innovaciones financieras para el sector agropecuario · ma. una vez consolidada la industria...

INNOvACIONeS FINANCIeRASPARA el SeCTOR AGROPeCuARIO

Esta publicación es un esfuerzo compartido de:

FUNDACIÓN PROFINAv. Sánchez Lima Nº 2600 Edificio Tango, MezanineCasilla 1002Teléfono: (591-2) 2430850, 2430853, 2430854, 2112185Fax (591-2) 2112199www.fundacion-profin.org

COSUDECalle 13 #455 esq. 14 de Septiembre, Obrajes Casilla: 467Teléfono: (591- 2) 2751001 Fax: (591- 2) 2140884www.cosude.org.bo

DANIDAAv. Arce Nº 2799, esq. Cordero Edificio Fortaleza, piso 9P.O. Box 9860Teléfono: (591 – 2) 2432070Fax: (591 – 2) 2433150www.amblapaz.um.dk

Autor Institucional: Fundación PROFINElaborado por:Irina Aliaga Romero

Fotografías:Fundación PROFINAriel DuranbogerMarco Arnez

Diseño y diagramación:Alejandra Valenzuela S.

Impresión:Imprenta Quality SRL

La Paz, Bolivia2010

CONTENIDOPRESENTACIÓN DEL DIRECTORIO ....................................................................................... 5PRESENTACIÓN DE LOS FINANCIADORES ........................................................................... 7SIGLAS .............................................................................................................................. 9INTRODUCCIÓN .............................................................................................................. 111. ANTECEDENTES INSTITUCIONALES DEL PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO .................................................................................................. 13

1.1. Evolución del Programa de Apoyo al Sector Financiero ............................................. 131.1.1. Hitos y fases del Programa ............................................................................. 131.1.2. Objetivos de desarrollo .................................................................................. 141.1.3. Población meta .............................................................................................. 151.1.4 Roles del Programa ......................................................................................... 16

1.2. ANTECEDENTES DE LA FUNDACIÓN PROFIN ........................................................ 171.2.1. Roles de la Fundación PROFIN ........................................................................ 18

2. PRINCIPALES INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR .......... 21 2.1. GARANTÍAS ALTERNATIVAS PARA EL ACCESO A CRÉDITO ...................................... 23

2.1.1. Contratos a futuro (Agricultura por contrato)...................................................... 232.1.2. Activos semovientes y forestales ...................................................................... 282.1.3. Microwarrant ............................................................................................... 31

2.2. PRODUCTOS FINANCIEROS ADECUADOS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR ........... 352.2.1. Microfactoraje para PyMEs del sector productivo .............................................. 352.2.2. Articulación proveedores transformadores ........................................................ 39

2.3. SEGURO AGRÍCOLA Y MICROSEGUROS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR ............. 432.3.1. Mecanismos de seguro agrícola ..................................................................... 43

2.3.2. Microseguro de desgravamen para asociaciones de crédito ............................... 503. INTERVENCIONES DE SOPORTE DE LA INNOVACION FINANCIERA ................................ 53

3.1. FINANCIAMIENTO DE SEGUNDO PISO ................................................................ 533.1.1. FONDOS DE GARANTÍA PARA EL SECTOR PRODUCTIVO ................................ 533.1.2. FONDOS DE CRÉDITO PARA EL SECTOR PRODUCTIVO .................................... 57

3.2. FORTALECIMIENTO DE INSTITUCIONES FINANCIERAS ............................................ 613.2.1. Fortalecimiento institucional............................................................................. 613.2.2 Fortalecimiento del desempeño social ............................................................... 63

3.3. ALIANZAS ESTRATÉGICAS PARA LA PROFUNDIZACION DE SERVICIOS FINANCIEROS ............................................................................................ 68

3.3.1. Mecanismo de funcionamiento ........................................................................ 693.3.2. Resultados principales .................................................................................... 70

3.4. CABILDEO A FAVOR DE LA INNOVACIÓN FINANCIERA PARA EL SECTOR PRODUCTIVO ................................................................................... 73

3.4.1. Mecanismo de funcionamiento ........................................................................ 733.4.2. Resultados principales .................................................................................... 73

4. LECCIONES APRENDIDAS ............................................................................................. 774.1 FACTORES DE ÉXITO .............................................................................................. 774.2 DIFICULTADES ........................................................................................................ 774.3 PERSPECTIVAS FUTURAS ......................................................................................... 78

5INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •

PRESENTACIÓN DEL DIRECTORIOEl documento de sistematización de la experiencia del Programa de Apoyo al Sector Financiero que hoy se presenta, tiene para nosotros una relevancia sustancial, ya que nos permite contar la historia de nuestra institución desde una perspectiva de la evolución del impacto de nuestras actividades a lo largo de 13 años.

Durante este periodo el Programa, en alianza con instituciones de primer piso relevantes, ha sido un actor importante en la promoción del acceso, diversificación e innovación de servicios financieros, para contribuir a mejorar los ingresos y la calidad de vida de los ho-gares más pobres de nuestro país.

En este documento se hace énfasis analítico en la 4ta fase de aplicación del Programa, de-bido a que en ella se han suscitado transformaciones importantes:

A nivel estructura organizativa del Programa, que mudó su naturaleza a la de Fundación;

En su enfoque de intervención e innovación, desarrollando nuevos instrumentos como fondos de garantía, micro seguros, seguro agrícola;

A nivel participación, coordinando con entidades públicas ligadas al desarrollo fi-nanciero/productivo y asociaciones para generar normativa específica.

A nivel cooperación promoviendo la confluencia biagencial de agendas entre COSUDE Y DANIDA.

6 • PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO

A tiempo de agradecer a todos quienes participaron y participan del Programa de Apoyo al Sector Financiero y de la Fundación PROFIN, especialmente las Agencias de Cooperación COSUDE y DANIDA, aliadas indisolubles de este emprendimiento, nos cabe observar con beneplácito el camino avanzado, solamente para entender la magnitud de los retos que aun aguardan a nuestra organización y a la industria de las microfinanzas, sobre todo en lo que se refiere a la cobertura del área rural y del ámbito productivo en nuestro país.

Solo cuando hayamos cumplido con el pequeño productor y cuando la cobertura en servi-cios y productos financieros en el área rural sea masiva, podremos decir misión cumplida.

Álvaro Bazán A.Presidente del Directorio

Fundación PROFIN


Nos es grato presentar la publicación de sistematización del trabajo realizado por la Fundación PROFIN, conscientes de que la industria de las microfinanzas se ha consolida-do en Bolivia, pero todavía queda mucho trabajo por realizar en aras de profundizar los servicios financieros al área rural y principalmente al sector productivo agropecuario.

Muchas veces los productores rurales se ven limitados a incorporar mejoras tecnológicas, realizar inversiones que mejoren su producción y productividad y/o hagan que su labor sea menos fatigosa debido a la falta de recursos financieros, por ejemplo, el productor de papa precisa cada cierto tiempo incorporar semilla de alta calidad y ésta representa una fuerte inyección de recursos. El acceso significa poder contar con los recursos en la canti-dad y en el momento adecuado, en condiciones favorables a la economía de los producto-res rurales.

Las agencias de cooperación tienen como misión el alivio a la pobreza y en el conjunto de variables que afectan a la misma, una de ellas es el acceso a servicios financieros.

La cooperación danesa para el desearrollo (DANIDA) y la Agencia Suiza para el Desarrollo y la Cooperación (COSUDE) financian desde hace varios años a PROFIN para que se desa-rrollen innovaciones financieras que promuevan el mayor acceso a financiamiento reem-bolsable por parte de los pequeños productores y sus organizaciones.

PRESENTACIÓN DE LOS FINANCIADORES


En un principio se apoyó el acceso al crédito y el fortalecimiento de las entidades del siste-ma. Una vez consolidada la industria microfinanciera en el área urbana, se apoyó a que se desarrollen innovaciones para promover el mayor acceso en el área rural y se puede decir que existe una cobertura interesante pero aún sólo en el sector comercial y de servicios.

El acceso a financiamiento por parte de los pequeños productores rurales agropecuarios es todavía muy limitado y se precisa mejorar las condiciones de garantías, el financiamiento de la inversión productiva de mediano y largo plazo y también se debe promover el acceso a servicios de seguros, tanto personales como el seguro agrícola.

PROFIN ha desarrollado tecnologías que pueden dar respuesta parcial a estas demandas y es por esta razón que es importante conocer los resultados alcanzados a la fecha, para promover la gestión de conocimientos y la profundización de las innovaciones financieras.

La presente publicación es un modesto intento de difundir los temas en los que se han trabajado y los resultados alcanzados durante la fase IV.

COSUDE DANIDA


Centro AFIN: Centro Internacional de Apoyo a las Innovaciones Financieras

ANED: Asociación Nacional Ecunémica de Desarrollo

APSA: Programa de Apoyo Programático Sectorial a la Agricultura (APSA)

ASFI: Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero

ASPROLPA: Asociación de Productores de Leche de la Provincia Aroma

BBV: Bolsa Boliviana de Valores

BID: Banco Interamericano de Desarrollo

CAC: Cooperativa de Ahorro y Crédito

CHF: Francos suizos

CIDRE: Centro de Investigación y Desarrollo Rural

CIOEC: Coordinadora de Integración de Organizaciones Económicas Campesinas de Bolivia

COSUDE: Agencia Suiza para el Desarrollo y la Cooperación

COMART: Comunidad de Productores de artesanías para todos

CRECER: Crédito con Educación

SIGLASDANIDA: Agencia Danesa de Cooperación Internacional

DELA: Componente de Desarrollo Económico Local Agropecuario

EFR: Entidad financiera regulada.

EFNR: Entidad financiera no regulada.

FAN: Fundación Amigos de la Naturaleza.

FAUTAPO: Fundación Autapo

FEBOCAC: Federación Boliviana de Cooperativas de Ahorro y Crédito

FIE: Fomento de Iniciativas Económicas

FFODEPRO: Fondo de Fomento al Desarrollo Productivo de Tarija

FFP: Fondo Financiero Privado

FMRA: Fondo de Mitigación de Riesgo Agrícola

FONDECO: Fondo de Desarrollo Comunal

FTR: Fondo de Transferencia de Riesgo

Fundación PROFIN: Fundación para el Desarrollo Productivo y Financiero

IFD: Institución Financiera de Desarrollo

IFI: Institución Financiera


IDEPRO: Instituto para el Desarrollo de la Pequeña Unidad Productiva

IMF: Institución Microfinanciera

MIF: Mandatos de Intermediación Financiera

MyPE: Micro y pequeña empresa

OECAS: Organizaciones económicas campesinas

PASA: Programa de Apoyo a la Seguridad Alimentaria.

PMB: Pro Mujer Bolivia

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Programa de Apoyo al Sector Financiero

PROSUKO: Programa de Suka Kollus

UNAPA: Unión de Aso ciaciones Productivas del Altiplano

SAF: Servicios auxiliares financieros

SEDERA: Servicios para el Desarrollo Rural Agropecuario


El Programa de Apoyo al Sector Financiero desempeña activida-des en Bolivia desde 1997, con el objetivo de promover el desa-rrollo del sector financiero y productivo del país. Actualmente, es un programa bi agencial de la Agencia Suiza para el Desarrollo y la Cooperación (COSUDE) y la Agencia Danesa de Cooperación Internacional (DANIDA). Por mandato de ambas agencias, el Programa de Apoyo al Sector Financiero es administrado por la Fundación PROFIN (Fundación para el Desarrollo Productivo y Financiero), institución creada en el 2006, buscando institucionali-zar la experiencia del programa.

La trayectoria del programa distingue el desempeño de cuatro fases de trabajo, a lo largo de más de 13 años de vigencia. En el presente, se está ejecutando la fase 4, iniciada en diciembre de 2005 y con cierre parcial en julio de 2010 en relación al mandato de COSUDE, y diciembre de 2010, respecto al mandato de DANIDA.

El presente documento busca comunicar los aprendizajes y las ex-periencias del Programa de Apoyo al Sector Financiero, enfocán-dose de manera particular en la fase 4, que es una fase represen-tativa de la evolución alcanzada por el programa. En este sentido, el documento presenta una sistematización de las principales te-máticas de intervención de la fase 4 del programa, los resultados alcanzados y las lecciones aprendidas.

INTRODUCCIÓNLa metodología de la sistematización combina la revisión docu-mental con entrevistas en profundidad con los actores involucra-dos. En una primera instancia se ejecutó la revisión, análisis y or-denamiento temático de los documentos generados a lo largo de la fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero, incluyendo convenios, contratos, planes, informes, sistematizaciones y presen-taciones. Posteriormente, se sostuvieron entrevistas y reuniones con los gerentes y técnicos de la Fundación PROFIN, así como, con el personal de las instituciones financieras apoyadas en la fase 4 del programa.

El documento está organizado en cuatro capítulos. El primero pre-senta los antecedentes institucionales del Programa de Apoyo al Sector Financiero y la Fundación PROFIN. El segundo capítulo contiene la sistematización temática de las innovaciones financie-ras para el sector productivo desarrolladas a lo largo de la fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero. Por su parte, el capí-tulo tercero presenta la sistematización temática de las interven-ciones de soporte a la innovación financiera desarrolladas durante la fase 4. Para cada temática, se esquematizan los mecanismos de funcionamiento y los resultados logrados. Finalmente, el capítulo cuarto presenta las lecciones aprendidas.


1.1. EVOLUCIóN DEL PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO1.1.1. Hitos y fases del Programa

El Programa de Apoyo al Sector Financiero distingue una trayec-toria de 13 años de trabajo en Bolivia y el mérito de haber logra-do su institucionalización a través de la creación de la Fundación PROFIN. Inició actividades en 1997 como parte de los programas de colaboración a Bolivia de la Agencia Suiza para el Desarrollo y la Cooperación (COSUDE). A fines del 2005, se transformó en un pro-grama biagencial, financiado por COSUDE y DANIDA (Agencia Danesa de Cooperación Internacional). En diciembre de 2006, se constituye la Fundación PROFIN rescatando la experiencia y el aprendizaje previo del Programa de Apoyo al Sector Financiero. A partir de entonces, por mandato de COSUDE y DANIDA, el Programa de Apoyo al Sector Financiero pasa a ser administrado por la Fundación PROFIN.

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Fases de Trabajo

Fase Periodo Financiador

1 enero 1997 - diciembre 1999 COSUDE2 enero 2000 – enero 2003 COSUDE3 febrero 2003 - diciembre 2005 COSUDE4 diciembre 2005 - diciembre de 2010 COSUDE, DANIDA

CHF = Francos Suizos / Fuente: Fundación PROFIN.

ANTECEDENTES INSTITUCIONALES DEL PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO

1.


1.1.2. Objetivos de desarrolloEl Programa de Apoyo al Sector Financiero tiene como propósito central promover la profundización de los servicios financieros, principalmente en las zonas rurales de Bolivia. La profundización financiera involucra, por un lado, la ampliación de la cobertura geográfica de los servicios financieros ofrecidos y, por otro lado, la diversificación de los servicios financieros que incluya una oferta variada no sólo de servicios de crédito, sino también de servicios de ahorro, servicios auxiliares financieros y servicios de seguro. Dicho propósito se ha mantenido en el tiempo, aunque con va-riaciones en la forma de abordaje. En las primeras tres fases del programa, el propósito está fuertemente asociado con el fortaleci-miento del sector microfinanciero (lógica de desarrollo financiero), característica que está en línea con las necesidades coyunturales de desarrollo del sistema financiero boliviano.

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Objetivos de desarrollo por Fase de Trabajo

FASE 1Ampliar, de manera sostenible, el acceso de los grupos de población desfavorecidos en zonas rurales y pequeñas ciudades a los servicios fi-nancieros formales. De esta forma se quiere contribuir indirectamente al desarrollo del sector privado boliviano, la creación de puestos de trabajo y el aumento de los ingresos.

FASE 2Por medio de instituciones microfinancieras viables y transparentes, contri-buir a que la micro y pequeña empresa y los individuos, hombres y muje-res de zonas rurales, con potencial económico, satisfagan su demanda de servicios financieros diversificados.

FASE 3Contribuir a que las micro y pequeñas empresas y hogares pobres, espe-cialmente de áreas rurales, satisfagan oportuna y permanentemente sus necesidades de servicios financieros diversificados, por medio de institu-ciones microfinancieras viables, transparentes y orientadas a esa deman-da”.

FASE 4Promover procesos de innovación financiera y ajustes en la normativa, para facilitar el acceso a servicios financieros diversificados, orientados con preferencia a los actores de las cadenas productivas, principalmente del eslabón primario y en el ámbito rural, a través de instituciones finan-cieras sostenibles y socialmente responsables.

Desarrollar servicios financieros rurales innovadores, apropiados y acce-sibles para los (las) productores y familias rurales, OECAS, MyPEs, contri-buyendo a fortalecer sus iniciativas económicas.


A partir de la fase 4, el propósito de desarrollo está vinculado con la innovación financiera para el sector productivo (lógica com-binada de desarrollo financiero - productivo). Es decir, se busca que el desarrollo del sector financiero incida en el desarrollo del sector productivo. Dicho cambio de lógica obedece a la decisión de concentrar el apoyo del programa en las áreas deficitarias del desarrollo del sistema financiero boliviano, como es la prestación de servicios financieros al sector productivo. Asimismo, considera el alineamiento con las políticas gubernamentales que priorizan el apoyo al sector productivo.

Asimismo, a partir de la fase 4, se desarrolla un enfoque de deman-da en el diseño de innovaciones financieras que fomenta el acer-camiento a los productores, el conocimiento de sus características económica productivas y la recopilación de sus demandas, para determinar el tipo de innovación financiera más adecuada para responder a sus necesidades.

1.1.3. Población meta

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Beneficiarios finales por Fase de Trabajo

FASE 1Población pobre y desfavorecida de Bolivia

FASE 2Pequeños y microempresarios, familias rurales y asalariados

FASE 3Pequeños empresarios y hogares situados en zonas econcómicamente marginadas del país

FASE 4Actores de las cadenas productivas, preferentemente los peqeuños produc-tores campesinos y micro y pequeñas empresas urbanas y rurales

En términos de población meta, el Programa de Apoyo al Sector Financiero ha ido centralizando su apoyo en el sector productivo excluido del acceso a servicios financieros adecuados. En las tres primeras fases del programa, la población objetivo tiene una con-notación amplia, incluyendo a toda la población excluida del acce-so a servicios financieros, sin distinción de hogares y actividades económicas. A partir de la fase 4, la población meta del programa se concentra en el sector productivo, con énfasis en el apoyo a los actores de las cadenas productivas, principalmente del eslabón primario y en el ámbito rural. Dicho cambio representa una transi-ción nítida del Programa de Apoyo al Sector Financiero desde una racionalidad financiera amplia hacia una racionalidad financiera que incluye y prioriza lo productivo.


1.1.4 Roles del Programa

El Programa de Apoyo al Sector Financiero ha ampliado su ám-bito de intervención desde un rol netamente financiero hacia un rol integral que combina el apoyo financiero, la asistencia técnica, la administración de programas y la articulación de la innovación financiera con servicios no financieros. PROFIN nace con un rol asignador de recursos financieros de fuentes cooperantes hacia instituciones microfinancieras.

Con la evolución del programa y el fortalecimiento de sus capaci-dades, PROFIN adquiere también un rol técnico en el diseño de in-novaciones financieras, que son implementadas a través de institu-ciones financieras y, más recientemente, por medio de asociaciones de productores. Asimismo, el programa adquiere la experiencia y credibilidad necesarias para administrar programas de agencias de cooperación internacional que canalizan recursos para el apoyo de la innovación financiera. Por otra parte, a partir de la fase 4, PROFIN incorpora en su mandato la articulación de las innovacio-nes financieras con servicios no financieros, a fin de asegurar que la clientela meta reciba un apoyo de carácter integral.

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Roles por Fase de Trabajo

FASE 1Rol financiero

FASE 2Rol financiero, rol técnico, rol administrativo

FASE 3Rol financiero y rol técnico, rol administrativo

FASE 4Rol financiero, rol técnico, rol administrativo, rol articulador


1.2. ANTECEDENTES DE LA FUNDACIóN PROFIN

Fundación PROFIN: Objetivos sociales derivados de la Misión

Objetivo de Alcance: Llegar a los micro, pequeños y me-dianos productores del sector rural y urbano como clientela meta.

Objetivo de Satisfacción de Necesidades: Desarrollar, promover y facilitar procesos de innovación financiera, ar-ticulados con servicios no financieros, en cooperación con instituciones públicas y privada.

Objetivo de Cambio: Contribuir a que la clientela meta ac-ceda a servicios financieros integrales, equitativos y adecua-dos para la mejora de su producción, ingresos y condiciones de vida.

Los indicadores definidos para el monitoreo del alcance de los ob-jetivos sociales de la Fundación PROFIN se especifican a continua-ción.

Fundación PROFIN: Indicadores para el monitoreo de objetivos sociales

Objetivos sociales Indicadores

Alcance de clientela meta

Cobertura en el sector productivo Cobertura rural

Satisfacción de Necesidades

Innovaciones financieras desarrolladas Articulación con servicios no financieros

Cambio en la clientela meta

Incremento de ingresos y empleo de los productores


1.2.1. Roles de la Fundación PROFIN

La innovación financiera para el sector productivo es la función central de la Fundación PROFIN. Involucra el cumplimiento de roles técnicos, financieros y administrativos en relación a los si-guientes ámbitos: desarrollo de innovaciones financieras, admi-nistración de programas, articulación e incidencia, financiamiento de segundo piso y servicios de consultoría. Todos estos roles han sido construidos en base a la experiencia previa del Programa de Apoyo al Sector Financiero.

Fundación PROFIN: Ámbitos de trabajo

Roles Ámbitos de trabajo

Desarrollo de innovaciones financieras Técnico

Administración y ejecución de programas Administrativo

Servicios de consultoría Técnico

Financiamiento de segundo piso Financiero

Articulación e incidencia Técnico

1.2.1.1 deSARROllO de INNOvACIONeS FINANCIeRASRol técnico que comprende el diseño de innovaciones financieras y su implementación piloto a través de proveedores de servicios financieros; a transformación de la innovación en un bien público a través de la sistematización y difusión de las experiencias y lec-ciones y la asistencia técnica en la etapa de masificación.

1.2.1.2 AdMINISTRACIÓN de PROGRAMAS de deSARROllO Rol administrativo que comprende la gestión estratégica y opera-tiva de programas de agencias de cooperación internacional, en

campos relativos a la innovación financiera. La agencia cooperan-te otorga a la Fundación el mandato de administración del pro-grama y los recursos financieros para su ejecución. Por su parte, la Fundación se encarga de canalizar los recursos/subsidios de la agencia a los fines del programa y de la rendición de cuentas sobre el uso de los fondos. El siguiente cuadro presenta el detalle de los programas que han sido administrados por la Fundación PROFIN.

A partir de la experiencia adquirida con los programas citados, la Fundación PROFIN está transitando hacia la administración de programas de desarrollo regional, bajo el enfoque participativo presentado en el siguiente esquema:

Administración de Programas de desarrollo Regional

FINANCIADORES

EJECUTORES

BENEFICIARIOS

• Prioriza área geográfica.• Financiamiento a actividades de desarrollo

integral que contribujan a la generación de empleo y reducción de la pobreza.

•E jecuta el proyecto.• Proporciona información para monitoreo y

seguimiento.

• Definen demanda•P articipan en la ejecución - Control social• Proporcionan información para la evaluación de

impacto.

• Gestión del programa.• Preinversión - evaluación - inversión de proyec-

tos productivos ntegrales /sondeo de mercado.• Evaluación de ejecutores / Monitoreo y

seguimiento.•I nnovación financiera / Desarrollo de habili-

dades.•M edición de impacto / Desempeño social

Fuente: Fundación PROFIN.


Fundación PROFIN: Administración de Programas

Programas Objetivo general Financiador

Programa de Apoyo al Sector Financiero (PROFIN): Fase 4

Promover procesos de innovación financiera y ajustes en la normativa, para facilitar el acceso a servicios financieros diversificados, con preferencia a los actores de las cadenas produc tivas, principalmente del eslabón primario y a nivel local, a través de instituciones financieras sostenibles y socialmente responsables

COSUDE y DANIDA

Programa de Mandatos de Intermediación Financiera e innovaciones complementarias (MIF)

Contribuir al incremento del acceso a servicios financieros integrales por parte de poblaciones rurales y peri urbanas de Bolivia.

BID/ FOMIN, COSUDE-DANIDA/PROFIN

Proyecto: El Seguro como instrumento integral para la gestión del Riesgo Agrícola del Programa de Reducción de Riesgos de Desastres (PRRD)

Fortalecer conocimientos tradicionales de los productores de la zona y facilitarles nuevas herramientas y técnicas financieras y no financieras de prevención y mitigación de riesgos agrícolas para encontrarse mejor preparados ante cualquier siniestro.

COSUDE



Fundación PROFIN: Servicios de Consultoría y Clientes

Consultorías Temáticas Clientes

Consultoría en innovación financiera

Garantías alternativas para el acceso del pequeño productor a créditoProductos financieros adecuados para el pequeño productor

PROMIFIN/Nicaragua, Prefectura de Tarija

Consultoría en temáticas de soporte de la innovación financiera

Desempeño Social de instituciones microfinancierasFondos de Financiamiento de segundo pisoFortalecimiento de productores

IFD Diaconia-FRIF, IFD Pro Mujer Bolivia, IFD Crecer, FAUTAPO, Prefectura de Tarija, DANIDA, FAM, Swiss-Contact, CORLAP

1.2.1.3 FINANCIAMIeNTO de SeGuNdO PISOLa Fundación ROFIN otorga financiamiento de segundo piso para cartera destinda al sector productivo con aplicación de innovación financiera, en base a recurss de agencias de cooperación interna-cional otrogados en administración. Dicho rol involucra también el diseño de los fondos de financiamiento, la operación de los fondos, el seguimiento del desempeño de la cartera de crédito colocada y la introducción de innovaciones inancieras en alianza con institu-ciones financieras.

1.2.1.3 ARTICulACIÓN e INCIdeNCIA Rol de facilitación de procesos de apoyo integral al pequeño pro-ductor, articulando los servicios financieros y los no financieros, entre entidades especializadas, respondiendo a las necesidades de los productores desde diferentes áreas. Involucra también la inci-dencia ante actores públicos y privados, con el fin de facilitar el acceso a servicios financieros y la utilización de las mejores prácti-cas. El enfoque de trabajo incorpora herramientas que permitan un análisis integral de la problemática y necesidades de los producto-res, con el fin de fortalecer su actividad generadora de ingresos, a partir de la generación de sinergias, oportunidades, complementa-riedades, que puedan surgir desde la acción conjunta de las insti-tuciones.

1.3.4.4 SeRvICIOS de CONSulTORÍA Rol técnico que pone a disposición del público en general el cono-cimiento especializado de la Fundación PROFIN en el desarrollo de innovaciones financieras e intervenciones de soporte a los pro-cesos de innovación.


INTERVENCIONES DE SOPORTE DEL PROCESO DE INNOVACIóN FINANCIERALos procesos de innovación financiera son acompañados con inter-venciones de soporte o acciones de apoyo, que facilitan el desarro-llo de las innovaciones y establecen las condiciones para su soste-nibilidad. Las intervenciones de soporte se realizan en tres niveles: nivel institucional (nivel micro), nivel sectorial (nivel meso) y nivel normativo (nivel macro),

• En el nivel micro, las acciones van dirigidas a apoyar a las instituciones financieras y a los productores individuales y asociados.

• En el nivel meso, las actividades están direccionadas al apo-yo de servicios e infraestructura para el sector financiero y el sector productivo.

• En el nivel macro, se apoya el desarrollo de normativa y po-líticas públicas, que generen un marco regulatorio propicio.

Roles de PROFIN por fases del proceso de innovación financieraDiagnóstico:Establece mecanismos participativos con la clientela meta para la detección de necesidades de servicios financieros.

Diseño:Diseña las innovaciones financieras en función a las demandas identificadas.Articula la innovación financiera con servicios no financieros.Socializa el diseño con instituciones financieras y clientes meta, para la retroalimentación y ajustes.

Pilotaje:Apoya técnica y financieramente a las instituciones financieras y asociaciones de productores para el pilotaje de la innovación financiera.Ejecuta el pilotaje, cuando no existe la oferta financiera dispo-nible.

Sistematización:Evalúa los resultados operacionales de las innovaciones y sus efectos en la clientela meta, y el potencial de masificación.

Difusión:Difunde la experiencia, transformando la innovación en un bien público para adaptación y masificación.

Masificación: Estimula el interés de IFIs para la réplica y expansión de las innovaciones.

PRINCIPALES INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR

2.


Estimula el interés de asociaciones de productores para operar innovaciones que no requieran de intermediarias financieras.Asiste técnicamente a ambos, para que asimilen y ejecuten la innovación.

Programa de Apoyo al Sector Financiero: Vinculación entre líneas de acción y prodeso de innovación financiera


2.1. GARANTÍAS ALTERNATIVAS PARA EL ACCESO A CRÉDITO Una de las principales barreras referidas al acceso a crédito de los pequeños productores es su limitada disponibilidad de garantías que puedan avalar sus demandas de financiamiento. Las garantías alternativas son instrumentos financieros que buscan posibilitar el acceso a crédito y financiamiento por parte de productores rurales que carecen de las garantías o colaterales tradicionalmente reque-ridos por las instituciones financieras.

PROFIN ha promovido el desarrollo de innovaciones financieras en garantías alternativas para el acceso al crédito, que faciliten y amplíen el acceso de los pequeños productores rurales a préstamos de instituciones financieras que les permitan desempeñar sus acti-vidades productivas.

2.1.1. CONTRATOS A FuTuRO (AGRICulTuRA POR CONTRATO)

La agricultura por contrato es un acuerdo entre productores agrí-colas y empresas de transformación y/o comercialización, para la producción y abastecimiento de productos agrícolas de entrega fu-tura. Dicho acuerdo se formaliza mediante un instrumento legal

denominado contrato de compra y venta a futuro o contrato a fu-turo, en el cual se resalta la voluntad de la empresa para la compra futura de la producción, antes de que sea cosechada o esté lista para su venta, y la voluntad del productor de proveer los produc-tos requeridos por la empresa en las condiciones pactadas1.

2.1.1.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOLa aplicación de los contratos a futuro como garantías alternativas para el acceso al crédito, involucra la participación de los actores descritos a continuación:

Empresa Contratante: Empresa agroindustrial, transformadora o comercializadora, que por medio del contrato a futuro se compro-mete a la compra futura de los productos de los contratistas, sujeta al cumplimiento de las condiciones pactadas.

Productor Contratista: Productores agrícolas o acopiadores, indivi-duales o asociados, que por medio del contrato a futuro se com-prometen a la venta futura de productos a la empresa contratante, sujeta al cumpliendo de las condiciones pre establecidas en dicho contrato.

1 Véase: Contratos de Compra y Venta a Futuro. Diplomado en Administración de Entidades de Microfinanciamiento. IBEE-UCB. La Paz, Bolivia.


Institución prestamista: Institución financiera que acepta como ga-rantía o colateral el contrato de compra y venta a futuro para otor-gar créditos a la parte contratista, a partir de un convenio esta-blecido con la parte contratante. Dicho convenio establece que la empresa contratante descontará del pago acordado con el contra-tista por la venta de productos, el monto adeudado a la institución financiera y lo entregará directamente a la misma.

Para que los contratos a futuro sean aceptados como garantías de un crédito, previamente debe existir un convenio o acuerdo en-tre la institución prestamista y la empresa contratante. Dicho re-lacionamiento establece la aceptación de la empresa contratante de fungir como agente de retención del crédito adeudado por el productor contratista, como compromiso que respalda el pago del crédito. De esta manera, la empresa contratante se compromete a descontar del pago por la venta de los productos entregados por los productores contratistas, el importe adeudado a la institución

prestamista, para posteriormente entregarlo directamente a la ins-titución prestamista. De esta manera, no existe un riesgo de inco-brabilidad por parte de la institución prestamista.

Las modalidades de operación de los créditos garantizados por contratos a futuro, que han sido promovidas por PROFIN, son es-quematizadas a continuación:

Co-financiamiento de la producción, entre la institución prestamista y la empresa contratante: En ésta modalidad la empresa contra-tante financia el capital de operaciones del productor contratista, cuando se inicia la fase productiva. El financiamiento de las in-versiones necesarias en maquinaria, terrenos y otros activos pro-ductivos queda a cargo de la institución financiera. Dentro de este marco, ambas instituciones llegan a un acuerdo para cofinanciar la producción. La razón de mantener el crédito para capital de opera-ciones en manos de la empresa transformadora, es para que ésta se encargue de la supervisión de los cultivos.

Financiamiento total por parte de la institución prestamista: Bajo esta modalidad, la institución financiera es la responsable de finan-ciar tanto el capital de operaciones como el capital de inversiones del productor contratista, aceptando como garantía o colateral el contrato de compra y venta a futuro. La empresa contratante no fi-nancia al productor, aunque sí puede brindar asistencia técnica. La empresa contratante actúa como agente de retención de las deudas contraídas por el productor contratistas, descontando del pago por la venta de productos el monto adeudado a la institución presta-mista.


Programa de Apoyo al Sector Financiero: Crédito garantizado por contrato a futuro - Modalidad de financiamiento total por parte de institución

financiera

PROFIN ha promovido que las instituciones microfinancieras uti-licen los contratos de compra y venta a futuro como una garantía alternativa o colateral para el financiamiento de los pequeños pro-ductores. Para ello ha brindado apoyo técnico y financiero con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico, Diseño y Pilotaje de las garantías crediticias en contratos de com-pra y venta a futuro.

Apoyo financiero: Financiamiento para la colocación de micro-créditos garantizados por contratos de compra y venta a futuro, a través de préstamos de segundo piso o fondos de garantía.

Adicionalmente, PROFIN ha financiado la ejecución de un estudio sobre los contratos de venta a futuro como alternativa de financia-miento para el pequeño productor, con el objetivo de contar con un documento de trabajo a disposición de las instituciones micro-financieras y público interesado.


2.1.1.2 ReSulTAdOS PRINCIPAleS

a) Garantía alternativa en contrato a futuro de sésamo y frejol: caso FONDECOInnovación financiera implementada por la IFD FONDECO en la región de Guarayos del departamento de Santa Cruz, con el apoyo técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero. El producto opera a partir de una alianza estratégica entre FONDECO y la empresa acopiadora y exportadora LACTO Internacional, por medio de la cual, la IFD otorga créditos a los productores de sé-samo y frejol miembros de la APPARIB (Asociación de Pequeños Productores “Amazonas Río Blanco”), aceptando como garantía el contrato de compra y venta a futuro establecido entre dicha aso-ciación y LATCO.

Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de sésamo y frejol

Institución implementadora IFD FONDECO

Modalidad Financiamiento total por parte de la institución prestamista

Partes del Contrato Futuro Contratante: LATCO Contratista: APPARIB

Beneficiarios Productores de sésamo y frejol

Apoyo técnico y financiero PROFIN

Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero

Cartera acumulada $us 36.714

Clientes rurales 71

Municipios rurales Asunción de Guarayos

Articulación con servicios no financieros LACTO: asistencia técnica y semillas

b) Garantía alternativa en contrato a futuro de yuca: Caso FONDECOInnovación financiera introducida por la IFD FONDECO en la pro-vincia Ichilo del departamento de Santa Cruz, con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto opera a partir de un conve-nio establecido entre FONDECO y la Planta Procesadora de Yuca BRASILIS, FONDECO otorgó créditos para capital de operacio-nes y capital de inversión a los productores asociados a ASOPRIS (Asociación de Productores de Yuca de las Provincias Ichilo y Sara), aceptando como garantía el contrato de compra y venta a futuro establecido entre dicha asociación y BRASILIS.

Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de yuca


Modalidad Financiamiento total de la institución financiera

Partes del Contrato Futuro Contratante: BRASILIS, Contratista: ASOPRIS

Beneficiarios Productores de yuca




Clientes rurales 22 clientes

Municipios rurales San Carlos, Buena Vista


c) Garantía alternativa en contrato a futuro de café: caso FONDECOInnovación financiera implementada por la IFD FONDECO en el municipio de San Ignacio de Velasco del departamento de Santa Cruz, contando el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El pro-ducto opera a partir de la decisión de FONDECO de otorgar un préstamo a la Asociación de Productores de Café MINGA, para el acopio y la exportación de café orgánico a Alemania, aceptado como garantía los contratos de compra y venta a futuro estableci-dos entre dicha asociación y los importadores del producto.

Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de café



Partes del Contrato Futuro

Contratante: Importador , Contratista: MINGA

Beneficiarios Productores de café




Clientes rurales 183 clientes

Municipios rurales San Ignacio de Velasco

Articulación con servicios no financieros

MINGA: apoyo comercial para la exportación de café


d) Garantía alternativa en contrato a futuro de madera: caso IDEPROInnovación financiera operada por la IFD IDEPRO en la región de la Gran Chiquitanía del departamento de Santa Cruz, con-tando con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto funciona a partir de un convenio establecido entre IDEPRO y las Organizaciones Forestales Comunales (OFC) de la zona, por me-dio del cual, la IFD brinda créditos a los miembros de las OFC, aceptando como garantía los contratos a futuro establecidos con los aserraderos privados compradores de madera.

Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de madera

Institución implementadora IFD IDEPRO


Partes del Contrato Futuro

Contratantes: Aserradero, Contratistas: OFC

Beneficiarios OFC - Organizaciones Forestales. Comunales




Clientes rurales 54

Municipios rurales Asunción de Guarayos

2.1.2. ACTIvOS SeMOvIeNTeS Y FOReSTAleS

Los activos semovientes son los animales en producción económi-ca, en definitiva, lo que son las cabezas de ganado (vacas lecheras, reproductores y bueyes, etc.). Por su parte, los activos forestales son los árboles plantados como resultado de procesos de reforesta-ción privada y, por las concesiones forestales en bosques.

2.1.2.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOLa aplicación de los activos semovientes y activos forestales como garantías alternativas para el acceso al crédito, involucra la inter-vención de los siguientes actores:


Institución prestamista: Institución financiera no regulada o asocia-ción de productores que otorga crédito aceptando como garantía prendaria sin desplazamiento, los activos semovientes activos fo-restales del prestatario.

Prestatarios: Productores rurales, individuales o asociados, propie-tarios de activos semovientes y/o forestales, que otorgan dichos bienes como garantía para el acceso a crédito.

Oficinas de registro de activos: Instancias que registran la propie-dad de los activos semovientes y activos forestales, e inscriben los gravámenes o la limitación de dominio de los activos dados en garantía.

Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Garantias semovientes y forestales

Los créditos garantizados por activos semovientes o activos fores-tales, operan bajo el siguiente mecanismo de funcionamiento:

• El productor interesado en solicitar crédito, realiza el regis-tro de sus activos semovientes o activos forestales en las ofi-cinas de registro autorizadas.

• Las oficinas de registro genera la documentación que certi-fica el derecho propietario sobre los activos semovientes o forestales.

• La documentación es presentada por el productor a la ins-titución financiera, para que sea considerada como garantía para el crédito solicitado.



a) Garantía alternativa en activos semovientes: caso CIDRE Innovación financiera implementada por la IFD CIDRE en el área rural de departamento de Cochabamba, contando con el apoyo técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero. El producto opera en base a la decisión de CIDRE de otorgar cré-ditos a los productores de leche asociados, aceptando como ga-rantía prendaria sin desplazamiento, los activos semovientes de-clarados en propiedad, de acuerdo a los registros emitidos por las Asociaciones de Productores Lecheros.

Innovación financiera: Garantía alternativa en activos semovientes

Institución implementadora IFD CIDRE

Oficina de registro de activos Asociaciones de productores de leche

Beneficiarios Productores de leche


b) Garantía alternativa en activos forestales: caso CIDRE Innovación financiera implementada por la IFD CIDRE, en áreas rurales del departamento de Cochabamba, contando con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto funciona en base a la decisión de CIDRE de otorgar créditos a pequeños producto-res rurales, propietarios individuales y colectivos de plantaciones forestales, aceptando como garantía prendaria los activos fores-tales declarados en propiedad, de acuerdo a la certificación de la Superintendencia Forestal.

• La institución financiera aprueba la garantía y otorga el cré-dito. Posteriormente, realiza el registro público o inscrip-ción del contrato de préstamo que establece el gravamen del ganado o plantaciones forestales; ante las mismas ins-tancias que administran el registro, aspecto que facilita el seguimiento a las transferencias o utilización de los bienes gravados.

PROFIN ha promovido el uso de los activos semovientes y fores-tales como garantías prendarias sin desplazamiento para el finan-ciamiento de los productores agropecuarios. Para ello ha brindado apoyo técnico y financiero a instituciones microfinancieras y aso-ciaciones de productores con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico, Diseño y Pilotaje de las garantías forestales y semovientes.

Apoyo financiero: Financiamiento para la colocación de micro-créditos con garantía prendaria en activos forestales o semovien-tes, a través de préstamos de segundo piso o fondos de garantía.

Adicionalmente, se ha brindado apoyo financiero para lo ge-neración de los siguientes productos: 1) Sistema de Catastro de Plantaciones Forestales del Departamento de Cochabamba, ope-rado por la IFD CIDRE, 2) Consultoría sobre: Bases Legales de los registros forestales y constitución de gravámenes sobre títulos ex-tendidos por la Superintendencia Forestal.


Innovación financiera: Garantía alternativa en activos forestales

Institución implementadora IFD CIDREOficina de registro de activos Superintendencia Forestal

Beneficiarios Propietarios individuales y colectivos de plantaciones forestales


c) Garantía alternativa en activos semovientes: caso FONDECOInnovación financiera implementada por la IFD FONDECO en el municipio de Monteagudo del Departamento de Chuquisaca, con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. Forma parte de un pro-ducto de microcrédito ganadero implementado para dar respuesta a los productores pecuarios que no cuentan con garantías tradi-cionales. El crédito se instrumenta con un contrato de prenda de bovinos, debidamente protocolizado con su registro en la Oficina de Derechos Reales, el registro de marca emitido por la policía de la zona y el certificado de vacunación otorgado por el SENASAG.

Innovación financiera: Garantía alternativa en activos semovientes

Institución implementadora IFD FONDECOOficina de registro de activos Oficina de Derechos Reales

Beneficiarios Productores pecuarios Apoyo técnico y financiero PROFIN


Cartera acumulada $us 45.000Cobertura en clientes rurales 18 clientesCobertura en municipios rurales Monteagudo

2.1.3. MICROWARRANT

En el caso de productos no perecederos, los recibos de almacena-miento del producto, en depósitos aprobados por la institución prestamista, actúan como una garantía para el financiamiento de los productores propietarios. El crédito garantizado con recibos de almacenamiento mantiene el concepto tradicional de un crédito prendario, cuya fuente de repago es la venta futura del producto mantenido en depósito2.

2.1.3.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOEn el microcrédito garantizado por microwarrant o recibos de al-macenamiento participan los siguientes actores:

Institución prestamista: Institución microfinanciera que evalúa y aprueba el financiamiento bajo la modalidad del microwarrant. Es responsable de verificar la inamovilidad de los productos agríco-las depositados en garantía durante el plazo estipulado, y de au-torizar su liberación o venta con fines de cancelación del crédito adeudado.

Planta de almacenamiento: Centro de almacenamiento autorizado por la institución prestamista, cuyo rol fundamental es el depósito y custodia de los productos agrícolas otorgados en garantía por los clientes prestatarios. También puede brindar servicios de benefi-ciado del producto (secado y procesado). En algunos casos, tam-bién se encarga de la comercialización de los productos almacena-dos, y de la venta de los mismos, actúa como agente de retención de los pagos adeudados a la institución prestamista.

2 La fuente de información teórica del capítulo es: El microwarrant: Sistematización de las experiencias en el financiamiento de arroz. Milton López Aparacio. Programa de Apoyo al Sector Financiero. La Paz, Bolivia. 2007


Cliente prestatario: Productores agrícolas, individuales o asocia-dos, que acceden a crédito de la institución prestamista brindan-do como garantía prendaria con desplazamiento o colateral, los productos agrícolas depositados en la planta de almacenamiento autorizada.

Las modalidades de intervención que han sido promovidas por PROFIN son descritas a continuación:

Microwarrant administrado por la institución prestamista: Es la mo-dalidad más segura desde el punto de vista del control de la mer-cadería depositada en garantía prendaria, ya que el control sobre

la mercadería en prenda que garantizan los créditos, lo ejerce en su totalidad la entidad prestamista.

Microwarrant de doble candado: En ésta modalidad la planta de almacenamiento tiene dos candados, una a cargo del cliente pres-tatario y la otra a cargo de la institución prestamista. De esta ma-nera se reduce el riesgo de disposición discrecional de la prenda.

Microwarrant triple candado: En ésta modalidad se incorpora como tercer actor propietario de un candado, a la institución que facilita los ambientes de la planta de almacenamiento.

Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Microwarrant en alianza con almacén especializado


Microwarrant en alianza con almacén espe cializado: Esta modali-dad opera bajo una alianza estratégica entre la entidad prestamista y una planta de almacenamiento especializada (ingenio, almacén, etc.). Cuando los productos son depositados en dicha planta, ésta emite un documento de constancia de recepción y conformidad (bono de prenda) que permite al productor solicitar un crédito de la entidad financiera.

PROFIN ha promovido el microcrédito garantizado por recibos de almacenamiento o microwarrant, para su aplicación en el financia-miento del pequeño productor agrícola. En este sentido, ha brinda-do apoyo técnico y financiero a instituciones microfinancieras con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico, Diseño y Pilotaje del microwarrant.

Apoyo financiero: Financiamiento de segundo piso para cartera de créditos con garantía microwarrant. .


a) Microcrédito garantizado por microwarrant de arroz: caso FONDECOInnovación financiera implementada por la IFD FONDECO, en las agencias de Yapacaní y Guarayos del departamento de Santa Cruz, contando con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El produc-to funciona a partir de alianzas estratégicas entre FONDECO y los ingenios arroceros de la zona, que posibilitan operaciones credi-ticias con los productores de arroz, garantizadas por el grano de arroz depositado en las plantas de almacenamiento de los ingenios.

Microcrédito garantizado por microwarrant de arroz


Modalidades de microwarrant Alianzas estratégicas con actores especializados

Plantas de almacenamiento 6 Ingenios arroceros

Beneficiarios Productores de arroz


Resultados de la Fase 4

Cartera acumulada $us 1.154.495

Cobertura en clientes rurales 126 productores

Cobertura en municipios rurales Yapacani, Asunción de Guarayos

b) Microcrédito garantizado por microwarrant de maíz: caso FONDECOInnovación financiera introducida por la IFD FONDECO a tra-vés de las agencias Monteagudo (Chuquisaca) y Mineros (Santa Cruz), con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. En Mineros el producto funciona bajo la modalidad de alianza estratégica


con actor especializado, establecida entre FONDECO y la Unidad Beneficiadora de Semillas de Warnes (UBS-Warnes) para el alma-cenamiento de las semillas de maíz y certificación de los propieta-rios, que permitan constituir las garantías prendarias para el ac-ceso a créditos. Por su parte, en Monteagudo el producto opera a partir de un microwarrant de doble candado establecido entre FONDECO y la Asociación de Productores de Semilla Artesanal de Monteagudo (APROSAM), para posibilitar que los producto-res de maíz asociados a dicha organización accedan a créditos de FONDECO brindando como garantía las semillas depositadas en la planta de almacenamiento de APROSAM.

Innovación Financiera: Microcrédito garantizado por microwarrant de maíz


Modalidades de microwarrant Alianza estratégica con actor especializado

Plantas de almacenamiento APROSAN y UBS

Beneficiarios Productores de maíz


Resultados de Fase


Cobertura en clientes rurales 67

Cobertura en municipios rurales Monteagudo, Mineros, Warnes

Flujo microwarrant

c) Microcrédito garantizado por microwarrant de lana de alpaca: caso ANEDInnovación financiera introducida por la IFD ANED, con el apoyo técnico y financiero de la Fundación PROFIN. El producto funcio-na bajo la modalidad de doble candado establecida entre la IFD ANED y la Asociación de productores de lana de alpaca APCA, establecida en el municipio de Pelechuco del departamento de La Paz.


Innovación Financiera: Microcrédito garantizado por microwarrant de lana de alpaca

Institución implementadora IFD ANED

Modalidades de microwarrant Microwarrant de doble candado

Planta de almacenamiento Asociación APCA

Beneficiarios Productores de lana de alpaca


Resultados de Fase


Cobertura en clientes rurales 184 clientes

Cobertura en municipios rurales Pelechuco

2.2. PRODUCTOS FINANCIEROS ADECUADOS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTORSon productos financieros que se adecuan a las características de la actividad económica de los pequeños productores y están diseña-dos específicamente para responder sus necesidades financieras.

PROFIN ha promovido el desarrollo de productos financieros es-pecíficos para las micro, pequeñas y medianas empresas del sector productivo, aplicando un enfoque de demanda, que responde a las características, necesidades y requerimientos de la clientela meta.

2.2.1. MICROFACTORAJe PARA PYMeS del SeCTOR PROduCTIvO

El factoraje o factoring permite convertir las cuentas por cobrar de una empresa en efectivo. Esto se logra a través de un mecanismo llamado “avance” o “anticipo”, mediante el cual la institución que brinda el servicio de factoring adelanta a la empresa cliente cier-to porcentaje del valor de las cuentas por cobrar, algunas veces, inclusive el 100%. Esto permite que la empresa obtenga liquidez inmediata y que pueda financiar su capital de operaciones. La ins-titución de servicios de factoring se hace cargo de la cobranza y ad-ministración de las cuentas por cobrar, a cambio de una comisión3.

2.2.1.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOEn los servicios de factoraje intervienen los siguientes actores:

El Cedente: Es el cliente de los servicios de factoraje, es decir, es aquella MiPyME que vende a crédito y por tanto cuenta con una

3 La fuente de información teórica del capítulo es: Factoring en Bolivia. Mónica Carrasco. Programa de Apoyo al Sector Financiero. La Paz, Bolivia.


cartera de cuentas por cobrar. En pocas palabras es el vendedor de las cuentas por cobrar.

El Cesionario o Factor: Es aquella institución financiera o entidad especializada que presta el servicio de factoraje. En pocas palabras es el comprador de las cuentas por cobrar.

Los deudores: Son quienes compran a crédito algún bien o servicio de la empresa cedente. Es quien, una vez cedidos los créditos, debe pagar al factor.

En esencia el factoraje es un contrato de cesión de créditos que consiste en traspasar el derecho de efectivizar la cartera de crédi-tos a un tercero. Cabe señalar que este contrato se hace solo entre dos partes: el cedente y el cesionario o factor. Esto implica que el deudor no toma parte activa del contrato, sino simplemente se le anuncia quién es el nuevo acreedor.

Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Modalidad de factoring con gestión de cobranza



Las modalidades de factoraje que han sido promovidas por PROFIN son las siguientes:

Factoring con gestión de cobranza: Se trata de un tipo de factoring en el que el factor NO solo actúa como proveedor de li-quidez. En este caso además de adelantar el monto de las cuentas por cobrar al cedente, el factor se encarga de realizar la gestión de cobranza, es decir, existe una externalización del servicio de co-branza, ya que la empresa cedente no realiza más esta función. El mecanismo de funcionamiento es el siguiente:

• Al vender la empresa cedente a crédito hay una generación de cuentas por cobrar.

• La empresa cedente vende dichas cuentas por cobrar al fac-tor y a cambio obtiene liquidez, es decir, recibe un “avance”.

• El factor procede a gestionar la cobranza de las cuentas por cobrar. Esto implica hacer el seguimiento a los deudores y obtener los pagos en los vencimientos establecidos.

• Al vencimiento de las cuentas por cobrar el factor entrega la parte que no dio como avance de la cuentas.

Factoring sin gestión de cobranza: Se trata de un tipo de factoring en el que el factor solo actúa como proveedor de liquidez. En este caso, el factor sólo adelanta el monto de las cuentas por cobrar al cedente, deduciendo una comisión. El mecanismo es el siguiente:

• Al vender la empresa cedente a crédito hay una generación de cuentas por cobrar.

• La empresa cedente vende dichas cuentas por cobrar al fac-tor y a cambio obtiene liquidez. Es decir, la empresa obtiene un “avance”.

• Al vencimiento de las cuentas por cobrar, los deudores can-celan sus deudas al factor y el factor entrega la parte que no dio como avance de la cuenta.

Ambas modalidades comparten las siguientes características:

Factoring a la vista: El factor entrega liquidez al cedente al mo-mento que esta le entregue sus cuentas por cobrar.

Prime factoring: La cobertura de riesgo de insolvencia es com-partida por el factor y el cedente. En caso de mora por parte del deudor, el cedente se convierte en deudor solidario ante el factor. .

PROFIN ha promovido la utilización del factoraje como una forma de financiamiento alternativa de pequeñas y medianas empresas del sector productivo. Para ello, ha brindado apoyo técnico y fi-nanciero a instituciones interesadas en desarrollar e implementar el producto con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico, Diseño y Pilotaje del factoring para el financiamiento de PyMEs.

Apoyo financiero: Dotación de recursos para el financiamien-to de PyMEs a través de la modalidad del factoring, a través de préstamos de segundo piso, fondos de garantía o financiamiento a fondo perdido.



a) Microfactoraje para productores de ají: caso IDEPROInnovación financiera implementada por la IFD IDEPRO, en Monteagudo, Chuquisaca, con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. En éste producto, los cedentes son los productores de ají, que generan cuentas por cobrar por las ventas a crédito. El deu-dor es APROMAJI (Asociación de Productores de Maní y Ají de Monteagudo). El cesionario o factor es la IFD IDEPRO, que compra las deudas por cobrar de los cedentes y realiza la cobranza de las mismas a partir de una alianza establecida con APROMAJI.

Innovación Financiera: Microfactoraje para productores de ají

Institución implementadora IFD IDEPRO

Modalidades de microfactoring

Microfactoraje con gestión de cobranza

Deudor APROMAJI

Beneficiarios Productores de ají

Apoyo técnico y financiero Fundación PROFIN

Resultados de Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero



Cobertura en municipios rurales Monteagudo

b) Factoraje para PyMEs exportadoras: caso CAISAInnovación financiera desarrollada por la Agencia de Bolsa CAISA e implementada por Fortaleza Factoring Internacional, ambas ins-tituciones del Grupo Fortaleza, con el apoyo técnico y financiero de la Fundación PROFIN. El producto opera a partir de un Fondo de Inversión Cerrado que otorga financiamiento a pequeñas y me-dianas empresas exportadoras bolivianas, en base a las cuentas por cobrar generadas por las ventas a sus clientes importadores del mercado externo. El cesionario o factor es el Fondo que compra las cuentas por cobrar de las PyMEs y a cambio les otorga finan-ciamiento.


Innovación Financiera: Factoraje para PyMEs exportadoras

Institución implementadora Agencia de Bolsa CAISA

Modalidades de microfactoring

Microfactoraje con gestión de cobranza

Deudor Importadores de productos exportados

Beneficiarios PyMEs exportadoras

Apoyo técnico y financiero Fundación PROFIN

2.2.2. ARTICulACIÓN PROveedOReS TRANSFORMAdOReS

La articulación proveedores transformadores o triangulación es el uso de los Contratos/Acuerdos establecidos entre los producto-res agrícolas y los compradores de sus productos, para el financia-miento del productor por parte de instituciones financieras.

2.2.2.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOEn la triangulación para el financiamiento de productores prima-rios interviene los siguientes actores:

Vendedor: Productores individuales o asociados que tienen Contratos/Acuerdos formales con los compradores de la produc-ción, y que requieren acceso a crédito.

Comprador: Cooperativa de productores, empresa o importador que establecer un contrato/acuerdo formal con el productor para la compra de su producción.

Financiador: Institución financiera o asociación de productores que otorga crédito al productor, estableciendo un convenio con el comprador para que al momento de efectivizarse la entrega de productos, actúe como agente de retención y descuente del monto de la transacción al monto adeudado por el productor, para cance-larlo directamente al financiador.

Las modalidades de triangulación que han sido promovidas por el Programa de Apoyo al Sector Financiero son las siguientes:

Triangulación con arreglo de pagos. En esta modalidad el contrato/acuerdo formal de compra/venta entre el productor y el comprador funciona como un mitigador de riesgo para el financia-


dor y sirve como un activo de valor, garantizando el financiamien-to. Por su parte, el convenio de cooperación entre el comprador y el financiador, permite remitir los pagos directamente al financia-dor, contra la entrega del producto.

Triangulación con arreglo de pagos y aval. En ésta moda-lidad, la triangulación incorpora un acuerdo entre el proveedor de asistencia técnica y/o proveedor de insumos al productor, con el financiador o con el comprador de la producción, como aval para el pago del crédito.

Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4: Modalidad de triangulación con arreglo de pagos

PROFIN ha promovido la triangulación como modalidad de finan-ciamiento de productores agrícolas que tienen contratos/acuerdos formales con compradores institucionales, que faciliten y avalen el pago del crédito. Para ello ha brindado apoyo técnico y financiero a instituciones microfinancieras y asociaciones de crédito con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico, Diseño y Pilotaje de la triangulación para el financiamiento del productor primario.

Apoyo financiero: Financiamiento de segundo piso para car-tera, a través de fondos de crédito y fondos de garantía, a fin de facilitar la implementación de la innovación financiera.



a) Articulación proveedores transformadores para productores lecheros: caso SEDERAInnovación financiera implementada por la Fundación SEDERA (Servicios para el Desarrollo Rural Agropecuario) para el financia-miento de productores lecheros, con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. En la triangulación participan: SEDERA como finan-ciador, PIL Andina como comprador, y los productores de leche asociados a ASPROLPA (Asociación de Productores de Leche de la Provincia Aroma) como vendedores. El financiamiento está des-tinado a la compra de semilla para alimento del ganado lechero, provista por ASPROLPA, y se cancela mediante descuentos por planilla de la leche entregada por los productores a PIL Andina.

Innovación Financiera: Articulación proveedores transformadores para productores lecheros

Institución implementadora Fundación SEDERA

Participantes

Vendedor: Productores lecheros asociados ASPROLPA, Comprador: Empresa PIL Andina,Financiador: Fundación SEDERA

Modalidad de triangulación Triangulación con arreglo de pagos

Beneficiarios Productores lecheros




Cobertura en clientes rurales 11.972 productores

Cobertura en municipios rurales

La Paz: Umala, Ayo Ayo, Patacamaya y Sica Sica, Oruro, Avaroa.


Asistencia técnica brindada por SEDERA,Servicios no financieros de ASPROLPA

b) Articulación proveedores transformadores para productores lecheros: caso SARTAWIInnovación financiera implementada por la IFD SARTAWI, con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. En la triangulación par-ticipan: SARTAWI como financiador, la planta industrializadora de leche DELIZIA como comprador, y los productores lecheros asociados a APROLEC (Asociación de Productores Lecheros). El financiamiento es en efectivo y está destinado a capital de trabajo de los productores lecheros. La triangulación incorpora el aval de


la institución proveedora de asistencia técnica a los productores, Save the Children.

Articulación proveedores transformadores para productores lecheros

Institución implementadora IFD SARTAWI

Triangulación

Comprador: Delizia, Vendedor: Productores socios de APROLEC, Financiador: SARTAWI

Modalidad de triangulación Triangulación con arreglo de pagos y aval de Save the Children

Beneficiarios Productores lecheros






Laja, Calamarca, Ayo ayo, Patacamaya, Guaqui y Pucarani


Asistencia Técnica de Save the Children


2.3. SEGURO AGRÍCOLA Y MICROSEGUROS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR Los seguros son mecanismos financieros que permiten mitigar o transferir los riesgos de daños o pérdidas ocasionadas por sinies-tros (accidentes, robos, fenómenos climatológicos, etc.). Los prin-cipales términos relativos al concepto de seguro son los siguientes:

Contrato o póliza: Documento que establece las condiciones con-tractuales entre el proveedor del servicio de seguro y el usuario del servicio.

Capital Asegurado: Monto asegurado, establecido en la póliza.

Prima: Constituye el pago efectivo y periódico que realiza el usua-rio del servicio del seguro, cuyo valor está definido en función al riesgo asegurado.

Indemnización: Monto en efectivo que recibe el usuario del servi-cio o sus beneficiarios en caso que el riesgo cubierto por el servicio de seguro se materialice.

2.3.1. MeCANISMOS de SeGuRO AGRÍCOlA

PROFIN ha intervenido en el desarrollo de mecanismos de seguro para la producción agrícola, que ayudan a proteger a los pequeños productores de los riesgos climáticos y a asegurar la continuidad de su actividad económica. Los mecanismos de seguro agrícola desarrollados, permiten indemnizar a los productores por pérdi-das en el rendimiento de sus cosechas y/ó daños provocados por eventos de la naturaleza, los cuales están integrados con servicios de asistencia técnica para el productor, a fin de brindar un apoyo integral para la gestión de riesgos. Los riesgos climáticos cubiertos

por los mecanismos de seguro agrícola involucran daños causados por heladas, granizo, sequias e inundaciones.

2.3.1.1 FORMA de FuNCIONAMIeNTOEn los mecanismos de seguro agrícola desarrollados por PROFIN, intervienen los siguientes actores:

Aseguradora o proveedora del servicio: Instancia que otorga el ser-vicio de aseguramiento y reaseguramiento, y que asume la obliga-ción del pago de la indemnización cuando se produzca el evento asegurado.

Canales de distribución de seguros: Rol a cargo de la instancia ase-guradora o instituciones de base local y asociaciones de produc-tores, que por mandato de la aseguradora, se hacen cargo de la promoción y venta del seguro y el cobro de las primas.


Asegurados o usuarios del servicio: Productores agrícolas expues-tos a los riesgos asegurados, que suscriben la póliza de seguro, pa-gan la prima por el servicio y reciben la indemnización en caso de siniestro, además de asistencia técnica para la gestión de riesgo.

Proveedores de asistencia técnica: Instituciones o personas que por mandato de la aseguradora brindan asistencia técnica a los produc-tores asegurados, dentro el enfoque de gestión integral de riesgos.

Instituciones públicas: Entendiendo que el sector agrícola presenta históricamente altos índices siniestrales, se ha visto la necesidad de que los Municipios, Gobiernos Departamentales y el Estado se encargan de subvencionar parte de la prima para que ésta sea ac-cesible a los pequeños y medianos productores.

Financiadores del fondo de contingencia: (Sólo en casos donde no participe una empresa aseguradora): Agencias de Cooperación e Instituciones públicas y privadas que aportan recursos para cons-tituir el Fondo de Contingencia del seguro, que cubrirá los déficits en el financiamiento de las primas o indemnizaciones, una especie de reaseguro. El Fondo está constituido como un Depósito a Plazo Fijo (DPF), el cual genera intereses que pueden ser utilizados para cubrir las indemnizaciones y/ó capitalizar el Fondo.

Las modalidades aplicadas para financiar los mecanismos de segu-ro son las siguientes:

Subvención a la prima: Aporte realizado por las instituciones pú-blicas o cooperantes para cubrir parte de la prima que debe pagar el productor, la cual suele ser muy por la alta siniestralidad del sector.

Fondo de Contingencia: Ante la ausencia de una empresa asegu-radora los cooperantes y las instituciones públicas, constituyen un fondo que permita cubrir las indemnizaciones además de tener una reserva técnica que servirá para catástrofes.

Las modalidades aplicadas para determinar la indemnización den-tro los mecanismos de seguro agrícola son las siguientes:

Índice de rendimiento de parcelas testigo: El rendimiento de par-celas testigos se compara con un índice de rendimiento promedio histórico (IRP), para medir la afectación de los riesgos climáticos asegurados. La parcela testigo está establecida dentro una zona ho-mogéneas a fin de ajustar la variabilidad productiva que existe en determinados territorios.

Peritaje de evaluación de daños: LLa indemnización está sujeta a la evaluación de peritos nombrados por la Fundación y/ó alguna de las instituciones participantes. Los peritajes se efectúan en las parcelas de cada productor afectado, ejecutando una verificación individualizada de la afectación del siniestro a nivel de cada par-cela asegurada.

La participación de PROFIN en los mecanismos de seguro agrícola ha involucrado la ejecución de roles técnicos, financieros, operati-vos, con los siguientes alcances:

Rol técnico: PROFIN ejecuta el diagnóstico de mercado, diseño y pilotaje de innovaciones financieras en servicios de seguros para el pequeño productor. Posteriormente, ejecuta la sistematización y difusión del servicio de seguro, buscando que la masificación esté a cargo de instituciones aseguradoras especializadas.


Rol financiero: PROFIN aporta recursos para la constitución del Fondo de Contingencia que en caso de necesidad, serán destinados a cubrir las indemnizacionesdel seguro. También ejecuta las tareas relativas a la administración del Fondo.

Apoyo operativo: PROFIN, ante la ausencia de una oferta de servicios de seguro agrícola en áreas rurales del país, asume el rol temporal de proveedor de servicios de seguros.


a) Mecanismo de seguro agrícola: caso FMRAEl FMRA (Fondo de Mitigación de Riesgo Agrícola) es un me-canismo de seguro implementado a partir de una alianza entre tres instituciones: Fundación PROFIN, PROSUKO (Programa de Suka Kollus) y la Federación UNAPA (Unión de Asociaciones Productivas del Altiplano), en el marco de la segunda fase del Programa de Reducción de Riesgos de Desastres (PRRD) financia-do por COSUDE.

La alianza entre PROFIN, UNAPA y PROSUKO (alianza PROPUNA), suma las potencialidades técnicas de los actores in-volucrados para el desarrollo del mecanismos de seguro agrícola: PROFIN en el ámbito de la innovación financiera, PROSUKO en el ámbito de la innovación técnica-productiva y, UNAPA en la pro-visión de servicios de asistencia técnica para la gestión del riesgo agrícola, a través de los yapuchiris. Los yapuchiris son los mejores agricultores dentro una organización comunal ya que tienen cono-cimientos técnicos profundos en procesos productivos, expresados en el manejo ejemplar de su propia parcela, y habilidades e interés para transmitir sus experiencias.

El objetivo del Fondo es contribuir a mejorar los procesos de pre-vención y mitigación de riesgos agrícolas provocados por fenóme-nos meteorológicos, que afecten de forma directa el rendimiento promedio de las parcelas de producción de papa de los socios de la UNAPA, en el Altiplano Norte del departamento de La Paz.

Modelo técnico del FMRA: El mecanismo de seguro agrícola está basado en el índice de rendimiento de parcelas testigo loca-lizadas en zonas homogéneas. De esta manera, la indemnización se hace efectiva cuando el rendimiento de la parcela testigo está por debajo del índice establecido4. El manejo de la parcelas testigo está a cargo de agricultores experimentados denominados “yapu-chiris testigos”. Los yapuchiris testigo brindan asistencia técnica a los productores que aseguraron su parcela, con el fin de gestionar el riesgo climático y mejorar la capacidad productiva, a través de la socialización del plan de producción y las buenas prácticas ma-nejadas por el yapuchiri testigo. Los yapuchiris testigo son parte del personal de la UNAPA, y su capacitación técnica está a cargo de PROSUKO. El modelo incorpora también a los yapuchiris peri-to, que hacen el seguimiento de las actividades de los yapuchuris testigo y efectúan los peritajes de la parcela testigo. Los yapuchiris perito son parte del personal del FMRA, y no puede asegurar sus parcelas.

4 Véase: El seguro agrícola como instrumento financiero integral de transferencia de gestión de riesgo climático: Una experiencia del altiplano Norte. COSUDE, Fundación PROFIN, PRRD, UNAPA y PROSUCO. La Paz, Bolivia. 2009.


Modelo técnico del FMRA Modelo financiero del FMRA


Modelo financiero del FMRA: El mecanismo financiero del FMRA es un Fondo de Contingencia de $us. 62.000, constituido con aportes de PROFIN y la Federación UNAPA. El Fondo está invertido bajo la figura financiera de un Depósito a Plazo Fijo (DPF) y genera intereses que ayudan a cubrir las indemnizaciones y los costos administrativos, que la prima pa-gada por los productores no alcanza a financiar (funcionando en casos extremos como una reserva técnica). El excedente, en caso de existir, se destina a la recapitalización del Fondo.

Modelo actuarial del FMRA: El modelo actuarial del FMRA permite determinar la prima justa y adecuada que los productores puedan pagar en compensación del respaldo financiero que reci-ben a través del Fondo de Mitigación del Riesgo. Primeramente, se determina la prima técnica o pura cuyo principio primordial en el ámbito del seguro es obtener un equilibrio actuarial, que consiste en captar ingresos por concepto de primas del seguro que sean iguales o mayores a las indemnizaciones o reclamos que se cance-lan durante la vigencia del contrato. Seguidamente, se determina la prima comercial, que incluye los gastos operativos y administra-tivos, fijos y variables, que involucra la prestación del servicio de seguro.

Mecanismos de Seguro Agrícola: Fondo de Mitigación de Riesgo Agrícola

Aseguradora y canal de distribución PROFIN

Asegurados Productores socios de la UNAPA

Proveedores de asistencia técnica UNAPA

Financiadores Fondo de contingencia PROFIN, UNAPA

Beneficiarios Productores del Altiplano norte del departamento de La Paz

Productos agrícola asegurado Papa, quinua y cañahua

Riesgo asegurado Helada, granizo, sequía e inundación

Capital asegurado 30% de costos de producción

Modalidades de seguro agrícola Índice de rendimiento de parcelas

testigo y Subvención a la prima

Diseño técnico PROFIN, PROSUKO, UNAPA


Monto primas acumulado Bs 15.563 (aprox. $us 2.223)

Monto asegurado acumulado Bs 120.000 (aprox. $us 17.143)

Monto indemnización acumulada Bs 54.737 (aprox. $us 7.820)



4 municipios: Tiwanacu, Batallas, Achacachi, Patacamaya


Asistencia Técnica para la gestión del riesgo agrícola, brindada por UNAPA y PROSUCO


b) Mecanismo de seguro agrícola: caso FTR UriondoEl FTR (Fondo de Transferencia de Riesgos) es un mecanismo de seguro más elaborado tanto técnica como financieramente, pu-diéndose llamar el primer microseguro agrícola para la vid en Bolivia. Éste inicia sus operaciones en el Municipio de Uriondo del departamento de Tarija, a partir del año 2009. El FTR asegura a los productores de vid contra el riesgo de granizo, cubriendo el 100% de los costos de producción. El Fondo ha sido constituido con re-cursos financieros del Gobierno Municipal (GM) de Uriondo, y ha sido diseñado e implementado por la Fundación PROFIN.

Modelo técnico y financiero del FTR: El seguro funciona bajo un modelo convencional de peritaje de la parcela asegurada, para la medición del daño causado por el granizo.

Modelo técnico y financiero del FTR Uriondo


La actividad de peritaje está desarrollada por productores locales expertos en viticultura, que han sido invitados por el FTR para ca-pacitarse como peritos y desarrollar una metodología de peritaje apta para las necesidades del FTR. El perito hace una evaluación del estado general del cultivo en la parcela identificada, cuyo re-sultado decide sobre sí la parcela es o no asegurable. En caso posi-tivo, el productor es asegurado por el FTR. Los peritos son el brazo técnico del FTR, responsables de la asistencia técnica al productor, para que este pueda mejorar sus prácticas de producción. En los momentos de trabajo en las parcelas del cliente del FTR, el perito intercambia su conocimiento sobre prácticas de prevención y mi-


tigación del riesgo productivo con el cliente, el cual entonces se suscribe no solamente a un mecanismo financiero de seguro agrí-cola, sino a un mecanismo de transferencia del riesgo integral al viticultor: Todo ello con el objetivo de brindar al cliente un paquete integral de gestión de riesgo.

Mecanismos de Seguro Agrícola: Fondo de Transferencia de Riesgo

Aseguradora PROFIN

Canal de distribución CAC El Churqui

Asegurados Productores vitícolas

Proveedores de asistencia técnica

Peritos contratados por PROFIN y capacitados por FAUTAPO

Financiador de la Subvención y del Fondo de contingencia Gobierno Municipal de Uriondo

Beneficiarios Productores vitícolas

Productos agrícola asegurado Vid

Riesgo asegurado Granizo

Capital asegurado 100% de costos de producción

Modalidades de seguro agrícola

Evaluación de Siniestro por peritos y Subvención a la indemnización

Diseño técnico PROFIN


Monto primas acumulado* Bs 176.311 (aprox. $us 25.187)

Monto asegurado acumulado Bs. 4.728.175 (aprox. $us 675.453)

Monto indemnización acumulada Bs. 173.321 (aprox. $us. 24.760)

Número de hectáreas aseguradas 225 hectáreas


Cobertura en municipios rurales 1 municipio: Uriondo – Tarija

Articulación con servicios no financieros Asistencia técnica de peritos

*Primas pagadas por agricultores, no incluye la subvención del GM de Uriondo.


Modelo actuarial del FTR. Las fuentes de información para el modelo fueron los datos de las estaciones meteorológicas ubicadas en Uriondo, mapas de riesgo de intensidad del granizo, datos pro-ductivos y el catastro de la producción de uva. En base a dicha in-formación, se realizaron análisis de correlación y simulaciones que permitieron determinar el daño de la granizada en un año prome-dio y en un año extremo, datos que permitieron realizar el cálculo de la prima técnica.

2.3.2. MICROSeGuRO de deSGRAvAMeN PARA ASOCIACIONeS de CRÉdITO

Es un mecanismo de seguro que funciona mediante la aportación por parte de los miembros de la asociación de pequeñas cantidades de dinero que permiten establecer un fondo de contingencia, que en caso de muerte de cualquiera de los aportantes, cubre el saldo del préstamo adeudado.

2.3.2.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOLos actores que participan en el seguro de desgravamen son los siguientes:

Usuarios del servicio de seguro. Miembros de la asociación de cré-dito.

Proveedora del servicio de seguro. Asociación de productores o institución financiera prestamista.

Administrador del Fondo de Contingencia. Asociación de produc-tores o institución financiera prestamista.

El mecanismo de seguro de desgravamen distingue las siguientes características de funcionamiento:

• El Fondo de Mitigación de Riesgo se constituye a partir de un contrato entre la institución o asociación prestamista y la asociación de prestatarios.

• Mediante dicho contrato, los prestatarios autorizan a la en-tidad prestamista a descontar un determinado porcentaje del monto del crédito desembolsado en cada ciclo de crédi-to, para constituir un Fondo de Contingencia que cubrirá el saldo de la deuda en caso de fallecimiento de cualquiera de los prestatarios.

• Por su parte, la entidad prestamista asume la obligación de administración del Fondo de Contingencia y al pago de las indemnizaciones cuando el riesgo cubierto sea verificado, mediante la presentación del certificado de defunción de la persona fallecida.

PROFIN ha promovido los mecanismos de seguro de desgrava-men para asociaciones de crédito, brindado apoyo técnico a las instituciones microfinancieras y asociaciones de productores inte-resadas en implementarlos.


Mecanismo de seguro de desgravamen para bancos comunales: caso FOMIR FONDECO Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO, con el apoyo técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero. El FOMIR (Fondo de Mitigación de Riesgo) establece un fondo a partir de los aportes de las asociaciones de crédito fi-nanciadas por FONDECO bajo la metodología de banca comunal (BC). Dicho fondo permite financiar un mecanismo de seguro de desgravamen para todos los miembros de las asociaciones, que es


monitoreado y administrado por el propio personal de la institu-ción financiera.

Mecanismo de seguro de desgravamen: caso FOMIR


Administrador del Fondo IFD FONDECO

Proveedor del servicio de seguro IFD FONDECO

Usuarios del servicio de seguro Asociaciones comunales de FONDECO

Beneficiarios Familiares y miembros del banco comunal de la persona fallecida

Capital asegurado 100% del saldo de la deuda del fallecido

Asistencia técnica y financiera PROFIN

Mecanismo Fondo de Mitigación de Riesgo en BC


3.1. FINANCIAMIENTO DE SEGUNDO PISO El rol del Programa de Apoyo al Sector Financiero en el financia-miento de segundo piso ha abarcado desde el diseño de fondos hasta la gestión de fondos para cartera destinada al sector produc-tivo. De ésta manera, ha buscado facilitar la implementación de in-novaciones financieras que beneficien a los pequeños productores, mediante el acceso de instituciones microfinancieras a fondos de crédito y fondos de garantía.

3.1.1. FONdOS de GARANTÍA PARA el SeCTOR PROduCTIvO Los Fondos de Garantía (FG) permiten a las instituciones financie-ras contar con una garantía de recuperación de parte de sus cré-ditos incobrables, emergente de la colocación de préstamos en los beneficiearios del Fondo y al mismo tiempo, le significa colocar créditos con “menor riesgo”.

El principal objetivo del FG es que los clientes finales tengan aces-so a financiamiento en mejores condiciones relativas a la garantía, plazos de pago y tasa de interés.

INTERVENCIONES DE SOPORTE DE LA INNOVACION FINANCIERA

3.


3.1.1.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOLos Fondos de Garantía involucran la participación de los actores listados a continuación:

Aportantes al Fondo: Instituciones que proporcionan los recursos financieros para la constitución del Fondo.

Administrador del Fondo: Institución a cargo del proceso adminis-trativo del Fondo.

Ejecutores del Fondo: Instituciones financieras que acceden al fi-nanciamiento para cartera dispuesto por el Fondo y otorgan crédi-tos a los beneficiarios del Fondo.

Beneficiarios del Fondo: Población meta beneficiaría de los créditos otorgados.

Los Fondos de Garantía operan bajo las siguientes dos modalida-des:

Financiamiento para cartera indirecto: Mediante ésta modalidad los recursos del Fondo de Garantía son depositados en un Depósito a Plazo Fijo. Dicho DPF genera un aval que permite a la institución financiera acceder a un préstamo de segundo piso, con el compro-miso de apalancar el financiamiento para cartera con recursos pro-pios, por un monto equivalente al valor del Fondo de Garantía. Los intereses generados por el DPF, serán los recursos que repondrán la cartera incobrable generada por los créditos colocados en los be-neficiarios del Fondo.

Financiamiento para cartera directo: Mediante ésta modalidad los recursos del Fondo son otorgados en calidad de préstamo de se-gundo piso a una entidad financiera. Dicho préstamo está destina-

Fondo de Garantía: Modalidad de financiamiento para cartera indirecto

Fuente: Fundación PROFIN

Fondo de Garantía: Modalidad de financiamiento para cartera directo


do a financiar la colocación de créditos a favor de los beneficiarios del Fondo, con el apalancamiento de recursos propios de la insti-tución financiera, por un monto equivalente al valor del Fondo. Dicho préstamo será la fuente de financiamiento de la cartera des-tinada a los beneficiarios del Fondo. A su vez, los intereses deven-gados por el préstamo serán destinados a cubrir las afectaciones de cartera en caso de mora.

PROFIN ha intervenido en Fondos de Garantía para el sector pro-ductivo, cumpliendo un rol financiero, administrativo, técnico y articulador.

Rol financiero: aporta recursos financieros para la constitución del Fondo.

Rol administrativo: ejecuta tareas de administración de Fondo, que comprende la asignación de recursos y el seguimiento del des-empeño de la cartera colocada.

Rol técnico: brinda apoyo técnico a las instituciones financieras ejecutoras del Fondo para que implementen innovaciones finan-cieras.

Rol articulador: busca que los aportantes del Fondo sean entida-des proveedoras de servicios no financieros para los beneficiarios del Fondo.

PROFIN ha promovido modalidades de Fondos de Garantía que condicionan el acceso a los recursos financieros, a la capacidad de apalancamiento de cartera con fondos propios por parte de las ins-tituciones financieras.


a) Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo OECASFondo constituido por PROFIN y el FONDOECAS, instancia de la Coordinadora de Integración de Organizaciones Económicas Campesinas (CIOEC). El Fondo busca facilitar condiciones de fi-nanciamiento favorables, para las organizaciones económicas campesinas (OECAS) y micro empresas rurales, apoyadas por el FONDOECAS, que adolecen de garantías suficientes para el ac-ceso al crédito. El Fondo es ejecutado por la institución financiera ANED. La constitución del Fondo OECAS es un paso importante en la búsqueda de nuevas alternativas de financiamiento para aso-ciaciones de productores que siempre enfrentan problemas de ac-ceso adecuado a financiamiento. El Fondo OECAS inició su trabajo en junio de 2009 y cerró operaciones en marzo de 2010.


Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo OECAS

Aportantes del Fondo Programa de Apoyo al Sector Financiero/COSUDE-DANIDA, FondoOecas/CIOEC

Administrador del Fondo Fundación PROFIN

Ejecutor del Fondo IFD ANED

Beneficiarios del Fondo OECAS y micro empresas rurales

Modalidad de Fondo Financiamiento para cartera directo

Monto del Fondo $us 200 mil ($us 100 mil PROFIN y $us. 100 mil FondoOecas)

Apalancamiento de cartera $us. 200 mil (100% ANED)

Cartera programada $us. 400.000.-

Cartera garantizada 50%


Cartera colocada acumulada $us. 18.478

Cobertura en clientes rurales

207 productores, miembros de las asociaciones APCA en La Paz y REMAR en Beni


2 municipios: Pelechuco (La Paz) y Rurrenabaque (Beni)

Innovaciones financieras introducidas Microwarrant de lana de alpaca – La Paz

b) Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo DELAsFondo de Garantía constituido por PROFIN y los Componentes de Desarrollo Económico Local Agropecuario (DELA Potosí y DELA Chuquisaca) del Programa APSA de DANIDA. El Fondo está des-tinado a mejorar las condiciones de financiamiento de los produc-tores de zonas rurales de Potosí y Chuquisaca y es ejecutado por

las instituciones financieras ANED e IDEPRO. Con el apoyo técni-co de PROFIN, ANED e IDEPRO han implementado innovaciones financieras para el sector productivo. Asimismo, a través de los DELAs, los beneficiarios del Fondo han recibido conjuntamente con el crédito, servicios de capacitación y asistencia técnica.

Fondo de Garantía para el sector productivo: Fondo DELAS

Aportantes del Fondo PROFIN/COSUDE-DANIDA, DELA Chuquisaca, DELA Potosí


Ejecutoras del Fondo IFD ANED, IFD Idepro

Beneficiarios del Fondo Productores beneficiarios del DELAs

Modalidad de Fondo Financiamiento de cartera directo (individual y asociativo)

Monto del Fondo $us 600 mil ($us 200 mil PROFIN y $us 400 mil DELAs)

Apalancamiento de cartera $us 600 mil (50% ANED, 50% Idepro)

Cartera programada $us 1.2 millones

Cartera garantizada 50%


Cartera acumulada $us 1.695.669,00

Cobertura en clientes rurales 913 clientes


Potosí (5): Betanzos, Cotagaita, Puna, Tupiza y UyuniChuquisaca (2): Camargo y Monteagudo

Innovaciones financieras introducidas

Microfactoring de ají, Microwarrant de pelón


Asistencia técnica y capacitación para productores otorgada por DELAS


3.1.2. FONdOS de CRÉdITO PARA el SeCTOR PROduCTIvO

Los Fondos de Crédito facilitan a las instituciones financieras el acceso a recursos en calidad de préstamos de segundo piso, para ser utilizados en el financiamiento del sector productivo.

3.1.2.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOEn los fondos de crédito intervienen los siguientes actores:

Aportantes del Fondo: Agencias de cooperación internacional e ins-tituciones públicas y privadas que proporcionan los recursos para el financiamiento de actividades productivas que contribuyan a la generación de empleo y reducción de la pobreza.

Administrador del Fondo: El administrador del fondo canaliza los recursos de los financiadores hacia las instituciones financieras que presenten los mejores proyectos para el financiamiento del sector productivo.

Instituciones Prestatarias del Fondo: Instituciones financieras que elaboran y presentan proyectos para el financiamiento del sector productivo y se hacen cargo de su ejecución y la rendición de cuen-tas sobre los recursos otorgados.

Beneficiarios del Fondo: Productores individuales o asociados que reciben los créditos otorgados por la institución financiera presta-mista.

PROFIN ejerce un rol de administrador de los fondos de crédito para el sector productivo, con los siguientes alcances:

• El asesoramiento a los financiadores para el diseño del Fondo.

• La promoción del Fondo a nivel de instituciones financie-ras.

• La evaluación de los proyectos presentados por las insti-tuciones financieras para acceder a los recursos del Fondo.

• La evaluación y selección de las instituciones financieras.

• La canalización de los recursos del Fondo a las instituciones financieras seleccionadas.

• El monitoreo y evaluación de las colocaciones de cartera.


• La asistencia técnica a las instituciones financieras para la introducción de innovaciones financieras para el sector pro-ductivo.

• La asistencia técnica a instituciones financieras para el for-talecimiento del desempeño social.

• La medición del impacto de los créditos otorgados a nivel de los clientes beneficiarios.

• La articulación de las innovaciones financieras con servi-cios no financieros, a través de alianzas institucionales


a) Fondo de Innovación FinancieraFondo constituido con recursos de la Cooperación Danesa y ad-ministrado por la Fundación PROFIN. El Fondo ha otorgado fi-nanciamiento a 7 instituciones microfinancieras: IFD FONDECO,

IFD IDEPRO, IFD SARTAWI, IFD ANED, Fundación SEDERA, FINCAFÉ y la Fundación PICER Ainapi. El Fondo ha posibilitado la introducción de diversas innovaciones financieras para el sector productivo, a través de las instituciones prestamistas, con el apoyo técnico de PROFIN.

Fondos de crédito: Fondo de Innovación Financiera

Aportante del Fondo DANIDA


Instituciones financieras prestatarias del Fondo

7 IFIs: IFD Fondeco, IFD Sartawi, IFD Idepro, Fundación Sedera, ONG Picer Ainimpi, Fincafé, Aned

Beneficiarios Productores individuales o asociados

Monto desembolsado por el Fondo

$us. 1.160.000 Profin + 400.000 DELAs


Cartera colocada acumulada IFIs (*) $us. 3.432.545

Cobertura en clientes rurales (*) 14.176


Microwarrant, Contratos a Futuro, Articulación Proveedores Transformadores, Banca Comunal para el sector productivo, Microfactoraje, Aval Bancario, Fondo de Garantía

(*) Incorporan los datos mencionados en los resultados del Fondo de garantía

b) Componente Financiero del Programa Piloto de la QuinuaFondo constituido con recursos de la Cooperación Holandesa para el financiamiento de los actores de la cadena productiva de la qui-nua. A partir de un convenio entre el financiador, FAUTAPO y COSUDE, se delega a la Fundación PROFIN el mandato de admi-


nistración del Fondo, complementando el trabajo de la Fundación Fautapo en la administración de los componentes no financieros del Programa. De esta manera, se canalizaron recursos a cinco ins-tituciones financieras: IFD IDEPRO, IFD ANED, IFD CIDRE, Pro Rural y Fundación PRODEM, hasta que el Fondo concluyó opera-ciones en el 2008.

Fondos de crédito: Componente Financiero de la Cadena de la Quinua

Financiadora del Fondo Cooperación Holandesa

Administradora del Fondo PROFIN

Prestatarias del FondoIFDs (3): ANED, CIDRE, IDEPROOtros (2): Pro Rural, Fundación PRODEM

Monto del Fondo $us 1.600.000

Beneficiarios

Actores de la Cadena de la Quinua, en los eslabones de: 1) Producción Primaria, 2) Acopio, 3) Transformación y 4) Comercialización.

Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector FinancieroCartera colocada acumulada $us 4.654.814

Cobertura en clientes 1.097 operaciones

Cobertura en municipios

17 municipiosOruro (6): Caracollo, Challapata, Santuario de Quillacas, Pampa Aullagas, Salinas Garci de Mendoza, OruroPotosí (9): Tomave, Uyuni, Llica, Tahua, San Agustín, Kolcha K, San Pedro de Quemes, Caisa D, San Pablo de LipezLa Paz (2): El Alto, La Paz


Microwarrant, Microleasing, Financiamiento en Riesgo Compartido


Servicios no Financieros para la cadena de la Quinua facilitados por FAUTAPO

c) Fondo Financiero del Programa Nacional de Biocomercio SostenibleFondo constituido con recursos de la Cooperación Holandesa y la Cooperación Suiza, a través de SECO, para el financiamiento de las actividades certificadas en biocomercio, apoyadas por el Programa Nacional de Biocomercio Sostenible, ejecutado por la Fundación Amigos de la Naturaleza (FAN). A partir de un convenio suscrito entre COSUDE y FAN, se delega a PROFIN la representación del Componente Financiero del Programa. De esta manera, se cana-lizaron créditos para el financiamiento del biocomercio, a través de las siguientes instituciones financieras: IFD FADES, IFD ANED, IFD IDEPRO y Pro Rural. El Fondo concluyó operaciones en el 2008.

Fondos de crédito: Fondo Financiero del Programa de Biocomercio

Financiadores del Fondo Cooperación Holandesa y SECO/COSUDE

Administrador del Fondo PROFIN

Prestatarias del Fondo IFD: ANED, IFD Fades, IFD Idepro, Pro Rural

Beneficiarios Actividades certificadas en biocomercio (carne y cuero de lagarto, maca, cacao, ingredientes naturales, etc.)



Cartera colocada acumulada $us 708.839

Cobertura en clientes 273 operaciones

Cobertura en municipios

16 municipiosBeni (2): Rurrenabaque, BauresChuquisaca (1): SucreLa Paz (9): Apolo, Caranavi, Guanay, Coroico, San Buena Ventura, Palos Blancos, Irupana, La Paz, El AltoPando (2): Puerto Rico, FiladelfiaSanta Cruz (2): Santa Cruz de la Sierra, UrubichaPotosí (1): Ravelo


Servicios no Financieros facilitados por la FAN


3.2. FORTALECIMIENTO DE INSTITUCIONES FINANCIERASPROFIN ha apoyado el fortalecimiento de instituciones financieras en dos ámbitos: fortalecimiento institucional estratégico y opera-tivo y fortalecimiento del desempeño social. De esta manera, ha buscado apoyar a la consolidación del mercado microfinanciero y su mandato social, para que el servicio a los pequeños productores aumente y se puedan mejorar las condiciones de acceso a crédito productivo.

3.2.1. FORTAleCIMIeNTO INSTITuCIONAl

Fortalecimiento dirigido a instituciones financieras como elemento no solo para la consolidación del mercado financiero sino también como instrumentos para el desarrollo económico nacional.

3.2.1.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTOA partir de convenios establecidos con instituciones financieras, PROFIN otorga recursos financieros no reembolsables para el for-talecimiento institucional en las siguientes áreas estratégicas y operativas:

• Desarrollo de innovaciones financieras. Financiamiento de estudios, diseño, implementación y difusión.

• Planificación estratégica. Apoyo a la elaboración de Planes Estratégicos y la institucionalización de herramientas de gestión estratégica.

• Gobernabilidad. Apoyo a la armonización de normas, sis-temas de organización y sistemas de riesgo.

• Recursos humanos. Apoyo al desarrollo y formación de recursos humanos. Apoyo a programas de capacitación a medida.

• Sistemas de información. Apoyo al desarrollo y la mejora de sistemas de información, módulos informáticos y plata-formas tecnológicas inclusivas,

• Desarrollo de servicios no financieros. Apoyo a la comple-mentación de la oferta de servicios financieros con servicios no financieros para el desarrollo.

• Estudios e investigaciones. Apoyo para la realización de estudios, rating financiero y evaluaciones de impacto.

• Alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas. Apoyo destinado a la expansión de la cobertura de servicios finan-cieros.

3.2.1.2 ReSulTAdOS PRINCIPAleSEl apoyo financiero brindado por PROFIN para el fortalecimiento institucional, ha priorizado recursos para las instituciones finan-cieras en proceso de regulación, que tienen un mayor acercamiento con el sector productivo rural.


Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4: Fortalecimiento de instituciones financieras

Instituciones financieras

Inno

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Plan

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Gob

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Inno

vaci

ón te

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ógic

a

1 IFD FONDECO X X

2 FFP ECOFUTURO X X

3 Fundación SEDERA X X X

4 IFD FADES X X X X

5 IFD CIDRE X X X X

6 IFD CRECER X X X

7 IFD PROMUJER X X

8 IFD Sartawi X X X X X

9 FFP FIE X X X X

10 IFD ANED X X X X

11 CAC Asunción de LLallagua X X

12CACs El Churqui y San Francisco Solano Madre y Maestra

X X

13 CAC San Martín de Porres y FONDECO X X

14 PRO RURAL X

15 BBV X X

16 Centro Afin X

17 CAISA X X

18 Funda PRO X

TOTAL


3.2.2 FORTAleCIMIeNTO del deSeMPeÑO SOCIAl

El desempeño social5 es el proceso que las instituciones microfi-nancieras conducen para llevar su mandato social a la práctica, en línea con valores aceptados, que incluyen:

• El alcance sostenible de personas pobres, vulnerables y/o excluidas.

• La prestación de servicios de calidad adecuados a las nece-sidades de la clientela meta.

• La mejora de condiciones socioeconómicas de la clientela meta.

• La mejora de la responsabilidad social de la organización, con clientes, recursos humanos, comunidades y el medio ambiente.

Fuente: Consorcio Imp-Act.

5 Definición propuesta por el Grupo Internacional de Trabajo en Desempeño Social (SPTF, por sus siglas en inglés). La SPTF, creada el 2005, es un foro es-pecializado en el desempeño social aplicado a las microfinanzas, que promueve un marco conceptual común del desempeño social e impulsa el conocimiento, la reflexión y difusión sobre el tema. Véase: www.sptf.info

La gestión del desempeño social es la gestión deliberada e inten-cionada del proceso del desempeño social, e involucra lo siguiente;

• Traducir la misión y valores en objetivos claros y mensura-bles para el alcance intencionado de beneficios sociales.

• Tener sistemas para recolectar información y recibir retroa-limentación de su clientela (enfoque de demanda).

• Institucionalizar la responsabilidad social, incluyendo la protección del cliente.


• Monitorear, evaluar y reportar información sobre el cumpli-miento de sus objetivos sociales.

• Alinear su proceso de negocios para el alcance tanto de ob-jetivos sociales como financieros.

• Asegurar que la toma de decisiones considere tanto los re-sultados sociales como financieros.

3.2.2.1 MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTO

PROYECTOS DE RESPONSABILIDAD SOCIALPROFIN ha destinado recursos financieros para apoyar la imple-mentación de procesos y prácticas de responsabilidad social en instituciones microfinancieras, en base al enfoque de saber, hacer y hacer saber desarrollado por la Fundación EMPRENDER.

SERVICIOS DE CONSULTORÍA En el afán de promover que las instituciones con mandato social mejoren sus capacidades para una gestión intencionada y deli-

berada del desempeño social, el Programa de Apoyo al Sector Financiero otorga los siguientes servicios:

Estudio de Satisfacción de Clientes. El estudio de satisfacción de clientes identifica las percepciones de la clientela acerca de los ser-vicios brindados por la institución y, los servicios brindados por instituciones que representan la Competencia de la institución. La metodología desarrollada por la Fundación PROFIN para dicho fin determina primeramente, los niveles de satisfacción e insatis-facción de la clientela en relación a las características específicas de los servicios de la institución. Posteriormente identifica desde la perspectiva de la clientela, que características representan ventajas comparativas y desventajas comparativas para la institución.

Estudio de impacto. El estudio de impacto es una evaluación de los cambios en la vida de los clientes, que han sido incididos por los servicios brindados por la institución evaluada. La metodología de investigación desarrollada por PROFIN, primeramente determina la línea de base de la situación ex ante al acceso a los servicios de la institución, y luego identifica el cambio entre la situación ex post y ex ante. Posteriormente, aplica distintas técnicas de atribución de impactos para determinar en qué medida los cambios son atribui-bles o no a los servicios de la institución.

Auditoría social. Evalúa el desempeño social de una institución desde la perspectiva del proceso organizacional interno que con-duce para llevar su misión social a la práctica. PROFIN ejecuta dos tipos de auditoría social externa: a) Auditoría social de bench-marks, que está basada en la herramienta SPI (Social Performance


Fundación PROFIN: Servicios en el área de Desempeño Social

Fundación PROFIN: Metodología de Evaluación de Impactos


Indicators Iniciative) de la red CERISE6 y, a su vez, incorpora ajus-tes propios de PROFIN y, b) Auditoría social de procesos, que de-termina el estado y la eficacia de los componentes claves del proce-so de gestión del desempeño social, en base a la herramienta QAT (Qualitative Assessment Tool) de la Red MFC7.

Auditoría de la gobernabilidad. La auditoría de la gobernabilidad es un análisis complementario a la auditoría social, que analiza los mecanismos que la institución desarrolla y aplica para asegurar el cumplimiento de su misión con sostenibilidad. La auditoría está estructuralmente basada en los seis ejes comunes para la buena gobernabilidad en instituciones microfinancieras propuestos en la Guía de la Gobernabilidad desarrollada por la organización IRAM8.

Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social (GDS). La asistencia técnica en Gestión del Desempeño Social, otorga a las instituciones asesoría para el fortalecimiento de los siguientes tres componentes de la GDS: 1) Operativización de la misión en obje-tivos sociales específicos y estrategias de alcance, 2) Sistemas de información para el monitoreo y evaluación del alcance de obje-tivos sociales y 3) Sistemas de gestión que utilicen información del desempeño social para la toma de decisiones, y que busquen un mayor equilibrio entre los objetivos sociales y los objetivos fi-nancieros. La metodología de la asistencia técnica está basada en la realización de talleres de trabajo con el personal y el Directorio

6 CERISE (Comité de Intercambio, Reflexión e Información en Sistemas de Crédito y Ahorro) es una red francesa orientada al intercambio y difusión de buenas prácticas en microfinanzas. www.cerise-microfinance.org7 Véase www.mfc.irg.pl8 Véase: www.iram-fr.org

de la institución. La asesoría técnica está basada en el enfoque de Gestión del Desempeño Social (SPM, por sus siglas en inglés), de-sarrollado por el Consorcio Imp-Act9).

Fundación PROFIN: Asistencia Técnica en Gestión del Desempeño Social


a) Proyectos de responsabilidad social en instituciones financierasEn noviembre de 2004, PROFIN y FUNDA-PRO deciden apoyar el Proyecto Piloto “Responsabilidad Social en IMF de Bolivia”, ejecutado y cofinanciado por Fundación Emprender. Por medio de este Proyecto, Emprender brinda capacitación y asesoramien-to en Responsabilidad Social a 4 IMF (FFP Eco Futuro, FFP FIE, FONDECO y Pro Mujer). En mayo de 2006, PROFIN y Emprender firman un Convenio de Complementación del proyecto. Como resultado se apoya a otras 3 instituciones financieras (Banco Los Andes Pro Credit, Banco de Crédito e IDEPRO).

9 Véase: www.imp-act.org


Proyectos de responsabilidad social en instituciones financieras: Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero

Institución proveedora de Asistencia Técnica

Fundación EMPRENDER, con apoyo financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero y FUNDA PRO

Instituciones Financieras apoyadas

IFDs: Pro Mujer Bolivia, FONDECO, IDEPROFFPs (2): ECO FUTURO, FIE.Bancos: Banco de Crédito, Banco Los Andes Pro Credit

b) Auditorías sociales de instituciones microfinancierasPROFIN ha ejecutado un importante número de auditorías socia-les de instituciones microfinancieras, basándose en las herramien-tas internacionales más innovadoras en el tema.

Auditoría social de instituciones financieras: Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero

Auditorías ejecutadas por PROFIN

Auditorías social de benchmarks (10), basadas en la Herramienta SPI/CERISEAuditorías de Procesos (2), basadas en la herramienta QAT/MFC

Instituciones Financieras Evaluadas

Total: 11 institucionesIFDs (8): ANED, CIDRE, CRECER, Diaconia-FRIF, FADES, FONDECO, IDEPRO, Pro Mujer, FFPs (1): FIEOtras (2): PRO RURAL y Fundación PRODEM

c) Estudios de impacto y satisfacción de clientes de instituciones financierasPROFIN ha ejecutado estudios de impacto y satisfacción de clientes aplicando herramientas que son diseñadas en función a los objeti-vos particulares de la institución o programa sujeto a evaluación. En este sentido, se han diseñado herramientas de evaluación de impacto para productos de crédito específicos: crédito de vivienda, crédito individual para actividades económicas, crédito para ban-ca comunal, etc. Asimismo, se han diseñado herramientas de eva-luación de impacto del crédito a nivel de los distintos eslabones de cadenas productivas: producción primaria, acopio, transformación y comercialización.


Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4: Estudios de impacto y satisfacción de clientes:

Nro. de estudios 2 estudios

Nro de Instituciones Financieras Evaluadas

6 instituciones: IFD ANED, IFD Cidre, IFD Idepro, Pro Rural y Fundación PRODEM (en el marco del estudio de impacto del Componente Financiero del Programa Piloto de la quinua) e IFD Diaconia-FRIF

d) Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social de instituciones financierasLa asistencia técnica brindada por PROFIN para el fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social de instituciones microfinan-cieras, está basada en el enfoque desarrollado por el Consorcio Imp-Act, que la instancia internacional líder en el tema, con sede en el Instituto de Estudios para el Desarrollo de la Universidad de Sussex del Reino Unido. Fundación PROFIN cuenta con la au-torización para utilizar y adaptar el material desarrollado por el Consorcio Imp-Act.

Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social: Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero

Nro, Instituciones Financieras apoyadas

3 instituciones: IFD Diaconia-FRIF, IFD Pro Mujer Bolivia, IFD CRECER

3.3. ALIANZAS ESTRATÉGICAS PARA LA PROFUNDIZACION DE SERVICIOS FINANCIEROSLas alianzas estratégicas (AE) son acuerdos entre institucio-nes prestadoras de servicios, que buscan lograr objetivos comu-nes cuya concreción resultaría difícil de manera independiente. Usualmente, dichos objetivos involucran: el acceso a nuevos mer-cados, la ampliación de la cobertura de los servicios ofertados, la disminución de los costos de transacción del demandante y el ofe-rente, y el incremento de la lealtad del cliente a partir de las mejo-ras resultantes de la alianza.

El Programa de Apoyo al Sector Financiero ha promovido las alianzas estratégicas en el sistema financiero como instrumen-to para fortalecer y diversificar la oferta de servicios financieros, principalmente, en áreas rurales. Son de interés principal las AE que amplíen la oferta de servicios de ahorro y servicios financieros auxiliares (pago de servicios básicos, giros y transferencias, cambio de moneda y recaudación de tributos o aportes previsionales) y servicios de microseguros.


También fomenta las iniciativas individuales de instituciones fi-nancieras que buscan profundizar la cobertura de sus servicios financieros en áreas geográficas y poblaciones desatendidas, a tra-vés de innovaciones tecnológicas, tales como: Agencias móviles, banca por celular, GPS, Points of Sale (POS), etc.

3.3.1. MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTO

Las alianzas estratégicas para la expansión de la cobertura de ser-vicios financieros involucran la participación de los siguientes ac-tores:

Institución mandante: Entidad que otorga el mandato de prestación de servicios financieros.

Institución mandataria: Persona jurídica o persona natural, que re-cibe el mandato y otorga los servicios financieros establecidos a la clientela meta.

Clientes meta: Clientes que reciben los servicios financieros gene-rados como resultado de las alianzas estratégicas e iniciativas in-dividuales.

Las modalidades de alianzas estratégicas que han sido apoyadas por el Programa de Apoyo al Sector Financiero son las siguientes:

Contratos de Corresponsalía: Admiten que una entidad financiera regulada (EFR) establezca una alianza con una entidad financiera no regulada (EFNR), para que la segunda otorgue servicios auxi-liares financieros.

Mandatos de Intermediación Financiera (MIF): Permiten que una EFR delegue a una EFNR, u otra persona natural o jurídica, la prestación de servicios financieros, dentro un ámbito y plazo de-

terminado, bajo la responsabilidad de la segunda en cuanto a con-diciones de infraestructura, personal, seguridad y sistemas infor-máticos, siendo la entidad regulada la que asume todo el riesgo de la operación.

Cajas externas: Autorizan que una EFR instale en oficinas de una EFNR, u otra persona jurídica, una caja externa para la prestación de los servicios de depósito y servicios auxiliares financieros, bajo la responsabi lidad de la primera en cuanto a medidas de seguri-dad, custodia y otros re feridos a la naturaleza de los servicios a prestar.

Alianzas estratégicas entre entidades financieras no reguladas: Generan mandatos recíprocos de las partes involucradas en la alianza, para la prestación de servicios financieros, permitiendo que los clientes se beneficien de una mayor cobertura.

Alianzas estratégicas entre proveedores de seguros e instituciones microfinancieras: Permiten que una Compañía de Seguros delegue a una institución financiera, u otra persona natural o jurídica, la oferta y cobranza de servicios de seguro.

PROFIN ha apoyado las alianzas estratégicas y las innovaciones tecnológicas para la profundización financiera, cumpliendo roles financieros, técnicos y administrativos con los siguientes alcances:

Rol financiero: PROFIN aporta recursos financieros de contra-parte a las instituciones financieras para la implementación y la operación de las alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas.

Rol administrativo: PROFIN administra el Programa de Mandatos de Intermediación Financiera e innovaciones tecnológi-


cas, cofinanciado por el BID/FOMIN y el Programa de Apoyo al Sector Financiero, en apoyo a las alianzas estratégicas e innovacio-nes tecnológicas.

Rol técnico: PROFIN ejerce un rol de facilitador de las AE en fun-ción a la armonización de las culturas organizaciones y la promo-ción de escenarios de ganancia para ambas partes. También brinda asesoramiento técnico legal para la implementación de las alianzas y pone a disposición un sistema informático para el seguimiento de las operaciones de las alianzas estratégicas.

Adicionalmente, PROFIN ha otorgando recursos financieros re-embolsables a entidades financieras no reguladas participantes de alianzas estratégicas para establecer la garantía ante la entidad fi-nanciera regulada, con la opción de patrimonialización en función al cumplimiento de las metas de la AE.

3.3.2. ReSulTAdOS PRINCIPAleS

a) Alianzas estratégicas para la provisión de servicios de microseguros: caso Programa de Promoción de Microseguros para MicroempresariosPrograma administrado por Centro Afin y cofinanciado por PROFIN/COSUDE-DANIDA, BID y PASA. El objetivo del progra-ma es promover una oferta sostenible de servicios de microseguros para microempresarios, a través de alianzas estratégicas entre ins-tituciones microfinancieras y proveedores de seguros. El programa finalizó en diciembre de 2009.

Programa de Promoción de Microseguros para Microempresarios

Financiadores BID, PASA, Programa de Apoyo al Sector Financiero/COSUDE-DANIDA(Cofinanciamiento PROFIN: $us 150.000)

Ejecutor Centro AFIN

Clientela meta Microempresarios


Alianzas estratégicas

Mandantes Mandatarios Modalidad

7 Compañías de Seguros y 6 Intermediarios de seguros

8 entidades microfinan-cieras

AE entre IMF y proveedores de seguros

Total: 13 alianzas estrategias

Servicios otorgados 11 Servicios de microseguros

Cobertura en clientes 30.146

Cobertura en municipios Información no disponible


b) Alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas para la profundización financiera: caso Programa de Mandatos de Intermediación Financiera e Innovaciones ComplementariasPrograma administrado por la Fundación PROFIN, con el financia-miento del BID/FOMIN (Fondo Multilateral de Inversiones) y re-cursos otorgados por COSUDE y DANIDA a través del Programa de Apoyo al Sector Financiero. El objetivo general del programa es incrementar el acceso a servicios financieros integrales por parte de poblaciones rurales y periurbanas de Bolivia. Por su parte, el objetivo específico del programa es apoyar a las entidades finan-cieras a ampliar la cobertura y diversificar los servicios financieros, mediante el desarrollo de alianzas estratégicas e innovaciones tec-nológicas. El programa inició actividades en marzo de 2008 y su duración está prevista hasta septiembre de 2011.

El Programa también incluye dentro sus componentes de trabajo el financiamiento de diagnósticos sectoriales, talleres nacionales de difusión del programa y la normativa, intercambio de experien-cias, visitas de campo, un taller internacional, el desarrollo de un programa informático de seguimiento, líneas de base y sistemati-zación, entre otras actividades de seguimiento.


Programa Mandatos de Intermediación Financiera e Innovaciones Complementarias

FinanciadoresBID/FOMIN USD. 1.000.000 Programa de Apoyo al Sector Financiero/COSUDE-DANIDA USD. 500.000

Ejecutor Fundación PROFIN

Clientela meta Población rural y periurbana

Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero, a marzo de 2010

Alianzas estratégicas

Mandantes Mandatarios Modalidad

1 FFP Prodem S.A. Persona Jurídica o Natural MIF

2 CAC La Trinidad (son dos proyectos de alianza).

Persona Jurídica o Natural MIF

3 Banco Unión ANED MIF4 Banco Unión S.A IDEPRO MIF

5CAC El Churqui yCAC San Francisco Solano (2 proyectos).

Mandato reciproco AE entre EFNR

Iniciativas individuales

CACs (3): Paulo VI, Asunción de LLallagua (2 proyectos), San Carlos Borromeo.IFDs (3): ANED, Sembrar Sartawi y Crecer.

Innovaciones tecnológicas

CACs (3): Magisterio Rural, La Sagrada Familia, Comarapa. IFDs (4):ANED, Pro Mujer, CIDRE (2 proyectos), Sembrar Sartawi. FFPs (1): Eco Futuro S.A,Gremios (1): Febocac

Nro. Proyectos 24 proyectos de alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas

Nro. Clientes 90.000 clientes (proyectados)

Cobertura en Municipios

93 municipiosChuquisaca (10): Sucre, Padilla, Monteagudo, Camargo, Culpina, San Lucas, Villa Serrano, Incahuasi, Villa Vaca Guzmán, MacharetíCochabamba (21): Cochabamba, Aiquile, Omereque, Morochata, Cliza, Anzaldo, Arbieto, Capinota, Quillacollo, Sipe Sipe, Chimoré, Colcapirhua, Sacaba, Colomi, Pocona, Puerto Villarroel, Entre Rios, Mizque, Vila Vila, Punata, Cuchumuela (V G Villarroel)La Paz (16): La Paz, El Alto, Achacachi, Viacha, Chulumani, Palos Blancos, La Asunta, Pucarani, Laja, Sica-Sica, Ayo-Ayo, Calamarca, Colquencha, Coroico, Coripata, CaranaviOruro (4): Oruro, Caracollo, Challapata, Salinas de Garci MendozaPotosí (11): Potosí, Llallagua, Betanzos, Ravelo, Toro Toro, Cotagaita, Tupiza, Atocha, Puna, Uyuni, Acasio.Tarija (7): Bermejo, Caraparí, VillaMontes, Uriondo, San LorenzoTomayapo (El Puente), Entre RíosSanta Cruz (17): Santa Cruz, Cotoca, El Torno, Warnes, Buena Vista, Yapacaní, Portachuelo, Gutierrez, Boyuibe, Pampa Grande, Saipina, San Javier, Montero, Comarapa, A. de Guarayos, Urubicha, El PuenteBeni (4): Trinidad, San Javier, Riberalta, San RamónPando (3): Porvenir, Puerto Rico, San Lorenzo


3.4. CABILDEO A FAVOR DE LA INNOVACIóN FINANCIERA PARA EL SECTOR PRODUCTIVO Una de las tareas permanentes de PROFIN es promover la adop-ción de normativas y políticas públicas dirigidas a la promoción y el desarrollo de innovaciones financieras, con el fin de permitir la ampliación de la oferta financiera y facilitar el acceso de los pro-ductores a servicios financieros adecuados.

3.4.1. MeCANISMO de FuNCIONAMIeNTO

PROFIN ha apoyado el desarrollo de normativa y política pública a favor de la innovación financiera para el sector productivo, brin-dado apoyo técnico y financiero con los siguientes alcances:

Apoyo técnico: PROFIN ha brindado un asesoramiento técnico a las instituciones a cargo de la generación de la normativa y la política pública.

Apoyo financiero: PROFIN ha otorgado recursos financieros no reembolsables para el financiamiento de actividades de soporte a la generación de normativa y política pública.

3.4.2. ReSulTAdOS PRINCIPAleS

a) Sistema Nacional del Financiamiento para el Desarrollo (SINAFID)El objetivo del SINAFID es proveer financiamiento para la ejecu-ción de las prioridades productivas estratégicas establecidas en el Plan Nacional de Desarrollo (PND) y las estrategias, departamen-tales y municipales incluyentes y concertadas con los producto-res, siendo dicho financiamiento dirigido principalmente, hacia la unidad económica campesina agropecuaria, la micro y la pequeña empresa, fortaleciendo la homogeneización tecnológica de los di-ferentes sectores, redes, cadenas y complejos productivos e infra-estructura productiva. PROFIN por invitación del Ministerio de Planificación del Desarrollo, formó parte del equipo a cargo de la elaboración de la propuesta estratégica y conceptual del SINAFID, que fue presentada en junio del 2006.

b) Banco de Desarrollo ProductivoEl Banco de Desarrollo Productivo (BDP) es una entidad financie-ra estatal de segundo piso que promueve el desarrollo nacional mediante el estímulo a la inversión e inclusión financiera, viabili-zando actividades productivas que resulten en la creación de em-pleos, reducción de desigualdades sociales y regionales. En abril


de 2006 a solicitud del Ministro de Planificación del Desarrollo, PROFIN fue invitada a conformar el equipo de diseño del Banco de Desarrollo Productivo, con el mandato de elaborar una propuesta estratégica, institucional y operativa para la implementación del Banco. El documento fue culminado y presentado al Ministerio de Planificación del Desarrollo en octubre de 2006.

Una vez presentado el documento de diseño final del Banco de Desarrollo de Segundo Piso, PROFIN conformó la comisión es-pecial para la elaboración del proyecto de Decreto Supremo que permita la constitución del BDP y se inicie el proceso de traspa-so de Programas del FONDESIF el nuevo BDP. Asimismo se rea-lizó la gestión ante la Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras, para elaborar un reglamento específico de la Ley de Bancos, que faculte al BDP a operar como Banco de Segundo Piso, incorporando nuevas operaciones a las establecidas en el estatuto de la Nacional Financiera Boliviana, la Ley de Bancos y otras dis-posiciones normativas.

c) Reglamento de Mandatos de innovación financiera La norma tiene por objeto reglamentar el artículo 3º numeral 6 de la Ley de Bancos y Entidades Financieras, en lo que refiere a los Mandatos de Intermediación Financiera entre entidades de inter-mediación financiera y personas jurídicas legalmente constituidas en el marco de las operaciones expresamente permitidas por la Ley de Bancos acorde a cada tipo de entidad Financiera según se trate de Banco, Fondo Financiero Privado, Cooperativa de Ahorro y Crédito Abierta o Mutual de Ahorro y Préstamo. En un trabajo realizado en coordinación entre NAFIBO, la SBEF y PROFIN, se reglamentó los mandatos de intermediación financiera, amplian-

do el alcance de la norma referida a los contratos de correspon-salía. PROFIN apoyó al proceso de desarrollo del Reglamento de Mandatos de Intermediación Financiera, a partir de una pro-puesta técnica presentada a NAFIBO, y que fue posteriormen-te remitida a la SBEF. Dicha propuesta, denominada “Contrato de Corresponsalía Ampliado”, estaba basada en las experiencias de alianzas estratégicas apoyadas por PROFIN en el país, y bus-caba incrementar las opera ciones permitidas en el Contrato de Corresponsalía reglamentado el año 2000.

d) Normativa para el financiamiento del sector productivoPROFIN ha brindado apoyo técnico a la ASFI (Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero) para el desarrollo y la promo-ción de normativa que regule el funcionamiento de una oferta fi-nanciera adecuada a los pequeños productores, principalmente ru-rales. Asimismo, PROFIN ha presentado a la autoridad financiera los trabajos y avances alcanzados por la Fundación en la temática del seguro agrícola e innovaciones financieras. Se han realizado mesas de trabajo con ASFI y Finrural para el diseño de normativas en torno a los productos financieros, con el objetivo de facilitar su masificación. Se ha realizado la presentación conceptual a la ASFI, mencionando el proceso de diseño e implementación y de los re-


sultados alcanzados en la experiencia desarrollada por PROFIN en distintos productos de innovación. Se ha despertado un marcado interés por parte de la ASFI para analizar los productos financieros desarrollados y su pertinencia para ser masificados.

e ) Seguro agrícolaA nivel nacional, PROFIN ha apoyado al Vice Ministerio de Desarrollo Rural en el análisis legal del proyecto de ley del segu-ro agrario y el diseño del proceso que debe seguir este manda-to gubernamental. A nivel departamental, se ha presentado a la Prefectura de Tarija y al Comité impulsor del seguro agropecuario del departamento una propuesta para el diseño de un sistema de seguro. La propuesta fue aprobada y se está ejecutando la fase de diseño del seguro.

f) Fondo de Fomento al Desarrollo Productivo (FFODEPRO)Se ha iniciado un apoyo concreto al gobierno departamental de Tarija para la construcción de un Fondo de Fomento al Desarrollo Productivo (FFODEPRO). Ha sido posible diseñar una institucio-nalidad acorde a la normativa vigente y que pueda administrar va-rias herramientas e instrumentos de financiamiento que favorezcan al sector productivo. Adicionalmente, PROFIN ha desarrollado el Reglamento de Operaciones del FFODEPRO y los principios bási-cos de funcionamiento, incluyendo manuales operativos de admi-nistración de cartera y fideicomisos. Se prevé que el FFODEPRO inicie operaciones el primer semestre de 2010. De manera comple-mentaria se ha dado inicio a un trabajo de diagnósticos regionales integrales, que permitirán el desarrollo de productos financieros adecuados a las demandas del sector productivo.


4.1 FACTORES DE ÉXITOLa intervención del Programa de Apoyo al Sector Financiero en la fase 4, con énfasis en el sector productivo y rural, ha logrado generar un mayor acceso por parte de los pequeños productores, a productos, servicios y mecanismos financieros adecuados.

El relacionamiento directo y el fortalecimiento brindado a las ins-tituciones financieras de primer piso, ha facilitado la implementa-ción piloto de una serie de innovaciones financieras.

En el caso del seguro agrícola, la participación de PROFIN en el di-seño e implementación piloto de mecanismos de seguros, ha sido fundamental para motivar el interés y la acción de los actores del sector público y privado.

La articulación entre los servicios financieros y no financieros, ha contribuido a la obtención de mayores ingresos para los pequeños productores y ha permitido mejorar la gestión de riesgos de sus actividades económicas.

El mayor acercamiento hacia los pequeños productores ha per-mitido detectar las necesidades de servicios financieros desde la

demanda, y la implementación de innovaciones financieras que respondan a sus características.

4.2 DIFICULTADESEl proceso de regulación encarado por las ONG financieras, princi-pales aliadas de PROFIN en los procesos de innovación financiera, ha frenado los esfuerzos iniciales dirigidos al tema.

La masificación de las innovaciones financieras enfrenta restriccio-nes en el nivel normativo, que no han logrado ser superadas por los procesos de cabildeo demostrativos de sus beneficios.

Los recursos humanos y el tiempo asignado por las instituciones financieras para el desarrollo de las innovaciones financieras, son insuficientes para encarar procesos ágiles y oportunos para la de-manda.

El costo de las operaciones del financiamiento dirigido al sector productivo es alto, aun cuando se incorporan innovaciones finan-cieras que contribuyen a reducir el riesgo para las instituciones fi-nancieras

LECCIONES APRENDIDAS4.


4.3 PERSPECTIVAS FUTURASPROFIN considera que los resultados obtenidos en la Fase 4 son satisfactorios, responden a las expectativas planteadas y al con-texto en el que se desenvolvieron, sin embargo, para potenciar el enfoque de intervención desarrollado, con el fin de que responda al nuevo entorno, será necesario fortalecer y mejorar los siguientes ámbitos:

La articulación de esfuerzos entre los actores promotores del desa-rrollo productivo y financiero, tanto privados como públicos, des-de el nivel local hasta el nivel departamental, nacional y externo, para asegurar respuestas integrales y sostenibles a las demandas de los pequeños productores.

La capacidad de convocatoria para facilitar procesos participativos de identificación de las demandas de los pequeños productores y productoras por servicios financieros de desarrollo.

La apropiación por parte de los pequeños productores de las inter-venciones financieras y no financieras desarrolladas en respuesta a sus demandas, para asegurar su permanencia en el tiempo.

El relacionamiento con las asociaciones de productores para forta-lecer su participación en la respuesta a las demandas de los peque-ños productores por servicios financieros de desarrollo y mejorar el acceso.

La incorporación de los criterios de desempeño social y responsa-bilidad en la selección de las instituciones financieras aliadas de los procesos de desarrollo de la innovación financiera.

La intervención programática más focalizada tanto a nivel de te-máticas de innovación financiera e intervenciones de soporte, te-rritorios geográficos y rubros productivos, a fin de generar un ma-yor impacto en la clientela meta.

La transferencia, de los conocimientos desarrollados, a los actores del nivel local para que se apropien y se empoderen de las capaci-dades generadas, una vez concluida la participación de PROFIN.

La capacidad estratégica para desarrollar innovaciones financieras en función al contexto y la demanda del mercado, que permitan posicionar a PROFIN tanto en el ámbito nacional como internacio-nal.

innovaciones financieras para el sector agropecuario · ma. una vez consolidada la industria...

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