presentacion fdc 9
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«No existe una solución financiera a un problema operativo»
Bajo rendimiento
Venta o liquidación Compañía Sostenible
Tensiones financieras
Restructuración financiera Reorganización operativa
Gestión de Crisis
Adecuación del rendimiento
1. Soluciones asociadas al Balance:
Financiaciones y Re-financiaciones
Optimización y/o financiación del Circulante
Negociaciones Pre-Concursales y en Concursos de Acreedores
Desinversiones de Activos Fijos no estratégicos
Reforzamiento de Recursos Propios
A partir de un Plan de Negocio Riguroso
Algunas Operaciones financieras gestionadas recientemente
70 MM €
25 MM €
20 MM €
117 MM €
86 MM €
24 MM €
2. Soluciones asociadas a la Cuenta de resultados
Performance
• Revisión e Implementación de Medidores y Cuadros de Mando (BSC).
• Sistemas de Control Presupuestario, Contabilidad Analítica y de Gestión.
• Gestión de Crisis e Ínterin Management.
Productividad y costes
• Rediseño de Actividades.
• Mejora Eficiencia Productiva y Operativa.
• Optimización Costes Generales.
• Optimización de tesorería y costes financieros.
Core Business
• Cultura Empresarial.
• Diseño e Implementación de Estrategia.
3. Soluciones Estructurales:
Sinergias como forma de abordar los problemas de resultados.
Retirada antes de que sea demasiado tarde.
Oportunidad para aprovechar la coyuntura de precios de compañías, en solitario o acompañado por Inversores.
Nuevos conflictos entre socios.
Fusiones
Venta de Compañías
Compra de Compañías
Colocación de Paquetes
Preparación
• Siete años de experiencia en Dirección General.
• Siete años de experiencia en Consultoría Financiera, especializado en M&A, Restructuraciones y
Refinanciaciones.
• Cinco años de experiencia en Dirección Financiera, dos de ellos en Bolsa.
• Cuatro años de experiencia en Auditoría.
• MBA por:
• Universidad de Chicago.
• Instituto de Empresa.
• Censor Jurado de Cuentas.
• Profesor Asociado en el Instituto de Empresa (IE Business School)
En 1.991, con 27 años, consecución del primer Préstamo Sindicado, por 3.500 MM Ptas
• En ese momento, dos veces los Recursos Propios de la Sociedad.
• Con compromisos de devolución del triple del Cash Flow.
• A LP con sólo el 50% de garantía hipotecaria, en base a Proyecto.
• Para una mediana empresa muy regional.
Fue la operación financiera no pública más importante realizada en la Comunidad Valenciana hasta esa fecha.
Dos años más tarde, 31años, Director General de la División de Consultoría Financiera del Grupo Adisa
Para Clientes referentes en el mercado nacional
• A PER 30, cuando la media del mercado cotizaba a PER 22.
• A pesar de:
• Ser un mal momento de mercado
• Un paquete minoritario.
• Y tratarse de un “small cap” regional,
En dic 98, diseño y coordinación de una
salida a Bolsa con éxito
Diseño de la Operación Financiera sobre el Estadio Vicente Calderón, consiguiendo:
Obtener aliados que hicieran factible la negociación política con las instituciones.
Adelantar varios años los efectos financieros de una hipotética recalificación
Establecer un referente de precio
En definitiva, condicionando así la negociación con las autoridades locales.
Consultores con más de quince años de experiencia de primer nivel:
ejecutiva y de consultoría.
Equipo interdisciplinar: Gestión, finanzas, marketing, jurídico, …
Formación de postgrado en las mejores instituciones (Universidad de
Chicago, IESE, IE, …).
Implicación directa en los resultados.