GRUPO FAGOR ELECTRODOMESTICOS

� 53 AÑOS DE HISTORIA

� 5 ª FABRICANTE EUROPEO DE ELECTRODOMESTICOS

� 19 PLANTAS : ESPAÑA, FRANCIA, POLONIA, ITALIA, MARRUECOS Y CHINA

� 1.750 M€ DE VENTAS EN 2007, 1.603 M€ EN 2008, 1.300 M€PREV. 2009

� 8.500 PERSONAS

� 50 SOCIEDADES JURIDICAS EN 22 PAISES

� PRESENCIA COMERCIAL O VENTAS EN MAS DE130 PAISES

� 5 JOINT-VENTURES

� 17 MARCAS

� 8 NEGOCIOS DIFERENTES

INDICE

� INICIO DE LA CRISIS

� PLAN ESTRATEGICO

� MEDIDAS DE CHOQUE

� AREAS DE ACTUACION DPTO FINANCIERO

� FUTURO DE LOS DPTOS FINANCIEROS

Inicio de la crisis� 2006

FAGOR INICIO PROCESO DE ADAPTACION

� JUNIO 07 LANZAMIENTO PLAN ESTRATEGICO

� AGOSTO 07 INICIO CRISIS, DETONANTE EN USA

� NOVIEMBRE 07 CAPTACION PRESTAMO 67 M€, RENT BACK POR VALOR DE 17M€

� MARZO 08 CONCIENCIA CRISIS Y MEDIDAS DRASTICAS

� MARZO 09 CAIDA MAYOR DEL MERCADO QUE LA PREVISTA EN EL PLAN DE GESTION : MAS MEDIDAS

Plan estratégico� LANZAMIENTO JUNIO 2007

� CON CONSULTOR EXTERNO

� MULTIDISCIPLINAR Y MULTICULTURAL

� 400 PERSONAS INVOLUCRADAS� TODOS LOS DEPARTAMENTOS

� PAISES ESPAÑA, FRANCIA, POLONIA

� NUEVA ORGANIZACION MATRICIAL

� NUEVO MODLEO DE GESTION

� PLANES ESTRATEGICOS POR CADA NEGOCIO, PAIS Y DEPARTAMENTO

� OBJETIVO: DRASTICO INCREMENTO DE LA EFICIENCIA INTERNA, � POCA INCIDENCIA POR INCREMENTO DE MERCADO

� MEJORA DEL MARGEN BRUTO

� OPTIMIZACION DE GASTOS FIJOS

Modelo de Gestión

Medidas de choque

� PLAN REDUCCION STOCKS EN MAYO 08 Y MAYO 09

� ACTUALMENTE AL 50 % DEL 2007

� REDUCCION DE GASTOS FIJOS ( -40 %)

� ESTRICTO CONTROL DE INVERSIONES (-50%)

� RENUNCIAS A REMUNERACIONES POR LOS SOCIOS

� Paga extra

� Intereses

� APROVECHAMIENTO DE LA NORMATIVA CONTABLE

� Capitalización proyectos de Desarrollo

� Activación de deducciones fiscales

� PLAN DE REESTRUCTURACION BANCARIA : LARGO Y CORTO PLAZO : TOTAL 400 – 500 M€

Áreas de actuación del Dpto. Financiero

AREA CONTROLLING

� SISTEMA DE INFORMACION BI Y PLANNING

� Herramienta Cognos 8, proyecto iniciado en Sept 07, terminando ahora

� Objetivo disponer de un margen bruto por referencia de Producto Terminado a nivel consolidado.

� Modulo de Plan de Gestión y Control de Gestión a nivel de Grupo homogéneo.

� Visión de la información por Negocios, Países y Departamentos de forma automática, tanto la local como la consolidada

� ERP : CLAVE PARA EL FUTURO DISPONER DE UN SOLO ERP A NIVEL GRUPO

Áreas de actuación del Dpto. Financiero

AREA DE TESORERÍA� CENTRALIZACION DE TESORERIA

� Dirección de Tesorería a nivel Grupo.

� Realizada la centralización a nivel del medio-largo plazo Relaciones Bancarias Estratégicas a nivel Grupo

� Día a día a nivel local de momento

� Trabajando en una herramienta de centralización de la información

� PLANIFICACION DE TESORERIA � Planificación Diaria-Semanal-Mensual a 3 meses con actualización semanal

� RIESGOS DE DIVISAS, TIPOS DE INTERES Y MATERIAS PRIMAS� No compatibilidad entre NICS y Gestión con Visión Financiera. Impactos PyG.

Áreas de actuación del Dpto. Financiero

RIESGO DE CLIENTES

� SEGUIMIENTO CERCANO CLASIFICACIONES CESCE-EULER-ETC.

� SOLICITUD DE GARANTIAS COMPLEMENTARIAS A CLIENTES

� ENTREGA DE CONFORT LETTERS DE MATRIZ A PROVEEDORES ESTRATEGICOS

Áreas de actuación del Dpto. Financiero

CONTABILIDAD

� ANALISIS NICS

� CREDITOS FISCALES

� I+D

� PROVISIONES FILIALES

� DERIVADOS

� HOMOGENEIZACION DE PROCESOS CONTABLES

Futuro de los departamentos financieros

� INCREMENTO INGENTE DE NORMATIVAS DE TODO TIPO:

� NIC´S

� PRECIOS TRANSFERENCIA : COMPARABLES

� I+D : CERTIFICADO PREVIO PARA IMP. SOCIEDADES

� DERIVADOS : VALORACIONES EXTERNAS

� MEMORIAS MAS COMPLEJAS

� PROYECTO LEY PAGOS A 60 DÍAS( FRANCIA)

� AUTOSEGUROS PARA RIESGO DE CLIENTES????

� FINANCIACION BANCARIA EXISTIRÁ????

Futuro de los departamentos financieros

� BALANCE :

� INMOVILIZADO : TODO RENTING

� EXISTENCIAS : JUST IN TIME

� DEUDORES : COBROS AL CONTADO

� LARGO PLAZO : SIN FINANCIACION EXTERNA

� CORTO PLAZO : PAGOS AL CONTADO

� RECURSOS PROPIOS = A CAJA

Activo Pasivo

Caja 500.000.000 € Recursos Propios

Augusto Araneta

Muchas gracias por su atención

FORO FINANCIERO Bilbao 2009

Medidas financieras frente a la crisis:La experiencia del Grupo Fagor Electrodomésticos

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