apertura de hoy: calendario de indicadores económicos (del ......pe heredero, mohammed bin salman,...

1/ Con información al cierre del viernes 03 de noviembre de 2017

Dirección de Análisis Económico y Bursátil 1

06 de noviembre, 2017

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Apertura de Hoy:

Las principales bolsas en el mundo operan con ligeras variaciones, en terreno negativo, con los inversionistas atentos a reportes de acciones implementadas en Arabia Saudita, la gira de Trump por Asia y los últimos reportes corporativos trimestrales.

En Arabia Saudita, al menos once príncipes, cuatro ministros y decenas de ex ministros fueron arrestados este domingo como parte de lo que es considerado un golpe de poder en el marco de una purga anticorrupción que ha llevado a cabo el rey de Arabia Saudí, Moha-med bin Salman.

Uno de los arrestados de mayor perfil es el príncipe Alwaleed bin Talal, la 50ª persona más rica del mundo y un accionista importante en muchas empresas, entre ellas Citigroup y Apple. Esta decisión contribuyó a que el petróleo (WTI) se ubicara por arriba de los 56 dólares por barril, su mayor nivel en dos años, ya que los inversionistas interpretan que lo ocurrido el fin de semana reforzará el poder del prínci-pe heredero, Mohammed bin Salman, que apoya los recortes de producción de la OPEP.

En la Eurozona, la actividad empresarial medida por el PMI compuesto muestra que en octubre perdió un poco de fuerza, pero se man-tiene sólida. La lectura final del índice se ubicó en 56.0 puntos, desde el 56.7 de septiembre pasado.

Durante el fin de semana, la prensa internacional ha hecho públicos los denominados 'Paradise papers', El contenido destapa las prácti-cas usadas por magnates y celebridades para eludir el pago de impuestos, esconder activos en su posesión o llevar a cabo negocios en secreto. La mayoría de estas prácticas son poco éticas, aunque en raros casos se quebranta la ley. Dos funcionarios cercanos a la ad-ministración del Presidente Trump aparecen en la lista de los involucrados: el secretario de Comercio Wilbur Ross, quien es accionista de Navigator Holdings, una naviera con la que hace negocios junto al yerno del presidente ruso, Vladimir Puti y; el yerno y asesor de Trump, Jared Kushner, que recibió en 2015 una inversión de 850.000 dólares del magnate ruso Yuri Milner.

El presidente de EUA, Donald Trump, se encuentra en una gira de 12 días por Asia que se centrará en el comercio y en los programas nucleares y de misiles de Corea del Norte. El encuentro de mayor relevancia será la visita de dos días de Trump a China, que comienza este miércoles.

Por su parte, cl comité de redacción de impuestos de la Cámara de Representantes inicia hoy el debate sobre la reforma propuesta por el Partido Republicano. Durante los próximos cuatro días, cabilderos y legisladores revisarán el actual proyecto de ley, el cuál es consi-derado por muchos como la última esperanza del presidente Donald Trump para un logro legislativo distintivo este año.

El peso mexicano inicia la semana un poco menos presionado, alrededor de $19.10 spot, beneficiado por el avance en el precio interna-cional del petróleo y cierta estabilidad del dólar frente a la mayoría de las monedas en el mundo.

Por el resto del día, el tipo de cambio podría fluctuar entre los $19.05 y $19.20 spot (el euro entre $1.157 y $1.163).

HoraPaís /

ZonaIndicador Periodo

Información

Reportada

Estimación

Consenso

Bloomberg

Dato

Anterior

6-nov. 3:00 Euro PMI Servicios (puntos, final) Oct 55.00 54.90 54.90

6-nov. 3:00 Euro PMI Compuesto (puntos, final) Oct 56.00 55.90 55.90

6-nov. 8:00 Mex Índice de Confianza del Consumidor (puntos) Oct 88.60 89.20

7-nov. 1:00 Alem Producción Industrial (Var % mensual) Sep 2.60

7-nov. 8:00 Mex Inversión Fija Bruta (Var % anual) Ago -2.50

8-nov. 9:30 EU Cambio en Inventarios de petróleo (millones de barriles) 03-nov -2.44

8-nov. China Exportaciones (Var. % anual) Oct 7.00 8.10

8-nov. 19:30 China Inflación (Var % anual) Oct 1.70 1.60

9-nov. 7:30 EU Solicitudes iniciales de subsidio por desempleo (miles) 04-nov

9-nov. 8:00 Mex Inflación (Var % anual) Oct 6.35

9-nov. 8:00 Mex Inflación (Var % mensual) Oct 0.31

9-nov. 13:00 Mex Decisión de Política Monetaria (Tasa de Fondeo Banxico) Nov 7.00

10-nov. 8:00 Mex Producción Industrial (Var % anual) Sep -0.50

10-nov. 9:00 EU Sentimiento del Consumidor (Univ. Michigan, prelim., ptos.) Nov 98.50 100.70Nota: Las cifras económicas de EUA son desestacionalizadas.

En gris (sombreado) aparecen los indicadores que podrían tener mayor impacto sobre los mercados financieros

Calendario de Indicadores Económicos (del 06 al 10 de noviembre de 2017)




Tipo de Cambio Spot en un año (pesos por dólar)

Pesos por dólar en un mes

Tipo de Cambio Spot en un año (dólares por euro)

Pesos por euro en un año

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19.20Promedio móvil 100 días

Promedio móvil 23 días

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MERCADO DE DIVISAS

Diaria 1 MesEn el

año

En 12

meses

Pesos por divisa

Dólar Fix 19.19 0.3 5.2 -7.0 -0.1 20.62

Dólar Spot EE.UU. 19.20 0.7 5.1 -7.4 0.1 20.73

Euro Spot 22.29 0.6 3.8 2.2 4.7 21.81

Libra Spot 25.11 -0.6 3.8 -1.9 5.1 25.59

Dólar Canadiense Spot 15.05 1.5 2.8 -2.5 5.1 15.43

Yen Spot 0.17 0.6 3.7 -5.1 -9.7 0.18

Franco Suizo Spot 19.19 0.9 2.4 -5.8 -2.5 20.37

Dólar por Euro 1.1608 -0.1 -1.3 10.4 4.5 1.0517

Yen por dólar 114.07 -0.1 1.2 -2.5 10.8 116.96

Forwards tipo de cambio 1 m. 3 m. 6 m. 12 m.

pesos/usd 19.31 19.51 19.79 20.36

Nota: Signo ( +) = depreciación de la moneda. Signo( - )= apreciación de la moneda.

Spot: operaciones al mayoreo a la venta. Fuente: Bloomberg.

Cierre

Variación %Cierre

2016

Var % diaria Var % en el año

Zloty polaco 0.7 (12.7)

Euro 0.4 (10.4)

Won coreano (0.0) (7.6)

Peso mexicano 1.2 (7.4)

Nuevo dólar taiwanés 0.0 (6.6)

Dólar australiano 0.8 (6.1)

Libra esterlina (0.1) (6.0)

Peso chileno 0.7 (5.4)

Rupia hindú 0.0 (4.9)

Yuan chino 0.4 (4.4)

Rublo ruso 1.5 (4.0)

Yen japonés (0.0) (2.5)

Rupia indonesa (0.4) 0.2

Peso colombiano 0.3 1.2

Real brasileño 1.5 1.8

Rand sudafricano 1.8 3.5

Peso argentino 0.7 11.1

Evolución de monedas vs. dólar estadounidense

Monedas ordenadas por rendimiento acumulado en el año.

Fuente Bloomberg Fuente Bloomberg

Fuente Bloomberg Fuente Bloomberg




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TASAS DE INTERÉS NACIONALES ( %)

prom. cierre

Tasas Nacionales

Tasa Objetivo Banxico 7.000 7.000 6.613 4.15 5.75

Fondeo Bancario* 7.020 7.020 6.639 4.16 5.78

Cetes 28 días 7.030 7.020 6.618 4.16 5.69

Cetes 91 días 7.130 7.100 6.827 4.36 5.96

Cetes 182 días 7.230 7.220 6.965 4.54 6.23

Cetes 364 días 7.180 7.180 7.059 4.69 6.39

TIIE 28 7.380 7.374 6.992 4.4804 6.1100

TIIE 91 7.416 7.408 7.064 4.5748 6.1925

Bonos de tasa fija (subasta primaria)

3 años 6.65 7.28 7.04 5.45 6.45

5 años 6.63 7.05 7.05 5.83 7.25

10 años 6.89 6.88 7.22 6.18 7.25

20 años 7.13 7.25 7.54 6.70 7.60

30 años 7.17 7.61 7.59 6.77 7.67

UDIS (pesos) 5.84 5.83 5.74 5.45 5.56

Udibonos 30 años 3.74 3.56 3.72 3.40 3.79

UMS 2021 (dolares) 2.06 2.09 2.34 2.53 2.97

Instrumentos IPAB (sobretasa)

BPA´s 1 año 1\ 0.25 0.25 0.25 0.25 0.25

BPAT´s 5 años 2\ 0.37 0.38 0.36 0.36 0.37

BPA 182 7 años 3\ 0.13 0.12 0.23 0.27 0.30

BONOS GUBERNAMENTALES, mercado secundario (%)

prom. cierre

MBONO Jun-2018 7.16 7.17 6.88 5.04 6.70

MBONO Dic-2024 7.10 7.11 7.04 6.09 7.37

MBONO Jun-2027 7.24 7.25 7.15 6.34 7.56

MBONO May-2031 7.37 7.37 7.33 6.61 7.74

MBONO Nov-2038 7.51 7.52 7.48 6.80 7.90

1\ Cupón aplicable al rendimiento en el mercado primario de Cetes a 28 días.



Tasa

actual

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2016

Tasa

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2017

2016

RIESGO PAÍS (medido por spread de CDS* soberano, puntos base)

Cierre Prom.

Colombia 117 116 110 217 164 212

México 108 107 97 196 156 166

Brasil 173 170 169 332 280 340

Francia 18 19 15 73 38 34

Italia 116 118 102 218 165 139

España 61 63 47 103 79 91

Irlanda 30 32 30 73 65 63

Portugal 110 114 110 292 283 280

*Credit Default Sw ap de deuda soberana a 5 años. Fuente: Bloomberg

2016Maximo

en 12

meses

Valor

actual

Valor

Previo

Minimo

en 12

meses

TASAS DE INTERÉS EN EU ( %)

prom. cierre

Fondos Federales E.U. 1.25 1.25 1.06 0.51 0.75

T-Bill 3 meses 1.13 1.11 0.88 0.33 0.56

5 años 1.99 2.00 1.87 1.33 1.93

10 años 2.33 2.35 2.32 1.84 2.44

30 años 2.81 2.83 2.91 2.60 3.07

Libor 3 meses 1.39 1.38 1.22 0.74 1.00

Libor 12 meses 1.86 1.86 1.75 1.38 1.69

Tasa PRIME 4.25 4.25 4.06 3.51 3.75

Tasa

actual

Tasa

anterior

Prom.

2017

2016

MERCADO DE BONOS A 10 AÑOS (%)

EU 2.33 2.35 1.76 México 7.25 7.27 7.44

Zona Euro 0.36 0.37 0.21 Chile 4.46 4.46 4.36

Japon 0.06 0.06 0.46 Brasil 10.01 9.88 11.46

Reino Unido 1.26 1.26 1.24 Portugal 2.07 2.10 3.75

Italia 1.79 1.80 1.82 Grecia 5.14 5.09 7.11

España 1.474 1.483 1.38 China 3.89 3.88 3.06

Fuente: Bloomberg y ABM. Mercado Secundario

Cierre 2016Actual PrevioCierre

2016Actual Previo

DiariaAcum en

2017

Índice General de Commodities* 0.4 6.5 1,234.35 1,155.0 1,159

WTI (usd/barril) 2.1 3.7 55.70 49.6 53.7

Mezcla Mexicana (usd/barril) 1.2 13.9 52.72 44.9 46.3

Oro (usd/onza troy) 0.1 10.2 1,276.07 1,255 1,152.3

Plata (usd/onza troy) (0.2) 5.8 17.11 17.2 15.9

Cobre (usd/kg) (0.9) 24.3 311.50 275.2 250.6

Indice Agricola (0.4) (4.6) 1,283.3 1,321.2 1,345

Maiz (usd/bushel) 0.6 (5.9) 3.18 3.4 3.4

*Indice compuesto por precios de 26 commodities de energeticos, metales y agropecuarios. Fuente: Bloomberg,

USDA, UBS Investment Bank.

Variación %Precio

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WTI (usd/barril) EJE IZQ. Oro (usd/onza troy) EJE DER.




Acciones con principales ganancias y pérdidas en el año Acciones con principales ganancias y pérdidas en el día

IPyC (Unidades) S&P´s 500 (Unidades)

/1

diaria 1 Mes En el añoEn 12

meses

IPyC (Mex) 48,534.84 0.41 -3.89 6.34 2.60 27.78 2.60 19.25 8.68

Dow Jones (EU) 23,539.19 0.10 3.96 19.11 31.28 76.38 3.81 19.75 12.23

S&P 500 (EU) 2,587.84 0.31 2.10 15.59 23.90 66.71 3.22 21.74 13.08

Bovespa (Brasil) 73,915.42 0.12 -0.60 22.73 16.72 30.87 1.74 22.00 9.41

Dax (Alemania) 13,478.86 0.28 4.47 17.40 30.53 84.21 1.94 19.12 7.63

FTSE 100 (Reino Unido) 7,560.35 0.07 1.24 5.85 11.34 64.40 1.95 22.86 9.76

CAC40 (Francia) 5,517.97 0.14 2.81 13.48 25.08 82.10 1.67 19.06 9.86

Nikkei 225 (Japón) 22,539.12 0.53 9.34 17.92 31.54 94.08 1.91 19.48 9.87

SSE Composite (China) 3,371.74 -0.34 0.68 8.64 7.88 41.48 1.82 16.97 13.69

Fuente: Bloomberg. *Indice de Fortaleza Relativa (Relative Strength Index) que oscila en una escala entre 0 y 100.

Una lectura entre 70 y 80 alerta sobre una condicion de sobrecompra que implicaria que se aproxima a una correccion a la baja.

Lecturas entre 30 y 20 se consideran condiciones de sobreventa y alertan de una inminente correccion al alza.

Índice

(Unidades)

Variación %: RSI del

Precio*

(9 dias)

MERCADOS ACCIONARIOS

Precio /

Valor en

Libros

Precio /

Utilidades

Valor de la

Empresa /

EBITDA 12

meses

44,000

44,500

45,000

45,500

46,000

46,500

47,000

47,500

48,000

48,500

49,000

49,500

50,000

50,500

51,000

51,500

52,000

nov.-16 dic.-16 ene.-17 feb.-17 mar.-17 abr.-17 may.-17 jun.-17 jul.-17 ago.-17 sep.-17 oct.-17



2,080

2,100

2,120

2,140

2,160

2,180

2,200

2,220

2,240

2,260

2,280

2,300

2,320

2,340

2,360

2,380

2,400

2,420

2,440

2,460

2,480

2,500

2,520

2,540

2,560

2,580

2,600

nov.-16 dic.-16 ene.-17 feb.-17 mar.-17 abr.-17 may.-17 jun.-17 jul.-17 ago.-17 sep.-17 oct.-17



-4.7

-3.9

-2.6

-2.1

-1.4

3.3

3.6

4.1

4.2

4.4

PE&OLES

TLEVICPO

VOLARA

NEMAKA

LIVEPOLC

GCARSOA1

CUERVO

PINFRA

ASURB

MEGACPO

-40.8

-38.1

-24.7

-23.2

-22.1

13.3

17.0

23.3

28.1

215.2

GENTERA

VOLARA

NEMAKA

GCARSOA1

ALFAA

MEGACPO

ASURB

WALMEX

AMXL

ELEKTRA




/1

Actualización reciente

5.

Quincenal Acum. AnualAnual

(2q. Sep '17)Quincenal Acum. Anual

Anual

(2q. Sep '17)

INPC 0.62 4.89 6.30 6.17

Subyacente 0.21 3.98 4.75 4.70 No Subyacente 1.86 7.69 11.18 10.83

Mercancias 0.13 5.31 6.00 6.08 Agropecuarios -1.52 5.97 8.26 9.77

Servicios 0.27 2.84 3.68 3.53 Energét. Y Tarif. Gob. 4.07 8.79 13.06 11.53

Fuente: INEGI.

INFLACIÓN EN LA PRIMERA QUINCENA DE OCTUBRE DE 2017 (var. %)

Por actividades Por componentes

II-17 I-17 1S 17 IV-16 2016 2015 II-17 I-17 1S 17 IV-16 2016

1.8 2.8 2.3 2.3 2.3 2.6 Consumo Privado 3.4 3.0 3.2 2.8 2.7

Gasto Gubernamental 0.1 1.0 0.6 1.6 1.2

Primarias 0.7 6.4 3.3 5.3 4.1 1.5 Inversión Privada -2.3 -0.1 -1.2 1.1 0.1

Secundarias -1.1 0.5 -0.3 -0.1 0.0 1.0 Exportaciones 4.6 9.1 6.8 1.8 1.2

Terciarias 3.2 3.7 3.5 3.4 3.4 3.5 Importaciones 5.0 7.6 6.3 0.5 1.1Fuente: INEGI. Base 2008.

PIB

PRODUCTO INTERNO BRUTO (var. % real anual)

ago.-17 jul.-17ene-ago

20172016 ago.-17

ene-ago

20172016

IGAE 2.2 1.3 2.2 2.1 Total de Trabajadores (miles)** 19,293 120.6 676.2 732.6

-5.0 2.4 2.3 4.2 Permantenes (miles) 16,562 86.9 530.8 649.8

-0.6 -1.3 -0.3 -0.1 Eventuales Urbanos (miles) 2,578 29.3 204.2 69.2

3.1 2.8 3.7 1.1 ago-17 jul-17 jun-17 2016

Actividades Terciarias 4.0 2.6 3.6 3.3 Tasa de desempleo 3.53% 3.41% 3.27% 3.37%

0.6 8.3 **Trabajadores Permanentes y Eventuales Urbanos afiliados en el IMSS.

Fuente: INEGI. Desestacionalizados. Fuente: IMSS.

ago.-17

ACTIVIDAD ECONÓMICA y EMPLEO (mensual)

Creación/pérdida neta de empleos

Actividades Primarias

Actividad Industrial

Ind. Manufactureras

Ventas al menudeo

Variación % real anual

sep.-17 ago.-17 ene-sep 2017 2016 ago.-17 jul.-17 ene-ago 2017 2016

Exportaciones 3.4 10.3 9.3 -1.8 Importaciones 12.2 6.6 8.2 -2.1

Petroleras 1.1 4.1 21.5 -19.1 Consumo 12.0 2.4 8.4 -7.7

No Petroleras 3.6 10.6 8.7 -0.6 Bienes Intermedios 12.9 8.2 9.0 -0.8

Manufactureras 3.5 10.7 8.5 -1.1 Bienes de Capital 7.2 0.4 2.8 -3.8

Automotriz 7.7 15.6 11.3 -1.0 Balanza Comercial (md) -2,733 -1,523 -7,165 -13,135

2017* 2016 2015 sep.-17 ago.-17 jul.-17 2016

6.4 8.9 4.8 Reservas Internacionales 173.3 173.0 173.4 173.5

9.7 10.8 9.4

26.74 33.18

Fuente: INEGI y Banco de México.

Inversión Estranjera Directa (mmd)

Variación % anual Saldo a fin de periodo (mmd)

SECTOR EXTERNO

Variación % anual Variación % anual

Ingresos por Remesas (var %)

Ingresos por Turismo Internacional (var%)

2017 2018 3T. '17 2T. '17 1T. '17 2016

PIB 1/ 3.0 3.1 1.2 1.5

PIB México (var. % real anual) 2.20 2.40 oct 17 sep 17 ago 17 dic 16

Inflación (var. % anual) 6.20 3.90 Precios al consumidor2/

0.5 0.4 0.3

Cetes 28 (cierre) 7.00 6.50 Precios al consumidor 3/ 2.2 1.9 2.1

Tipo de Cambio (pesos por dólar, cierre) 19.10 18.20 Producción industrial 2/ 0.3 -0.7 0.6

PIB Estados Unidos (var. % real anual) 2.20 2.30 Producción industrial 3/ 1.6 1.2 0.7

Nota: Series desestacionalizadas. Tasa de desempleo (%) 4.1 4.2 4.4 4.7

1/ Variación % trimestral, anualizada. 2/ Variación % mensual. 3/ Variación anual. Empleo generado (miles) 261 18 208 155

4/ Michigan Consumer Confidence Sentiment. oct 17 sep 17 ago 17 2016

Fuente: Bureau of Economic Analysis, Bloomberg Confianza del consumidor4 /

100.7 95.1 96.8 98.2

EXPECTATIVAS ECONÓMICAS CIBanco INDICADORES ECONÓMICOS DE ESTADOS UNIDOS



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