www.iplacex.cl

NORMAS IFRS UNIDAD Nº I

Introducción a las IFRS

www.iplacex.cl 2

Introducción

Continuando con temas introductorios relacionados con las NIIF, en esta

oportunidad se analizarán algunos de los impactos de su introducción o adopción

en las empresas nacionales, especialmente en las grandes, ya sea desde el punto

de vista de los resultados como en relación con el ámbito financiero-tributario.

En efecto, considerando un estudio que precisamente evalúo el impacto de

las IFRS en la valoración de una muestra de grandes empresas nacionales que

cotizan en bolsa, se puede comprobar por una parte la mayor cantidad y calidad

de la información financiera a producir, lo que hace trabajoso y dificultoso operar

bajo IFRS, y por la otra las diferencias que se observan principalmente por la

determinación del llamado valor justo de cada partida del activo y pasivo.

Pero no sólo de este impacto se habla aquí –que puede ser muy importante,

por cierto–, también se analiza someramente el impacto que la variable tributaria

puede tener en la adopción de estas Normas Internacionales.

Así es, aunque claro está, desde hace mucho que es necesario hacer ajustes

al resultado financiero calculado bajo PCGA, con la adopción de las IFRS los

ajustes pueden multiplicarse, más aún cuando se tiene una Reforma Tributaria en

plena aplicación y en régimen desde el año 2017.

A ello hay que sumarle la Reforma a la Reforma; la ley N° 20.899 del año

2016 que simplifica el sistema de tributación a la renta modificando varios

aspectos clave de la Reforma de la ley N° 20.780.

Igualmente, en este segundo documento de la Unidad I se entregan

conceptos importantes emanados fundamentalmente del Marco Conceptual, de

utilidad para el resto del curso.

SEMANA 2

www.iplacex.cl 3

Ideas fuerza

1.- Las NIIF implican mecanismos orientados a igualar las prácticas contables

entre los distintos países del mundo, lo que le podría permitir fácilmente a un

inversionista europeo leer e interpretar sin mayores inconvenientes los estados

financieros de una entidad chilena.

2.- Los efectos de las retasaciones, moneda funcional o valorizaciones de

inversiones explican muchas de las bajas o alzas que experimentan los Estados

Financieros de las empresas que han adoptado las IFRS.

3.- La necesidad de practicar ajustes a los resultados financieros no surge como

consecuencia de la adopción de las NIIF, sino que proviene de la aplicación de los

PCGA, impartidos a partir del año 1973 por el Colegio de Contadores de Chile.

4.- Las modificaciones introducidas por la Reforma Tributaria incorporaron una

serie de nuevas diferencias temporales que generan impuestos diferidos,

impactando por lo tanto en la preparación de los Estados Financieros.

www.iplacex.cl 4

Desarrollo

6. Otros conceptos de interés provenientes del Marco

Conceptual

El Marco Conceptual, que fue ya revisado la semana previa, aporta

información vital para entender las IFRS. En esta oportunidad se verán

brevemente algunos de ellos, dentro del concepto general de reconocimiento de

los elementos de los estados financieros.

Según este cuerpo marco, se denomina reconocimiento al proceso de

incorporación, en el balance o en el estado de resultados, de una partida que

cumpla la definición del elemento correspondiente, satisfaciendo además los

criterios para su reconocimiento establecidos en el párrafo siguiente. Ello implica

la descripción de la partida con palabras y por medio de una cantidad monetaria,

así como la inclusión de la partida en cuestión en los totales del balance o del

estado de resultados. Las partidas que satisfacen el criterio de reconocimiento

deben reconocerse en el balance o en el estado de resultados. La falta de

reconocimiento de estas partidas no se puede rectificar mediante la descripción de

las políticas contables seguidas, ni tampoco a través de notas u otro material

explicativo.

Será objeto de reconocimiento toda partida que cumpla la definición de

elemento siempre que:

a) sea probable que cualquier beneficio económico asociado con la partida llegue

a la entidad o salga de ésta; y

b) el elemento tenga un costo o valor que pueda ser medido con fiabilidad, vale

decir, en forma completa, neutral y libre de errores.

En muchas ocasiones, el costo o valor se debe estimar; la utilización de

estimaciones razonables es una parte esencial de la elaboración de los estados

financieros, y no menoscaba su fiabilidad.

No obstante, cuando no puede hacerse una estimación razonable, la partida

no se reconoce en el balance ni en el estado de resultados.

www.iplacex.cl 5

Por ejemplo, las indemnizaciones esperadas de un litigio ante tribunales

pueden cumplir las definiciones tanto de activo como de ingreso, así como la

condición de probabilidad para ser reconocidas; sin embargo, si no es posible

medir de forma fiable la reclamación, no debe reconocerse ni el activo ni el

ingreso; a pesar de ello, la existencia de la reclamación puede ser revelada por

medio de notas, material explicativo o cuadros complementarios.

También es clave saber cuándo debe reconocerse un activo. Se reconocerá

un activo en el balance cuando es probable que se obtengan del mismo beneficio

económico futuro para la entidad y, además, el activo tiene un costo o valor que

puede ser medido con fiabilidad.

En cuanto a los pasivos, se le reconocerá en el balance cuando sea probable

que, del pago de esa obligación presente, se derive la salida de recursos que

lleven incorporados beneficios económicos, y además la cuantía del desembolso a

realizar pueda ser evaluada con fiabilidad. En la práctica, las obligaciones

derivadas de contratos que están sin ejecutar por ambas partes en la misma

proporción (por ejemplo, las deudas por inventarios encargados pero no recibidos

todavía) no se reconocen generalmente como tales obligaciones en los estados

financieros.

Por su parte, se reconocerá un ingreso en el Estado de Resultados cuando

ha surgido un incremento en los beneficios económicos futuros, relacionado con

un incremento en los activos o un decremento en los pasivos, y además el importe

del ingreso puede medirse con fiabilidad. En definitiva, esto significa que tal

reconocimiento del ingreso ocurre simultáneamente al reconocimiento de

incrementos de activos o decrementos de pasivos (por ejemplo, el incremento neto

de activos derivado de una venta de bienes y servicios, o el decremento en los

pasivos resultante de la renuncia al derecho de cobro por parte del acreedor).

Se reconocerá un gasto en el Estado de Resultados cuando ha surgido un

decremento en los beneficios económicos futuros, relacionado con un decremento

en los activos o un incremento en los pasivos, y además el gasto puede medirse

con fiabilidad. En definitiva, esto significa que tal reconocimiento del gasto ocurre

simultáneamente al reconocimiento de incrementos en las obligaciones o

decrementos en los activos (por ejemplo, la acumulación o el devengo de salarios,

o bien la depreciación del equipo).

Otro concepto clave es el de medición de los elementos de los estados

financieros.

www.iplacex.cl 6

Medición es el proceso de determinación de los importes monetarios por

los que se reconocen y llevan contablemente los elementos de los estados

financieros, para su inclusión en el balance y el estado de resultados. Para

realizarla es necesaria la selección de una base o método particular de medición.

Cabe señalar que en los estados financieros se emplean diferentes bases de

medición, con diferentes grados y en distintas combinaciones entre ellas.

Tales bases o métodos son los siguientes:

a) Costo histórico. Los activos se registran por el importe de efectivo y otras

partidas pagadas, o por el valor razonable de la contrapartida entregada a cambio

en el momento de la adquisición. Los pasivos se registran al importe de los

productos recibidos a cambio de incurrir en la obligación o, en algunas

circunstancias (por ejemplo, en el caso de los impuestos a las ganancias), por las

cantidades de efectivo y equivalentes al efectivo que se espera pagar para

satisfacer el pasivo en el curso normal de la operación.

b) Costo corriente. Los activos se llevan contablemente por el importe de efectivo

y otras partidas equivalentes al efectivo que debería pagarse si se adquiriese en la

actualidad el mismo activo u otro equivalente. Los pasivos se llevan

contablemente por el importe sin descontar de efectivo u otras partidas

equivalentes al efectivo que se precisaría para liquidar el pasivo en el momento

presente.

c) Valor realizable (o de liquidación). Los activos se llevan contablemente por el

importe de efectivo y otras partidas equivalentes al efectivo que podrían

obtenerse, en el momento presente, por la venta no forzada de los mismos. Los

pasivos se llevan a su valor de liquidación; es decir, los importes no descontados

de efectivo o equivalentes al efectivo que se espera pagar para cancelar los

pasivos en el curso normal de la operación.

d) Valor presente. Los activos se llevan contablemente al valor presente,

descontando las entradas netas de efectivo que se espera genere la partida en el

curso normal de la operación. Los pasivos se llevan por el valor presente,

descontando las salidas netas de efectivo que se espera necesitar para pagar las

deudas, en el curso normal de la operación.

Por último, se revisarán someramente los conceptos de capital y de

mantenimiento del capital.

www.iplacex.cl 7

La mayoría de las entidades adoptan un concepto financiero del capital al

preparar sus estados financieros. Bajo esta concepción del capital, que se traduce

en la consideración del dinero invertido o del poder adquisitivo invertido, capital es

sinónimo de activos netos o patrimonio de la entidad.

Si, por el contrario, se adopta un concepto físico del capital, que se traduce en

la consideración de la capacidad productiva, el capital es la capacidad operativa

de la entidad basada, por ejemplo, en el número de unidades producidas

diariamente.

La selección del concepto apropiado del capital por parte de una entidad debe

estar basada en las necesidades de los usuarios de los estados financieros.

Por su parte, los conceptos de capital expuestos precedentemente dan lugar a

los siguientes conceptos de mantenimiento del capital:

a) Mantenimiento del capital financiero: Bajo este concepto se obtiene ganancia

sólo si el importe financiero (o monetario) de los activos netos al final del periodo

excede al importe financiero (o monetario) de los activos netos al principio del

mismo, después de excluir las aportaciones de los propietarios y las distribuciones

hechas a los mismos en ese periodo. El mantenimiento del capital financiero

puede ser medido en unidades monetarias nominales o en unidades de poder

adquisitivo constante.

b) Mantenimiento del capital físico: Bajo este concepto se obtiene ganancia sólo

si la capacidad productiva en términos físicos (o capacidad operativa) de la

entidad al final del periodo (o los recursos o fondos necesarios para conseguir esa

capacidad) excede a la capacidad productiva en términos físicos al principio del

periodo, después de excluir las aportaciones de los propietarios y las

distribuciones hechas a los mismos durante ese periodo.

www.iplacex.cl 8

7. Impacto de las IFRS en las grandes empresas que cotizan en

Bolsa

Como se recordará de la semana anterior, las IFRS – NIIF comenzaron a

exigirse en nuestro país a contar del 1 de enero de 2009, especialmente para las

grandes empresas fiscalizadas por la Superintendencia de Valores y Seguros

(SVS).

Es interesante revisar el impacto que produjo este importante cambio en

algunas de dichas empresas, las que debieron comenzar con la implementación

de las NIIF a partir del año 2008, para poder comparar los estados financieros en

iguales contextos.

Para ello, revisaremos algunos datos, gráficos e imágenes de un trabajo

académico presentado en la Facultad de Ciencias Económicas y Administrativas

de la Universidad Católica de la Santísima Concepción, que analiza los efectos de

la implementación de las NIIF para una muestra de 16 empresas no financieras

chilenas cotizadas en la Bolsa de Santiago en el año 2008 y que adoptaron dicha

normativa en el primer trimestre del 2009.

Como señala su autor (Claudio Inostroza), bajo esta normativa, más allá de

homogeneizar la información contable y facilitar la toma de decisiones entre

compañías de clase mundial, “este modelo contable de aplicación trae consigo

mecanismos orientados a igualar las prácticas contables entre los distintos países

del mundo, lo que le podría permitir fácilmente a un inversionista europeo leer e

interpretar sin mayores inconvenientes los estados financieros de una entidad

chilena”.

De acuerdo con ese mismo estudio, la evidencia, principalmente de la

comunidad europea, sugiere que aquellas empresas que han implementado las

IFRS han traído consigo una mejora sustancial de la confianza en las compañías,

en su comunicación interna, además de proporcionar una mayor transparencia a

los mercados de capitales.

Empero, no se debe dejar de lado, que el impacto que tenga la absorción de la

normativa en uno u otro país, vendrá condicionado por el entorno legal e

institucional en donde se desempeñen las empresas, como también las

características de los sistemas corporativos específicos de cada país.

www.iplacex.cl 9

La adopción de las IFRS no es un cambio inocuo: la convergencia hacia las

NIIF es profunda y representa mucho más que una renovación de las reglas

contables (de PCGA a NIIF). La aplicación de estas nuevas normas y la nueva

forma de medir y presentar las operaciones de una empresa hará imposible que

algún sector del país, no se vea impactado por la implementación de la nueva

normativa.

Uno de los principales impactos considerados, será el mayor nivel de

información que las empresas deberán revelar, resaltándose especialmente entre

las revelaciones importantes, aquellas relacionadas con los riesgos financieros y

los impactos que estos producirían en su propia gestión y en el negocio mismo.

A continuación se presentan algunos cuadros y gráficos con el impacto en un

número reducido de grandes empresas que cotizan en la Bolsa de Santiago:

Cuadro N° 1. Impacto de las NIIF en los resultados del ejercicio 2008

Fuente: Impacto de las IFRS en la valoración de empresas. Inostroza, C. (2009)

www.iplacex.cl 10

Gráfico N° 1. Impacto porcentual en los resultados.

Parte de las empresas analizadas

Fuente: Impacto de las IFRS en la valoración de empresas. Inostroza, C. (2009)

Cuadro N° 2. Impacto de las NIIF en el Patrimonio

Fuente: Impacto de las IFRS en la valoración de empresas. Inostroza, C. (2009)

www.iplacex.cl 11

Para los expertos, el tema va más allá que simples ajustes. Por ejemplo, de

acuerdo con Alejandro Merajver, director de IFRS de la consultora

PricewaterhouseCoopers Chile, citado por Inostroza (2009) los efectos de

retasaciones, moneda funcional, corrección monetaria o valorizaciones de

inversiones explican muchas de las bajas o alzas experimentadas en los Estados

Financieros de las empresas analizadas en el estudio citado.

Pero ese mismo especialista advierte que “al ser la primera foto que se ve

bajo esta norma, todos los efectos del análisis que realizaron las empresas de los

valores de sus activos y pasivos, así como los cambios de políticas contables

ayudaron a lo mismo en mayor o menor medida”.

Para finalizar con este tema del impacto de la introducción de las IFRS,

conviene hacer referencia a algunas de las conclusiones del estudio revisado, que

pueden servir también para que las empresas que aún no hayan convergido a

dichas Normas lo hagan en un breve plazo.

Inostroza (2009) señala que las empresas que han adoptado las IFRS están

ya utilizando un lenguaje universal para la comunicación de la información

financiera, lo que fácilmente les permitirá hacerse entender por el mercado

mundial, una conclusión extremadamente importante para toda empresa que

quiere jugar en el mercado global.

En el mismo sentido, se puede agregar que la gran mayoría de las empresas

ha descubierto que este lenguaje les ayuda a acceder a los mercados mundiales

de capitales, a reducir gastos de transacción y a posicionarse como empresas

internacionales debido a la homogeneidad de la información tras la aplicación de

las Normas Internacionales de Información Financiera.

En una conclusión un poco más técnica, dicho autor indica que la llegada de

un nuevo modelo de medición, presentación y revelación, que se traslada desde el

enfoque de costo histórico hasta el enfoque de Valor Justo, conocido también

como Valor Razonable o Fair Value, trae consigo un considerable cambio en el

cómo se presentan e interpretan los Estados Financieros, por lo que se debe

cambiar de igual manera la concepción del cómo se entiende la contabilidad.

En tal sentido, la incorporación de estos nuevos modelos de medición,

entrega a los distintos usuarios de la información contable la ventaja de incorporar

información adicional en reportes financieros, dada la estimación a valores de

www.iplacex.cl 12

mercado de los activos y pasivos de la empresa, lo que acercaría, en cierta

medida, los valores de mercado con los valores contables.

8. Las empresas de menor tamaño y las NIIF

Como se sabe, el 2013 fue fijado como el año de aplicación en Chile de las

NIIF para las empresas no reguladas o que no lo hicieron anteriormente en forma

voluntaria. Si bien estas empresas (de todos los tamaños) pueden utilizar las NIIF

Full (o NIIF Completas), el IASB tiene disponible para estas empresas unas

normas simplificadas, conocidas en español como NIIF para las pymes.

Efectivamente, el IASB desarrolló y emitió una Norma separada aplicable a

los estados financieros con propósito de información general y otros tipos de

información financiera de entidades que en muchos países son conocidas por

diferentes nombres como pequeñas y medianas entidades (PYMES), entidades

privadas y entidades sin obligación pública de rendir cuentas.

Esa Norma es la denominada Norma Internacional de Información

Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES). La

NIIF para las PYMES se basa en las NIIF completas con modificaciones para

reflejar las necesidades de los usuarios de los estados financieros de las PYMES

y consideraciones costo-beneficio.

Muchas jurisdicciones en todas partes del mundo han desarrollado sus

propias definiciones de PYMES para un amplio rango de propósitos, incluyendo el

establecimiento de obligaciones de información financiera. A menudo esas

definiciones nacionales o regionales incluyen criterios cuantificados basados en

los ingresos de actividades ordinarias, los activos, los empleados u otros factores.

Frecuentemente, el término PYMES se usa para indicar o incluir entidades muy

pequeñas sin considerar si publican estados financieros con propósito de

información general para usuarios externos.

E

¿Cuáles fueron los impactos más significativos de la adopción

de las NIIF en las grandes empresas chilenas?

www.iplacex.cl 13

n Chile, la ley N° 20.416, que estableció el Estatuto de las Empresas de Menor

Tamaño, establece que serán consideradas empresas de menor tamaño (las

pymes) las microempresas, pequeñas empresas y medianas empresas.

También define una clasificación por ingresos para distinguir tales empresas:

Microempresas: Empresas cuyos ingresos anuales por ventas y servicios y

otras actividades del giro, no hayan superado las 2.400 UF en el último año

calendario.

Pequeñas empresas: Empresas cuyos ingresos anuales por ventas y

servicios y otras actividades del giro, sean superiores a 2.400 UF, pero inferiores a

25.000 UF en el último año calendario.

Medianas empresas: Empresas cuyos ingresos anuales por ventas y

servicios y otras actividades del giro, sean superiores a 25.000 UF, pero inferiores

a 100.000 UF en el último año calendario.

Adicionalmente, para efectos laborales, se hace la siguiente clasificación,

según número de trabajadores:

– Microempresas: Empresas que cuentan con uno a nueve trabajadores.

– Pequeñas empresas: Empresas que cuentan con 10 a 49 trabajadores.

– Medianas empresas: Empresas que cuentan con 50 a 199 trabajadores.

A menudo, las PYMES producen estados financieros para el uso exclusivo

de sus propietarios-gerentes, o para las autoridades fiscales u otros organismos

gubernamentales. Los estados financieros producidos únicamente para los citados

propósitos no son necesariamente estados financieros con propósito de

información general. (IASB, 2015)

Las NIIF para las PYMES señalan que las leyes fiscales son específicas de

cada jurisdicción, y los objetivos de la información financiera con propósito de

información general difieren de los objetivos de información sobre ganancias

fiscales. Así, es improbable que los estados financieros preparados en

conformidad con la NIIF para las PYMES cumplan completamente con todas las

mediciones requeridas por las leyes fiscales y regulaciones de una jurisdicción.

www.iplacex.cl 14

Una estrategia posible es que una jurisdicción puede reducir la “doble carga

de información” para las PYMES mediante la estructuración de los informes

fiscales como conciliaciones con los resultados determinados según la NIIF para

las PYMES y por otros medios.

Ahora bien, qué le convendrá a una PYME: ¿aplicar las NIIF Completas o las

NIIF para las PYMES?

Quizás sea bueno recordar que para las NIIF para las PYMES, una empresa

grande no fiscalizada califica como PYME, para efecto de identificar qué norma

contable debe aplicar.

Empero, debe tenerse presente que en algunos países se ha definido

explícitamente qué empresas deben usar las NIIF simplificadas (por ejemplo,

definiendo niveles máximos de ventas).

Sin embargo, en el caso chileno, el Colegio de Contadores de Chile A.G. no

aplica este enfoque, dejando que cada empresa defina el tipo de norma contable

que desea aplicar. En este sentido, serán las propias empresas las que elegirán

que tipo de normas aplicar.

Por ejemplo, si las empresas (grandes o medianas) utilizan la información

financiera elaborada a través del proceso contable para tomar decisiones

económicas, quizás lo aconsejable sea utilizar las NIIF Completas (NIIF Full),

precisamente por el enfoque de gestión del negocio que subyace en dichas

normas contables.

Por el contrario, las empresas pequeñas y muy pequeñas o micro, que llevan

contabilidad completa, parece recomendable usar las NIIF para las PYMES. Ello,

debido a su orientación más tributaria en las valoraciones de ciertos activos y

pasivos, y a su enfoque alineado con el control, más que al de proporcionar

información útil para tomar decisiones económicas.

Vale la pena preguntarse también qué problemas puede traer la adopción de

las NIIF para las PYMES en este segmento.

En materia de información, lo complejo puede provenir de la exigencia de

elaborar notas explicativas estructuradas. Las PYMES en general no suelen

confeccionar este tipo de información y cuando lo hacen es a partir de detalles

simples.

www.iplacex.cl 15

Por otra parte, y en torno a los métodos de valoración, las NIIF para las

PYMES incorporan el uso de valores de mercado para ciertos activos (biológicos,

instrumentos financieros, inversiones en empresas y propiedades de inversión, por

mencionar algunos); tasas de interés efectivas en el método de costo amortizado

para cuentas por cobrar y pagar.

Por último, bajo dichas Normas la PYME determina la moneda de registro

contable a través de la evaluación de los criterios estipulados para definir la

moneda funcional, situación que puede provocar que una entidad deba registrar

sus transacciones en una moneda distinta al peso chileno.

Como se señaló en la semana anterior, la adopción de las NIIF ha sido muy

baja en las PYMES, por variadas razones. Una forma sui generis de aplicarlas

(muy a la chilena), ha sido no aplicar corrección monetaria en los estados

financieros, aunque sí contemplarla para efectos tributarios.

En el número siguiente se revisará brevemente la relación entre las IFRS –

NIIF y el tema tributario, que puede llegar a ser importante para las empresas en

la actualidad, cuando la Reforma Tributaria está plenamente vigente.

9. Impacto de las IFRS en el ámbito tributario

El tema tributario no puede dejar de analizarse cuando se habla de la

adopción de las IFRS. Como se sabe, en general, el resultado contable no es igual

al resultado tributario. Dicho de otra forma, el resultado que arroja el balance,

digamos, una cierta utilidad, habitualmente no es la misma cantidad sobre la que

se tributa.

De dicho resultado, mediante diversos ajustes, se llega a la renta líquida

imponible (RLI), del impuesto de primera categoría de la ley de la renta, cantidad

sobre la cual se aplica la tasa vigente del mencionado tributo de categoría.

¿A nivel de las empresas de menor tamaño, que impactos

podría tener la adopción de las IFRS?

www.iplacex.cl 16

Como se comprenderá, la necesidad de practicar ajustes no surge como

consecuencia de la adopción de las NIIF, sino que proviene de la aplicación de los

Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados (PCGA) impartidos a partir

del año 1973 por el Colegio de Contadores y cuyas instrucciones han sido

impartidas por los organismos fiscalizadores respectivos.

Por consiguiente, el análisis de los efectos señalados se acota a los

contribuyentes que tributan en primera categoría sobre rentas efectivas

determinadas por medio de contabilidad completa y que adopten las Normas

Internacionales de Información Financiera, sea en sus versiones Full (Completas)

o simplificadas (para las PYMES).

Recuérdese que en Chile desde el año 2009 son obligatorias las Normas

Internacionales de Información Financiera (IFRS) Full –para empresas grandes– y

desde el año 2013 las NIIF para las PYMES –para empresas medianas y

pequeñas en general– siendo las únicas normas de información financiera válidas

en la contabilidad, pues no existe ninguna otra norma válida en el país.

Entonces, si bien estas divergencias entre el resultado contable y el

resultado tributario han existido desde hace mucho tiempo (diferencias temporales

o permanentes por impuestos), ya que coexisten objetivos e intereses distintos

para efectos de presentación de los estados financieros y recaudación fiscal, la

adopción de las NIIF significa un incremento en la cantidad de ajustes por

diferencias de criterios tributarios versus financieros, lo que obliga a hacer más

sistemático y orgánico el control de los valores tributarios para efectos del

cumplimiento impositivo.

De acuerdo con lo expresado en el blog de opinión del Portal Empresarios en

Red, en un artículo titulado “La tributación en Chile y las NIIF”, algunos de los

efectos que deben tenerse en cuenta al adoptar las NIIF, en cuanto a la

determinación de la RLI, son los siguientes:

Depreciación de activos fijos (NIC 16)

Pérdidas por deterioro de valor (NIC 36)

Costos de los inventarios a su valor neto realizable (NIC 2)

Provisiones (NIC 37)

Valuación de gastos por beneficios a los empleados (NIC 19)

Moneda funcional (NIC 21)

Ajuste por valuación de las propiedades de inversión (NIC 40)

www.iplacex.cl 17

Medición y reconocimiento de activos biológicos (NIC 41)

Combinaciones de negocios (determinación del Goodwill) (NIIF 3)

Puede resultar interesante hacer mención aquí a un pronunciamiento del

Servicio de Impuestos Internos, el que –dictado en respuesta a un requerimiento

de la Superintendencia de Valores y Seguros– expresa que “la aplicación de las

Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), se enmarcan en un

ámbito estrictamente contable-financiero que no modifican ni afectan a las normas

tributarias, por lo que los contribuyentes antes referidos al determinar sus estados

financieros, de acuerdo a las normas referidas, de todas maneras estarán

obligados a efectuar los ajustes necesarios a dicho resultado financiero para

determinar la utilidad tributaria sobre la cual deben cumplir con sus obligaciones

impositivas, ya que con motivo de la referida conversión se seguirán otorgando

tratamientos diferentes a ciertas partidas desde el punto de vista contable-

financiero y tributario y por consiguiente persistirán las denominadas diferencias

permanentes y transitorias”. (Oficio N° 293, de 26 de enero de 2006)

Ahora bien, si ya eran

ciertamente complejos los

ajustes que debían hacerse al

resultado financiero con ocasión

de la adopción de las NIIF, con

la Reforma Tributaria (leyes N°

20.780 de 2014 y 20.899 de

2016, que simplifica la tributación

de la renta) éstos se vuelven aún

más complejos y requieren ser

observados con cuidado.

No es este el momento de

analizar todos los impactos

financiero-contables que la Reforma Tributaria, con sus innumerables

modificaciones a la ley de la renta, ha provocado en la empresas que ya han

adoptado las NIIF, pues aquello escapa de los objetivos de este curso.

Sin embargo, se tocarán algunos puntos muy brevemente, para que se tenga

una visión de las complejidades del tema, entre ellos la entrada en vigencia plena -

desde el año 2017- de los dos regímenes generales de tributación (renta atribuida

y sistema semi integrado) y la incorporación de una cantidad significativa de

www.iplacex.cl 18

situaciones que generarán nuevas fuentes de diferencias entre el tratamiento

financiero y el tributario para un número no menor de partidas.

Por ejemplo, dado que hasta el 31 de diciembre de 2016 las empresas

debían optar por el régimen tributario al cual se adscribirían a contar del 1 de

enero de 2017, o por defecto quedarán obligadas a tributar por alguno de ellos,

podían provocarse problemas con el cálculo de las tasas de los impuestos

diferidos, dado que ambos regímenes tienen tasas del impuesto de primera

categoría diferentes, lo que debe analizarse en el marco de la NIC 12 (Impuestos

a las Ganancias).

Asimismo, dado que con las modificaciones introducidas por la Reforma

Tributaria se incorporaron una serie de nuevas diferencias temporales que

generarán impuestos diferidos, los impactos en la preparación de los Estados

Financieros son importantes.

A modo de ejemplo, se pueden citar algunos de ellos de acuerdo con un

análisis realizado por la Consultora PricewaterhouseCoopers Consultores,

Auditores y Compañía Ltda.:

a) Reconocimiento de nuevos impuestos diferidos por las inversiones

permanentes en empresas relacionadas. La NIC 12 incluye una excepción al

cálculo de impuestos diferidos por la diferencia entre el valor financiero y el

tributario de inversiones en filiales, coligadas y entidades bajo control conjunto. La

aplicación de las normas de CFC (Rentas pasivas, de acuerdo con el artículo 41 G

de la ley de la renta) a inversiones en empresas relacionadas en el exterior y el

uso del régimen de renta atribuida que pudieran aplicar empresas coligadas,

impedirán la aplicación de la excepción de la NIC 12 citada y requerirán el cálculo

de pasivos por impuestos diferidos significativos cuyo impacto inicial debe

registrarse contra los resultados del ejercicio.

b) Reconocimiento de nuevos pasivos por impuestos diferidos por gastos

cargados/ devengados con empresas relacionadas del exterior no cancelados

(impacto inicial con cargo a resultados).

c) Reconocimiento de nuevos impuestos diferidos por ciertas ganancias de

capital.

d) Pérdida de deducibilidad de ciertos “goodwill” tributarios con impacto en

impuestos diferidos y combinaciones de negocios.

www.iplacex.cl 19

El tema no se agota aquí ni mucho menos. Los impactos a nivel de las NIIF

ocasionados por la Reforma Tributaria y la Reforma a la Reforma (ley N° 20.899)

son muy importantes y deben ser tenidos en cuenta por las empresas que

adoptaron o adoptarán las IFRS – NIIF.

Una tarea que se hace especialmente importante en el marco de una

auditoría tributaria realizada a una empresa que haya adoptado las NIIF (Full o

simplificada), pues el auditor debe saber reconocer y aplicar las técnicas o

procedimientos adecuados para detectar inconsistencias que puedan derivar en

contingencias tributarias.

La revisión del Control Interno adquiere en este caso especial relevancia,

pues son muchos los cambios que han debido implementarse durante el año

calendario 2017, que se reflejarán por primera vez en el año tributario 2018.

¿Qué impactos financiero-contables y tributarios de

importancia se prevén por la adopción de las NIIF?

www.iplacex.cl 20

Conclusión

Concluyendo la Unidad I del curso, se revisan algunos importantes impactos

que la introducción de las IFRS – NIIF conllevan en la preparación de la

información financiera que deben preparar las empresas con carácter general.

Por una parte, se comprueba que la cantidad y la calidad de dicha

información aumentan considerablemente, tomando en cuenta que se adopta un

nuevo lenguaje de tipo universal, que puede ser entendido en cualquier parte del

mundo que tengan adoptadas dichas Normas.

Además, se ha mostrado –en base a evidencia concreta– que la adopción de

las NIIF significan habitualmente cambios en los Estados Financieros, motivados

principalmente por las valorizaciones a valor justo o razonable de las partidas del

activo y pasivo.

Igualmente, se hace una breve revisión de las NIIF para las PYMES, las

normas enfocadas en dicho segmento de empresas o en las no reguladas, que

significan una simplificación de las NIIF Completas (Full).

Junto con ello, se hicieron notar los impactos que los cambios normativos en

materia tributaria (Reformas Tributarias de las leyes N°s. 20.780 y 20.899, esta

última, de simplificación del sistema de tributación a la renta) tienen en empresas

que hayan adoptado las NIIF, llegando a ser bastante significativos e importantes.

Por último, siguiendo con el análisis del Marco Conceptual, en la primera

parte de este documento se estudian varios conceptos claves para un mejor

entendimiento de las normas internacionales, entre ellos los de reconocimiento y

medición, vitales para la conformación de los Estados Financieros.

www.iplacex.cl 21

Bibliografía

1) IASB (2010). Marco Conceptual para la información financiera. Consultado

el 8 de marzo de 2018 de

http://eifrs.ifrs.org/eifrs/bnstandards/es/2017/framework.pdf

2) IASB (2015). Norma NIIF para las PYMES. Consultado el 7 de marzo de

2018 de

http://eifrs.ifrs.org/eifrs/PDFArchive?viewFile=17057&categoryId=120&sidebarCate

goryId=430

3) Inostroza, C. (2009). Impacto de las IFRS en la valoración de empresas:

evidencia para una muestra de empresas chilenas cotizadas. UCSC, Chile.

4) Blog de Empresarios en Red. La tributación en Chile y las NIIF (16.12.15).

Consultado el 6 de marzo de 2018 de https://www.empresariosenred.cl/opinion/la-

tributacion-en-chile-y-las-niif

www.iplacex.cl 22