kpmg chile 2011 08 kpmg audit know 03 borrador de norma
TRANSCRIPT
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
1/34
Destacados 1
KNowAUDITORA
Novedades de InformacinFinanciera en el mbito
Nacional e Internacional
Boletn Agosto 2011
kpmg.cl
Nmero
3
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
2/34
KNow
2Destacados
Consejo Editorial:
Cristin Maturana
Jos Galindo
Michael Wessel
Hctor del Campo
Coordinacin Editorial:
Cristin Maturana
Laia Prez
Carolina Fuentes
Carolay Hauck
Diseo Grfico:Carolina Tapia
KNow es una publicacin de carcter peridico realizada por KPMG en Chile- a partir de material elaborado por KPMG en Espaa - que tiene como objetivocompartir con usted informacin y conocimientos sobre las novedades msrecientes y significativas en materia de normativa contable o con impacto directosobre la informacin financiera, tanto en el mbito internacional (IFRS/NIIF),norteamericano y nacional.
En KPMG en Chile nos hemos puesto como propsito ser un puente hacia elconocimiento y actualizacin constante en el mbito financiero contable paranuestros clientes y el mercado. Buscamos convertirnos en un colaborador de sudesarrollo profesional y tcnico en estas materias.
KNow pretende ser una publicacin actual, de fcil lectura y, al mismo tiempo,tcnica, que proporcione lo principal y lo ms reciente. Adems, que se detengaa analizar con detalle los aspectos esenciales de la actualidad en informacinfinanciera. Los profesionales de KPMG en Chile estn a su disposicin paracomentar con usted todo lo que, referido al contenido de esta publicacin, puedasuscitar su inters.
Innovacin, conocimiento especializado y trabajo que se transforma en calidad, esaes nuestra filosofa de negocios.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
3/34
Destacados 3
ndice
DESTACADOS
Borrador ED/2010/9 Arrendamientos
Borrador ED/2010/6 Ingresos de contratos con clientes
NOVEDADES
1. NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIN FINANCIERA
1.1 ltimas publicaciones del IASB1
e IFRS-IC2
1.2 Status de adopcin - Unin Europea
2. OTRAS PUBLICACIONES DEL MBITO EUROPEO
2.1 Comit Europeo de Reguladores de Mercados de Valores (CESR)
2.2 Comit de Supervisin Bancaria de Basilea
3. NORMATIVA US
3.1 ltimas publicaciones del FASB3
4. KPMG
4.1 Publicaciones en espaol
4.2 Publicaciones en ingls
1International Accounting Standards Board
2International Financial Reporting Standards Interpretations Committee
3Financial Accounting Standards Board
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
4/34
KNow
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
5/34
Destacados 5
Destacados
Borrador ED/2010/9Arrendamientos
Como parte del proyecto de convergencia entre las NIIF y los US
GAAP, el International Accounting Standard Board (IASB) junto con
el Financial Accounting Standard Board (FASB) publicaron el 17 de
agosto de 2010, este borrador de norma de Arrendamientos que
sustituir a la actual NIC 17 Arrendamientos, a la SIC 27 Evaluacin
del fondo de las transacciones que adoptan la forma legal de unarrendamiento, a la CINIIF 4 Determinacin de si un acuerdo contiene
un arrendamiento, as como el Topic 840 de los US GAAP.
Las propuestas incluidas en este borrador introducen cambios significativos en lacontabilidad de los arrendamientos ya que desaparece la dicotoma entrearrendamiento operativo y arrendamiento financiero y nace el modelo delderecho de uso, segn el cual:
El arrendatario reconocera en todo caso un activo que representa el derechode uso del bien arrendado y un pasivo por la obligacin de pagar las cuotasde arrendamiento.
El arrendador reconocera un activo que representa el derecho a recibir
los pagos del arrendatario y, dependiendo de su exposicin a los riesgos ybeneficios asociados al activo subyacente:
- reconocera un pasivo sin llegar a dar de baja el activo subyacente(enfoque de la obligacin de ejecucin), o
- dara de baja la parte del activo arrendado que corresponde a losderechos transferidos al arrendatario y continuara reconociendoun activo residual que representara los derechos sobre el activosubyacente al final del arrendamiento (enfoque de baja en cuentas).
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
6/34
KNow
6Destacados
Quedaran excluidos del alcance de la norma, con ciertas particularidades, losarrendamientos de activos intangibles, de activos biolgicos, de exploracin derecursos naturales, los arrendamientos que cumplen la definicin de contrato decarcter oneroso, as como los contratos que representan la compra o venta delactivo subyacente. A estos efectos, un contrato representa la compra o venta del
activo arrendado si transfiere el control del mismo y todos, salvo una cantidadinsignificante, los riesgos y beneficios asociados al activo.
Contabilidad del arrendatario. Modelo del derecho de uso
Valoracin inicial
El pasivo reconocido por el arrendatario, que representa la obligacin de pagar lascuotas del arrendamiento durante el plazo del mismo, se valorara al inicio delarrendamiento por el valor presente de los pagos futuros estimados. Los elementosque afectaran a este valor son los siguientes:
El activo reconocido
por el arrendatario
representa el derecho de uso
del bien.
- El tipo de descuento sera el tipo de inters incremental de los prstamos del arrendatario o el tipo de inters aplicado por el arrendador, en caso de que pueda
determinarse con facilidad.
- El plazo del arrendamiento se estimara como el periodo ms largo posible delarrendamiento que es ms probable, considerando el efecto de cualquier opcin deprolongar o cancelar el arrendamiento.
- La estimacin de las cuotas contingentes, del importe a pagar al arrendador en concepto de garantas del valor residual del activo, y de cualquier penalizacin por la opcin del plazo elegido, formaran parte de los pagos por arrendamiento.
- El importe de la opcin de compra se excluira de los pagos por arrendamiento.
El activo reconocido por el arrendatario, que representa el derecho de uso del bienarrendado, se valorara en el momento inicial por el valor del pasivo, ajustado por
cualquier cuota de arrendamiento pagada por anticipado, y por cualquier costodirecto inicial recuperable incurrido por el arrendatario. Tanto el activo como el pasivose valoraran al inicio del arrendamiento pero no se reconoceran hasta la fecha decomienzo del mismo, que es el momento en el que el arrendador pone el activo adisposicin del arrendatario para su uso.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
7/34
Destacados 7
Valoracin posterior
Con posterioridad a su reconocimiento inicial, el activo por derecho de uso sevalorara con arreglo al modelo del costo o al modelo de revalorizacin de la NIC 38Activos Intangibles,sin que sea necesario que exista un mercado activo para poder
hacer uso del modelo de revaluacin. La amortizacin y las prdidas y gananciasprocedentes de la revalorizacin se reconoceran de acuerdo con la NIC 38, y lasprdidas por deterioro del valor y su recuperacin se reconoceran de acuerdo con laNIC 36 Deterioro del valor de los activos.
Por su parte, el pasivo se valorara con posterioridad al reconocimiento inicial, a costoamortizado utilizando el mtodo del tipo de inters efectivo. El arrendatario tendraque evaluar, tras el reconocimiento inicial, si los hechos y circunstancias indican quese ha producido un cambio significativo en el pasivo desde el ltimo periodo sobre elque se ha informado. En tal caso, se tendra que llevar a cabo una nueva evaluacindel plazo del arrendamiento, de los importes a pagar esperados en relacin con lascuotas contingentes, penalizaciones por la opcin del plazo elegido y garantas delvalor residual del arrendatario, y ajustar el importe en libros del pasivo enconsecuencia.
Los cambios en el importe en libros del pasivo que surgiesen de la nueva evaluacindel plazo del arrendamiento se incluiran en el importe en libros del activo porderecho de uso. Los cambios que surgieran de la nueva evaluacin de las cuotascontingentes, garantas del valor residual del arrendamiento y penalizaciones por laopcin del plazo elegido:
- se incluiran en el activo por derecho de uso cuando los cambios guarden relacincon periodos futuros; y
- se reconoceran en resultados cuando los cambios guarden relacin con elperiodo actual o con periodos anteriores.
Presentacin
El arrendatario presentara los activos por derecho de uso en el estado de situacinfinanciera como si fueran activos tangibles incluidos en propiedades, planta y equipo,si bien diferencindolos de los activos no arrendados y el pasivo se presentara tambinde forma separada al resto de pasivos financieros.
Modelos contables propuestos para el arrendador
Si un arrendador est expuesto a riesgos y beneficios significativos asociados alactivo subyacente, aplicara el enfoque de la obligacin de ejecucin; en casocontrario, aplicara el enfoque de baja en cuentas.
Enfoque de la obligacin de ejecucin
El arrendador reconocera, al comienzo del arrendamiento, un nuevo activo (activo dearrendamiento) sin tener que dar de baja el activo subyacente, que representa elderecho a recibir los pagos del arrendatario y un pasivo por la obligacin de facilitar eluso del activo subyacente.
El arrendatario tendra que
evaluar, tras el
reconocimiento inicial, si loshechos y circunstancias
indican que se ha producido
un cambio significativo en el
pasivo desde el ltimo
periodo sobre el que se ha
informado
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
8/34
KNow
8Destacados
Valoracin inicial
El activo de arrendamiento se valorara, al inicio del mismo, al valor actual de lospagos futuros por arrendamiento ms cualquier otro costo directo inicial recuperableincurrido por el arrendador. El importe del valor presente de los pagos futuros por
arrendamiento del arrendador ser similar al del arrendatario, con la diferencia deque:
- el tipo de descuento sera el tipo cargado por el arrendador, y
- las cuotas contingentes y los importes a recibir por la garanta del valor residual solo se incluiran si el arrendador puede estimarlos con fiabilidad.
El pasivo, por su parte, se valorara inicialmente al valor presente de los pagos porarrendamiento estimados, ajustado por cualquier cuota pagada por anticipado por elarrendatario. Segn este enfoque, no surgen prdidas o ganancias del da 1 alcomienzo del arrendamiento.
Valoracin posterior
A partir de la fecha de comienzo del arrendamiento, el arrendador valorara su activode arrendamiento a costo amortizado utilizando el mtodo del tipo de intersefectivo y reconocera cualquier deterioro de valor de acuerdo con la NIC 39Instrumentos financieros: Reconocimiento y valoracin. El arrendador volvera aevaluar su activo de arrendamiento del mismo modo en que el arrendatario evalade nuevo su pasivo de arrendamiento, salvo en aquellas circunstancias en las que elarrendatario ajustase su activo por derecho de uso, en las que el arrendadorajustara su pasivo.
Con posterioridad al reconocimiento incial, el pasivo se amortizara con contrapartidaen ingresos en base al patrn de uso del activo subyacente por parte delarrendatario. Si el arrendador no pudiera determinar este patrn de forma fiable, seutilizara el mtodo lineal.
Presentacin
El arrendador presentara el activo subyacente, el derecho a recibir pagos porarrendamiento y la obligacin de ejecucin de forma conjunta en el estado desituacin financiera mediante un activo o pasivo neto por arrendamiento. Losingresos por intereses, ingresos por arrendamiento y los gastos de amortizacin sepresentaran de forma separada en prdidas y ganancias.
Enfoque de baja en cuentas
El arrendador reconocera un activo que represente su derecho a recibir los pagosdel arrendatario (el activo de arrendamiento), dara de baja en cuentas la parte delactivo subyacente que represente los derechos transferidos al arrendatario y
reclasificara la parte restante como un activo residual que represente el derechosobre el activo subyacente al final del plazo del arrendamiento.
Valoracin inicial
El activo de arrendamiento se valorara en el momento inicial segn lo descrito en elenfoque de la obligacin de ejecucin y en cuanto al activo residual, ste sevalorara distribuyendo el importe en libros original del activo subyacente. De cara arealizar dicha distribucin, la proporcin del valor razonable de los pagos dearrendamiento sobre el valor razonable del activo subyacente representara la partedel valor contable del activo subyacente que debe darse de baja, debindosereclasificar el importe restante como valor residual. Cualquier ganancia o prdidaque surgiese al comienzo del arrendamiento se reconocera en prdidas y ganancias.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
9/34
Destacados 9
Valoracin posterior
A partir del comienzo del arrendamiento, el arrendador valorara el activo dearrendamiento a costo amortizado utilizando el mtodo del tipo de inters efectivo yreconocera cualquier deterioro del valor de acuerdo con la NIC 39. El arrendador
volvera a evaluar su activo de arrendamiento del mismo modo en que elarrendatario evala de nuevo su pasivo de arrendamiento, con la diferencia de queel arrendador:
distribuira cualquier cambio en el importe en libros de su activo de arrendamiento atribuible a la nueva evaluacin del plazo de arrendamiento entre su activo residual y prdidas y ganancias; y
cualquier otros cambio en el importe en libros de su activo de arrendamiento lo reconocera en prdidas y ganancias.
El activo residual no sera objeto de una nueva valoracin, salvo lo descrito en elprrafo anterior, y estara sujeto a una comprobacin del deterioro del valor deacuerdo con la NIC 36.
Presentacin
El arrendador presentara el activo de arrendamiento de forma separada al resto deactivos financieros, y el activo residual separado del resto de inmovilizado materialen el estado de situacin financiera. La presentacin en prdidas y gananciasdependera del modelo de negocio del arrendador.
Otros asuntos tratados en el borrador
El borrador expone un modelo simplificado para los arrendamientos con plazoinferior a doce meses y desarrolla los criterios aplicables a los contratos quecontienen varios componentes (servicios y arrendamiento), a las operaciones desubarrendamiento y a las ventas con arrendamiento posterior (leaseback
transactions).
Fecha de entrada en vigencia y transicin
El borrador no especifica una fecha concreta de entrada en vigencia ni aclara si sepermitira la aplicacin anticipada. Se propone un enfoque retroactivo simplificadopara la aplicacin inicial de la nueva norma, de tal forma que:
Los arrendatarios aplicarn el modelo de derecho de uso a todos los contratos de arrendamiento vigentes en la fecha de primera aplicacin de la nueva norma (esto es, el inicio del primer periodo comparativo presentado en los primeros estados financieros publicados despus de la fecha de entrada en vigencia de la nueva norma). Aquellos arrendamientos que no tengan opciones, cuotas contingentes, penalizacin por el plazo elegido ni garantas del valor residual, y que estaban
clasificados previamente como arrendamientos financieros bajo la NIC 17, podran valorar el activo por derecho de uso y la obligacin de pagar las cuotas sobre la base de los importes en libros del activo y pasivo reconocidos con arreglo a la NIC 17.
Los arrendadores que utilicen el enfoque de obligacin de ejecucin aplicaran en la fecha de su primera aplicacin el modelo propuesto a todos los contratos de arrendamiento vigentes. Por lo tanto, volveran a reconocer los activos subyacentes previamente dados de baja a costo depreciado como si el activo nunca hubiera sido dado de baja. El valor presente de los pagos por arrendamiento restantes se determinara utilizando el tipo original cobrado al arrendatario.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
10/34
KNow
10Destacados
Los arrendadores que utilicen el enfoque de baja en cuentas aplicaran el modelo propuesto a todos los contratos de arrendamiento vigentes en la fecha de su primera aplicacin, de tal forma que el activo residual se reconocera a valor razonable en dicha fecha. El valor presente de los pagos por arrendamiento restantes se determinara utilizando el tipo original cobrado al arrendatario.
No se establecen normas de transicin especficas para aquellos contratosclasificados como arrendamientos con arreglo a la NIC 17 que, en aplicacin de lanueva norma, se clasificaran como compras y ventas del activo subyacente.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
11/34
Destacados 1
Borrador ED/2010/6 Ingresos decontratos con clientes
En este proyecto de norma, el IASB de forma conjunta con el
FASB propone un nuevo modelo de reconocimiento de ingresos.
Como consecuencia de este proyecto conjunto, las entidades que
preparen su informacin financiera de acuerdo con las NIIF o US
GAAP aplicarn por primera vez un modelo comn de
reconocimiento de ingresos aplicable a diferentes transacciones y
en diferentes sectores, y los usuarios de las NIIF vern
reemplazada la norma NIC 18 Ingresos ordinarios que fue
publicada en el 2003 y que no haba sido objeto de cambios
relevantes desde entonces, as como laNIC 11 Contratos deConstruccin,CINIIF13 Programas de fidelizacin de clientes,
CINIIF 15 Acuerdos para la construccin de inmuebles,CINIIF 18
Transferencias de activos procedentes de clientesy la CIP 31
Permutas de servicios de publicidad.
Esta propuesta basa su modelo en la identificacin de la obligacin u obligaciones aejecutar incluida en el contrato firmado con el cliente, siendo el ingreso reconocido enel momento en el que la obligacin a ejecutar haya sido satisfecha mediante latransferencia de los bienes o servicios al cliente. En la prctica, el impacto de estenuevo enfoque va a ser muy diferente dependiendo del contrato y del sector, lo queimplicar la necesidad de un anlisis uno a uno de los diferentes contratos. KPMG ha
elaborado varias publicaciones dentro de la categora New on the horizon que tratanpor sectores, el impacto esperado de la norma propuesta, en particular para lascompaas tecnolgicas; empresas dedicadas a la venta de productos dealimentacin, bebida y otros bienes de consumo; compaas de medios decomunicacin; empresas constructoras; y compaas dedicadas a la telecomunicacin.Un detalle de estas publicaciones est disponible en la seccin 5 de este documento,Publicaciones de KPMG y pueden ser solicitadas a travs de cualquier profesional denuestra firma.
Entre los aspectos ms relevantes del borrador est, en primer lugar, el nfasis quepone en el tratamiento de los contratos en los que se venden o prestan diferentesbienes o servicios. En transacciones como esta, el proyecto de norma, para identificarlos ingresos a asignar a cada obligacin, aporta una gua ms detallada y precisa que lanorma actualmente en vigencia. Otra propuesta del borrador de norma con un impacto
relevante es la derogacin de la actual NIC 11 Contratos de Construccinde acuerdocon la cual las entidades constructoras y algunas manufactureras aplican el mtodo degrado de avance en el reconocimiento sus ingresos. De este proyecto de normapodra surgir un mtodo de reconocimiento de ingresos similar, pero slo si el controldel activo construido es transferido al cliente de forma continuada durante la fase deconstruccin lo que implica que las partes evalen si las circunstancias en las cuales latransferencia continua aplica estn claramente articuladas en los trminos del contrato.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
12/34
KNow
12Destacados
Alcance
El borrador define ingresos ordinarios como aquellos surgidos en el curso de lasactividades ordinarias de la entidad. La NIC 18 vigente en la actualidad regulaadems del reconocimiento de ingresos derivados de la venta de bienes yservicios, los relativos a intereses, royalties y dividendos. A pesar de que en las
bases para conclusiones del borrador se establece que los ingresos que no surgende un contrato con un cliente no estn bajo el alcance de la nueva norma, no estarasiempre claro qu norma sera aplicable a estos otros ingresos.
En relacin a los acuerdos de venta y posterior recompra, actualmente en el alcancede la NIC 18 a menos que se trate de la venta y recompra de activos financieros, losrequerimientos relacionados con estas transacciones en el borrador estn msdetallados que en la NIC 18.
Nuevo modelo de reconocimiento de ingresos
El mtodo propuesto refleja un cambio de un enfoque en el reconocimiento deingresos basado en los riesgos y beneficios a un enfoque basado en la transferenciade control.
El borrador describe un modelo de reconocimiento de ingresos basado en cinco pasos:
Paso 1: Identificacin del contrato con el cliente
El contrato no necesita estar documentado por escrito, si bien nicamente existe sicumple las siguientes condiciones: tiene sustancia comercial (se espera que los flujosde efectivo de la entidad cambien como resultado del contrato); las partes hanaprobado el contrato y se comprometen a satisfacer sus respectivas obligaciones; laentidad puede identificar los derechos exigibles a cada parte en relacin con los bienesy servicios a ser prestados; y la entidad puede identificar los trminos y el modo enque se va a efectuar el pago de los bienes o servicios. Por el contrario no existecontrato a los efectos de este borrador cuando se trata de un contrato ntegramenteno ejecutado, y cualquiera de las partes puede finalizarlo sin penalizacin.
En la mayora de los casos la entidad aplicar los requerimientos del borrador a uncontrato individual, sin embargo en algunos casos, la entidad debera combinar osegmentar contratos para aplicar los requerimientos del proyecto de norma. Dos oms contratos deben ser combinados y en consecuencia registrados de formaconjunta si los precios son interdependientes; por el contrario, un contrato nicopuede ser segmentado si se establece el precio de forma independiente a losbienes y servicios objeto del contrato, tal y como se ilustra a continuacin:
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
13/34
Destacados 13
El borrador propone que si una entidad segmenta un contrato, entonces deberdistribuir la contraprestacin total del contrato a los distintos segmentos en proporcina los precios relativos independientes de los bienes y servicios incluidos en cadasegmento del contrato.
Paso 2: Identificar las distintas obligaciones a ejecutar en el contrato
Para realizar este paso la entidad considerar si los bienes o servicios son bienes oservicios diferenciados, es decir, si la entidad u otras entidades venden un biensimilar de forma separada, o si la entidad puede vender estos bienes de formaseparada porque tienen una funcin y un margen diferente. Si la conclusin es quese trata de un bien o servicio diferenciado se tratar como una obligacin aejecutar separada.
Si bien la NIC 18 actualmente en vigencia tambin considera si una transaccin contienecomponentes identificables separados y establece guas de identificacin decomponentes en circunstancias especficas en la CINIIF 13, CINIIF 15 y CINIIF 18, nohay una gua completa que aplique a todas las transacciones generadoras deingresos. Por el contrario, el borrador propone un mtodo sistemtico de aplicacingeneralizada a todos los contratos dentro del alcance de la norma.
Paso 3: Determinar el precio de transicin
Este paso del modelo consiste en la determinacin del precio de transaccin delcontrato, que se define como el importe de la contraprestacin ponderada por laprobabilidad de lo que se espera recibir por el intercambio de los bienes o serviciostransferidos.
Los factores a considerar en la determinacin del precio son:
la estimacin de cualquier contraprestacin variable,en cuyo caso ser necesario estimar el precio de la transaccin en cada periodo sobre el que se informa, y si no puede estimarse de forma razonable no se reconocer el ingreso por la parte variable;
el efecto del riesgo de crdito del cliente,de tal forma que al inicio del contrato la entidad ajustar el importe de la venta para reflejar la probabilidad de que el cliente no pague, y con posterioridad reconocer el efecto de cambios sucesivos en el riesgo de crdito del cliente (aumento o reduccin) en una cuenta de ingresos separada de los ingresos ordinarios;
el efecto del valor del dinerosi el contrato incluye un componente financiero material
el valor razonable de las contraprestaciones diferentes del efectivo,que si no puede ser estimado de forma razonable se valorar indirectamente por referencia al precio de venta individual de los bienes o servicios transferidos; y
si parte del importe de la contraprestacin a pagar al cliente es un descuento o un pago al cliente por bienes o servicios suministrados por el cliente a la entidad
Las principales diferencias existentes entre las propuestas del borrador y la normaactualmente en vigencia en lo que respecta a la determinacin del precio de transaccinson las siguientes:
En relacin a la estimacin de la contraprestacin variable la NIC 18 establece que sila variabilidad de la contraprestacin proporciona evidencia de que el vendedor no hatransferido los riesgos y beneficios, requerir a la entidad a que difiera el registro delas ventas incluso si el importe de la contraprestacin puede ser estimado confiabilidad. Adems en el caso de prestacin de servicios cuando el resultado de la
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
14/34
KNow
14Destacados
transaccin no se puede estimar de forma fiable, entonces el ingreso slo seregistra por el importe de los gastos registrados que se consideran recuperables. Encontraste, el borrador requiere que la entidad realice una estimacin razonable delimporte de la contraprestacin, y si slo es posible para una parte de lacontraprestacin, an as se reconoce el ingreso relacionado con esa parte siempreque el control sobre los bienes y servicios haya sido transferido al cliente.
Por otra parte, la NIC 18 no tiene en consideracin el riesgo de cobrabilidad en lavaloracin del ingreso, y en consecuencia no surge la posibilidad de que el cobro realsupere el importe original de la venta estimado y registrado y en consecuencia, seanecesario el registro de un ingreso como resultado de la mejora en el riesgo decrdito de un cliente.
Por ltimo, y con respecto a la consideracin del efecto del valor del dinero, la NIC18 no se posiciona en relacin a si deben ajustarse por dicho efecto los pagosrecibidos por anticipado.
Paso 4: Asignacin del precio de la transaccin a las diferentes obligaciones a ejecutar
Al comienzo del contrato la entidad debe asignar el precio de la transaccin a las
diferentes obligaciones a ejecutar en proporcin a sus precios de venta relativosindividuales. Cuando el precio individual no es observable de forma directa la entidaddebera estimarla utilizando enfoques como el mtodo del costo estimado ms unmargen o el mtodo de valoracin de mercado ajustada.
La NIC 18 actual no regula los mtodos de asignacin del precio a los diferentescomponentes aplicables a todas las transacciones, si bien hay guas especficasdesarrolladas en las recientes interpretaciones CINIIF 13 Programas de fidelizacin declientesy CINIIF 15 Acuerdos para la construccin de inmuebles,que realizan laasignacin por referencia al valor razonable relativo de los componentes; o establece laasignacin a los componentes no entregados por referencia a su valor razonableasignando a la parte entregada el resto de la contraprestacin (mtodo residual). Esteltimo mtodo no est permitido por el borrador, lo cual representa un cambio en laprctica que generalmente conllevar un reconocimiento ms acelerado de losingresos.
Paso 5: Reconocimiento de ingresos cuando cada obligacin a ejecutar se satisface
El borrador propone que la entidad reconozca el ingreso cuando se satisface laobligacin, y entiende que esto sucede cuando el cliente obtiene el control de losbienes y servicios.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
15/34
Destacados 15
El borrador incluye un mtodo basado en indicadores para determinar cundo uncliente ha obtenido el control de los bienes y servicios entre los que se incluye queel cliente tenga la propiedad legal, la posesin fsica, la obligacin incondicional derealizar el pago y que el diseo o funcionalidad del activo sea especfico para elcliente. Un indicador aislado podra no implicar en todos los casos que el cliente haobtenido el control. Por ejemplo, la posesin fsica no coincide con el control en el
caso de mercanca en consignacin o acuerdos de bill-and-hold (facturacin yentrega pendiente).
Este nuevo enfoque focalizado en la transferencia de control frente al nfasis delmtodo de riesgos y beneficios en el que se basa la NIC 18 puede tenerimplicaciones muy importantes que hacen necesario un anlisis detallado de cadacontrato y, en especial, de aquellos que hasta la fecha haban seguido el mtodo dereconocimiento de ingresos por grado de avance. La evaluacin de si el control setransfiere de forma continua o en un momento concreto en el tiempo ser uno delos juicios ms crticos a los que tendrn que enfrentarse las empresasconstructoras en la aplicacin de una futura de norma de reconocimiento de ingresos.
Presentacin
El borrador propone que la entidad presente un activo/pasivo por contrato en elestado de posicin financiera que recoja los derechos y obligaciones pendientes delcontrato. De acuerdo con la NIC 11 actualmente en vigencia la entidad presenta losimportes brutos a cobrar del cliente como un activo y los importes brutos a pagar alcliente como un pasivo. Para otro tipo de contratos, actualmente las entidadespresentan ingresos anticipados o diferidos, o anticipos, cuando se reciben pagosantes o despus de la ejecucin del contrato.
Fecha de vigencia y transicin
El borrador no establece la fecha de aplicacin de la nueva norma debido a que elIASB planea emitir un documento de consulta sobre las fechas de vigencia de sta yotras normas que se prev que estn finalizadas en 2011.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
16/34
KNow
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
17/34
Destacados 17
Novedades
1. Normas Internacionales de Informacin
Financiera (NIIF) 1.1. ltimas publicaciones del IASB y del IFRIC
El IASB ha aprobado esta modificacin a la NIIF 7, con el objetivo de mejorar lainformacion a revelar de los activos financieros que han sido objeto de cesin ytras desistir en las propuestas de un nuevo enfoque contable para la baja encuenta de activos financieros. En concreto, los principales requerimientos deinformacion a revelar son:
Activos financieros que no han causado baja en su totalidad. Para cada clase de activo, deber informarse de:
- la naturaleza de los riesgos y beneficios asociados a los activos- el valor contable y naturaleza de la relacin entre los activos y pasivos
asociados, y la- restriccin al uso de estos activos
Activos financieros que han causado baja en su totalidad, pero la entidadretiene gestin continuada. Para cada tipo de gestin continuada deberevelarse:
- el valor contable y valor razonable de los activos y pasivos que representan la gestin continuada de la entidad
- la exposicin mxima de la entidad a prdidas
- el valor sin descontar de los flujos de efectivo a pagar al cesionario conrespecto a estos activos, y el- importe de la perdida/ganancia en la cesin e importe del gasto/ingresocomo resultado de la gestin continuada
A los efectos de la informacion a revelar existe gestin continuada en la cesinde un activo financiero si, como parte de la cesin, la entidad retiene alguno delos derechos u obligaciones contractuales inherentes a los activos transferidos uobtiene algn nuevo derecho u obligacin contractual relativo al activo cedido.
La fecha de entrada en vigencia de estas modificaciones es para ejercicios quecomiencen con posterioridad al 1 de julio de 2011. Se permite su aplicacin anticipada.
4Emitidas entre el 1 de julio y 28 de octubre de 2010
Normas4
Cesin de activos financieros.Modificacin a la NIIF 7
Publicado el 7 de octubre de 2010
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
18/34
KNow
18Novedades
Como parte del proyecto de convergencia, el IASB y el FASB han publicado elCaptulo 1 El objetivo de los estados financieros de propsito general y elCaptulo 3 Caractersticas cualitativas de la informacion financiera til del quefinalmente ser el Marco Conceptual comn y sustituir al actual marcoconceptual vigente que proviene de 1989. Estos captulos cierran la primera delas ocho fases de las que se compone este proyecto.
El objetivo de los estados financieros de propsito general, tal y como se defineen el Captulo 1, es proporcionar informacion financiera sobre la entidad que seatil para los inversores actuales y potenciales, prestamistas y otros acreedores ala hora de tomar decisiones en cuanto a la entrega de recursos a la entidad.Adicionalmente este mismo captulo define quienes son los usuarios de losestados financieros y desarrolla las limitaciones y la utilidad de los estadosfinancieros de propsito general.
El Capitulo 3 establece que el objetivo de las caractersticas cualitativas esidentificar el tipo de informacion que es probable que sea ms til para losinversores actuales y potenciales, prestamistas y otros acreedores a la hora detomar decisiones sobre la entidad sobre la base de la informacion facilitada enlos estados financieros. Existen dos tipos de caractersticas cualitativas:
Fundamentales: relevancia y representacin fiel
De mejora: comparabilidad, verificabilidad, oportunidad y comprensibilidad (todas ellas contenidas en el marco conceptual anterior (MC1989), excepto la verificabilidad. La verdadera novedad es su clasificacin como caracterstica de mejora).
La diferencia entre ambas consiste en que, si la informacion no es relevante o noest representada de manera fiel las caractersticas de mejora no puedenconseguir que resulte til. Estas caractersticas se han visto modificadas conrespecto a las contenidas en MC1989. En concreto, se mantiene la caractersticade relevancia y desaparece la caracterstica de fiabilidad que se sustituye porrepresentacin fiel, que incluye tan solo conceptos de integridad, neutralidad yausencia de errores materiales (es decir, desaparece sustancia sobre formacontemplada en el MC1989). Finalmente desaparece prudencia al entenderseque entra en conflicto con la neutralidad.
El borrador propone incorporar una exencin a la NIIF 1 de la que podran haceruso aquellas entidades cuya moneda funcional se haya visto afectada, antes de lafecha de transicin, por tasas de hiperinflacin severa (tal y como se define lahiperinflacin severa en el propio borrador).
De esta forma, aquellas entidades cuya fecha de normalizacin de la monedafuncional (aquella en la que deja de estar sometida a tasas de hiperinflacinseveras) sea posterior a la fecha de transicin, podrn optar por valorar en elbalance de apertura los activos y pasivos a valor razonable y utilizar dicho valorrazonable como costo atribuido.
Marco conceptual: Captulos 1 y 3
Publicado el 28 de septiembre de 2010.
Borrador de Modificacin a la
NIIF 1. Hiperinflacin severa
Publicado el 30 de septiembre de 2010.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
19/34
Novedades 19
El objetivo de esta modificacin es proponer una excepcin al principio generalde valoracin de activos y pasivos por impuestos diferidos, segn el cual suvaloracin debe reflejar las consecuencias fiscales que se derivaran de la formaen que la entidad espera recuperar o liquidar el valor contable del activo o delpasivo. Esta modificacin propone valorar ciertos activos y pasivos por impuestosdiferidos bajo la presuncin de que el valor contable del activo subyacente se
recuperar en su totalidad mediante su venta. La nica prueba en contrario queadmitira dicha presuncin es que exista evidencia clara de que los beneficioseconmicos del activo sern consumidos a lo largo de la vida econmica del bien.
Esta excepcin sera aplicable a activos y pasivos por impuestos diferidossurgidos de inversiones inmobiliarias valoradas segn el modelo del valorrazonable y propiedades, planta y equipo o activos intangibles valorados segn elmodelo de revaluacin. La excepcin sera igualmente aplicable a aquellasinversiones inmobiliarias, propiedades, planta y equipo e activo intangibleadquiridos en una combinacin de negocios, registrada de acuerdo con la NIIF 3Combinaciones de negocios,siempre que el adquirente, en la valoracinposterior de estos activos, aplique el modelo del valor razonable o el modelo derevaluacin.
Se propone eliminar de la NIIF 1 la fecha fija de 1 de enero de 2004 contenidatanto en la exencin a la aplicacin retroactiva referente a la baja en cuentas deactivos financieros (prrafo B2) como en la exencin a la aplicacin retroactivareferente a la valoracin inicial a valor razonable de instrumentos financieros(prrafo D20). En su lugar, la NIIF 1 hara referencia en las mencionadasexcepciones a la fecha de transicin de las NIIF.
Tal y como se expone en el texto de la actual NIIF 4, los requerimientoscontenidos en dicha norma tienen un carcter transitorio a la espera de que elIASB complete la segunda fase del proyecto de contrato de seguros. Esteborrador de norma contiene las propuestas desarrolladas en dicha fase,deliberadas de manera conjunta con el FASB.
Dichas propuestas contienen el primer modelo exhaustivo de valoracin decontratos de seguro, cuya aplicacin tendr un impacto significativo en lasentidades que emiten contratos de seguro. Dicho modelo se sustenta sobre elprincipio de cumplimiento, segn el cual un contrato de seguro crea unconjunto integrado de derechos y obligaciones que interactan de maneraconjunta creando unas entradas de flujos de efectivo (primas) y unas salidas deflujos de efectivo ( prestaciones, siniestros y costos). El emisor de un contrato deseguro valorara dicho contrato, en el momento inicial, por la suma de:
el valor presente esperado de los flujos futuros de salida menos los flujos futuros de entrada surgidos a medida que se cumple el contrato, ajustado por los efectos de la incertidumbre y el importe y momento en el que tendrn lugar dichos flujos, ms
un margen residual que elimine cualquier ganancia al inicio del contrato.
Borrador de Modificacin a la
NIC 12- Impuestos diferidos:
recuperabilidad de activos
subyacentes
Publicado el 10 de septiembre de 2010.
Borrador Propuesta de
modificacin a la NIIF 1. Eliminacin
de ciertas fechas fijas para primeros
adoptantes de las NIIF.
Publicado el 26 de agosto de 2010.
Borrador de Contratos de seguro
Publicado el 30 de Julio de 2010.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
20/34
KNow
20Novedades
Se propone un modelo simplificado para los contratos de seguro con un plazoinferior a doce meses. Asimismo, cabe destacar la propuesta de eliminar ladefinicin de garanta financieras de la NIC 39 as como las referencias a la guade aplicacin, de forma que los contratos de garanta financiera emitidos quecumplan la definicin de contrato de seguro estaran dentro del alcance de lanueva NIIF 4.
El borrador no propone una fecha de entrada en vigencia ya que el IASB estplanteando cuestiones adicionales sobre la fecha de aplicacin, junto con otraspropuestas que sern publicadas en el 2011.
El IASB junto con el FASB ha decido incluir una nueva propuesta al borrador denorma de Valoracin a valor razonable, publicado en mayo 2009. Esta propuestarequiere realizar un anlisis de la medicin de la incertidumbre en el caso devaloraciones incluidas en el nivel jerrquico 3, lo que supondra:
identificar si, un cambio razonablemente posible en una o varias de las variables no observables tendra como resultado un valor razonable significativamente mayor o menor, e
informar sobre el efecto de utilizar dichas cantidades y la forma en la que se ha calculado dicho efecto.
Al preparar este anlisis no deben considerarse escenarios de variacin remotosy deber tenerse en cuenta el efecto de la correlacin entre variables noobservables, si dicha correlacin es relevante, a la hora de evaluar el efecto delos diferentes valores de valor razonable obtenidos.
Las propuestas de este borrador 2010, as como otras propuestas no reabiertasdel borrador 2009, seran de aplicacin para los instrumentos financierostambin en los estados financieros intermedios.
En diciembre 2008 el IASB public el borrador ED 10 Estados financierosconsolidados desarrollado en el K-now 7. Tras haber considerado loscomentarios recibidos, el IASB ha publicado en este documento (staff draft) lasdecisiones tomadas en materia de consolidacin hasta la fecha que, aunque seencuentran cerradas a deliberacin, pueden diferir de las contenidas en la NIIFdefinitiva sobre consolidacin, cuya publicacin est prevista en el cuartotrimestre de 2010. El documento es de carcter informativo por lo que no estabierto a comentarios.
Borrador de Anlisis de la medicin
de la incertidumbre en valoraciones
a valor razonable_ Nueva exposicin
de ciertas propuestas sobre la
informacion a revelar
Publicado el 29 de junio de 2010.
Staff draft Futura NIIF sobre
consolidacin
Publicado el 30 de septiembre de 2010.
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
21/34
Novedades 21
En octubre de 2008 el IASB emiti un documento de debate sobre presentacinde estados financieros, cuyo periodo de comentarios finaliz en abril de 2009.Posteriormente, el IASB decidi emprender actividades adicionales dedivulgacin antes de emitir el borrador final de norma, centradas en dosaspectos: a) la percepcin de los costos y beneficios que suponen laspropuestas y b) las implicaciones que tienen dichas propuestas en los estados
financieros de empresas de servicios. Una vez finalizadas estas actividadesvalorar la necesidad de modificar algunas de las decisiones tomadas.
Como resultado, en julio 2010 el IASB public este documento, junto con el FASB, enel que se exponen las decisiones tomadas hasta la fecha con respecto al proyecto denorma sobre presentacin de estados financieros, antes de emitir un borradordefinitivo cuya fecha prevista de publicacin es el primer trimestre de 2011.
El documento es de carcter informativo por lo que no est abierto a comentarios.
En septiembre de 2008, como parte del proyecto de convergencia, el IASB y elFASB publicaron un primer borrador de norma para tratar de alcanzar laconvergencia en la definicin y presentacin de las actividades discontinuadas.
La consideracin y deliberacin de los comentarios recibidos al borrador de 2008,ha llevado a los comits a tomar decisiones que difieren de manera significativade las inicialmente contenidas en el primer borrador, por lo que en julio 2010 elpersonal del IASB ha publicado este documento con el objetivo de divulgar lasdecisiones tomadas hasta la fecha antes de publicar un borrador definitivo, quese abrir pblicamente a comentarios, previsiblemente en el primer trimestre de2011.
Esta interpretacin propone que los costos incurridos en actividades deeliminacin de residuos hasta llegar al mineral deseado, comnmentedenominados stripping costos, se capitalicen como un componente de un activoya existente, cuando dichos costos formen parte de una campaa de eliminacin,entendida como un esfuerzo sistemtico de acceder a una seccin especfica delcuerpo de un mineral.
En el reconocimiento inicial este componte se valorara por el importe de loscostos incurridos y, con posterioridad, se valorara a costo menos amortizacin ycualquier eventual deterioro utilizando el mtodo de la unidad de produccin, ano ser que resulte ms apropiado el uso de otro mtodo.
Staff draft sobre el borrador de
Presentacin de estados
financieros
Publicado el 1 de julio de 2010.
Staff draft sobre el borrador Nueva
exposin de propuestas para
modificar la NIIF 5
Publicado el 1 de julio de 2010.
Interpretaciones5
Borrador de CINIIF Costos de
eliminacin de residuos ( stripping
costs) en la fase de produccin de
una mina
Publicado el 26 de agosto de 2010.
1.2. Status de adopcin - Unin Europea
En el Anexo a la publicacin, se adjunta un detalle de la situacin actual delproceso de adopcin de las normas internacionales de informacin financiera enla UE.
5 Emitidas entre el1 de julio y 28 de octubre de 2010
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
22/34
KNow
Novedades 22
2. Otras publicaciones de mbito europeo
2.1. Comit Europeo de Reguladores de Mercados de Valores (CESR)
El Comit Europeo de Reguladores de Mercados de Valores, ha emitido elprimero de sus informes anuales sobre la supervisin de las NIIF en Europa.De los 1.200 estados financieros revisados (18% de las sociedades cotizadaseuropeas), se han llevado a cabo 900 acciones ejecutorias: 170 requirieron laemisin de estados financieros revisados o de notas correctivas; cerca de 560requerirn correcciones en estados financieros futuros; y otras 170 acciones sellevaron a cabo sin necesidad de accin correctiva alguna ni comunicacinpblica.
El informe muestra que las actividades reguladoras a lo largo de Europa hanaumentado y que existe mayor consistencia en las actividades llevadas a cabopor los reguladores. Se destaca que los reguladores han identificado una mejorageneral en la calidad de los informes financieros bajo NIIF en Europa, aunquetambin se han identificado reas sujetas a mejora, tales como:
Informacin sobre instrumentos financieros; Presentacin de estados financieros; Segmentos operativos; Deterioro de valor de activos no financieros; Combinaciones de negocios
El Presidente de la Comisin Permanente del CESR apunt que el informe
proporciona a las sociedades cotizadas indicios tiles de aquellas reas en lascuales se ha de estar particularmente alerta.
Informe sobre la aplicacin de las
NIIF en Europa en el ejercicio 2009
2.1. Comit de Supervisin Bancaria de Basilea
En su reunin del 12 de septiembre de 2010 el rgano de vigilancia del Comitde Supervisin Bancaria de Basilea, anunci un fortalecimiento sustancial de losactuales requerimientos de capital y aprob sin reservas los acuerdosalcanzados el 26 de julio de 2010. Estas reformas sobre el capital, junto con laintroduccin de una norma de liquidez internacional, se incorporan en el plan dereformas del sistema financiero mundial y se presentarn en la cumbre deLderes del G-20 de Sel. El paquete de reformas del Comit elevar el
requerimiento mnimo de capital ordinario (common equity) del 2% al 4,5%.Asimismo, los bancos debern mantener un colchn de conservacin del capitaldel 2,5% para hacer frente a futuros periodos de tensin, de modo que elrequerimiento total de capital ordinario se situar en el 7%. A estos requerimientos decapital se unir un coeficiente de apalancamiento (leverage ratio) al margen del riesgo,que complementar las medidas antes mencionadas basadas en el riesgo.
Esto refuerza la definicin ms rigurosa de capital acordada por los Gobernadoresde los Bancos Centrales y Jefes de Supervisin en julio, as como el aumento de losrequerimientos de capital para las actividades de negociacin, derivados y titulizacinprevisto para finales de 2011.
Se elevar el requerimiento mnimo
del capital ordinario del 2% al 4,5%
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
23/34
Novedades 23
3. Normativa US
3.1. ltimas publicaciones del FASB
Con efecto desde el 1 de julio de 2009, el FASB comunica sus modificaciones a la normativa contable vigente codificada,con independencia de la forma bajo la cual hubiera sido inicialmente publicada dicha normativa (norma SFAS, Interpretacin,Posicin contable, etc.), a travs del documento ASU. Estos documentos contemplan t ambin cualquier modificacin de lanormativa cont able de la SEC incorporada al cuerpo de normas codificado. La siguiente tabla resume las actividades msdest acables del FASB en este terreno:
Actualizacin de Normas Contables (Accounting Standards Update, ASU)
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
24/34
KNow
24Novedades
Asuntos en deliberacin en la agenda del Comit para Asuntos Emergentes (EITF)
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
25/34
4. Publicaciones de KPMG
4.1. Publicaciones emitidas por KPMG en espaol:
Disponibles en nuestro sitio web www.kpmg.cl
Publicaciones 25
Esta Lista de Verificacin de
Revelaciones es una traduccin libre
al idioma espaol hecha por KPMGAuditores Consultores Ltda. en Chile y
ha sido realizada por el International
Financial Reporting Group de KPMG
(parte de KPMG IFRG Limited), y los comentarios expresados
en ella representan el pensamiento del International Financial
Reporting Group de KPMG.
El propsito de esta publicacin es ayudarle en la preparacin
de los estados financieros de acuerdo con las Normas
Internacionales de Informacin Financiera (NIIF) identificando
las revelaciones requeridas. La Lista de Verificacin de
Revelaciones refleja las NIIF emitidas al 1 de junio de 2010
que debe adoptar la entidad que posea un perodo anual que
comienza el 1 de enero de 2010 o despus de esa fecha.
Lista de verificacin de revelacionescontables Normas internacionalesde informacin financieraPublicado en junio de 2010
Estos estados financieros ilustrativos
son una traduccin libre al idiomaespaol hecha por KPMG Auditores
Consultores Ltda. en Chile y han
sido preparados por el International
Financial Reporting Group de KPMG (parte de KPMG IFRG
Limited). Los comentarios expresados en ellos representan el
punto de vista del International Financial Reporting Group de KPMG.
El propsito de esta publicacin es de asistirles en la
preparacin de los estados financieros condensados
intermedios de acuerdo con la NIC 34 Informacin Financiera
Intermedia. Esta publicacin ilustra un posible formato de
estados financieros, basados en una corporacin multinacional
ficticia; la corporacin no est adoptando por primera vez las
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF).
Estados financieros ilustrativosNormas internacionales deinformacin financieraIntermedios condensadosPublicado en abril de 2010
Estos Estados Financieros Ilustrativos
son una traduccin libre al idioma
espaol hecha por KPMG Auditores
Consultores Ltda. en Chile y han
sido preparados por el International
Financial Reporting Group de KPMG
(parte de KPMG IFRG Limited). Los comentarios expresados en
ellos representan el punto de vista del International Financial
Reporting Group de KPMG.
El propsito de esta publicacin es de ayudarles en la
preparacin de los estados financieros de acuerdo con las
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF).
Estados financieros ilustrativosNormas internacionales deinformacin financiera FondosPublicado en marzo de 2010
Estos estados financieros ilustrativos
son una traduccin libre al idioma
espaol hecha por KPMG Auditores
Consultores Ltda. en Chile y han
sido preparados por el International
Financial Reporting Group de KPMG
(parte de KPMG IFRG Limited). Los comentarios expresados en
ellos representan el punto de vista del International Financial
Reporting Group de KPMG.
El propsito de esta publicacin es de ayudarles en la
preparacin de los estados financieros de acuerdo con las
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF). Esta
publicacin ilustra un posible formato de estados financieros,
basndose en una corporacin multinacional ficticia; la
corporacin no esta adoptando por primera vez las NIIF.
Estados financieros ilustrativosNormas internacionales deinformacin financiera BancosPublicado en enero de 2010
4.1.1. Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
26/34
KNowKNow
26Destacados26Novedades
La interpretacin del Comit
de Interpretacin de Normas
Internacionales CINIIF 12 Acuerdos
de Concesin de Servicios es hasta
hoy, la primera gua especfica para
operadores sobre cmo reconocer un acuerdo de concesin
conforme a las Normas Internacionales de InformacinFinanciera (NIIF). La interpretacin es la culminacin de uno de
los proyectos ms exigentes y de mayor recorrido asumidos por
el Comit de Interpretacin de las Normas Internacionales de
Informacin Financiera (CINIIF).
Primeras Impresiones: CINIIF 12Acuerdos de Concesin de ServiciosNormas Internacionales deInformacin FinancieraPublicado en octubre de 2009
Esta publicacin, en edicin de
Thomson-Aranzadi, es una gua que
pone gran nfasis en la aplicacin
prctica de las NIIF, sobre la base de
problemas o transacciones reales a los
que se ha enfrentado el grupo de
especialistas en NIIF de la red global
de KPMG en todo el mundo. Esta edicin considera todas las
NIIF emitidas a 1 de agosto de 2008 que sean de aplicacin
obligatoria en los ejercicios que empiecen a partir del 1 de
enero de 2008.
Publicacin disponible en CD.
Las NIIF comentadas(edicin 2008/09).Publicado en junio de 2009.
Esta publicacin incluye variados e
interesantes artculos relacionados
con el anlisis financiero en diversas
industrias y un punto de vista
profundo que responde a la necesidad
econmica y comercial en un mundoglobalizado.
Aplicacin de las NIIFElectricidad y servicios pblicosPublicado en octubre de 2008
Esta publicacin incluye variados e
interesantes artculos relacionados
con el anlisis financiero en diversas
industrias y un punto de vista
profundo que responde a la necesidad
econmica y comercial en un mundo
globalizado.
Aplicacin de las NIIFPetroleo y GasPublicado en octubre de 2008
Publicaciones 26
Para pedir versiones impresas de esta
publicacin IFRS, por favor escribir a:
Publicacin en ingls
Insights into IFRS 2010/11 7th editionPublicado en septiembre de 2010
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
27/34
KNo
Destacados 27Publicaciones 27
Creemos trascendente entregar valor,
es por ello que una vez ms, ofrecemos
a nuestros lectores la nueva edicin
The KPMG Way, La Revista, que
incluye variados e interesantes
artculos relacionados con el anlisis
financiero en diversas industrias y un
punto de vista profundo que responde
a la necesidad econmica y comercial en un mundo globalizado.
En esta cuarta edicin, les ofrecemos un amplio abanico
de temas contingentes con una slida opinin en negocios,
management y tendencias desde nuestro particular enfoque
KPMG Way, que involucra compartir conocimiento y analizar
en profundidad diferentes temticas, como la minera en Chile,
lder indiscutido en produccin de cobre mundial y los desafos
en el mbito de servicios financieros desde un nuevo marco global.
The KPMG Way 04Publicado en octubre de 2010
El aumento de inters sobre las
temticas medio ambientales es una
tendencia global, donde cada pas
est colocando sus esfuerzos para
provocar un impacto positivo en sus
sociedades y disminuir los efectos del
Calentamiento Global.
Es as como surge una nueva edicin de The KPMG WAY, La
Revista, que en su edicin nmero 5 tiene nfasis en un tema
que es cada vez ms importante tanto en los negocios como ennuestras vidas: La Sustentabilidad.
The KPMG Way 05Publicado en abril de 2010
La revista The KPMG Way Edicin
3 incluye variados e interesantes
artculos relacionados con el anlisis
financiero en diversas industrias y un
punto de vista profundo que responde
a la necesidad econmica y comercial
en un mundo globalizado.
The KPMG Way 03Publicado en octubre de 2010
En 2008, KPMG en Chile decidi
impulsar el funcionamiento de ACI
Chile en conjunto con el Centro de
Gobiernos Corporativos y Mercados
de Capitales de la Universidad de
Chile. Cuyo propsito es entregar
informacin, investigaciones, mtodos
y herramientas en temas de importancia para el desarrollo
efectivo de un buen gobierno corporativo. Generando instancias
para debatir acerca de las mejores prcticas nacionales e
internacionales sobre gobiernos corporativos.
Boletn de noticias ACI 02 ChileAudit committee institute ChilePublicado en agosto de 2011
En 2008, KPMG en Chile decidi
impulsar el funcionamiento de ACI
Chile en conjunto con el Centro de
Gobiernos Corporativos y Mercados
de Capitales de la Universidad de
Chile. Cuyo propsito es entregar
informacin, investigaciones, mtodos
y herramientas en temas de importancia para el desarrollo
efectivo de un buen gobierno corporativo. Generando instancias
para debatir acerca de las mejores prcticas nacionales e
internacionales sobre gobiernos corporativos.
Boletn de noticias ACI 01 ChileAudit committee institute ChilePublicado en noviembre de 2009
La Encuesta Internacional 2010 a
Miembros de Comit de Auditora
nos revela informacin esencial
para entender las demandas de los
inversionistas, los reguladores y los
legisladores de todo el mundo para
una mayor transparencia y supervisin
efectiva de los reportes financieros y los riesgos respectivos
relacionados.
Encuesta Internacional 2010Miembros de Comit de AuditoraPublicado en marzo de 2011
4.1.2. ACI, Audit Committee Institute 4.1.3. The KPMG Way
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
28/34
KNow
28Destacados
4.2. Publicaciones emitidas por KPMG en ingls, ordenadas por fechade publicacin
NIIF Modelo de estados financieros(IFRS Illustrative financial statements).Publicado en agosto de 2010.
Los modelos que se desarrollan en la presente publicacin
utilizan como supuesto de partida los estados financieros
correspondientes a una entidad multinacional que no es
adoptante por primera vez de las NIIF. La publicacin toma en
consideracin todas las normas emitidas hasta el 1 de agosto de
2010 que deban aplicarse en periodos anuales que comiencen
a partir del 1 de enero de 2010. Las NIIF que entran en vigencia
para ejercicios anuales que se inicien con posterioridad al 1 deenero de 2010 (requerimientos prximos a entrar en vigencia)
no han sido adoptados de forma anticipada en la preparacin
de estos estados financieros ilustrativos con la excepcin de los
cambios a la NIC 1.
Presentacin de estados financieros como consecuencia
las Mejoras a las NIIF 2010. Adems el apndice de esta
publicacin contiene los ejemplos de desgloses para NIIF 9
Instrumentos financieros adaptada de forma anticipada.
Primeras impresiones: NIIF 9 Instrumentosfinancieros (First impressions: IFRS 9 Financial Instruments).Publicada en diciembre de 2009.
Analiza los elementos clave de los nuevos requerimientos de laNIIF 9, destacando aquellas reas en las que pueden producirse
cambios contables. Incorpora ejemplos ilustrativos para ayudar
en la evaluacin de su impacto.
Primeras impresiones: Modificacin a la NIC 24Informacin a revelar sobre partesvinculadas (First impressions: Amendments toIAS 24 Related Party Disclosures).Publicada en noviembre de 2009.
Resume los requerimientos de la versin revisada de la NIC 24
publicada en noviembre de este ao, repasando los principales
cambios introducidos en la definicin de parte vinculada y
la modificacin de los requisistos de desglose aplicables a
las entidades que dependen de una administracin pblica.El documento incorpora ejemplos y consejos prcticos que
pretenden facilitar el uso de la norma.
NIIF Modelo de estados financieros (IFRSIllustrative financial statements).Publicado en agosto de 2010.
Los modelos que se desarrollan en la presente publicacin
utilizan como supuesto de partida los estados financieros
correspondientes a una entidad multinacional que no es
adoptante por primera vez de las NIIF. La publicacin toma en
consideracin todas las normas emitidas hasta el 1 de agosto de
2010 que deban aplicarse en periodos anuales que comiencen
a partir del 1 de enero de 2010. Las NIIF que entran en vigencia
para ejercicios anuales que se inicien con posterioridad al 1 deenero de 2010 (requerimientos prximos a entrar en vigencia)
no han sido adoptados de forma anticipada en la preparacin
de estos estados financieros ilustrativos con la excepcin de los
cambios a la NIC 1.
NIIF Modelo de estados financieros (IFRSIllustrative financial statements).Publicado en agosto de 2010.
Los modelos que se desarrollan en la presente publicacin
utilizan como supuesto de partida los estados financieros
correspondientes a una entidad multinacional que no es
adoptante por primera vez de las NIIF. La publicacin toma en
consideracin todas las normas emitidas hasta el 1 de agosto de
2010 que deban aplicarse en periodos anuales que comiencena partir del 1 de enero de 2010. Las NIIF que entran en vigencia
para ejercicios anuales que se inicien con posterioridad al 1 de
enero de 2010 (requerimientos prximos a entrar en vigencia)
no han sido adoptados de forma anticipada en la preparacin
de estos estados financieros ilustrativos con la excepcin de los
cambios a la NIC 1.
Presentacin de estados financieros como consecuencia
las Mejoras a las NIIF 2010. Adems el apndice de esta
publicacin contiene los ejemplos de desgloses para NIIF 9
Instrumentos financieros adaptada de forma anticipada.
Primeras impresiones: NIIF 9 Instrumentos
financieros (First impressions: IFRS 9 Financial Instruments).Publicada en diciembre de 2009.Analiza los elementos clave de los nuevos requerimientos de la
NIIF 9, destacando aquellas reas en las que pueden producirse
cambios contables. Incorpora ejemplos ilustrativos para ayudar
en la evaluacin de su impacto.
Publicaciones 28
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
29/34
KNow
Destacados 29
Primeras impresiones: Modificacin a la NIC 24Informacin a revelar sobre partesvinculadas (First impressions: Amendments toIAS 24 Related Party Disclosures).Publicada en noviembre de 2009.
Resume los requerimientos de la versin revisada de la NIC 24
publicada en noviembre de este ao, repasando los principales
cambios introducidos en la definicin de parte vinculada y
la modificacin de los requisistos de desglose aplicables a
las entidades que dependen de una administracin pblica.
El documento incorpora ejemplos y consejos prcticos quepretenden facilitar el uso de la norma.
Novedad en el Horizonte: Costo amortizado y deterioro(New in the Horizon: Amortised cost and impairment).Publicada en noviembre de 2009.
Esta publicacin desarrolla los requerimientos del borrador de
norma ED/2009/12 Instrumentos financieros: Costo amortizado
y deterioro, norma que culminar la segunda fase del proyecto
de sustitucin de la actual NIC 39 Instrumentos financieros:
Reconocimiento y valoracin. Incluye un debate sobre los
principales aspectos de los requerimientos propuestos por el
borrador y observaciones a los mismos.
La aplicacin de las NIIF: Minera (The application ofIFRS: Mining).Publicada en septiembre de 2009.
El objetivo de esta publicacin es analizar el impacto de los
requerimientos de las NIIF en el sector de la minera.
La publicacin incluye un sondeo a 29 compaas del sector que
aplican NIIF y contiene los resultados del mismo, comentarios
sobre las reas clave de contabilidad de las compaas
dedicadas a la minera y ejemplos ilustrativos de informacin
revelada por las compaas objeto del sondeo.
La publicacin tambin incluye las diferencias, en algunos
aspectos claves especficos de la industria, de las NIIF con
respecto a los U.S. GAAP.
Estados Financieros Intermedios Ilustrativos(IFRS InterimIllustrative financial statements).Publicada en junio de 2009.
Gua en la preparacin de estados financieros intermedios de
conformidad con la NIC 34 Informacin Financiera Intermedia.
La aplicacin de las NIIF: el sector de energa y serviciospblicos (The Application of IFRS: Power and Utilities).Publicada en diciembre de 2008.
Esta publicacin est basada en la revisin de los ltimos estados
financieros consolidados de 25 compaas del sector.
La aplicacin de las NIIF: el sector del gas y el petrleo (The
Application of IFRS: Oil and Gas). Publicada en octubre de 2008.
Esta publicacin est basada en la revisin de los ltimos estados
financieros consolidados de 33 compaas del sector.
El estudio ilustra los revelaciones de informacin realizados por
dichas compaas y resalta aquellas reas en las que las NIIF han
sido aplicadas de forma uniforme por la industria.
Publicaciones 29
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
30/34
KNow
30Anexo
ANEXOStatus de adopcin de las Normas Internacionales de InformacinFinanciera en la UE1
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
31/34
Anexo 31
Normas / InterpretacionesEmitida/revisadafecha de entrada
en vigor) 2
Reglamento de la C.E.
Fecha NumeracinIniciados apartir del1/1/2009
Iniciados apartir del1/1/2010
Aplicable en ejercicios
Modificacin a la NIC 39: Reconocimiento inicial y de transicin Diciembre 2004 25 octubre 1751/2005 de activos financieros y pasivos financieros (1 enero 2005)
Modif icacin a la NIC 39 : La opcin del valor razonable Junio 2005 15 nov iembre 1864/2005 (1 enero 2006)
Modificacin a la NIC 39: Contabilizacin de la cobertura de Abril 2005 21 diciembre 2106/2005 f lu jos de efectivo de transacc iones intragrupo previstas. (1 enero 2006)
Modificacin a la NIC 39 y NIIF 4: Contratos de garanta Agosto 2005 11 enero 108/2006 financiera (1 enero 2006)
40 Inmuebles de inversin Diciembre 2003 29 diciembre 2238/2004
NIC 41 Agricultura Febrero 2001 29 septiembre 1725/2003
NIIF 1 Adopcin por primera vez de las normas internacionales Junio 2003 6 abril 707/2004 de informacin financiera
Modif icaciones a la NIIF 1 y Fundamentos de las conclusiones 6 Jun io 2005 11 enero 108/2006 de la NIIF (1 enero 2006)
NIIF 2 Pagos basados en acciones Febrero 2004 4 febrero 211/2005
Modificacin a la NIIF 2: Condiciones no determinantes de la Enero 2008 16 diciembre 1261/2008 irrevocabilidad de la concesin y cancelaciones (1 enero 2009)
NIIF 3 Combinaciones de negocios Marzo 2004 29 diciembre 2236/2004 NIIF 4 Contratos de seguro Marzo 2004 29 diciembre 2236/2004
NIIF 5 Activos no corrientes mantenidos para la venta y Marzo 2004 29 diciembre 2236/2004 actividades interrumpidas
NI IF 6 Exploracin y evaluacin de recursos minerales Diciembre 2004 8 noviembre 1910/2005 (1 enero 2006)
NIIF 7 Instrumentos financieros: Informacin a revelar Agosto 2005 11 enero 108/2006 (1 enero 2007)
Modificacin a la NIIF 7: Mejora de la informacin a revelar Marzo 2009 27 noviembre 1165/2009 sobre instrumentos financieros (1 enero 2009)
NIIF 8 Segmentos de explotacin Noviembre 2006) 21 noviembre 1358/2007 (1 enero 2009
SIC- 7 Introduccin al euro Octubre 1997 29 septiembre 1725/2003
SIC- 10 Ayudas pblicas sin relacin especfica con Enero 1998 29 septiembre 1725/2003
actividades de explotacinSIC-12 Consolidacin- Entidades con cometido especial Junio 1998 29 septiembre 1725/2003
Modificacin a la SIC-12: Alcance de la SIC-12 Noviembre 2004 25 octubre 1751/2005 (1 enero 2005)
SIC-13 Entidades controladas conjuntamente- aportaciones Junio 1998 29 septiembre 1725/2003 no monetarias de los participes
SIC-15 Arrendamientos operativos- Incentivos Junio 1998 29 septiembre 1725/2003
SIC-21 Impuesto sobre las ganancias- recuperacin de activos Julio 2000 29 septiembre 1725/2003 no depreciables revalorizados
SIC-25 Impuesto sobre las gananc ias- cambios en la s ituac in Jul io 2000 29 septiembre 1725/2003 fiscal de la empresa o de sus accionistas
SIC-27 Evaluacin del fondo econmico de las transacciones Diciembre 2001 29 septiembre 1725/2003 que adoptan la forma legal de un arrendamiento
SIC-29 Informacin a revelar- acuerdos de concesin de servicios Diciembre 2001 29 septiembre 1725/2003
SIC-31 Ingresos ordinarios- permutas que comprenden Dic iembre 2003 29 septiembre 1725/2003 servicios de publicidad
SIC-32 Activos intangibles- costes de sitios web Marzo 2002 29 septiembre 1725/2003
CINIIF 1 Cambios en pasivos existentes por desmantelamiento, Mayo 2004 29 septiembre 2237/2004 restauracin y similares (1 septiembre 2005)
CINI IF 2 Aportac iones de socios en entidades cooperativas Noviembre 2004 7 jul io 1073/2005 (1 enero 2005)
CINIIF 4 Evaluacin sobre si un contrato contiene un Diciembre 2004 8 noviembre 1910/2005 arrendamiento (1 enero 2006)
CINIIF 5 Derechos en participaciones derivadas de fondos para Diciembre 2004 8 noviembre 1910/2005 el desmantelamiento, restauracin y similares (1 enero 2006)
Iniciados conposterioridad
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
32/34
KNow
32Anexo
4 Las modificaciones incorporadas se aplican, con carcter general, a los ejercicios iniciados a partir de 1 de enero de 2009, con
excepcin de las modificaciones a la NIIF 5 y a la NIIF 1 de aplicacin en ejercicios iniciados a partir del 1 de julio de 2009.5 La entrada en vigor de esta modificacin a la NIIF 2 dejar sin efecto las interpretaciones CINIIF 8 y 11
Normas / InterpretacionesEmitida/revisadafecha de entrada
en vigor) 2
Reglamento de la C.E.
Fecha NumeracinIniciados apartir del1/1/2009
Iniciados apartir del1/1/2010
Aplicable en ejercicios
CINIIF 6 Obligaciones surgidas de la participacin en mercados Septiembre 2005 11 enero 108/2006 especficos: Residuos de aparatos elctricos y electrnicos (1 diciembre 2005)
CINIIF 7 Aplicacin del procedimiento de la reexpresin segn Noviembre 2005 8 mayo 708/2006 la NIC 29 (1 marzo 2006)
CINIIF 9 Nueva evaluacin de los derivados implcitos Marzo 2006 8 septiembre 1329/2006
(1 junio 2006)CINIIF 10 Informacin financiera intermedia y deterioro del valor Julio 2006 1 junio 610/2007
(1 noviembre 2006)
CINIIF 13 Programas de fidelizacin de clientes Junio 2007 16 diciembre 1262/2008 (1 enero 2009)
CINI IF 14 NIC 19 - Lmi te de un acti vo por prestaciones def inidas, Jul io 2007 16 diciembre 1263/2008 obligac in de mantener un nive l mnimo de financiac in y (1 enero 2009)su interaccin
Mejoras a las NIIF, de 2008 Mayo 2008 23 enero 70/2009 (1 enero/julio 2009 5)
NIC 27 (revisada) Estados financieros consolidados y separados Enero 2008 3 junio 494/2009 (1 julio 2009)
Modificacin a la NIC 39: Partidas que pueden calificarse s Julio 2008 15 septiembre 839/2009 como cubierta (1 julio 2009)
NIIF 1 (revi sada) Adopcin por primera vez de las normas Noviembre 2008 25 noviembre 1136/2009
internacionales de informacin financiera (1 enero 2010)
Modificacin a la NIIF 2 Transacciones del grupo con pagos Junio 2009 23 de marzo 244/2010 basados en acciones liquidadas en efectivo (1 enero 2010 6)
NIIF 3 (revisada) Combinaciones de negocios Enero 2008 3 junio 495/2009 (1 julio 2009)
Mejoras las NIIF , de 2009 Abril 2009 23 de marzo 243/2010 (1 enero 2010)
CINIIF 12 Acuerdos de concesin de servicios Noviembre 2006 25 marzo 254/2009 (27 marzo 2009)
CINIIF 15 Acuerdos para la construccin de activos inmobiliarios Julio 2008 22 julio 636/2009 (1 enero 2010)
CINIIF 16 Cobertura de la inversin neta en un negocio en Julio 2008 4 junio 460/2009 el extranjero (30 junio 2009)
CINIIF 17 Distribuciones a los propietarios de activos Noviembre 2008 26 noviembre 1142/2009 distintos al efectivo (1 noviembre 2009)
CINIIF 18 Transferencia de activos procedentes de clientes Enero 2009 27 noviembre 1164/2009 (1 noviembre 2009)
Modif icacin a la NIIF 1: Exenciones adicionales para los Jul io 2009 23 junio 550/2010 adoptantes por pr imera vez de las normas internaciona les (1 enero 2010)de informacin financiera
Modificacin a la NIC 32: Clasificacin de las emisiones Octubre 2009 23 diciembre 1293/2009de derechos ( 1 febrero 2010)
CINIIF 19 Cancelacin de pasivos financieros mediante Noviembre 2009 23 julio 662/2010instrumentos de patrimonio (1 julio 2010)
NIC 24 (revisada) Informacin a revelar sobre partes vinculadas Noviembre 2009 19 julio 632/2010(1 enero 2011)
Modif icacin a la CINII F 14: Pago anti cipado de un requerimiento Noviembre 2009 19 julio 633/2010de financiacin mnima (1 enero 2011)
Modif icacin a la NIIF 1 Exenc in l imitada a la informacin Enero 2010 30 junio 574/2010comparativa de la NIIF 7 para primeros adoptantes (1 julio 2010)
Normas pendientes de adopcin por la UE Emitida/revisadaFecha estimada
de adopcin
NIIF 9 Instrumentos financieros Noviembre 2009 An por determinar
Mejoras a las NIIF, de 2010 Mayo 2010 Cuarto trimestre 2010
Modificaciones a la NIIF 7 Instrumentos financieros: Octubre 2010 Segundo trimestre 2011Informacin a revelar
Iniciados conposterioridad
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
33/34
Destacados 3333Destacados
Hctor del CampoSocio Lder de Auditora
Tel.: +56 (2) 798 1201
E-mail: [email protected]
Jos GalindoSocio de Prctica Profesional
Tel.: +56 (2) 798 1214E-mail: [email protected]
Michael WesselLder Servicios de Consultora Contable IFRS
Tel.: +56 (2) 798 1216E-mail: [email protected]
Alejandro EspinosaSocio Desarrollo de Mercados
Tel.: +56 (2) 798 1212E-mail: [email protected]
El contenido de este documento ha sido elaborado bajo la supervisin del
Departamento de Prctica Profesional de KPMG en Chile. Para cualquier
aclaracin sobre el mismo les recomendamos se dirijan a su contacto habitual en
la firma, a nuestros responsables de Servicios de Asesoramiento Contable
(vase seccin Contactos a continuacin) o a cualquiera de nuestras oficinas.
Contactos
Oficinas de KPMG en Chile
Santiago
Isidora Goyenechea 3520
Piso 13
Las Condes
Tel (+56-2) 798 1000
Via del Mar
Avenida Libertad 1405, of. 901
Piso 9Torre Coraceros
Tel (+56 -32) 297 3581
Concepcin
OHiggins 940, of. 504
Tel (+56 -41) 286 1852
www.kpmg.cl
-
7/24/2019 KPMG Chile 2011 08 Kpmg Audit Know 03 Borrador de Norma
34/34
La informacin aqu contenida es de carcter general y no va dirigida a facilitar los datos o circunstancias concretas de personas o entidades.Si bien procuramos que la informacin que ofrecemos sea exacta y actual, no podemos garantizar que siga sindolo en el futuro o enel momento en que se tenga acceso a la misma. Por tal motivo, cualquier iniciativa que pueda tomarse utilizando tal informacin comoreferencia, debe ir precedida de una exhaustiva verificacin de su realidad y exactitud, as como del pertinente asesoramiento profesional.
2011 KPMG Auditores S.L., sociedad espaola de responsabilidad limitada, es una entidad filial de KPMG Europe LLP y firma miembrode la red KPMG de firmas independientes afiliadas a KPMG International Cooperative (KPMG International), sociedad suiza. Todos losderechos reservados. KPMG y el logotipo de KPMG son marcas registradas de KPMG International Cooperative (KPMG International),sociedad suiza.
2011 KPMG International. KPMG International Cooperative (KPMG International), es una entidad suiza. Las firmas miembros de la red defirmas independientes de KPMG estn afiliadas con KPMG International. KPMG International no provee servicios a clientes. Ninguna firmamiembro tiene autoridad para obligar o comprometer a KPMG International ni a ninguna otra firma miembro con respecto a terceros, ni KPMGInternational tiene autoridad para obligar o comprometer a ninguna firma miembro. Todos los derechos reservados.La informacin aqu contenida es de carcter general y no va dirigida a facilitar los datos o circunstancias concretas de personas o entidades.Si bien procuramos que la informacin que ofrecemos sea exacta y actual, no podemos garantizar que siga sindolo en el futuro o enel momento en que se tenga acceso a la misma. Por tal motivo, cualquier iniciativa que pueda tomarse utilizando tal informacin comoreferencia, debe ir precedida de una exhaustiva verificacin de su realidad y exactitud, as como del pertinente asesoramiento profesional.