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Y el sector bancario de Eur-15(mayores 80 bancos)
RATIOS UTILIZADOS
1. Provisión insolvencias / Créditos brutos
2. Dotación provisión insolvencias/ Productos financieros
3. Fondos propios/Total Activo4. Fondos propios/Depósitos y
financiación a corto plazo5. Fondos propios/ Deuda6. Margen intermediación7. Productos
financieros/Activos medios8. Otros ingresos
explotación / activos medios
9. Gastos no financieros/Activos medios
10. ROAA11. ROAE12. Ingresos y gastos no
explotación/Ingresos netos13. Costes / ingresos14. Generación recurrente de
beneficios15. Créditos netos/Total activo16. Créditos netos/Depósitos y
Financiación a corto plazo
MOROSIDAD
SOLVENCIA
EFICIENCIA Y RENTABILIDAD
LIQUIDEZ
RATIOS UTILIZADOS
1. Provisión insolvencias / Créditos brutos
2. Dotación provisión insolvencias/ Productos financieros
3. Fondos propios/Total Activo4. Fondos propios/Depósitos y
financiación a corto plazo5. Fondos propios/ Deuda6. Margen intermediación7. Productos
financieros/Activos medios8. Otros ingresos
explotación / activos medios
9. Gastos no financieros/Activos medios
10. ROAA11. ROAE12. Ingresos y gastos no
explotación/Ingresos netos13. Costes / ingresos14. Generación recurrente de
beneficios15. Créditos netos/Total activo16. Créditos netos/Depósitos y
Financiación a corto plazo
MOROSIDAD
RATIOS UTILIZADOS
1. Provisión insolvencias / Créditos brutos
2. Dotación provisión insolvencias/ Productos financieros
3. Fondos propios/Total Activo4. Fondos propios/Depósitos y
financiación a corto plazo5. Fondos propios/ Deuda6. Margen intermediación7. Productos
financieros/Activos medios8. Otros ingresos
explotación / activos medios
9. Gastos no financieros/Activos medios
10. ROAA11. ROAE12. Ingresos y gastos no
explotación/Ingresos netos13. Costes / ingresos14. Generación recurrente de
beneficios15. Créditos netos/Total activo16. Créditos netos/Depósitos y
Financiación a corto plazo
SOLVENCIA
RATIOS UTILIZADOS
1. Provisión insolvencias / Créditos brutos
2. Dotación provisión insolvencias/ Productos financieros
3. Fondos propios/Total Activo4. Fondos propios/Depósitos y
financiación a corto plazo5. Fondos propios/ Deuda6. Margen intermediación7. Productos
financieros/Activos medios8. Otros ingresos
explotación / activos medios
9. Gastos no financieros/Activos medios
10. ROAA11. ROAE12. Ingresos y gastos no
explotación (extra) /Ingresos netos
13. Costes / ingresos14. Generación recurrente de
beneficios= Bfcio antes de imptos y provisiones/Activo total
15. Créditos netos/Total activo16. Créditos netos/Depósitos y
Financiación a corto plazo
EFICIENCIA Y RENTABILIDAD
RATIOS UTILIZADOS
1. Provisión insolvencias / Créditos brutos
2. Dotación provisión insolvencias/ Productos financieros
3. Fondos propios/Total Activo4. Fondos propios/Depósitos y
financiación a corto plazo5. Fondos propios/ Deuda6. Margen intermediación7. Productos
financieros/Activos medios8. Otros ingresos
explotación / activos medios
9. Gastos no financieros/Activos medios
10. ROAA11. ROAE12. Ingresos y gastos no
explotación/Ingresos netos13. Costes / ingresos14. Generación recurrente de
beneficios15. Créditos netos/Total activo16. Créditos netos/Depósitos y
Financiación a corto plazo
LIQUIDEZ
Number of complete cases: 66Clustering Method: MedianDistance Metric: Squared Euclidean
Cluster Members Percent---------------------------1 24 36,362 2 3,033 15 22,734 16 24,245 2 3,036 1 1,527 1 1,528 1 1,529 1 1,5210 1 1,5211 1 1,5212 1 1,52---------------------------
Cluster Col_2 Col_3 Col_4 Col_5 Col_6 --------------------------------------------------------------------------1 1,72417 9,79458 3,37375 5,18417 3,57417 2 3,035 6,37 3,27 8,275 3,46 3 1,96267 13,3453 2,594 3,826 2,72 4 2,16938 14,44 4,89375 7,68375 5,30625 5 1,705 -50,825 2,695 3,48 2,78 6 1,55 14,7 4,15 19,11 4,34 7 2,19 -4,79 2,69 4,26 2,84 8 3,45 2,26 8,6 21,28 9,47 9 1,9 15,7 2,81 4,75 3,02 10 0,9 22,19 0,92 2,81 0,94 11 0,64 5,53 6,46 7,36 7,0 12 7,69 21,6 1,84 2,64 1,91
Morosidad (+,+)Solvencia (+,+)
Morosidad y solvencia
Morosidad: Grupo 4: mayor riesgo; grupo 3:
intermedio, grupo 1: menor riesgo Solvencia
Grupo 4: más solventes; grupo 3: intermedio; grupo 1: menor solvencia
Cluster Col_7 Col_8 Col_9 Col_10 Col_11 --------------------------------------------------------------------------1 1,07125 1,00583 0,882083 1,25792 0,482917 2 1,115 1,0 3,9 4,305 0,46 3 0,568 0,521333 0,797333 1,048 0,245333 4 2,02875 1,875 1,315 2,09438 0,844375 5 -0,115 -0,095 1,135 0,69 0,29 6 0,48 0,48 0,09 0,25 0,31 7 0,59 0,58 0,3 0,52 0,12 8 0,6 0,57 1,05 1,34 1,12 9 0,83 0,81 0,36 0,68 0,8 10 0,47 0,47 0,15 0,33 0,25 11 1,96 1,92 0,55 1,17 0,54 12 0,68 0,65 0,47 0,95 0,19 --------------------------------------------------------------------------
Eficiencia y ROAA
Eficiencia y ROAA Todos los ratios muestran lo mismo
Grupo 4: mayor eficiencia y rentabilidad económica, en operaciones puramente bancarias (cols. 7 y 8)y en el resto de operaciones de explotación (col 9)
Grupo 1: intermedio Grupo 3: mucho menor
Sin embargo en el control de gastos no financieros (col 10), el grupo 1 muestra la mejor situación, seguido del 1 y finalmente a mayor distancia el 4
Cluster Col_12 Col_13 Col_14 Col_15 Col_16 --------------------------------------------------------------------------1 15,1175 2,33042 60,0954 0,729167 48,7304 2 13,66 5,36 86,515 0,66 23,4 3 9,616 27,2807 72,9213 0,349333 30,964 4 17,7413 4,08062 56,8438 1,3625 57,2088 5 10,485 4,26 63,685 0,375 14,18 6 7,79 -1,89 32,28 0,38 29,11 7 4,83 -162,93 62,09 0,33 40,12 8 12,81 100,13 82,16 0,29 4,42 9 36,14 28,86 47,07 0,62 49,19 10 28,82 -1,67 36,93 0,39 51,01 11 8,4 -76,61 43,0 1,41 80,08 12 8,92 7,84 72,77 0,3 35,91 --------------------------------------------------------------------------
Cluster Col_17 ----------------------1 75,2229 2 56,745 3 45,1893 4 90,0544 5 18,17 6 134,04 7 63,51 8 10,94 9 83,32 10 155,71 11 91,26 12 51,48 ----------------------
ROAE
% extra/total ingresos
eficiencia Generación bcio.
Cdto./activo
Cdto. / depósitos y fin. Cp
ROAE, generación de beneficios y liquidez ROAE: grupo 4, 1 y 3 El grupo 3 tiene un problema en cuanto a la
forma de generar ingresos, ya que proceden de actividades distintas a las operaciones básicas (col13), por ello su capacidad de generar de forma recurrente beneficio es la menor (col15)
Eficiencia en control de costes mayor en el grupo 4, seguido del 1 y del 3.
La situación se mantiene igual para la liquidez, mejores valores para el 4, seguido del 3 y del 1.
CONCLUSION Tres grupos claros con 24, 15 y 16 miembros. EL grupo 1 (24) representa los valores medios El grupo 4 (16) contiene a las empresas mas
rentables, eficientes, solventes y liquidas El grupo 3 (15) contiene empresas que pueden
tener problemas en cuanto a la manera que tienen de generar beneficios, más basada en operaciones extraordinarias que en el negocio bancario (ya sea actividad crediticia, productos cruzados, comisiones, etc), se encuentran además con la peor situación en las demás variables
Deutsche bank
Al grupo 4 pertenecen bancos como BSCH, BBVA y La Caixa
ING al grupo 3, DB también.
Deutsche Bank
Rentabilidad 2005 2004 2003 2002 2001 2000
ROA 0,36% 0,29% 0,17% 0,05% 0,02% 1,45%
ROE 12,87% 10,25% 4,90% 1,23% 0,48% 32,76%
ROS 8,46% 8,82% 4,95% 1,11% 0,31% 24,51%
MI/PF 14,39% 18,49% 21,20% 20,08% 16,07% 12,75%
Margen explotacion /PF 13,96% 15,51% 9,64% 2,43% 3,92% 8,75%
EPS 6,49 4,55 2,35 0,64 0,27 21,92
PER 12,62 14,37 28,01 68,73 293,12 4,08
0,00%
5,00%
10,00%
15,00%
20,00%
25,00%
30,00%
35,00%
31/12/2005 31/12/2004 31/12/2003 31/12/2002 31/12/2001 31/12/2000
ROA
ROE
ROS
MI/PF
Margen explotacion /PF
LIQUIDEZ
Ratios liquidez 2005 2004 2003 2002 2001 2000
PRESTAMOS / DEPÓSITOS 37,42% 42,29% 49,35% 66,35% 67,02%
PRESTAMO / ACTIVOS TOTALES 15,26% 16,23% 18,04% 22,07% 28,36% 29,68%
ACTIVOS LIQUIDOS/DEPÓSITOS 34,12% 13,71% 12,13% 12,99% 14,71% 12,49%
SOLVENCIA
Ratios de solvencia 2005 2004 2003 2002 2001 2000
Core capital (min 4%) 8,7 8,6 10 9,6 8,1 7,8
BIS ratio (min 8%) 13,5 13,2 13,9 12,6 12,1 13,1
Recursos propios / activo total 2,8% 2,9% 3,5% 4,2% 3,8% 4,4%
Recursos propios/ préstamos 18,1% 17,7% 19,2% 19,3% 13,4% 15,0%
Morosidad
Ratios de riesgo 2005 2004 2003 2002 2001 2000
Provision morosos/total prestamos (bruto) 1,3% 1,8% 2,3% 2,6% 2,2% 2,5%
Dotacion provision morosos/total prestamos (bruto) 0,3% 0,3% 0,8% 1,3% 0,4% 0,2%
Dotación provision morosos/ beneficio antes de provisiones e impuestos 5,8% 8,5%
28,8%
37,1%
36,2% 6,5%
Provision morosos/total prestamos (bruto) 1,3% 1,8% 2,3% 2,6% 2,2% 2,5%
0,0%
0,5%
1,0%
1,5%
2,0%
2,5%
3,0%
2005 2004 2003 2002 2001 2000
Provision morosos/totalprestamos (bruto)
Dotacion provisionmorosos/total prestamos(bruto)
Dotación provision morosos/ beneficio antes de provisiones e impuestos
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
30,0%
35,0%
40,0%
1 2 3 4 5 6
Dotación provision morosos/beneficio antes de provisiones eimpuestos
EficienciaRatios eficiencia 2005 2004 2003 2002 2001 2000
Ratio de eficiencia (gtos. grales /margen ordinario) 1,1 1,1 1,1 1,1 1,2 1,2
Productos financieros 4,20% 3,34% 3,43% 4,72% 5,84% 5,93%
Gastos financieros 3,60% 2,72% 2,70% 3,77% 4,90% 5,18%
Margen intermediacion 0,60% 0,62% 0,73% 0,95% 0,94% 0,76%
Fianzas y Comisiones (neto) 1,02% 1,13% 1,16% 1,43% 1,17% 1,26%
Otros ingresos financieros 0,86% 0,82% 0,72% 0,59% 0,69% 0,96%
Gastos personal 1,11% 1,22% 1,31% 1,50% 1,45% 1,46%
Otros gastos explotación 0,75% 0,79% 0,83% 1,07% 1,00% 0,95%
Dotación provision morosos 0,04% 0,04% 0,14% 0,28% 0,11% 0,05%
Resultado explotacion 0,59% 0,52% 0,33% 0,11% 0,23% 0,52%
Otros ingresos y gastos 0,03% -0,04% -0,06% 0,26% -0,03% 0,22%
Beneficio antes de extraordinarios 0,62% 0,48% 0,27% 0,38% 0,20% 0,74%
Extraordinarios 0,00% 0,00% 0,07% 0,09% 0,00% 0,00%
beneficio antes de impuestos 0,62% 0,48% 0,34% 0,47% 0,20% 0,74%
impuestos 0,26% 0,19% 0,17% 0,42% 0,18% -0,72%
Beneficio neto 0,36% 0,29% 0,17% 0,05% 0,02% 1,45%
0
0,002
0,004
0,006
0,008
0,01
0,012
0,014
0,016
Margen intermediacion
Resultado explotacion
beneficio antes de impuestos
Beneficio neto
2005 2004 2003 2002 2001 2000
EPS 6,48 4,54 2,34 0,63 0,27 21,91
PER 12,62 14,37 28,00 68,73 293,12 4,08