REPORTE DIARIO DE MERCADO
DIVISIÓN ESTUDIOS ECONÓMICOS - SECCIÓN ESTADÍSTICA
Mercado Nacional y Regional
Bolsa de Valores de Lima
Mdos. Emergentes
Región
Argentina
Brasil
Colombia
Chile
Ecuador
Lima (IGBVL) El Salvador
Lima (ISBVL) México
Bogotá (IGBC) Panamá
Buenos Aires (MERVAL) Perú
México (IPC) Uruguay
Santiago (IPSA) Venezuela
Sao Paulo (IBOVESPA) Fuente: B loomberg
Fuente: B loomberg
Comentario del Tipo de Cambio Local. Fuente: Datatec - Reuters
Nuevo Sol
Real Brasileño
Peso Mexicano
Peso Chileno
Peso Argentino
Peso Colombiano
Fuente: B loomberg
Este reporte se publica con fines informativos. El Banco de la Nación no se responsabiliza por cualquier error u omisión en su contenido, ni con los resultados de las decisiones de inversión por parte de los inversionistas.
Evolución de Indicadores Macroeconómicos: Perú
Tasas de Interés Promedio : Perú
18 de septiembre de 2013
La Bolsa de Valores de Lima recortó sus pérdidas iniciales y cerró con un leve la baja tras la
decisión de la Reserva Federal, de mantener sus estímulos monetarios, en una jornada en la que los
inversionistas eligieron desprenderse de papeles mineros y financieros de buen desempeño
reciente. El índice general de la bolsa cayó 0.26% a 16,154 puntos, el índice selectivo que agrupa a
los papeles líderes cedió 0.64% a 23,857 puntos y el índice inca bajó 1.35% y cerró en 88 puntos. En
el mercado se negociaron S/106.3 millones (US$ 38.4 millones) en 1752 operaciones. Con el
resultado, el índice general acumula en lo que va del 2013 una caída del 22%. Las principales
acciones que bajaron fueron: Minsur (-5.84%), Volcan (-1.55%), Cerro Verde (-4.76%), Milpo (-
5.39%), Alicorp (-2.55%), Unacem (-1.39%), Intergroup (-6.56%), Continental (-2.93%) Ferreyros (-
1.60%), La Pampilla (-2.44%) y Graña y Montero (-1.05%)
Cierre Var 1-d% Var 30-d%
14,086 0.18 2.29 -4.28
YTD 2013
16,154 -0.26 -2.40 -21.69
23,857 -0.64 -5.19 -23.04
3,821 0.00 3.18 -11.17
55,703 2.64 8.01 -8.61
41,902 1.86 1.01 -4.13
4,732 2.16 24.03 65.79
MonedasCotización
por US$
Variación %
La moneda peruana se apreció, luego de que la Reserva Federal de Estados Unidos anunciara al
mercado mantener su política monetaria, sorprendiendo a los mercados financieros que esperaban
una reducción del estímulo económico del Banco Central Estadounidense. En la jornada, la moneda
peruana bajó 0.97% y cerró en S/.2.745. Con este nivel, en lo que va del año, la moneda local se ha
depreciado un 7.56%, en contraste de la apreciación de 5.38% del año pasado. En la plaza local, el
tipo de cambio paralelo operaba en las 2.778/2.780 unidades por dólar.
1 d 7 d 30 d YTD 2013
2.75 -0.67 -0.76 -1.91 7.88
2.19 -3.11 -3.92 -9.40 6.55
12.66 -2.03 -3.01 -3.22 -1.51
501.65 -0.06 -0.05 -3.25 4.68
5.75 0.13 0.52 2.86 16.98
1,906.58 -0.47 -0.68 -0.28 7.90
Riesgo País (Embi+)Spread
Clasif. S&P Hoy -1d -7d -30d
330 334 352 342
410 406
1,063 1,092 1,073 1,034 B-
211 217 230 240 BBB
376 389
155 169 187 188 BBB-
164 169 176 171 AA-
652 647 640 631 B-
433 425 429 378 BB
153 162 177 179 BBB
206 200 205 178 BBB
171 175 187 193 A-
195 198 216 209 BBB-
854 887 955 913 B+
Jefe de Estadística: Erick Mendoza La Torre
DEPARTAMENTO DE FINANZAS Analista Responsable: Miguel Lauriano R.
Teléfono:5192000 - anexo 12136
3.80
4.50
5.095.39
6.006.58 6.61 6.70
2.703.06
3.804.09
4.234.78 4.89 5.09
1.5
2.5
3.5
4.5
5.5
6.5
7.5
8.5
may-15 ago-17 ago-20 sep-23 ago-26 ago-31 ago-37 ago-42
Tasa %CURVA RENDIMIENTOS: BONOS SOBERANOS (BTP)
18/09/2013 20/08/2013 02/01/2013
Fuente: Datatec-sbs
1.712.23
4.30
5.23 5.255.44
0.88 1.21
3.05
3.69 3.794.12
0.4
1.4
2.4
3.4
4.4
5.4
6.4
7.4
Global 15 Global 16 Global 25 Global 33 Global 37 Glob Perú 2050
Tasa % CURVA RENDIMIENTOS: BONOS GLOBALES
18/09/2013 18/08/2013 02/01/2013
27.731.2 33.1
44.1
48.8
64.0 67.0 67.6 67.9 68.3 66.8 66.7 67.6 66.6 67.1
0.0
10.0
20.0
30.0
40.0
50.0
60.0
70.0
80.0
2007 2008 2009 2010 2011 2012 Ene-2013
Feb. Mar Abr May Jun Jul Ago Set.16
Mil
es
de
Mil
lon
es
US$
Fuente: BCRP
Reservas Internacionales Netas
-2.0%
0.0%
2.0%
4.0%
6.0%
8.0%
10.0%
12.0%
2.30
2.40
2.50
2.60
2.70
2.80
2.90
3.00
Ene
2 9 15 21 25 31 6 13 19 25
Mar
1 7 13 19 25 2 8 12 18 24 30 7 14 20 24 30 5 11 17 21 27 4 10 16 22 26 5 9 15 21 27 3 9 13
S/. x US$
Precio de cierre de Tipo de Cambio Interbancario (02 Ene. - 18 Set. 2013)
TC Diario-Venta
Variac. % con respecto al 31.12.12Fuente: Datatec
REPORTE DIARIO DE MERCADO
DIVISIÓN ESTUDIOS ECONÓMICOS - SECCIÓN ESTADÍSTICA
Mercado Internacional
HECHOS DE IMPORTANCIA
.
Bolsas Internacionales Comentario del Mercado Accionario Estadounidense
DOW JONES (EE.UU)
NASDAQ (EE.UU)
S&P 500 (EE.UU)
FTSE (Inglaterra)
DAX (Alemania)
NIKKEI (Japón)
SHANGAI (China)
Comentario de Principales Divisas Internacionales
EURO ( $/€ )
YEN Japones ( ¥/$ )
LIBRA (£/$)
FRANCO Suizo (fr/$)
DÓLAR Canadian (CAD/$)
EE.UU. Libor 1M
ZONA EURO Libor 3M
INGLATERRA Libor 6M
CANADÁ Libor 1 Año
JAPÓN Prime Rate
COMMODITIES
Oro ($/oz)*
Plata ($/oz)*
Cobre ($/TM)
Zinc ($/TM)
Estaño ($/TM)
Plomo ($/TM)
Aluminio ($/TM)
Molibdeno ($/lb)
WTI ($/barril)
Brent ($/barril)
(**) Precios Futuros a 3 meses (*) Mercado de Londres
Fuente: Bloomberg, Reuters, SBS, BCRP.
Este reporte se publica con fines informativos. El Banco de la Nación no se responsabiliza por cualquier error u omisión en su contenido, ni con los resultados de las decisionesde inversión por parte de los inversionistas.Analista Responsable: Miguel Lauriano R.
Teléfono: 5192000 - anexo 12419
La Reserva Federal de Estados Unidos dijo el miércoles que continuará por ahora con su ritmo de compra de bonos de 85,000 millones de dólares al mes, sorprendiendo a los mercados financieros del mundo, que
esperaban una reducción del estímulo económico del banco central. Citando tensiones en la economía debido a la ajustada política fiscal y mayores tasas hipotecarias, la FED decidió no recortar sus compras de
activos, algo que los inversores habían anticipado en los precios de los bonos y las acciones. La noticia disparó las ganancias en los mercados cambiarios y de acciones de América Latina, que temían que un
recorte desatara una salida abrupta de los dólares que inundaron en los últimos años la región. El masivo programa de estímulo monetario de la FED, junto a las políticas monetarias expansivas en Europa y Japón,
llevaron a reducir las tasas de interés en las economías desarrolladas, y empujado a los inversores a buscar mejores retornos en los mercados emergentes. Como resultado, regiones como Latinoamérica fueron
inundadas de divisas en los últimos años.
JPMorgan Chase & Co retuvo su posición como la banca de inversión número uno del mundo en el primer semestre del 2013 y alcanzó el primer puesto en tres categorías: renta fija, acciones y consultoría, mostró
el jueves un sondeo. Los ingresos de JPMorgan fueron de 13,100 millones de dólares en la primera mitad del 2013, colocándose por delante de Goldman Sachs, Deutsche Bank , Bank of America Merrill Lynch y
Citi C.N, todos compartiendo el segundo lugar en el ranking elaborado por la consultora Coalition. JPMorgan está siendo investigada por el caso de la "ballena de Londres", donde se ocasionaron millonarias
pérdidas por transacciones con derivados en el 2012. El banco también afronta investigaciones de varias agencias gubernamentales que incluyen posibles sobornos en prácticas de contratación en China y
potenciales ventas fraudulentas de títulos hipotecarios. Sin embargo, JPMorgan continuó en la primera posición en los rankings de materias primas y divisas, con ingresos de 7,600 millones de dólares. Citi fue
segundo en esos rubros, seguido por Deutsche Bank. Además, JPMorgan mejoró su ranking del 2012 y llegó al primer lugar en acciones, junto a Goldman Sachs, Morgan Stanley y UBS.
Comportamiento de los precios de Commodities
Jefe de Estadística: Erick Mendoza
DEPARTAMENTO DE FINANZAS Teléfono: 5192000 - anexo 12136
3 Años
-18 1.43
10 Años
5 Años
0.67
89
92
93 -19 2.69
20 Años
15 Años
3.75 80
-21
30 Años -15
73
88
74
-
3.20
-20 80
86
32
70
3.35
32
-
0.5
0.4 -
YTD 2013
108.1
9.6 -1.7
-8
2 Años
1.3 0.3
2.6
7 -3
1 mes
Variación (en pbs)
1 año
0.33
Hoy
Yield
111.6
Bonos del Tesoro Público de los EEUU
Treasuries
1.0
2.9
108.07
-0.3
7
1,785.0
35.0
-34
Var - 7d
-2
Var - 30d
-272.3
22,955.0
7,184.0
21.6
-117.8
n.d
28.3 -56.8
1,870.0
22,995.0
2,071.0 -203.8 2,044.3
0.10 0
1.00 0
0.50
0
0
0
0
0
0
-0.96
0.50 0 -25
1 mes
0
0.25 0 0
1.022
Bancos Centrales -
Tasas Referenciales
0
-0.74
Variación (en pbs)
1 semanaHoy
3.01
1 año
-1.21
3.22
1.21 1.3521
3.18
-1.31 -1.51
1.6146 1.52
-1.95 -1.20 0.40 97.94
-1.98
1.39
25.31 Las acciones escalaron a máximos históricos en la bolsa de Nueva York, luego de que la Reserva
Federal sorprendió a los inversores y decidió mantener su programa de estímulo monetario, que ha
alimentado la subida de Wall Street de más del 20% en lo que va del año. La FED continuaría por
ahora comprando bonos a un ritmo mensual de 85,000 millones dólares. El presidente de la FED,
Ben Bernanke, dijo que el plan era mantener la política monetaria altamente expansiva, con el banco
central buscando ver si se confirma su escenario base para la economía. Solo entonces daría el
primer paso para remover el estímulo.
18 de septiembre de 2013
Var 30-d%
7 dVariación %
14,505
-3.41
Monedas
1,726
1 d
15,677
1.44
1.01 3,784
0.45
5.43
4.83
5.09
30 d
1.22
39.54
19.63
YTD% 2013
0
-2
4.44
Cierre
5.42
0.95
6,559
2.07
1.58
0.29
20.99
Var 1-d%
YTD 2013Cierre Spot
11.21
1.35
8,636
2,192
-0.17
0.912
13.45
HoyTasas
-0 -13
Variación (en pbs)
-29
-4
-1
1 mes1 semana
0.38
-1
0.18
-0.67
2.49
-0.37
12.90
110.6
16.3
El dólar se hundió el miércoles a un mínimo de siete meses, luego de que la Reserva Federal
anunció a los inversionistas, continuar sin cambios con su masivo programa de estímulo debido a
las tensiones en la economía estadounidense. La FED también rebajó sus estimaciones para la
economía estadounidense. Ahora prevé un crecimiento de 2.0-2.3% este año, una baja desde el
rango 2.3-2.6% en el pronóstico de junio. La rebaja de la estimación para el 2014 fue incluso mayor:
2.9-3.1% desde 3.0-3.5%. . El índice dólar cayó hasta 80.060 .DXY, su nivel más bajo en más de seis
meses.
Var - 1d
1,307.5
0.65
-0
-311.3
YTD 2013
0 0
-0
-2
Precio 3m**
-2.0 -1.5
0.25
-219.3
12 meses
1.2
-127.8 -303.0 7.3 1,738.0
10.0
3.25
110.0
53.4
0
1,364.02
Spot
-4.0 -118.3
-7.4 23.0
n.d
-17.3
-749.8 20.5
-0.2 -0.2
1,830.3
7,157.3
n.d
0.361.22
1.61
2.282.88
3.41 3.543.90
0
1
2
3
4
5
2 años 3 años 4 años 5 años 7 años 10 años 15 años 20 años 30 años
Tasas %
18/09/2013 11/09/2013 19/08/2013
Curva de Rendimientos
15,677
11500
12000
12500
13000
13500
14000
14500
15000
15500
16000
Comportamiento del Dow Jones en los EEUU
108
80
85
90
95
100
105
110
115
Petroleo West Texas (US$/barril)
1,364
1200
1300
1400
1500
1600
1700
1800
1900
Oro (US$/Onza)
7,157
6400
6900
7400
7900
8400
8900
Cobre (US$/TM)