la administracion del riesgo (trabajo grupal 1) - universidad privada antenor orrego

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Curso: Gerencia de Riesgos. Universidad: Universidad Privada Antenor Orrego. Ciclo: VIII Alumnos: - Díaz Briones, Lily - Díaz Chigne, Kevin - Jimenez Beltran, Steve - Reyes Díaz, Pamela - Vilela Goicochea, Saraí

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Page 1: La administracion del riesgo (Trabajo Grupal 1) - Universidad Privada Antenor Orrego

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1ª clase:

LA NECESIDAD DE LA ADMINISTRACION DEL RIESGO:

Las empresas participan en el negocio de la administración de riesgos. Las más competentes lo consiguen, otras fallan. Mientras que algunas empresas asumen pasivamente los riesgos financieros, otras intentan crear una ventaja competitiva a través de una exposición juiciosa a estos tipos de riesgos. En ambos casos, sin embargo, los riesgos financieros deberían ser vigilados cuidadosamente ya que significan un alto potencial de pérdidas financieras importantes.

Los principios básicos que deben estar presente siempre en nuestras labores son:

Una correcta información nos lleva a tomar decisiones prudentes y oportunas.

Controlar el riesgo y comunicar oportunamente cualquier incidencia, permite tomar medidas oportuna para salvaguardar los intereses de nuestras instituciones.

El conocimiento de una situación es vital para un buen desarrollo del negocio.

La misión de riesgo no es antagónica a la misión comercial, ambas deben confluir para lograr la misión general de la Institución Financiera

No debe cuestionarse el adoptar decisiones equivocadas por eventualidades, siempre y cuando se haya seguido un proceso criterioso para tomar la decisión, la falta grave es tomar una decisión omitiendo aspectos básicos o reñidos contra los criterios generales de nuestra organización.

Los administradores de riesgos deben estar totalmente familiarizados con una variedad de mercados financieros, con las complejidades del proceso operativo y con la modelación financiera y estadística. La administración de riesgos integra los mercados de renta fija, los mercados de divisas, los mercados accionarios y los mercados de mercancías. En cada uno de ellos, es necesario descomponer los instrumentos financieros en sus partes constitutivas fundamentales y luego reensamblarlos para llevar a cabo la medición del riesgo.

Los intermediarios ( Instituciones Financieras ) con grandes portafolios han estado a la vanguardia de la Administración del riesgo. Las instituciones que tienen que ver con numerosas fuentes de riesgo financiero e instrumentos complicados están implementando ahora sistemas centralizados de administración del riesgo. Aquellas que no lo hacen, se exponen ellas mismas a costosos errores, como Baring o Banesto.

Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
¿Porque la gestión de riesgos constituye una ventaja competitiva para las empresas?
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
¿Cómo las empresas hacen operativos estos principios en la gestión de riesgos?
Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
¿Qué conocimientos y habilidades debe tener el administrador de riesgos?
GRUPO 6
Porque permite a las empresas manejar adecuadamente sus recursos para sobrellevar sus riesgos financieros frente a otras que no toman las medidas adecuadas.
GRUPO 6
.Tomando decisiones adecuadas. .Haciendo seguimientos periódicos para corregir desviaciones en el momento. .Estar al tanto de los recursos que maneja la empresa. .Realizando un planeamiento estratégico en las que ambas misiones se complementen, haciendo un adecuado control. .Tomar decisiones que sean objetivas.
GRUPO 6
Debe poseer conocimientos financieros, estadísticos, operativos y administrativos de la empresa y del mercado.
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¿Qué es exactamente el riesgo? El Riesgo: puede ser definido como la volatilidad de los flujos financieros no esperados, generalmente derivada del valor de los ACTIVOS y PASIVOS.

También podemos decir que existe en todo orden de cosas, y si supiéramos exactamente lo que va a ocurrir, entonces no existiría el riesgo, y por lo tanto la palabra que más se adecua a Riesgo es: INCERTIDUMBRE.

Entonces podríamos definir el Riesgo como: INCERTIDUMBRE RESPECTO DE SUCESOS FUTUROS.

Las empresas están expuestas a tres tipos de riesgos:

1. RIESGOS DE NEGOCIOS: Son aquéllos que la empresa está dispuesta a asumir para crear ventajas competitivas y agregar valor para los accionistas. Los riesgos de negocios, o riesgos operativos, tienen que ver con el mercado del producto en el cual opera la empresa y comprenden innovaciones tecnológicas, diseño del producto o mercadotecnia. El apalancamiento operativo, relacionado con el nivel de costos fijos y el nivel de costos variables, es también, en gran parte, una variable opcional.

2. RIESGOS ESTRATEGICOS: Son los resultantes de cambios fundamentales en la economía o en el entorno político. Un ejemplo relativamente nuevo es la desaparición de la amenaza de la Unión Soviética a finales de los años ochenta, afectando con ello directamente a las industrias de este ramo. La expropiación y la nacionalización también son consideradas riesgos estratégicos. Estos riesgos difícilmente se pueden cubrir, a no ser por la diversificación a través de distintas líneas de negocios y de distintos países.

3. RIESGOS FINANCIEROS: Están relacionados con las posibles pérdidas en los mercados financieros. Los movimientos en las variables financieras, tales como las tasas de interés y los tipos de cambio, constituyen una fuente importante de riesgos para la mayoría de las empresas. La exposición a riesgos financieros puede ser optimizada de tal manera que las empresas pueden concentrarse en lo que es su especialidad. En contraste con las empresas industriales, la función principal de las INSTITUCIONES FINANCIERAS es administrar activamente los riesgos financieros; los Bancos, ahora, se han percatado que deben identificar y medir con precisión los riesgos para posteriormente controlarlos y evaluarlos de forma apropiada. Un entendimiento cabal del RIESGO permite que los administradores financieros puedan estar en condiciones de planear adecuadamente la forma de anticiparse a posibles resultados adversos y sus consecuencias y, de este modo, estar mejor preparados para enfrentar la incertidumbre futura sobre las variables que puedan afectar sus resultados; esto, a su vez, les permite ofrecer mejores precios por administrar el riesgo que su competencia. La ADMINISTRACION DEL RIESGO es el proceso mediante el cual se identifica, se mide y se controla la exposición al riesgo. Por lo tanto la Administración del riesgo FINANCIERO se ha convertido en una herramienta esencial para la sobrevivencia de cualquier negocio.

Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
- Cite 03 definiciones de riesgos (de autores diferentes) - Critique la definición de riesgo resaltada - Haga su propia definición.
GRUPO 6
Nota adhesiva
L. Gitman (1986): Insolvencia que posiblemente tenga la empresa para pagar sus obligaciones y expresa además que el riesgo es la probabilidad de ser técnicamente insolvente. García Soldevilla, Emilio (1990): Factor cualitativo que describe cierto grado de incertidumbre sobre los resultados futuros de la inversión. También lo conceptualiza como "situaciones donde la probabilidad puede aplicarse a los resultados futuros". Cooper & Chapman (1994): Riesgo es la exposición a la posibilidad de pérdidas económicas y financieras, de daños en las cosas y en las personas o de otros perjuicios como consecuencia de la incertidumbre que origina el llevar a cabo una acción. Critica de la definición de Riesgo de los autores: No puede ser definido como volatilidad de los flujos financieros no esperados, porque los riesgo ocurren en toda la empresa en diferentes áreas y magnitudes. Basarse en una desviación de los valores en cuanto a los activos y pasivos no muestra realmente el riesgo que está pasando la empresa, debido que estos pudieron haber sido manipulados o tener algún error. Si es considerado definir el riesgo como incertidumbre porque siempre hay un margen de error en todo. Definición de riesgo: Es la probabilidad de que una acción planificada no se lleve a cabo debido a diferentes factores.
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¿Porque existe el riesgo?

1. Porque existen VARIABLES, controlables e incontrolables. Cuando exista una mayor cantidad de variables incontrolables, mayor será el riesgo.

2. Porque necesitamos INFORMACION. Cuando exista una menor cantidad de información mayor será el riesgo.

3. Porque el FUTURO no es exacto. Cuando exista una mayor cantidad de sucesos impredecibles mayor será el riesgo.

¿Podemos aminorar el RIESGO?

- ¿Qué hacemos con las variables?

- ¿Qué hacemos con la información?

- ¿Qué hacemos con el futuro?

DEBEMOS:

- Conocer las variables que puedan incidir de manera significativa y tomar resguardos

- Proveernos de información estructurada, de manera de extraer conclusiones

- Efectuar proyecciones de acuerdo a las situaciones más probables y sensibilizarlas. Anticiparnos y estar preparados para cualquier eventualidad.

Tenemos un ejemplo de riesgo: Banco

Cuando asumimos riesgos como Banco por los créditos concedidos, ¿Qué tipo de variables podemos controlar y cuales no?

1. ¿Cuáles son como Banco nuestras variables controlables?

a. La elección de nuestro Mercado Objetivo y selección de nuestros clientes.

Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
De un ejemplo de riesgo que suceda en una MYPE local y luego identifique las variables controlables, incontrolables y como puede la empresa minimizar el riesgo.
GRUPO 6
Nota adhesiva
CAJA TRUJILLO: Caja Trujillo posee riesgos no financieros como los riesgos externos y estratégicos. a)Variables Controlables: ·Los intereses moratorios. ·El tipo de crédito que se ofrece. ·La calidad de sus recursos humanos. b)Variables Incontrolables: ·La delincuencia. ·Devaluación de la moneda. ·Conflictos políticos y sociales. ·Desastres Naturales. .Crisis económica. c)Minimizar el riesgo: Realizar una auditoría interna para manejar las posibilidades de mejora en las variables. Respecto al riesgo crediticio como consecuencia de que las contrapartes se encuentren imposibilitadas para cumplir con sus obligaciones se debe designar un asesor de créditos que tenga la responsabilidad de realizar la evaluación y seguimiento del procesos de evaluación crediticia y recuperación de los créditos.
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b. Los tipos de créditos que ofrecemos.

c. La forma de estructurarnos, los requisitos de información y verificación que definimos y como formalizamos nuestro procesos de créditos.

d. Las técnicas y herramientas que escojamos para nuestras evaluaciones.

e. Los criterios, normas y controles internos.

f. La debida formalización de garantías, pagares y papelería interna.

g. La delegación de facultades en personas de confianza.

h. Los procesos de selección de nuestros recursos técnicos y humanos.

i. La forma en que administramos nuestra cartera de colocaciones, los mecanismos de seguimiento y control de clientes.

j. Cualquier otro elemento en el que podamos influir.

2. ¿Cuáles son como Banco nuestras variables incontrolables?

a. El marco legal para los negocios bancarios y la normativa de la SBIF

b. Las variables que son controlables para el cliente, muchas veces resultan incontrolables para nosotros como son:

Su administración

Sus recursos financieros, técnicos y humanos

Sus políticas de inversión, de marketing, de manejo de personal

Etc.

c. Existen además variables incontrolables tanto para nuestro cliente, como para nuestro Banco, como son:

La Política económica

La Situación Política

El comportamiento del mercado ( Oferta/Demanda)

Acreedores

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Administrador
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Administrador
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Administrador
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Administrador
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Administrador
Resaltado
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Signos macroeconómicos ( Inflación, desempleo, niveles de consumo, tipo de cambio, etc )

Riesgos naturales

Mercados internacionales.

¿Podemos asumir riesgos controlables?

100% controlables no es posible, pero en la medida que……

1. Conozcamos y estudiemos que variables influyen

2. Contemos con información para analizar

3. Efectuemos proyecciones y estimemos sus probabilidades y además, siempre…..

4. Procuraremos tomar los debidos RESGUARDOS

……. Entonces recién estamos entrando a minimizar el RIESGO y podemos asumirlos con más tranquilidad.

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Resaltado
Administrador
Resaltado
Administrador
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Administrador
Resaltado
Administrador
Nota adhesiva
¿Qué significa minimizar el riesgo? De tres ejemplos...
GRUPO 6
Nota adhesiva
Significa la planificación de las acciones preventivas para implantar las medidas pertinentes, incluyendo para cada actividad un plazo establecido, la designación de los responsables y los recursos humanos y materiales necesarios para su ejecución. Ejemplos: 1. Cuando se compra una maquinaria para la empresa, para que esta sea rentable para la empresa, se debe planificar un cronograma de actividades de mantenimiento y supervisar que esta sea cumplida para que la maquinaría cumpla eficientemente su tiempo de vida. 2. Cuando se tiene un índice alto de morosidad en la empresa, se debe hacer un alianza con un banco de tal manera que este cobre las deudas de los clientes y así minimizar el riesgo de pérdida de esas deudas. 3. Cuando en una empresa tiene una amplia cartera de clientes, se hace una estrategia para fidelizar a los clientes y minimizar el riesgo de perder clientes potenciales.