding Inmobiliario (revisa los beneficios del Crowdfunding Inmobiliario en el siguiente parrafo). Para poder brindar seguridad y certi-dumbre a todos los inversionistas, Expansive realiza lo siguiente:

Los proyectos se seleccionan cui-dadosamente tomando en cuen-ta: la trayectoria y experiencia del desarrollador o despacho de arquitectura (Acreditado), la ubi-cación geográfica, el tipo de in-mueble, el estudio de mercado del proyecto, la viabilidad técnica y la financiera del proyecto.

Cada proyecto es distinto y puede ofrecer una fuente distinta de repa-go y como todo tipo de inversión, a mayor riesgo, mayor será la tasa de intereses. Algunas fuentes de repago son:

- Preventas generadas por el proyec-to

- Pagaré (gravamen sobre el in-mueble)

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Invierte en bienes raíces através de Expansive

Las inversiones inmobiliarias tradicionales involucran altos montos de inversión y oportunida-des limitadas a cierto mercado o región. Expansive permite inversiones desde $15,000 MXP y desde la comodidad de una computadora, tablet o celular.

Esto significa que esta nueva generación de inversionistas tiene la posibilidad de participar en oportunidades que históricamente han estado disponibles únicamente a los grandes inver-sionistas. Con Expansive estarás invirtiendo de forma pasiva – similar al método de invertir en acciones o bonos – y eso significa que no tienes que estar involucrado diario, lidiando con con los pendientes y las complicaciones que implica invertir directamente en un inmueble. Invier-te con Expansive y conéctate a la hora que quieras, desde el lugar que quieras para consultar tu inversión; en un par de clicks tendrás el status de tus intereses y el avance sobre la obra.

Lo que más nos interesa es darle todas las herramientas y la información necesaria a nuestros inversionistas interesados para que con eso puedan tomar la mejor decisión sobre dónde y cómo invertir su dinero. Así que, deuda o equity, Tulum o CDMX, 12 meses o 48 meses, las opciones están listas en nuestra plataforma para tu análisis y selección.

Infórmate con nuestros expertos y confía tus inversiones en nosotros. Rookie o veterano, to-dos pueden ser inversionistas con Expansive porque el momento es ahora y el ahora no se va a quedar esperando.

¡Te esperamos, futuro inversionista!

+52 55 4043 8080 contacto@expansive.mx