presentación salvador alemany - junta general de accionistas 2016

SALVADOR ALEMANY Presidente

Contexto económico

Valoración 2015

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Gobierno corporativo

Contexto económico

Valoración 2015

Gobierno corporativo

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

• Cambios en el Consejo de Administración 2015

• Novedades en el Gobierno Corporativo

• Cambios en el Consejo de Administración 2016

• Informe Cumplimiento del Código de Buen Gobierno

Contexto económico

Valoración 2015

Gobierno corporativo

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Economía española en 2015

Tipos de interés reales negativos

Política monetaria expansiva BCE

Debilidad del euro

Precio del petróleo

Elevada tasa de paro

Endeudamiento público y privado

Ralentización del crecimiento Previsión PIB 2016 (Banco de España): +2,7%

PIB +3,2%

Colaboración público-privada

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Economía europea en 2015

+1,6%PIBZona euro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Repunte de la demanda interna

Retroceso de las exportaciones

+1,6%PIBZona euro

+1,9%PIBConjunto de la UE

Economía europea en 2015

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Economía mundial 2015

+3,1%PIBMundial

Recuperación de algunas de las economías más avanzadas

Ralentización de las economías emergentes

Estabilidad en el precio del petróleo

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Plan de Relance

Colaboración público-privada

Desequilibrios finanzas públicas

Colaboración público-privada Negociaciones

en curso

Próxima legislatura

Contexto económico

Valoración 2015

Gobierno corporativo

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Salida a bolsa de CELLNEXRecuperación del tráfico en nuestras autopistas

Un buen año para Abertis

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Salida a bolsa de CELLNEX

Sortida a borsa de CELLNEX

+6,1%

España

L’economia europea

La economía europea

Recuperación del tráfico en nuestras autopistas

Un buen año para Abertis

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

+8,5%

Chile

+1,8%

Francia

+0,8%

Puerto Rico

+0,7%

Argentina

-2,3%

Brasil

+6,1%

España

Recuperación del tráfico en nuestras autopistas

Un buen año para Abertis

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

4.378Mn€

Ingresos de explotación

+5%comparable

Resultados

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Alto grado de internacionalización

70% Ingresos fuera de España

30%Del total de ingresos

37%Del total de ingresos

4.378Mn€Ingresos de explotación

Resultados

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

2.692Mn€EBITDA

+5%comparable

Resultados

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

EBITDA

2.692Mn€

+5%comparable

1.880Mn€Beneficio Neto del Grupo

+7%comparable

Resultados

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

(4,7x)1.880Mn€

Beneficio Neto del Grupo

+7%comparable

12.554Mn€Deuda Neta del Grupo

-9%

EBITDA

2.692Mn€

+5%comparable

Resultados

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

1.880Mn€

Beneficio Neto del Grupo

+7%

EBITDA

2.692Mn€

+5%comparable comparable

(4,7x)12.554Mn€

Deuda Neta del Grupo

-9%

Provisión Convenio AP-7

Resultados

Contexto económico

Valoración 2015

Gobierno corporativo

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Evolución en bolsa

60

75

90

105

120

ABERTIS IBEX 35

Abertis

-7,9%

IBEX-35

-7,2%

20162015

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

* reinversión de dividendos, ampliaciones de capital liberadas y revalorización de la cartera

282%2003-2016Rantabilidad acumulada*

11,2% anual

201660

75

90

105

120

ABERTIS IBEX 35

Abertis -7,9%

IBEX-35 -7,2%

2015

Evolución en bolsa

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Free Float 49%

Autocartera 1% 8%

19%

23%

Actual2015

Estructura accionarial 2015

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Estructura accionarial 2015

Free Float 49%

Autocartera 1%

19%

23%

Actual2015

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Estructura accionarial 2016

Free Float 53%

16%

23%

Actual

Autocartera 8%

2016

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Estructura accionarial 2016

Free Float 53%

16%

23%

Actual

Autocartera 8%

2016 75.000Accionistas

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Dividendoordinario

0,69 €/acción

0,33 a cuenta (liquidado noviembre 2015)

0,36 complementario (pago 19 de abril de 2016)

Retribución al accionista

+10% dividendo por acción

5% incremento nominal +

5% ampliación liberada 2015[ ]

1x20 Ampliación liberada 2016

Contexto económico

Valoración 2015

Gobierno corporativo

Bolsa y retribución al accionista

Fundación, RSC y retos de futuro

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Una manera responsable de actuar en el día a día

RSC y Fundación

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Una manera responsable de actuar en el día a día

Plan Director de RSC 2016-2019:

- 4 ejes

1.Buen gobierno y transparencia

2.Eco-eficiencia

3.Integración en el entorno

4.Seguridad y salud

- 13 objetivos

RSC y Fundación

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Una manera responsable de actuar en el día a día

RSC y Fundación

Nueva política de responsabilidad social corporativa

Plan Director de RSC 2016-2019: - 4 ejes- 13 objetivos

Valoración 2015Contexto económico Bolsa y retribución al accionista Fundación, RSC y retos de futuroGobierno corporativo

Nueva política de responsabilidad social corporativa

Una manera responsable de actuar en el día a día

Plan Director de RSC 2016-2019: - 4 ejes- 13 objetivos

RSC y Fundación

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VIDEO

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RSC y Fundación

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RSC y Fundación

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Retos de futuro

Racionalización del modelo español de financiación de infrastructuras

Crecimiento internacional del grupo

Renovación y ampliación de nuestra base concesional

Cumplimiento del Plan estratégico

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