Propuesta dePropuesta demedidas financierasmedidas financieraspara paliar la crisispara paliar la crisis
Febrero 25, 2008
Análisis de la crisisAnálisis de la crisis
●El problema es de liquidez, no de solvencia.
●Se pensó en propuestas para brindar opciones de flexibilización regulatoria temporal a las entidades financieras, a cambio de que estas se comprometan a reducirle costos de financiamiento a familias y empresas, y facilitarles liquidez.
●Esto permitirá sostener empleo, no sacrificar inversión y reactivar consumo.
1. Calificación de deudores 1. Calificación de deudores por pago de interesespor pago de intereses
●Se propone permitir que por un periodo de 24 meses, deudores que estén en categoría A1 puedan permanecer ahí pagando únicamente intereses.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto permitiría aliviar el flujo de caja de las empresas sin incrementar sus costos.
2. Calificación de deudores 2. Calificación de deudores por cartera totalpor cartera total
●Se propone que si un deudor se pone moroso en una operación, no se recalifique toda la cartera del deudor.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto permitiría no aumentar la carga financiera sobre empresas que queden morosas en operaciones específicas, aliviando el flujo de caja de las empresas.
3. Calificación de deudores 3. Calificación de deudores por operaciones por operaciones
revolutivasrevolutivas●Se propone cambiar el requisito que
obliga a una empresa que tenga un crédito revolutivo a dejar sus saldos en cero por quince días cada año.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto evitaría que las empresas tengan que buscar líneas de crédito en el extranjero y/o más caras, mejorando así su flujo de caja y mantener su capital de trabajo.
4. Grupos de interés 4. Grupos de interés económicoeconómico
●Se propone flexibilizar la normativa para no afectar empresas que tengan concentradas sus ventas por comprador público.
●Se requiere cambio en normativa de SUGEF (aprobación de CONASSIF).
●Esto permitiría a los bancos prestar a empresas que vendan a pocos, grandes, clientes, evitando que pasen a pertenecer a su grupo de interés.
EjemploEjemplo●La Manufacturera XYZ le vende el 40%
de su producción al ICE.●Actualmente esto convierte a la
Manufacturera XYZ en parte del grupo de interés económico del ICE.
●Si el ICE tiene préstamos con el Banco ABC, esto impondrá limitaciones al crédito del Banco ABC a la Manufacturera XYZ.
●Con la propuesta se quiere eliminar eso.
5. Aplicación del 5. Aplicación del Reglamento del Reglamento del FODEMIPYMEFODEMIPYME
●Se propone al Ministerio de Economía impulsar que los bancos participen como operadores del fondo de garantías.
●No se requieren cambios normativos.
●Esto permitiría canalizar fondos ya existentes al financiamiento de pequeñas y medianas empresas.
6. Reducir el encaje 6. Reducir el encaje mínimo legal.mínimo legal.
●Se propone reducir el encaje mínimo legal, de modo que quede en 10%.
●Se requiere aprobación de la Junta Directiva del Banco Central.
●Esto permitiría a los bancos prestar un porcentaje mayor de las captaciones, permitiendo una disminución en el margen de intermediación y una reducción de las tasas de interés sobre créditos.
7. Cambiar el cálculo del 7. Cambiar el cálculo del encaje mínimo legalencaje mínimo legal
●Se propone que los requerimientos de encaje se calculen con base en promedios mensuales, como se hacía antes.
●Se requiere aprobación de la Junta Directiva del Banco Central.
●Esto permitiría mantener encajes más cercanos al mínimo legal, de modo que los bancos tengan más liquidez para prestar.
8. Riesgo operacional8. Riesgo operacional
●Se propone postergar por doce meses la aplicación de los nuevos requerimientos de capital a bancos para cubrir riesgo operacional.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto permitiría no aumentar costos financieros en bancos, aliviando la carga financiera en las empresas y familias.
9. Valoración a precios de 9. Valoración a precios de mercadomercado
●Se propone aplicar la valoración a precios de mercado solo al portafolio compuesto por activos líquidos.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEVAL.
●Esto permitiría disminuir el riesgo de las actividades financieras, mejorar sus indicadores y poder prestar más y/o más barato.
10. Suficiencia patrimonial10. Suficiencia patrimonial
●Se propone que no solo la cartera crediticia con garantía hipotecaria residencial sea considerada de bajo riesgo. Esto mejoraría el indicador de suficiencia patrimonial de los bancos.
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto permitiría disminuir costos en la banca, disminuyendo el margen de intermediación, la carga financiera de las empresas y su flujo de caja.
11. Situación económica 11. Situación económica financierafinanciera
●Se propone prolongar por un año la aplicación de indicadores financieros más flexibles a los bancos. (Ya SUGEF había concedido flexibilización, pero vence en marzo).
●Se requiere cambiar normativa de SUGEF.
●Esto permitiría disminuir costos en la banca, disminuyendo el margen de intermediación, la carga financiera de las empresas y su flujo de caja.
12. Liquidez a 12. Liquidez a transportistastransportistas
●Se propone convocar el proyecto de ley “Ley sobre el Aumento de la Vida Útil de los Autobuses”.
●Se requiere aprobación legislativa.●Esto permitiría alargar la vida útil
de los medios de transporte público, reduciendo las tarifas a los usuarios y mejorando la liquidez de las empresas transportistas.
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Muchas gracias
