Presentación inversionistas

1T20

2

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Declaración Legal

Esta presentación no es, y bajo ninguna circunstancia deberá ser considerado como un prospecto o memorándum de

oferta. La información contenida en el presente fue preparada con fines informativos únicamente y no pretende ser una

descripción exhaustiva de la Sociedad y sus subsidiarias. Nada del contenido del presente debe ser considerado como

una promesa o declaración respecto del comportamiento pasado o futuro de la Sociedad.

Los potenciales inversionistas no deberán tomar su decisión de inversión con base en la información contenida en la

presente, dicha decisión; en su caso, deberá ser tomada con base en la información que contenga el prospecto y

suplemento definitivos que autorice en su momento la Comisión Nacional Bancaria y de Valores.

El presente material contiene declaraciones en tiempo futuro e información que se encuentra sujeta a riesgos e

incertidumbres, las cuales se basan en expectativas y proyecciones presentes acerca de eventos futuros y tendencias

que pudieran afectar los negocios de la Sociedad. Dichas declaraciones pueden ser identificadas con las palabras

“podrá”, “planea”, “espera”, “cree” y expresiones similares, o por su contexto. Dichas declaraciones fueron hechas con

base en asunciones y conocimientos presentes. Por su naturaleza, dichas declaraciones en tiempo futuro envuelven

numerosas asunciones, expectativas y oportunidades, tanto generales como especificas. Varios factores pueden causar

que los resultados, comportamiento o eventos futuros puedan diferir de manera sustancial de los expresados en dichas

declaraciones. No asumimos ninguna obligación de actualizar dichas declaraciones en tiempo futuro. Habiendo dicho lo

anterior, no se deberá poner desmedida confianza en dichas declaraciones en tiempo futuro.

La Sociedad no ha registrado (y no tiene intenciones actuales de hacerlo) sus valores bajo la Ley de Valores de los

Estados Unidos de 1933 (United States Securities Act of 1933), según la misma sea reformada (la “Ley de Valores de los

EUA”), o cualquier regulación estatal o de transparencia y la Sociedad no está registrada bajo la Ley de Inversión de los

Estados Unidos de 1940 (United States Investment Act of 1940), según la misma sea reformada. Los valores de la

Sociedad no pueden ser ofrecidos o vendidos en los Estados Unidos o a personas de los Estados Unidos salvo que los

mismos sean registrados bajo la Ley de Valores de los EUA y demás legislaciones estatales sobre valores aplicables o se

obtenga una exención a dicho registro.

3

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Cartera de crédito de mejor calidad y más diversificada

2014 4T19 Notas

Cartera de

crédito

(Ps. millones)

7,073 9,093

Crecimiento

disciplinado

con enfoque en

calidad

Mezcla

geográfica

Expansión al

atractivo

mercado en

EEUU

(principalmente

población

hispana en el

estado de

California)

ICV (%) 7.2% 5.3% Decremento de

ICV de ~190 pbs

Acerca de Financiera Independencia

Resumen de Findep Evolución de crédito histórica

Más de 26 años de experiencia en microfinanzas:

1ª SOFOL autorizada por CNBV (1993)

Mayor Sofom ENR en micro créditos personales

Enfoque histórico y continuo en los sectores sub-

atendidos de micro créditos personales

Atiende múltiples mercados y segmentos:

México, EEUU y Brasil

Préstamos personales, grupales y de nómina

Seguros y otros servicios

1st OPA de una institución de microfinanzas en BMV (2007)

~500k de clientes activos

Más de 13 millones de créditos otorgados y más de 7 millones

de clientes atendidos

2012

B+

87%

6%

7%

2014

B+

BB-

Hoy (1T20)

B+

BB

Evolución de calificación

de crédito global

70%

26%

4%

4

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Características de Inversión

Operando en

mercados con

sólidos

fundamentos para

el crecimiento

Rentabilidad probada en diversos ciclos económicos

Cartera de negocios desarrollada con crecimiento orgánico y

adquisiciones estratégicas

Base de datos propietaria con más de 7 millones de clientes y

13 millones de créditos, que apoya el análisis

Modelo operativo que complementa análisis, particularmente

para segmentos con información limitada

Plataforma de distribución amplia

2

Modelo de

negocios único

desarrollado por

más de 26 años en

micro finanzas

1

Maximizando uso

de tecnología para

crecimiento

eficiente

5

Mercados sub-penetrados con

dinámicas demográficas positivas

que permiten el crecimiento de

largo plazo

Trasformación digital de mercados

permiten nuevos modelos de

servicios

Combinación única de datos,

disciplina operativa y experiencia

Eficiencia al migrar las

operaciones a la Nube y mayor

adopción de tecnología móvil por

fuerza laboral y clientes

Posicionados para

sólido crecimiento

en EEUU

4

Modelo de negocios probado en

EEUU principalmente atendiendo

la población latina en California

Crecimiento en EEUU diversificará

más nuestra cartera y debiera

apoyar mejoras en la calificación

de crédito futura de la Compañía

Comprometidos a

balancear riesgo y

crecimiento

3 Uno de los menores ICV en la

historia sirve como plataforma para

tener crecimiento prudente que

mejore la eficiencia

Continua inversión en capacidad de

análisis y tecnología para asegurar

un manejo adecuado del riesgo

Transformación de la función de

riesgo a un Director de riesgo del

grupo

5

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Crisis tequila: TACC +292%

Crisis asiática: TACC +91%

1993-1995

1996-1998

1997-1998 Crisis rusa: +67% AcA

2007-2008 Crisis financiera global: TACC +36%

Rentabilidad consistente en diversos

ciclos económicos

Crecimiento Cartera de Crédito

(Ingresos totales de la operación como % cartera vigente)

ICV

(ICV)

Ingresos totales de la operación como % cartera vigente (1)

Crecimiento Cartera de Crédito

___________________________ (1) Ingreso total operación= Margen financiero neto + Comisiones + Ganancias cambiarias + Otros ingresos

0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%

10.0%

12.0%

14.0%

0.0%

20.0%

40.0%

60.0%

80.0%

100.0%

1T

08

2T

08

3T

08

4T

08

1T

09

2T

09

3T

09

4T

09

1T

10

2T

10

3T

10

4T

10

1T

11

2T

11

3T

11

4T

11

1T

12

2T

12

3T

12

4T

12

1T

13

2T

13

3T

13

4T

13

1T

14

2T

14

3T

14

4T

14

1T

15

2T

15

3T

15

4T

15

1T

16

2T

16

3T

16

4T

16

1T

17

2T

17

3T

17

4T

17

1T

18

2T

18

3T

18

4T

18

1T

19

2T

19

3T

19

4T

19

1T

20

6

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Institución microfinanciera con

valores de deuda respaldados

por crédito (Ps.1,500

millones).

Emisión de US $ 200mm

FINDEP 7.5%.

2007

Microfinanciera en BMV

Oferta Inicial Pública

Inicia nueva

estrategia de

privilegiar calidad

y rentabilidad

26 años de trayectoria en microfinanzas

Cartera Total (Ps. millones)

Inicia operaciones

Sofol en México

1993

1995

Crisis económica en

México superada

2004

Entrada al mercado

de “auto-empleo”

Adquisiciones

2011

2010

Adquisición Emisión (USD

200 mm),

FINDEP 10% ‘15

2013

FINDEP compra 23% restante

de AFI

2012

2014

AFI inicia expansión fuera de San Francisco

2015

#1

#1

#1

#1

2017 Emisión (USD250 mm)

FINDEP 8.0% ‘24

Recompra US$80mm de

FINDEP 7.5% ‘19

Inicia transformación

plataforma IT y migración

operaciones ala nube

2 28 31 47 86 171 286 380 354 531 860 1492 1783

2163

3350

4473 4812

5773

7347 6722 6837 7073 7116 7448

7955 8235 8785 9093

1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 1T20

2016

+26 years of leadership and innovation

2018

FINDEP celebra

25 años como

una de las

instituciones

microfinancieras

líderes en

México.

7

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Grupo diversificado en modelos y

geografías

Por Subsidiaria Por presencia geográfica

(1) Calculado como Cartera de Crédito total dividido por Clientes totales

Desglose Cartera de Crédito

Créditos Individuales Créditos Grupales

Cartera de Crédito

Ps. 3,439 millones * Ps. 2,681 millones Ps. 1,845 millones Ps. 767 millones Ps. 357 millones

Saldo de crédito

promedio(1) Ps. 13,039 Ps. 88,055 Ps. 16,811 Ps. 7,975 Ps. 10,794

No. de Clientes 263,762 30,448 109,747 96,172 33,103

Cifras al 31 de

marzo de 2020

ICV 5.9% 3.3% 6.5% 7.3% 3.4%

Duración crédito Hasta 60 meses Hasta 48 meses Hasta 36 meses Hasta 6 meses Hasta 24 meses

*/ Incluye 986 millones de pesos de créditos de Más Nómina

38%

20%

30%

9% 4%

66% 30%

4%

8

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

1 Control de Riesgos: Mezcla de modelo

operativo y analítico

Analíticos Modelo operativo

Aprovechar base de datos de 7 millones de clientes y 13 millones de

créditos para crear modelos de riesgo enfocados a los segmentos deseados

Solicitud

Fuerza de ventas utiliza tecnología de punta para manejar el

proceso de solicitud

Actualmente se transiciona a tecnología móvil para acelerar

el proceso y mejorar la experiencia del cliente

Revisión

Basada en riesgo, la información proporcionad por el cliente

se verifica con llamadas telefónicas o visitas para asegurar

decisiones de calidad

Control durante la vida del crédito

Monitoreo del cliente durante la duración del crédito se hace

centralmente para maximizar valor a través de renovaciones

y mejoras de productos

La cobranza y recuperación también se supervisa

centralmente

Obtención de

Información

Fuerza de ventas obtiene información de solicitud

La solicitud se diseña para cada fuente de ingresos

especifico (ej. asalariado vs. autoempleo vs.

pequeños negocios)

Información

Externa

Se verifica Buró de Crédito, considerando la

información y puntuación ofrecidas (ej. Puntuación y

Capacidad de crédito )

Puntuación

de crédito

Puntuación final de crédito se calcula en base a

puntuación interna y de buró

Puntos de división optimizados tanto por el cliente y

las características específicas de la sucursales donde

se origina el crédito

Complementar la información estructurada con un modelo operativo que

nos permita entender mejor capacidad y voluntad de pago

Aprobación

La robusta base de datos de Findep junto con su sólido modelo operativo crean una oportunidad

para lanzar nuevas tecnologías y crear importantes eficiencias

9

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

2 México: Combinación única de escala,

potencial de crecimiento y estabilidad

4.0% 4.1%

2.1%

3.4%

4.8%

2.8%

'13 '14 '15 '16 '17 '18 19

4.9% 4.8%

4.4% 4.3% 4.4%

3.6%

3.1%

'13 '14 '15 '16 '17 '18 19

39% 33%

32% 30%

20% 24%

8% 11%

1% 2%

2010 2025

0-19 20-39 40-59 60-79 80-100+

26% 20%

36%

25%

17%

30%

14% 17%

7% 8%

2010 2025

D/E D+ C C+ AB

(AcA) (% de fuerza laboral)

(% de hogares)

Inflación Desempleo

(% de población total)

Mercado

Objetivo

Mercado

Objetivo

Desglose Socioeconómico

Desglose de Edad

28 millones 37 millones

114 millones 133 millones

18

.7 m

illo

ne

s d

e

ho

ga

res

59.1

millo

ne

s

71

.8 m

illo

ne

s

26

.8 m

illo

ne

s d

e

ho

ga

res

___________________________ Fuentes: Economist Intelligence Unit reports, International Monetary Fund, CONAPO

6.8%

10

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Participación mercado

EFNB

Todas

Caja Libertad 23% 4%

Provident 20% 4%

Financiera Independencia (México)

18% 3%

Crédito Familiar 9% 2%

Te Creemos 6% 1%

Others 23% 4%

78%

22%

Atendido por EFNB:

2

___________________________ Fuentes: Economist Intelligence Unit reports, International Monetary Fund Access Survey, World Bank, AMAI, INEGI, Reporte Nacional de Inclusión Financiera.

Baja penetración bancaria y segmento de

créditos personales sub-atendido

Baja penetración bancaria

189.0%

181.6%

133.9%

111.0%

66.8%

58.1%

52.2%

37.4%

34.4%

32.7%

14.7%

USA

Japan

UK

Chile

Brazil

Bolivia

India

Peru

Guatemala

Mexico

Argentina

Crédito doméstico al sector privado

60%

33%

42% 40%

24%

46% 42%

84%

44%

19%

US Bra Chl Col Mex

Outstanding Deposits with Commercial BanksOutstanding Loans from Commercial Banks

Segmento de créditos personales sub-atendidos

20.0%

11.0%

4.0% 4.0%

TC Privadas Tarjetas de Crédito Hipotecas Créditos personales

Mercado

Objetivo

(As a % of 2015 GDP)

Depósitos y créditos bancos comerciales (As a % of 2015 GDP)

Adultos usando servicios financieros

Penetración formal de crédito, % población adulta Estructura del mercado de las microfinanzas

56.0% 68.0%

44.0% 32.0%

2012 2015

Al menos 1 producto Sin productos

Participación mercado

Banco Azteca 33%

Compartamos 16%

Bancoppel 16%

Banco Famsa 13%

11

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

5.1%

17.2%

31.1%

57.4%

2000 2005 2010 2015

2 México: Alto potencial de crecimiento por

penetración de internet y celular

Personas realizando transferencias bancarias en línea Usuarios de celular usando banca móvil

% de población

13.5

42.6

77.5

85.9

2000 2005 2010 2015

Por cada 100 personas

Chile:

64%

Chile:

129.0

___________________________ Fuentes: The World Bank, World Development Indicators, CNBV, Reporte Nacional de Inclusión Financiera, 2017 – 2015 data, ProDesarrollo y Otros al 1T17

Personas usando internet Subscripciones de celulares

19.8 21.4

24.7

27.9

2012 2013 2014 2015

Millones de usuarios

12.1%

0.9

2.7

5.1

7.4

2012 2013 2014 2015

Millones de subscripciones

102.9%

Incremento de banca por internet y celular podría ayudar a mayor penetración de mercado, dado el

alto margen de crecimiento para FinTech

12

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

719 764 687

370

508 479 445 501

424 458 437 511 476 506 484 480

412 396 383 410 392 421 458 502 443 446 441 455 460

517 489 518 478

9.8%

10.4%

9.4%

5.5%

7.7%

7.3%

6.5%

7.3%

6.3%%

7.2% 6.8%

5.7%

5.3% 5.9%

5.3%

9.5%

1T122T123T124T121T132T133T134T131T142T143T144T141T152T153T154T151T162T163T164T161T172T173T174T171T182T183T184T181T192T193T194T191T20

Cartera VencidaICVICV sin castigo extraordinarioCastigos 12M, % Cartera TotalCastigos 12M, % Cartera Total (sin castigos extraordinarios)

18.0%

21.7% 23.6%

30.5% 28.6%

24.8%

22.6%

16.7%

20.4% 19.3%

20.2% 20.4%

15.7% 16.7%

26.0% 24.0%

20.3%

18.2%

ICVs históricamente bajos

Estrategia de mejorar calidad de cartera a través de selección rigorosa de clientes, políticas de crédito

más estrictas y practicas de cobranzas mejoradas, resulta en niveles históricamente bajos de ICVs

3 Enfoque a calidad de cartera resulta en uno

de los menores ICVs en la historia

___________________________ Nota: Al crecer el saldo de créditos Revolventes en FISA, el ICV está sobreestimado vs. niveles históricos ya que ICVs para Revolventes se calcula sobre saldos +60 días

Rompimiento Escala

13

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

3 Transformación de función de riesgo

Inversión en equipos de análisis y tecnología asegura

manejo adecuado de riesgo

Google Big-Query: columna vertebral de análisis futuros

Permite procesos más rápidos: reducción de hasta 98%

en el tiempo de procesos analíticos

Estandarización de análisis de riesgo, fraude y

desempeño: modelo de datos único para todas las

compañías con búsquedas y reportes compartidos

Permite nuevas herramientas analíticas: nos permitirá

probar nuevos acercamientos analíticos ej. Machine

Learning

Permite la transformación de los flujos de trabajo para

manejar riesgo y productividad: transformación de flujos de

trabajo concurrentes (vs. secuenciales) con acciones

basadas en decisiones basadas en riesgo

Servirá como base para la nueva matriz de reglas (Experian

PowerCurve), fortaleciendo más nuestra capacidad de

probar y aprender de nuestros modelos de riesgos

Función de Dirección Corporativa de Riesgos

Función que cubre todo el grupo para hacer el manejo de

riesgos homogéneo y asegurar que se comparten las

mejoras practicas

Optimiza el riesgo a través de la cartera – a través de

crecimiento diferenciado – y dentro de cada unidad de

negocios – a través de políticas de riesgos, así optimizando

el uso de recursos

Consolida el equipo analítico para permitir la

especialización en el ciclo de vida de los clientes y mejorar

la asignación de recursos a las oportunidades más

relevantes en toda la cartera de negocio

Simplificará la arquitectura de modelos de crédito,

asegurando su mantenimiento adecuado

14

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

4 Plataforma para captar mercado latino en

EEUU

42.6

57.3

75.7

91.6

118.9 114.2

2015 2016 2017 2018 2019 1T20

20

26 29 29 28 28

2015 2016 2017 2018 2019 1T20

Evolución sucursales EEUU

Evolución de la Cartera en EEUU

Presencia en EEUU

30,448 clientes

28 sucursales

29.5% cartera total

AFI es el segmento de negocio con mayor crecimiento de cartera en los pasados años, con potencial

para seguir esta tendencia positiva atendiendo un segmento sub-atendido en EEUU

37% de los 11.9 millones de inmigrantes mexicanos en EEUU

están en California (Fuente: Conapo)

Crecimiento en EEUU puede ser fondeado a través de deuda en US$ y accesos a los mercados internacionales

(US$ millones)

Ps. 389mm Ps. 2,243mm Ps.2,681mm

15

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

5 Posicionados para usar nuevas

tecnologías para un crecimiento eficiente

Marketing digital

Aprovechar la mayor penetración del internet a través de

dispositivos móviles para nuestros clientes

Lanzamiento de marketing exitoso a través de medios

sociales que se probaron en AEF y AFI

Crear un sólo sitio para todos los prospectos de todas las

compañías en México para lograr una mayor conversión

Digitalizar proceso de solicitud

Seguir desarrollando una aplicación para el usuario final

Obtener información adicionales a través de historial de

ubicación y contactos de los clientes

Usar originación por terceros a través de corresponsales

Digitalizar más la disciplina operativa de las

sucursales

Aplicación para control de desempeño y supervisión de

sucursales

Transformación digital

Tras fortalecer la calidad de su cartera, Findep se enfocará ahora en bajar sus costos de operación a

través de la transformación digital, entre otras iniciativas

92.1% 91.1% 91.5% 90.3% 87.0%

93.7%

2015 2016 2017 2018 2019 1T20

28.8% 28.0% 26.7% 26.9% 26.8% 27.0%

2015 2016 2017 2018 2019 1T20

Índice de Eficiencia(1)

Índice de eficiencia operativa(2)

Oportunidad

de optimizar

eficiencia a

través de

nuevas

tecnologías

___________________________ Nota (1) Índice de eficiencia consiste en gastos de operación del periodo dividido por la suma de (i) margen financiero ajustado del período, y (ii) la diferencia entre (x) comisiones y

tarifas cobradas, y (y) comisiones y tarifas pagadas. (2) Índice de eficiencia operativa consiste en gastos de operación del periodo dividido por los activos promedios del periodo.

16

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Características de Inversión

Operando en mercados con sólidos

fundamentos para el crecimiento

Modelo de negocios único desarrollado con

más de 26 años en micro finanzas

Maximizando uso de tecnología para

crecimiento eficiente

Posicionados para sólido crecimiento en

EEUU

Comprometidos a balancear riesgo y

crecimiento

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179 Apéndice

18

Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Balance

Estados Financieros (cont…)

FINANCIERA INDEPENDENCIA S.A.B. DE C.V., SOFOM, E.N.R.

Balance General ConsolidadoAl 31 de Marzo de 2020 y 2019(Millones de pesos)

1T20 vs 1T19

1T20 4T19 1T19 $ %

ACTIVO

Disponibilidades 798.9 452.5 325.2 473.7 145.6%

Cartera de Crédito Vigente 8,614.8 8,266.8 7,709.0 905.7 11.7%

Cartera de Crédito Vencida 477.9 517.7 459.9 18.0 3.9%

Cartera de Crédito Total 9,092.6 8,784.5 8,168.9 923.7 11.3%

Estimación Preventiva para Riesgos Crediticios (580.1) (577.7) (555.6) (24.5) 4.4%

Cartera de Crédito (neto) 8,512.5 8,206.9 7,613.2 899.3 11.8%

Otras Cuentas por Cobrar 533.9 608.1 551.6 (17.7) (3.2%)

Activo Fijo (neto) 261.0 271.2 254.7 6.3 2.5%

Impuestos Diferidos 915.3 1,030.0 938.9 (23.6) (2.5%)

Instrumentos Financieros Derivados 1,118.6 18.1 353.1 765.5 216.8%

Otros Activos 2,005.8 1,930.8 1,932.5 73.3 3.8%

Total Activo 14,146.0 12,517.5 11,969.2 2,176.8 18.2%

PASIVO

Pasivos bursátiles 5,663.4 4,702.4 4,698.0 965.4 20.5%

Préstamos Bancarios y de Otras Entidades 2,986.8 2,856.3 2,392.0 594.8 24.9%

Instrumentos Financieros Derivados - - - - n/a

Otras Cuentas por Pagar 727.1 643.5 639.6 87.6 13.7%

Total Pasivo 9,377.3 8,202.2 7,729.5 1,647.7 21.3%

CAPITAL CONTABLE

Capital Social 157.2 157.2 157.2 - (0.0%)

Primas en Venta de Acciones 1,574.7 1,574.7 1,574.7 (0.0) (0.0%)

Reservas de Capital 14.3 14.3 14.3 - (0.0%)

Resultado de Ejercicios Anteriores 2,715.2 2,398.3 2,406.0 309.2 12.9%

Resultado del Ejercicio 69.2 323.9 62.7 6.5 10.4%

Resultado por Valuación de Instrum. Deriv. de Cobert. 95.6 (167.0) 4.6 91.0 1967.0%

Efecto Acumulado por Conversión 145.2 16.6 25.1 120.1 478.5%

Remediciones x benef. definidos a empleados (2.7) (2.7) (5.0) 2.3 (45.6%)

Interés Minoritario (0.0) 0.0 0.0 (0.0)

Total Capital Contable 4,768.7 4,315.3 4,239.7 529.1 12.5%

Total Pasivo y Capital Contable 14,146.0 12,517.5 11,969.2 2,176.8 18.2%

n/a: No aplica

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Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Estados Financieros

Estado de Resultados

FINANCIERA INDEPENDENCIA S.A.B. DE C.V., SOFOM, E.N.R.

Estado de Resultados ConsolidadoPara los Periodos de Tres Meses Terminados al 31 de Marzo de 2020 y 2019(Millones de pesos)

1T20 vs 1T19 3M20 vs 3M19

1T20 4T19 1T19 $ % 3M20 3M19 $ %

Ingresos por Intereses 1,375.2 1,391.6 1,308.0 67.2 5.1% 1,375.2 1,308.0 67.2 5.1%

Gastos por Intereses 217.1 219.3 190.5 26.6 14.0% 217.1 190.5 26.6 14.0%

Margen Financiero 1,158.1 1,172.4 1,117.5 40.6 3.6% 1,158.1 1,117.5 40.6 3.6%

Estimación Preventiva para Riesgos Crediticios 354.5 383.2 325.9 28.6 8.8% 354.5 325.9 28.6 8.8%

Margen Financiero Ajustado por Riesgos Crediticios 803.6 789.2 791.6 12.0 1.5% 803.6 791.6 12.0 1.5%

Comisiones y Tarifas Cobradas 102.4 111.0 103.8 (1.4) (1.4%) 102.4 103.8 (1.4) (1.4%)

Comisiones y Tarifas Pagadas 22.0 22.3 18.1 3.9 21.5% 22.0 18.1 3.9 21.5%

Resultado por Intermediación 7.7 (1.5) 14.7 (7.0) (47.3%) 7.7 14.7 (7.0) (47.3%)

Otros Ingresos (egresos) de la Operación 68.1 90.0 30.5 37.6 123.4% 68.1 30.5 37.6 123.4%

Ingresos Totales de la Operación 959.9 966.2 922.5 37.3 4.0% 959.9 922.5 37.3 4.0%

Gastos de Administración y Personal 899.8 840.7 826.8 73.0 8.8% 899.8 826.8 73.0 8.8%

Resultado de la Operación 60.1 125.5 95.7 (35.7) (37.3%) 60.1 95.7 (35.7) (37.3%)

Impuestos a la Utilidad

Causado 23.7 23.2 32.0 (8.2) (25.8%) 23.7 32.0 (8.2) (25.8%)

Diferido 4.3 5.0 1.1 3.3 313.8% 4.3 1.1 3.3 313.8%

Resultado antes de Part. en Subsidiarias y Asociadas 32.0 97.4 62.7 (30.7) (49.0%) 32.0 62.7 (30.7) (49.0%)

Participación en asociadas 37.2 - - 37.2 37.2 - 37.2

Interés Minoritario - (0.0) 0.0 (0.0) - 0.0 (0.0)

Resultado Neto 69.2 97.4 62.7 6.5 10.4% 69.2 62.7 6.5 10.4%

Acciones en Circulación (en millones) 337.5 337.5 715.9 378.4- (52.9%) 337.5 715.9 (378.4) (52.9%)

Utilidad por Acción 0.2051 0.2885 0.0876 0.1175 134.2% 0.2051 0.0876 0.1175 134.2%

n/a: No aplica

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Color

Scheme

208 123 67

192 55 44

228 193 81

77 77 77

160 79 142

173 206 99

134 110 165

179 179 179

Indicadores Financieros Principales

Indicadores Financieros Clave

(1) Margen de Interés Neto Ajustado por Riesgos (sin

Comisiones): Margen Financiero Ajustado por Riesgos /

Promedio de Activos Productivos.

(2) Margen de Interés Neto Ajustado por Riesgos (con

Comisiones): Margen Financiero Ajustado por Riesgos +

Comisiones Cobradas - Comisiones Pagadas / Promedio de

Activos Productivos.

(3) Retorno sobre Activo: Utilidad neta / Activos Promedio

(4) Retorno sobre Capital Contable: Utilidad Neta / Promedio

de Capital Contable

(5) Índice de eficiencia: Gastos Operativos / Ingresos Totales

de la Operación

(6) Índice de eficiencia: Gastos Operativos / Ingresos Totales

de la Operación + Estimación Preventiva para Riesgos

Crediticios

(7) Eficiencia Operativa: Gastos Operativos / Activos

Promedio

(8) Comisiones y Tarifas Neto / Ingresos Totales de la

Operación

(9) Índice de Cartera Vencida: Cartera de Crédito Vencida /

Cartera de Crédito Total

(10) Índice de Cobertura: Estimación Preventiva para

Riesgos Crediticios / Cartera de Crédito Vencida

FINANCIERA INDEPENDENCIA S.A.B. DE C.V., SOFOM, E.N.R.

Principales Indices y Datos OperativosPara los Periodos de Tres Meses Terminados al 31 de Marzo de 2020 y 2019(Millones de pesos)

% Var.

1T20 4T19 1T19 4T19 1T19 3M20 3M19 %

Principales Indices

Rentabilidad y Eficiencia

MIN Ajustado por Riesgos Excl. Comisiones (1) 33.6% 34.5% 36.9% -0.8 pp -3.3 pp 33.6% 36.9% -3.3 pp

MIN Ajustado por Riesgos Incl. Comisiones (2) 40.1% 42.2% 43.0% -2 pp -2.9 pp 40.1% 43.0% -2.9 pp

Provisiones / Margen Financiero 30.6% 32.7% 29.2% -2.1 pp 1.4 pp 30.6% 29.2% 1.4 pp

Retorno sobre Activos (3) 2.1% 3.1% 2.1% -1 pp 0 pp 2.1% 2.1% 0 pp

Retorno sobre Capital Contable (4) 6.1% 9.0% 5.9% -2.9 pp 0.2 pp 6.1% 5.9% 0.2 pp

Índice de Eficiencia Incl. Provisiones (5) 93.7% 87.0% 89.6% 6.7 pp 4.1 pp 93.7% 89.6% 4.1 pp

Índice de Eficiencia Excl. Provisiones (6) 68.5% 62.3% 66.2% 6.2 pp 2.2 pp 68.5% 66.2% 2.2 pp

Eficiencia Operativa (7) 27.0% 26.8% 27.3% 0.1 pp -0.3 pp 27.0% 27.3% -0.3 pp

Ingreso por Comisiones (8) 8.4% 9.2% 9.3% -0.8 pp -0.9 pp 8.4% 9.3% -0.9 pp

Capitalización

Capital Contable sobre Total de Activos 33.7% 34.5% 35.4% -0.8 pp -1.7 pp 33.7% 35.4% -1.7 pp

Calidad Crediticia

Índice de Cartera Vencida (9) 5.3% 5.9% 5.6% -0.6 pp -0.3 pp 5.3% 5.6% -0.3 pp

Índice de Cobertura (10) 121.4% 111.6% 120.8% 9.8 pp 0.6 pp 121.4% 120.8% 0.6 pp

Datos Operativos

Número de Clientes 533,232 561,832 607,201 -5.1% -12.2% 533,232 607,201 -12.2%

- Independencia 263,762 281,260 315,089 -6.2% -16.3% 263,762 315,089 -16.3%

- Finsol México 96,172 103,084 107,675 -6.7% -10.7% 96,172 107,675 -10.7%

- Finsol Brasil 33,103 34,867 37,931 -5.1% -12.7% 33,103 37,931 -12.7%

- Apoyo Económico Familiar 109,747 111,434 119,850 -1.5% -8.4% 109,747 119,850 -8.4%

- Apoyo Financiero Inc 30,448 31,187 26,656 -2.4% 14.2% 30,448 26,656 14.2%

Número de Oficinas 531 532 537 -0.2% -1.1% 531 537 -1.1%

Total Fuerza Laboral 7,818 7,858 7,917 -0.5% -1.3% 7,818 7,917 -1.3%

(3) Retorno sobre Activo: Utilidad neta / Activos Promedio

(5) Índice de eficiencia: Gastos Operativos / Ingresos Totales de la Operación

(6) Índice de eficiencia: Gastos Operativos / Ingresos Totales de la Operación + Estimación Preventiva para Riesgos Crediticios

(7) Eficiencia Operativa: Gastos Operativos / Activos Promedio

(8) Comisiones y Tarifas Neto / Ingresos Totales de la Operación

(9) Índice de Cartera Vencida: Cartera de Crédito Vencida / Cartera de Crédito Total

(10) Índice de Cobertura: Estimación Preventiva para Riesgos Crediticios / Cartera de Crédito Vencida

(1) Margen de Interés Neto Ajustado por Riesgos (sin Comisiones): Margen Financiero Ajustado por Riesgos / Promedio de Activos Productivos.

(2) Margen de Interés Neto Ajustado por Riesgos (con Comisiones): Margen Financiero Ajustado por Riesgos + Comisiones Cobradas - Comisiones Pagadas / Promedio de

Activos Productivos.

(4) Retorno sobre Capital Contable: Utilidad Neta / Promedio de Capital Contable