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UNIVERSIDAD CENTRAL DEL ECUADOR

FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS

CARRERA DE FINANZAS

PROYECTO DE GRADUACIÓN PREVIO A LA OBTENCIÓN DEL

TÍTULO DE INGENIERA EN FINANZAS

TEMA:

PROPUESTA DE CREACIÓN DE UN COMPLEJO ECO-TURISTICO EN LA

PROVINCIA DE PICHINCHA, CANTON QUITO, PARROQUIA RURAL DE

NONO EN EL BARRIO TANDAYAPA, DURANTE EL AÑO 2016.

AUTORAS:

ORTA LEÓN ELENA YOLANDA

PICO DUCHI ANDREA ELIZABETH

TUTOR:

ECON. CÉSAR AUGUSTO QUINTANA NÁRVAEZ

2017

ii

DEDICATORIA

Este proyecto lo dedico a Dios por bendecirme cada día, a mis padres José y Anita

quienes me impulsaron a seguir adelante y han hecho de mí una mujer de bien,

ensenándome que la persistencia y constancia siempre tiene su recompensa.

A mis hermanos que en determinados momentos me dieron su apoyo y me motivaron a

culminar esta meta.

A Gabriel quien me brindó su apoyo desinteresado en todo momento, compartiendo a

mi lado momentos gratos así como difíciles.


iii

DEDICATORIA

Este proyecto va dedicado primeramente a Dios por darme la oportunidad de cumplir

esta meta a pesar de las adversidades, a mis padres Manuel y Manuela quienes son el

pilar fundamental para seguir adelante, personas que me han apoyado hasta finalizar

este proyecto con sus consejos, palabras de aliento y económicamente.

A mis hermanas las cuales me han enseñado a ser una persona perseverante y luchar

por mis sueños.

A mis amigas Marlene y Patricia por apoyarme en cada momento y darme esas

palabras de aliento que en muchos momentos lo necesite, y a todas aquellas personas

que participaron de manera directa e indirecta en la elaboración de este proyecto.


iv

AGRADECIMIENTO

Agradezco en mi primer lugar a Dios por la vida y la salud que día a día me ha

brindado, y por la gran bendición de permitirme culminar con mis estudios, agradezco

infinitamente a mis amados padres que me han apoyado moral y económicamente en

este largo camino acompañándome siempre en cualquier dificultad, sin dejarme caer.

A todos y cada uno de mis profesores expresándoles mi sentimiento de gratitud por todo

lo que he aprendido de ellos; en especial al Econ. César Quintana quien fue nuestra

guía en la realización de este proyecto.

Gracias a todas las personas que en el trayecto de este camino supieron brindarme su

amistad incondicional, convirtiéndose en amistades inolvidables por haber compartido

momentos de felicidad y de dificultad.


v

AGRADECIMIENTO

Agradezco a Dios por darme la vida, ser el que guía mis pasos y haberme permitido

llegar hasta este momento tan importante de mi formación profesional, a mis padres

por darme la mejor educación, por sus consejos y hacer de mi lo que soy ahora.

A mi amiga Andrea por haber sido mi ayuda en la culminación de este proyecto.

A mis compañeros de la COAC “Fernando Daquilema” quienes me han motivado para

seguir adelante y brindarme su amistad.


vi

AUTORIZACIÓN DE LA AUTORÍA INTELECTUAL

vii

AUTORIZACIÓN DE LA AUTORÍA INTELECTUAL

viii

INFORME DEL TUTOR DE CULMINACIÓN DEL PROYECTO

ix

NOTAS EMITIDAS POR EL TRIBUNAL CALIFICADOR

xiv

ÍNDICE DE CONTENIDOS

DEDICATORIA ............................................................................................................... ii

AGRADECIMIENTO ..................................................................................................... iv

AUTORIZACIÓN DE LA AUTORÍA INTELECTUAL ............................................... vi

AUTORIZACIÓN DE LA AUTORÍA INTELECTUAL .............................................. vii

INFORME DEL TUTOR DE CULMINACIÓN DEL PROYECTO ............................ viii

NOTAS EMITIDAS POR EL TRIBUNAL CALIFICADOR ........................................ ix

ÍNDICE DE CONTENIDOS ......................................................................................... xiv

ÍNDICE DE TABLAS ................................................................................................... xix

ÍNDICE DE GRÁFICOS ............................................................................................. xxiii

ÍNDICE DE ANEXOS ................................................................................................ xxiv

RESUMEN ................................................................................................................... xxv

ABSTRACT ................................................................................................................. xxvi

INTRODUCCIÓN ............................................................................................................ 1

CAPITULO I .................................................................................................................... 2

1. PLAN DE PROYECTO ......................................................................................... 2

1.1. Tema ............................................................................................................... 2

1.2. Antecedentes ................................................................................................... 2

1.3. Formulación del problema .............................................................................. 3

1.4. Descripción del problema. .............................................................................. 3

1.5. Preguntas directrices ....................................................................................... 4

1.5.1. Pregunta General ......................................................................................... 4

1.5.2. Preguntas Específicas ................................................................................. 4

1.6. Justificación .................................................................................................... 5

1.7. Objetivos ......................................................................................................... 6

1.7.1. General ........................................................................................................ 6

xv

1.7.2. Objetivos Específicos ................................................................................. 6

1.8. Marco referencial ............................................................................................ 6

1.9. Diseño Metodológico ..................................................................................... 7

1.10. Marco Administrativo ................................................................................. 9

1.10.1. Cronograma de Actividades ........................................................................ 9

CAPÍTULO II ................................................................................................................. 12

2. ANTECEDENTES .................................................................................................. 12

2.1. Origen del Ecoturismo ...................................................................................... 12

2.2. Pilares del Ecoturismo ...................................................................................... 12

2.3. El Ecoturismo y su contexto ............................................................................. 13

2.4. Definiciones del Ecoturismo ............................................................................ 13

2.5. Objetivos Generales del ecoturismo ............................................................. 14

2.6. Características del Ecoturismo ......................................................................... 15

2.7. Componentes del Ecoturismo ........................................................................... 16

2.8. Ventajas y Desventajas del Ecoturismo ........................................................... 16

2.9. Clasificación de los atractivos Eco turísticos ................................................... 17

2.10. Actores que intervienen en el Ecoturismo ...................................................... 18

2.11. Perfil de un Eco turista ................................................................................... 19

CAPÍTULO III ................................................................................................................ 21

3. MARCO TEÓRICO ................................................................................................ 21

3.1. Definiciones básicas ............................................................................................. 21

3.1.1. Ecológicas ...................................................................................................... 21

3.1.2. Del entorno .................................................................................................... 22

3.2. Ecoturismo en el Ecuador .................................................................................... 23

3.3. Planeación Estratégica ......................................................................................... 24

3.3.1. Matriz FODA ................................................................................................. 24

3. 4. Estudio de Mercado ............................................................................................. 25

xvi

3.4.1. Proceso de Investigación de mercado ............................................................ 25

3.4.2. Técnicas de muestreo. ................................................................................... 27

3.4.3. Mercado ......................................................................................................... 28

3.4.4. Promoción ...................................................................................................... 28

3.4.5. Demanda y Oferta .......................................................................................... 30

3.5. Estudio Técnico .................................................................................................... 31

3.6. Sector de Análisis ................................................................................................. 32

3.6.1. Clasificación de las empresas de acuerdo a su tamaño. ................................ 32

3. 7. Cuentas Analizadas en el estudio. ....................................................................... 32

3.7.1. Activos ........................................................................................................... 32

3.7.2. Pasivos ........................................................................................................... 33

3.7.3. Patrimonio ..................................................................................................... 33

3.8. Estudio Económico-Financiero ............................................................................ 34

3.8.1. Punto de Equilibrio ........................................................................................ 34

3.8.2. Análisis Financiero ........................................................................................ 34

3.8.3. Partes interesadas en el análisis de las Razones Financieras ......................... 36

CAPÍTULO IV ............................................................................................................... 38

4. PLANIFICACIÓN Y MERCADO ......................................................................... 38

4.1. Planificación Estratégica .................................................................................. 38

4.1.1. Matriz FODA ................................................................................................. 38

4.2. ESTUDIO DE MERCADO .............................................................................. 45

4.2.1. Análisis de gustos y preferencias de los potenciales clientes ....................... 45

4.2.2. Características del mercado meta .................................................................. 54

4.2.3. Segmentación de Mercado ............................................................................ 54

4.2.4. Productos (Servicios a ofertar) ...................................................................... 55

4.2.5. Proyección de costos y precios. ..................................................................... 60

4.2.6. Promoción ...................................................................................................... 61

xvii

4.2.7. Plaza .............................................................................................................. 61

4.2.8. Competencia .................................................................................................. 62

4.3. Demanda ........................................................................................................... 64

4.4. Oferta ................................................................................................................ 65

4.5. Demanda Insatisfecha ....................................................................................... 66

4.6. Localización del Proyecto ................................................................................ 67

4.7. Descripción del clima de la zona ...................................................................... 67

4.8. Tamaño del proyecto ........................................................................................ 68

4.9. Ingeniería del Proyecto ..................................................................................... 69

4.10. Selección de Maquinaria, Equipo y Materiales. ............................................. 69

4.11. Mejoramiento y Construcción de Obras Civiles ............................................ 71

4.12. Aspectos Organizacionales, Administrativos, y Legales ............................... 75

CAPITULO V ................................................................................................................. 82

5. METODOLOGÍA Y RESULTADOS .................................................................... 82

5.1. Análisis de variables ......................................................................................... 82

5.1.1. Activos ........................................................................................................... 82

5.1.2. Pasivos .......................................................................................................... 87

5.1.3. Patrimonio ..................................................................................................... 92

5.1.4. Indicadores .................................................................................................... 97

5.2. Costos ............................................................................................................. 109

5.3. Gastos ............................................................................................................. 110

5.4. Ingresos ........................................................................................................... 113

5.5 Punto de Equilibrio .......................................................................................... 114

5.6. Inversiones y Financiamiento del Proyecto. ................................................... 117

5.7. Capital de Trabajo .......................................................................................... 118

5.8. Flujo de Fondos .............................................................................................. 120

5.9. Tasa Mínima Aceptable de Rendimiento- TMAR ....................................... 124

xviii

5.10. Cálculo del VAN .......................................................................................... 125

5.11. Cálculo del TIR ............................................................................................ 125

5.12. Relación Costo/ Beneficio ............................................................................ 126

5.13. Periodo de Recuperación .............................................................................. 127

5.14. Estado de Pérdidas y Ganancias ................................................................... 129

5.14.1. Análisis horizontal del Estado de Pérdidas y Ganancias ........................... 130

5.14.2. Análisis vertical del Estado de Pérdidas y Ganancias ............................... 130

5.15. Balance de Situación Financiera .................................................................. 132

5.15.1. Análisis horizontal del Balance de Situación Financiera .......................... 134

5.15.2. Análisis vertical del Balance de Situación Financiera .............................. 137

5.16. Análisis de las Razones Financieras ............................................................. 141

CAPÍTULO VI ............................................................................................................. 147

6. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES .................................................... 147

6.1. Conclusiones ................................................................................................... 147

6.2. Recomendaciones ........................................................................................... 148

BIBLIOGRAFÍA ................................................................................................... 150

ANEXOS ............................................................................................................... 155

xix

ÍNDICE DE TABLAS

Tabla 1: Balanza Turística del Ecuador .......................................................................... 24

Tabla 2: Estructura Esquemática por Divisiones ............................................................ 32

Tabla 3 Clasificación de empresas por su tamaño .......................................................... 32

Tabla 4: Matriz EFI ......................................................................................................... 38

Tabla 5: Matriz EFE ....................................................................................................... 39

Tabla 6: Matriz FODA .................................................................................................... 40

Tabla 7: Posición Estratégica Fortalezas Financieras ..................................................... 42

Tabla 8: Fortalezas de la Industria .................................................................................. 42

Tabla 9: Posición Estratégica de la Estabilidad del Entorno .......................................... 43

Tabla 10: Factores de la Ventaja Competitiva ................................................................ 43

Tabla 11: Base de Segmentación .................................................................................... 54

Tabla 12: Criterios de Zona ............................................................................................ 54

Tabla 13: Atractivos Turísticos ....................................................................................... 55

Tabla 14: Actividades de recreación ............................................................................... 55

Tabla 15: Itinerario del paquete ...................................................................................... 56

Tabla 16: Precios del Paquete Turístico ......................................................................... 56

Tabla 17: Actividades Turísticas .................................................................................... 56


Tabla 19: Precios de Paquetes Turísticos ....................................................................... 57

Tabla 20: Actividades Turísticas .................................................................................... 57


Tabla 22: Precios del Paquete Turístico ......................................................................... 58

Tabla 23: Lista de actividades de recreación .................................................................. 58

Tabla 24: Precios de servicios ........................................................................................ 58

Tabla 25: Costos y precios de los servicios de Atracción Turísticas .............................. 60

Tabla 26: Costos y precios de Servicios Extras .............................................................. 60

Tabla 27: Servicios de Bellavista Cloud Foreste ............................................................ 62

Tabla 28: Servicios de Tandayapa Bird Lodge ............................................................... 63

Tabla 29: Precio de Habitaciones Bellavista Cloud Foreste ........................................... 63

Tabla 30: Precios de habitaciones Tandayapa Bird Lodge ............................................. 64

xx

Tabla 31: Proyección de la Demanda ............................................................................. 65

Tabla 32: Proyección de la Oferta Turística ................................................................... 66

Tabla 33: Cálculo de la Demanda Insatisfecha ............................................................... 66

Tabla 34: Oferta del Complejo Eco-turístico .................................................................. 66

Tabla 35: Capacidad Instalada y Real del Complejo Eco-turístico ................................ 68

Tabla 36: Mercado del Complejo Eco-turístico .............................................................. 69

Tabla 37: Activos Fijos: Maquinaria, Equipos, Materiales y Otros ............................... 70

Tabla 38: Activos Diferidos ............................................................................................ 71

Tabla 39: Instalaciones y avalúo del Complejo Eco-turístico ........................................ 71

Tabla 40: Diagnóstico de la Situación Actual y Situación deseada del Complejo Eco-

turístico ........................................................................................................................... 72

Tabla 41: Mejoramiento de la Infraestructura existente ................................................. 74

Tabla 42: Ampliación de Infraestructura ........................................................................ 74

Tabla 43: Mano de Obra Directa .................................................................................... 79

Tabla 44: Mano de Obra Indirecta .................................................................................. 79

Tabla 45: Personal Administrativo ................................................................................. 79

Tabla 46: Personal de Ventas .......................................................................................... 80

Tabla 47: Activos de las empresas del sector turístico periodo 2015 ............................. 82

Tabla 48: Concentración de activos según el tamaño de empresa en el 2015 ............... 83

Tabla 49: Activos históricos empresas del sector turístico con su variación. ................. 83

Tabla 50: Evolución de activos empresas medianas “B” ............................................... 84

Tabla 51: Evolución de Activos empresas medianas “A” .............................................. 85

Tabla 52: Evolución de Activos empresas pequeñas ...................................................... 86

Tabla 53: Evolución de Activos microempresas ............................................................ 86

Tabla 54: Pasivos de las empresas del sector turístico periodo 2015 ............................. 87

Tabla 55: Concentración de Pasivos según el tamaño de empresa en el 2015 ............... 88

Tabla 56: Pasivos históricos empresas del sector turístico y su variación ...................... 88

Tabla 57]: Evolución de Pasivos empresas medianas “B” ............................................ 89

Tabla 58: Evolución de Pasivos empresas medianas “A” .............................................. 90

Tabla 59: Evolución de Pasivos empresas pequeñas ..................................................... 91

Tabla 60: Evolución de Pasivos microempresas ............................................................ 91

Tabla 61: Patrimonio de las empresas del sector turístico periodo 2015 ........................ 92

Tabla 62: Concentración de Patrimonio según el tamaño de empresa en el 2015 .......... 93

Tabla 63: Patrimonio histórico empresas del sector turístico y su variación. ................. 93

xxi

Tabla 64: Evolución de Patrimonio empresas medianas “B” ......................................... 94

Tabla 65: Evolución de Patrimonio empresas medianas “A” ......................................... 95

Tabla 66: Evolución de Patrimonio empresas pequeñas ................................................ 95

Tabla 67: Evolución de Patrimonio microempresas ....................................................... 96

Tabla 68: Indicador 01= Capital de trabajo/ Activo total ............................................... 97

Tabla 69: Indicador por Tamaño de empresa ................................................................. 98

Tabla 70: Razón de circulante = Activo corriente/ Pasivo corriente .............................. 98

Tabla 71: Indicador por tamaño de empresa ................................................................... 99

Tabla 72: Rotación de activos totales = Ventas/ Activos totales .................................. 100

Tabla 73: Indicador por tamaño de empresa ................................................................. 100

Tabla 74: Endeudamiento = Pasivos totales / Activos totales ..................................... 101


Tabla 76: Razón Deuda - Capital Patrimonial = Pasivos totales / Patrimoni ............... 102


Tabla 78: Margen de Util. Neta = Utilidad neta / Ventas ............................................. 104


Tabla 80: Rendimiento sobre Activos totales = Utilidad neta / Activos totales ........... 105


Tabla 82: Rendimiento sobre Patrimonio = Utilidad neta / Patrimonio ....................... 107


Tabla 84: Cálculo y Prorrateo del costo de cada servicio ............................................. 109

Tabla 85: Prorrateo Secundario Servicio Restaurante .................................................. 110

Tabla 86: Proyección de Gastos Administrativos ......................................................... 111

Tabla 87: Depreciaciones Departamento Administrativo ............................................. 111

Tabla 88: Proyección de los Gastos de Venta ............................................................... 112

Tabla 89: Depreciaciones Departamento de Venta ....................................................... 112

Tabla 90: Proyección de Ingresos ................................................................................. 113

Tabla 91: Unidades e Ingreso por producto. ................................................................. 114

Tabla 92: Costos variables por unidad .......................................................................... 115

Tabla 93: Contribución Marginal por producto ............................................................ 115

Tabla 94: Distribución de Ventas ................................................................................. 116

Tabla 95: Comprobación del Punto de Equilibrio ........................................................ 116

Tabla 96: Primera Inversión del Proyecto .................................................................... 117

Tabla 97: Segunda Inversión del Proyecto .................................................................. 118

xxii

Tabla 98: Capital de Trabajo – Bimensual. .................................................................. 119

Tabla 99: Flujo de Fondos ............................................................................................ 120

Tabla 100: TMAR GLOBAL ....................................................................................... 125

Tabla 101: Cálculo del VAN ........................................................................................ 125

Tabla 102: Periodo de Recuperación- Método Acumulado .......................................... 127

Tabla 103: Periodo de Recuperación- Método Descontado ......................................... 128

Tabla 104: Estado de Pérdidas y Ganancias ................................................................. 129

Tabla 105: Balance de Situación Financiera ................................................................. 132

Tabla 106: Análisis horizontal del Balance de Situación Financiera ........................... 134

Tabla 107: Análisis vertical Activos Corrientes ........................................................... 137

Tabla 108: Análisis vertical Activos no Corrientes ...................................................... 138

Tabla 109: Análisis vertical Pasivos Corrientes ........................................................... 139

Tabla 110: Análisis vertical Pasivos no Corrientes ...................................................... 139

Tabla 111: Análisis vertical del Patrimonio ................................................................. 140

Tabla 112: Razón de Circulante .................................................................................... 141

Tabla 113: Periodo Promedio de Pago ......................................................................... 141

Tabla 114: Rotación de Activos Totales ....................................................................... 142

Tabla 115: Razón de Endeudamiento ........................................................................... 142

Tabla 116: Razón Deuda/ Capital Patrimonial ............................................................. 143

Tabla 117: Razón de cobertura de Intereses ................................................................. 143

Tabla 118: Margen de Utilidad Bruta ........................................................................... 144

Tabla 119: Margen de Utilidad Operativa .................................................................... 144

Tabla 120: Margen de Utilidad Neta ............................................................................ 145

Tabla 121: Rendimiento sobre Activos Totales ............................................................ 145

Tabla 122: Rendimiento sobre Patrimonio ................................................................... 146

xxiii

ÍNDICE DE GRÁFICOS

Gráfico 1: Cuadrante de la Posición Estratégica FODA ................................................. 44

Gráfico 2: Pregunta 1 ...................................................................................................... 49








Gráfico 10: Pregunta 9 .................................................................................................... 53

Gráfico 11: Pregunta 10 .................................................................................................. 53

Gráfico 12: Ubicación Geográfica .................................................................................. 67

Gráfico 13: Estudio Organizacional ............................................................................... 75

Gráfico 14: Diseño Administrativo ................................................................................. 76

xxiv

ÍNDICE DE ANEXOS

Anexo 1: Formato de Encuesta ..................................................................................... 155

Anexo 2: Pregunta 1 ..................................................................................................... 157

Anexo 3: Pregunta 2 ..................................................................................................... 157

Anexo 4: Pregunta 3 ..................................................................................................... 158

Anexo 5: Pregunta 4 ..................................................................................................... 158

Anexo 6: Pregunta 5 ..................................................................................................... 158

Anexo 7: Pregunta 6 ..................................................................................................... 158

Anexo 8: Pregunta 7 ..................................................................................................... 159

Anexo 9: Pregunta 8 ..................................................................................................... 159

Anexo 10: Pregunta 9 ................................................................................................... 159

Anexo 11: Pregunta 10 ................................................................................................. 159

Anexo 12: Datos Históricos Turismo Receptivo .......................................................... 160

Anexo 13: Datos Históricos Turismo Interno ............................................................... 160

Anexo 14: Datos Históricos Oferta turística ................................................................. 160

Anexo 15: Situación Actual y deseada del Complejo Eco-turístico ............................. 161

Anexo 16: Empresas del Sector Turístico Grupo N7912 ............................................. 163

Anexo 17: Mano de Obra Directa e Indirecta ............................................................... 163

Anexo 18: Materia Prima-Pesca Deportiva .................................................................. 164

Anexo 19: Materia prima-cabalgata ............................................................................. 164

Anexo 20: Materia prima-hospedaje ............................................................................. 164

Anexo 21: Materia prima-restaurante ........................................................................... 164

Anexo 22: Depreciaciones Activos Fijos Operativos ................................................... 165

Anexo 23: Remuneraciones Departamento Administrativo ......................................... 165

Anexo 24: Remuneraciones Departamento de Ventas ................................................. 165

Anexo 25: Tabla de Amortización del Financiamiento- Primera Inversión ................. 166

Anexo 26: Tabla de Amortización del Financiamiento- Segunda Inversión ................ 167

Anexo 27: Tabla de Pagos de Materia Prima ............................................................... 167

xxv

TEMA: PROPUESTA DE CREACIÓN DE UN COMPLEJO ECO-TURÍSTICO EN

LA PROVINCIA DE PICHINCHA, CANTÓN QUITO, PARROQUIA RURAL DE

NONO EN EL BARRIO TANDAYAPA, DURANTE EL AÑO 2016.

Autoras:

Elena Yolanda Orta León

Andrea Elizabeth Pico Duchi

Tutor:

Econ. César Augusto Quintana Narváez

RESUMEN

El presente trabajo tiene como objetivo presentar una propuesta de creación de un

Complejo Eco- turístico, en el Barrio Tandayapa, el cual brinda las posibilidades de

desarrollar actividades eco – turísticas. Explotando de manera adecuada los recursos

naturales que posee la zona, así mismo como brindar a los clientes un ambiente

agradable y tranquilo rodeado de la naturaleza. La creación de este Complejo Eco-

turístico pretende beneficiar a los moradores de la zona con la generación de fuentes de

empleo y por consiguiente la mejora de su calidad de vida, siendo este un proyecto

viable, el mismo que tras un análisis demuestra que es rentable y que tiene aceptación

en el mercado debido a que hoy en día el turismo ecológico se expande y tiene mayor

apoyo por parte de las entidades reguladoras.

PALABRAS CLAVES: ACTIVIDADES ECO-TURÍSTICAS / OFERTA/

INVERSIÓN/ RECUURSOS NATURALES/ PAQUETES TURÍSTICOS.

xxvi

TITLE: “PROPOSED CREATION OF AN ECO-TOURIST COMPLEX IN THE

PROVINCE OF PICHINCHA, CANTON QUITO, RURAL PARISH OF NONO, FOR

TANDAYAPA NEIGHBORHOOD; DURING 2016.”

Authors:

Elena Yolanda Orta León

Andrea Elizabeth Pico Duchi

Tutor:

Econ. César Augusto Quintana Narváez

ABSTRACT

This Project aims to present a proposal for the creation of an Eco- tourist Complex in

Tandayapa neighborhood, which offers the possibility of developing ecotourism

activities; adequately exploiting natural resources which preserves the area, as well as

provide customers with a friendly and quiet atmosphere surrounded by nature. The

creation of this Eco- tourist Complex purposes to benefit the inhabitants of the area with

the generation of jobs and thus improving their quality of life, and been this project

viable, which as after an analysis shows that it is profitable and that it has market

acceptance because nowadays ecotourism expands and has more support from

regulatory agencies.

KEYWORDS: ECO- TOURISM ACTIVITIES / OFFER / INVESTMENT /

NATURAL RESOURCES / TOURIST PACKAGES.

1

INTRODUCCIÓN

La industria turística es un gran motor de desarrollo económico y social debido al alto

valor agregado que implica su desenvolvimiento, es por ello que se ha convertido en un

sector estratégico para el desarrollo nacional, en especial por factores relacionados con

la generación de empleos. El Ecuador y sus provincias poseen muchos atractivos

turísticos que son visitados por turistas nacionales y extranjeros que sienten la necesidad

de conocer la cultura ecuatoriana.

Con el pasar del tiempo, el turismo cultural y natural ha ido tomando fuerza en las

preferencias de visitas a tal punto que el estado ecuatoriano ha visto al turismo como

una estrategia a adoptar para la lucha contra la pobreza. Dejando de lado la exportación

petrolera de Ecuador, el turismo es actualmente el tercer rubro de ingreso, por detrás del

banano, el camarón y los derivados del mar, contribuyendo en un 2% al PIB ecuatoriano

con un ingreso de 1.075,5 millones de dólares para el 2016. (Ministerio del Turismo,

2016)

Ecuador es un país con una vasta e inigualable riqueza natural y cultural, la diversidad

de sus 4 regiones ha dado lugar a cientos de miles de especies. Además, está

considerado como uno de los 17 países donde se concentrada la mayor biodiversidad del

planeta. La mayor parte de su fauna y flora vive en 26 áreas protegidas por el Estado.

(MINTUR, 2012, pág. 36)

Para la ejecución del presente proyecto se propone la creación de un Complejo Eco-

turístico en el Barrio Tandayapa, el mismo que permita por una parte mejorar la calidad

de vida de los pobladores y explotar de manera adecuada y eficiente los recursos

naturales con potencial turístico que posee la zona.

2

CAPITULO I

1. PLAN DE PROYECTO

1.1. Tema

Propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico en la Provincia de Pichincha,

Cantón Quito, Parroquia rural de Nono en el Barrio Tandayapa, durante el año 2016.

1.2. Antecedentes

La parroquia de Nono se encuentra ubicada en las faldas del volcán Pichincha a 2724

m.s.n.n, a 18 Kms. de la capital, Quito. La Parroquia rural de Nono limita al norte con

la parroquia Calacalí, al sur con las parroquias Lloa y Mindo, al este con la parroquia

Cotocollao y al oeste con las parroquias de Nanegalito y Mindo.

El clima predominante de la región es frío y húmedo, pues gran parte de la parroquia se

ubica en las laderas occidentales del Pichincha, que están conformados por bosques

muy húmedos montañosos. (Galeon.com, 2012)

La palabra Tandayapa, obtiene su significado de Tanda = pan, Yapa = más; pertenece al

Distrito Metropolitano de Quito, a la parroquia de Nono. La producción corresponde al

clima húmedo subtropical ubicada a una altura de 1400 a 1600 mts sobre el nivel del

mar, a 0 h 0m, 0,2 segundos de latitud norte desde la Mitad del Mundo hacia el

hemisferio Norte debido a que la línea ecuatorial pasa por el límite sur de este caserío.

La vía antigua que llega a Tandayapa tiene una distancia de 42 km, y es declarada Eco-

ruta vía del Quinde. La otra vía es la asfaltada, que parte de Calacalí – Nanegalito – Los

Bancos – Esmeraldas.

El poblado de Tandayapa hasta 1972, era el sitio de descanso obligado de quienes iban

y venían del Noroccidente; es un caserío con tres valles, rodeado por el río Alambi, el

mismo que nace en las estribaciones del Ruco Pichincha, tiene una temperatura de 12

grados, el otro río llamado Tandayapa nace en la cordillera de San Lorenzo, con una

temperatura de 16 a 18 grados. Estos ríos son recursos hídricos que en el futuro pueden

3

servir como fuente de aprovisionamiento de agua para los barrios del Noroccidente de

Quito.

Este valle por su tamaño junto con Mindo tiene la más alta diversidad de aves en el

mundo, esto es alrededor de 450 especies, en cuanto a la flora, esta es exótica y en gran

parte desconocida, es la zona preferida para turismo de caminatas, bicicletas,

avistamiento de aves.

La Hacienda San Antonio “Dos Ríos” está ubicada en el sector de Tandayapa, a 10 km.

del parque central de Nanegalito. En la Hacienda se encuentra dos ríos en su interior,

por un lado, el río Alambi y por otro lado tenemos el Río Tandayapa, lo que le da varios

ambientes ecológicos y una posibilidad basta de desarrollar mucha actividad

recreacional y de observación.

El tiempo promedio de viaje desde la ciudad de Quito al proyecto es de 60 a 70 minutos

y a 10 minutos de la población de Nanegalito que cuenta con todos los servicios de una

sociedad mediana, incluyendo un Hospital de primeros auxilios.

1.3. Formulación del problema

¿La propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico en la Provincia de Pichincha,

Cantón Quito, Parroquia rural de Nono en el Barrio Tandayapa durante el año 2016

permite analizar diferentes factores económicos, sociales, ecológicos y financieros para

potencializar la productividad y el turismo de la zona?

1.4. Descripción del problema.

En la actualidad la población ecuatoriana desconoce y utiliza de manera ineficiente los

recursos naturales con gran potencial turístico, dando lugar a que se genere el

desaprovechamiento, los mismos que pueden empezar a generar ingresos con su uso

como medio de atracción turística, además el bajo nivel de organización comunitaria no

permite tener un buen mantenimiento y uso sostenible de los recursos naturales;

también se identifica que en el trascurrir del tiempo el número de turistas que visitan los

diversos complejos Eco-turísticos incrementan año tras año; la principal desventaja es

la escaza difusión sobre la existencia de dichos sectores de gran potencial turístico, con

4

sitios ideales para el descanso y recreación.

En la población de Tandayapa existen muchas necesidades, siendo una de las

principales, la escasa fuente de trabajo y el bajo apoyo por parte de los gobiernos

centrales y sectoriales hacia el Barrio Tandayapa con respecto a las vías de acceso y la

provisión adecuada de servicios básicos.

En la zona existen otros complejos Eco-turísticos que no brindan varios de los servicios

que se pretende dar en este Complejo, además de que las tarifas de los servicios son

muy elevadas debido a su cobertura y segmentación del mercado.

Por estas razones se pretende realizar una propuesta de creación de un Complejo Eco-

turístico para el Barrio Tandayapa, el mismo que contempla la creación de fuentes de

trabajo y el aprovechamiento de los recursos naturales con potencial turístico, siendo un

proyecto alineado al cuidado, protección de la naturaleza y el ser humano; todo esto

tras realizar un análisis de las condiciones actuales de la Hacienda en donde se llevará a

cabo la propuesta de creación del Complejo Eco-turístico.

1.5. Preguntas directrices

1.5.1. Pregunta General

La propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico para el Barrio Tandayapa,

muestra resultados favorables para la comunidad los cuales sirven de sustento para la

toma de decisiones de implementar dicho proyecto.

1.5.2. Preguntas Específicas

La Hacienda en la que se ubica el Complejo Eco-turístico cuenta con un 60% de

recursos naturales con potencial turístico.

La aceptación por parte de los clientes acerca del servicio turístico a ofertarse es

favorable en un 80%.

Las instalaciones de la Hacienda tras la aplicación del plan de mejoras quedan

acondicionadas para recibir turistas en un 90% con respecto a su situación

inicial.

5

El tiempo de recuperación de la inversión financiera tras la creación del

Complejo Eco-turístico gira alrededor de los 3 años.

Los resultados presentados de dicho proyecto de investigación demuestran la

factibilidad del mismo.

1.6. Justificación

Nuestro país debe aprovechar las ventajas naturales tales como: su ubicación, su

naturaleza, sus diversos climas, este aprovechamiento permite el crecimiento y

desarrollo del país, al ser una actividad duradera que demanda una gran cantidad de

mano de obra por el sinnúmero de servicios que abarca.

Dada esta importancia y considerando que es tal vez la única fortaleza que posee el país,

es importante desarrollar proyectos de inversión que tengan relación con el medio

ambiente que lo protejan y lo desarrollen de manera adecuada.

Es por esto que el interés del presente trabajo de investigación, es realizar una propuesta

factible de creación de un COMPLEJJO ECO-TURÍSTICO, ubicado en la hacienda San

Antonio del Barrio Tandayapa, de tal manera que se incentive a las personas a entrar en

contacto directo con la naturaleza, y realizar varias actividades, además de conocer los

cuidados que se debe tener con la naturaleza.

También se pretende que la población aledaña se enfoque en pequeños negocios como:

comida típica del lugar, artesanías, entre otros.

El proyecto permite integrar áreas de estudio como la estadística, la planificación, la

administración, finanzas, costos, y áreas relacionadas con el medio ambiente.

La metodología que se aplicará es la investigación de campo y explorativa, las mismas

que se relacionan con métodos investigativos como el método científico, el inductivo,

deductivo, los cuales permiten que la información recabada sea procesada

adecuadamente y sea comprensible para la población en general.

6

1.7. Objetivos

1.7.1. General

Presentar una propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico para el Barrio

Tandayapa, mediante un diagnóstico situacional, técnico y económico de la Hacienda

donde se ubica el Complejo Eco-turístico y de la comunidad que interviene para

conocer la rentabilidad y viabilidad que genera el proyecto y proponer su

implementación.

1.7.2. Objetivos Específicos

Elaborar un diagnóstico macro y micro de la situación actual del turismo y de la

Hacienda donde se ubica el Complejo Eco-turístico a fin de conocer las

fortalezas y debilidades del sector turístico.

Analizar gustos y preferencias de los potenciales clientes tomando en cuenta lo

que oferta la competencia.

Elaborar un plan de mejoras aplicable a la infraestructura que posee actualmente

la hacienda donde se ubica el Complejo Eco-turístico con la finalidad de

acondicionar sus instalaciones.

Evaluar la rentabilidad financiera de la propuesta de creación de un Complejo

Eco-turístico, cuyos resultados incentiven al Barrio Tandayapa a que se ejecute

el proyecto.

Realizar un informe sobre los resultados de la investigación.

1.8. Marco referencial

¿QUÉ ES UN PROYECTO DE INVERSIÓN?

"Un proyecto es una herramienta o instrumento que busca recopilar, crear, analizar en

forma sistemática un conjunto de datos y antecedentes, para la obtención de resultados

esperados. Es de gran importancia porque permite organizar el entorno de trabajo"

(Sapag, Preparación y Evaluación de Proyectos)

7

¿QUÉ ES UN PLAN DE MEJORAS?

Es un instrumento de gran utilidad que permite identificar, organizar y detectar

cualquier cambio que se tome para acondicionar o mejorar la infraestructura de un lugar

o el rendimiento de los equipos y maquinarias. Un plan de mejoras debe planificarse

cuidadosamente, llevarse a la práctica y constatar sus efectos para obtener buenos

resultados. (Ministerio de Educación, 2012, pág. 2)

¿QUÉ SON LOS RECURSOS NATURALES CON POTENCIAL TURÍSTICO?

Son todos aquellos que hacen de un lugar turístico la diferencia sobre otro sitio, por tal

razón vienen a ser la base principal del desarrollo turístico en función de su atractivo y

singularidad, debido a su fragilidad e inestimable valor debe procurarse su cuidado y

mantenimiento de forma regular.

Goeldener y Ritchie mencionan: “Que un recurso natural y el medio ambiente

constituyen fundamentalmente la medición de los recursos naturales que cualquier área

tiene disponibles para el uso y disfrute de los visitantes.”

1.9. Diseño Metodológico

El presente proyecto de investigación utiliza esencialmente el método conclusivo –

explicativo basado en la investigación de campo en función de fuentes secundarias que

respalda la propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico; mediante una

investigación de campo que determine las necesidades y falencias que existen en la

Hacienda San Antonio, observando no solo sus recursos naturales, sino también sus vías

de acceso, infraestructura, su vegetación, su fauna y flora lo que permitirá identificar y

diseñar los “productos” que ofrece el Complejo Eco-turístico.

Además, la investigación utiliza datos reales e información verídica, con respecto al

número de turistas que tienen diversos complejos con características similares a las que

posee la Hacienda donde se ubica el Complejo Eco-turístico; las investigaciones

descriptivas también constituyen una base fundamental para la elaboración de la

propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico para el Barrio Tandayapa.

8

Técnicas de Investigación. - Las Técnicas constituyen los procedimientos concretos

que el investigador utiliza para conseguir información, son específicas y tienen un

carácter práctico y operativo.

Es así que utilizaremos técnicas bibliográficas destinadas a obtener información de

fuentes secundarias que constan en artículos de periódicos relacionados con el turismo y

documentos estadísticos del turismo en el Ecuador, de igual manera utilizaremos

técnicas de campo dirigidas a recoger información primaria tales como la observación,

la entrevista y la encuesta.

Observación de campo. - Reconocer las necesidades y atributos del lugar geográfico

donde se ubica el Complejo Eco-turístico

Encuesta. - La encuesta es una técnica de investigación que consiste en una

interrogación verbal o escrita que se les realiza a las personas con el fin de obtener

determinada información necesaria para una investigación.

Investigación Documental. - Se basa en documentos (fuentes primarias) o en

documentos, revistas (fuentes secundarias).

Fuentes Primarias. - Personas, grupos o instituciones quienes proporcionaron

información aplicando como técnicas la observación.

Fuentes Secundarias. - Las diversas fuentes en donde se obtuvieron documentos para

estudio como son: bibliotecas, internet, archivos.

Instrumentos de recolección de datos. - Los instrumentos de recolección de datos son:

Cuestionario por encuestas. - Dirigida a quienes conforman parte de la muestra para la

investigación en estudio.

9

1.10. Marco Administrativo

1.10.1. Cronograma de Actividades

Actividades Recursos Presupuesto

Fase I

A.1.-Información histórica acerca del ecoturismo.

T.1.-Recopilar información del origen del ecoturismo.

St.1.-Buscar información acerca del ecoturismo a nivel

mundial

St.2.-Elaborar un resumen de la información recopilada,

identificando aspectos de mayor relevancia.

T.2.- Definir al ecoturismo y su contexto.

St.1.-Recopilar información en libros acerca del ecoturismo,

sus elementos, características y perfil del visitante

ecoturístico.

St.2.-Elaborar un resumen de la información recopilada.

A.2.-Analizar y resumir toda la información recopilada para el

desarrollo del capitulo correspondiente a los antecedentes.

T.1.-Identificar llas definiciones más adecuadas acerca

del ecoturismo.

St.1.-Reconocer autores de mayor relevancia en temas de

ecoturismo.

St.2.-Investigar ventajas y desventajas que presenta el

ecoturismo.

T.2.-Elaborar el primer borrador correspondiente al

capítulo I

St.1.-Definir las normas de mecanografiado a utilizarse.

St.2.-Proceder a redactar de manera correcta la información

recopilada.

Fase II

A.1.-Identificar los conceptos claves a desarrollar en el

proyecto.T.1.- Recopilar información teórica acerca de la matriz

FODASt.1.- Elegir el libro con información precisa sobre dicho tema

St.2.- Extraer la información necesaria para explicar el

proceso de elaboración de la matriz.

T.2.- Elaborar un base de datos correspondientes al grupo

N7911 relacionadas con el sector turístico.

St.1.- Investigar que empresas se encuentran en este grupo,

que pertenezcan a Pichincha y elaborar la base de datos.

St.2.- Extraer las principales cuentas contables de dicha base

de datos para proceder al análisis de variables.

St.3.- Analizar las cuentas principales que son Activos,

Pasivos y Patrimonio.

St.4.- Elaborar el análisis de razones financieras

correspondientes al Grupo N7911.

A.2.-Determinar el tipo de muestreo a utilizarse en el

proyecto

T.1.-Investigar conceptos de muestreo y su clasificación.

St.1.- Definir libros que contengan temas relacionados al

muestreo.

St.2.- Extraer la teoría acerca del muestreo.

T.2.-Determinar la fórmula a aplicarse en el proyecto.

St.1.- Investigar en libros la fórmula del muestreo según el

tipo de muestreo a utilizar.

St.2.- Elaborar un borrador del muestreo antes de anexarlo al

capítulo II

A.3.-Investigar teoría acerca de la Demanda y la Oferta.

T.1.-Demanda

St.1.-Identificar la información más importante de libros

respecto a la Demanda.

St.2.-Investigar métodos de proyeccción de la demanda.

St.3.- Establecer el método más adecuador para la

proyección de la demanda.

T.2.- Oferta

St.1.-Investigar información sobre conceptos de oferta

St.2.- Establecer métodos de proyección para la oferta.

Computador portátil,

Internet, Tiempo, USB.

Internet, computador,

Tiempo disponibe, USB.

Tiempo

disponible,suministros de

oficina, calculadora,

computador, internet, USB,

Programas informáticos y

estadísticos.

Internet, USB, tiempo

disponible, Computador.

Libros, USB, computadora,

tiempo disponible, Internet.

5.00$

8.00$

30.00$

6.00$

10.00$

10

A.2.-Determinar el tipo de muestreo a utilizarse en el

proyecto

T.1.-Investigar conceptos de muestreo y su clasificación.

St.1.- Definir libros que contengan temas relacionados al

muestreo.

St.2.- Extraer la teoría acerca del muestreo.

T.2.-Determinar la fórmula a aplicarse en el proyecto.

St.1.- Investigar en libros la fórmula del muestreo según el

tipo de muestreo a utilizar.

St.2.- Elaborar un borrador del muestreo antes de anexarlo al

capítulo II

A.3.-Investigar teoría acerca de la Demanda y la Oferta.

T.1.-Demanda

St.1.-Identificar la información más importante de libros

respecto a la Demanda.

St.2.-Investigar métodos de proyeccción de la demanda.

St.3.- Establecer el método más adecuador para la

proyección de la demanda.

T.2.- Oferta

St.1.-Investigar información sobre conceptos de oferta

St.2.- Establecer métodos de proyección para la oferta.

Fase III

A1.-Elaboración de la matriz FODA

T.1.-Elaborar la matriz EFI

St.1.- Identificar las fortalezas y debilidades del complejo Eco-

turístico.

St.2.- Elaborar la matriz

T.2.-Elaborar la matriz EFE

St.1.-.Identificar las oportunidades y amenazas del complejo

eco-turístico.

St.2.-Elaborar la matriz

T.2.-Elaborar la matriz PEYEA

St.1.-.Determinar los factores del éxito

St.2.-.Ponderar de acuerdo al complejo

St.3.-.Graficar el Cuadrante de posición estratégica FODA

A.2.- Realizar el analisis de variables.

T.1.- Análisis del Activo

St.1.- Elaborar tablas del activo

St.2.- Analizar el activo en general y por grupos del año 2014

y 2015

T.2.-Análisis del Pasivo

St.1.- Elaborar tablas del pasivo

St.2.- Analizar el pasivo en general y por grupos del año 2014

y 2015

T.3.-Análisis del Patrimonio

St.1.- Elaborar tablas del patrimonio

St.2.- Analizar el patrimonio en general y por grupos del año

2014 y 2015

T.4.-Análisis de las Razones Financieras.

St.1.- Calcular las razones financieras y elaborar tablas

resumen.

St.2.- Analizar las diferentes razones financieras por grupos

del año 2014 y 2015

A.3. Determinar los factores que intervinen en el estudio de

mercado

T.1.- Análisis de gustos y preferencias.

St.1.- Aplicación de la fórmula del muestreo para definir el

St.2.- Llevar a cabo la encuesta.

St.3.- Tabulación de datos y análisis de resultados.

T.2.-Características y segmentación del mercado

St.1.-Identificar el mercado meta para determinar sus

características.

St.2.-Definir las bases de segmentación de los potenciales

clientes.

T.3.- Definir los productos a ofertar y precios

St.1.-Establecer los productos que se van a ofertar en el

complejo tomando en cuenta los atractivos naturales.

St.2.- Analizar los precios de la competencia y los costos

para la fijación de precios a los productos del complejo.

T.4.- Promoción y plaza

St.1.-Determinar las estrategias más adecuadas de

promoción.

St.2.- Fijar los canales de distribución adecuados para llegar

al cliente.

T.3.- Oferta y Demanda

St.1.-Determinar la demanda histórica y proyectarla

St.2.-Determinar la oferta histórica y proyectarla.

St.3.-Determinar la demanda insatisfecha.

Fase IV

A1.-Determinar los factores que intervienen en el Estudio

Técnico.

T.1.-Definir la localización del proyecto y el clima de la

zona.

St.1.- Identificar el lugar donde se va a aplicar el proyecto,

determiando las características geográficas.

St.2.- Investigar acerca del clima de la zona.

T.2.-Establecer el tamaño del proyecto

St.1.-.Determinar la capacidad real e instalada con la que

cuenta la hacienda donde se establece el complejo.

St.2.-Determinar el tamaño real del proyecto basandose en el

porcentaje de mercado a cubrir.

T.3.-Describir la ingeniería del proyecto y selección de

maquinaria.

St.1.-.Determinar la ingeniería del proyecto más adecuada.

St.2.-.Definir la maquinaria, equipo, materiales y animales

que el complejo requiere adquirir previo a su funcionamiento.

T.4.-Elaborar plan de mejoras y establecer la ampliación

de la infraestructura.

St.1.-.Identificar la situación actual de la infraestrutura.

St.2.-.Establecer un plan de mejoras y un plan de ampliación

de infraestructura.

A2.-Elaborar el borrador del capítulo IV

T.1.-Unificar toda la información correspondiente a los

componentes de este capítulo.

St.1.- Resumir la información

St.2.- Realizar análisis previos de costos.

T.2.-Redactar la información.

St.1.-Elaborar el informe

St.2.-Presentación para su revisión.

6.00$

10.00$

20.00$

$ 8.00

Internet, USB, tiempo

disponible, Computador.

Libros, USB, computadora,

tiempo disponible, Internet.

Fácil acceso a la Hacienda

donde se ubica la Granja

Integral comunitaria,

suministros de oficina,

cámara fotográfica,

información por parte de la

comunidad de tandayapa,

Tiempo disponible.

Tiempo disponible,

computador, USB,

Internet,Informes de

paquetes turísticos que

maneja la competencia.

Tiempo disponible,

computador, USB, Internet. $ 10.00


donde se ubica el

complejo, suministros de

oficina, cámara fotográfica,

computador, internet, USB.

20.00$

Computador, internet,

USB, tiempo5.00$

11

Fase IV

A1.-Determinar los factores que intervienen en el Estudio

Técnico.

T.1.-Definir la localización del proyecto y el clima de la

zona.

St.1.- Identificar el lugar donde se va a aplicar el proyecto,

determiando las características geográficas.

St.2.- Investigar acerca del clima de la zona.

T.2.-Establecer el tamaño del proyecto

St.1.-.Determinar la capacidad real e instalada con la que

cuenta la hacienda donde se establece el complejo.

St.2.-Determinar el tamaño real del proyecto basandose en el

porcentaje de mercado a cubrir.

T.3.-Describir la ingeniería del proyecto y selección de

maquinaria.

St.1.-.Determinar la ingeniería del proyecto más adecuada.

St.2.-.Definir la maquinaria, equipo, materiales y animales

que el complejo requiere adquirir previo a su funcionamiento.

T.4.-Elaborar plan de mejoras y establecer la ampliación

de la infraestructura.

St.1.-.Identificar la situación actual de la infraestrutura.

St.2.-.Establecer un plan de mejoras y un plan de ampliación

de infraestructura.

A2.-Elaborar el borrador del capítulo IV

T.1.-Unificar toda la información correspondiente a los

componentes de este capítulo.

St.1.- Resumir la información

St.2.- Realizar análisis previos de costos.

T.2.-Redactar la información.

St.1.-Elaborar el informe

St.2.-Presentación para su revisión.

Fase V

A1.- Elaborar el Presupuesto de la inversión

T.1.-Agrupar y analizar costos y gastos del presupuesto.

St.1.-Definir costos y gastos del complejo.

St.2.-Analizar el prorrateo de los costos de cada producto.

T.2.-Elaboración del Presupuesto

St.1.- Cosolidar Costos y Gastos

St.2.- Elaborar el presupuesto

St.3.-Investigar y seleccionar el mejor financiamiento del

presupuesto A2.- Elaboración de Balances Proforma y Análisis de

factibilidad

T.1.-Elaboración el flujo de caja

St.1.- Pronóstico de ventas del servicio turístico.

St.2.- Establecer políticas pagos.

St.3.- Elaborar el flujo de caja

T.2.- Elaboración del Balance de Resultados Proforma

St.1.- Establecer las cuentas del Balance de Resultados.

St.2.- Elaborar el Balance

T.3.-Elaboración del Balance General Proforma

St.1.- Establecer las cuentas del Balance General Proforma.

St.2.- Elaborar el Balance

T.4.- Análisis de Factibilidad del proyecto

St.1.- Cálculo del VAN

St.2.-Cálculo del TIR

T.5.- Análisis de las Razones Financieras

St.1.- Cálculo de las diferentes razones financieras

St.1.- Análisis de las mismas.

132.00$ Presupuesto Total

Tiempo disponible,

computador,USB,

suministros de oficina,

formatos de los tipos de

presupuestos

Tiempo disponible,

computador,USB,

formatos de los Estados

financieros.

5.00$

5.00$


donde se ubica el

complejo, suministros de

oficina, cámara fotográfica,

computador, internet, USB.

20.00$

Computador, internet,

USB, tiempo5.00$

12

CAPÍTULO II

2. ANTECEDENTES

2.1. Origen del Ecoturismo

El término “ecoturismo” fue definido inicialmente en la conferencia de las Naciones

Unidas para el Medio Ambiente Humano celebrada en Estocolmo en 1972, pero se

incluyó en 1978 como uno de los programas prioritarios del Programa de las Naciones

Unidas para el Medio ambiente (PNUMA) en América Latina, por el que se pretendía

conseguir un desarrollo de las sociedades rurales. (Nel-lo & Llanes, 2016)

Mientras que en el año de 1983 el arquitecto mexicano Héctor Ceballos Lascuráin creó

el término y los conceptos básicos del Ecoturismo, los mismos que son reconocidos por

las autoridades del turismo a nivel mundial. (Jimenez & Hernando, 2008, pág. 3)

Pero su mayor auge se da a partir de la Cumbre de la Tierra en Río de Janeiro en 1992,

la cual sirve de promoción para su desarrollo en las dos décadas siguientes. Motivo por

el cual las Naciones Unidas designan el año 2002 como el año internacional del

ecoturismo, también es acogida por la Organización Mundial del Turismo, que se

interesó por la organización de eventos relacionados con la temática del ecoturismo en

diferentes países. (Jimenez & Hernando, 2008)

2.2. Pilares del Ecoturismo

Los tres pilares del Ecoturismo son de gran importancia para el desarrollo de la industria

turística, dichos pilares contemplan la sostenibilidad. (Pérez de las Heras, 2004):

El ambiental: Sin recursos naturales conservados el ecoturismo no existe.

El social: Porque debe ayudar a las poblaciones en las que se desarrolla

El económico: Mejora las condiciones de vida del país y de las áreas donde tiene

lugar

En este marco los tres pilares contribuyen a que el ecoturismo se identifique como la

modalidad que más se acerca al modelo de desarrollo sustentable, ya que toma en

cuenta como ejes fundamentales: la sustentabilidad del medio natural como parte

13

fundamental para el éxito, la posibilidad a largo plazo de este segmento de mercado,

dando lugar a la sustentabilidad económica y el mejoramiento de la calidad de vida de la

población directamente involucrada en la actividad originando la sustentabilidad social.

(Palafox & Frausto, 2010)

2.3. El Ecoturismo y su contexto

Analizando el contexto del ecoturismo, se puede decir que el mismo se caracteriza por

pernoctas a cielo abierto o en cabañas primitivas, alimentación simple, observación de

la vida silvestre, meditación, fotografía y otras actividades similares. Además, permite

aprovechar los atractivos de manera sostenible, hacer uso de fuentes alternativas de

energía, proteger el patrimonio cultural y hacer participar a las comunidades locales en

la toma de decisiones. (Nel-lo & Llanes, 2016)

2.4. Definiciones del Ecoturismo

El término ecoturismo combina la palabra griega oikos, que significa casa en el sentido

de hábitat, y la palabra turismo. Siendo un turismo que tiene responsabilidades con el

medio ambiente, combina la conservación de los recursos naturales y el turismo para

beneficio mutuo. Razón por la cual el ecoturismo es una excelente alternativa de

aprovechamiento porque no ve el recurso como un fin sino como un medio para poder

desarrollar la actividad, por tanto el eco turista debe saber que cuanto mejor se

conserven las áreas naturales, más posibilidades tendrá de enriquecerse culturalmente”.

(Nel-lo & Llanes, 2016)

Mientras que como práctica turística, social y económica es aceptada como sustentable,

porque representa la entrada de oportunidades, mismas que se manifiestan tanto para el

sector gubernamental, la iniciativa privada o para la comunidad.

Sin embargo, las comunidades rurales e indígenas encuentran en el ecoturismo una

oportunidad mayor para salir de situaciones de pobreza, migración por falta de empleo,

y mejorar la calidad de vida. (Palafox & Frausto, 2010)

Por otra parte la Unión Mundial define al ecoturismo como una modalidad turística

ambientalmente responsable, que consistente en viajar o visitar áreas naturales con el fin

de disfrutar, apreciar y estudiar los atractivos naturales de dichas áreas sin causar

14

perjuicios en la naturaleza. (Jimenez & Hernando, 2008)

Definición 2.4.1. (Ecoturismo). “El Ecoturismo es la Interacción con la biodiversidad, la

diversidad cultural, la belleza paisajística, los deportes de aventura, los servicios de

guías locales, porteo y alojamiento”. (Corporación Andina de Fomento, 2007, pág.

33)

Definición 2.4.2. (Ecoturismo). “El ecoturismo es un sector turístico que se denomina

turismo de naturaleza, es aquel que se realiza en el medio natural, incluyendo turismo

deportivo, de aventura y cinegético”. (Pérez de las Heras, La Guía del Ecoturismo,

2003, pág. 23)

Definición 2.4.3. (Ecoturismo). “El ecoturismo contribuye activamente en la

conservación del patrimonio natural y cultural, incluye a las comunidades locales e

indígenas en su planificación, desarrollo, explotación y contribuye a su bienestar”.

(Murillo & Arias, 2009, pág. 10)

Definición 2.4.4. (Ecoturismo). “El ecoturismo se puede definir por tres objetivos: tener

un impacto ecológico mínimo, producir un beneficio económico máximo para las

comunidades locales y educar a los turistas en la conservación”. (Ospina & Cecilia,

2007, pág. 132)

2.5. Objetivos Generales del ecoturismo

Tiene como objetivo el disfrute de los recursos naturales, ayudando a la comunidad de

forma social y económica. (Palafox & Frausto, 2010)

Proporcionar recursos financieros a las comunidades rurales y suburbanas, que

contribuya a la solución de sus necesidades tanto materiales como culturales.

Propiciar el encuentro de culturas, para establecer un diálogo de saberes y que

las comunidades participen de manera efectiva en el desarrollo del ecoturismo.

Facilitar la movilidad social, económica, cultural y política de las comunidades

rurales y suburbanas, entre las actividades del ecoturismo y las tradicionales,

para lograr el desarrollo sostenible del ecoturismo.

15

Establecer compromisos y responsabilidades entre autoridades gubernamentales

y personas involucradas en el ecoturismo.

Propiciar que las actividades eco turísticas desarrolladas en áreas protegidas,

sean ambientalmente responsables y no excedan el límite de cambio aceptable.

(Jimenez & Hernando, 2008)

2.6. Características del Ecoturismo

Las características del Ecoturismo que se debe tener en cuenta en el desarrollo de esta

actividad son: (Jimenez & Hernando, 2008)

Es un proceso multisectorial y transdisciplinario.

Se desarrolla en zonas rurales y suburbanas en espacios protegidos oficiales,

mixtos y privados.

Ayuda al desarrollo de las zonas precarias.

Produce un bajo impacto ambiental para la naturaleza y la población.

Dentro de las características más destacadas es la actitud del turista frente a la

naturaleza, que implica una valoración ética y la preocupación por la conservación; así

como por demandar un servicio que mejore su calidad de vida, y refleje beneficios para

la comunidad anfitriona. (Palafox & Frausto, 2010).

Beneficios del Ecoturismo

Las mejoras educativas: Da valor a la biodiversidad como patrimonio, a los

servicios paisajísticos, a la información biológica, cultural, evolutiva, ecológica,

y el valor agregado de productos turísticos y de recreación.

El desarrollo local: El ecoturismo no se limita únicamente a la búsqueda de

divisas, sino que contribuye al desarrollo de áreas rurales aisladas mediante la

diversificación de la economía local.

Los progresos económicos: El ecoturismo promueve la conservación de la

naturaleza y ofrece alternativas para atraer inversiones. Además incrementa el

número de puestos de trabajo locales, tanto directamente en el sector del turismo

como indirectamente en los diferentes sectores.

16

La necesidad de conservación: Es un instrumento para adquirir apoyo político,

económico y logístico para la conservación.

Mejores relaciones políticas: Los proyectos de ecoturismo mejoran las

relaciones políticas de los países que comparten fronteras. (Nel-lo & Llanes,

2016)

2.7. Componentes del Ecoturismo

Los componentes del ecoturismo se clasifican de acuerdo con el contenido y la

normatividad (Jimenez & Hernando, 2008).

El contenido está representado por el paisaje, la flora, la fauna y las

manifestaciones culturales.

La normatividad constituye el conjunto de leyes, decretos, que los gobiernos

expiden con el objeto de acoger y poner en marcha el ecoturismo en sus

territorios.

2.8. Ventajas y Desventajas del Ecoturismo

2.8.1. Las ventajas del Ecoturismo son (Jimenez & Hernando, 2008, pág. 31):

En los países donde existen los pisos térmicos, se puede practicar el ecoturismo

durante todo el año de manera continua.

No requiere de grandes infraestructuras para el hospedaje de eco turistas.

Es factible desarrollar el ecoturismo a costos bajos, mediante el

aprovechamiento de las ventajas comparativas de la economía de escala.

Puede ser practicado por personas de todas las edades, salvo casos especiales

(Personas de edades avanzadas o enfermedades crónicas).

El ecoturismo se basa en los recursos naturales y culturales del pasado y del

presente, utiliza atractivos que lo diferencian de los demás tipos de turismo.

2.8.2 Las desventajas del Ecoturismo se presentan cuando: (Nel-lo & Llanes,

2016):

Se afecta a la capacidad física de los ecosistemas.

Al producir un impacto ambiental negativo.

En el momento en que se daña a las comunidades locales.

17

Cuando se malogra la experiencia recreativa de los visitantes.

La principal desventaja del ecoturismo se deriva de los impactos negativos provocados

por la escaza regulación y planificación de la actividad turística en el área protegida.

Entre los principales factores negativos existe la densidad turística, la intensidad del uso

de visitantes, las actividades permitidas, así como la ubicación y el diseño de la

infraestructura turística.

2.9. Clasificación de los atractivos Eco turísticos

Los atractivos turísticos de un área natural se clasifican en tres categorías básicas:

focales, complementario y apoyo.

2.9.1. Atractivos focales

Hace referencia a los elementos distintivos de patrimonio natural y cultural que se

encuentren en una región determinada. Siendo estos atractivos el motivo por el cual los

eco turistas deciden visitar dichas áreas.

2.9.2. Atractivos complementarios

Son elementos del patrimonio natural y/o cultural que se encuentran en un área

determinada, pero que no poseen el grado de importancia en cuanto a atracción turística,

ya que por sí solos no ejercen suficiente atractivo para motivar a un eco turista, pero si

son utilizados como motivo de interés adicional.

2.9.3. Atractivos de apoyo

Comprende alojamientos, restaurantes, senderos y miradores, servicios de paseo a

caballo o en lancha. Estos se agregan al final para dar soporte a los atractivos focales y

complementarios. (Jimenez & Hernando, 2008)

18

2.10. Actores que intervienen en el Ecoturismo

2.10.1 El turista

Persona que contrata los servicios de los operadores turísticos e interactúa con la

población local, el turista origina los flujos monetarios que ponen en movimiento la

circulación de bienes y servicios.

2.10.2. El operador turístico

Intermediario entre el consumidor y el destino turístico, el cual se encarga de coordinar

los elementos necesarios para hacer posible la experiencia turística. También brinda la

información inicial que recibe el visitante sobre la población del lugar al que se dirige.

2.10.3. La población local

Población que recibe al turista, proporciona bienes y servicios por medio del operador o

directamente, actuando como agente básico en la conservación de la naturaleza.

2.10.4 El Gobierno

Ente regulador que facilita y promueve la actividad, asegurando que los recursos sean

utilizados con criterios ecológicos, y orientados a procesos de crecimiento económico

local con el fin de lograr la viabilidad ambiental y social.

2.10.5. Las áreas naturales protegidas

Constituyen el recurso básico donde coinciden los actores y donde el producto turístico

se consolida (Nel-lo & Llanes, 2016).

“Los actores involucrados en el ecoturismo: operadores turísticos, administradores,

responsables políticos, visitantes y habitantes deben adaptarse a estos principios

fundamentales que se pueden resumir en: el ecoturismo es una escuela de respeto de la

diversidad terrestre o de la geo-diversidad”. (Ospina & Cecilia, 2007, pág. 133)

19

2.11. Perfil de un Eco turista

El perfil de un eco-turista tanto en sus características, preferencias, actitudes y patrones

tiene tanta importancia para el manejo de la recreación como la tiene el conocimiento de

las especies animales y vegetales para el manejo de la vida silvestre, dado que no

siempre el comportamiento de los eco turistas coincide con lo que se espera que haya

dentro de un espacio con valor ambiental.

De igual forma es una persona que pide experiencias nuevas en torno al conocimiento

de los recursos naturales y culturales de las zonas que visita, de mentalidad abierta,

interesada en tener contacto directo con la naturaleza y que elige un programa de

excursiones guiándose más por lo que puede aprender que por el precio. (Nel-lo &

Llanes, 2016)

Dado que los intereses de las personas que visitan las áreas protegidas son bastante

variados, se están elaborando códigos de conducta para sugerir que los turistas tomen

parte de responsabilidad en la protección de los recursos que visitan y disminuir los

impactos negativos.

El código de conducta

Informarse sobre el lugar que se visita.

Permanecer en los senderos marcados.

Hacer caso de las indicaciones en los letreros.

Llevarse solo fotografías y recuerdos.

Evitar perturbar la vida de los animales.

Ser sensible a la cultura y a las tradiciones locales y estar dispuesto a

interrelacionarse con la población local.

Las Actividades de los Eco turistas

Las principales actividades que hicieron los turistas extranjeros interesados por la

naturaleza fueron observación de aves (58%), observación de la fauna silvestre en

general (55%), paseos en bote (42%), botánica (31%), excursionismo y senderismo

20

(28%), culturas locales (25%), caminatas por la selva (23%) y montañismo (22%),

porcentajes reflejados en el estudio que llevó a cabo el WWF en 1988 en cinco países de

América Latina y el Caribe, Belice, Costa Rica, República Dominicana, Ecuador y

México a partir de 1.175 encuestas.

Las actividades que prevé el ecoturismo son variadas (Nel-lo & Llanes, 2016, pág. 82).

La observación de la flora y la fauna silvestres

La exploración geológica.

Las excursiones y el senderismo o trekking

Los paseos a caballo

Contemplar la naturaleza desde un teleférico

El safari fotográfico terrestre.

La pesca deportiva

Visitas a orquideario o jardines botánicos.

21

CAPÍTULO III

3. MARCO TEÓRICO

En este Capítulo se aborda los siguientes aspectos:

Definiciones básicas

Ecoturismo en el Ecuador.

Planeación Estratégica

Estudio de Mercado

Estudio Técnico

Sector de análisis.

Cuentas analizadas en el estudio.

Estudio Económico

3.1. Definiciones básicas

3.1.1. Ecológicas

Definición 3.1.1.1. (Turismo). Romero (2014) afirma que: “Comprende aquellas

actividades realizadas por personas durante sus viajes y estancias en lugares distintos al

de su entorno habitual, con fines de ocio, por negocios o por otros motivos”. (Romero,

pág. 30)

Definición 3.1.1.2. (Medio Ambiente). “Sistema exterior físico y biológico donde vive

el ser humano y otros organismos, cuyos diversos componentes se influyen

recíprocamente”. (Borderías & Martín, 2006, pág. 28)

Definición 3.1.1.3. (Áreas Naturales Protegidas). “Espacios de convergencia de

actores, desde pobladores hasta los que se ocupan de la conservación y estudio de los

ecosistemas y biodiversidad”. (Villalobos, 2009, pág. 33)

22

Definición 3.1.1.4. (Impacto Ambiental). “Alteración en el medio ambiente en sus

diversos componentes, la cual es provocada por el ser humano al realizar una

determinada actividad”. (Sánchez, 2010, pág. 28)

Definición 3.1.1.5. (Biodiversidad). “Es el conjunto de todos los seres vivos y especies

existentes en la tierra y a su interacción ya sea en ecosistemas, paisajes, continentes u

océanos”. (Vergara, 2009, pág. 4)

Definición 3.1.1.6. (Ecosistema). “Nivel de organización biológico, que incluye a los

factores bióticos y abióticos, cuya energía que fluye a través de los mismos permite

mantener activos a los organismos y procesos que de ellos dependen”. (Ghersa, 2007,

pág. 27)

Definición 3.1.1.7. (Pisos Térmicos). “Áreas con características climáticas,

determinadas por la altura; la presencia de varios pisos térmicos permite ofrecer

variados productos”. (Mantilla & Arguello, 2006, pág. 11)

Definición 3.1.1.8. (Senderismo). “Recorridos a pie por caminos, cañadas, senderos o

carreteras empedradas. Existe una denominación específica que los clasifica en: gran

recorrido, pequeños recorridos”. (Crispin Castellanos, 2011)

Definición 3.1.1.9. (Sostenibilidad). “Se entiende como algo que puede mantenerse en

el tiempo, por tanto, se puede definir considerando tres aspectos los mismos que son

ambiental, social y económico”. (García, 2015, pág. 14).

3.1.2. Del entorno

Definición 3.1.2.1. (Balanza de Pagos). “Sistema estadístico que registra las

transacciones de los residentes de una economía con los del resto del mundo, en

correspondencia con otros sistemas estadísticos macroeconómico, como son: Las

cuentas nacionales, las estadísticas monetarias, Financieras y Gubernamentales”.

(Almagro, 2010, pág. 155)

23

Definición 3.1.2.2. (Benchmarking). “Herramienta ampliamente difundida, por ser un

medio eficiente para introducir mejoras en la organización, a través de la experiencia de

otras empresas, la cual permite definir metas, utilizando estándares externos”.

(Econ.Izquierdo, pág. 18)

3.2. Ecoturismo en el Ecuador

El Ecuador posee innumerables zonas de gran atractivo turístico que se destacan por su

variada cultura y gran biodiversidad, entre estas, la sierra centro y la Amazonía,

presentan una gran riqueza, las zonas a visitar, se caracterizan por la producción

petrolera, maderera, agrícola y ganadera en la región amazónica, en cuanto a la región

sierra, se tiene una producción agrícola, ganadera y florícola.

Según medios internacionales especializadas del sector turístico ubican al Ecuador

como uno de los destinos más importantes en el ranking establecido por expertos.

Ecuador ocupa 4to lugar en categoría “Mejor en Viajes” de Lonely Planet.

Islas Galápagos, las mejores de América según Travel & Leisure.

Ecuador entre los diez más importantes destinos para Turismo de Aventura

según el portal digital Switchback Viajes.

National Geographic premia a Ecuador, proyecto Yachana Lodge, con el

reconocimiento al mejor proyecto de desarrollo sustentable y geoturismo.

(PROECUADOR, 2012, pág. 15)

Descripción del mundo turístico en el Ecuador

El sector turístico del Ecuador se estructura por mundos turísticos, debido a lo

establecido por el Plan Integral de Marketing Turístico del Ecuador (PIMTE 2014). En

este plan se detallan los productos turísticos de cada mundo. En el Mundo Andes se

encuentran los siguientes productos turísticos (PROECUADOR, 2012, pág. 4):

Turismo comunitario

Turismo cultural: patrimonio cultural, mercados y artesanías.

Ecoturismo y turismo de naturaleza: observación de flora y fauna

Deportes y Aventura: escalada, ciclismo de montaña, cabalgatas, rafting

Turismo de salud: termalismo, spa´s

Agroturismo

24

Balanza Turística del Ecuador

El ingreso de divisas de turismo registrado en la Balanza de Pagos (viajes y transporte

de pasajeros) asciende a 1.487,2 millones de dólares durante el año 2014, lo que

representa el 19% más en comparación con el 2013. (MINTUR, 2015, pág. 7)

Tabla 1: Balanza Turística del Ecuador

AÑO INGRESOS % VAR. EGRESOS % VAR.

2014 1.487,20 18,9 1.018,20 3,2

2013 1.251,20 20,5 987,1 4,6

2012 1.038,80 22,3 943,6 3

2011 849,7 8 916,5 6,2

2010 786,6 ------- 863,4 --------

FUENTE: Banco Central del Ecuador

Importancia de un Complejo Eco-turístico

La Asamblea General de las Naciones Unidas reconoce al ecoturismo como un

elemento clave para la lucha contra la pobreza, la protección del medio ambiente y la

promoción del desarrollo sostenible (OMT, 2012).

El Eco- Turismo se consolida como una herramienta de conservación y desarrollo que

permite disfrutar de un mundo, paisajes y culturas diferentes, siendo una buena apuesta

para generar una modalidad de desarrollo no extractiva, sobre la cual se pueden

establecer una serie de dinámicas de protección, además de promover un crecimiento

económico para comunidades locales. (López M. , 2004)

3.3. Planeación Estratégica

3.3.1. Matriz FODA

Definición 3.3.1.1. (Matriz EFI). “Esta matriz permite resumir y evaluar las principales

fortalezas y debilidades de un negocio, también ofrece una base para identificar las

relaciones entre esas áreas”. (D' Alessio, 2008, pág. 184)

Definición 3.3.1.2. (Matriz EFE). “Esta matriz resume y evalúa la información política,

económica, financiera, social, cultural y ecológica, la cual sirve para cuantificar

resultados en oportunidades y amenazas del entorno”. (D' Alessio, 2008, pág. 125)

25

Definición 3.3.1.3. (FODA y sus estrategias). “Matriz que permite la generación de

estrategias en los cuatro cuadrantes de la Matriz FODA, estos son: Fortalezas y

Oportunidades (FO), Debilidades y Oportunidades (DO), Fortalezas y Amenazas (FA),

y Debilidades y Amenazas (DA)”. (D' Alessio, 2008, pág. 266)

Definición 3.3.1.4. (Matriz de la Posición Estratégica y la Evaluación de la Acción -

PEYEA). “Determina la postura estratégica de una organización, tiene dos ejes que

combinan factores de la industria (Fortaleza de la Industria y Estabilidad del Entorno).

Y dos ejes que combinan factores de la organización (Fortaleza Financiera y ventaja

competitiva)”. (D' Alessio, 2008, pág. 281)

En la Matriz PEYEA se presentan 4 posturas:

Agresiva: Alta Fortaleza Financiera (FF) y Alta Fortaleza de la Industria (FI)

Competitiva: Alta Fortaleza de la Industria (FI), y Baja Estabilidad del Entorno

(EE)

Conservadora: Alta Fortaleza Financiera (FF) y Baja Ventaja Competitiva (VC)

Defensiva: Baja Estabilidad del Entorno (EE) y Baja Ventaja Competitiva (VC)

3. 4. Estudio de Mercado

Definición 3.4.1. (Investigación de Mercado). Función que conecta al cliente con el

vendedor a través de la información, la misma que se utiliza para definir oportunidades

y problemas del marketing; así como para perfeccionar y evaluar el desempeño de las

actividades del marketing para una buena toma de decisiones por parte de la

administración. (Malhotra N. , 2008, pág. 7)

3.4.1. Proceso de Investigación de mercado

Para realizar un adecuado proceso de investigación de mercado es necesario tomar en

cuenta los siguientes pasos:

26

Definición 3.4.1.1. (Definición del Problema). “Se considera el primer paso para la

investigación de mercado; siendo aquella que toma en cuenta el principal propósito de

estudio, la información necesaria actual y pasada así como el dialogo con quienes tomen

decisiones dentro de la empresa, para llevar una investigación de manera adecuada”.

(Malhotra N. , 2008, pág. 10)

Definición 3.4.1.2. (Formulación del diseño de investigación). “Esquema para llevar a

cabo un proyecto de investigación de mercado, el mismo que detalla los procedimientos

necesarios para obtener la información requerida y que será necesaria para el proceso de

toma de decisiones”. (Malhotra N. , 2008, pág. 11)

Definición 3.4.1.3. (Recopilación de datos). “Se requiere contar con personal que

opere en el campo a investigar para realizar encuestas ya sea de manera física o

telefónica; la capacitación y los equipos de campo permiten minimizar el margen de

error en la recopilación de datos”. (Malhotra N. , 2008, pág. 11)

Definición 3.4.1.4. (Elaboración y presentación del informe). En el informe final

debe reflejarse de manera escrita las preguntas de investigación dentro de las cuáles se

describe el enfoque, el diseño y procedimientos que se utilizaron para recopilar datos en

el proceso de investigación de mercados, además incluye los principales resultados de

dicha investigación. (Malhotra N. , 2008, pág. 11)

Definición del Problema

Formulación del diseño de investigación

Recopilación de datos

Elaboración y presentación del informe

27

3.4.2. Técnicas de muestreo.

Según Malhotra (2016) las técnicas de muestreo son:

Las técnicas probabilísticas.- Se realiza una selección al azar, con esta técnica es

posible determinar la precisión de las estimaciones muestrales.

o Muestreo Aleatorio Simple

o Muestreo Estratificado

o Muestreo por Conglomerados

o Muestreo Sistemático.

Las no probabilísticas. - Esta se basa en el juicio del investigador, es decir, se decide

arbitrariamente los elementos que contiene la muestra. (Malhotra N. , 2016, pág. 278).

Definición 3.4.2.1. (Muestreo Estratificado). “En este muestreo la población a

investigar se divide en grupos relativamente homogéneos con relación a las

características de estudio. Estos grupos se denominan estratos, donde el elemento

investigado presenta una característica, que le permite pertenecer a un estrato.” (Ciro

Martínez, 2012, pág. 719)

Definición 3.4.2.2. (Afijación Proporcional). “Muestras de asignación o afijación

proporcional, donde los tamaños muéstrales en cada estrato tendrán un número de

unidades en forma proporcional a la de los estratos poblacionales”. (Ciro Martínez,

2012, pág. 720)

Fórmula del muestreo

𝑛 = ∑ 𝑊ℎ𝑃ℎ𝑄ℎ

𝑒2

𝑧𝛼2

2 +∑ 𝑊ℎ�̂�ℎ2

𝑁

Fuente: Técnicas de Muestreo Cochran

Definición 3.4.2.3. (Fórmula del muestreo). Esta fórmula sirve para calcular el número

de la muestra que se debe escoger para la aplicación de la investigación de mercado ya

sea a través de encuestas o entrevistas.

28

Simbología

n=Tamaño de la muestra.

∑= Sumatoria

ph= Nivel de aceptación.

Qh=Nivel de rechazo.

e=Error

z= Nivel de confianza

Ŝ=Desviación estándar.

3.4.3. Mercado

Definición 3.4.3.1. (Mercado). “Lugar donde se realiza el intercambio de bienes y

servicios por dinero u otros. Cuando los productores identifican lo que el cliente desea,

se estimulan para fabricarlo, dado que esperan transarlo por dinero”. (Sapag, 2011,

Edición 2, pág. 46)

Definición 3.4.3.2. (Segmentación del Mercado). “Consiste en dividir el mercado en

partes homogéneas, según sus gustos y necesidades”. (Kotler, 2012, pág. 214)

Definición 3.4.3.3. (Precio). “Valor que la empresa cobra por un producto, siendo el

factor principal que afecta a la elección del comprador, la rentabilidad y participación de

la empresa en el mercado”. (Kotler, 2013, pág. 257)

Los precios se fijarán técnicamente en base a:

Costo de producción

Competencia

Precio del mercado

Margen de ganancia

3.4.4. Promoción

Kotler (2013) afirma que: Es una actividad importante que lleva a cabo una empresa

para dar a conocer las características y ventajas que presenta su producto utilizando

diversas técnicas que se presentan en el plan de marketing para medir el grado de

29

cumplimiento de los objetivos. (Kotler, 2013, pág. 205)

Definición 3.4.4.1. (Estrategias de Marketing en Empresas de Servicios). “Las

empresas utilizan el marketing para posicionarse fuertemente en su mercado meta, por

tanto el marketing utilizado por empresas de servicios se concentra de manera

primordial en cinco eslabones”. (Kotler, 2013, pág. 210)

Eslabones de las Estrategias del Marketing

Calidad del servicio interno.- Entorno de trabajo de calidad.

Empleados de servicios productivos y satisfechos.- Leales y trabajadores.

Agregar valor al servicio.- Prestación de servicios con valor agregado.

Clientes leales y satisfechos que compren y refieran a otros.

Ganancias saludables y crecimiento por el servicio

Definición 3.4.4.2. (Marketing Externo). “Es el marketing tradicional para establecer

estrategias de posicionamiento en el mercado, dentro de este tipo de marketing tenemos

la Estrategia Funcional, la cual está formada por las estrategias de marketing mix”.

(Kotler, 2013, pág. 215)

El marketing mix está formado por las siguientes variables:

Producto: Empaque, marca, imagen, garantía, servicios de postventa.

Precio: Modificación, escalas de descuentos, condiciones de pago.

Distribución o Plaza: Embalaje, almacenamiento, gestión de pedidos, control

de inventarios, localización de puntos de venta y transporte.

Promoción: Publicidad, marketing directo y promoción de ventas.

Definición 3.4.4.3. (Venta Personal). “Presentación directa de un producto que la

empresa hace a un comprador potencial. Este método promocional tiene lugar cara a

cara o por teléfono”. (Kotler, 2013, pág. 408)

Definición 3.4.4.4. (Publicidad) “Comunicación masiva que paga un patrocinador. Las

formas más conocidas son los anuncios que aparecen en los medios de comunicación”.

(Diaz, 2015, pág. 15)

http://robertoespinosa.es/2014/05/06/marketing-mix-las-4ps-2/

30

Definición 3.4.4.5. (Canales de Distribución). Son medios que la empresa escoge para

entregar sus productos a sus consumidores de la forma más eficaz posible. Ejecuta el

trabajo de desplazar los bienes de los productores a los consumidores, eliminando

brechas de tiempo, espacio y posesión.

3.4.5. Demanda y Oferta

Definición 3.4.5.1. (Demanda). " Son las cantidades de un producto que los

consumidores están dispuestos a comprar a los posibles precios del mercado en un lugar

establecido y así satisfacer parcial o totalmente sus necesidades”. (Fisher & Espejo,

pág. 240)

Definición 3.4.5.2. (Técnicas de Proyección de la Demanda). “Para la proyección de

la demanda existen diversas técnicas y procedimientos que permiten obtener una

aproximación”. (Econ.Izquierdo, pág. 27)

Las técnicas más utilizadas de acuerdo a su carácter, se clasifican en las siguientes:

Método de carácter subjetivo.

Modelos causales.

Modelos de series de tiempos.

Definición 3.4.5.3. (Técnica de Pronóstico de Modelos Causales). “Esta metodología

proyecta al mercado, sobre la base de antecedentes cuantitativos pasados; para ello se

supone que los factores del comportamiento histórico de las variables del mercado

permanecen constantes”. (Econ.Izquierdo, pág. 28)

Los modelos causales de uso más frecuente son:

Tasas de crecimiento promedio anual.

Método de la regresión.

Modelos econométricos.

Definición 3.4.5.4. (Tasa de crecimiento Promedio Anual). “Calcula la tasa de

crecimiento de año en año, se suma y se obtiene un promedio, el que sirve para realizar

las proyecciones”. (Econ.Izquierdo, pág. 30)

31

Definición 3.4.5.5. (Método de la Regresión). “Modelo de pronóstico, basado en

variables independientes y en cantidades demandadas que se desean proyectar (variables

dependientes). Existen dos modelos básicos: simple o de dos variables y de regresión

múltiple; la regresión simple puede ser lineal y exponencial”. (Econ.Izquierdo, pág.

30).

Definición 3.4.5.6. (Método de Regresión Lineal). “Permite que la línea de regresión

mejor ajustada, reduzca al mínimo la suma de las desviaciones cuadráticas entre los

valores reales y estimados de la variable dependiente para la información muestral”.


Definición 3.4.5.7. (Oferta): “Expresa la cantidad de bienes y servicios que las

Empresas y personas están dispuestas a ofrecer en el mercado a un determinado precio”

(Graue, 2014, pág. 92)

3.5. Estudio Técnico

Definición 3.5.1. (Estudio Técnico). “Determina la viabilidad del proyecto mediante el

cálculo de costos, inversiones y beneficios derivados de aspectos técnicos o de la

ingeniería del proyecto”. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 123)

Definición 3.5.2. (Localización del Proyecto). “Factor determinante en el éxito o

fracaso, porque de ello depende la aceptación o rechazo de los clientes. La ubicación

posibilita maximizar el logro de los objetivos, cubrir la mayor cantidad de población y

lograr una alta rentabilidad”. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 136)

Definición 3.5.3. (Tamaño del Proyecto). “Muestra la relación con el número de

unidades a producir, el monto de inversión, el nivel de operación, los costos de

funcionamiento e ingresos proyectados”. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 136)

Definición 3.5.4. (Ingeniería del Proyecto). “Determina la alternativa técnica para la

realización del proyecto, está guiada por el uso de tecnología y minimización de costos;

la cual debe tomar en cuenta varias etapas necesarias para llevar a cabo el proyecto”.


32

3.6. Sector de Análisis

El sector del turismo de acuerdo a la Superintendencia de Compañías se encuentra

ubicado en la siguiente categoría y subcategorías de acuerdo a las actividades

económicas que realizan las empresas que forman parte de este grupo.

Tabla 2: Estructura Esquemática por Divisiones

CIIU ESTRUCTURA ESQUEMÁTICA

N Actividades de servicios administrativos y de apoyo

N79 Actividades de agencias de viajes, operadores turísticos, servicios de reservas y

actividades conexas.

N791 Actividades de Agencias de viajes y operadores turísticos.

N7911 Actividades de Agencias de viajes

N7912 Actividades de operadores turísticos.

Fuente: Instituto Nacional de Estadísticas y Censos (INEC), Unidad de Análisis y Síntesis,

junio 2012.

Elaborado por: Autoras

3.6.1. Clasificación de las empresas de acuerdo a su tamaño.

El Servicio de Rentas Internas clasifica por su tamaño a toda una unidad productiva, que

ejerce una actividad de producción, comercio y servicios las mismas que cumplan con

las siguientes condiciones.

Tabla 3 Clasificación de empresas por su tamaño

TAMAÑO

#

TRABAJADORES VENTAS BRUTAS

Grande > 200 $5,000,001

Mediana "B" 100 a 199 $2,000,001 a $5,000,000

Mediana "A" 50 a 99 $1,000,001 a $2,000,000

Pequeña 10 a 49 $100,001 a $1,000,000

Microempresa 1 a 9 < a $100,000

Fuente: Art.106 del Reglamento al Código Orgánico de la Producción,

Comercio e Inversiones.

3. 7. Cuentas Analizadas en el estudio.

3.7.1. Activos

Definición 3.7.1.1. (Activo). “Conjunto de bienes, derechos y otros recursos

controlados económicamente por la empresa”. (Camacho, 2010, pág. 34)

33

Definición 3.7.1.2. (Activo Corriente). “Un activo se clasificará como corriente cuando

satisfaga alguno de los siguientes criterios”:

(a) Se realiza, vende o consume, en el transcurso del ciclo normal de la entidad.

(b) Se mantenga con fines de negociación.

(c) Se realiza dentro del periodo de 12 meses posteriores a la fecha del balance.

(d) Efectivo u otro medio equivalente al efectivo, cuya utilización no esté restringida,

para ser intercambiado o usado para cancelar un pasivo, al menos dentro de los doce

meses siguientes a la fecha del balance. (NIC 1, 2016, pág. 10)

3.7.2. Pasivos

Definición 3.7.2.1. (Pasivo). “Son las obligaciones de pago de una empresa, es decir,

sus deudas”.

Definición 3.7.2.2. (Pasivo Corriente). “Un pasivo se clasificará como corriente

cuando satisfaga alguno de los siguientes criterios”:

(a) Se espere liquidar en el ciclo normal de la explotación de la entidad.

(b) Se mantenga fundamentalmente para negociación.

(c) Liquidarse dentro del periodo de doce meses desde la fecha del balance.

(d) Que la entidad no tenga el derecho para aplazar la cancelación del pasivo durante los

doce meses siguientes a la fecha del balance. (NIC 1, 2016, pág. 11)

3.7.3. Patrimonio

Definición 3.7.3.1. (Capital): “Cantidad invertida en la empresa por sus propietarios,

además contiene el monto que se gana con actividades provenientes de la operación”.

(Horngren & Harrison, 2010, pág. 11)

Definición 3.7.3.2. (Utilidad). “Mide la rentabilidad de una empresa en un periodo

determinado; para su determinación intervienen los ingresos, los costos y gastos

incurridos en dicho periodo; así como los impuestos y participación de trabajadores.

(Berk & DeMarzo, 2010, pág. 36)

34

3.8. Estudio Económico-Financiero

Definición 3.8.1. (Gasto). “Son los desembolsos de dinero que realiza la empresa para

el desarrollo de sus actividades productivas y de administración, que constituye el giro

legítimo del negocio de la Empresa.” (Cueva, 2014, pág. 34)

Definición 3.8.2. (Ingreso). “Aumento de los activos de una entidad o la disminución

de sus pasivos durante un periodo, que surgen de la entrega o la producción de

artículos, la prestación de servicios u otras actividades que constituyan las operaciones

principales de la entidad”. (Urías, 1995, pág. 60)

3.8.1. Punto de Equilibrio

Definición 3.8.1.1. (Mezcla de Productos). “Denominado portafolio de productos en el

que consta todas las líneas de productos que un vendedor ofrece; la mezcla de productos

tiene cuatro dimensiones importantes que son: amplitud, longitud, profundidad y

finalmente la consistencia”. (Kotler, 2013, pág. 207)

Definición 3.8.1.2. (Costos Variables). “Valores que tienden a variar dependiendo del

volumen de producción de bienes y servicios; estos costos son los mismos para cada

unidad producida”. (Calleja, 2014, pág. 54)

Definición 3.8.1.3. (Inversión). “Rubros realizados antes de la operación, aunque es

importante considerar también las inversiones que se deben realizar durante la

operación del proyecto, tanto por el reemplazo de activos como para enfrentar la

ampliación de la Empresa”. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 180)

Definición 3.8.1.4. (Margen de Financiamiento). “El sistema bancario nacional, de

acuerdo con las líneas de crédito de mediano y largo plazo admite un máximo de

financiamiento con recursos ajenos del 70%”. (Econ.Izquierdo, pág. 11)

3.8.2. Análisis Financiero

Definición 3.8.2.1. (Capital de Trabajo). “Es aquel que se requiere en el corto plazo

para operar el negocio” (Berk & DeMarzo, 2008, pág. 829)

35

Por tanto se puede decir que el Capital de Trabajo está compuesto por los egresos

operacionales de mayor relevancia para el funcionamiento de la empresa.

Definición 3.8.2.2. (Flujo de fondos). “Es aquel que refleja dos cosas esenciales que

son: los movimientos de caja ocurridos en un periodo, generalmente de un año y los

desembolsos que se realizan para que las operaciones del siguiente periodo se lleven a

cabo”. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 250)

Definición 3.8.2.3. (Tasa de Descuento). “En proyectos de inversión de largo plazo se

determina una tasa de descuento, conocida como TMAR la cual se aplica a los flujos de

caja futuros permitiendo expresarlos en términos de valor actual y compararlos con la

inversión inicial”. (Econ.Izquierdo, pág. 14)

Definición 3.8.2.4. (Valor Actual Neto). “Permite evaluar proyectos de inversión que

representa el valor del proyecto en términos de efectivo a la fecha actual, por tanto, los

proyectos factibles son aquellos que tienen un VAN positivo, caso contrario el proyecto

no es factible”. (Berk & DeMarzo, 2008, pág. 54)

Definición 3.8.2.5. (Tasa Interna de Retorno). “Permite medir y comparar la

rentabilidad de las inversiones de un proyecto; mediante la cual se iguala el valor

presente de los flujos de efectivo esperados con el flujo de la inversión inicial del

proyecto”. (Van Horne, Wachowicz, & M, 2010, pág. 326)

Definición 3.8.2.6. (Costo/ Beneficio). “Herramienta financiera que compara el valor

actual de los beneficios proyectados con el valor actual de los costos, incluida la

inversión, con el fin de evaluar su rentabilidad, y determinar si el proyecto es viable a

efectuarse”. (Berk & DeMarzo, 2010, pág. 307)

Definición 3.8.2.7. (Periodo de recuperación). “Muestra el número de años requeridos

para recuperar la inversión inicial, con base en los flujos de efectivo esperados”. (Van

Horne, Wachowicz, & M, 2010, pág. 324)

36

Definición 3.8.2.8. (Estado de Pérdidas y Ganancias). “Presenta un resumen

financiero de los resultados operativos de la empresa en un periodo específico, que

finalizan el 31 de diciembre”. (Gitman, 2016, pág. 61)

Definición 3.8.2.9. (Balance de Situación Financiera). “Es un estado resumido de la

situación financiera de la empresa en un momento específico. En el que se hace un

Balance entre los activos de la empresa, y sus financiamientos, mismo que puede estar

constituido por deuda o capital”. (Gitman, 2016, pág. 64).

Definición 3.5.3.0. (Razones Financieras). “Involucra métodos de cálculo e

interpretaciones para analizar y vigilar el desempeño de la empresa. Las fuentes

fundamentales de información para este análisis son el Estado de Pérdidas y Ganancias

y el Balance General de la Empresa”. (Gitman, 2016, pág. 69)

3.8.3. Partes interesadas en el análisis de las Razones Financieras

Gitman (2016) afirma que: “Este análisis es de interés para los acreedores,

administradores y accionistas tanto actuales como para quienes deseen convertirse; los

mismo que muestran interés en el nivel de riesgo, rendimiento actual y futuro de la

organización”. (pág. 69)

Definición 3.8.3.1. (Razones de liquidez). “Mide la capacidad de la empresa para

cumplir sus obligaciones de corto plazo, hace referencia a la solvencia de la compañía, o

la facilidad para pagar sus deudas”. (Gitman, 2016, pág. 73)

Definición 3.8.3.2. (Razones de Actividad). “Evalúa que tan eficazmente opera la

empresa considerando diversas dimensiones, como la administración del inventario, la

capacidad de cobro y la gestión de gastos”. (Gitman, 2016, pág. 75)

Definición 3.8.3.3. (Razones de Deuda). “Indica la cantidad de dinero ajeno a la

empresa el cual está siendo utilizado para generar utilidades y estar al tanto de las

deudas a largo plazo”. (Gitman, 2016, pág. 78)

37

Definición 3.8.3.4. (Razones de Rentabilidad). “Evalúa las utilidades de una empresa

en relación con un nivel de ventas, activos o en función de la inversión de capital. Las

partes interesadas toman en cuenta el incremento de utilidades porque el mercado da

importancia a las ganancias”. (Gitman, 2016, pág. 82).

38

CAPÍTULO IV

4. PLANIFICACIÓN Y MERCADO

Este capítulo involucra lo siguiente:

La Planificación Estratégica.

Estudio de mercado.

Determinación de la demanda.

Determinación de la oferta.

Determinación de la Demanda insatisfecha.

4.1. Planificación Estratégica

De acuerdo al análisis FODA en la teoría de la matriz PEYEA definida en el punto

2.5.1.4 del capítulo 2, se procedió aplicarlo y se obtuvo lo siguiente:

4.1.1. Matriz FODA

Tabla 4: Matriz EFI

MATRIZ DE EVALUACIÓN DE LOS FACTORES INTERNOS (EFI)

Factores determinantes de éxito Peso Valor Ponderación

Fortalezas

1.- Recursos Naturales con gran potencial turístico. 0.16 4 0.64

2.- Geografía de la zona ofrece climas idóneos para brindar

servicios de eco-turismo. 0.1 3 0.3

3.- Instalación física amplia en buen estado en un 70%. 0.15 4 0.6

4.- Precios de atractivos turístico más bajos en comparación a

otros servicios similares. 0.1 3 0.3

0.51

1.84

Debilidades

1.-Falta de capacitación para brindar el servicio de Eco-

turismo. 0.15 1 0.15

2.-Bajo posicionamiento en el mercado. 0.12 1 0.12

3.-Falta de apoyo por parte de la municipalidad en la creación

de proyectos eco-turísticos. 0.07 2 0.14

4.- Desaprovechamiento de atractivos turísticos por malas

vías de acceso. 0.15 1 0.15

0.49

0.56

TOTAL 1

2.4


39

La matriz EFI del complejo eco–turístico ubicado en el Barrio Tandayapa, cuenta con 8

factores determinantes de éxito, 4 fortalezas y 4 debilidades. El valor de 2.4 muestra una

empresa ligeramente más fuerte que débil pero no posee una consistencia interna que le

permita competir de manera exitosa, es decir, la empresa debe mejorar sus debilidades

mayores para poder continuar con el proceso estratégico, ya que esto sería un paso

importante para que las estrategias alcancen la visión establecida.

Tabla 5: Matriz EFE

MATRIZ DE EVALUACIÓN DE LOS FACTORES EXTERNOS (EFE)

Factores determinantes de éxito Peso Valor Ponderación

Oportunidades

1.- Posibilidad de atender a clientes nacionales y

extranjeros en todas las épocas del año. 0.05 3 0.15

2.- Opciones de financiamiento por parte de

BanEcuador para inversiones en turismo. 0.15 3 0.45

3.- Aceptación de los servicios de Eco-turismo por

parte de los consumidores. 0.2 4 0.8

4.-Uso de redes sociales para dar a conocer los servicios

turísticos 0.05 3 0.15

5.-Aumentos de turistas por aplazamiento de feriados 0.15 4 0.6

0.6

1.55

Amenazas

1.-Generación de nuevos complejos eco-turísticos

cercanos a la zona 0.15 1 0.15

2.- Bajo ingreso económico de la Parroquia Nono. 0.05 2 0.1

3.-Deslaves de tierra y desbordamientos de ríos 0.15 1 0.15

4.-Migración de los residentes de la zona por falta de

empleo 0.05 2 0.1

0.4 6 0.4

TOTAL 1

1.95


La matriz EFE del complejo eco–turístico ubicado en el Barrio Tandayapa, cuenta con 9

factores determinantes de éxito, 5 oportunidades y 4 amenazas. El valor de 1.95 muestra

una respuesta inferior al promedio con respecto a las oportunidades y amenazas que el

entorno presenta, para el buen funcionamiento del complejo se requiere capitalizar las

oportunidades y neutralizar las amenazas; esto permite que la empresa mejore su peso

promedio ya que aprovecha de manera eficiente sus oportunidades.

40

Tabla 6: Matriz FODA

MATRIZ FODA DEL COMPLEJO ECO-TURÍSTICO

FORTALEZAS DEBILIDADES

1.- Recursos Naturales con

gran potencial turístico.

1.-Falta de capacitación para

brindar el servicio de Eco-

turismo.

2.- Geografía de la zona

ofrece climas idóneos para

brindar servicios de eco-

turismo.

2.-Bajo posicionamiento en

el mercado.

3.- Instalaciones físicas

amplias y en buen estado en

un 70%.

3.-Falta de apoyo por parte

de la municipalidad en la

creación de proyectos eco-

turísticos.

4.- Precios de atractivos

turístico más bajos en

comparación a otros servicios

similares.

4.- Desaprovechamiento de

atractivos turísticos por

malas vías de acceso.

OPORTUNIDADES FO. Explote DO. Busque

1.- Posibilidad de atender a

clientes nacionales y

extranjeros en todas las

épocas del año.

1.- Utilizar las redes sociales

para dar a conocer los

servicios de eco-turismo y los

Recursos Naturales con los

que cuenta el Complejo.

1.- Establecer métodos

promocionales que permitan

posicionar a la empresa en

el mercado e incrementar la

demanda del servicio.

2.- Opciones de

financiamiento por parte de

BanEcuador para

inversiones en turismo.

2.- Ampliar la cobertura de

mercado a nivel nacional.

2.- Invertir en una

capacitación del personal

con el fin de obtener un

trabajo eficiente y

productivo.

3.- Aceptación de los

servicios de Eco-turismo

por parte de los

consumidores.

3.- Aplicar fijación de precios

adecuada, tomando en cuenta

competencia, mercado y

consumidor

3.- Promover el

mejoramiento de las vías de

acceso mediante los

ingresos de oficios por parte

del Barrio Tandayapa hacia

la municipalidad. 4.-Uso de redes sociales

para dar a conocer los

servicios turísticos

4.- Mejorar la infraestructura

existente que permite una

ampliación de la misma en el

futuro. 5.-Aumentos de turistas por

aplazamiento de feriados

(Puentes)

AMENAZAS FA. Confronte DA. Evite

1.-Generación de nuevos

complejos eco-turísticos

cercanos a la zona

1.- Analizar continuamente

estrategias de la competencia

para agregar valor a nuestros

servicios y que opten por

ellos.

1.- Desarrollar alianzas con

agencias de viajes y

operadores turísticos que

permitan la expansión del

servicio.

41

2.- Bajo ingreso económico

de la Parroquia Rural de

Nono.

2.-Creación de nuevas fuentes

de empleo para reducir la

migración y mejorar la

calidad de vida de los

residentes de la zona.

2.-Desarrollar planes de

incentivos para que los

moradores de la zona

conozcan la rentabilidad

económica que poseen los

recursos naturales que los

rodean. 3.-Deslaves de tierra y

desbordamientos de ríos

3.- Elaborar planes de acción

que permita actuar de forma

oportuna ante situaciones de

riesgo (Deslaves y

desbordamientos).

4.-Migración por parte de

los residentes de la zona por

falta de empleo


42

Tabla 7: Posición Estratégica Fortalezas Financieras

CALIFICACIÓN DE FACTORES DETERMINANTES DE LA FORTALEZA FINANCIERA

Posición Estratégica Interna (FF)

1 Retorno de la Inversión Bajo 0 1 2 3 4 5 6 Alto 3

2 Apalancamiento Desbalanceado 0 1 2 3 4 5 6 Balanceado 3

3 Liquidez Desbalanceada 0 1 2 3 4 5 6 Sólido 4

4 Capital requerido versus Capital disponible Alto 0 1 2 3 4 5 6 Bajo 3

5 Flujo de Caja Bajo 0 1 2 3 4 5 6 Alto 3

6 Facilidad de salida del mercado Difícil 0 1 2 3 4 5 6 Fácil 3

7 Riesgo involucrado en el negocio Alto 0 1 2 3 4 5 6 Bajo 3

8 Rotación de inventarios Lento 0 1 2 3 4 5 6 Rápido 0

9 Economías de escala y de experiencia. Bajas 0 1 2 3 4 5 6 Altas 5

Promedio 2.75


Tabla 8: Fortalezas de la Industria

CALIFICACIÓN DE FACTORES DETERMINANTES DE LA FORTALEZA DE LA INDUSTRIA

Fortaleza de la Industria (FI)

1 Utilización de recursos Ineficiente 0 1 2 3 4 5 6 Eficiente 5

2 Productividad/ Utilización de la capacidad Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 3

3 Estabilidad Financiera Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 4

4 Potencial de Crecimiento Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 5

5 Intensidad de Capital Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 6

6 Conocimiento Tecnológico Simple 0 1 2 3 4 5 6 Complejo 3

7 Facilidad de entrada al mercado Fácil 0 1 2 3 4 5 6 Difícil 4

8 Potencial de Utilidades Bajo 0 1 2 3 4 5 6 Alto 5

Promedio 4.38


42

43

Tabla 9: Posición Estratégica de la Estabilidad del Entorno

CALIFICACIÓN DE FACTORES DETERMINANTES DE LA ESTABILIDAD DEL ENTORNO

Posición Estratégica Externa (EE)

1 Tasa de inflación Alta 0 1 2 3 4 5 6 Baja 3

2 Rango de precios de productos competitivos Amplio 0 1 2 3 4 5 6 Estrecho 2

3 Rivalidad/ Precisión Competitiva Alta 0 1 2 3 4 5 6 Baja 3

4 Cambios tecnológicos Muchos 0 1 2 3 4 5 6 Pocos 5

5 Variabilidad de la Demanda Grande 0 1 2 3 4 5 6 Pequeña 3

6 Barreras de Entrada Pocas 0 1 2 3 4 5 6 Muchas 2

Promedio -6 = 3-6 = -3 3


Tabla 10: Factores de la Ventaja Competitiva

CALIFICACIÓN DE FACTORES DETERMINANTES DE LA VENTAJA COMPETITIVA

Ventaja Competitiva (VC)

1 Participación en el mercado Pequeña 0 1 2 3 4 5 6 Grande 2

2 Calidad del Servicio Inferior 0 1 2 3 4 5 6 Superior 4

3 Ciclo de vida del Servicio Avanzado 0 1 2 3 4 5 6 Temprano 6

4 Lealtad del Consumidor Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 3

5 Utilización de la Capacidad de los Competidores Baja 0 1 2 3 4 5 6 Alta 3

6 Conocimiento Tecnológico Bajo 0 1 2 3 4 5 6 Alto 2

7 Velocidad de introducción de nuevos productos. Lenta 0 1 2 3 4 5 6 Rápida 3

Promedio -6 = 3.29 - 6 = - 2.71 3.29


43

44

Gráfico 1: Cuadrante de la Posición Estratégica FODA

44

45

RESULTADOS:

De acuerdo al Gráfico N° 1 podemos determinar que la estrategia en esta empresa es

competitiva.

La empresa debe adquirir recursos financieros para fortalecer sus estrategias de

marketing, así como mejorar el equipo de ventas, ampliar su línea de productos, invertir

en la mejora de la productividad y reducir costos.

4.2. ESTUDIO DE MERCADO

4.2.1. Análisis de gustos y preferencias de los potenciales clientes

En la investigación se realizará un muestreo estratificado, con afijación proporcional y

con cálculo del tamaño de la muestra para proporciones, en base al Censo de Población

y Vivienda 2010 de la provincia de Pichincha dentro del cantón Quito siendo este el

más representativo en la misma, además serán tomadas solo las parroquias urbanas, y

los estratos estarán conformados por 4 rangos de edad, el cual tiene una amplitud idónea

a la población objetiva del proyecto.

Marco Muestral

Marco Muestral

Provincia Pichincha

Cantón Quito

Parroquia Urbanas

Años cumplidos (15-54)

Determinar el tamaño de la muestra

Cálculo de la Muestra para proporciones

Fuente de Información

Censo de población 2010

Unidad de Investigación

Personas

Parámetros de Estratificación

Rangos de edad por cuartiles

46

Rangos años

15-25

26-35

36-44

45-54

Procedimiento

El procedimiento de selección de un muestreo estratificado consiste en dividir a la

población en subconjuntos llamados estratos.

En primer lugar, tenemos una base de datos de PERSONAS de la Provincia de

Pichincha del Censo de Población y de Vivienda del 2010 (CPV-2010) en

formato SPSS.

Ordenamos los casos de forma ascendente por la variable (Cuantos años

cumplidos)

Procedemos a una selección de casos de los siguientes parámetros:

Parroquias urbanas.

Cantón Quito.

Rango edad (15-54) años cumplidos.

Obtenemos las frecuencias de los años.

Transportamos los datos a Excel.

47

Años Frecuencia Años Frecuencia

15 27622 35 23814

16 28021 36 23400

17 29849 37 22665

18 30384 38 22679

19 30423 39 21726

20 31302 40 21224

21 30776 41 19434

22 32106 42 19777

23 32095 43 18760

24 31362 44 18921

25 31605 45 18775

26 30811 46 18843

27 31280 47 18649

28 30998 48 18168

29 30113 49 17339

30 29995 50 17094

31 27030 51 15081

32 26359 52 14547

33 25969 53 14172

34 24219 54 13833

Sumamos los individuos por los diferentes rangos

Rangos Población

15-25 335.545

26-35 280.588

36-44 188.586

45-54 166.501

Total 971.220

Realizamos los cálculos del tamaño de muestra para proporciones

DATOS

Z 1,96

N 971.220

e 0,05

48

Nh Ph Qh PhQh Wh Wh*PhQh

335.545 0,5 0,5 0,25 0,35 0,09

280.588 0,5 0,5 0,25 0,29 0,07

188.586 0,5 0,5 0,25 0,19 0,05

166.501 0,5 0,5 0,25 0,17 0,04

TOTAL 0,25

𝑛 = 0,25

0,052

1,96 +0,25

971.220

𝑛 = 196 𝑝𝑒𝑟𝑠𝑜𝑛𝑎𝑠

Realizamos la afición proporcional

𝑛ℎ𝑖 = (𝑁ℎ𝑖

𝑁) ∗ 𝑛

nh Estrato Personas Rangos Edad

nh1 1 68 15-25

nh2 2 57 26-35

nh3 3 38 36-44

nh4 4 34 45-54

Selección

La selección de personas se llevará a cabo de manera aleatoria a hombres y mujeres de

acuerdo a la proporción de la población por sexo.

Proporción Hombres y Mujeres

Sexo Frecuencia Proporción

Hombre 466.960,00 48

Mujer 504.260,00 52

Total 971.220,00 100

Proporción Hombres y Mujeres por estrato

nh Estrato Personas Hombres Mujeres Rangos Edad

nh1 Estrato 1 68 33 35 15-25

nh2 Estrato 2 57 27 30 26-35

nh3 Estrato 3 38 18 20 36-44

nh4 Estrato 4 34 16 18 45-54

49

Tabulación de Datos

Gráfico 2: Pregunta 1

Análisis: De acuerdo al estudio de mercado realizado, se puede determinar que el grado

de aceptación de la propuesta de creación de un Complejo Eco-turístico es del 80 % lo

que corresponde a 157 personas del total de la muestra, la misma que es de 196

personas. (Ver Anexo N°2.)


Análisis: Se puede observar que del total de la muestra la mayoría de personas optan por

la pesca deportiva, atractivo que alcanza un porcentaje de aceptación del 31,12%;

seguido de la cabalgata que presenta un porcentaje de 20,41%; se presentan varios

atractivos que tienen un valor promedio de aceptación, mientras que el atractivo menos

demandado es el mariposario con un porcentaje de 3,06%. (Ver Anexo N°3.)

6140

1313

616

938

0 10 20 30 40 50 60 70

Pesca Deportiva

Ciclismo

Mariposario

Camping

2. ¿De las siguientes actividades de atracción turística elija cuáles debe tener el Complejo Eco-turístico a fin de elevar su

atractivo?

Número de personas

80%

20%

1. ¿Le gustaría visitar un Complejo Ecoturístico?

SI

NO

50


Análisis: De acuerdo al gráfico se puede observar que el rango de precios con mayor

aceptación para todos los servicios turísticos es de $ 5,00 a $ 8,00; mientras que el de

menor aceptación es el de $13, 00 en adelante. (Ver Anexo N° 4.)


Análisis: La forma de pago más usada por los potenciales clientes es en efectivo, debido

a que es una manera más fácil, rápida y segura a la hora de cancelar algún servicio. (Ver

Anexo N° 5.)

97 101117

61

112

67 7049

6847

2715 19

4928

5 10 11 18 9

020406080

100120140

CA

BA

LGA

TA Y

CIC

LISM

O

SEN

DER

ISM

O Y

REC

OR

RID

OFL

OR

A Y

FA

UN

A

PA

SEO

EN

BO

TE

PES

CA

DEP

OR

TIV

A

CA

MP

ING

ACTIVIDADES

3.- ¿De los siguientes rangos de precios cuál considera que es el adecuado para las actividades turísticas?

DE $ 5,00 A $ 8,00

DE $8,00 A $ 10,00

DE $10,00 A $ 12,00

DE $ 13,00 EN ADELANTE

58%

40%

2%

4.- ¿ Para acceder a los servicios del Complejo Eco-turístico el pago lo realizaría mediante?

EFECTIVO

TARJETA DE CRÉDITO

OTRO

51


Análisis: El 49% de las personas manifiestan que los platos tradicionales de la zona

tienen mayor aceptación en el restaurante, mientras que solo un 17% manifiestan que les

gustaría consumir comida rápida. (Ver Anexo N° 6.)


Análisis: Del total de la población encuestada el 96% que corresponde a 189 personas

consideran que el Complejo Eco-turístico debe ofrecer un servicio de transporte a sus

clientes. (Ver Anexo N° 7.)

49%

34%

17%

5.- ¿Qué tipo de comida le gustaría que se ofrezca en el restaurante del Complejo Eco-turístico?

PLATOS TRADICIONALESDE LA ZONA

COMIDA DE LA REGIÓNSIERRA

COMIDA RÁPIDA

96%

4%0%

6.- ¿Usted cree que el Complejo Eco-turístico debe ofrecer un servicio de transporte ( Quito- Tandayapa- Quito)?

SI

NO

OTRO

52


Análisis: De acuerdo a la encuesta aplicada a nuestra muestra se puede determinar que

el medio de comunicación más adecuado para dar a conocer el Complejo Eco-turístico

son los sitios web, mientras que los menos recomendados son a través de medios

televisivos y periódicos. (Ver Anexo N°8.)


Análisis: De acuerdo a las encuestas realizadas la mayoría de personas optan por visitar

el Complejo Eco-turístico en fines de semana y feriados debido a que en estos días

pueden convivir de mejor manera en familia, mientras que los días menos visitados son

de lunes a viernes. (Ver Anexo N° 9.)

50%

14%

23%

11% 2%

7.- ¿Mediante qué medio de comunicación cree usted que sería el adecuado para dar a conocer el Complejo

Eco-turístico?

SITIOS WEB

HOJAS VOLANTES

MEDIOS TELEVISIVOS

PERIÓDICOS

OTROS

89

56

44

7

0 20 40 60 80 100

FERIADOS

FINES DE SEMANA

VACACIONES

DE LUNES A VIERNES

8.- ¿Si ustded decide visitar el Complejo Eco-Turístico en qué épocas del año lo haría?

NÚMERO DE PERSONAS

53


Análisis: De acuerdo a la encuesta realizada el 54% de las personas optan por visitar el

Complejo Eco-turístico en compañía de familiares, seguida por grupos de amigos y

finalmente un 16% de dichas personas visitan en compañía de su pareja. (Ver Anexo N°

10.)


Análisis: De las personas encuestadas el 30% afirma que su estancia es de un día,

mientras que el 23% afirma quedarse por dos días y un 43% solo tiene una estancia de

horas en el Complejo Eco-turístico. (Ver Anexo N° 11.)

43%

30%

23%

4% 0%

10.- ¿Al visitar el Complejo Eco-turístico cuál sería el tiempo de estancia en el lugar?

HORAS

1 DÍA

2 DÍAS

3 DÍAS EN ADELANTE

OTRO

54%30%

16%

0%

9.- ¿Si visita el Complejo Eco-turístico con quien lo haría?

GRUPO FAMILIAR

GRUPO DE AMIGOS

EN PAREJA

OTRO

54

4.2.2. Características del mercado meta

El mercado turístico de Tandayapa ofrece un ambiente sano para la distracción

de los turistas.

Además, dentro de este mercado existe competencia principalmente por tres

proyectos turísticos que tiene mayor acogida por turistas extranjeros debido a

sus elevados costos.

En el mercado turístico de Tandayapa no existe abundancia de personas debido a

que este lugar no es muy conocido y sus atractivos turísticos aun no son

explotados por la comunidad residente.

4.2.3. Segmentación de Mercado

En el presente estudio aplicaremos:

Criterios Personales

Se segmenta de acuerdo al contacto directo con el cliente final.

Tabla 11: Base de Segmentación

Base de segmentación Categorías

Sexo El servicio que ofrece el Complejo Eco-turístico está dirigido

tanto para hombres como para mujeres

Edad Personas entre los 15 y 54 años.

Educación Se otorga a quienes cuenten con educación primaria.

Ocupación No se requiere tener una ocupación en especial.

Religión Pueden acceder todas las religiones sin excepción.

Etnia Todas las personas pueden acceder al servicio.

Clase Social Servicio accesible para personas de clase social media.

Tamaño de Familia No tiene importancia el tamaño de familia

Respon. familiar y Estado civil Para todas las personas sin importar su estado civil

Ciclo de vida familiar En todas las etapas de la vida de una persona.


Criterios de orden geográfico

Criterios de zona

Tabla 12: Criterios de Zona

Base de segmentación Categorías

Nacionalidad Ecuatorianos y extranjeros

Tipo de población Rural, Urbana.

Tipo de climas Climas Cálido, templados y fríos

Comportamiento cultural Para las personas que gustan de la naturaleza y de las

posibilidades de diversión que esta ofrece.


55

4.2.4. Productos (Servicios a ofertar)

4.2.4.1 Servicios de atracción turística

Tabla 13: Atractivos Turísticos

SERVICIOS DE ATRACCION TURÍSTICA

CABALGATA

Es una excursión a caballo, que explora la naturaleza. El caballo es un

medio de transporte, para cruzar caminos complicados como: ríos,

montañas. (galeon.com)

PESCA

DEPORTIVA

Actividad relacionada al ámbito de la pesca, es recreativa, y también

debe verse como un deporte que se desarrolla mediante dos

instrumentos: caña y carrete.

CAMPING

Se basa en permanecer por uno o más días en espacios abiertos y

naturales con elementos básicos para subsistir: una carpa donde

dormir y herramientas de muy variado tipo.

CICLISMO

Deporte que utiliza una bicicleta para recorrer al aire libre, es

beneficioso para la salud, movilizan grandes grupos musculares, y

reduce la frecuencia cardiaca y respiratoria.

RECORRIDO

POR LA FLORA Y

FAUNA

En el Barrio de Tandayapa se puede observar la riqueza de la flora y

la fauna; la diversidad de aves que alborotan en los árboles y el

mirador de la cascada.

BOTES Son paseos altamente recreativos para disfrutar en familia, en los que

se pueden tener contacto directo con la naturaleza.


4.2.4.2 Paquetes Turísticos

Paquetes turistas extranjeros

Este paquete incluye:

Transporte de Quito- Tandayapa-Quito

2 días y una noche.

Desayuno, almuerzo y merienda.

Hospedaje en habitaciones confortables con baño privado.

Actividades de atracción turística.

El paquete para turistas extranjeros incluye las siguientes actividades:

Tabla 14: Actividades de recreación

Actividad Tiempo de duración

Cabalgata 30 minutos

Pesca Deportiva 20 minutos

Ciclismo 1 hora

Recorrido flora y fauna 45 minutos

Paseo en bote 30 minutos


56

Tabla 15: Itinerario del paquete

ITINERARIO DEL PAQUETE

Primer Día Segundo Día

08:00 am: Salida Aeropuerto de Tababela. 07:00 am: Recorrido flora y fauna

10:00 am: Llegada a Tandayapa 08:30 am: Desayuno.

10:30 am: Desayuno 10:00 am: Cabalgata.

11:30 am: Ciclismo 11:30 am: Pesca deportiva

13:00 pm: Almuerzo de platos

tradicionales.

13:00 pm: Almuerzo (Preparación de la

pesca de cada turista)

14:00 – 16:00 pm: Recreación libre 14:00 – 15:00 pm: recreación libre.

16:30 pm: Paseo en bote 16:00 pm: Salida de Tandayapa a Quito.

19:00 pm: Merienda


Precios del paquete Turístico

Tabla 16: Precios del Paquete Turístico

Descripción Precio

Alimentación $23,00

Hospedaje $15,00

Actividades de recreación $34,00

Total por persona $72,00


Paquetes Empresariales (Nacionales)

Este paquete incluye



Hospedaje en habitaciones confortables con baño privado.


El paquete para turistas empresariales incluye las siguientes actividades:

Tabla 17: Actividades Turísticas




Recorrido flora y fauna 45 minutos



57




09:30 am: Llegada a Tandayapa 07:00 am: Recorrido flora y fauna

10:00 am: Desayuno 08:30 am: Desayuno.

11:00 am: Cabalgata 11:30 am: Pesca deportiva

13:00 pm: Almuerzo de platos tradicionales. 13:00 pm: Almuerzo (Preparación de la pesca

de cada turista)

16:30 pm: Paseo en bote 14:00 – 15:00 pm: recreación libre.

16:00 pm: Salida de Tandayapa a Quito. 19:00 pm: Merienda

Elaborado por: Autoras.

Tabla 19: Precios de Paquetes Turísticos

Descripción Precio


Hospedaje $12,00




Paquetes para colegios (Nacionales)

Este paquete incluye




El paquete para turistas de colegios incluye las siguientes actividades.

Tabla 20: Actividades Turísticas


Ciclismo 30 minutos



Camping 1 noche

Recorrido flora y fauna 1 hora



58




09:30 am: Llegada a Tandayapa 07:30 am: Recorrido flora y fauna

10:00 am: Desayuno 08:30 am: Desayuno.

11:00 am: Cabalgata 09:30 am: Ciclismo

13:00 pm: Almuerzo de platos

tradicionales. 11:30 am: Pesca deportiva

14:00 pm: Recreación libre 13:00 pm: Almuerzo (Preparación de la pesca de

cada persona)

16:30 pm: Paseo en bote 14:30 – 15:45 pm: Recreación libre.

19:00 pm: Merienda 16:30 pm: Salida de Tandayapa a Quito.

20:30 pm: Camping


Tabla 22: Precios del Paquete Turístico

Descripción Precio





Paquetes Turísticos sin previa reservación

Tabla 23: Lista de actividades de recreación

Actividad Tiempo de duración Precios

Ciclismo 30 minutos $5,00

Cabalgata 30 minutos $5,00

Pesca Deportiva 20 minutos $6,00

Camping por persona 1 noche $4,00

Recorrido flora y fauna 45 minutos $3,00

Paseo en bote 30 minutos $4,00

Elaborad por: Autoras

Servicios extras

Tabla 24: Precios de servicios

Descripción Precio

Desayuno $ 2,50

Almuerzo $ 4,00

Merienda $ 3,00

Habitaciones $12,00


59

4.2.4.3. Engorde y crecimiento de peces

En este servicio los turistas pueden tener acceso a la pesca de sus truchas y también a la

preparación de acuerdo a su gusto

4.2.4.4. Presentación del nombre del Complejo Eco-turístico

Nombre: “Complejo Eco turístico Dos Ríos”

Eslogan: “Destinos naturales, destinos inolvidables”.

Logotipo:

60

4.2.5. Proyección de costos y precios.

Tabla 25: Costos y precios de los servicios de Atracción Turísticas

Actividad Turista Extranjero Turista Empresarial Turistas Colegios Sin reservación

Costo Precio Costo Precio Costo Precio Costo Precio

Ciclismo $ 3.40 $ 8.00 $ 3.40 $ 5.00 $ 3.40 $ 5.00 $ 3.40 $ 5.00

Cabalgata $ 2.79 $ 8.00 $ 2.79 $ 4.00 $ 2.79 $ 4.00 $ 2.79 $ 5.00

Pesca deportiva por kilo $ 3.87 $ 8.00 $ 3.87 $ 6.00 $ 3.87 $ 6.00 $ 3.87 $ 6.00

Camping (todo incluido) $ 2.72 $ 5.00 $ 2.72 $ 4.00 $ 2.72 $ 4.00 $ 2.72 $ 4.00

Recorrido Flora y Fauna $ 2.47 $ 5.00 $ 2.47 $ 3.00 $ 2.47 $ 3.00 $ 2.47 $ 3.00

Paseo en bote $ 1.54 $ 5.00 $ 1.54 $ 4.00 $ 1.54 $ 4.00 $ 1.54 $ 4.00


Tabla 26: Costos y precios de Servicios Extras

Servicios Turista Extranjero Turista Empresarial Turistas Colegios Sin reservación

Costo Precio Costo Precio Costo Precio Costo Precio

Desayuno $ 1.75 $ 3.50 $ 1.75 $ 2.50 $ 1.75 $ 2.50 $ 1.75 $ 2.50

Almuerzo $ 2.68 $ 6.00 $ 2.68 $ 4.00 $ 2.68 $ 4.00 $ 2.68 $ 4.00

Merienda $ 1.99 $ 4.00 $ 1.99 $ 3.00 $ 1.99 $ 3.00 $ 1.99 $ 3.00

Habitaciones $ 4.64 $ 15.00 $ 4.64 $ 12.00 $ 4.64 $ 10.00 $ 4.64 $ 12.00


61

Interpretación: Para obtener el costo de cada uno de los productos a ofertarse en el

Complejo Eco turístico se realizó un cálculo de todos los factores que intervienen en la

determinación del costo, valores que son prorrateados en dos niveles primario y secundario

realizando un análisis previo para determinar el porcentaje de participación de cada costo

en los servicios que brinda el complejo, dentro de los costos totales se incluye materia

prima, mano de obra, depreciaciones, mantenimiento, contratación de seguro y servicio de

transporte. (Ver Tabla N° 84 y 85.)

Por otra parte, en la fijación de precios se tomó en cuenta los precios manejados por la

competencia que realiza actividades similares a las que ofrece el Complejo Eco-turístico y

las estrategias de penetración en el mercado, tomando en consideración que al que ser una

Empresa nueva sus precios no deben ser elevados para tener un fácil acceso al mercado.

4.2.6. Promoción

Estrategias y métodos promocionales del Proyecto

El Complejo Eco-turístico para dar a conocer sus servicios utiliza la estrategia de cartera de

productos priorizando así sus atractivos turísticos de mayor aceptación, otra de las

estrategias es el marketing de segmentación mediante la cual clasifica de acuerdo a sus

características a todos sus potenciales clientes.

Dentro de métodos promocionales se utiliza la publicidad pagada ya sea en sitios web,

medios televisivos, hojas volantes y periódicos.

4.2.7. Plaza

Los servicios del Complejo Eco-turístico se ofrecen en la Provincia de Pichincha y vía

sitios web se ofrece a turistas de otros países.

62

Canal de distribución del proyecto

El canal de distribución para los diversos paquetes turísticos ofertados por el Complejo

Eco-turístico se distribuye de manera directa, es decir, de productor del servicio a

consumidores finales, tomando en cuenta que en un futuro se puede utilizar canales en

donde intervengan intermediarios los mismos que son agencias de viajes u operadores

turísticos.

4.2.8. Competencia

4.2.8.1. Identificación de Complejos Turísticos y servicios que ofertan

Bellavista Cloud Foreste Lodge

Se encuentra en una reserva ecológica privada, ofrece habitaciones cómodas, restaurante,

bar, organiza actividades al aire libre, como senderismo.

Las habitaciones disponen de baño privado, balcón con vistas al bosque y a las montañas.

Este establecimiento ecológico se encuentra a 16 km de la estación de autobuses, a 25 km

de la zona arqueológica de Tulipe y a 85 km del aeropuerto internacional de Quito. Hay

aparcamiento privado gratuito y se ofrece un servicio de traslado, bajo petición.

Tabla 27: Servicios de Bellavista Cloud Foreste

SERVICIOS ACTIVIDADES

INSTALACIONES

EXTRAS IDIOMAS INTERNET

Almuerzos para llevar Senderismo

Jardín

Inglés Sin

conexión Servicio de traslado Cabalgatas Español

Traslado aeropuerto Caminatas Caja fuerte

Recepción 24 horas Biblioteca Habitaciones no

fumadores Información turística

Servicio de lavandería Zona de fumadores

Tienda de recuerdo


Todas las tarifas incluyen las tres comidas y una caminata, en el corazón del bosque

nublado del Ecuador.

63

Tandayapa Bird Lodge

Está situado en su propio parque natural en el valle de Tandayapa, permite reservar

excursiones de observación de aves con guía turístico. En el establecimiento se encuentra

diversos ejemplares, tales como el tucán barbudo, el tucán morado de pico pintado, la chara

hermosa y el gallito de las rocas.

Las habitaciones presentan una decoración regional sencilla, vistosa y disponen de baño

privado con ducha, algunas ofrecen vistas al jardín. Se proporciona aparcamiento privado

gratuito.

Tabla 28: Servicios de Tandayapa Bird Lodge

SERVICIOS ACTIVIDADES

INSTALACIONES

EXTRAS

Servicio de habitaciones Bañera de

hidromasaje Jardín

Servicio de lavandería Jacuzzi Barbacoa


La tarifa incluye desayuno, almuerzo y cena.

San Jorge de Tandayapa

Es un eco-hotel de estilo rústico situado en el corazón de la Reserva Forestal Andino

Tandayapa. La casa de campo es diseñada para armonizar con el entorno natural y se

construye en una zona de transición entre la parte superior y el bosque de nubes más baja

para atraer el mayor número posible de especies de colibríes y otras aves. El restaurante al

aire libre está adornado con orquídeas y bromelias.

Precios de la competencia

Bellavista Cloud Foreste Lodge

Tabla 29: Precio de Habitaciones Bellavista Cloud Foreste

NOMBRE PRECIO N°

PERSONAS

Doble Standard $ 172.75 2

Triple Standard $ 259.13 3

Matrimonial $ 172.75 2


64

Tandayapa Bird Lodge

Tabla 30: Precios de habitaciones Tandayapa Bird Lodge

NOMBRE PRECIO N° PERSONAS

Habitación Doble (2 camas) $203.50 2

Habitación Triple $278.50 3


Estrategias que utiliza la competencia

La principal estrategia que utiliza la competencia es la publicidad pagada a través de sitios

web, los mismo que son muy visitados por turistas extranjeros. La competencia cuenta con

oficinas de captación turística en la ciudad de Quito.

Segmentos de mercado de la competencia

La competencia cubre una demanda de mercado únicamente de clase alta y de turistas

extranjeros, además no cuentan con sucursales en otras ciudades y sus instalaciones están

ubicadas en zonas aptas para el turismo de naturaleza.

4.3. Demanda

Determinada la demanda actual es necesario proceder a la proyección, con el objeto de

conocer la demanda futura a lo largo de la vida útil del proyecto. En el presente proyecto se

utiliza la técnica de pronóstico de modelos causales, aplicando dos métodos de pronóstico

los mismos que se presentan a continuación:

Tasa de crecimiento promedio anual

El método de la regresión

Para la proyección final de la demanda total se utiliza la regresión lineal.

4.3.1. Proyección de la Demanda

La información histórica que se utiliza para la proyección de la demanda tanto receptiva

como turismo interna se encuentra en los: Anexos N° 12 y 13.

65

Tabla 31: Proyección de la Demanda

PROYECCIÓN DE LA DEMANDA

AÑO

DEMANDA

RECEPTIVA T.C.P.A.

REGRESIO

N LINEAL

DEMAND

A

INTERNA T.C.P.A.

REGRESIO

N LINEAL

DEMAND

A TOTAL

2006 634510

246039

880549

2007 799138 25.95% 245715 -0.13% 1044853

2008 834851 4.47% 247298 0.64% 1082149

2009 812427 -2.69% 268581 8.61% 1081008

2010 890144 9.57% 275518 2.58% 1165662

2011 951079 6.85% 441176 60.13% 1392255

2012 1023433 7.61% 851816 93.08% 1875249

2013 1061516 3.72% 979404 14.98% 2040920

2014 1148664 8.21% 1246759 27.30% 2395423

2015 1105014 -3.80% 1584687 27.10% 2689701

SUMA 59.88%

234.29%

TCPA 6.65% 26.03%

2016

1178533 1209694 1997210 1459734 2669428

2017 1256942 1261261 2517121 1609013 2870273

2018 1340569 1312827 3172375 1758292 3071119

2019 1429759 1364394 3998203 1907571 3271965

2020 1524884 1415961 5039009 2056850 3472810

Fuente: Ministerio del Ambiente: Dirección Nacional de Biodiversidad, Unidad de áreas protegidas,

Reportes de Visitación Turística. (2001 - 2015); INEC Anuario de entradas y salidas

internacionales,(2006-2015)


4.4. Oferta

En la proyección de la Oferta se utiliza las mismas técnicas de pronóstico que la demanda,

es decir, se utiliza el método de tasa de crecimiento promedio y de regresión lineal, para

proceder a elegir el de mayor aproximación que es el método de regresión lineal.

4.4.1 Proyección de la Oferta

Los datos Históricos utilizados para la proyección de la Oferta se encuentran en el Anexo

N° 14.

66

Tabla 32: Proyección de la Oferta Turística

OFERTA TURISTICA

AÑOS

PLAZAS

Oferta Total T.C.P.A

Regresión

Lineal Alojamiento

Comidas y

Bebidas

Centros de

Recreación

2013 206171 608652 13683 828506

2014 223140 675505 17568 916213 10.59%

2015 229048 698216 19416 946680 3.33%

SUMATORIA 13.91%

PROMEDIO 6.96%

2016

1012529 1015307

2017 1082957 1074394

2018 1158285 1133481

2019 1238853 1192568

2020 1325024 1251655

Fuente: MINTUR- Unidad de Investigación de la Oferta años (2013-2015)


4.5. Demanda Insatisfecha

Tabla 33: Cálculo de la Demanda Insatisfecha

Años

Proyección

Demanda

Proyección

Oferta

Demanda

Insatisfecha

2016 2,669,428 1,015,307 1,654,121

2017 2,870,273 1,074,394 1,795,879

2018 3,071,119 1,133,481 1,937,638

2019 3,271,965 1,192,568 2,079,397

2020 3,472,810 1,251,655 2,221,155


Tabla 34: Oferta del Complejo Eco-turístico

Año

Demanda

Proyectada

Oferta

Proyectada

Demanda

insatisfecha

Enfoque del

proyecto

Turistas

al mes

Turistas al

año

2016 2,669,427.87 1,015,307.00 1,654,120.87 1.57% 2170 26040


67

Se realiza una explicación más detallada sobre el enfoque del proyecto correspondiente al

1.57%, en la tabla N° 35 y 36.

4.6. Localización del Proyecto

El Proyecto se localiza en la Provincia de Pichincha, Cantón Quito, Parroquia Rural de

Nono la misma que se encuentra ubicada en las faldas del volcán Pichincha a 2,724 m.s.n.m

(Estancia Nido del Quinde, 2014)

Nono limita al:

Norte: Parroquia Calacalí Sur: Parroquias Lloa y Mindo

Este: Parroquia Cotocollao Oeste: Parroquia Negalito y Mindo

Gráfico 12: Ubicación Geográfica

4.7. Descripción del clima de la zona

El Clima predominante es frío y húmedo, se ubica dentro de la zona bioclimática bosque

muy húmedo montañoso, con formación vegetal y pertenece al piso geográfico alto andino.

La precipitación evidencia una distribución mayor para los períodos de marzo, abril y

Fuente: Mapa Google Earth

68

mayo, mientras que para los meses de julio, agosto y septiembre se registran

precipitaciones bajas. (Gorbierno Autónomo Descentralizado Parroquial de Nono,

2012, pág. 39)

4.8. Tamaño del proyecto

Características del Tamaño:

Como primer punto se debe analizar la cantidad demandada. También encontramos la

capacidad instalada del Complejo Eco-turístico al momento de recibir turistas, la capacidad

se presenta de la siguiente forma. (Sapag, 2011, Edición 2, pág. 135):

Capacidad Instalada: Es el número total de turistas que recibe el complejo de

acuerdo al tamaño de su infraestructura y al personal disponible.

Capacidad Real: Es el número de turistas que ha logrado captar el Complejo Eco-

turístico al final de un periodo.

Tabla 35: Capacidad Instalada y Real del Complejo Eco-turístico

SERVICIOS

TURÍSTICOS

MENSUAL ANUAL

CAPACIDAD

INSTALADA

CAPACIDA

D REAL

CAPACIDAD

INSTALADA

CAPACIDA

D REAL

Ciclismo 224 157 2688 1882

Cabalgata 224 157 2688 1882

Pesca deportiva por kilo 300 210 3600 2520

Camping 112 78 1344 941

Recorrido Flora y Fauna 224 157 2688 1882

Paseo en bote 336 235 4032 2822

Alojamiento 280 196 3360 2352

Restaurante 1400 980 16800 11760

TOTAL 3100 2170 37200 26040


Para determinar la capacidad real del Complejo Eco-turístico se toma el 70% de la

capacidad instalada debido a que por ser una empresa nueva no cubre el 100% de su

capacidad lo cual se debe a que aún no es reconocida en el mercado por tanto su capacidad

real puede incrementar año tras año, de acuerdo a el tiempo de funcionamiento del

Complejo.

69

Mercado del Proyecto

La demanda insatisfecha para el año 2016 es de 1, 654,120.87 del cual el Complejo Eco-

turístico está enfocado en el 1,57% de esta población.

Tabla 36: Mercado del Complejo Eco-turístico

Año

Demanda

Proyectada

Oferta

Proyectada

Demanda

Insatisfecha

Enfoque del

proyecto

Turistas

al mes

Turistas

al año

2016 2,669,427.87 1,015,307.00 1,654,120.87 1.57% 2170 26040


4.9. Ingeniería del Proyecto

Las etapas de la ingeniería se pueden resumir en: Selección del proceso productivo y de la

maquinaria y equipos, construcción de obras civiles e infraestructura, impacto ambiental,

abastecimiento de materias primas, materiales y mano de obra. (Econ.Izquierdo, pág. 81)

4.10. Selección de Maquinaria, Equipo y Materiales.

Para adquirir maquinaria, equipos y materiales es conveniente considerar una serie de

factores que permitan tomar la decisión más adecuada, esta información debe ser analizada,

entre las consideraciones tenemos (Econ.Izquierdo, pág. 87):

El Proveedor suministra cotizaciones de los equipos.

Las dimensiones del equipo o mobiliario se usarán para determinar la distribución

de la planta.

El costo de mantenimiento lo suministra el proveedor como un porcentaje del costo

de adquisición.

El consumo de energía eléctrica es de gran utilidad para estimar los costos y que

viene en la placa de los equipos.

Costo de los fletes y seguros incrementa el valor de la inversión.

70

Tabla 37: Activos Fijos: Maquinaria, Equipos, Materiales y Otros

ACTIVOS CANT.

VALOR

UNIT.

VALOR

TOTAL

Mobiliario restaurante

$ 1,310.00

Mesas 4 $ 90.00 $ 360.00

Sillas 48 $ 10.00 $ 480.00

Caja Registradora 1 $ 470.00 $ 470.00

Menaje de restaurante

$ 200.00

Manteles 20 $ 10.00 $ 200.00

Mobiliario alojamiento

$ 2,700.00

Camas 2plz 6 $ 150.00 $ 900.00

Camas Literas 5 $ 200.00 $ 1,000.00

Velador 10 $ 80.00 $ 800.00

Menaje de alojamiento

$ 1,425.00

Sábanas 35 $ 18.00 $ 630.00

Toallas 30 $ 6.50 $ 195.00

Edredones 40 $ 15.00 $ 600.00

Equipo de computo

$ 1,740.00

Computadoras 3 $ 500.00 $ 1,500.00

Impresoras 3 $ 80.00 $ 240.00

Mobiliario de oficina

$ 810.00

Escritorios 3 $ 120.00 $ 360.00

Sillas 3 $ 150.00 $ 450.00

Equipo de oficina

$ 375.00

Teléfonos 3 $ 75.00 $ 225.00

Fax 1 $ 150.00 $ 150.00

Botes de piscina 2 $ 180.00 $ 360.00

Implementos de ciclismo

$ 1,080.00

Bicicletas 4 $ 225.00 $ 900.00

Cascos de ciclista 4 $ 30.00 $ 120.00

Pares de guantes 4 $ 15.00 $ 60.00

Animales e implementos de cabalgata

$ 1,440.00

Caballos 4 $ 200.00 $ 800.00

Herraduras de caballos 16 $ 40.00 $ 640.00

Implementos para camping

$ 340.00

Carpas 4 $ 30.00 $ 120.00

Sleeping 8 $ 27.50 $ 220.00

TOTAL $ 11,780.00


“Asociado a los activos fijos se realiza inversiones en activos diferidos, que se constituyen

en intangibles susceptibles de amortizar.” (Econ.Izquierdo, pág. 86)

71

Tabla 38: Activos Diferidos

ACTIVOS DIFERIDOS VALOR

Gastos de constitución 1300

Gastos de capacitación 300

TOTAL 1600


4.11. Mejoramiento y Construcción de Obras Civiles

4.11.1. Infraestructura existente

Los diseños están desarrollados, considerando el entorno, facilidades de acceso,

evacuaciones de aguas servidas, sin contaminar el ambiente. Las instalaciones son:

Tabla 39: Instalaciones y avalúo del Complejo Eco-turístico

INFRAESTRUCTURA EXISTENTE

INFRAESTRUCTURA

VALOR DE

AVALÚO

Restaurante $ 30,000.00

Cabañas para hospedaje $ 115,000.00

Oficinas Administrativas $ 15,000.00

Piscina para botes $ 15,000.00

Puente colgante $ 100.00

Piscina de truchas y peces de acuario $ 20,000.00

Baños $ 1,000.00

Puerta de ingreso $ 100.00

Canchas deportivas $ 100.00

Establo $ 50.00

Infraestructura no utilizada $ 15,000.00

TOTAL $ 211,350.00


.

72

4.11.2. Mejoramiento de la infraestructura

La situación actual del Complejo Eco-turístico se encuentra de la siguiente manera (Ver Anexo N°15.)

Tabla 40: Diagnóstico de la Situación Actual y Situación deseada del Complejo Eco-turístico

Infraestructura Situación Actual Situación Deseada Actividades

Restaurante

Mesas muy antiguas.

Bajo número de mesas.

Techo en mal estado.

Cerramiento deteriorado.

No cuenta con electrodomésticos y

materiales de cocina.

Mesas más actuales, sin perder el

estilo natural.

Techo en buen estado.

Mejora del cerramiento.

Cocina de restaurante equipada en un

100%

Determinar el número de mesas a

adquirirse.

Cambio de tejas del techo.

Adquisición y reemplazo de tablas

Compra de materiales y

electrodomésticos para la cocina.

Juegos infantiles

Materiales oxidados y destruidos

Poco espacio para juegos

infantiles.

Juegos infantiles inoxidables, de

preferencia de madera.

Ampliación del área.

Limpieza del Área de juegos.

Cotización de compra y elección

óptima para proceder a la compra.

Cabañas para

hospedaje

Tablas del techo poco deterioradas.

Las camas requieren

mantenimiento.

Baño interior descuidado.

Infraestructura de las cabañas en

perfecto estado.

Camas confortables

Baños limpios y equipados.

Cotizar costos de mejora de techos,

baños y camas.

Acondicionamiento total para

ofrecer habitaciones confortables.

Piscina para

botes

Piscina totalmente descolorida,

llena de tierra y de musgo.

Botes en malas condiciones.

Canales de agua tapados y

dañados.

Piscina pintada, arreglada y

totalmente limpia.

Botes en buenas condiciones para una

mejor seguridad.

Cotizar la compra de pintura.

Arreglo de botes en un 100% para

mayor seguridad.

Arreglo y limpieza de las fuentes de

agua.

Puente colgante

Maderas del puente rotas.

Soga del puente desamarrada.

Puente que carece de firmeza.

Caminos con abundante hierva.

Madera en buenas condiciones.

Puente totalmente firme para evitar

posibles caídas.

Cotización de la compra de madera

y otros materiales.

Colocación de palos y tablas para

evitar el balanceo.

Piscina de

truchas y peces

de acuario

El agua de la piscina se encuentra

sucia con abundancia de lodo.

Carece de bordes de cemento, lo

cual es peligroso para las personas.

Infraestructura en buen estado y agua

limpia para evitar la muerte de peces.

Piscina con bordes de cemento.

Limpieza del área en un 100%.

Dejar pasar el agua del rio, con

precaución.

Construcción de bordes de cemento

72

73

para evitar caídas.

Baños

Puertas y aldabas oxidadas.

No cuenta con ventanas de vidrio.

Falta de limpieza.

Puertas de material inoxidable.

Contar con ventanas para evitar que

entren animales.

Cotización de la compra de las

puertas y ventanas de los baños.

Limpieza total

Puerta de

ingreso

Malla de la puerta oxidada

Aldaba en mal estado.

Malla en buenas condiciones y

seguras.

Aldabas nuevas y de excelente

material.

Cotización de la compra de la puerta

de mallas.

Compra de candados.

Limpieza total del área.

Boletería No existe boletería para acceder al

Complejo Eco-turístico

Boletería amplia, y equipada con los

materiales necesarios.

Cotización y compra de materiales y

equipos para su construcción.

Canchas

deportivas

Llenas de tierra

Canchas con hierba

Canchas con abono de animales.

Canchas totalmente limpias.

Redes y canastos para voleibol y

básquet en las canchas.

Limpieza total de las canchas.

Compra y colocación de redes y

canastos.


73

74

Tabla 41: Mejoramiento de la Infraestructura existente

Activo Valor

Restaurante $ 1,000.00

Juegos Infantiles $ 1,400.00

Cabañas para hospedaje $ 1,500.00

Piscina para botes $ 110.00

Puente colgante $ 157.00

Piscina de truchas y peces de acuario $ 60.00

Baños $ 450.00

Puerta de ingreso $ 150.00

Boletería $ 300.00

Canchas deportivas $ 200.00

TOTAL $ 5,327.00


4.11.3. Construcción de Infraestructura

Tabla 42: Ampliación de Infraestructura

CONSTRUCCIÓN DE OBRAS FÍSICAS

CONSTRUCCIÓN CANT.

UNIDAD

DE

MEDIDA

ESPECIFICACIÓN

TÉCNICA TAMAÑO

COSTO

UNITARIO

COSTO

TOTAL

Piscina de turistas 1 m2 Hormigón 50 $ 500.00 $25,000.00

Construcción de

sauna-spa 1 m2 Madera y Hormigón 9 $ 330.00 $ 2,970.00

TOTAL $27,970.00


75

4.12. Aspectos Organizacionales, Administrativos, y Legales

4.12.1. Estudio Organizacional

Diseño del organigrama

Gráfico 13: Estudio Organizacional

Descripción del organigrama de áreas

Administración.- Las principales actividades a efectuarse en esta área son.

Administración y coordinación óptima de recursos existentes.

Supervisión del manejo adecuado de fondos según los lineamientos.

Departamento Operativo.- Las actividades que realizará este departamento estarán en

base a:

Personal de servicios

Servicios recreativos

Servicios de Hospedaje y restaurante

Personal de mantenimiento, limpieza y seguridad

ADMINISTRACION

DEPARTAMENTO ADMINISTRATIVO

DEPARTAMENTO OPERATIVO

DEPARTAMENTO COMERCIAL Y MARKETING

PERSONAL DE SERVICIOS

SERVICIOS TURISTICOS

SERVICIOS DE HOSPEDAJE Y RESTAURANTE



76

Departamento comercial y marketing

Realizar un estudio periódico de la competencia y del mercado.

Efectuar campañas publicitarias y dar a conocer el Complejo Eco-turístico.

Determinar procesos óptimos para la captación de nuevos clientes.

4.12.2. Estudio Administrativo

Descripción de puestos y perfiles

Gráfico 14: Diseño Administrativo

Administrador

Perfil requerido:

Persona de 27 a 55 años ya sea hombre o mujer.

Estudios de tercer nivel en administración de empresas o afines.

ADMINISTRADOR

DEPARTAMENTO ADMINISTRATIVO

DEPARTAMENTO OPERATIVO

DEPARTAMENTO DE MARKETING


SERVICIOS TURISTICO

S

SERVICIOS DE HOSPEDAJE Y

RESTAURANTE


Guía Turístico

Supervisor de actividades

Cajero

Cocinera

Mesera

Camarera

RESPONSABLE DE PUBLICIDAD Y CAPTACION DE

CLIENTES

Conserje


77

Experiencia de 2 a 5 años en cargos similares.

Actividades a efectuar:

Velar por el cumplimiento de las normas internas del Complejo Eco-turístico.

Proponer programas de remodelación y ampliación de la Granja.

Detectar falencias y brindar alternativas de solución.

Pagar a los proveedores, empleados, gastos operativos e impuestos.

Elaboración y presentación de Estados Financieros de la Empresa

Cajero/a

Perfil requerido:


Cursando estudios universitarios a distancia o bachiller.

Experiencia de 6 meses a 1 año.


Efectuar el cobro de ingreso a la granja y de actividades recreativas.

Efectuar el cuadre de caja y depósito de dinero de forma diaria.

Guía Turístico

Perfil requerido:

Persona de 25 a 30 años, hombre o mujer, con dominio en idiomas.

Estudios de tercer nivel en turismo o ciencias afines.

Experiencia de 1 a 3 años y de preferencia que viva en la zona


Conocer la historia del Complejo Eco-turístico.

Manejo del paquete turístico elegido por el cliente.

Ser responsable de los turistas en las diferentes actividades.

Cocinero/a

Perfil requerido:


Estudio artesanal en cocina o tecnología en gastronomía ecuatoriana.

Experiencia de 2 a 3 años en actividades similares.

78


Se responsabiliza del buen funcionamiento de la cocina y realiza la preparación,

aderezo y presentación de platos tradicionales.

Distribuye el trabajo entre sus ayudantes.

Planifica semanalmente la lista de productos que se debe adquirir para abastecer

la despensa del restaurante.

Mesero/a

Perfil requerido:

Bachiller de 20 a 30 años sea hombre/mujer y viva cerca al lugar.

Idiomas: Inglés Básico de preferencia.

Experiencia mínimo 6 meses con disponibilidad de horario


Trato adecuado con el cliente y comunicación con jefes inmediatos.

Limpieza de mesas, charoleo de alimentos y bebidas

Conocer la elaboración y los ingredientes de cada platillo.

Camarero/a

Perfil requerido:

Persona bachillera de 20 a 35 años ya sea hombre o mujer.

Experiencia de 6 meses en adelante en actividades similares.


Limpieza de las habitaciones posterior a la salida del cliente.

Cuidar que las habitaciones tengan todos los artículos de higiene.

Conserje

Perfil requerido:

Persona de 20 a 45 años de preferencia hombre.

Disponibilidad de tiempo y residencia cerca al lugar de trabajo.


Conocer todas las instalaciones y buen manejo de llaves.

Manejo de correspondencia y mensajería de empleados o de clientes.

Colaborar con las labores de jardinería, mantenimiento y reparación.

Limpieza de las instalaciones en su totalidad.

79

Limpieza de los senderos del Complejo Eco-turístico, corrales y establo de

animales y de las piscinas de truchas, peces de acuario y de botes.

Publicista

Perfil requerido:


Título de tercer nivel o más en marketing o ramas afines.

Experiencia de 2 años en adelante en actividades similares.


Dar a conocer los productos y servicios turísticos de la empresa.

Dirigir y diseñar las campañas de publicidad y promoción.

Investigar a la competencia y analizar sus estrategias.

4.12.3. Administración de Recursos Humanos

Tabla 43: Mano de Obra Directa

PERSONAL # PLAZAS

SUELDO

MENSUAL

SUELDO

ANUAL

Guía turístico 1 $ 500.00 $ 6,000.00

Cocinera 1 $ 400.00 $ 4,800.00

Mesera 1 $ 375.00 $ 4,500.00

camarera 1 $ 375.00 $ 4,500.00

Total $ 19,800.00


Tabla 44: Mano de Obra Indirecta

PERSONAL # PLAZAS

SUELDO

MENSUAL

SUELDO

ANUAL

Conserje 2 $ 375.00 $ 9,000.00

Total $ 9,000.00


Tabla 45: Personal Administrativo

PERSONAL

ADMINISTRATIVO

#

PLAZAS

SUELDO

MENSUAL

SUELDO

ANUAL

Administrador 1 $ 700.00 $ 8,400.00

Cajero 1 $ 375.00 $ 4,500.00

Total $ 12,900.00


80

Tabla 46: Personal de Ventas

PERSONAL

#

PLAZAS

SUELDO

MENSUAL

SUELDO

ANUAL

Publicista 1 $ 450.00 $ 5,400.00

Total $ 5,400.00


4.12.4. Estudio Legal

Requisitos para la constitución del Complejo Eco-turístico como Empresa

Al constituir una empresa de tipo familiar se puede crear una compañía limitada,

conformada por mínimo 2 y máximo 15 socios y tiene un capital cerrado, es decir, un

capital con un número limitado de acciones las mismas que no se podrán cotizar en la

Bolsa de Valores. (Programa Cuida tu futuro, 2015)

El proceso más adecuado para constituir una empresa es:

1. Reservar un nombre. - Este trámite se realiza en el balcón de servicios de la

Superintendencia de Compañías.

2. Elaborar los estatutos. - Es el contrato social que regirá a la compañía y se

validan mediante una minuta firmada por un abogado.

3. Apertura de una cuenta de integración de capital. - Este trámite se realiza en

cualquier banco del país. Los requisitos para efectuar dicha apertura varían

dependiendo del banco, pero los más comunes son:

Capital mínimo: $400 para la creación de la compañía limitada.

Carta de socios en la que se detalla la participación de cada uno.

Copias de cédula y papeleta de votación de cada socio

Solicitar el certificado de cuentas de integración de capital.

4. Elevar a escritura pública. - Para efectuar este trámite se acude donde un notario

público con la reserva del nombre de la nueva empresa, el certificado de cuenta

de integración de capital y la minuta con los estatutos.

5. Aprobación del estatuto de la empresa a crearse. - Se lleva la escritura pública a

la Superintendencia de Compañías, para su revisión y aprobación.

6. Publicación en un diario. -La Superintendencia de Compañías entrega 4 copias

de la resolución y un extracto para realizar una publicación en un diario de

circulación nacional.

81

7. Obtener los permisos municipales. -En el municipio de la ciudad donde se va a

crear la empresa, se debe realizar los siguientes trámites:

Pagar la patente municipal.

Solicitar el certificado de cumplimiento de obligaciones.

8. Inscribir a la compañía. -Con todos los documentos antes descritos, se acude al

Registro Mercantil del cantón donde fue constituida la empresa.

9. Realizar la Junta General de Accionistas. - En esta primera reunión se nombrará

a los representantes de la empresa, tales como: presidente, gerente,

administrador, según los estatutos de la empresa constituida.

10. Obtener los documentos habilitantes. - La Superintendencia de Compañías

procederá a entregar a los dueños de la empresa los documentos para proceder a

la apertura del RUC empresarial.

11. Inscribir el nombramiento del representante. - En el Registro Mercantil, se

inscribe el nombramiento del administrador designado en la Junta de

Accionistas. Esto sucede dentro de los 30 días posteriores a su designación.

12. Obtención del Registro Único de Contribuyentes (RUC). - El Registro Único de

Contribuyentes se obtiene en el SRI, portando los siguientes requisitos:

El formulario correspondiente debidamente lleno.

Original y copia de la escritura de constitución.

Original y copia de los nombramientos.

Copias de cédula y papeleta de votación de los socios.

De ser el caso, una carta de autorización del representante legal a favor

de la persona que realizará el trámite.

13. Obtención de la carta para el banco. - Una vez que se cuenta con el RUC, la

Superintendencia de Compañías entrega una carta dirigida al banco donde se

procedió a abrir la cuenta de la nueva empresa, para que la misma pueda

disponer del valor depositado. El tiempo estimado para la terminación del

trámite es entre tres semanas y un mes

82

CAPITULO V

5. METODOLOGÍA Y RESULTADOS

EVALUACIÓN ECONÓMICA - FINANCIERA DEL PROYECTO

5.1. Análisis de variables

5.1.1. Activos

5.1.1.1. Concentración del Activo

Se puede observar en la tabla 47 que las primeras 8 empresas del sector turístico

abarcan el 74.5% de los Activos correspondientes al año 2015 de las empresas con

calificación de tamaño Mediano “A” y “B” (Ecoleviajes 18.1%, Explotours 16.6%,

Andeantravel 12.8%, Sol&luna 3.5%, Statustravel 2.1%, Grupok 12.8%, Pure

Ecuador5.9% y Pamela Tours 2.5%).

Tabla 47: Activos de las empresas del sector turístico periodo 2015

N TAMAÑO Act_2015 % ACUM.

1 Mediana "B" 1,737,302.74 18.1% 18.1%

2 Mediana "B" 1,592,798.12 16.6% 34.8%

3 Mediana "B" 1,224,183.72 12.8% 47.6%

4 Mediana "B" 339,403.66 3.5% 51.1%

5 Mediana "B" 202,125.99 2.1% 53.2%

6 Mediana "A" 1,228,588.06 12.8% 66.1%

7 Mediana "A" 565,070.12 5.9% 72.0%

8 Mediana "A" 239,580.32 2.5% 74.5%

9 Pequeña 435,375.70 4.5% 79.0%

10 Pequeña 349,430.59 3.7% 82.7%

11 Pequeña 180,872.24 1.9% 84.6%

12 Pequeña 179,308.61 1.9% 86.4%

13 Pequeña 91,108.69 1.0% 87.4%

14 Pequeña 46,504.10 0.5% 87.9%

15 Pequeña 45,939.04 0.5% 88.4%

16 Microempresas 262,415.06 2.7% 91.1%

17 Microempresas 221,656.19 2.3% 93.4%

18 Microempresas 129,560.19 1.4% 94.8%

19 Microempresas 117,120.02 1.2% 96.0%

20 Microempresas 101,452.00 1.1% 97.1%

21 Microempresas 94,248.91 1.0% 98.0%

22 Microempresas 50,923.93 0.5% 98.6%

23 Microempresas 31,616.33 0.3% 98.9%

24 Microempresas 31,227.57 0.3% 99.2%

83

25 Microempresas 29,865.70 0.3% 99.5%

26 Microempresas 14,684.86 0.2% 99.7%

27 Microempresas 12,299.47 0.1% 99.8%

28 Microempresas 8,664.35 0.1% 99.9%

29 Microempresas 5,087.26 0.1% 99.96%

30 Microempresas 2,571.83 0.03% 99.99%

31 Microempresas 1,168.93 0.01% 100.00%

TOTAL 9,572,154.30

Fuente: Superintendencia de Compañías.


Además se analiza la concentración de Activos de forma resumida mediante la

agrupación de las empresas del sector turístico según su tamaño, tal como se muestra en

la tabla 48.

Tabla 48: Concentración de activos según el tamaño de empresa en el 2015

TAMAÑO Número de

Empresas Activos %

Mediana "B" 5 5,095,814.23 53.236%

Mediana "A" 3 2,033,238.50 21.241%

Pequeña 7 1,328,538.97 13.879%

Microempresas 16 1,114,562.60 11.644%

TOTAL 9,572,154.30


5.1.1.2. Histórico de Activos

Tabla 49: Activos históricos empresas del sector turístico con su variación.

N TAMAÑO Act_2014 Act_2015 Crecimiento Variación

1 Mediana "B" 938,046.05 1,737,302.74 85% 799,256.69

2 Mediana "B" 1,869,943.69 1,592,798.12 -15% -277,145.57

3 Mediana "B" 1,013,991.37 1,224,183.72 21% 210,192.35

4 Mediana "B" 339,541.51 339,403.66 0% -137.85

5 Mediana "B" 255,567.70 202,125.99 -21% -53,441.71

6 Mediana "A" 1,424,935.67 1,228,588.06 -14% -196,347.61

7 Mediana "A" 258,529.43 565,070.12 119% 306,540.69

8 Mediana "A" 235,461.81 239,580.32 2% 4,118.51

9 Pequeña 314,821.50 435,375.70 38% 120,554.20

10 Pequeña 292,841.46 349,430.59 19% 56,589.13

11 Pequeña 121,664.64 180,872.24 49% 59,207.60

12 Pequeña 127,181.34 179,308.61 41% 52,127.27

13 Pequeña 91,809.54 91,108.69 -1% -700.85

14 Pequeña 40,981.79 46,504.10 13% 5,522.31

15 Pequeña 58,048.57 45,939.04 -21% -12,109.53

16 Microempresas 226,713.12 262,415.06 16% 35,701.94

17 Microempresas 238,907.27 221,656.19 -7% -17,251.08

84

18 Microempresas 112,997.46 129,560.19 15% 16,562.73

19 Microempresas 165,561.85 117,120.02 -29% -48,441.83

20 Microempresas 138,957.27 101,452.00 -27% -37,505.27

21 Microempresas 95,400.09 94,248.91 -1% -1,151.18

22 Microempresas 44,379.55 50,923.93 15% 6,544.38

23 Microempresas 16,036.00 31,616.33 97% 15,580.33

24 Microempresas 30,364.79 31,227.57 3% 862.78

25 Microempresas 24,189.19 29,865.70 23% 5,676.51

26 Microempresas 12,955.97 14,684.86 13% 1,728.89

27 Microempresas 12,077.34 12,299.47 2% 222.13

28 Microempresas 11,779.14 8,664.35 -26% -3,114.79

29 Microempresas 4,590.35 5,087.26 11% 496.91

30 Microempresas 6,588.97 2,571.83 -61% -4,017.14

31 Microempresas 173,704.68 1,168.93 -99% -172,535.75

TOTAL 8,698,569.11 9,572,154.30 2.59 873,585.19


5.1.1.3. Evolución Activos empresas medianas “B”

Se observa en la tabla 50 una tasa de crecimiento del 15.4% en los activos del periodo

t15/14, esto ocurre porque durante el año 2014 los activos son de 4, 417,090 dólares,

mientras que para el año 2015 los activos alcanzan los 5, 095,814 dólares; mostrando

una variación de 678,723 dólares.

Tabla 50: Evolución de activos empresas medianas “B”

AÑOS 2014 2015

Total 4,417,090.32 5,095,814.23

Promedio 883,418.06 1,019,162.85

Desv. Stand 648703.36 710006.63

Coef. Variación 73.4% 69.7%

PERIODOS

t 15/14

Variación

678,723.91

Crecimiento

15.4%


Las empresas medianas “B” correspondientes al sector turístico muestran una evolución

de activos para el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas turísticas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento dentro

del tamaño mediano “B” son: Ecoleviajes (85%), Andeantravel (21%).

Las empresas que se encuentran bajo la tasa promedio de crecimiento son:

Sol&luna (0%), Explotours (-15%), Statustravel (-21%).

85

5.1.1.4. Evolución activos empresas medianas “A”

En referencia con las empresas medianas “A” en la tabla 51 se presenta una tasa de

crecimiento del 6% en los activos del periodo t15/14, reflejando en el año 2014 activos de

1, 918,926 dólares, mientras que para el año 2015 los activos alcanzan los 2, 033,238

dólares; mostrando una variación de 114,311 dólares.

Tabla 51: Evolución de Activos empresas medianas “A”

AÑOS 2014 2015

Total 1,918,926.91 2,033,238.50

Promedio 639,642.30 677,746.17

Desv. Stand 680,181.80 504,039.68


PERIODOS

t15/14

Variación 114,311.59

Crecimiento 6.0%


Las empresas medianas “A” correspondientes al sector turístico muestran una evolución

de activos para el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas turísticas sobre la tasa promedio de crecimiento dentro del tamaño

mediano “A” son: Pure Ecuador (119%), Pamela Tours (2%).

La empresa que se encuentra bajo la tasa promedio de crecimiento es: GrupoK (-

14%).

5.1.1.5. Evolución Activos empresas pequeñas

Mientras que en las empresas pequeñas se muestra en la tabla 52 una tasa de

crecimiento del 26.8% en los activos del periodo t15/14, donde los activos del año 2014

son de 1, 047,348 dólares, mientras que para el año 2015 los activos son 1, 328,538

dólares; dando como resultado una variación de 281,190 dólares.

86

Tabla 52: Evolución de Activos empresas pequeñas

AÑOS 2014 2015

Total 1,047,348.84 1,328,538.97

Promedio 149,621.26 189,791.28

Desv. Stand 110014.06 151078.78

Coef.

Variación 73.5% 79.6%

PERIODOS

t15/14


Crecimiento 26.8%


Las empresas pequeñas correspondientes al sector turístico muestran una evolución de

activos para el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas turísticas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento dentro

de las empresas pequeñas son: Campustrekking (38%), Terraviajes (49%) y

Oritecua (41%).

Las empresas que se encuentra bajo la tasa promedio de crecimiento son:

Roygalinc (19%), Allibert (13%), Viajes y expediciones Andinas (-1%),

Paxi&Rupay (-21%).

5.1.1.6. Evolución Activos microempresas

Con respecto a los activos de las microempresas, se observa en la tabla 53 una tasa

decreciente del -15.3% en el periodo t15/14, reflejando en el año 2014 activos de 1,

315,203 dólares, mientras que para el año 2015 los activos decrecen a 1, 114,562

dólares; dando lugar a una variación de -200,640 dólares.

Tabla 53: Evolución de Activos microempresas

AÑOS 2014 2015

Total 1,315,203.04 1,114,562.60

Promedio 82,200.19 69,660.16

Desv. Stand 83017.72 79986.10


PERIODOS

t15/14

Variación -200,640.44

Crecimiento -15.3%


87

Las microempresas correspondientes al sector turístico muestran una evolución de

activos para el año 2015 con las siguientes características:

Las microempresas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son: Grand

Circle Ecuador (16%), Birdecuadorinternacional (15%), Explocarnaval (15%),

Pakchatours (97%), Aventura Flyingdutchman (3%), Terrandes (23%), Wakani

(13%), Operadora cruisejourney (2%), Mundiexplor (11%), Mindocanopy (-

7%) y Ecuador Motorides (-1%).

Las microempresas que se encuentra bajo la tasa promedio de crecimiento son:

Andescovery (-29%), Aventure Life Ecuador (-27%), Tributreek (-26%),

Travelinature (-61%) y Phawaytravel (-99%).

5.1.2. Pasivos

5.1.2.1. Concentración del Pasivo

Se observa en la tabla 54, que en las 7 primeras empresas se encuentra concentrado casi

el 75% de los pasivos del sector turístico en el año 2015; que corresponden en su

mayoría al tamaño de empresas medianas “B” (Ecoleviajes 18.2%, Explotours 15%,

Andeantravel 13.4%, Sol&luna 3.1%, Statustravel 2.3%, Grupok 14.4% y Pure Ecuador

7.7%).

Tabla 54: Pasivos de las empresas del sector turístico periodo 2015

N TAMAÑO Pas_2015 % ACUM.

1 Mediana "B" 1,381,517.21 18.2% 18.2%

2 Mediana "B" 1,135,764.72 15.0% 33.1%

3 Mediana "B" 1,020,113.80 13.4% 46.6%

4 Mediana "B" 231,926.94 3.1% 49.6%

5 Mediana "B" 172,416.33 2.3% 51.9%

6 Mediana "A" 1,093,993.47 14.4% 66.3%

7 Mediana "A" 584,095.35 7.7% 74.0%

8 Mediana "A" 204,062.70 2.7% 76.7%

9 Pequeña 262,051.87 3.5% 80.1%

10 Pequeña 311,921.51 4.1% 84.2%

11 Pequeña 145,300.70 1.9% 86.2%

12 Pequeña 166,010.32 2.2% 88.3%

13 Pequeña 66,493.09 0.9% 89.2%

14 Pequeña 35,989.09 0.5% 89.7%

15 Pequeña 57,046.74 0.8% 90.4%

16 Microempresas 132,385.21 1.7% 92.2%

17 Microempresas 252,185.79 3.3% 95.5%

18 Microempresas 104,518.07 1.4% 96.9%

88

19 Microempresas 29,031.17 0.4% 97.3%

20 Microempresas 65,204.42 0.9% 98.1%

21 Microempresas 1,164.47 0.0% 98.1%

22 Microempresas 42,077.13 0.6% 98.7%

23 Microempresas 49.15 0.0% 98.7%

24 Microempresas 20,437.31 0.3% 99.0%

25 Microempresas 23,291.31 0.3% 99.3%

26 Microempresas 10,205.57 0.1% 99.4%

27 Microempresas 10,532.98 0.1% 99.5%

28 Microempresas 108.32 0.0% 99.6%

29 Microempresas 2,528.26 0.0% 99.58%

30 Microempresas 2,062.24 0.0% 99.61%

31 Microempresas 29,533.01 0.4% 100.00%

TOTAL 7,594,018.25

Fuente: Superintendencia de Compañías


Se analiza la concentración de Pasivos de forma resumida mediante la agrupación de las

empresas del sector turístico según su tamaño, tal como se muestra en la tabla 55.

Tabla 55: Concentración de Pasivos según el tamaño de empresa en el 2015

TAMAÑO

Número de

Empresas Pasivos 2015 %

Mediana "B" 5 3,941,739.00 51.91%

Mediana "A" 3 1,882,151.52 24.79%

Pequeña 7 1,044,813.32 13.76%

Microempresas 16 725,314.41 9.55%

TOTAL 7,594,018.25


5.1.2.2. Histórico de Pasivos

Tabla 56: Pasivos históricos empresas del sector turístico y su variación

N TAMAÑO Pas_2014 Pas_2015 Crecimiento Variación

1 Mediana "B" 587,530.71 1,381,517.21 135.1% 793,986.50

2 Mediana "B" 1,578,360.78 1,135,764.72 -28.0% -442,596.06

3 Mediana "B" 905,264.57 1,020,113.80 12.7% 114,849.23

4 Mediana "B" 240,561.77 231,926.94 -3.6% -8,634.83

5 Mediana "B" 217,547.80 172,416.33 -20.7% -45,131.47

6 Mediana "A" 1,287,114.35 1,093,993.47 -15.0% -193,120.88

7 Mediana "A" 212,256.34 584,095.35 175.2% 371,839.01

8 Mediana "A" 210,620.69 204,062.70 -3.1% -6,557.99

9 Pequeña 172,423.51 262,051.87 52.0% 89,628.36

10 Pequeña 244,052.50 311,921.51 27.8% 67,869.01

11 Pequeña 60,207.42 145,300.70 141.3% 85,093.28

12 Pequeña 120,342.54 166,010.32 37.9% 45,667.78

13 Pequeña 56,913.92 66,493.09 16.8% 9,579.17

14 Pequeña 26,469.56 35,989.09 36.0% 9,519.53

89

15 Pequeña 52,534.94 57,046.74 8.6% 4,511.80

16 Microempresas 105,397.76 132,385.21 25.6% 26,987.45

17 Microempresas 268,023.55 252,185.79 -5.9% -15,837.76

18 Microempresas 98,643.61 104,518.07 6.0% 5,874.46

19 Microempresas 103,009.18 29,031.17 -71.8% -73,978.01

20 Microempresas 100,257.29 65,204.42 -35.0% -35,052.87

21 Microempresas 13,691.86 1,164.47 -91.5% -12,527.39

22 Microempresas 40,674.31 42,077.13 3.4% 1,402.82

23 Microempresas 227.92 49.15 -78.4% -178.77

24 Microempresas 21,066.69 20,437.31 -3.0% -629.38

25 Microempresas 27,730.24 23,291.31 -16.0% -4,438.93

26 Microempresas 8,434.03 10,205.57 21.0% 1,771.54

27 Microempresas 10,532.98 10,532.98 0.0% 0.00

28 Microempresas 156.88 108.32 -31.0% -48.56

29 Microempresas 3,130.19 2,528.26 -19.2% -601.93

30 Microempresas 6,137.53 2,062.24 -66.4% -4,075.29

31 Microempresas 200,033.40 29,533.01 -85.2% -170,500.39

TOTAL 6,979,348.82 7,594,018.25 1.26 614,669.43


5.1.2.3. Evolución Pasivos empresas medianas “B”

En lo referente a los Pasivos de las empresas medianas “B”, se observa en la tabla 57

una tasa de crecimiento de 11.7% en el periodo t15/14, reflejando en el año 2014 pasivos

de 3, 529,265 dólares, mientras que para el año 2015 los pasivos crecen a 3,941,739

dólares; con una variación de 412,473 dólares.

Tabla 57 : Evolución de Pasivos empresas medianas “B”

AÑOS 2014 2015

Total 3,529,265.63 3,941,739.00

Promedio 705,853.13 788,347.80

Desv. Stand 563465.36 551189.55


PERIODOS

t15/14


Crecimiento 11.7%


Las empresas medianas “B” del sector turístico con respecto a sus Pasivos muestran una

evolución en el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas medianas “B” ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento

son: Ecoleviajes (135,1%) y Andeantravel (12.7%).


Explotours (-28%), Sol&Luna (-3.6%) y Statustravel (-20.7%).

90

5.1.2.4. Evolución Pasivos empresas medianas “A”

Se observa en la tabla 58 una tasa de crecimiento del 10.1% en el periodo t15/14, para las

empresas mediana “A” reflejando en el año 2014 Pasivos de 1, 709,991 dólares,

mientras que para el año 2015 los pasivos son 1, 882,151 dólares; con una variación de

172,160 dólares.

Tabla 58: Evolución de Pasivos empresas medianas “A”

AÑOS 2014 2015

Total 1,709,991.38 1,882,151.52

Promedio 569,997.13 627,383.84

Desv. Stand 621,042.27 446,541.84


PERIODOS

t15/14


Crecimiento 10.1%


Las empresas medianas “A” del sector turístico muestran una evolución de sus Pasivos

en el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas medianas “A” ubicada sobre la tasa promedio de crecimiento es:

Pure Ecuador (175,2%).


Grupok (-15%) y Pamela Tours (-3.1%).

5.1.2.5. Evolución Pasivos empresas pequeñas

De acuerdo a los Pasivos de las empresas pequeñas se observa en la tabla 59 una tasa de

crecimiento de 42.6% en el periodo t15/14, con un Pasivo para el año 2014 de 732,944

dólares, para el año 2015 los pasivos incrementan a 1, 044,813 dólares; lo cual refleja

una variación de 311,868 dólares.

91

Tabla 59: Evolución de Pasivos empresas pequeñas

AÑOS 2014 2015

Total 732,944.39 1,044,813.32

Promedio 104,706.34 149,259.05

Desv. Stand 78,903.50 106,192.41

Coef.

Variación 75.4% 71.1%

PERIODOS

t15/14


Crecimiento 42.6%


Las empresas pequeñas del sector turístico con respecto a sus Pasivos muestran una


Las empresas pequeñas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son:

Campustrekking (52%) y Terraviajes (141.3%).


Roygalinc (27.8%), Oritecua (37.9%), Viajes y expediciones Andinas (16.8%),

Allibert (36%) y Paxi&Rupay (8.6%).

5.1.2.6. Evolución Pasivos microempresas

En lo referente a los Pasivos de las microempresas la tabla 60 muestra una tasa

decreciente de 28% en el periodo t15/14, reflejando en el año 2014 Pasivos de 1, 007,147

dólares, mientras que para el año 2015 los Pasivos decrecen a 725,314 dólares; con una

variación de -281,833 dólares.

Tabla 60: Evolución de Pasivos microempresas

AÑOS 2014 2015

Total 1,007,147.42 725,314.41

Promedio 62,946.71 45,332.15

Desv. Stand 78,841.31 67,375.50


PERIODOS

t15/14


Crecimiento -28.0%


92

Las microempresas del sector turístico con respecto a sus Pasivos muestran una


Las microempresas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son: Grand

Circle Ecuador (25.6%), Birdecuadorinternacional (6%), Explocarnaval (3.4%),

Wakani (21%), Operadora Cruisejourney (0%), Mindocanopy (-5.9%), Aventura

Flyingdutchman (-3%), Terrandes (-16%) y Mundiexplor (-19.2%).


Andescovery (-71.8%), Aventure Life Ecuador (-35%), Ecuador Motorides (-

91.5%), Pakchatours (-78.4), Tributreekk (-31%), Travelinature (-66.4%) y

Phawaytravel (-85.2).

5.1.3. Patrimonio

5.1.3.1. Concentración del Patrimonio

La tabla 61 muestra que al igual que el Activo y Pasivo las empresas de tamaño

mediano “A” y “B” son las que concentran mayor cantidad de Patrimonio alcanzando

un 64% del mismo en las primeras 8 empresas (Ecoleviajes 17.21%, Explotours

22.11%, Andeantravel 9.87%, Sol&luna 5.2%, Statustravel 1.44%, Grupok 6.51% y

Pamela Tours 1.72%).

Tabla 61: Patrimonio de las empresas del sector turístico periodo 2015

N TAMAÑO PAT_ 2015 % ACUM

1 Mediana "B" 355785.53 17.21% 17.21%

2 Mediana "B" 457033.4 22.11% 39.32%

3 Mediana "B" 204069.92 9.87% 49.19%

4 Mediana "B" 107476.72 5.20% 54.39%

5 Mediana "B" 29709.66 1.44% 55.83%

6 Mediana "A" 134594.59 6.51% 62.34%

7 Mediana "A" 0 0.00% 62.34%

8 Mediana "A" 35517.62 1.72% 64.06%

9 Pequeña 173323.83 8.38% 72.44%

10 Pequeña 37509.08 1.81% 74.26%

11 Pequeña 35571.54 1.72% 75.98%

12 Pequeña 13298.29 0.64% 76.62%

13 Pequeña 24615.6 1.19% 77.81%

14 Pequeña 10515.01 0.51% 78.32%

15 Pequeña 0 0.00% 78.32%

16 Microempresas 130029.85 6.29% 84.61%

17 Microempresas 0 0.00% 84.61%

18 Microempresas 25042.12 1.21% 85.82%

19 Microempresas 88088.85 4.26% 90.08%

93

20 Microempresas 36247.58 1.75% 91.84%

21 Microempresas 93084.44 4.50% 96.34%

22 Microempresas 8846.8 0.43% 96.77%

23 Microempresas 31567.18 1.53% 98.30%

24 Microempresas 10790.26 0.52% 98.82%

25 Microempresas 6574.39 0.32% 99.14%

26 Microempresas 4479.29 0.22% 99.35%

27 Microempresas 1766.49 0.09% 99.44%

28 Microempresas 8556.03 0.41% 99.85%

29 Microempresas 2559 0.12% 99.98%

30 Microempresas 509.59 0.0% 100%

31 Microempresas 0 0.0%

TOTAL 2067162.66



Se analiza la concentración de Patrimonio de forma resumida mediante la agrupación de

las empresas del sector turístico según su tamaño, tal como se muestra en la tabla 62

Tabla 62: Concentración de Patrimonio según el tamaño de empresa en el 2015

TAMAÑO

Número de

Empresas

Patrimonio

2015 %

Mediana "B" 5 1,154,075.23 55.83%

Mediana "A" 3 170,112.21 8.23%

Pequeña 7 294,833.35 14.26%

Microempresas 16 448,141.87 21.68%

TOTAL 2,067,162.66


5.1.3.2. Histórico de Patrimonio

Tabla 63: Patrimonio histórico empresas del sector turístico y su variación.

N TAMAÑO Pat_ 2014 Pat_ 2015 Crecimiento Variación

1 Mediana "B" 350,515.34 355,785.53 1.5% 5,270.19

2 Mediana "B" 291,582.91 457,033.40 56.7% 165,450.49

3 Mediana "B" 108,726.80 204,069.92 87.7% 95,343.12

4 Mediana "B" 98,979.74 107,476.72 8.6% 8,496.98

5 Mediana "B" 38,019.90 29,709.66 -21.9% -8,310.24

6 Mediana "A" 137,821.32 134,594.59 -2.3% -3,226.73

7 Mediana "A" 46,273.09 0.00 -100.0% -46,273.09

8 Mediana "A" 24,841.12 35,517.62 43.0% 10,676.50

9 Pequeña 142,397.99 173,323.83 21.7% 30,925.84

10 Pequeña 48,788.96 37,509.08 -23.1% -11,279.88

11 Pequeña 61,457.22 35,571.54 -42.1% -25,885.68

12 Pequeña 6,838.80 13,298.29 94.5% 6,459.49

13 Pequeña 34,895.62 24,615.60 -29.5% -10,280.02

14 Pequeña 14,512.23 10,515.01 -27.5% -3,997.22

15 Pequeña 5,513.63 0.00 -100.0% -5,513.63

16 Microempresas 121,315.36 130,029.85 7.2% 8,714.49

94

17 Microempresas -29,116.28 0.00 -100.0% 29,116.28

18 Microempresas 14,353.85 25,042.12 74.5% 10,688.27

19 Microempresas 62,552.67 88,088.85 40.8% 25,536.18

20 Microempresas 38,699.98 36,247.58 -6.3% -2,452.40

21 Microempresas 81,708.23 93,084.44 13.9% 11,376.21

22 Microempresas 3,705.24 8,846.80 138.8% 5,141.56

23 Microempresas 15,808.08 31,567.18 99.7% 15,759.10

24 Microempresas 9,298.10 10,790.26 16.0% 1,492.16

25 Microempresas -3,541.05 6,574.39 -285.7% 10,115.44

26 Microempresas 4,521.94 4,479.29 -0.9% -42.65

27 Microempresas 1,544.36 1,766.49 14.4% 222.13

28 Microempresas 11,622.26 8,556.03 -26.4% -3,066.23

29 Microempresas 1,460.16 2,559.00 75.3% 1,098.84

30 Microempresas 451.44 509.59 12.9% 58.15

31 Microempresas -26,328.72 0.00 -100.0% 26,328.72

TOTAL 1,719,220.29 2,067,162.66 -0.59 347,942.37


5.1.3.3. Evolución Patrimonio empresas medianas “B”

Con respecto al Patrimonio de las empresas medianas “B” la tabla 64 muestra una tasa

de crecimiento del 30% en el periodo t15/14, donde el patrimonio del 2014 es de 887,824

dólares, mientras que en el 2015 es de 1, 154,075 dólares; con una variación de 266,250

dólares.

Tabla 64: Evolución de Patrimonio empresas medianas “B”

AÑOS 2014 2015

Total 887,824.69 1,154,075.23

Promedio 177,564.94 230,815.05

Desv. Stand 135369.01 175473.21


PERIODOS

t15/14


Crecimiento 30.0%


Las empresas medianas “B” del sector turístico muestran una evolución del Patrimonio

para el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas del grupo medianas “B” ubicadas sobre la tasa promedio de

crecimiento son: Explotours (56.7%) y Andeantravel (87.7%).


Ecoleviajes (1.5%), Sol&Luna (8.6%) y Statustravel (-21.9).

95

5.1.3.4. Evolución Patrimonio empresas medianas “A”

La tabla 65 muestra una tasa decreciente de 18.6% en el periodo t15/14, correspondiente a

las empresas medianas “A”, en la cual para el año 2014 el Patrimonio es de 208,935

dólares, mientras que para el 2015 decrece a 170.112 dólares; con una variación de -

38,823 dólares.

Tabla 65: Evolución de Patrimonio empresas medianas “A”

AÑOS 2014 2015

Total 208,935.53 170,112.21

Promedio 69,645.18 56,704.07

Desv. Stand 60,006.85 69,753.67


PERIODOS

t15/14


Crecimiento -18.6%


Las empresas medianas “A” del sector turístico con respecto a su Patrimonio muestran

una evolución en el año 2015 con las siguientes características:

Las empresas medianas “A” ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son:

Pamela Tours (43%) y Grupok (-2.3%).

La empresa que se encuentra bajo la tasa promedio de crecimiento es: Pure

Ecuador (-100%).

5.1.3.5. Evolución Patrimonio empresas pequeñas

Con respecto a las empresas pequeñas la tabla 66 muestra una tasa decreciente de -

6.2% en el periodo t15/14; en el año 2014 el Patrimonio es de 314,404 dólares, mientras

que para el año 2015 decrece a 294,833 dólares; con una variación de -19,571 dólares.

Tabla 66: Evolución de Patrimonio empresas pequeñas

AÑOS 2014 2015

Total 314,404.45 294,833.35

Promedio 44,914.92 42,119.05

Desv. Stand 47,990.57 59,425.94


PERIODOS

t15/14


Crecimiento -6.2%


96

Las empresas pequeñas del sector turístico muestran una evolución del Patrimonio en el

año 2015 con las siguientes características:

Las empresas pequeñas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son:

Campustrekking (21.7%) y Oritecua (94.5%).


Roygalinc (-23.1%), Terraviajes (-42.1%), Viajes y expediciones Andinas (-

29.5%), Allibert (-27.5%) y Paxi&Rupay (-100%).

5.1.3.6. Evolución Patrimonio microempresas

El patrimonio de las microempresas que se muestra en la tabla 67 refleja una tasa de

crecimiento de 45.5% en el periodo t15/14, en la cual el Patrimonio del 2014 es de

308,055 dólares, y para el año 2015 incrementa a 448,141 dólares; dando como

resultado una variación de 140,086 dólares.

Tabla 67: Evolución de Patrimonio microempresas

AÑOS 2014 2015

Total 308,055.62 448,141.87

Promedio 19,253.48 28,008.87

Desv. Stand 39,279.25 40,048.95


PERIODOS

t15/14


Crecimiento 45.5%


Las microempresas del sector turístico con respecto a sus Patrimonio muestran una


Las microempresas ubicadas sobre la tasa promedio de crecimiento son:

Birdecuadorinternacional (74.5%), Explocarnaval (138.8%), Pakchatours

(99.7%), y Mundiexplor (75.3%).


Grand Circle Ecuador (7.2%), Andescovery (40.8%), Operadora Cruisejourney

(14.4%), Aventura Flyingdutchman (16%), Ecuador Motorides (13.9%),

Travelinature (12.9%), Mindocanopy (-100%), Aventure Life Ecuador (-6.3%),

Terrandes (-285.7%), Wakani (-0.9%), Tributreekk (-26.4%) y Phawaytravel (-

100%).

97

5.1.4. Indicadores

5.1.4.1. Capital de Trabajo

Tabla 68: Indicador 01= Capital de trabajo/ Activo total

N TAMAÑO

Cap. Trab.

2014

Cap. Trab.

2015 Activo 2014 Activo 2015 Ind. 2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 272,254.18 -101,942.19 938,046.05 1,737,302.74 29.0% -5.9%

2 Mediana "B" -967,347.14 486,646.38 1,869,943.69 1,592,798.12 -51.7% 30.6%

3 Mediana "B" 119,403.83 192,363.12 1,013,991.37 1,224,183.72 11.8% 15.7%

4 Mediana "B" 91,840.00 98,108.45 339,541.51 339,403.66 27.0% 28.9%

5 Mediana "B" -6,204.00 43,667.29 255,567.70 202,125.99 -2.4% 21.6%

6 Mediana "A" 261,288.60 -484,899.22 1,424,935.67 1,228,588.06 18.3% -39.5%

7 Mediana "A" 60,024.66 -35,480.62 258,529.43 565,070.12 23.2% -6.3%

8 Mediana "A" -35,658.54 -28,187.65 235,461.81 239,580.32 -15.1% -11.8%

9 Pequeña 113,760.00 186,979.45 314,821.50 435,375.70 36.1% 42.9%

10 Pequeña 42,370.04 36,269.75 292,841.46 349,430.59 14.5% 10.4%

11 Pequeña 55,277.25 144,550.03 121,664.64 180,872.24 45.4% 79.9%

12 Pequeña 6,204.42 11,514.30 127,181.34 179,308.61 4.9% 6.4%

13 Pequeña 46,885.93 860.03 91,809.54 91,108.69 51.1% 0.9%

14 Pequeña 13,659.73 10,515.01 40,981.79 46,504.10 33.3% 22.6%

15 Pequeña 5,513.63 -11,107.70 58,048.57 45,939.04 9.5% -24.2%

16 Microempresas 127,962.51 174,826.53 226,713.12 262,415.06 56.4% 66.6%

17 Microempresas 10,955.66 241.60 238,907.27 221,656.19 4.6% 0.1%

18 Microempresas 19,121.17 23,709.57 112,997.46 129,560.19 16.9% 18.3%

19 Microempresas 60,592.93 86,961.51 165,561.85 117,120.02 36.6% 74.2%

20 Microempresas 107,109.26 3,142.25 138,957.27 101,452.00 77.1% 3.1%

21 Microempresas 33,261.61 45,036.39 95,400.09 94,248.91 34.9% 47.8%

22 Microempresas 1,634.06 7,252.84 44,379.55 50,923.93 3.7% 14.2%

23 Microempresas 15,808.08 31,567.18 16,036.00 31,616.33 98.6% 99.8%

24 Microempresas -13,998.16 -3,808.66 30,364.79 31,227.57 -46.1% -12.2%

25 Microempresas -5,760.52 4,354.92 24,189.19 29,865.70 -23.8% 14.6%

26 Microempresas 5,326.06 5,096.11 12,955.97 14,684.86 41.1% 34.7%

27 Microempresas 180.28 402.41 12,077.34 12,299.47 1.5% 3.3%

28 Microempresas 7,656.14 7,033.32 11,779.14 8,664.35 65.0% 81.2%

29 Microempresas -2,598.97 3,506.87 4,590.35 5,087.26 -56.6% 68.9%

30 Microempresas -2,111.77 -2,053.62 6,588.97 2,571.83 -32.1% -79.9%

31 Microempresas 0.00 -29,528.78 173,704.68 1,168.93 0.0%

-

2526.1%

TOTAL 444,410.93 907,596.87 8,698,569.11 9,572,154.30 512.7%

-

1918.8%



98

Tabla 69: Indicador por Tamaño de empresa

Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 2.7% 18.2%

Mediana "A" 8.8% -19.2%

Pequeña 27.8% 19.9%

Microempresa 17.4% -130.7%

RESULTADOS:

En la tabla 69., se puede observar:

El indicador en estudio durante el periodo 2014 a 2015, incrementa de (2.7%) al

(18.2%) en promedio, correspondiente a las empresas medianas “B” en el año

2015.

Con respecto a las empresas medianas “A” este indicador muestra una tendencia

decreciente al pasar de (8.8%) al (-19.2%) en el periodo 2015.

De igual forma para las empresas pequeñas existe un decrecimiento en el

indicador, de (27.8%) al (19.9%) en el año 2015.

Así mismo para las microempresas la tendencia decreciente es más severa

debido a que el indicador pasa de (17.4%) al (-130.7%) en el año 2015

5.1.4.2. Indicadores de Liquidez.

Tabla 70: Razón de circulante = Activo corriente/ Pasivo corriente

N TAMAÑO Act_Cte_2014 Act_Cte_2015 Pas_Cte_2014 Pas_Cte_2015

Ind.

2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 803,738.08 1,214,397.02 531,483.90 1,316,339.21 1.51 0.92

2 Mediana "B" 549,425.36 828,146.94 1,516,772.50 341,500.56 0.36 2.43

3 Mediana "B" 977,727.94 1,186,352.93 858,324.11 993,989.81 1.14 1.19

4 Mediana "B" 319,570.68 287,186.39 227,730.68 189,077.94 1.40 1.52

5 Mediana "B" 183,828.14 141,894.99 190,032.14 98,227.70 0.97 1.44

6 Mediana "A" 565,309.71 609,094.25 304,021.11 1,093,993.47 1.86 0.56

7 Mediana "A" 241,500.27 548,614.73 181,475.61 584,095.35 1.33 0.94

8 Mediana "A" 137,194.67 175,875.05 172,853.21 204,062.70 0.79 0.86

9 Pequeña 251,802.13 414,226.43 138,042.13 227,246.98 1.82 1.82

10 Pequeña 284,199.31 342,794.03 241,829.27 306,524.28 1.18 1.12

11 Pequeña 115,484.67 175,504.27 60,207.42 30,954.24 1.92 5.67

12 Pequeña 126,546.96 177,524.62 120,342.54 166,010.32 1.05 1.07

13 Pequeña 60,945.88 67,353.12 14,059.95 66,493.09 4.33 1.01

14 Pequeña 40,129.29 46,504.10 26,469.56 35,989.09 1.52 1.29

15 Pequeña 58,048.57 45,939.04 52,534.94 57,046.74 1.10 0.81

16 Microemp. 190,295.27 234,376.74 62,332.76 59,550.21 3.05 3.94

17 Microemp. 18,331.36 3,779.54 7,375.70 3,537.94 2.49 1.07

18 Microemp. 109,910.47 128,227.64 90,789.30 104,518.07 1.21 1.23

19 Microemp. 163,602.11 115,992.68 103,009.18 29,031.17 1.59 4.00

20 Microemp. 107,109.26 68,346.67 0.00 65,204.42 - 1.05

21 Microemp. 46,953.47 46,200.86 13,691.86 1,164.47 3.43 39.68

99

22 Microemp. 42,308.37 49,329.97 40,674.31 42,077.13 1.04 1.17

23 Microemp. 16,036.00 31,616.33 227.92 49.15 70.36 643.26

24 Microemp. 5,599.96 16,628.65 19,598.12 20,437.31 0.29 0.81

25 Microemp. 21,969.72 27,646.23 27,730.24 23,291.31 0.79 1.19

26 Microemp. 9,211.97 10,940.86 3,885.91 5,844.75 2.37 1.87

27 Microemp. 402.41 624.54 222.13 222.13 1.81 2.81

28 Microemp. 7,813.02 7,141.64 156.88 108.32 49.80 65.93

29 Microemp. 531.22 6,035.13 3,130.19 2,528.26 0.17 2.39

30 Microemp. 4,025.76 8.62 6,137.53 2,062.24 0.66 0.00

31 Microemp. 0.00 4.23 0.00 29,533.01 - 0.00

TOTAL 5,459,552.03 7,008,308.24 5,015,141.10 6,100,711.37 161.35 793.04



Tabla 71: Indicador por tamaño de empresa

Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 0.85 1.24

Mediana "A" 1.43 0.71

Pequeña 1.43 1.43

Microempresa 1.96 1.92

RESULTADOS:

En la tabla 71, se puede observar:

Que la razón de circulante en el periodo 2014 a 2015, incrementa de (0.85%) al

(1.24%) en promedio, correspondiente a las empresas medianas “B”.

Con respecto a las empresas medianas “A” esta razón muestra una tendencia

decreciente al pasar de (1.43%) a (0.71%) en el periodo 2015.

Mientras que para las empresas pequeñas la razón de circulante se mantiene en

(1.43%) tanto en el 2014 como para el 2015.

En el caso de las microempresas se presenta una tendencia ligeramente

decreciente que pasa de (1.96%) al (1.92%) en el año 2015.

100

5.1.4.3. Indicadores de Actividad

Tabla 72: Rotación de activos totales = Ventas/ Activos totales

N TAMAÑO Vtas. 2014 Vtas. 2015 Activo 2014 Activo 2015 Ind.2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 3089944.79 3919934.69 938,046.05 1,737,302.74 3.3 2.3

2 Mediana "B" 4596835.05 3759316.49 1,869,943.69 1,592,798.12 2.5 2.4

3 Mediana "B" 2273901.99 3166508.66 1,013,991.37 1,224,183.72 2.2 2.6

4 Mediana "B" 4448244.3 3218451.86 339,541.51 339,403.66 13.1 9.5

5 Mediana "B" 2483530.39 2130018.49 255,567.70 202,125.99 9.7 10.5

6

Mediana

"A" 1894334.21 1812560.64 1,424,935.67 1,228,588.06 1.3 1.5

7

Mediana

"A" 701633.64 1556484.64 258,529.43 565,070.12 2.7 2.8

8

Mediana

"A" 1639628.91 1424749.74 235,461.81 239,580.32 7.0 5.9

9 Pequeña 169052.31 193220.89 314,821.50 435,375.70 0.5 0.4

10 Pequeña 701149.92 596289.89 292,841.46 349,430.59 2.4 1.7

11 Pequeña 586936.3 747540 121,664.64 180,872.24 4.8 4.1

12 Pequeña 0 682912.45 127,181.34 179,308.61 0.0 3.8

13 Pequeña 261016.12 341608.71 91,809.54 91,108.69 2.8 3.7

14 Pequeña 510760 443683 40,981.79 46,504.10 12.5 9.5

15 Pequeña 186419.56 131247.62 58,048.57 45,939.04 3.2 2.9

16 Microemp. 601960 0 226,713.12 262,415.06 2.7 0.0

17 Microemp. 102529.06 84433.01 238,907.27 221,656.19 0.4 0.4

18 Microemp. 508732.38 201.96 112,997.46 129,560.19 4.5 0.0

19 Microemp. 7311.24 4518.3 165,561.85 117,120.02 0.0 0.0

20 Microemp. 7665.19 4167.11 138,957.27 101,452.00 0.1 0.0

21 Microemp. 20420.7 0 95,400.09 94,248.91 0.2 0.0

22 Microemp. 27585.62 52078.68 44,379.55 50,923.93 0.6 1.0

23 Microemp. 1036 3973.21 16,036.00 31,616.33 0.1 0.1

24 Microemp. 71842.41 86044.14 30,364.79 31,227.57 2.4 2.8

25 Microemp. 162088.3 93866.39 24,189.19 29,865.70 6.7 3.1

26 Microemp. 58301.67 22596.07 12,955.97 14,684.86 4.5 1.5

27 Microemp. 0 2000 12,077.34 12,299.47 0.0 0.2

28 Microemp. 32592.03 13316.84 11,779.14 8,664.35 2.8 1.5

29 Microemp. 124110 50621 4,590.35 5,087.26 27.0 10.0

30 Microemp. 33358.89 36590 6,588.97 2,571.83 5.1 14.2

31 Microemp. 64416.42 0 173,704.68 1,168.93 0.4 0.0

TOTAL 25,367,337.40 24,578,934.48 8,698,569.11 9,572,154.30 125.5 98.6




Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 3.8 3.2

Mediana "A" 2.2 2.4

Pequeña 2.3 2.4


101

RESULTADOS:


La rotación de activos totales durante el periodo 2014 a 2015, presenta un leve

decrecimiento al pasar de (3.8%) al (3.2%) en promedio, correspondiente a las

empresas medianas “B”.

En las empresas medianas “A” esta razón muestra un ligero crecimiento de

(2.2%) a (2.4%) en el periodo 2015.

Mientras que para las empresas pequeñas la rotación de activos es de (2.3%) en

el 2014 y de (2.4%) para el 2015.

En el caso de las microempresas se presenta una tendencia decreciente que pasa

de (1.4%) al (0.4%) en el año 2015.

5.1.4.4. Indicadores de Deuda

Tabla 74: Endeudamiento = Pasivos totales / Activos totales

N TAMAÑO Pas_ 2014 Pas_2015 Activo 2014 Activo 2015 Ind.2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 587,530.71 1,381,517.21 938,046.05 1,737,302.74 62.6% 79.5%

2 Mediana "B" 1,578,360.78 1,135,764.72 1,869,943.69 1,592,798.12 84.4% 71.3%

3 Mediana "B" 905,264.57 1,020,113.80 1,013,991.37 1,224,183.72 89.3% 83.3%

4 Mediana "B" 240,561.77 231,926.94 339,541.51 339,403.66 70.8% 68.3%

5 Mediana "B" 217,547.80 172,416.33 255,567.70 202,125.99 85.1% 85.3%

6 Mediana "A" 1,287,114.35 1,093,993.47 1,424,935.67 1,228,588.06 90.3% 89.0%

7 Mediana "A" 212,256.34 584,095.35 258,529.43 565,070.12 82.1% 103.4%

8 Mediana "A" 210,620.69 204,062.70 235,461.81 239,580.32 89.5% 85.2%

9 Pequeña 172,423.51 262,051.87 314,821.50 435,375.70 54.8% 60.2%

10 Pequeña 244,052.50 311,921.51 292,841.46 349,430.59 83.3% 89.3%

11 Pequeña 60,207.42 145,300.70 121,664.64 180,872.24 49.5% 80.3%

12 Pequeña 120,342.54 166,010.32 127,181.34 179,308.61 94.6% 92.6%

13 Pequeña 56,913.92 66,493.09 91,809.54 91,108.69 62.0% 73.0%

14 Pequeña 26,469.56 35,989.09 40,981.79 46,504.10 64.6% 77.4%

15 Pequeña 52,534.94 57,046.74 58,048.57 45,939.04 90.5% 124.2%

16 Microemp. 105,397.76 132,385.21 226,713.12 262,415.06 46.5% 50.4%

17 Microemp. 268,023.55 252,185.79 238,907.27 221,656.19 112.2% 113.8%

18 Microemp. 98,643.61 104,518.07 112,997.46 129,560.19 87.3% 80.7%

19 Microemp. 103,009.18 29,031.17 165,561.85 117,120.02 62.2% 24.8%

20 Microemp. 100,257.29 65,204.42 138,957.27 101,452.00 72.1% 64.3%

21 Microemp. 13,691.86 1,164.47 95,400.09 94,248.91 14.4% 1.2%

22 Microemp. 40,674.31 42,077.13 44,379.55 50,923.93 91.7% 82.6%

23 Microemp. 227.92 49.15 16,036.00 31,616.33 1.4% 0.2%

24 Microemp. 21,066.69 20,437.31 30,364.79 31,227.57 69.4% 65.4%

25 Microemp. 27,730.24 23,291.31 24,189.19 29,865.70 114.6% 78.0%

26 Microemp. 8,434.03 10,205.57 12,955.97 14,684.86 65.1% 69.5%

27 Microemp. 10,532.98 10,532.98 12,077.34 12,299.47 87.2% 85.6%

28 Microemp. 156.88 108.32 11,779.14 8,664.35 1.3% 1.3%

29 Microemp. 3,130.19 2,528.26 4,590.35 5,087.26 68.2% 49.7%

102

30 Microemp. 6,137.53 2,062.24 6,588.97 2,571.83 93.1% 80.2%

31 Microemp. 200,033.40 29,533.01 173,704.68 1,168.93 115.2% 2526.5%

TOTAL 6,979,348.82 7,594,018.25 8,698,569.11 9,572,154.30 2255.4% 4636.5%




Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 79.9% 77.4%

Mediana "A" 89.1% 92.6%

Pequeña 70.0% 78.6%

Microempresa 76.6% 65.1%

RESULTADOS:


Con respecto al endeudamiento durante el 2014 al 2015, se observa que las

empresas medianas “B”, presentan un decrecimiento de (79.9%) al (77.4%) en

promedio para el año 2015.

Mientras que las empresas medianas “A” muestran un incremento en su

endeudamiento de (89.1%) a (92.6%) en el periodo 2015.

De igual forma para las empresas pequeñas el nivel de endeudamiento

incrementa significativamente al pasar de (70%) en el 2014 a (78.6%) en el

2015.

En el caso de las microempresas se presenta una tendencia decreciente que pasa

de (76.6%) al (65.1%) en el año 2015.

Tabla 76: Razón Deuda - Capital Patrimonial = Pasivos totales / Patrimoni

N TAMAÑO Pas_ 2014 Pas_2015 Pat_ 2014 Pat_ 2015 Ind.2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 587,530.71 1,381,517.21 350,515.34 355,785.53 1.7 3.9

2 Mediana "B" 1,578,360.78 1,135,764.72 291,582.91 457,033.40 5.4 2.5

3 Mediana "B" 905,264.57 1,020,113.80 108,726.80 204,069.92 8.3 5.0

4 Mediana "B" 240,561.77 231,926.94 98,979.74 107,476.72 2.4 2.2

5 Mediana "B" 217,547.80 172,416.33 38,019.90 29,709.66 5.7 5.8

6 Mediana "A" 1,287,114.35 1,093,993.47 137,821.32 134,594.59 9.3 8.1

7 Mediana "A" 212,256.34 584,095.35 46,273.09 0.00 4.6 -

8 Mediana "A" 210,620.69 204,062.70 24,841.12 35,517.62 8.5 5.7

9 Pequeña 172,423.51 262,051.87 142,397.99 173,323.83 1.2 1.5

10 Pequeña 244,052.50 311,921.51 48,788.96 37,509.08 5.0 8.3

11 Pequeña 60,207.42 145,300.70 61,457.22 35,571.54 1.0 4.1

12 Pequeña 120,342.54 166,010.32 6,838.80 13,298.29 17.6 12.5

103

13 Pequeña 56,913.92 66,493.09 34,895.62 24,615.60 1.6 2.7

14 Pequeña 26,469.56 35,989.09 14,512.23 10,515.01 1.8 3.4

15 Pequeña 52,534.94 57,046.74 5,513.63 0.00 9.5 -

16 Microemp. 105,397.76 132,385.21 121,315.36 130,029.85 0.9 1.0

17 Microemp. 268,023.55 252,185.79 -29,116.28 0.00 -9.2 -

18 Microemp. 98,643.61 104,518.07 14,353.85 25,042.12 6.9 4.2

19 Microemp. 103,009.18 29,031.17 62,552.67 88,088.85 1.6 0.3

20 Microemp. 100,257.29 65,204.42 38,699.98 36,247.58 2.6 1.8

21 Microemp. 13,691.86 1,164.47 81,708.23 93,084.44 0.2 0.0

22 Microemp. 40,674.31 42,077.13 3,705.24 8,846.80 11.0 4.8

23 Microemp. 227.92 49.15 15,808.08 31,567.18 0.0 0.0

24 Microemp. 21,066.69 20,437.31 9,298.10 10,790.26 2.3 1.9

25 Microemp. 27,730.24 23,291.31 -3,541.05 6,574.39 -7.8 3.5

26 Microemp. 8,434.03 10,205.57 4,521.94 4,479.29 1.9 2.3

27 Microemp. 10,532.98 10,532.98 1,544.36 1,766.49 6.8 6.0

28 Microemp. 156.88 108.32 11,622.26 8,556.03 0.0 0.0

29 Microemp. 3,130.19 2,528.26 1,460.16 2,559.00 2.1 1.0

30 Microemp. 6,137.53 2,062.24 451.44 509.59 13.6 4.0

31 Microemp. 200,033.40 29,533.01 -26,328.72 0.00 -7.6 -

TOTAL 6,979,348.82 7,594,018.25 1,719,220.29 2,067,162.66 109.0 96.5




Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 3.98 3.42

Mediana "A" 8.18 11.06

Pequeña 2.33 3.54


RESULTADOS:


La razón deuda - Capital para el periodo 2014 al 2015, presenta una disminución

de (3.98%) a (3.42%) en promedio para el año 2015, con respecto a las empresas

medianas “B”.

En el caso de las empresas medianas “A” se muestra un incremento en dicha

razón pasando de (8.18%) a (11.06%) en el periodo 2015.

De igual forma para las empresas pequeñas la razón incrementa al pasar de

(2.33%) en el 2014 a (3.54%) en el 2015.

Mientras que las microempresas presentan una disminución significativa que

pasa de (3.27%) a (1.62%) en el año 2015.

104

5.1.4.5. Indicadores de Rentabilidad

Tabla 78: Margen de Util. Neta = Utilidad neta / Ventas

N TAMAÑO Util_ 2014 Utiil_2015 Vtas. 2014 Vtas. 2015 Ind. 2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 50,972.67 85,771.66 3089944.79 3919934.69 1.6% 2.2%

2 Mediana "B" 158,776.01 233,892.58 4596835.05 3759316.49 3.5% 6.2%

3 Mediana "B" 117,183.60 109,326.36 2273901.99 3166508.66 5.2% 3.5%

4 Mediana "B" 112,955.69 79,059.46 4448244.3 3218451.86 2.5% 2.5%

5 Mediana "B" 61,387.79 52,649.70 2483530.39 2130018.49 2.5% 2.5%

6 Mediana "A" 0.00 22,332.55 1894334.21 1812560.64 0.0% 1.2%

7 Mediana "A" 16,466.22 63,121.39 701633.64 1556484.64 2.3% 4.1%

8 Mediana "A" 12,488.87 24,978.96 1639628.91 1424749.74 0.8% 1.8%

9 Pequeña 43,436.57 49,620.36 169052.31 193220.89 25.7% 25.7%

10 Pequeña 62,206.31 55,173.17 701149.92 596289.89 8.9% 9.3%

11 Pequeña 31,500.00 21,443.44 586936.3 747540 5.4% 2.9%

12 Pequeña 0.00 10,575.58 0 682912.45 - 1.5%

13 Pequeña 0.00 3,542.43 261016.12 341608.71 0.0% 1.0%

14 Pequeña 8,518.49 3,629.50 510760 443683 1.7% 0.8%

15 Pequeña 7,889.69 0.00 186419.56 131247.62 4.2% 0.0%

16 Microemp. 0.00 33,333.86 601960 0 0.0% -

17 Microemp. 6,466.65 170.06 102529.06 84433.01 6.3% 0.2%

18 Microemp. 10,415.22 9,378.23 508732.38 201.96 2.0% 4643.6%

19 Microemp. 27,865.08 40,428.55 7311.24 4518.3 381.1% 894.8%

20 Microemp. 7,762.37 8,256.87 7665.19 4167.11 101.3% 198.1%

21 Microemp. 0.00 11,376.23 20420.7 0 0.0% -

22 Microemp. 0.00 8,281.64 27585.62 52078.68 0.0% 15.9%

23 Microemp. 1,036.00 973.21 1036 3973.21 100.0% 24.5%

24 Microemp. 0.00 2,009.18 71842.41 86044.14 0.0% 2.3%

25 Microemp. 0.00 1,050.58 162088.3 93866.39 0.0% 1.1%

26 Microemp. 0.00 363.73 58301.67 22596.07 0.0% 1.6%

27 Microemp. 0.00 152.71 0 2000 - 7.6%

28 Microemp. 2,333.11 0.00 32592.03 13316.84 7.2% 0.0%

29 Microemp. 0.00 0.00 124110 50621 0.0% 0.0%

30 Microemp. 12.52 74.55 33358.89 36590 0.0% 0.2%

31 Microemp. 5,080.36 0.00 64416.42 0 7.9% -

TOTAL 744,753.22 930,966.54 25,367,337.40 24,578,934.48 670.0% 5855.1%



105


Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 3.0% 3.5%

Mediana "A" 0.7% 2.3%

Pequeña 6.4% 4.6%


RESULTADOS:

En la tabla 79, se observa:

Que el margen de utilidad de neta para las empresas medianas “B” tiene un leve

crecimiento durante el periodo 2014 al 2015, al pasar del (3%) al (3.5%) en

promedio para el año 2015.

Así mismo para las empresas medianas “A” existe un incremento significativo

en dicha razón pasando de (0.70%) a (2.3%) en el periodo 2015.

En las empresas pequeñas la razón disminuye al pasar de (6.4%) en el 2014 a

(4.6%) en el 2015.

Mientras que las microempresas presentan un crecimiento significativo de

(3.3%) a (25.5%) en el año 2015.

Tabla 80: Rendimiento sobre Activos totales = Utilidad neta / Activos totales

N TAMAÑO Util_ 2014 Utiil_2015 Act_ 2014 Act_2015

Ind.

2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 50,972.67 85,771.66 938,046.05 1,737,302.74 5.4% 4.9%

2 Mediana "B" 158,776.01 233,892.58 1,869,943.69 1,592,798.12 8.5% 14.7%

3 Mediana "B" 117,183.60 109,326.36 1,013,991.37 1,224,183.72 11.6% 8.9%

4 Mediana "B" 112,955.69 79,059.46 339,541.51 339,403.66 33.3% 23.3%

5 Mediana "B" 61,387.79 52,649.70 255,567.70 202,125.99 24.0% 26.0%

6 Mediana "A" 0.00 22,332.55 1,424,935.67 1,228,588.06 0.0% 1.8%

7 Mediana "A" 16,466.22 63,121.39 258,529.43 565,070.12 6.4% 11.2%

8 Mediana "A" 12,488.87 24,978.96 235,461.81 239,580.32 5.3% 10.4%

9 Pequeña 43,436.57 49,620.36 314,821.50 435,375.70 13.8% 11.4%

10 Pequeña 62,206.31 55,173.17 292,841.46 349,430.59 21.2% 15.8%

11 Pequeña 31,500.00 21,443.44 121,664.64 180,872.24 25.9% 11.9%

12 Pequeña 0.00 10,575.58 127,181.34 179,308.61 0.0% 5.9%

13 Pequeña 0.00 3,542.43 91,809.54 91,108.69 0.0% 3.9%

14 Pequeña 8,518.49 3,629.50 40,981.79 46,504.10 20.8% 7.8%

15 Pequeña 7,889.69 0.00 58,048.57 45,939.04 13.6% 0.0%

16 Microemp. 0.00 33,333.86 226,713.12 262,415.06 0.0% 12.7%

17 Microemp. 6,466.65 170.06 238,907.27 221,656.19 2.7% 0.1%

18 Microemp. 10,415.22 9,378.23 112,997.46 129,560.19 9.2% 7.2%

19 Microemp. 27,865.08 40,428.55 165,561.85 117,120.02 16.8% 34.5%

20 Microemp. 7,762.37 8,256.87 138,957.27 101,452.00 5.6% 8.1%

106

21 Microemp. 0.00 11,376.23 95,400.09 94,248.91 0.0% 12.1%

22 Microemp. 0.00 8,281.64 44,379.55 50,923.93 0.0% 16.3%

23 Microemp. 1,036.00 973.21 16,036.00 31,616.33 6.5% 3.1%

24 Microemp. 0.00 2,009.18 30,364.79 31,227.57 0.0% 6.4%

25 Microemp. 0.00 1,050.58 24,189.19 29,865.70 0.0% 3.5%

26 Microemp. 0.00 363.73 12,955.97 14,684.86 0.0% 2.5%

27 Microemp. 0.00 152.71 12,077.34 12,299.47 0.0% 1.2%

28 Microemp. 2,333.11 0.00 11,779.14 8,664.35 19.8% 0.0%

29 Microemp. 0.00 0.00 4,590.35 5,087.26 0.0% 0.0%

30 Microemp. 12.52 74.55 6,588.97 2,571.83 0.2% 2.9%

31 Microemp. 5,080.36 0.00 173,704.68 1,168.93 2.9% 0.0%

TOTAL 744,753.22 930,966.54 8,698,569.11 9,572,154.30 253.5% 268.6%




Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 11.3% 11.0%

Mediana "A" 1.5% 5.4%

Pequeña 14.7% 10.8%


RESULTADOS:


El rendimiento de activos totales de las empresas medianas “B” durante el

periodo 2014 a 2015, disminuye de (11.3%) al (11%) en promedio.

Por otra parte las empresas medianas “A” tienen un crecimiento en dicha razón

pasando de (1.5%) a (5.4%) en el periodo 2015.

En las empresas pequeñas la razón disminuye al pasar de (14.7%) en el 2014 a

(10.8%) en el 2015.

Finalmente en las microempresas esta razón muestra un crecimiento

significativo de (4.6%) a (10.4%) en el año 2015.

107

Tabla 82: Rendimiento sobre Patrimonio = Utilidad neta / Patrimonio

N TAMAÑO Util_ 2014 Utiil_2015 Pat_ 2014 Pat_2015 Ind.2014 Ind.2015

1 Mediana "B" 50,972.67 85,771.66 350,515.34 355,785.53 14.5% 24.1%

2 Mediana "B" 158,776.01 233,892.58 291,582.91 457,033.40 54.5% 51.2%

3 Mediana "B" 117,183.60 109,326.36 108,726.80 204,069.92 107.8% 53.6%

4 Mediana "B" 112,955.69 79,059.46 98,979.74 107,476.72 114.1% 73.6%

5 Mediana "B" 61,387.79 52,649.70 38,019.90 29,709.66 161.5% 177.2%

6 Mediana "A" 0.00 22,332.55 137,821.32 134,594.59 0.0% 16.6%

7 Mediana "A" 16,466.22 63,121.39 46,273.09 0.00 35.6% -

8 Mediana "A" 12,488.87 24,978.96 24,841.12 35,517.62 50.3% 70.3%

9 Pequeña 43,436.57 49,620.36 142,397.99 173,323.83 30.5% 28.6%

10 Pequeña 62,206.31 55,173.17 48,788.96 37,509.08 127.5% 147.1%

11 Pequeña 31,500.00 21,443.44 61,457.22 35,571.54 51.3% 60.3%

12 Pequeña 0.00 10,575.58 6,838.80 13,298.29 0.0% 79.5%

13 Pequeña 0.00 3,542.43 34,895.62 24,615.60 0.0% 14.4%

14 Pequeña 8,518.49 3,629.50 14,512.23 10,515.01 58.7% 34.5%

15 Pequeña 7,889.69 0.00 5,513.63 0.00 143.1% -

16 Microemp. 0.00 33,333.86 121,315.36 130,029.85 0.0% 25.6%

17 Microemp. 6,466.65 170.06 -29,116.28 0.00 -22.2% -

18 Microemp. 10,415.22 9,378.23 14,353.85 25,042.12 72.6% 37.4%

19 Microemp. 27,865.08 40,428.55 62,552.67 88,088.85 44.5% 45.9%

20 Microemp. 7,762.37 8,256.87 38,699.98 36,247.58 20.1% 22.8%

21 Microemp. 0.00 11,376.23 81,708.23 93,084.44 0.0% 12.2%

22 Microemp. 0.00 8,281.64 3,705.24 8,846.80 0.0% 93.6%

23 Microemp. 1,036.00 973.21 15,808.08 31,567.18 6.6% 3.1%

24 Microemp. 0.00 2,009.18 9,298.10 10,790.26 0.0% 18.6%

25 Microemp. 0.00 1,050.58 -3,541.05 6,574.39 0.0% 16.0%

26 Microemp. 0.00 363.73 4,521.94 4,479.29 0.0% 8.1%

27 Microemp. 0.00 152.71 1,544.36 1,766.49 0.0% 8.6%

28 Microemp. 2,333.11 0.00 11,622.26 8,556.03 20.1% 0.0%

29 Microemp. 0.00 0.00 1,460.16 2,559.00 0.0% 0.0%

30 Microemp. 12.52 74.55 451.44 509.59 2.8% 14.6%

31 Microemp. 5,080.36 0.00 -26,328.72 0.00 -19.3% -

TOTAL 744,753.22 930,966.54 1,719,220.29 2,067,162.66 1074.3% 1137.7%




Tamaño 2014 2015

Mediana "B" 56.5% 48.6%

Mediana "A" 13.9% 64.9%

Pequeña 48.8% 48.8%


108

RESULTADOS:


En lo referente al rendimiento sobre patrimonio las empresas medianas “B”

presentan una importante reducción de su rendimiento durante el periodo 2014

al 2015, al pasar de (56.5%) al (48.6%) en promedio.

Por lo contrario en las empresas medianas “A” existe un incremento

significativo de (13.9%) a (64.9%) en el periodo 2015.

Para las empresas pequeñas la razón se mantiene en (48.8%) para los años en

estudio.

Mientras que las microempresas presentan una tendencia creciente de (19.8%) a

(25.9%) en el año 2015.

109

5.2. Costos

Tabla 84: Cálculo y Prorrateo del costo de cada servicio

CÁLCULO DE LOS COSTOS DE LOS PRODUCTOS

CONCEPTO

COSTOS

FIJOS

COSTOS.

VAR.

PESCA

DEPORT.A

FLORA Y

FAUNA

CICLISM

O

CABALGAT

A

CAMPIN

G

PASEO EN

BOTE

HOSPEDAJ

E

RESTAURANT

E

M.O.D $ 2,165.23 $ 53.26 $ 226.48 $ 226.48 $ 226.48 $ 53.26 $ 53.26 $ 451.45 $ 874.53

M.P.D $ 1,552.63 $ 435.00 $ - $ - $ 53.43 $ - $ - $ 59.00 $ 1,005.20

Gastos Indirec $ 1,114.88 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36 $ 139.36

Depreciación $ 820.71 $ 164.14 $ 123.11 $ 123.11 $ 205.18 $ 205.18

Mantenimiento $ 100.00 $ 25.00 $ 25.00 $ 25.00 $ 25.00

Seguros $ 50.00 $ 5.00 $ 5.00 $ 2.50 $ 2.50 $ 5.00 $ 5.00 $ 12.50 $ 12.50

Transporte $ 128.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00 $ 16.00

TOTAL $1,098.71 $ 4,832.73 $ 812.77 $ 386.84 $ 532.45 $ 437.78 $ 213.62 $ 361.73 $ 908.49 $ 2,277.77

CAPACIDAD REAL 210 Kg 157 157 157 78 235 196 980

COSTO UNIT. $ 3.87 $ 2.47 $ 3.40 $ 2.79 $ 2.72 $ 1.54 $ 4.64


10

9

110

Prorrateo Primario

Análisis: Para realizar el cálculo de los costos de cada producto a ofertar se toma en

cuenta la mano de obra directa e indirecta que interviene en cada producto ( Ver anexo

N° 17), así como la cantidad de materia prima a utilizarse ( Ver Anexos N° 18; 19; 20;

21), las depreciaciones ( Ver Anexo N° 22), el mantenimiento, el seguro que se

adquirirá para salvaguardar el bienestar del Complejo Eco-turístico y el transporte que

se ofrece a los turistas extranjeros para que adquieran paquetes turísticos; de todos estos

costos tanto fijos como variables se obtuvo un total el mismo que es prorrateado para

cada producto determinando el porcentaje de impacto que tiene el costo en la

producción del mismo.

Tabla 85: Prorrateo Secundario Servicio Restaurante

PRORRATEO DEL COSTO DE SERVICIO RESTAURANTE

COSTO

TOTAL Platos

%

Prorrateo

Cantidad

Platos Costo Unit.

$ 2,277.77

desayuno 20% 260 $ 1.75

almuerzo 66% 560 $ 2.68

merienda 14% 160 $ 1.99


Análisis: Para determinar el costo de los platos a ofrecerse en el restaurante se toma

como base el costo total del servicio prorrateado anteriormente y se realiza un segundo

prorrateo de los costos que intervienen en la elaboración de desayunos, almuerzos y

meriendas determinando un porcentaje de impacto del costo de acuerdo al producto que

requiere mayor intervención de materia prima y mano de obra.

5.3. Gastos

Dentro de estos gastos se presupuestan tanto gastos de administración como Gastos de

Venta

111

5.3.1 Gastos de Administración

Tabla 86: Proyección de Gastos Administrativos

CONCEPTOS 2016 2017 2018 2019 2020

Gastos que representan desembolso

Remuneraciones $ 16,700.85 $ 17,266.98 $ 17,852.30 $ 18,457.46 $ 19,083.14

Gastos de oficina $ 3,500.00 $ 3,539.20 $ 3,578.84 $ 3,618.92 $ 3,659.45

Útiles de aseo $ 900.00 $ 910.08 $ 920.27 $ 930.58 $ 941.00

Seguros $ 3,840.00 $ 3,883.01 $ 3,926.50 $ 3,970.47 $ 4,014.94

Servicios básicos $ 4,200.00 $ 4,247.04 $ 4,294.61 $ 4,342.71 $ 4,391.34

Subtotal $ 29,140.85 $ 29,846.31 $ 30,572.52 $ 31,320.15 $ 32,089.89

Gastos que no representan desembolso

Depreciaciones $ 1,670.93 $ 1,670.93 $ 1,670.93 $ 1,670.93 $ 1,670.93

Amortizaciones $ 320,00 $ 320,00 $ 320,00 $ 320,00 $ 320,00

TOTAL GASTOS

ADMINISTRATIVOS $ 31,131.78 $ 31,837.24 $ 32,563.45 $ 33,311.08 $ 34,080.82


El valor de las remuneraciones que intervienen en la proyección de gastos

administrativos se refleja en el (Anexo N° 23), correspondiente al Rol de Pagos del

personal Administrativo.

Gastos que no representan desembolsos

Tabla 87: Depreciaciones Departamento Administrativo

DEPRECIACIÓN ACT. FIJOS DEP. ADMINISTRACIÓN

Cuenta Valor Años de vida útil Dep. Mensual

Infraestructura $ 24,005.25 20 $ 100.02

Muebles de oficina $ 540.00 10 $ 4.50

Equipo de oficina $ 300.00 10 $ 2.50

Equipo de computo $ 1,160.00 3 $ 32.22

Total $ 26,005.25

$ 139.24


112

5.3.2. Gastos de Venta

Tabla 88: Proyección de los Gastos de Venta

CONCEPTOS 2016 2017 2018 2019 2020

Gastos que representan desembolso

Remuneraciones $ 7,052.10 $ 7,291.15 $ 7,538.31 $ 7,793.85 $ 8,058.05

Publicidad $ 3,002.72 $ 3,036.36 $ 3,070.36 $ 3,104.75 $ 3,139.52

Seguros $ 3,840.00 $ 3,883.01 $ 3,926.50 $ 3,970.47 $ 4,014.94

Subtotal $ 13,894.82 $ 14,210.52 $ 14,535.17 $ 14,869.07 $ 15,212.51

Gastos que no representan desembolso

Depreciaciones $ 627.92 $ 627.92 $ 627.92 $ 627.92 $ 627.92

TOTAL

GASTOS DE

VENTA $ 14,522.75 $ 14,838.44 $ 15,163.09 $ 15,496.99 $ 15,840.43


El valor de las remuneraciones que intervienen en la proyección de gastos de veta se

refleja en el (Anexo N° 24), correspondiente al Rol de Pagos del personal de venta.

Gastos que no representan desembolsos

Tabla 89: Depreciaciones Departamento de Venta

DEPRECIACIÓN ACT. FIJOS DEP. VENTAS

Cuenta Valor Años de vida útil Dep. Mensual


Muebles de oficina $ 270.00 10 $ 2.25

Equipo de oficina $ 75.00 10 $ 0.63

Equipo de computo $ 580.00 3 $ 16.11

Total $ 8,926.75

$ 52.33


113

5.4. Ingresos

Tabla 90: Proyección de Ingresos

VENTAS AÑO 2016 AÑO 2017 AÑO 2018

ESTIMADAS VENTAS 0% VENTAS 14% VENTAS 0% VENTAS 14% VENTAS

0%

VENTAS

14%

Ciclismo $ 6,021.12 $ 5,644.80 $ 6,502.81 $ 6,096.38 $ 7,023.03 $ 6,584.09

Cabalgata $ 6,021.12 $ 5,419.01 $ 6,502.81 $ 5,852.53 $ 7,023.03 $ 6,320.73

Pesca Deportiva $ 8,064.00 $ 9,072.00 $ 8,709.12 $ 9,797.76 $ 9,405.85 $ 10,581.58

Camping $ 1,881.60 $ 2,257.92 $ 2,032.13 $ 2,438.55 $ 2,194.70 $ 2,633.64

Recorrido flora y fauna $ 3,763.20 $ 3,386.88 $ 4,064.26 $ 3,657.83 $ 4,389.40 $ 3,950.46

Paseo en Bote $ 5,644.80 $ 6,773.76 $ 6,096.38 $ 7,315.66 $ 6,584.09 $ 7,900.91

Hospedaje $ 14,112.00 $ 16,934.40 $ 15,240.96 $ 18,289.15 $ 16,460.24 $ 19,752.28

Restaurante $ 17,676.00 $ 28,308.00 $ 19,090.08 $ 30,572.64 $ 20,617.29 $ 33,018.45

TOTAL $ 63,183.84 $ 77,796.77 $ 68,238.55 $ 84,020.51 $ 73,697.63 $ 90,742.15


VENTAS AÑO 2019 AÑO 2020

ESTIMADAS VENTAS 0% VENTAS 14% VENTAS 0% VENTAS 14%

Ciclismo $ 7,584.88 $ 7,110.82 $ 8,191.67 $ 7,679.69

Cabalgata $ 7,584.88 $ 6,826.39 $ 8,191.67 $ 7,372.50

Pesca Deportiva $ 10,158.32 $ 11,428.11 $ 10,970.98 $ 12,342.36

Camping $ 2,370.27 $ 2,844.33 $ 2,559.90 $ 3,071.88

Recorrido flora y fauna $ 4,740.55 $ 4,266.49 $ 5,119.79 $ 4,607.81

Paseo en Bote $ 7,110.82 $ 8,532.99 $ 7,679.69 $ 9,215.63

Hospedaje $ 17,777.06 $ 21,332.47 $ 19,199.22 $ 23,039.06

Restaurante $ 22,266.67 $ 35,659.93 $ 24,048.00 $ 38,512.72

TOTAL $ 79,593.44 $ 98,001.52 $ 85,960.92 $ 105,841.64


11

3

114

Para la proyección de ingresos por ventas se toma en cuenta la tasa de crecimiento

promedio anual que es del 8%, porcentaje de crecimiento que también se ve reflejado en

la demanda insatisfecha proyectada; para esta proyección se asume que el enfoque del

proyecto de 1.57% de la demanda insatisfecha es el mismo para todos los años

proyectados.

Dentro de esta proyección existe una subdivisión que corresponde a las ventas del 0% y

del 14%, las ventas con porcentaje 0 son aquellas que se realiza con turistas extranjeros,

es decir, turismo receptivo; mientras que las ventas 14% son aquellas transacciones

realizadas a los turistas nacionales.

Las ventas en general en los años proyectados mantienen una tendencia creciente lo que

es favorable para el Complejo Eco-turístico; debido a que incrementa sus utilidades y

también se logra posicionar en el mercado meta.

5.5 Punto de Equilibrio

Para el análisis del Punto de Equilibrio se realiza una mezcla de productos, esto se debe

a que el complejo Eco- turístico maneja diversos servicios de atracción turística.

Cálculo del Punto de Equilibrio

Tabla 91: Unidades e Ingreso por producto.

PRODUCTO UNIDADES

INGRESO POR

VENTA

Ciclismo 1884 $ 11,665.92

Cabalgata 1884 $ 11,440.13

Pesca Deportiva 2520 $ 17,136.00

Camping 936 $ 4,139.52

Recorrido Flora y Fauna 1884 $ 7,150.08

Paseo en Bote 2820 $ 12,418.56

Alojamiento 2352 $ 31,046.40

Restaurante 11760 $ 45,984.00

TOTAL 26040 $ 140,980.61


115

Costos Variables

Tabla 92: Costos variables por unidad

PRODUCTO

COSTO VARIABLE POR

UNIDAD

Ciclismo 2.33

Cabalgata 2.67

Pesca Deportiva 2.99

Camping 2.46

Recorrido Flora y Fauna 2.33

Paseo en Bote 0.82

Alojamiento 3.32

Restaurante 2.06


Contribución Marginal

Tabla 93: Contribución Marginal por producto

PRODUCTO INGRESOS

COSTOS

VARIABLES

CONTTRIBUCIÓN

MARGINAL %

Ciclismo $ 11,665.92 $ 4,395.70 $ 7,270.22 62%

Cabalgata $ 11,440.13 $ 5,037.72 $ 6,402.41 56%

Pesca Deportiva $ 17,136.00 $ 7,531.49 $ 9,604.51 56%

Camping $ 4,139.52 $ 2,299.69 $ 1,839.83 44%

Recorrido Flora y Fauna $ 7,150.08 $ 4,395.70 $ 2,754.38 39%

Paseo en Bote $ 12,418.56 $ 2,309.52 $ 10,109.04 81%

Alojamiento $ 31,046.40 $ 7,797.71 $ 23,248.69 75%

Restaurante $ 45,984.00 $ 24,229.13 $ 21,754.87 47%

TOTAL $ 140,980.61 $ 57,996.66 $ 82,983.95 59%


Contribución Marginal Promedio

Se calcula el volumen de punto de equilibrio Global, con base en el porcentaje de

contribución Promedio Marginal, para la mezcla de ventas determinada.

% 𝑑𝑒 𝐶. 𝑀 =𝐶𝑜𝑛𝑡𝑟𝑖𝑏𝑢𝑐𝑖ó𝑛 𝑀𝑎𝑟𝑔𝑖𝑛𝑎𝑙 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙

𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙𝑒𝑠

% 𝑑𝑒 𝐶. 𝑀 = 82,983.95

140,980.61

% 𝑑𝑒 𝐶𝑜𝑛𝑡𝑟𝑖𝑏𝑢𝑐𝑖ó𝑛 𝑀𝑎𝑟𝑔𝑖𝑛𝑎𝑙 = 0.59 = 𝟓𝟗%

116

Punto de Equilibrio Global en término de Ingresos

Los Costos Fijos se encuentran en la: (Tabla N° 4.38 Cálculo y Prorrateo del Costo de

cada servicio)

P. E =𝐶𝑜𝑠𝑡𝑜𝑠 𝐹𝑖𝑗𝑜𝑠

% 𝑑𝑒 𝐶𝑜𝑛𝑡𝑟𝑖𝑏𝑢𝑐𝑖ó𝑛 𝑀𝑎𝑟𝑔𝑖𝑛𝑎𝑙

P. E =13,184.50

0.59

𝐏. 𝐄 = $ 𝟐𝟐, 𝟑𝟗𝟗. 𝟎𝟐

Tabla 94: Distribución de Ventas

DISTRIBUCIÓN DE LAS VENTAS EN EL PUNTO DE EQUILIBRIO

PRODUCTO

MEZCLA DE

VENTAS P.E. EN INGRESOS

Ciclismo 8% $ 1,853.48

Cabalgata 8% $ 1,817.61

Pesca Deportiva 12% $ 2,722.57

Camping 3% $ 657.69

Recorrido Flora y Fauna 5% $ 1,136.01

Paseo en Bote 9% $ 1,973.06

Alojamiento 22% $ 4,932.66

Restaurante 33% $ 7,305.94

TOTAL 100% $ 22,399.02


Tabla 95: Comprobación del Punto de Equilibrio

PRODUCTO

VENTAS EN

P.E. CM % TOTAL DE C.M.

Ciclismo $ 1,853.48 62% $ 1,155.09

Cabalgata $ 1,817.61 56% $ 1,017.22

Pesca Deportiva $ 2,722.57 56% $ 1,525.97

Camping $ 657.69 44% $ 292.31

Recorrido Flora y Fauna $ 1,136.01 39% $ 437.62

Paseo en Bote $ 1,973.06 81% $ 1,606.13

Alojamiento $ 4,932.66 75% $ 3,693.76

Restaurante $ 7,305.94 47% $ 3,456.42

TOTAL $ 22,399.02

$ 13,184.50

COSTO

FIJO $ 13,184.50

UTILIDAD $ 0


117

5.6. Inversiones y Financiamiento del Proyecto.

Por lo mencionado anteriormente para el proyecto se estima un financiamiento del 65%,

el mismo que es contratado con la entidad financiera BanEcuador. (Ver Anexo N° 25.)

Tabla 96: Primera Inversión del Proyecto

Primera Inversión

Concepto Valor Financiamiento

% BANECUADOR % AUTOGESTIÓN

Activos Fijos

Mejora Infraestructura $ 5,327.00 65% $ 3,463 35% $ 1,864.45

Adquisición mobiliario restaurante $ 1,310.00 65% $ 852 35% $ 458.50

Adquisición mobiliario alojamiento $ 2,700.00 65% $ 1,755 35% $ 945.00

Adquisición menaje de alojamiento $ 1,425.00 65% $ 926 35% $ 498.75

Adquisición menaje de restaurante $ 200.00 65% $ 130 35% $ 70.00

Adquisición Equipo de computo $ 1,740.00 65% $ 1,131 35% $ 609.00

Adquisición de mobiliario de oficina $ 810.00 65% $ 527 35% $ 283.50

Adquisición equipo de oficina $ 375.00 65% $ 244 35% $ 131.25

Adquisición de botes de piscina $ 540.00 65% $ 351 35% $ 189.00

Adquisición implementos de ciclismo $ 1,080.00 65% $ 702 35% $ 378.00

Adquisición de animales e

implementos de cabalgata $ 1,440.00 65% $ 936 35% $ 504.00

Adquisición de implementos para

camping $ 340.00 65% $ 221 35% $ 119.00

TOTAL $ 17,287.00 $ 11,237 $ 6,050.45

Activos Diferidos

Gastos de Constitución $ 1,300.00 65% $ 845 35% $ 455.00

Gastos de Capacitación $ 300.00 65% $ 195 35% $ 105.00

TOTAL $ 1,600.00 $ 1,040 $ 560.00

Capital de trabajo

Capital de operación $ 14,645.46 65% $ 9,520 35% $ 5,125.91

TOTAL $ 33,532.46 $ 21,796 $11,736.36


Información del crédito a contratar en BanEcuador.

Tipo de Crédito: Pequeñas y medianas empresas – pymes

Destino: Activo Fijo

Forma de Pago: Mensual

Tasa: 9.76 %

Tasa Efectiva: 10.21 %

Monto Deseado: $ 21,796.00

118

Plazo: 3 años

Sistema de Amortización: Cuota fija

Tabla 97: Segunda Inversión del Proyecto

Segunda Inversión

Concepto Valor

Financiamiento

% BANECUADO

R %

AUTOGESTIO

N

Construcción de Infraestructura

Piscina Turistas

$25,000.0

0

40

% $ 10,000.00 60% $ 15,000.00

Sauna- Turco -SPA

$

2,970.00

40

% $ 1,188.00 60% $ 1,782.00

TOTAL

$27,970.0

0 $ 11,188.00 $ 16,782.00


La tabla de amortización de la segunda Inversión se muestra en el (Anexo N° 26.)

Información del Financiamiento

Tipo de Crédito: Pequeñas y medianas empresas – pymes

Destino: Activo Fijo

Forma de Pago: Mensual

Tasa: 9.76 %

Tasa Efectiva: 10.21 %

Monto Deseado: $ 11,188.00

Plazo: 2 años

Sistema de Amortización: Cuota fija

5.7. Capital de Trabajo

Para el Proyecto se estima un capital de trabajo de manera bimensual, debido a que el

mismo es tomado en cuenta en la inversión y el financiamiento.

119

Tabla 98: Capital de Trabajo – Bimensual.

CAPITAL DE TRABAJO BIMENSUAL

DESCRIPCIÓN VALOR

TOTAL %

Publicidad $ 500.00 3.41%

Útiles de aseo y

limpieza $ 150.00 1.02%

Suministros de oficina $ 580.00 3.96%

Servicios Básicos $ 700.00 4.78%

Remuneraciones $ 12,715.46 86.82%

TOTAL $ 14,645.46 100%


Análisis.- Para el cálculo del Capital de trabajo se considera un lapso de tiempo de

forma bimensual, es decir se toma en cuenta el capital de trabajo requerido para los dos

primeros meses del año 1, ya que a partir del tercer mes el Complejo Eco- turístico

pretende solventar en su totalidad sus gastos operacionales con el giro del negocio.

120

5.8. Flujo de Fondos

Tabla 99: Flujo de Fondos

COMPLEJO ECO-TURÍSTICO " DOS RÍOS"

FLUJO DE CAJA PROYECTADO

(expresado en dólares)

Pre inversión AÑO 2016 AÑO 2017 AÑO 2018 AÑO 2019 AÑO 2020

A. INGRESOS OPERACIONALES

Ciclismo $ 11,665.92 $ 12,599.19 $ 13,607.13 $ 14,695.70 $ 15,871.36

Cabalgata $ 11,440.13 $ 12,355.34 $ 13,343.77 $ 14,411.27 $ 15,564.17

Pesca Deportiva $ 17,136.00 $ 18,506.88 $ 19,987.43 $ 21,586.42 $ 23,313.34

Camping $ 4,139.52 $ 4,470.68 $ 4,828.34 $ 5,214.60 $ 5,631.77

Recorrido flora y fauna $ 7,150.08 $ 7,722.09 $ 8,339.85 $ 9,007.04 $ 9,727.60

Paseo en Bote $ 12,418.56 $ 13,412.04 $ 14,485.01 $ 15,643.81 $ 16,895.31

Hospedaje $ 31,046.40 $ 33,530.11 $ 36,212.52 $ 39,109.52 $ 42,238.28

Restaurante $ 45,984.00 $ 49,662.72 $ 53,635.74 $ 57,926.60 $ 62,560.72

TOTAL INGRESOS OPERACIONALES $ 140,980.61 $ 152,259.06 $ 164,439.78 $ 177,594.96 $ 191,802.56

B. EGRESOS OPERACIONALES

Pago a proveedores $ 15,526.30 $ 20,047.56 $ 21,875.90 $ 23,870.98 $ 26,048.01

Mano de obra directa $ 25,982.70 $ 26,762.18 $ 27,565.05 $ 28,392.00 $ 29,243.76

Mano de obra indirecta $ 13,378.50 $ 13,779.86 $ 14,193.25 $ 14,619.05 $ 15,057.62

Gastos de ventas $ 12,019.94 $ 12,314.64 $ 12,618.06 $ 12,930.49 $ 13,252.22

Gastos de administración $ 29,140.85 $ 29,846.31 $ 30,572.52 $ 31,320.15 $ 32,089.89

Gastos de fabricación $ 3,336.00 $ 3,640.24 $ 3,972.23 $ 4,334.50 $ 4,729.81

TOTAL EGRESOS OPERACIONALES $ 99,384.29 $ 106,390.79 $ 110,797.00 $ 115,467.16 $ 120,421.30

C. FLUJO OPERACIONAL (A - B) $ 41,596.31 $ 45,868.27 $ 53,642.78 $ 62,127.80 $ 71,381.26

12

0

121

D. INGRESOS NO OPERACIONALES

Créditos a contratarse a largo plazo $ 21,796.10 $ 11,188.00

Aportes de capital $ 11,736.36 $ 16,782.00

SUBTOTAL $ 33,532.46 $

$

-

$

- $ 27,970.00

$

-

E. EGRESOS NO OPERACIONALES

Pago de intereses $ 1,759.61 $ 1,115.42

$

408.38

$

821.24

$

300.69

Pago de créditos de largo plazo $ 6,600.21 $ 7,244.39 $ 7,951.44 $ 5,333.71 $ 5,854.28

Pago Participación de Utilidades $ 5,509.72 $ 6,670.45 $ 7,938.81 $ 9,145.40 $ 10,606.89

Pago de impuestos $ 6,868.78 $ 8,315.82 $ 9,897.04 $ 11,401.27 $ 13,223.26

Adquisición de activos fijos

Construcción de Infraestructura $ 27,970.00

Mejora Infraestructura $ 5,327.00

Adquisición mobiliario restaurante $ 1,310.00

Adquisición mobiliario alojamiento $ 2,700.00

Adquisición menaje de alojamiento $ 1,425.00

Adquisición de menaje de restaurante $ 200.00

Adquisición Equipo de computo $ 1,740.00

Adquisición de mobiliario de oficina $ 810.00

Adquisición equipo de oficina $ 375.00

Adquisición de botes de piscina $ 540.00

Adquisición implementos de ciclismo $ 1,080.00

Adquisición de animales e implementos de cabalgata $ 1,440.00

Adquisición de implementos para camping $ 340.00

Otros egresos – Diferidos $ 1,600.00

SUBTOTAL $ 18,887.00 $ 20,738.32 $ 23,346.08 $ 26,195.67 $ 54,671.62 $ 29,985.12

F. FLUJO NO OPERACIONAL (D-E) $ 14,645.46 -$ 20,738.32 -$ 23,346.08 -$ 26,195.67 -$ 26,701.62 -$ 29,985.12

G. FLUJO NETO GENERADO (C+F) $ 14,645.46 $ 0,858.00 $ 22,522.19 $ 27,447.11 $ 35,426.18 $ 41,396.14

12

1

122

H. SALDO INICIAL DE CAJA $ 4,645.46 $ 35,503.46 $ 58,025.65 $ 85,472.75 $ 120,898.93

I. SALDO FINAL DE CAJA (G+H) $ 14,645.46 $ 35,503.46 $ 58,025.65 $ 85,472.75 $ 120,898.93 $ 162,295.08

Valores que no representan desembolsos

Depreciaciones $ 12,147.35 $ 12,147.35 $ 12,147.35 $ 12,147.35 $ 12,147.35

Amortizaciones $ 320.00

$

320.00

$

320.00

$

320.00

$

320.00

FLUJO NETO $ 14,645.46 $ 7,970.81 $ 70,493.00 $ 97,940.10 $ 133,366.28 $ 174,762.43


12

2

123

Análisis.

Las ventas que se presenta en el Flujo de Caja tiene una tendencia creciente de año

en año, y constituye el valor que la empresa recibe en efectivo por las ventas

realizadas durante el periodo proyectado.

Los egresos operacionales presentan una tendencia creciente, esto se debe a que las

ventas incrementan cada año; las cuentas que forman parte de los egresos

operacionales son pago a proveedores (Ver Anexo N 27.), mano de obra directa e

indirecta, gastos de venta, de administración y de fabricación; estos egresos

operacionales también se ven afectados tanto por la tasa de inflación como por el

alza de sueldos.

En lo que respecta a los gastos de venta y administración el valor que se presenta en

el flujo de efectivo constituye únicamente a los desembolsos realizados por la

Empresa en efectivo, es decir no incluye el importe de la depreciación ni

amortización debido a que este es un valor contable y no representa desembolso de

dinero, por tanto la diferencia entre el valor de gastos de venta y administración que

se presenta en el Estado de Resultados con el valor que se refleja en el Flujo de

Efectivo debe ser igual al valor de la depreciación correspondiente a cada uno de los

gastos.

Cabe indicar que los Egresos Operacionales son iguales al Capital de Trabajo

requerido por la empresa para efectuar sus operaciones diarias. Es por esto que para

poder calcular el capital de trabajo requerido por el Complejo Eco-Turístico

mensualmente, se toma el total de los Egresos Operacionales del año proyectado y

se lo divide para 12.

En el presente proyecto se realiza un crédito con BanEcuador, de largo plazo, el

valor del crédito adquirido es de $21,796.10, valor que es cancelado en el año 2018

y cuyos intereses generados por dicho crédito forman parte de los Gastos

financieros que constan dentro del Estado de Pérdidas y Ganancias.

El segundo crédito se lo hace en el año 2019 de un valor de $11,188.00 mismo que

es cancelado en el siguiente año.

Dentro de los Egresos no Operacionales constan los rubros por pago de intereses,

los mismo que se originan en los préstamos adquiridos por la empresa tanto en el

124

largo plazo, como el de corto plazo; también dentro de los Egresos no

Operacionales se refleja la cantidad monetaria que se cancela cada año de los

créditos de corto y de largo plazo; en el caso de la deuda de largo plazo es cancelada

en 3 años, por un valor de $ 6.600,21 anual, de tal manera que para el final del año

2018 la deuda de largo plazo se encuentre totalmente liquidada.

Dentro de los Egresos no Operacionales también se encuentra el Pago de

participación de utilidades, valor que es determinado de acuerdo al nivel de

utilidades alcanzado en cada año proyectado.

Una adecuada elaboración del Flujo de Efectivo permite al Complejo Eco-Turístico,

conocer la necesidad de efectivo que se tiene en cada año, además de señalar la

cantidad monetaria que la Empresa requiere financiar a fin de evitar caer en una

situación de iliquidez, o en el peor caso no poder cubrir sus costos y gastos

operacionales.

5.9. Tasa Mínima Aceptable de Rendimiento- TMAR

La TMAR del inversionista = Tasa Pasiva + Índice inflacionario + premio al riesgo.

Es indispensable saber que a mayor riesgo, mayor debe ser la tasa de rendimiento, y que se

debe tomar en cuenta tanto la TMAR del inversionista como la TMAR del crédito

contratado en la inversión.

Inversionistas TMAR = 5.12% + 1.12% + 12 %.

Inversionistas TMAR = 18.24%

BanEcuador TMAR = 9.76 % tasa de interés.

Con el uso de esta información se puede calcular la TMAR del capital total, la cual se

obtiene de la ponderación del porcentaje de aportación por los accionistas y la TMAR

exigida por la entidad financiera.

125

Tabla 100: TMAR GLOBAL

COSTO PROMEDIO PONDERADO DEL CAPITAL

% de

Aportación TMAR PONDERACION

Accionistas 0.35 0.1824 0.064

Banco 0.65 0.0976 0.063

TMAR

GLOBAL 12.73%


5.10. Cálculo del VAN

Tabla 101: Cálculo del VAN

CÁLCULO DEL VAN DEL PROYECTO

PERIODO

FLUJO DE

FONDO

VALOR

PRESENTE

0 -$33,532.46

1 $ 20,858.00 *(1+0.1273)^-1 $ 18,502.62

2 $ 22,522.19 *(1+0.1273)^-2 $ 17,722.77

3 $ 27,447.11 *(1+0.1273)^-3 $ 19,159.23

4 $ 35,426.18 *(1+0.1273)^-4 $ 21,936.45

5 $ 41,396.14 *(1+0.1273)^-5 $ 22,738.53

Total Valor Presente $ 100,059.60

VPN $ 66,527.14


La tabla anterior muestra el VAN del Proyecto que es de $ 66,527.34; valor que es superior

a cero, lo cual indica que el proyecto es factible ya que descontada la TMAR y la inversión

Inicial aún queda una ganancia para los accionistas.

5.11. Cálculo del TIR

Para el cálculo del TIR necesitamos tener un valor de VAN positivo y uno negativo, y el

cálculo del TIR para el proyecto lo realizaremos mediante el método cruzado.

126

VAN del proyecto= $ 66,527.14 (Ver Tabla N° 101)

VAN negativo = $ 726.17

Aplicación del método cruzado

Primer Paso

VAN POSITIVO * TASA DEL VAN NEGATIVO

66,527.14 * 0.70 = 46,569.00

VAN NEGATIIVO * TASA DEL VAN POSITIVO

726.17 * 0,1273= 92.44

Sumatoria de los resultados= 46,661.44

Segundo Paso

VAN positivo + VAN negativo = Sumatoria anterior

66,527.14 + 726.17 = 46,661.44

67,253.31 = 46,661.44

TIR =46.661,44

67.253,31

TIR = 0,69

TIR = 69%

Análisis: El valor de la TIR es 69% lo cual indica que es superior a la TMAR que es

12.73%, esto quiere decir que el proyecto es viable, pues si genera rendimiento.

5.12. Relación Costo/ Beneficio

Si el índice que se calcula es superior a 0 el proyecto es aceptable.

Cálculo

Inversión Inicial 33.532,46

∑ Valor presente 100.059,60

VAN 66.527,14

127

Índice de Costo/ Beneficio = 100.059,60 / 33.532,46

Índice de Costo/ Beneficio = 2.98

Análisis.- El índice de costo/beneficio es de 2,98 lo cual es mayor a 0, por lo tanto el

proyecto es viable, es decir, por cada dólar de costo se genera 2,98 centavos de beneficio.

5.13. Periodo de Recuperación

Método Acumulado

Tabla 102: Periodo de Recuperación- Método Acumulado

PERIODO DE RECUPERACIÓN

PERIODO FLUJO DE FONDO MÉTODO ACUM.

0 -$33,532.46

1 $ 20,858.00 $ 20,858.00

2 $ 22,522.19 $ 12,674.46

3 $ 27,447.11

4 $ 35,426.18

5 $ 41,396.14


Cálculo

Periodo de recuperación de la Inversión= 12,674.46 / 22,522.19

Periodo de recuperación de la Inversión= 0,56 * 12

Periodo de recuperación de la Inversión= 6,75

0,75 * 30 = 23

Periodo de recuperación de la Inversión = 1 años, 6 meses y 23 días.

128

Método Descontado

Tabla 103: Periodo de Recuperación- Método Descontado

PERIODO DE RECUPERACIÓN

PERIODO

FLUJO DE

FONDO

VALOR

PRESENTE

MÉTODO

DESCONTADO

0 -$ 33,532.46

1 $ 20,858.00 *(1+0.1273)^-1 $ 18,502.62 $ 18,502.62

2 $ 22,522.19 *(1+0.1273)^-2 $ 17,722.77 $ 15,029.84

3 $ 27,447.11 *(1+0.1273)^-3 $ 19,159.23

4 $ 35,426.18 *(1+0.1273)^-4 $ 21,936.45

5 $ 41,396.14 *(1+0.1273)^-5 $ 22,738.53


Cálculo

Periodo de recuperación de la Inversión= 15,029.84 / 17,722.77

Periodo de recuperación de la Inversión= 0,85 * 12

Periodo de recuperación de la Inversión= 10.2

0,20 * 30= 0,60

Periodo de recuperación de la Inversión = 1 años, 10 meses

129

5.14. Estado de Pérdidas y Ganancias

Tabla 104: Estado de Pérdidas y Ganancias

COMPLEJO ECO-TURÍSTICO " DOS RÍOS"

ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS PROYECTADO

AÑO 2016 AÑO 2017 AÑO 2018 AÑO 2019 AÑO 2020

MONTO % MONTO % MONTO % MONTO % MONTO %

Ventas netas $ 140,980.61 100% $ 152,259.06 100% $ 164,439.78 100% $ 177,594.96 100% $ 191,802.56 100%

Ventas 0% $ 63,183.84 45% $ 68,238.55 45% $ 73,697.63 45% $ 79,593.44 45% $ 85,960.92 45%

Ventas 14% $ 77,796.77 55% $ 84,020.51 55% $ 90,742.15 55% $ 98,001.52 55% $ 105,841.64 55%

Costo de ventas $ 61,328.76 44% $ 64,513.04 42% $ 67,915.45 41% $ 71,553.74 40% $ 75,447.16 39%

UTILIDAD BRUTA EN VENTAS $ 79,651.85 56% $ 87,746.02 58% $ 96,524.33 59% $ 106,041.23 60% $ 116,355.40 61%

Gastos de ventas $ 12,019.94 9% $ 12,314.64 8% $ 12,618.06 8% $ 12,930.49 7% $ 13,252.22 7%

Gastos de administración $ 29,140.85 21% $ 29,846.31 20% $ 30,572.52 19% $ 31,320.15 18% $ 32,089.89 17%

UTILIDAD (PERDIDA)

OPERACIONAL $ 38,491.05 27% $ 45,585.07 30% $ 53,333.75 32% $ 61,790.59 35% $ 71,013.30 37%

Gastos financieros $ 1,759.61 1% $ 1,115.42 1%

$

408.38 0% $ 821.24 0%

$

300.69 0%

Otros ingresos $ -

$ -

$ - 0% $ - 0% $ - 0%

Otros egresos $ -

$ -

$ - 0% $ - 0% $ - 0%

UTILI.(PERD.)ANTES

PARTICIPACION $ 36,731.44 26% $ 44,469.65 29% $ 52,925.37 32% $ 60,969.35 34% $ 70,712.61 37%

15% participación utilidades $ 5,509.72 4% $ 6,670.45 4% $ 7,938.81 5% $ 9,145.40 5% $ 10,606.89 6%

UTILI.(PERD.) ANTES IMP.RENTA $ 31,221.73 22% $ 37,799.20 25% $ 44,986.56 27% $ 51,823.95 29% $ 60,105.72 31%

Impuesto a la renta 22% $ 6,868.78 5% $ 8,315.82 5% $ 9,897.04 6% $ 11,401.27 6% $ 13,223.26 7%

UTILIDAD ANTES DE RESERVA

LEGAL $ 24,352.95 17% $ 29,483.38 19% $ 35,089.52 21% $ 40,422.68 23% $ 46,882.46 24%

Reserva legal 10% $ 2,435.29

$ 2,948.34

$ 3,508.95

$ 4,042.27

$ 4,688.25

UTILIDAD NETA $ 21,917.65

$ 26,535.04

$ 31,580.57

$ 36,380.41

$ 42,194.21


12

9

130

5.14.1. Análisis horizontal del Estado de Pérdidas y Ganancias

Análisis

El Complejo Eco-Turismo presenta un nivel de ventas para el año 2016 de

$140,980.61, y muestra una tendencia creciente para los años proyectados ya

que en el año 2020 las ventas alcanzar un valor de $191,802.56.

Las ventas crecen en un 8% de año en año, debido a que se toma en cuenta el

mismo porcentaje de crecimiento de la demanda insatisfecha del proyecto,

logrando así mantener el 1.57% del enfoque del proyecto en cada año.

La utilidad neta, para el año 2016 es de $ 21,917.65, para los años proyectados

muestra una tendencia creciente de año en año, ya que en el 2020 alcanza una

utilidad neta de $42,194.21.

5.14.2. Análisis vertical del Estado de Pérdidas y Ganancias

La estructura del Estado de pérdidas y ganancias se analiza, tomando como cifra base a

las ventas netas, la evolución de las ventas es creciente año tras año, pero la

participación del costo en relación a las ventas presenta una tendencia ligeramente

decreciente al pasar de 44% en el 2016 al 39% en el 2020; por otro lado los gastos de

venta oscilan entre el 7% al 9% con respecto a las ventas mientras que los gastos

administrativos reflejan un ligero decrecimiento del año 2016 al 2020.

Los gastos financieros que se presentan en el estado mantienen una participación en

promedio del 1%

Con respecto al 15% de participación de utilidades de los empleados, este rubro se

mantiene entre el 4% al 6% en relación a las ventas; en esta misma condición se

encuentra el impuesto a pagar en el cual su participación es ligeramente creciente al

pasar del 5% en el 2016 al 7% en el 2020.

131

Para finalizar se analiza la utilidad neta la misma que en términos monetarios presenta

una evolución creciente. Este análisis se centra tanto en la composición en relación a las

ventas al igual que en la evolución en términos monetarios, ya que mientras más altos

sean los porcentajes de la composición, mayor capacidad tiene la empresa para manejar

una eficiente política de dividendos, una vez que hayan sido cubiertas tanto las cargas

financieras como las tributarias.

132

5.15. Balance de Situación Financiera

Tabla 105: Balance de Situación Financiera

COMPLEJO ECO- TURÍSTICO " DOS RÍOS"

Estado de Situación Financiera

Cuenta Año 0 Año 2016 Año 2017 Año 2018 Año 2019 Año 2020

ACTIVOS

Activo Corriente

Caja $ 14,645.46 $ 35,503.46 $ 58,025.65 $ 85,472.75 $ 120,898.93 $ 162,295.08

Total Activo Corriente $ 14,645.46 $ 35,503.46 $ 58,025.65 $ 85,472.75 $ 120,898.93 $ 162,295.08

Activo No Corriente

Activos Fijos

Terreno $ 75,000.00 $ 75,000.00 $ 75,000.00 $ 75,000.00 $ 75,000.00 $ 75,000.00

Edificios $ 215,277.00 $ 215,277.00 $ 215,277.00 $ 215,277.00 $ 243,247.00 $ 243,247.00

Mobiliario de Restaurante $ 1,310.00 $ 1,310.00 $ 1,310.00 $ 1,310.00 $ 1,310.00 $ 1,310.00

Menaje de Restaurante $ 200.00 $ 200.00 $ 200.00 $ 200.00 $ 200.00 $ 200.00

Mobiliario Alojamiento $ 2,700.00 $ 2,700.00 $ 2,700.00 $ 2,700.00 $ 2,700.00 $ 2,700.00

Menaje de alojamiento $ 1,425.00 $ 1,425.00 $ 1,425.00 $ 1,425.00 $ 1,425.00 $ 1,425.00

Equipo de computo $ 1,740.00 $ 1,740.00 $ 1,740.00 $ 1,740.00 $ 1,740.00 $ 1,740.00

Muebles de oficina $ 810.00 $ 810.00 $ 810.00 $ 810.00 $ 810.00 $ 810.00

Equipos de oficina $ 375.00 $ 375.00 $ 375.00 $ 375.00 $ 375.00 $ 375.00

Juegos Infantiles $ 1,400.00 $ 1,400.00 $ 1,400.00 $ 1,400.00 $ 1,400.00 $ 1,400.00

Materiales para atractivos turísticos $ 2,600.00 $ 2,600.00 $ 2,600.00 $ 2,600.00 $ 2,600.00 $ 2,600.00

Depreciaciones de Activos Fijos -$ 12,147.35 -$ 24,294.70 -$ 36,442.05 -$ 48,589.46 -$ 60,736.81

Total Activo Fijo $ 302,837.00 $ 290,689.65 $ 278,542.30 $ 266,394.95 $ 282,217.54 $ 270,070.19

Activos Biológicos

Ganado Equino $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00

Total Activo Biológicos $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00 $ 800.00

Activos Diferidos

Gastos de Constitución $ 1,300.00 $ 1,300.00 $ 1,040.00 $ 780.00 $ 520.00 $ 260.00

Gastos de Capacitación $ 300.00 $ 300.00 $ 240.00 $ 180.00 $ 120.00 $ 60.00

Amortizaciones $ - -$ 320.00 -$ 320.00 -$ 320.00 -$ 320.00 -$ 320.00

Total Activos Diferidos $ 1,600.00 $ 1,280.00 $ 960.00 $ 640.00 $ 320.00 $ -

13

2

133

Total Activos No Corrientes $ 305,237.00 $ 292,769.65 $ 280,302.30 $ 267,834.95 $ 283,337.54 $ 270,870.19

TOTAL DE ACTIVOS $ 319,882.46 $ 328,273.11 $ 338,327.95 $ 353,307.70 $ 404,236.47 $ 433,165.27

PASIVOS

Pasivo Corriente

Cuentas por pagar $ 3,105.26 $ 3,388.46 $ 3,697.49 $ 4,034.70 $ 4,402.66

Total Pasivo Corriente $ - $ 3,105.26 $ 3,388.46 $ 3,697.49 $ 4,034.70 $ 4,402.66

Pasivo No Corriente

Deuda de Largo Plazo $ 21,796.10 $ 15,195.89 $ 7,951.50 $ 0.06 $ 5,854.29 $ 0.01

Total Pasivo No Corriente $ 21,796.10 $ 15,195.89 $ 7,951.50 $ 0.06 $ 5,854.29 $ 0.01

TOTAL PASIVO $ 21,796.10 $ 18,301.15 $ 11,339.96 $ 3,697.55 $ 9,888.99 $ 4,402.67

PATRIMONIO

Capital Social $ 286,350.00 $ 274,202.65 $ 262,055.30 $ 249,907.95 $ 237,760.60 $ 225,613.25

Futuras Capitalizaciones $ 11,736.36 $ 11,416.36 $ 11,096.36 $ 10,776.36 $ 27,238.36 $ 26,918.36

Reserva Legal 10% $ 2,435.29 $ 5,383.63 $ 8,892.58 $ 12,934.85 $ 17,623.10

Utilidad (Pérd) ejercicios anteriores $ 21,917.65 $ 48,452.69 $ 80,033.26 $ 116,413.67

Utilidad ( Pérdida) Neta $ 21,917.65 $ 26,535.04 $ 31,580.57 $ 36,380.41 $ 42,194.21

TOTAL PATRIMONIO $ 298,086.36 $ 309,971.96 $ 326,987.99 $ 349,610.16 $ 394,347.49 $ 428,762.60

TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ 319,882.46 $ 328,273.11 $ 338,327.95 $ 353,307.70 $ 404,236.47 $ 433,165.27


13

3

134

5.15.1. Análisis horizontal del Balance de Situación Financiera

Tabla 106: Análisis horizontal del Balance de Situación Financiera

COMPLEJO ECO- TURÍSTICO " DOS RÍOS"

Variación 2016-2017 Variación 2017-2018 Variación 2018-2019 Variación 2019-2020

Cuenta

Unid.

Monet. % Unid. Monet. % Unid. Monet. % Unid. Monet %

ACTIVOS

Activo Corriente

Caja 22,522.19 63.44% 27,447.11 47.30% 35,426.18 41.45% 41,396.14 34.24%

Total Activo Corriente 22,522.19 63.44% 27,447.11 47.30% 35,426.18 41.45% 41,396.14 34.24%

Activos Fijos

Terreno 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Edificios 0.00 0.00% 0.00 0.00% 27,970.00 12.99% 0.00 0.00%

Mobiliario de Restaurante 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Menaje de Restaurante 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Mobiliario Alojamiento 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Menaje de alojamiento 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Equipo de computo 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Muebles de oficina 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Equipos de oficina 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Juegos Infantiles 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Material de atractivos turísticos 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Depreciaciones de Activos Fijos 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Total Activo Fijo -12,147.35 -4.18% -12,147.35 -4.36% 15,822.59 5.94% -12,147.35 -4.30%

Activos Biológicos

Ganado Equino 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Total Activo Biológicos 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Activos Diferidos

Gastos de Constitución -260.00 -20.00% -260.00 -25.00% -260.00 -33.33% -260.00 -50.00%

Gastos de Capacitación -60.00 -20.00% -60.00 -25.00% -60.00 -33.33% -60.00 -50.00%

13

4

135

Amortizaciones 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00% 0.00 0.00%

Total Activos Diferidos -320.00 -25.00% -320.00 -33.33% -320.00 -50.00% -320.00

-

100.00%

Total Activos No Corrientes -12,467.35 -4.26% -12,467.35 -4.45% 15,502.59 5.79% -12,467.35 -4.40%

TOTAL DE ACTIVOS 10,054.84 3.06% 14,979.76 4.43% 50,928.77 14.41% 28,928.79 7.16%

PASIVOS

Pasivo Corriente

Cuentas por pagar 283.20 9.12% 309.03 9.12% 337.21 9.12% 367.96 9.12%

Total Pasivo Corriente 283.20 9.12% 309.03 9.12% 337.21 9.12% 367.96 9.12%

Pasivo No Corriente

Deuda de Largo Plazo -7,244.39 -47.67% -7,951.44

-

100.00% 5,854.23 9922425.42% -5,854.28

-

100.00%

Total Pasivo No Corriente -7,244.39 -47.67% -7,951.44

-

100.00% 5,854.23 9922425.42% -5,854.28

-

100.00%

TOTAL PASIVO -6,961.19 -38.04% -7,642.41 -67.39% 6,191.44 167.45% -5,486.32 -55.48%

PATRIMONIO

Capital Social -12,147.35 -4.43% -12,147.35 -4.64% -12,147.35 -4.86% -12,147.35 -5.11%

Futuras Capitalizaciones -320.00 -2.80% -320.00 -2.88% 16,462.00 152.76% -320.00 -1.17%

Reserva Legal 10% 2,948.34 121.07% 3,508.95 65.18% 4,042.27 45.46% 4,688.25 36.25%

Utilidad (Pérdida) ejercicios ant. 21,917.65 0.00% 26,535.04 121.07% 31,580.57 65.18% 36,380.41 45.46%

Utilidad ( Pérdida) Neta 4,617.39 21.07% 5,045.53 19.01% 4,799.84 15.20% 5,813.80 15.98%

TOTAL PATRIMONIO 17,016.03 5.49% 22,622.17 6.92% 44,737.33 12.80% 34,415.11 8.73%

TOTAL PASIVO +

PATRIMONIO 10,054.84 14,979.76 50,928.77 28,928.79


13

5

136

Activos

Dentro del análisis horizontal del Estado de Situación Financiera se considera la

evolución monetaria en el transcurso de los años de las principales cuentas que

conforman el Estado; es así como se inicia con el análisis de los activos corrientes en

esta empresa se presenta únicamente la cuenta caja la cual refleja una evolución

creciente para los años proyectados al pasar de $35.503,46 en el 2016 a $162.295,08

para el 2020 en términos monetarios, con un tasa de crecimiento que oscila entre el

63.44% al 34.24%.

Mientras que los activos fijos netos para los años analizados presentan una disminución

aproximadamente del 4.5% provocada por la depreciación durante los años 2016, 2017

y 2018, mientras que para el año 2019 incrementa en un 5.94% debido a la segunda

inversión realizada por la empresa para ampliar la infraestructura.

Pasivos

En las cuentas del pasivo corriente (cuentas y documentos por pagar) se presenta una

evolución creciente para los años proyectados resultado del incremento en deudas con

proveedores, pasando de $3.105,26 en el 2016 a $4.402,66 en el 2020.

Con respecto a los pasivos de largo plazo su tendencia es decreciente en los años

2016,2017, 2018 esto se debe a que año tras año se va cancelando la deuda; mientras

que para el año 2019 se incrementa la deuda de largo plazo debido al contrato de la

segunda deuda para la ampliación de la infraestructura.

Patrimonio

Esta cuenta en general presenta una tendencia creciente debido al incremento en las

utilidades tanto acumuladas como en la del ejercicio; pasando de $309.971,96 en el

2016 a $428.762,20 en el 2020.

137

5.15.2. Análisis vertical del Balance de Situación Financiera

Tabla 107: Análisis vertical Activos Corrientes

COMPLEJO ECO-TURÍSTICO " Dos Ríos"

COMPOSICIÓN DEL ACTIVO CORRIENTE

Cuenta 31/12/2016

Composición

2016 % 31/12/2017

Composición

2017 % 31/12/2018

Composición

2018 % 31/12/2019

Composición

2019 % 31/12/2020

Composición

2020%

Activo Corriente

Caja 35,503.46 100% 58,025.65 100% 85,472.75 100% 120,898.93 100% 162,295.08 100%

Total Activo

Corriente 35,503.46 58,025.65 85,472.75 120,898.93 162,295.08


Análisis: En las cuentas que intervienen en el activo corriente la de mayor importancia es caja ya que su participación es del 100% de dicho

activo, esto se debe a que por ser una empresa nueva solo cuenta con valores en efectivo más no presenta cuentas por cobrar.

13

6

13

7

138

Tabla 108: Análisis vertical Activos no Corrientes


COMPOSICIÓN DEL ACTIVO NO CORRIENTE

Cuenta 31/12/2016

Composición

2016 % 31/12/2017

Composición

2017 % 31/12/2018

Composición

2018 % 31/12/2019

Composición

2019 % 31/12/2020

Composición

2020%

Activos Fijos

Terreno 75,000.00 25.62% 75,000.00 26.76% 75,000.00 28.00% 75,000.00 26.47% 75,000.00 27.69%

Edificios 215,277.00 73.53% 215,277.00 76.80% 215,277.00 80.38% 243,247.00 85.85% 243,247.00 89.80%

Mobiliario de Restaurante 1,310.00 0.45% 1,310.00 0.47% 1,310.00 0.49% 1,310.00 0.46% 1,310.00 0.48%

Menaje de Restaurante 200.00 0.07% 200.00 0.07% 200.00 0.07% 200.00 0.07% 200.00 0.07%

Mobiliario Alojamiento 2,700.00 0.92% 2,700.00 0.96% 2,700.00 1.01% 2,700.00 0.95% 2,700.00 1.00%

Menaje de alojamiento 1,425.00 0.49% 1,425.00 0.51% 1,425.00 0.53% 1,425.00 0.50% 1,425.00 0.53%

Equipo de computo 1,740.00 0.59% 1,740.00 0.62% 1,740.00 0.65% 1,740.00 0.61% 1,740.00 0.64%

Muebles de oficina 810.00 0.28% 810.00 0.29% 810.00 0.30% 810.00 0.29% 810.00 0.30%

Equipos de oficina 375.00 0.13% 375.00 0.13% 375.00 0.14% 375.00 0.13% 375.00 0.14%

Juegos Infantiles 1,400.00 0.48% 1,400.00 0.50% 1,400.00 0.52% 1,400.00 0.49% 1,400.00 0.52%

Material atractivos turísticos 2,600.00 0.89% 2,600.00 0.93% 2,600.00 0.97% 2,600.00 0.92% 2,600.00 0.96%

Deprec. de Activos Fijos -12,147.35 -4.15% -24,294.70 -8.67% -36,442.05 -13.61% -48,589.46 -17.15% -60,736.81 -22.42%

Activos Biológicos

Ganado Equino 800.00 0.27% 800.00 0.29% 800.00 0.30% 800.00 0.28% 800.00 0.30%

Activos Diferidos

Gastos de Constitución 1,300.00 0.44% 1,040.00 0.37% 780.00 0.29% 520.00 0.18% 260.00 0.10%

Gastos de Capacitación 300.00 0.10% 240.00 0.09% 180.00 0.07% 120.00 0.04% 60.00 0.02%

Amortizaciones -320.00 -0.11% -320.00 -0.11% -320.00 -0.12% -320.00 -0.11% -320.00 -0.12%

Total Activos No

Corrientes 292,769.65 100.00% 280,302.30 100.00% 267,834.95 100.00% 283,337.54 100.00% 270,870.19 100.00%


Análisis.- Dentro de los activos no corrientes la cuenta de mayor participación es la que corresponde a activos fijos destacándose la

participación tanto de edificios como de terrenos, que corresponde al 73.53% y 25.62% respectivamente para el año 2016 del total del

activo no corriente, mientras que para el 2020 tiene una participación de 89.80% y 27.69% en las cuentas mencionadas.

13

8

139

Tabla 109: Análisis vertical Pasivos Corrientes


COMPOSICIÓN DEL PASIVO CORRIENTE

Cuenta 31/12/2016

Composición

2016 % 31/12/2017

Composición

2017 % 31/12/2018

Composición

2018 % 31/12/2019

Composición

2019 % 31/12/2020

Composición

2020%

Pasivo Corriente

Cuentas por pagar 3105.26 100% 3388.45971 100% 3697.48724 100% 4034.69807 100% 4402.66254 100%

Total Pasivo

Corriente 3105.26 3388.45971 3697.48724 4034.69807 4402.66254


Análisis.- En el pasivo corriente se presenta únicamente las cuentas por pagar las mismas que representan el 100% de dichos Pasivos.

Tabla 110: Análisis vertical Pasivos no Corrientes


COMPOSICIÓN DEL PASIVO NO CORRIENTE

Cuenta 31/12/2016

Composición

2016 % 31/12/2017

Composición

2017 % 31/12/2018

Composición

2018 % 31/12/2019

Composición

2019 % 31/12/2020

Composición

2020%

Deuda de Largo Plazo 15195.889 100% 7951.499 100% 0.059 100% 5854.29 100% 0.01 100%

Total Pasivo No

Corriente 15195.889 7951.499 0.059 5854.29 0.01


Análisis.- En el Pasivo no corriente se presenta únicamente la deuda de largo plazo que constituye el 100%.

13

9

140

Tabla 111: Análisis vertical del Patrimonio


COMPOSICIÓN DEL PATRIMONIO

Cuenta 31/12/2016

Composición

2016 % 31/12/2017

Composición

2017 % 31/12/2018

Composición

2018 % 31/12/2019

Composición

2019 % 31/12/2020

Composición

2020%

Capital Social 274,202.65 88.46% 262,055.30 80.14% 249,907.95 71.48% 237,760.60 60.29% 225,613.25 52.62%

Futuras Capitalizaciones 11,416.36 3.68% 11,096.36 3.39% 10,776.36 3.08% 27,238.36 6.91% 26,918.36 6.28%

Reserva Legal 10% 2,435.29 0.79% 5,383.63 1.65% 8,892.58 2.54% 12,934.85 3.28% 17,623.10 4.11%

Utilidad (Pérdida) Ejerc.

Ant. 21,917.65 6.70% 48,452.69 13.86% 80,033.26 20.30% 116,413.67 27.15%

Utilidad (Pérdida) Neta 21,917.65 7.07% 26,535.04 8.11% 31,580.57 9.03% 36,380.41 9.23% 42,194.21 9.84%

TOTAL PATRIMONIO 309,971.96 100.00% 326,987.99 100.00% 349,610.16 100.00% 394,347.49 100.00% 428,762.60 100.00%


Análisis.- Dentro del patrimonio la cuenta de mayor participación es el Capital Social en los años analizados, reflejando una participación

en promedio del 70.60% del total del patrimonio, a esta cuenta le sigue la utilidad del ejercicio con una participación promedio del 8.66%,

y finalmente la de menor participación es la reserva legal.

14

0

141

5.16. Análisis de las Razones Financieras

Razón de Liquidez

Razón de Circulante.- Mide la capacidad de la empresa para cumplir sus obligaciones

de corto plazo.

Razón de Circulante =Activos Corrientes

Pasivos Corrientes

Tabla 112: Razón de Circulante

Razón Circulante

Año 2016 Año 2017 Año 2018 Año 2019 Año 2020

11.43 17.12 23.12 29.96 36.86


Análisis.- El complejo Eco-turístico presenta una razón circulante con tendencia

creciente, de tal manera que para el año 2016 el complejo cuenta con 11.43 dólares para

cubrir sus obligaciones en el corto plazo, mientras que para el año 2020 cuenta con

36.86 dólares.

Razones de Actividad

Periodo Promedio de pago.- Permite conocer el tiempo promedio que la empresa

requiere para pagar las cuentas que tiene pendientes.

Periodo Promedio de cobro =Cuentas por Pagar

Ventas anuales 365

Tabla 113: Periodo Promedio de Pago

Periodo Promedio

de Pago


8.04 8.12 8.21 8.29 8.38


Análisis.- El complejo eco-turístico presenta un periodo promedio de pago de 8.21 días

entre los años analizados, esta razón depende de las condiciones promedio de crédito

que conceden los proveedores al Complejo Eco-turístico; por tanto se puede decir que la

empresa maneja un buen promedio de pago ya que sus adeudos con proveedores se

142

cubren en un corto tiempo.

Rotación de los activos totales.- Indica la eficacia con la que la Empresa utiliza sus

activos para generar ventas.

𝑅𝑜𝑡𝑎𝑐𝑖ó𝑛 𝑑𝑒 𝑎𝑐𝑡𝑖𝑣𝑜𝑠 𝑡𝑜𝑡𝑎𝑙𝑒𝑠 =Ventas

𝐴𝑐𝑡𝑖𝑣𝑜𝑠 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙𝑒𝑠

Tabla 114: Rotación de Activos Totales

Rotación de

Activos Totales


0.43 0.45 0.47 0.44 0.44


Análisis: La Rotación de Activos Totales del Complejo Eco-turístico se encuentra en

promedio en 0.45, es decir que los activos utilizados en la operación del Complejo rotan

0.45 veces por año, razón que debería ser potenciada con la finalidad de elevarla para

que la utilización de activos sea más eficiente.

Razones de Deuda

Razón de Endeudamiento.- Mide la proporción de los activos totales financiada por

los acreedores de la empresa, entre más alta es esta razón, mayor es la cantidad de

dinero de otras personas que se utiliza para generar utilidades.

𝑅𝑎𝑧ó𝑛 𝑑𝑒 𝑒𝑛𝑑𝑒𝑢𝑑𝑎𝑚𝑖𝑒𝑛𝑡𝑜 =Pasivos Totales

𝐴𝑐𝑡𝑖𝑣𝑜𝑠 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙𝑒𝑠

Tabla 115: Razón de Endeudamiento

Razón de

Endeudamiento


6% 3% 1% 2% 1%


Análisis.- El complejo Eco-turístico presenta una tendencia ligeramente decreciente ya

que en el año 2016 presenta una razón de endeudamiento del 6% es decir que por cada

dólar invertido en activos 0.06 centavos son financiados por los acreedores y para el año

2020 cuenta con una razón del 1%, esto se debe a que el Complejo solo tiene créditos de

largo los mismo que para el año 2020 ya están liquidados casi en su totalidad.

143

Razón Deuda – Capital Patrimonial.- Esta razón mide la proporción relativa de los

pasivos totales respecto del capital utilizado para financiar los activos de la empresa,

entre más alta sea esta razón mayor es el uso que hace la compañía del apalancamiento

Financiero. (Gitman, 2016, pág. 80)

𝑅𝑎𝑧ó𝑛 𝐷𝑒𝑢𝑑𝑎 − 𝐶𝑎𝑝𝑖𝑡𝑎𝑙 𝑃𝑎𝑡𝑟𝑖𝑚𝑜𝑛𝑖𝑎𝑙 =Pasivos Totales

𝐶𝑎𝑝𝑖𝑡𝑎𝑙 𝑒𝑛 𝑎𝑐𝑐𝑖𝑜𝑛𝑒𝑠 𝑐𝑜𝑚𝑢𝑛𝑒𝑠

Tabla 116: Razón Deuda/ Capital Patrimonial

Razón Deuda/

Capital Patrimonial


6% 4% 1% 4% 2%


Análisis: Para el año 2016 el Complejo Eco-turístico por cada dólar que inviertan los

accionistas debe cancelar 0.06 centavos a sus acreedores, mientras que para el año 2020

debe cancelar 0.02 centavos, mostrando una tendencia decreciente al igual que el

endeudamiento, dado que al reducir la deuda se reducen estas dos razones financieras.

Razón de Cobertura de Intereses.- Mide la capacidad de la empresa para cumplir los

pagos de intereses a que está sujeta por contrato. Entre más alto es su valor, más

capacidad de cobertura de intereses tiene la empresa.

𝑅𝑎𝑧ó𝑛 𝑑𝑒 𝐶𝑜𝑏𝑒𝑟𝑡𝑢𝑟𝑎 𝑑𝑒 𝑖𝑛𝑡𝑒𝑟𝑒𝑠 =Utilidades antes de intereses e impuestos

𝐼𝑛𝑡𝑒𝑟𝑒𝑠𝑒𝑠

Tabla 117: Razón de cobertura de Intereses

Razón de Cobertura

de Intereses


21.87 21.87 40.87 40.87 130.60


Análisis: El Complejo Eco-turístico; presenta una razón de cobertura de intereses para

el año 2016 de 21.87 veces. Este indicador permite medir la capacidad de cobertura que

la empresa tiene respecto a sus obligaciones de pago de intereses. Es importante conocer

que mientras más alto sea esta razón mayor capacidad de cobertura tiene la empresa, por

tanto el riesgo financiero con relación a la utilización de la deuda está debidamente

controlado; razón por la cual el complejo presenta una tendencia creciente con respecto

144

a esta razón financiera alcanzando para el año 2020 una razón de 130.60 veces.

Razones de Rendimiento

Margen de Utilidad Bruta.- Mide el porcentaje que queda de cada unidad monetaria

producida por las ventas después de que la empresa ha pagado sus bienes.

Margen de Utilidad Bruta =Utilidades Brutas

Ventas

Tabla 118: Margen de Utilidad Bruta

Margen de Utilidad

Bruta


56% 58% 59% 60% 61%


Análisis: El Complejo Eco-turístico maneja en promedio un margen de utilidad bruta de

59% lo que significa que por cada 100 dólares de venta la empresa obtiene $ 59 de

utilidad bruta; es decir la utilidad generada únicamente de las ventas netas menos el

costo de venta.

Margen de Utilidad Operativa.- Mide el porcentaje que queda de cada unidad monetaria

de ventas después de deducir todos los costos y gastos.

Margen de Utilidad Operativa =Utilidades Operativas

Ventas

Tabla 119: Margen de Utilidad Operativa

Margen de Utilidad

Operativa


27% 30% 32% 35% 37%


Análisis: El Complejo Eco-Turístico; presenta un margen de utilidad operativa con

tendencia creciente en los años analizados, ya que durante el año 2016 se obtiene un

margen del 27% y para el año 2020 incrementa a 37%. Resultado que permite conocer

que la utilidad operacional corresponde a un 37% de las ventas netas del año 2020,

además quiere decir que por cada 100 dólares de venta neta, se obtiene $ 37 de utilidad

operacional.

145

Margen de Utilidad Neta.- Mide el porcentaje que queda de cada unidad monetaria

resultante de las ventas después de deducir todos los costos y gastos, incluyendo

intereses, impuestos y dividendos de acciones preferentes. (Gitman, 2016, pág. 83)

Margen de Util. Neta =Utilidades disponibles para los accionistas comunes

Ventas

Tabla 120: Margen de Utilidad Neta

Margen de Utilidad

Neta


16% 17% 19% 20% 22%


Análisis: El Complejo Eco-turístico; presenta un margen neto de utilidades creciente,

iniciando en 16% en el año 2016 hasta alcanzar el 22% para el 2020; lo cual indica que

la empresa por cada 100 dólares de venta obtiene $ 22 de utilidad neta; este es un índice

adecuado considerando que al ser una Empresa de turismo obtiene ganancias

ligeramente elevadas ya que sus productos son de atracción nacional y extranjera.

Rendimiento sobre los activos totales.- Es conocido como el rendimiento sobre la

inversión y permite medir la eficacia de la administración para generar utilidades con

los activos que tienen disponibles. (Gitman, 2016, pág. 84).

Rendimiento sobre Act. Totales =Utilidades disponibles para los accionistas

Activos Totales

Tabla 121: Rendimiento sobre Activos Totales

Rendimiento sobre

Activos Totales


7% 8% 9% 9% 10%


Análisis: El Complejo Eco-Turístico; presenta un Rendimiento sobre Activos con

tendencia creciente, siendo para el año 2016 una razón del 7%, mientras que para el año

2020 es de 10%; este índice mide la eficiencia en la administración de activos para

generar utilidades, es decir que por cada dólar invertido en activos se genera una

utilidad de 0,10 centavos, por lo tanto el Complejo debe analizar sus procesos en el uso

de activos para que estos generen mayor utilidad.

146

Rendimiento sobre el Patrimonio.- Permite medir el rendimiento generado sobre la

inversión efectuada por los accionistas comunes de la empresa. Mientras más alto sea

este rendimiento los propietarios tienen mejores resultados.

Rendimiento sobre Patrimonio =Utilidades disponibles para los accionistas

Capital

Tabla 122: Rendimiento sobre Patrimonio

Rendimiento sobre el

Patrimonio


7% 8% 9% 9% 10%


Análisis: El Complejo Eco-turístico; presenta una Rendimiento sobre Patrimonio de

tendencia ligeramente creciente alcanzando en promedio 9%, el mismo que indica que

los accionistas de la empresa obtienen un rendimiento sobre su inversión del 9%.

147

CAPÍTULO VI

6. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

6.1. Conclusiones

El diagnóstico realizado del Barrio Tandayapa y del lugar de ubicación del

presente proyecto permite identificar la situación de sus vías de acceso y la

carencia de apoyo municipal en su mejora, así como la situación de sus

habitantes quiénes por falta de empleo en la zona deciden migrar hacia otros

lugares del país, con el fin de garantizar su economía.

El Análisis univariante del sector turístico permite conocer la situación real del

turismo en la Provincia de Pichincha, evaluando razones financieras, lo cual

permite concluir que el sector maneja aceptables niveles de liquidez, actividad y

rentabilidad pero sus razones de endeudamiento son elevadas comprometiendo

así sus activos casi en su totalidad.

La Demanda insatisfecha del mercado es de 1, 654,121 personas al año, se

pretende cubrir con el proyecto a 26,040 personas al año representando el 1.57%

del total de la demanda insatisfecha.

El punto de equilibrio del proyecto se determina mediante una mezcla de

productos debido a que el Complejo cuenta con diversos servicios de atracción

turística por lo cual es necesario conocer la contribución marginal de cada

servicio con respecto a los costos de producción, siendo los de mayor

contribución marginal el servicio de paseo en bote y alojamiento.

El monto a invertirse en el proyecto se da en dos etapas la una considera la

mejora de infraestructura la misma que se realiza en el año 0 por un valor de $

33,532.46 que es financiado en un 65% por BanEcuador y un 35% por

autogestión. Mientras que la segunda inversión considera la ampliación de la

infraestructura por un valor de $27,970.00 financiado en un 40% por

148

BanEcuador y 60% por autogestión.

La inversión que se realiza en el año 0, se recupera en 1 año, 6 meses, 23 días de

acuerdo al método acumulado, lo cual muestra que la inversión es recuperada en

un corto tiempo demostrando que en términos de recuperación el proyecto es

viable.

El Capital de trabajo requerido por el Complejo Eco-turístico para su

funcionamiento durante 2 meses es de $ 14,645.46; dentro de este valor

encontramos los rubros que constituyen los egresos operacionales del complejo,

tales como: sueldos y salarios, publicidad, servicios básicos, útiles de aseo y

suministros de oficina, los mismos que son necesarios para el giro del negocio.

La Evaluación financiera del Complejo Eco-turístico da como resultado un nivel

aceptable de factibilidad, mismo que se muestra a través de los siguientes

indicadores:

Valor Actual Neto: $ 66,527.14

Tasa Interna de Retorno: 69%; valor que es superior a la TMAR de 12.73%

Costo/ Beneficio: 2.98

6.2. Recomendaciones

Solicitar al Municipio para que apoyen con programas viales en el barrio

Tandayapa, de tal manera que las vías de acceso permitan ingresar a mayor

cantidad de turistas de una manera fácil y segura.

Se recomienda a la comunidad residente del Barrio Tandayapa que cuiden cada

uno de los recursos naturales con potencial turístico que poseen, creando

conciencia ecológica en los ecuatorianos dando a conocer la importancia de la

preservación de las especies que pueden estar en riesgo de extinción.

Es recomendable que el Ministerio de Turismo realice un estudio más amplio

sobre el turismo interno, reconociendo cada uno de los lugares que funcionan

149

como atractivo turístico, incluyendo aquellos lugares que aún no son

reconocidos a nivel nacional, para apoyar su desarrollo y fomento, además para

que puedan generar bases de datos con mayor claridad en las que se muestre el

número de turistas a nivel interno, información necesaria para el cálculo y

proyección de la oferta turística.

Es recomendable que el Complejo Eco-turístico diseñe estrategias que le permita

identificar de manera oportuna las falencias en el uso de activos, para así generar

mayor rentabilidad y mejorar la razón de rendimiento de activos, que en la

actualidad se encuentra en promedio en el 0.44.

Es recomendable que las Empresas del Sector Turístico agrupadas en el CIIU

N7911 de la Provincia de Pichincha, realicen estrategias que les permita evitar o

disminuir en gran parte el alto endeudamiento que manejan a fin de recuperar la

posición económica frente a sus acreedores.

Planificar de manera oportuna los presupuestos necesarios para el giro normal

del negocio a fin de evitar que en algún periodo se presente iliquidez.

Finalmente es recomendable dar un seguimiento al proyecto lo cual ayuda a la

toma de decisiones en tres aspectos: En el avance y crecimiento de la empresa,

vigilar que los gastos no excedan el presupuesto establecido para los mismos y

que las ventas no disminuyan en el transcurso de los años con el fin de mantener

un adecuado control en el cumplimiento de las metas.

150

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William C. Hunter, George G. Kaufman. (2000). GLOBAL FINANCIAL CRISES. Chicago.

155

ANEXOS

Anexo 1: Formato de Encuesta

Encuesta para la creación de un Complejo Eco- turístico.

La siguiente encuesta tiene por objetivo conocer el nivel de aceptación de la creación de

un Complejo Eco-turístico en el Barrio Tandayapa ubicado en la Parroquia Rural de

Nono, sabiendo que este tipo de Complejos agrupa diferentes actividades de turismo, así

como recursos naturales destacándose los ríos y senderos.

1.- ¿Le gustaría visitar un Complejo Eco-turístico?

SI

NO

2.- ¿De las siguientes actividades de atracción turística elija cuáles debe tener el

Complejo Eco-turístico a fin de elevar su atractivo?

PESCA DEPORTIVA

CABALGATA

CICLISMO

SENDERISMO

MARIPOSARIO

PASEO EN BOTE

CAMPING

PISCINAS

3.- ¿De los siguientes rangos de precios cuál considera que es el adecuado para las

actividades turísticas

$ 5,00 $ 8,00 $ 8,00 - $ 10,00 $ 10,00 - $ 12,00 $ 13,00 EN

ADELANTE

CABALGATA Y

CICLISMO

SENDERISMO Y

RECORRIDO

PASEO EN BOTE

PESCA DEPORTIVA

CAMPING

156

4.- ¿Para acceder a los servicios del Complejo Eco-turístico el pago lo realizaría

mediante?

EFECTIVO

TARJETAS DE CRÉDITO

Otro:___________________________________

5.- ¿Qué tipo de comida le gustaría que se ofrezca en el Restaurante del Complejo Eco-

turístico?

PLATOS TRADICIONALES DE LA ZONA

COMIDA DE LA REGIÓN SIERRA

COMIDA RÁPIDA

6.- ¿Usted cree que el Complejo Eco-turístico debe ofrecer un servicio de transporte

(Quito - Tandayapa - Quito)?

SI

NO

Otro: _________________________________________

7.- ¿Mediante qué medio de comunicación cree usted que sería el adecuado para dar a

conocer el Complejo Eco-turístico?

SITIOS WEB

HOJAS VOLANTES

MEDIOS TELEVISIVOS

PERIÓDICOS

Otro: ______________________________________

8.- ¿Si usted decide visitar el Complejo Eco-turístico en qué épocas del año lo haría?

FERIADOS

FINES DE SEMANA

VACACIONES ESOLARES

DE LUNES A VIERNES

Otro: _____________________________________________

157

9.- ¿Si visita el Complejo Eco-turístico con quién lo haría?

GRUPO FAMILIAR

GRUPO DE AMIGOS

EN PAREJA

Otro: __________________________________________________

10.- ¿Al visitar el Complejo Eco-turístico cuál sería el tiempo de estancia en el lugar?

HORAS

1 DÍA

2 DÍAS

3 DÍAS EN ADELANTE

Otro: _________________________________________________

Anexo 2: Pregunta 1

1. ¿Le gustaría visitar un Complejo Eco

turístico?

OPCIONES Valor absoluto Valor relativo

SI 157 80.10%

NO 39 19.90%

Total 196 1


Anexo 3: Pregunta 2

2. ¿De las siguientes actividades de atracción turística elija cuáles debe

tener el Complejo Eco-turístico a fin de elevar su atractivo?

OPCIONES Número de personas

VALOR

RELATIVO

Pesca Deportiva 61 31.12%

Cabalgata 40 20.41%

Ciclismo 13 6.63%

Senderismo 13 6.63%

Mariposario 6 3.06%

Paseo en Bote 16 8.16%

Camping 9 4.59%

Piscinas 38 19.39%

TOTAL 196 100.00%


158

Anexo 4: Pregunta 3

3.- ¿De los siguientes rangos de precios cuál considera que es el adecuado para las

actividades turísticas?

OPCIONES

ACTIVIDADES

CABALGA

TA Y

CICLISM

O

RECORRIDO

FLORA -

FAUNA

PASEO

EN BOTE

PESCA

DEPORTI

VA

CAMPIN

G

DE $ 5,00 A $ 8,00 97 101 117 61 112

DE $8,00 A $ 10,00 67 70 49 68 47

DE $10,00 A $

12,00 27 15 19 49 28

DE $ 13,00 EN

ADE. 5 10 11 18 9

TOTAL 196 196 196 196 196


Anexo 5: Pregunta 4

4.- ¿Para acceder a los servicios del Complejo Eco-turístico el pago lo realizaría

mediante?

OPCIONES VALOR VALOR RELATIVO

EFECTIVO 114 58.16%

TARJETA DE CRÉDITO 78 39.80%

OTRO 4 2.04%

TOTAL 196 1


Anexo 6: Pregunta 5

5.- ¿Qué tipo de comida le gustaría que se ofrezca en el restaurante del

Complejo Eco-turístico?

OPCIONES VALOR

VALOR

RELATIVO

PLATOS TRADICIONALES DE LA ZONA 95 48.47%

COMIDA DE LA REGIÓN SIERRA 67 34.18%

COMIDA RÁPIDA 34 17.35%

TOTAL 196 100.00%


Anexo 7: Pregunta 6

6.- ¿Usted cree que el Complejo Eco-turístico debe ofrecer un servicio

de transporte (Quito- Tandayapa- Quito)?


SI 189 96.43%

NO 7 3.57%

OTRO 0 0.00%

TOTAL 196 100.00%


159

Anexo 8: Pregunta 7

7.- ¿Mediante qué medio de comunicación cree usted que sería el

adecuado para dar a conocer el Complejo Eco- turístico?


SITIOS WEB 99 50.51%

HOJAS VOLANTES 28 14.29%

MEDIOS TELEVISIVOS 45 22.96%

PERIÓDICOS 21 10.71%

OTROS 3 1.53%

TOTAL 196 100.00%


Anexo 9: Pregunta 8

8.- ¿Si usted decide visitar el Complejo Eco-turístico en qué épocas del año lo

haría?

OPCIONES

NÚMERO DE

PERSONAS VALOR RELATIVO

FERIADOS 89 45.41%

FINES DE SEMANA 56 28.57%

VACACIONES 44 22.45%

DE LUNES A VIERNES 7 3.57%

TOTAL 196 100%


Anexo 10: Pregunta 9

9.- ¿Si visita el Complejo Eco-turístico con quien lo haría?

OPCIONES

NÚMERO DE

PERSONAS

VALOR

RELATIVO

GRUPO FAMILIAR 105 53.57%

GRUPO DE AMIGOS 59 30.10%

EN PAREJA 32 16.33%

OTRO 0 0.00%

TOTAL 196 1


Anexo 11: Pregunta 10

10.- ¿Al visitar el Complejo Eco-turístico cuál sería el tiempo de estancia en el

lugar?

OPCIONES NÚMERO DE PERSONAS VALOR RELATIVO

HORAS 84 42.86%

1 DÍA 58 29.59%

2 DÍAS 45 22.96%

3 DÍAS EN ADELANTE 8 4.08%

OTRO 1 0.51%

TOTAL 196 1


160

Anexo 12: Datos Históricos Turismo Receptivo

ENTRADAS INTERNACIONALES POR MOTIVO DE

TURISMO

AÑOS TURISTAS

2006 634510

2007 799138

2008 834851

2009 812427

2010 890144

2011 951079

2012 1023433

2013 1061516

2014 1148664

2015 1105014

TOTAL 9260776

Fuente: INEC Anuario de Entradas y Salidas

Internacionales, 2006-2015

Anexo 13: Datos Históricos Turismo Interno

DEMANDA INTERNA

AÑOS TURISTAS AÑOS TURISTAS

2001 185992.00 2009 268581.00

2002 191923.00 2010 275518.00

2003 184115.00 2011 441176.00

2004 201361.00 2012 851816.00

2005 234435.00 2013 979404.00

2006 246039.00 2014 1246759.00

2007 245715.00 2015 1584687.00

2008 247298.00

Elaborado por: Ministerio del Ambiente: Sistema Único de Información

Ambiental - SUIA.

Fuente: Ministerio del Ambiente: Dirección Nacional de Biodiversidad,

Unidad de Áreas Protegidas, Reportes de Visitación Turística. (2001 - 2015)

Anexo 14: Datos Históricos Oferta turística

SERVICIOS

TURISTICOS

N° ESTABLEC. N° HABITACIONES PLAZAS

2013 2014 2015 2013 2014 2015 2013 2014 2015

Alojamiento 4664 5189 5488 90977 98177 101553 206171 223140 229048

Comidas y

bebidas 14028 15741 17325 608652 675505 698216

Centros de

recreación 194 235 280 13683 17568 19416

TOTAL 18886 21165 23093 90977 98177 101553 828506 916213 946680

Fuente: Ministerio de Turismo, Unidad de Investigación de la Oferta, Servicios Turísticos (2013-

2015)


161

Anexo 15: Situación Actual y deseada del Complejo Eco-turístico

Infraestructura Situación Actual Situación Deseada

Restaurante

Juegos infantiles

Cabañas para

hospedaje

Piscina para botes

Puente colgante

162

Piscina de truchas

Baño

Puerta de ingreso

Boletería

Canchas deportivas

163

Anexo 16: Empresas del Sector Turístico Grupo N7912

COD. EMPRESA COD. EMPRESA

1 Ecoleviajes Ecuador S.A. 17 Mindocanopy Adventures S.A.

2 Exploración Turística S.A. EXPLOTOURS 18 Birdecuadorinternacional Cía. Ltda.

3

Ope. de Turismo ANDEANTRAVEL Cía.

Ltda. 19 Andean Discovery S.A. ANDESCOVERY

4 Sol & Luna Cía. Ltda. 20 Adventure Life Ecuador Cía. Lta.

5 Statustravel Cía. Ltda. 21 Ecuador Motorides S.A.

6 Grupok S.A. 22 Agencia de Viajes Explocarnaval Cía. Lta.

7 Pure Ecuador Cía. Ltda. 23 Pakchatours S.A.

8 Pamela Tours Cía. Ltda. 24 Aventura Flyingdutchman Cía. Ltda.

9 Campustrekking Cía. Ltda. 25 Terrandes Adventure Cía. Ltda.

10 Roygalinc S.A. 26 Wakani Expediciones Cía. Ltda.

11 Terraviajes Ecuador S.A. 27 Operadora Cruisejourney Cía. Ltda.

12 Original Ecuador ORITECUA Cía. Ltda. 28 Operadora de Turismo Tributreek Cía. Ltda.

13

Viajes & Expediciones Andinas VIEXPA

S.A. 29 Mundi Explorer Ecuador Cía. Ltda.

14 Allibert Aventurecuador S.A. 30 Travelinature Cía. Ltda.

15 Ecuadorian Paxi&Rupay Travel S.A. 31 Phawaytravel Cía. Ltda.

16 Grand Circle Ecuador GCT Cía. Ltda.

Anexo 17: Mano de Obra Directa e Indirecta

MANO DE OBRA DIRECTA

Rol de Pagos Departamento Operativo

Sueldos $ 1,650.00

Décimo tercero $ 137.50

Décimo cuarto $ 125.00

IESS Patrimonial 11.15% $ 183.98

Vacaciones $ 68.75

Total sueldo mensual primer año $ 2,165.23

A partir del segundo año

Fondos de Reserva $ 125.00

Total gasto en sueldos $ 2,290.23

MANO DE OBRA INDIRECTA

Rol de Pagos Departamento Operativo

Sueldos $ 750.00




Vacaciones $ 31.25






164

Anexo 18: Materia Prima-Pesca Deportiva

PESCA DEPORTIVA

MATERIA PRIMA DESCRIPCIÓN CANT.

COSTO

UNIT. COSTO

Alevines de trucha Entre 0,17 a 0,24 gr 300 $ 0.05 $ 15.00

Engorde de trucha Saco de 40 kg 6 $ 70.00 $ 420.00

TOTAL $ 435.00


Anexo 19: Materia prima-cabalgata

SERVICIO DE CABALGATA

MATERIA

PRIMA DESCRIPCIÓN CANT.

COSTO

UNITARIO COSTO

COSTO

MENSUAL

Vacunas para el

tetano 1 vez al año 1 $ 140.00 $ 140.00 $ 11.67

Vacuna para la

influenza 2 veces al año 2 $ 10.15 $ 20.30 $ 1.69

TOTAL $ 13.36

Número

caballos 4 $ 53.43


Anexo 20: Materia prima-hospedaje

SERVICIO DE HOSPEDAJE

MATERIA

PRIMA DESCRIPCIÓN CANT. COSTO UNIT. COSTO

Papel Higiénico Rollo personal 96 $ 0.25 $ 24.00

Shampoo Sachet 100 $ 0.20 $ 20.00

Jabón Personal 100 $ 0.15 $ 15.00

TOTAL $ 59.00


Anexo 21: Materia prima-restaurante

SERVICIO DE RESTAURANTE

MATERIA PRIMA DESCRIPCIÓN COSTO

Productos Lácteos Leche, huevos, y Queso $ 187.20

Legumbres y Hortalizas Productos agrícolas $ 100.00

Frutas Fruta para postre y jugos $ 80.00

Carnes y embutidos $ 350.00

Víveres $ 288.00

TOTAL $ 1,005.20


165

Anexo 22: Depreciaciones Activos Fijos Operativos

DEPRECIACIÓN ACT. FIJOS OPERATIVOS

Cuenta Valor

Años vida

útil Dep. Mensual


Mobiliario de alojamiento $ 2,700.00 10 $ 22.50

Mobiliario de Restaurante $ 1,310.00 10 $ 10.92

Botes de piscina

$

540.00 10 $ 4.50

Bicicletas

$

900.00 10 $ 7.50

Juegos Infantiles $ 1,400.00 10 $ 11.67

Total $ 187,820.00 $ 820.71


Anexo 23: Remuneraciones Departamento Administrativo

Rol de Pagos Departamento Administrativo

Mensual

Sueldos $ 1,075.00

Décimo tercero $89.58

Décimo cuarto $62.50

IESS Patrimonial 11.15% $119.86

Vacaciones $44.79



Fondos de Reserva $62.50



Anexo 24: Remuneraciones Departamento de Ventas

Rol de Pagos Departamento de Venta

Sueldos $ 450.00




Vacaciones $ 18.75

Total sueldo mensual primer año $ 587.68



Total gasto en sueldos $ 618.93


166

Anexo 25: Tabla de Amortización del Financiamiento- Primera Inversión

TABLA DE AMORTIZACIÓN PRIMERA INVERSIÓN

Cuota

Saldo

Capital Capital Interés Seguro Desg. Valor a Pagar

1 $ 21,796.00 $ 526.85 $ 169.81 $ 5.71 $ 702.36

2 $ 21,269.15 $ 530.95 $ 165.70 $ 5.57 $ 702.22

3 $ 20,738.21 $ 535.09 $ 161.56 $ 5.43 $ 702.08

4 $ 20,203.12 $ 539.25 $ 157.40 $ 5.29 $ 701.94

5 $ 19,663.86 $ 543.46 $ 153.20 $ 5.15 $ 701.80

6 $ 19,120.41 $ 547.69 $ 148.96 $ 5.01 $ 701.66

7 $ 18,572.72 $ 551.96 $ 144.69 $ 4.87 $ 701.52

8 $ 18,020.76 $ 556.26 $ 140.39 $ 4.72 $ 701.37

9 $ 17,464.51 $ 560.59 $ 136.06 $ 4.58 $ 701.23

10 $ 16,903.92 $ 564.96 $ 131.69 $ 4.43 $ 701.08

11 $ 16,338.96 $ 569.36 $ 127.29 $ 4.28 $ 700.93

12 $ 15,769.60 $ 573.79 $ 122.86 $ 4.13 $ 700.78

TOTAL ANUAL $ 6,600.21 $1,759.61 $ 59.17 $ 8,418.97

13 $ 15,195.80 $ 578.27 $ 118.39 $ 3.98 $ 700.63

14 $ 14,617.54 $ 582.77 $ 113.88 $ 3.83 $ 700.48

15 $ 14,034.77 $ 587.31 $ 109.34 $ 3.68 $ 700.33

16 $ 13,447.46 $ 591.89 $ 104.76 $ 3.52 $ 700.17

17 $ 12,855.57 $ 596.50 $ 100.15 $ 3.37 $ 700.02

18 $ 12,259.07 $ 601.14 $ 95.51 $ 3.21 $ 699.86

19 $ 11,657.93 $ 605.83 $ 90.82 $ 3.05 $ 699.71

20 $ 11,052.10 $ 610.55 $ 86.10 $ 2.90 $ 699.55

21 $ 10,441.55 $ 615.30 $ 81.35 $ 2.74 $ 699.39

22 $ 9,826.25 $ 620.10 $ 76.55 $ 2.57 $ 699.23

23 $ 9,206.15 $ 624.93 $ 71.72 $ 2.41 $ 699.06

24 $ 8,581.22 $ 629.80 $ 66.85 $ 2.25 $ 698.90

TOTAL ANUAL $ 7,244.39 $1,115.42 $ 37.51 $ 8,397.33

25 $ 7,951.43 $ 634.70 $ 61.95 $ 2.08 $ 698.73

26 $ 7,316.72 $ 639.65 $ 57.00 $ 1.92 $ 698.57

27 $ 6,677.07 $ 644.63 $ 52.02 $ 1.75 $ 698.40

28 $ 6,032.44 $ 649.65 $ 47.00 $ 1.58 $ 698.23

29 $ 5,382.79 $ 654.72 $ 41.94 $ 1.41 $ 698.06

30 $ 4,728.07 $ 659.82 $ 36.83 $ 1.24 $ 697.89

31 $ 4,068.26 $ 664.96 $ 31.69 $ 1.07 $ 697.72

32 $ 3,403.30 $ 670.14 $ 26.51 $ 0.89 $ 697.54

33 $ 2,733.16 $ 675.36 $ 21.29 $ 0.72 $ 697.37

34 $ 2,057.81 $ 680.62 $ 16.03 $ 0.54 $ 697.19

35 $ 1,377.19 $ 685.92 $ 10.73 $ 0.36 $ 697.01

36 $ 691.27 $ 691.27 $ 5.39 $ 0.18 $ 696.83

TOTAL ANUAL $ 7,951.44 $ 408.38 $ 13.74 $ 8,373.54

Fuente: Simulador de crédito BanEcuador.

167

Anexo 26: Tabla de Amortización del Financiamiento- Segunda Inversión

TABLA DE AMORTIZACIÓN SEGUNDA INVERSIÓN

Cuota Saldo Capital Capital Interés Seguro Desg.

Valor a

Pagar

1 $11,188.00 $ 425.75 $ 87.16 $ 2.93 $ 515.84

2 $10,762.25 $ 429.07 $ 83.85 $ 2.82 $ 515.73

3 $10,333.18 $ 432.41 $ 80.50 $ 2.71 $ 515.62

4 $ 9,900.77 $ 435.78 $ 77.13 $ 2.59 $ 515.51

5 $ 9,464.99 $ 439.17 $ 73.74 $ 2.48 $ 515.39

6 $ 9,025.82 $ 442.60 $ 70.32 $ 2.36 $ 515.28

7 $ 8,583.22 $ 446.04 $ 66.87 $ 2.25 $ 515.16

8 $ 8,137.18 $ 449.52 $ 63.39 $ 2.13 $ 515.05

9 $ 7,687.66 $ 453.02 $ 59.89 $ 2.01 $ 514.93

10 $ 7,234.64 $ 456.55 $ 56.36 $ 1.90 $ 514.81

11 $ 6,778.08 $ 460.11 $ 52.81 $ 1.78 $ 514.69

12 $ 6,317.98 $ 463.69 $ 49.22 $ 1.66 $ 514.57

TOTAL ANUAL $ 5,333.71 $ 821.24 $ 27.62 $ 6,182.58

13 $ 5,854.29 $ 467.30 $ 45.61 $ 1.53 $ 514.45

14 $ 5,386.98 $ 470.95 $ 41.97 $ 1.41 $ 514.32

15 $ 4,916.04 $ 474.61 $ 38.30 $ 1.29 $ 514.20

16 $ 4,441.42 $ 478.31 $ 34.60 $ 1.16 $ 514.08

17 $ 3,963.11 $ 482.04 $ 30.88 $ 1.04 $ 513.95

18 $ 3,481.07 $ 485.79 $ 27.12 $ 0.91 $ 513.83

19 $ 2,995.28 $ 489.58 $ 23.34 $ 0.78 $ 513.70

20 $ 2,505.70 $ 493.39 $ 19.52 $ 0.66 $ 513.57

21 $ 2,012.31 $ 497.24 $ 15.68 $ 0.53 $ 513.44

22 $ 1,515.07 $ 501.11 $ 11.80 $ 0.40 $ 513.31

23 $ 1,013.96 $ 505.01 $ 7.90 $ 0.27 $ 513.18

24 $ 508.95 $ 508.95 $ 3.97 $ 0.13 $ 513.05

TOTAL ANUAL $ 5,854.28 $ 300.69 $ 10.11 $ 6,165.08

Fuente: Simulador de crédito BanEcuador

Anexo 27: Tabla de Pagos de Materia Prima

AÑO 2016 AÑO 2017 AÑO 2018 AÑO 2019 AÑO 2020

Saldo inicial de proveedores $ 3,105.26 $ 3,388.46 $ 3,697.49 $ 4,034.70

(+) Compras $18,631.56 $20,330.76 $22,184.92 $24,208.19 $26,415.98

(-) Pagos $15,526.30 $20,047.56 $21,875.90 $23,870.98 $26,048.01

Saldo final de proveedores $ 3,105.26 $ 3,388.46 $ 3,697.49 $ 4,034.70 $ 4,402.66


Datos Adicionales

POLÍTICA DE PROVEEDORES 60 DÍAS

ÍNDICE DE INFLACIÓN 9.12


universidad central del ecuador facultad de ciencias ... · a mis compañeros de la coac...

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