³diseño de un plan de emprendimiento para la de una

UNIVERSIDAD APEC

DECANATO DE CIENCIAS ECONÓMICAS Y EMPRESARIALES ESCUELA DE ADMINISTRACIÓN

“Diseño de un Plan de Emprendimiento para la Creación

de una Institución Financiera (TU CREDITO), Creada para Ofrecer Préstamos Personales en Santo Domingo,

Republica Dominicana”

Presentado por: Cristian Pérez Escoto 1999-2617 Jonathan Luciano 2005-0464 Víctor Capellán 2007-0328

Asesor: Ing. Juan Enrique Rosales C.

Monografía Para Optar por el Titulo De:

Licenciatura en Administración De Empresas

Santo Domingo, D.N. Agosto, 2012

“Diseño de un Plan de Emprendimiento para la creación

de una Institución Financiera (TU CREDITO), creada

para ofrecer préstamos personales en Santo Domingo,

Republica Dominicana”

INDICE.

Pág.

AGRADECIMIENTO ......................................................................................... i

DEDICATORIA .................................................................................................. x

INTRODUCCIÓN ............................................................................................... xiii

CAPITULO I

MARCO GENERAL

1.1 Resumen Ejecutivo ...................................................................................... 2

1.2 Definición del equipo emprendedor. ............................................................ 3

1.3 Visión. .......................................................................................................... 4

1.4 Misión .......................................................................................................... 4

1.5 Naturaleza del negocio. ............................................................................... 4

1.6 Filosofía-Valores y Cultura. ......................................................................... 5

CAPITULO II

ANALISIS DEL ENTORNO

2.1 Regulaciones Gubernamentales y Jurídicas ............................................... 7

2.2 Macro Entorno: Social, Político, Económico Y Tecnológico ........................ 17

2.3 Tendencias .................................................................................................. 19

2.4 El Mercado .................................................................................................. 28

2.5 Datos Demográficos .................................................................................... 35

2.6 Consumidores ............................................................................................. 36

2.7 Competencia ............................................................................................... 36

2.8 Perfil De Consumidores ............................................................................... 37

2.9 Proveedores ................................................................................................ 37

CAPITULOIII

ANALISIS COMPARATIVO

3.1 Análisis Foda ............................................................................................... 39

3.2 Recursos Y Capacidades ............................................................................ 40

3.3 Factores Críticos de Éxito............................................................................ 40

4.1 Objetivos cuantitativos y cualitativos .......................................................... 41

4.1.1 Objetivos Cuantitativos ...................................................................... 41

4.1.2 Objetivos Cualitativos ........................................................................ 42

CAPITULOV

ESTRATEGIAS GENERALES

5.1 Productos y Servicios .................................................................................. 44

5.2 Segmento DE Mercado ............................................................................... 46

5.3 Mercado Geográfico .................................................................................... 47

CAPITULO VI

PLANES OPERATIVOS

6.1 Plan de Mercado ......................................................................................... 50

6.2 Estrategia Competitiva ................................................................................ 51

6.3 Estrategia de Posicionamiento .................................................................... 52

6.4 Estrategia de Precio .................................................................................... 52

6.5 Estrategia de Comunicación ........................................................................ 54

6.6 Estrategia de Marca .................................................................................... 55

6.7 Estrategia de Promoción y Publicidad ......................................................... 56

6.8 Estrategia de Servicio .................................................................................. 59

6.9 Ventas ......................................................................................................... 61

6.10 Sistema de Ventas .................................................................................... 62

6.11 Organizacional ........................................................................................... 62

6.12 Estrategia Organizacional.......................................................................... 64

6.13 Operación y Logística ................................................................................ 65

6.14 Plan de Administración y Finanzas ............................................................ 67

CAPITULO VII

EVALUACION FINANCIERA.

7.1 Flujo de Efectivo (Ingresos, Costos, Egresos) ............................................. 69

7.2 Inversiones .................................................................................................. 72

7.3 .Calculo De Van y TIR ................................................................................ 72

7.4 Bases de Cálculo del Análisis Económico y Financiero ............................. 73

7.5 Resultados del Análisis Económico y Financiero ....................................... 74

7.6 Estrategia de la Búsqueda de Capital ......................................................... 74

CONCLUSION .................................................................................................. xv

RECOMENDACIONES .................................................................................... xvi

BIBLIOGRAFICAS ......................................................................................... xviii

CAPITULO VIII

ANEXOS. .......................................................................................................... xx

Plan de Emprendimiento Financiera TU CREDITO

i

AGRADECIMIENTOS.

A Dios: por darme la vida y permitir que lo que en un momento creí que no

sería posible hoy es una realidad. Gracias mi señor Jesús por siempre iluminar

el camino hacia mis mas anhelados sueños y brindarme la sabiduría, paciencia y

fortaleza necesaria para superar los obstáculos durante la carrera.

A mi Madre María Reyes Mercado Luna: mami, sin ti nada de esto hubiese

sido posible, eres el principal soporte de mi vida. Gracias a tu apoyo pude

terminar la carera. Siempre has apostado, creído y confiado en mi potencial

.Eres la única persona que me ha demostrado que rendirse no es una opción,

que el sacrificio es parte del éxito y al final de la jornada se convierte en

satisfacción. Te amo mami.

A mi Padre Ramón Luciano Padilla: “un profesional sin experiencia no es

nadie”, me ensenaste una de mis pasiones en la vida el trabajo. Gracias papi por

darme la oportunidad de desarrollarme en el negocio y brindarme todas las

facilidades para que nunca en mi vida de estudiante me faltara nada. La palabra

NO nunca salió de tu boca cuando se trataba de la universidad y eso es parte

importante de este logro.


ii

A mis Hermanos Yohancel y Giselle Luciano: por el cariño que he recibido de

ustedes en el transcurso de la vida.

A Mageline Cabral: amor gracias por tu apoyo, entrega y dedicación. Eres la

personita más especial que ha llegado a mi vida. Gracias a ti me volví a levantar

cada vez que me daba por vencido. Me enseñaste que si el cien por ciento no

es suficiente, debo dar el ciento diez. Me impulsaste a terminar la universidad

“y de qué manera”. Te amo princesa.

A Eduardo Velázquez Saladin: donde quiera que estés hermano, quiero que

sepas lo agradecido que estoy de todo el apoyo que me diste. Gracias por

siempre creer en mi manito y aunque no puedas estar en el plano físico se que

estas feliz porque por fin lo logre. Nunca olvido el día que dijiste que la mejor

graduación seria la mía y en honor a tu nombre así será. Te amo y te extraño

manito.

Al Profesor Juan Enrique Rosales: por ser luz al final del camino y el mejor

asesor del mundo, sin usted mi carrera no estuviese completa. Llego en el

momento indicado. Gracias por sus conocimientos y por la disposición de

enseñar. El país está recibiendo un gran aporte con su trabajo y el hecho de que

me tocara conocerlo al término de la carrera es el vivo ejemplo de que siempre

“Lo mejor está por venir”.


iii

A mis Profesores: Evaristo Regalado, Radhames Mateo, Raúl Santana (El

Divertido), Elena Caro, Manuel Peña, Ángel Colon y Manuel Vargas. Por

enseñarme que detrás de un maestro existe un gran ser humano, que aparte de

profesional se puede ser sensible y afable. De todos aprendí que las relaciones

valen más que una calificación. No recuerdo con que nota pase sus asignaturas,

pero si el cariño con que las impartían y el saludo afectuoso que me brindaban

en los pasillos.

A mis hermanos nacidos fuera de casa: Juan Jorge Méndez, Yean Carlos

Castaing, Michael Miranda, Feliciano Peñalba, Loryi Raúl Payano y Rudy

Montero. Gracias por estar ahí en las buenas y las malas, saber que cuento con

su amistad es uno de los tesoros más preciados. Ocupan un espacio muy

importante en mi corazón, espacio que quiero que ocupen por siempre. La

palabra amigo conjuga un sin número de cualidades que ustedes poseen al cien

por ciento. Este logro no es solo mío es de todos. Los amo con locura hermanos.

A Cristian Pérez y Víctor Capellán: mejores compañeros en esta jornada no

pude tener. Son perfectos para mi le pido a Dios que sigan en mi vida para

siempre. Son dos seres humanos extraordinarios y merecen todas las

bendiciones del mundo.


iv

A mis Panas de la Universidad: Cesar Andrés Bido, Benjamín Romero, Simara

Alemar, Andy Pérez, Crisbel Jiménez, Valerie Burgos, Fiyeral Marmolejos,

Abraham Ramírez, Kendry Muñoz, Luis Daniel Ceballos, José Manuel

Rodríguez, Ramón Morillo y Arnold Espinosa. Gracias por hacer este trayecto

más corto, en su momento algunos de ustedes fueron fuente de inspiración solo

para ir a la universidad. Los recuerdo con mucho cariño.

Jonathan Luciano Mercado.


v

AGRADECIMIENTOS

A DIOS: GRACIAS por haberme dado esta vida tan maravillosa, por rodearme

de personas extraordinarias que he encontrado en mi vida. Tú me has dado la

fuerza, la voluntad, el amor, y la pasión para salir adelante a pesar de las

adversidades. TÚ fuiste mi guía en este viaje y lo seguirás siendo a lo largo de

mi vida. GRACIAS POR TODO LO QUE ME HAS DADO. GRACIAS SEÑOR.

A mi Padre, JOSE GREGORIO CAPELLAN: por ser el mejor Padre del mundo,

por ser la persona que siempre me apoyó y me recordaba lo importante que es

la educación en la formación de una persona. Por ser mi apoyo financiero y

moral en este viaje que empezamos juntos hace 23 años. Estoy orgulloso de ti y

de ser tu hijo. No hubiera podido haber llegado hasta aquí sino hubiera sido por

ti. TE AMO PA.

A mi Madre, LUCILA MILAGROS PLASENCIA: por ser la mejor Madre del

mundo, estoy orgulloso de ti y de ser tu hijo. Siempre me enseñaste a no darme

por vencido, a seguir adelante a pesar de los obstáculos, que en la vida hay que

esforzarse y trabajar duro para conseguir las cosas que uno quiere. Nunca

olvidare todos los valores que me enseñaste Ma. Tú fuiste esa otra parte

importante para mí en este viaje. No hubiera llegado hasta aquí sin ti. TE AMO

MA.


vi

A mis Hermanos, GREGORY Y JOSE CAPELLAN: creo que Dios no pudo

haber elegido dos mejores hermanos para mí en esta vida. Ustedes a pesar de

ser mis hermanos son mis amigos, esos amigos incondicionales, esos amigos

con los que aprendí y me falta por aprender. Esos amigos con los que puedes

contar toda tu vida. GRACIAS por ser como son conmigo, por ese apoyo que me

han dado en mi vida. TE AMO GUEGO. TE AMO JOSE.

A mis abuelos, JOSE PLASENCIA Y RAFAELA PERALTA: por ser esas

personas que me enseñaron las primeras cosas que aprendí de la vida. El

tiempo que viví con ustedes será algo que nunca olvidaré, nunca olvidaré esos

momentos que pasamos juntos. Aunque PAPA ya no está entre nosotros,

seguirá estando conmigo en mi corazón, y permanecerán esos valores que tanto

te empeñaste en enseñarme. TE AMO PAPA. TE AMO MAMA.

Al resto de mi FAMILIA: ustedes siempre serán mi familia y como dicen “La

familia es lo más importante”, así los veo a ustedes. Reconozco todo ese apoyo

brindado por cada uno de ustedes y lo llevare siempre conmigo a cada uno en

mi corazón, porque cada uno me enseño algo diferente algo que me hace ser la

persona que soy hoy en día. LOS AMO A TODOS.


vii

A mis compañeros de monografía, JONATHAN LUCIANO Y CRISTIAN

PEREZ: de verdad no creo que hubiera encontrado mejores compañeros para

hacer esta monografía, entre risas, disgustos, trasnoches, esfuerzo, entrega y

dedicación, he encontrado dos buenos amigos que espero esa amistad perdure

para toda la vida. GRACIAS MUCHACHOS.

Al profesor, JUAN ENRIQUE ROSALES: en estos últimos cuatro meses que

estado bajo su asesoría he aprendido mucho, no solo de cómo crear una

empresa, no solo de Modelos de Negocios, sino que he aprendido de usted

cosas que me han ayudado y me ayudarán mucho en la vida. GRACIAS

ROSALES.

Víctor Alfonso Capellán


viii

AGRADECIMIENTOS.

AGRADECIMIENTOS

A Dios: Por permitirme lograr esta meta tan difícil para mí, por estar en mi vida

en todo momento y por la fe que gracias a él me permitió culminar.

A mi madre Ivelisse Escoto: por servir siempre de inspiración en toda mi vida

en el tiempo que estuviste presente, por tan bellos e invaluables momentos los

que nunca olvidare, por ser el ser que dios me regalo para que aprendiera el

verdadero sentido de la vida. Siempre estarás conmigo madre querida esto es

por ti y para ti, aunque estés en el cielo.

A mi Padre Joaquín Antonio Pérez: Por, sus buenos consejos, por su

estupenda y original forma de dar buenas lecciones para la vida.

A mi esposa Gearina Polanco: Por ser el impulso que inspiro a seguir hasta el

final, gracias mi amor porque gracias a ti conocí el verdadero amor, el que

sacrifica todo sin esperar nada a cambio y por apoyarme para que hoy pueda

subir este peldaño en mi vida siempre estaré agradecido de ti mi vida.

Al profesor Juan E. Rosales: Por ser el mejor asesor de monográfico, es

usted un ser humano especial muchas gracias; por sus conocimientos y su


ix

especial forma de transmitirlos, a mi me lleno de manera personal el mensaje de

que observes bien tu entorno porque en donde menos crees encuentras

oportunidades que siempre han estado ahí solo que no te habías dado cuenta.

Al profesor Puente Leonor: Por apoyar nuestras tareas y actividades, por

brindarnos su apoyo incondicional, regalarnos su tiempo y conocimientos, por

guardar un silencio parlante de análisis objetivo. Con tan pocas palabras tuyas

me aprendí un mundo.

A mis amigos y compañeros Victor y Jonathan: Por dejarme formar parte de

su trabajo final de grado, por dejarme la puerta abierta en sus vidas, por dejarme

formar parte de un gran equipo. Ustedes no son un tropiezo en mi camino si no

un escalafón de asenso en la aprendí de cada uno que la vida hay que sonreír

ante las adversidades muchas gracias.

A Dilia Onfalia Pena: Por ser parte esencial de mi familia y estar ahí en todo

momento muchas gracias.

Leandra Monsanto y Enmanuel Díaz: Por ser tan solidarios conmigo en todo

momento dios se los multiplicara gracias mil.

Cristian Antonio Pérez Escoto.


x

DEDICATORIA.

Le dedico este proyecto a mi señor Jesucristo, por siempre responder a mis

peticiones y hacerme saber que soy uno de tus favoritos. Estoy muy agradecido

por las bendiciones que has derramado sobre mí y mi familia.

A mis padres, porque esto es parte del fruto de lo que un día sembraron.



xi

DEDICATORIA

Le dedico esta monografía, primero a DIOS y a mis Padres, que sin ellos

esto no hubiera sido posible. A mis hermanos, mis abuelos y por estar

siempre conmigo. A todas esas personas que me ayudaron y

comprendieron en el transcurso de esta etapa de mi vida.

Víctor Alfonso Capellán.


xii

DEDICATORIA

Primero a dios por ser lo más importante en mi vida y la inspiración para poder

seguir adelante.

A mi esposa Gearina Polanco por ser la que motivo que terminara esta carrera,

por tu confianza en mí y motivación para salir adelante, por ensenarme que con

esfuerzo y dedicación se puede lograr el objetivo, te amo mi amor Gracias.



xiii

INTRODUCCION

El universo se ha alineado para que nuestro mundo sea cada vez más

competitivo, y para que en el mismo el buen manejo económico de una

organización necesite de manera importante de la capacidad de quienes

dirigen la misma. La manera de aplicar las estrategias organizacionales

determinara el nivel de resultados de la empresa.

Iniciar un plan de emprendimiento es un desafío para cualquier ser

humano y más aun cuando se trata de una pequeña o mediana

organización donde la competencia es dura. Pero si se conoce con

exactitud, y se realizan las investigaciones necesarias para diagnosticar si

el plan de emprendimiento genera beneficios, y se crean y ejecutan

tácticas hábiles se pueden obtener resultados extraordinarios en el

desarrollo de las negociaciones.

La Financiera TU CREDITO es un plan de emprendimiento que promete

ser exitoso. Aprovecharemos la necesidad existente en el mercado

dominicano de personas que necesitan de una institución financiera

confiable, honesta y comprometida con el desarrollo de la economía

nacional. Con esto y nuestra innovadora forma de pago de cuotas nos

convertiremos en la primera opción al momento de tomar un préstamo

personal en la ciudad de Santo Domingo.


1

CAPITULO I

MARCO GENERAL


2

CAPITULO I

MARCO GENERAL

1.1 RESUMEN EJECUTIVO.

En nuestro país una parte importante de la población tiene la necesidad de

recurrir a préstamos personales, simplemente porque el sueldo no le alcanza o

no tienen dinero cuando se le presenta una oportunidad de consumo, a esto se

le adiciona la poca facilidad existente para obtener un préstamo con una tasa

atractiva, cómodas cuotas y rápida aprobación.

Con el objetivo de satisfacer las necesidades de la población laboralmente

activa de la ciudad, diseñamos un plan de de Emprendimiento para la creación

de una Institución Financiera, que ofrece préstamos personales.

TU CREDITO es un plan de negocios que tiene como meta en los primeros 5

años posicionarse en la ciudad de santo domingo como la primera opción al

momento de tomar un préstamo personal. Colocar 3,600 préstamos personales

el primer año de operaciones es nuestro principal objetivo, e ir aumentando un

5 % anual la colocación de los mismos.


3

1.2 Definición del equipo emprendedor.


Edad: 32 años

Ocupación: Gerente de Ventas, Tiendas LaiQ

Competencias y Habilidades: comunicación oral, supervisión,

gestión empresarial, relaciones interpersonales, capacidad de

organizar, estilo directivo y liderazgo, trabajo en equipo, toma de

decisiones y control.


Edad: 26 años

Ocupación: Administrador General Almacenes Casa Luciano.

Competencias y Habilidades: comunicación oral, supervisión,

gestión empresarial, relaciones interpersonales, motivar y

ensenar a otros, trabajo en equipo, formación de equipo de

trabajo, toma de decisiones, relaciones humanas, mercadeo,

contabilidad, gestión, negociación.

Víctor Alfonso Capellán Plasencia.

Edad: 23 años

Ocupación: estudiante


4

Competencias y Habilidades: capacidad de redactar,

comunicación oral, supervisión, capacidad de organizar,

relaciones interpersonales, motivar y ensenar a otros , ser un

jugador de equipo, toma de decisiones , mercadeo, control,

competitivo.

1.3 Visión.

Ser la primera opción a nivel financiero al momento de tomar un

préstamo personal en la Republica Dominicana.

1.4 Misión.

Brindar soluciones eficientes a los problemas de nuestros clientes,

mejorando así su calidad de vida tanto en el entorno social,

económico y financiero.

1.5 Naturaleza del negocio.

TU CREDITO es una institución financiera creada para ofrecer

préstamos personales y asesoría a nuestros clientes. Con la

particularidad de tener la tasa más atractiva del mercado y la

novedosa ventaja de pagar equitativamente el interés y capital de

nuestros prestamos.


5

1.6 Filosofía-Valores y Cultura.

Excelencia: de la mano de esta obtendremos los resultados

esperados.

Honestidad: generaremos confianza en nuestros clientes y

aliados

Compromiso: nos lleva a manejarnos de acuerdo a los

criterios de seriedad, y a los más pulcros principios morales.

Integridad: valor fundamental en el desempeño de nuestras

funciones.

Respeto: parte de nuestra ética empresarial

Responsabilidad: principio básico para alcanzar el éxito.

Vocación de Servicio: enfocar todos nuestros esfuerzos en

nuestro principal activo, los clientes.


6

CAPITULO II



7

CAPITULO II


2.1 REGULACIONES GUBERNAMENTALES Y JURÍDICAS.

Ley No. 183-02.1

TITULO I

MARCO REGULATORIO E INSTITUCIONAL

SECCION I

PRINCIPIOS DE LA REGULACIÓN DEL

SISTEMA MONETARIO Y FINANCIERO

Artículo 1. Objeto de la Ley y Régimen Jurídico del Sistema Monetario y

Financiero.

a) Objeto de la Ley. La presente Ley tiene por objeto establecer el régimen

regulatorio del sistema monetario y financiero de la República Dominicana.

b) Alcance de la Regulación. La regulación del sistema monetario y financiero

en todo el territorio de la República Dominicana se lleva a cabo exclusivamente

por la Administración Monetaria y Financiera. La regulación del sistema

comprende la fijación de políticas, reglamentación, ejecución, supervisión y

aplicación de sanciones, en los términos establecidos en esta Ley y en los

Reglamentos dictados para su desarrollo.

1 http://www.bancentral.gov.do/normativa/leyes/Ley_Monetaria_y_Financiera

http://www.bancentral.gov.do/normativa/leyes/Ley_Monetaria_y_Financiera


8

c) Régimen Jurídico. La regulación del sistema monetario y financiero se

regirá exclusivamente por la Constitución de la República y esta Ley. Los

reglamentos que para su desarrollo dicte la Junta Monetaria, y los instructivos,

que subordinados jerárquicamente a los Reglamentos que dicte la Junta

Monetaria, dicten el Banco Central y la Superintendencia de Bancos en el área

de sus respectivas competencias. Serán de aplicación supletoria en los asuntos

no previstos específicamente en las anteriores normas, las disposiciones

generales del Derecho Administrativo y en su defecto las del Derecho Común.

d) Coordinación de Competencias. El sistema monetario y financiero, el

mercado de valores y los sistemas de seguros y pensiones se regirán por sus

propias Leyes. La Administración Monetaria y Financiera y los Organismos

reguladores y supervisores del mercado de valores, seguros y pensiones

guardarán la necesaria coordinación en el ejercicio de sus respectivas

competencias regulatorias, con el objeto de permitir una adecuada ejecución de

sus funciones, una eficiente supervisión en base consolidada y un fluido

intercambio de las informaciones necesarias para llevar a cabo sus tareas,

conforme a lo dispuesto en la presente Ley. La Junta Monetaria reglamentará,

previa consulta a los referidos Organismos, el procedimiento para la solución de

discrepancias y conflictos de competencias que pudieran derivarse del

cumplimiento de dicha obligación de coordinación.


9

Artículo 2. Objeto de la Regulación.

a) Regulación del Sistema Monetario. La regulación del sistema monetario

tendrá por objeto mantener la estabilidad de precios, la cual es base

indispensable para el desarrollo económico nacional.

b) Regulación del Sistema Financiero. La regulación del sistema financiero

tendrá por objeto velar por el cumplimiento de las condiciones de liquidez,

solvencia y gestión que deben cumplir en todo momento las entidades de

intermediación financiera de conformidad con lo establecido en esta Ley, para

procurar el normal funcionamiento del sistema en un entorno de competitividad,

eficiencia y libre mercado.

Artículo 3. Régimen de Previa Autorización Administrativa.

a) Modelo de Autorización. La intermediación financiera está sometida al

régimen de previa autorización administrativa y sujeción a supervisión continua,

en los términos establecidos en esta Ley. La intermediación financiera sólo

podrá ser llevada a cabo por las entidades de intermediación financiera a que

se refiere esta Ley.

b) Concepto de Intermediación Financiera. A los efectos de esta Ley se

entiende por intermediación financiera la captación habitual de fondos del

público con el objeto de cederlos a terceros, cualquiera que sea el tipo o la

denominación del instrumento de captación o cesión utilizado.

Reglamentariamente se determinarán los supuestos de captación habitual que,

por su carácter benéfico, no constituyen intermediación financiera.


10

c) Efectos. El otorgamiento de la autorización y el ejercicio de las actividades

de supervisión no supondrán, en ningún caso, la asunción por la Administración

Monetaria y Financiera de responsabilidad alguna por los resultados derivados

del ejercicio de actividades de intermediación financiera que serán siempre por

cuenta de la entidad de intermediación financiera autorizada.

d) Instrumentos. La Administración Monetaria y Financiera garantizará el

adecuado funcionamiento del sistema monetario y financiero, mediante la

implementación de los instrumentos de política monetaria, regulación,

supervisión y control de las operaciones de las entidades de intermediación

financiera, acorde con la presente Ley, las normas y prácticas internacionales

sobre la materia.

Artículo 4. Régimen Jurídico de los Actos Regulatorios y de los Recursos.

a) Presunción de Legalidad. Los actos dictados por la Administración

Monetaria y Financiera en el ejercicio de sus competencias y de

conformidad con los procedimientos reglamentariamente establecidos,

gozan de presunción de legalidad, salvo prueba en contrario, y serán

inmediatamente ejecutorios. Su incumplimiento conlleva la

correspondiente sanción en los términos establecidos en esta Ley. Para la

ejecución forzosa de los actos administrativos, la Administración

Monetaria y Financiera contará, si fuere necesario, con el auxilio de la

fuerza pública del Ministerio Público, la cual no podrá ser denegada bajo

ninguna circunstancia. La ocupación a que hace referencia el Artículo 63,


11

literal de esta Ley no requerirá ningún auxilio jurisdiccional del Ministerio

Público, siempre que se practique en dependencias de la entidad de

intermediación financiera en presencia de un funcionario debidamente

acreditado por la Junta Monetaria que levantará acta de lo actuado.

b) Recurrencia. Los actos dictados por la Administración Monetaria y

Financiera, que pongan término a un procedimiento administrativo, sólo serán

recurribles mediante los recursos administrativos de reconsideración ante la

entidad que dictó el acto y el recurso jerárquico ante la Junta Monetaria

conforme a las disposiciones de esta Ley. Los actos de iniciación de un

procedimiento y los actos de trámite no serán recurribles independientemente

del acto que ponga término al procedimiento administrativo. Frente a los actos

de la Junta Monetaria que pongan término a los recursos administrativos cabrá

interponer recurso contencioso administrativo de lo monetario y financiero en el

plazo máximo de un (1) mes, ante el órgano judicial y conforme al procedimiento

determinado en el Artículo 77 de esta Ley.

c) Efectos No Suspensivos. Los recursos y las resoluciones que pongan

término a los mismos deberán fundamentarse exclusivamente en infracciones de

la normativa a la que se refiere el Artículo 1 de esta Ley o en infracción de las

normas de procedimiento dictadas al amparo de lo establecido en este Artículo.

La interposición de un recurso administrativo o contencioso administrativo de lo

monetario y financiero, no tendrá efectos suspensivos sobre la ejecución del

acto recurrido. Sólo podrá solicitarse la suspensión del acto recurrido cuando


12

dicho acto ponga fin a un procedimiento sancionador y siempre y cuando la

ejecución de dicho acto pudiera producir, objetivamente considerado, un efecto

irremediable en caso de que el acto fuese revocado posteriormente en sede

judicial. No tendrá la consideración de efecto irremediable el mero pago de

sumas de dinero. No serán susceptibles de recurso administrativo o

contencioso-administrativo de lo monetario y financiero, los actos mediante los

que se defina el objetivo anual de la programación monetaria, los de ejecución

de la política monetaria, y aquellos por los que se apruebe o modifique el plan

anual de inspección y supervisión financiera.

d) Impugnación de Disposiciones Reglamentarias. La impugnación de los

Reglamentos de la Junta Monetaria y los Instructivos del Banco Central y de la

Superintendencia de Bancos sólo podrá realizarse en ocasión de la interposición

de un recurso frente a un acto dictado en ejecución de los mismos. Los

Reglamentos y los Instructivos tendrán siempre un alcance general y lo

dispuesto en ellos no podrá ser objeto de alteración singular por actos dictados

por el mismo órgano que emitió la disposición reglamentaria o por otro distinto.

e) Principios Procedimentales. La Junta Monetaria reglamentará las normas

generales aplicables a los procedimientos administrativos de la Administración

Monetaria y Financiera de conformidad con lo dispuesto en este Artículo y de

acuerdo con los principios generales del Derecho Administrativo y en especial

con los de legalidad, seguridad jurídica, interdicción de la arbitrariedad,

motivación de los actos que restrinjan la esfera jurídica de los interesados,


13

jerarquía normativa, eficacia, razonabilidad, economía, transparencia, celeridad,

preclusión de plazos, publicidad y debido proceso.

f) Terminología. Las disposiciones reglamentarias de la Junta Monetaria se

denominarán Reglamentos Monetarios y Reglamentos Financieros. Las

disposiciones reglamentarias del Banco Central y de la Superintendencia de

Bancos se denominarán Instructivos. Los Reglamentos Internos de la Junta

Monetaria, del Banco Central y de la Superintendencia de Bancos se

denominarán Reglamentos Internos. Los actos de la Junta Monetaria se

denominarán Resoluciones de la Junta Monetaria. Los actos del Banco Central y

de la Superintendencia de Bancos se denominarán Circulares.

g) Elaboración de Reglamentos. Durante la elaboración de los Reglamentos

Monetarios y Financieros, la Junta Monetaria deberá convocar a consulta pública

para recibir por escrito las opiniones de los sectores interesados, en un plazo

que no podrá ser inferior a treinta (30) días contados a partir de la fecha de la

publicación en por lo menos un diario de circulación nacional del texto íntegro de

la propuesta de reglamento. El plazo establecido en este literal podrá ser

reducido por la Junta Monetaria en los casos que sea de extrema urgencia la

entrada en vigor del Reglamento. Los Reglamentos entrarán en vigor en un

plazo de setenta y dos (72) horas de su publicación en por lo menos un diario de

circulación nación.

h) Publicidad. Los Reglamentos Monetarios y Financieros así como los

Instructivos del Banco Central y de la Superintendencia de Bancos serán


14

publicados en los Boletines Informativos a que se refieren los Artículos 22, literal

f y 23, literal c de esta Ley, según corresponda, y en por lo menos un diario de

circulación nacional. Los Reglamentos Internos deberán ser del conocimiento

del personal de la Administración Monetaria y Financiera en la parte que le

concierne. Los actos administrativos de la Administración Monetaria y Financiera

deberán ser notificados como condición de validez en el domicilio de los

particulares afectados por los mismos o, si se trata de una persona moral, en

manos de sus representantes legales y en el domicilio social de la entidad, y, en

su defecto y por imposibilidad acreditada, en las publicaciones a que se refieren

los Artículos 22 y 23 de esta Ley, según corresponda.


15

REGLAMENTO CAMBIARIO

TÍTULO I

DISPOSICIONES GENERALES

CAPÍTULO I

OBJETO, ALCANCE Y ÁMBITO DE APLICACIÓN2

Artículo 1.

Objeto.

El Reglamento Cambiario tiene como objeto establecer las normas, políticas y

procedimientos que regulan las operaciones en divisas del mercado cambiario

en el territorio nacional, de conformidad con lo dispuesto en los Artículos 28, 29

y 30 de la Ley No.183-02 Monetaria y Financiera del 21 de noviembre de 2002, a

fin de contribuir al correcto funcionamiento del mercado, en un entorno de

competitividad y eficiencia, para preservar la estabilidad de precios y de la

balanza de pagos del país.

Párrafo: Las operaciones cambiarias que se ejecuten en la República

Dominicana, estarán sujetas a la legislación dominicana, independientemente de

donde hayan sido originadas. Todos los participantes en el mercado cambiario

de la República Dominicana estarán sujetos a la presente regulación.

Artículo 2.

Alcance.

El alcance de este Reglamento comprende los mecanismos

2 http://www.bancentral.gov.do/normativa/normas_vigentes/monetarios/w061012-06.pdf

http://www.bancentral.gov.do/normativa/normas_vigentes/monetarios/w061012-06.pdf


16

y procedimientos que deberán implementar las entidades de intermediación

cambiaria, las entidades financieras y el Banco Central, a fin de que las

operaciones cambiarias se enmarquen dentro de los principios de convertibilidad

y transferibilidad, que permitan una mayor eficiencia y competencia en el

mercado cambiario, consistente con un régimen cambiario de libre flotación. De

igual manera, define las precondiciones, documentos y actos legales que se

requieren para optar por una autorización de la Junta Monetaria y operar como

Agentes de Cambio y Agentes de Remesas y Cambio.

Artículo 3.

Ámbito de Aplicación.

Las normas contenidas en el presente

Reglamento son aplicables a las siguientes entidades:

a) Bancos Múltiples,

b) Bancos de Ahorro y Crédito,

c) Corporaciones de Crédito,

d) Asociaciones de Ahorros y Préstamos,

e) Agentes de Cambio,

f) Agentes de Remesas y Cambio,

g) Cooperativas que realicen intermediación financiera, previa autorización de

la Junta Monetaria,

h) Otras entidades que la Junta Monetaria considere deban ser incluidas.


17

2.2 Macro Entorno: Social, Político, Económico Y Tecnológico.

El macro entorno social, político, económico y tecnológico en el que se

desenvuelven las instituciones financieras, que ofrecen préstamos personales,

se analiza por ventajas y desventajas utilizando los siguientes factores:

FACTORES POLITICOS

VENTAJAS DESVENTAJAS

Supervisión y regulación de la superintendencia de bancos.

Acataremos las regulaciones de las tasas de los préstamos personales de acuerdo a la ley monetaria.

Legislación actual el mercado en el mercado financiero local.

Ley 183-02 sobre el marco regulatorio institucional del sistema monetario financiero en la Republica Dominicana.

Cambios de política fiscal.

Aumento o incremento de los impuestos al sector financiero.

Autorizaciones y revocaciones de la junta monetaria.

Seremos evaluados por la junta, obtendremos los proyectos de reglamentos, instructivos necesarios en las materias propias de su ámbito de competencia.


18

FACTORES ECONOMICOS


Situación de la economía local.

Estabilidad microeconómica nos ofrece la garantía de permanencia en el mercado.

La inestabilidad microeconómica afecta nuestra permanencia en el mercado.

Inflación. Inhabilita nuestras cobranzas.

Variaciones en las tasas de cambio.

Aumento de las tasas de cambio.

FACTORES SOCIALES


Opinión y actitudes de nuestros clientes.

Aceptación de nuestros clientes potenciales.

Imagen corporativa de la empresa.

Credibilidad por parte de nuestros clientes.

Relaciones públicas y publicidad.

Promoción, relaciones interpersonales, imagen corporativa.

Manejo crediticio de nuestros clientes.

Facilidad de acceso a los buros de crédito.

Riesgo de eventos por falta de pago.


19

FACTORES TECNOLOGICOS


Avances en los medios informáticos.

Estamos a la vanguardia con los cambios tecnológicos del mercado financiero local.

Know-How sobre la tecnología y las técnicas de gestión que precisa la empresa.

Eficiencia en el desarrollo de los procesos operativos de la empresa.

Tecnologías alternativas. Plan de contingencia en caso de fallo de sistemas.

El retraso causado por la instalación de nuevos sistemas.

2.3 Tendencias

A medida que el mundo fue evolucionando las personas han buscado la mejor

manera de cuidar su dinero, de hacerlo producir, de tenerlo en un lugar seguro y

donde pueda ser visto. En vista de estas necesidades comenzaron a salir las

diferentes instituciones financieras que además de ofrecer el servicio de cuidar

su dinero esta institución ofrece diferentes opciones como: créditos, opciones

para la compra de locales, compra de títulos valores, fideicomiso, etc.

Como estas instituciones fueron creciendo y la economía en el país presenta

muchas variaciones se fundaron instituciones que cumplieran la labor de

garantizar el dinero que el cliente otorga al banco

http://www.monografias.com/trabajos16/marx-y-dinero/marx-y-dinero.shtml

http://www.monografias.com/trabajos5/segu/segu.shtml

http://www.monografias.com/trabajos13/trainsti/trainsti.shtml

http://www.monografias.com/trabajos14/verific-servicios/verific-servicios.shtml

http://www.monografias.com/trabajos15/financiamiento/financiamiento.shtml

http://www.monografias.com/trabajos14/nuevmicro/nuevmicro.shtml

http://www.monografias.com/trabajos14/fideicomiso/fideicomiso.shtml

http://www.monografias.com/trabajos54/resumen-economia/resumen-economia.shtml

http://www.monografias.com/trabajos16/marx-y-dinero/marx-y-dinero.shtml

http://www.monografias.com/trabajos11/sercli/sercli.shtml

http://www.monografias.com/trabajos11/bancs/bancs.shtml


20

Banco ADEMI 3

El Banco de Desarrollo ADEMI, S. A. fue constituido formalmente el 17 de julio

de 1997 como una compañía por acciones, amparado en las leyes de la

República Dominicana. La Junta Monetaria del Banco Central de la República

Dominicana dictó su Cuarta Resolución de fecha 11 de septiembre de 1997, en

la que autorizó la apertura del Banco de Desarrollo ADEMI, S. A.

El Banco inició sus operaciones el 27 de enero de 1998 bajo el marco legal

establecido en la ley No. 292 del 30 de junio de 1996 sobre entidades

financieras, que promueven el desarrollo económico, y con la autorización para

ofrecer servicios ampliados.

Con 45 sucursales distribuidas en la zona metropolitana, sur, este y norte del

país, para satisfacer las necesidades de nuestros clientes en todo el país.

Servicios:

Cuentas de Ahorro

Prestamos

Certificados Financiero

Divisas

Remesas

3 http://www.bancoademi.com.do/Pages/Default.aspx

http://www.bancoademi.com.do/Pages/Default.aspx


21

Banca Seguro

TASAS:

Préstamo Personal 24%

BANCO ADOPEM4

Hace más de un cuarto de siglo se fundó ADOPEM como una Organización No

Gubernamental, el propósito esencial de sus fundadoras --- mujeres

profesionales preocupadas por las condiciones lastimosas de pobreza en que

vivían las dominicanas menos afortunadas --- fue sembrar una simiente de

esperanza.

De 1982 para acá ha sido mucho el terreno sembrado, ya se cuentan por

muchos miles las vidas que se ha contribuido a mejorar, y es extraordinario el

cambio que la institución ha contribuido a producir en familias y comunidades

que ahora ven el futuro con más optimismo.

El 2005 fue el primer año que ADOPEM operó como Banco de Ahorro y Crédito,

cumpliendo disciplinada y ejemplarmente con las regulaciones, cada vez más

estrictas, que rigen las operaciones de las instituciones financieras.

Con 32 sucursales en la zona metropolitana, norte, sur y este del país, para

brindar un servicio de calidad para nuestra clientela.

4 http://www.bancoadopem.com.do/app/do/frontpage.aspx

http://www.bancoadopem.com.do/app/do/frontpage.aspx


22

SERVICIOS:

Prestamos

Programa de Ahorros

Remesas

Seguros

TASAS:

Prestamos de Consumo 16% - 24%

ASOCIACIONES DE AHORROS Y CREDITO EN REPUBLICA DOMINICANA.5

Asociación Popular de Ahorros y Préstamos.

La Asociación Popular de Ahorros y Préstamos (APAP) es una institución

financiera privada, de carácter mutualista, creada mediante Ley No. 5897, del 14

de mayo de 1962, con el objetivo de promover el ahorro para el financiamiento

de la compra, construcción y/o mejoramiento de la vivienda familiar.

Con 50 sucursales distribuidas en Santo Domingo, Santiago, San Francisco de

Macorís, Bávaro, Verón, San Cristóbal y Haina, APAP ha sentado las bases para

continuar su crecimiento sostenido en un mercado financiero cada vez más

competitivo: capital humano de calidad excepcional, estrategia de vanguardia y

tecnología de punta.

5 http://www.apap.com.do/views/inicio/inicio.aspx

http://www.apap.com.do/views/inicio/inicio.aspx


23

Entre los servicios que ofrece (APAP) podemos mencionar:

Cuentas de ahorros.

Ahorro vivienda.

Prestamos para viviendas.

Préstamos personales.

Certificados de ahorros.

Tarjetas de crédito.

Banca seguro.

Alcancía de oro (esta para fomentar el ahorro infantil)

Tasas activas.

Viviendas: 13.75%

Consumo: 15% - 22%

Vehículos: 14% - 16%

Asociación Cibao de Ahorros y Crédito.6

Auspiciada por la Asociación Para el Desarrollo, Inc. (APEDI), en el año 1962,

nació en Santiago de los Caballeros la Asociación Cibao de Ahorros y

Préstamos como una respuesta a los requerimientos que en materia habitacional

y bancaria fueron surgiendo en el país en su proceso de desarrollo económico y

social a raíz de la desaparición del autoritarismo, atendiendo especialmente las

necesidades de viviendas de la región del Cibao, sobre todo de Santiago.

6 http://www.acap.com.do/site2/index.php?option=com_content&view=article&id=9&Itemid=31

http://www.acap.com.do/site2/index.php?option=com_content&view=article&id=9&Itemid=31


24

En la actualidad, la Asociación cuenta con cuarenta y dos oficinas a nivel

nacional: una oficina principal y veintidós sucursales en Santiago; una oficina

regional y siete sucursales en Santo Domingo; una oficina en San Francisco de

Macorís, una en Moca, una en Tenares y una en La Vega.

SERVICIOS:

Libreta de ahorros.

Tarjeta de debito Visa Electrón.

Certificados financieros.

Prestamos con garantía hipotecaria y sobre depósitos.

Tarjetas de crédito.

Divisas.

Ultra crédito.

Tasas activas.

Viviendas 14%

Solares residenciales 16%

Préstamos comerciales 16%

Proyectos construcción 16%

Necesidades personales 16%

Los prestamos de la Asociación Cibao de Ahorros y Préstamos tienen

la particularidad de que todas sus tasas son revisadas trimestralmente.


25

La Asociación Nacional de Ahorros y Préstamos.7

El 14 de Julio de 1972 fue fundada La Asociación La Nacional de Ahorros y

Préstamos, conforme a lo previsto por la ley No. 5897 del 14 de Mayo de 1962.

En la actualidad la institución cuenta con 48 Sucursales y 1 Oficina Principal. La

seguridad y facilidad en los servicios forman parte de la imagen que siempre

hemos proyectado y que a la vez es percibida por la comunidad.

Hoy en día, La Asociación La Nacional de Ahorros y Préstamos se encuentra

situada entre los tres primeros lugares dentro del Sistema Dominicano de

Ahorros y Préstamos, el cual está compuesto por 11 Asociaciones; posición que

satisface y enorgullece grandemente a la institución, dado el competitivo

mercado en el que se encuentra en la actualidad.

SERVICIOS:

Ahorros y Depósitos.

Prestamos.

Tarjetas.

Divisas.

Nomina electrónica.

7 http://www.alnap.com.do/sobre_nosotros/historia.html

http://www.alnap.com.do/puntos_atencion/red_oficinas.html

http://www.alnap.com.do/sobre_nosotros/historia.html


26

Tasas Activas:

Préstamos Hipotecarios:

Hipotecario Compra de Vivienda a largo plazo. 15.95%

Hipotecario Construcción/ampliación/refinanciamiento. 15.95%

Préstamos Comerciales:

Interinos. 16% - 20%

Comerciales - Menores deudores. 18% - 20%

Comerciales – Mayores deudores. 18% - 20%

Comerciales con Garantía Hipotecaria. 18% - 20%

Vehículos comerciales nuevos. 24%

Prestamos de Consumo

Prestamos de Consumo Persona Física . 24%

Personal con Garantía Hipotecaria. 15.95%

Vehículos Nuevos. 18%

Vehículos Usados. 30%

Descuento de Salario:

Con Garantía del Empleador. 20%

Sin la Garantía del Empleador (agente de retención) . 22%


27

CUADRO COMPARATIVO TASAS DE INTERES PRÉSTAMOS PERSONALES

INSTITUCION SERVICIO TASA %

BANCO ADEMI Préstamos de consumo

BANCO ADOPEM Préstamos de consumo 16% - 24%

ASOCIACION POPULAR DE AHORROS Y PRESTAMOS

Prestamos de consumo 15% - 22%

ASOCIACION CIBAO DE AHORROS Y CREDITO

Préstamos de consumo 16%

ASOCIACION LA NACIONAL DE AHORROS Y PRESTAMOS

Préstamos de consumo


28

2.4 El Mercado.

El sector financiero de la República Dominicana8

El mercado financiero dominicano, oficialmente denominado como

Intermediación financiera, seguros y actividades conexas en el 2009 fue

valorado en RD$13,174 millones (US$376 millones) componiendo el 3.8% del

PIB. Su origen se remonta a 1947 con la puesta en vigencia de un paquete de

leyes monetarias y bancarias. La Ley Monetaria y Bancaria de 1947 estableció el

Peso de Oro Dominicano como la moneda nacional y hasta finales de la

dictadura de Trujillo mantuvo una tasa de cambio fija en RD$1=US$1. La ley

también creó el Banco Central de la República Dominicana, además de las

regulaciones que define las operaciones de los bancos comerciales. También

fue creada la Superintendencia de Bancos de la República Dominicana con el

propósito de aplicar y administrar el nuevo régimen legal del sector financiero.

Antes de 1962 la República Dominicana contaba con cinco bancos, uno de los

cuales es propiedad del Estado (Banco de Reservas) y los cuatro restantes eran

bancos extranjeros. Posterior a 1962 surgen los bancos especializados como los

bancos de ahorro y créditos, y los bancos de desarrollo. Bancos hipotecarios y

de construcción surgen a partir de 1971, los cuales ofrecen el financiamiento a 8 http://economistadominicano.wordpress.com/2010/10/18/el-sector-financiero-de-la-

republica-

dominicana/http://dedominicanos.com/Negocios_Dominicanos/Instituciones_Bancarias_Domin

icanas/Casas_de_Cambio/

http://economistadominicano.wordpress.com/2010/10/18/el-sector-financiero-de-la-republica-dominicana/





29

largo plazo requerido durante el desarrollo económico de la década de 1970. En

la década de los 1980s, debido a la crisis internacional y el agotamiento del

modelo de substitución de importaciones, las autoridades comienzan a

implementar reformas financieras enfocadas en la diversificación de los bancos

especiales. La reforma también afectó los bancos hipotecarios y de desarrollo ya

que éstos podían competir con los bancos comerciales y los de ahorros y

créditos; actividad anteriormente prohibida. Intermediación del sector financiero

por parte del Estado también tiene su comienzo en esta etapa. En 2001 surgen

las siguientes instituciones financieras especializadas con el propósito de

impulsar el desarrollo de algunos sectores económicos:

Banco Nacional de la Vivienda

Banco Agrícola de la República Dominicana

Corporación de Fomento Industrial

Instituto de Desarrollo y Crédito Cooperativo

Caja de Ahorros para Obreros y Monte de Piedad

En 2003 surge la peor crisis económica en la historia del país ocasionada por el

colapso del Banco Intercontinental (Baninter), hasta aquel entonces era el

segundo banco más importante del país. Esto impulsa al Estado efectuar una

nueva reforma financiera para cubrir las debilidades estructurales que dieron

origen al colapso y la crisis económica.

La ley requiere de la existencia de un consejo monetario que presida las

determinaciones de la política monetaria, crediticia y cambiaria; siendo el Banco

Central de la República Dominicana la institución que funge esos deberes. En la


30

actualidad el sector cuenta con 11 asociaciones de ahorro y crédito, 1 banco

estatal, 22 corporaciones de crédito, 27 bancos de ahorro y crédito, y 12 bancos

múltiples.

La participación internacional está representada por sucursales de Bank of Nova

Scotia (Canadá) y Citibank (Estados Unidos), en adición a los bancos de ahorro

y crédito de Promérica (Panamá) y Bancamérica (Venezuela). Además otras

entididades como Banco Sabadell España, Banco Popular Puerto Rico, Banco

Europeo de Inversiones, The International Finance Corporation y Darby

Probanco Holdings, tienen participaciones minoritarias en algunas instituciones.

No obstante la presencia de estas empresas foráneas, los activos conjuntos de

estas entidades representan menos del 7% del total del sistema financiero

dominicano a diciembre 2009.

La participación de empresas dominicanas asciende a 93%, indicando que el

sector financiero de República Dominicana está netamente en manos

dominicanas, contrastando con la situación antes de 1962. Los principales

bancos comerciales dominicanos son:

Banco Popular

Banco León

Banco Hipotecario Dominicano (BHD)

Banco Caribe

Banco del Progreso


31

Otros sectores del sistema financiero dominicano:

Bolsa de Valores de la República Dominicana: La Ley 3553 de 1953

estableció la Bolsa de Valores Nacional y la Comisión de Valores Nacional. Sin

embargo, no fue hasta finales de los 1980s bajo el Decreto Presidencial 554-89

que la Bolsa de Valores de la República Dominicana surge como una entidad no

lucrativa comenzando sus operaciones en 1991. En el año 2000, la Ley 19-00

ofrece las regulaciones del subsector.

Mercado de Seguros: 12 compañías comienzan operaciones en 1931 creando

el subsector de seguros, aunque el subsector no fue supervisado por la

Superintendencia de Bancos hasta 1954, y en 1969 la Ley 400-69 crea la

Superintendencia de Seguros, una institución del Ministerio de Hacienda. El

sector asegurador de la República Dominicana cobró primas en el año 2008, por

la cantidad de RD$21,770 millones. Para entonces el mercado de seguros

contaba con 41 empresas, con las siguientes cinco empresas formando las más

importantes (según las primas netas cobradas):

Seguros Universal

Seguros BanReservas

Mapfre BHD Seguros

La Colonial de Seguros

Progreso Compañía de Seguros


32

Asociaciones de Ahorros y Préstamos:

Alaver.

Asociación. Duarte de Ahorros y Préstamos.

Asociación Cibao.

Asociación La Nacional de Ahorros y Préstamos.

Motocredito.

Administradoras de Fondos de Pensiones (AFP): Tras la puesta en vigencia

de la Ley 87-01, la cual creó un nuevo Sistema de Seguro Social con el

propósito de regular los fondos de pensiones privados a partir del 2003. Las

principales empresas son:

Scotia Crecer AFP

AFP Popular

AFP Reservas

AFP Romana

AFP Siembra

Casas de Cambio: Debido a las remesas proveniente de las colonias

dominicanas residentes en el exterior y de la diáspora dominicana, alrededor de

US$2 mil millones por año, el país cuenta con aproximadamente 100 casas de

cambios agrupadas en las Asociación de Remesadoras de Divisas (ADEREDI) y

Asociación Dominicana de Agentes de Cambio (ADOCAMBIO).


33

A continuación señalaremos las agencias de cambio y remesas más

importantes:

1_ Agente de Cambio Vimenca: Empresa encargada en realizar ventas y

compras de divisas.

2_ Asociación Dominicana de Agentes de Cambio (ADOCAMBIO): Gremio que

defienda los intereses y el desempeño de las Agencias de Cambio asociadas, a

través de una gestión permanente encaminada a mejorar y a fortalecer su

imagen frente a la opinión pública, mantenerse al día en todo lo relativo a los

acontecimientos nacionales e internacionales que puedan afectar los intereses

de los asociados, incluyendo, en especial, los aspectos legales y reglamentarios

concernientes al mercado de cambio, lo relativo al lavado de activos, cuestiones

tributarias y asuntos similares.

3_ Agente de Cambio Bienes y Valores Boyá, S.A.: Institución que busca

satisfacer las necesidades del mercado de cambio de divisas en la República

Dominicana.

4_ Cibao Express: Envía dinero por Internet con tu tarjeta de crédito, debito o

desde tu cuenta de Banco. 20 años haciendo envió de valores. Servicio seguro y

confiable con servicio a domicilio en todo el país y oficinas de pago en toda la

geografía Dominicana.

5_ Globo Cambio: Entidad financiera dedicada a la prestación del servicio de

cambio de moneda extranjera. Se encuentra presente en cuatro de los

http://www.vimenca.com/

http://www.adocambio.com/

http://www.agentedecambioboya.com/

http://www.cibaoexpress.com/

http://www.globocambio.com/


34

principales Aeropuertos Internacionales del país, incluido el de Santo Domingo, y

en las zonas turísticas de Punta Cana, Puerto Plata y Samaná.

6_ Capla, S. A.: Somos una Agencia de Cambio, establecida hace más de 15

años en el país. Abanderados del cumplimiento de las leyes Monetarias,

contribuyendo así al fortalecimiento del Mercado Cambiario nacional,

cumpliendo siempre, con las obligaciones legales nacionales e internacionales

vigentes, que impactan nuestro negocio.

7_ World Change Agente de Cambio: Agente de cambio autorizado localizado

en la Ave. Winston Churchill esq. José Amado Soler, Plaza Fernández II Local

4a, Santo Domingo.

En la tabla que ofrecemos a continuación se puede visualizar el crecimiento

anual del sector bancario en República Dominicana en el periodo 2007 - 2010.

AÑOS TASA DE

CRECIMIENTO%

2007 18.5%

2008 18%

2009 16%

2010 16.5%

http://www.accapla.com/

http://www.worldchange.com.do/


35

2.5 Datos Demográficos

La República Dominicana tiene una población de 9, 445,281 habitantes de

acuerdo a los resultados finales arrojados por el IX Censo Nacional de Población

y Vivienda 2010. De ese total 4, 706,243, correspondiente al 49.8% son mujeres

y 4, 739,038, correspondiente al 50.17%, hombres.

De acuerdo a los datos presentados por el ministro, la República Dominicana

cuenta con 2, 662,862 viviendas particulares ocupadas. La composición de la

población por zona es de 7, 023,949 en la zona urbana y 2, 421,332 en la zona

rural. Hay una fuerte disparidad en los patrones de crecimiento de las zonas

urbana y rural, como se puede apreciar. Mientras la población urbana crece a un

ritmo de 3.1% anual, la rural decrece en la misma medida. El crecimiento urbano

llegó al 29%, en tanto que el decrecimiento rural fue de 22%.

Los resultados del IX Censo, que ya se encuentran a disposición de la

ciudadanía en el portal de la ONE( www.one.gob.do) y en su Centro de

Documentación, se presentan desagregados por provincia, municipio, distrito

municipal, al igual que por sexo, grupos de edad y zona de residencia.


36

2.6 Consumidores.

Nuestra empresa está dirigida a:

Empleados públicos.

Empleados privados.

Comerciantes.

2.7 Competencia.

Por ser una entidad financiera y monetaria contamos con una gran competencia

a nivel bancario, pero dentro de nuestra rama como ente financiero a dirigidos

pequeños comerciantes y personas físicas podemos citar a:

Av. Pedro Henríquez Ureña

No. 78, La Esperilla

Calle Heriberto Peter No. 12 Ensanche. Naco

Santo Domingo, D.N.

República Dominicana


37

2.8 Perfil De Consumidores.

Personas entre18 y 60 años de edad activos en el mercado laboral.

Nivel socio-económico: clase media, media baja.

Personas con alto nivel de endeudamiento.

2.9 Proveedores.

En TU CREDITO creemos que las relaciones que desarrollemos con nuestros

proveedores impactarán de manera directa en los resultados de nuestro

negocio, es por eso que promovemos establecer relaciones de largo plazo que

nos permitan como objetivo final brindar a nuestros clientes un servicio de

calidad.

Dentro de los servicios y bienes que nos ofrecen nuestros proveedores podemos

mencionar:

PROVEEDORES SERVICIOS CECOMSA

Equipos tecnológicos

OMAR MUEBLES Mobiliario de Oficina

BIJUSA. Suministro de material gastable

DONCELLA Limpieza

SECURITY FORCE Seguridad


38

CAPITULOIII



39

CAPITULOIII


3.1 ANÁLISIS FODA.

FORTALEZAS.

Servicio de consolidación de deudas

Personal altamente capacitado

Oportunidades.

Nivel de endeudamiento de nuestros clientes potenciales.

Nueva modalidad de pago de préstamos.

Debilidades.

Software de gestión de control.

Amenazas.

Reacción de la competencia.


40

3.2 Recursos Y Capacidades.

En comparación con nuestra competencia en el mercado financiero,

dedicados a emitir préstamos personales y a pequeños comerciantes,

nuestro plan de negocios FINANCIERA TU CREDITO, utilizara los

siguientes recursos y capacidades para utilizarlos como arma competitiva

en el sector que nos corresponde:

ADOPEM ADEMI

Alto Medio Bajo Alto Medio Bajo

Rapidez en la

aprobación

X X

Servicio al cliente X X

Tasa Competitiva X X

Marketing X X

Capital de trabajo X X

3.3 Factores Críticos de Éxito.

Penetración en el mercado financiero.


41

4.1 Objetivos cuantitativos y cualitativos.

4.1.1 Objetivos Cuantitativos.

OBJETIVOS CUANTIFICABLES

Ventas Promedio Mensual

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Año 5

Cantidad de Prestamos

300

Ingresos 78,329,000.00

9,037,000.00 16,230,000.00 16,937,000.00 17,676,000.00 18,449,000.00

Margen Neto 31,515,000.00 2,722,000.00 6,689,000.00 7,018,000.00 7,363,000.00 7,723,000.00

TIR 95%

VAN 17,977,000.00


42

4.1.2 Objetivos Cualitativos.

Posicionarnos en la mente de nuestros clientes potenciales como

primera opción al momento de tomar un préstamo personal.

Convertirnos en la Financiera de mayor prestigio del país.


43

CAPITULO V



44

CAPITULOV


5.1 PRODUCTOS Y SERVICIOS.

PRESTAMOS PERSONALES:

Este tipo de préstamos es otorgado a persona física, siempre y cuando coloque

un garante.

TU CRÉDITO, pone a disposición de sus clientes esta facilidad crediticia

destinada a satisfacer toda la gama necesidades de financiamiento, para

consolidación de deudas, compra de electrodomésticos, salud, vacaciones,

entre otros, propósito que nuestros clientes consideren importante.

Nuestros préstamos aplican para montos desde RD$ 3,000.00 hasta RD$

60,000.00.

Beneficios:

•Rápida aprobación.

•Atractiva tasa de interés.

•Cómodas Cuotas, que le permiten realizar su pago, sin tener que afectar el

presupuesto de su familia


45

•Pagos automáticos a través de débitos directos de su cuenta corriente o de

ahorros.

•Acceso desde cualquier lugar, a través de nuestra página de internet Banking

Requisitos para préstamos personales:

Solicitud con todas las informaciones del cliente.

Copias de Cedula, tanto del cliente como del

garante.

Verificar la dirección de la residencia de

ambos.

Carta de trabajo, de ambos

Referencias Comerciales y personales.

Certificación de Ingresos.

Estado de Situación Personal.

Autorización Formularios de consulta, buró externo.


46

5.2 Segmento DE Mercado.

Perfil Demográfico.

EDAD: 18 a 60 anos.

SEXO: masculino y femenino.

NACIONALIDAD: Dominicana.

Perfil Socioeconómico

INGRESOS: 10,000.00 pesos en adelante.

OCUPACION: ocupaciones en general.

ESTRATO SOCIOECONOMICO: clase media, media baja.

Perfil General.

Personas entre las edades de 18 a 60 anos, de sexo indistinto que cuente

con un salario mínimo de 10,000.00 pesos oro en adelante. Sin importar

la ocupación, siempre y cuando la misma no violente las leyes de la

Republica.


47

5.3 Mercado Geográfico

Localización de nuestras oficinas

Estará ubicado en el Distrito Nacional justo detrás de Multicentro Churchill en la

calle Ángel Severo Cabral esquina Virgilio Díaz Ordoñez #23 Edif. Gruficca.

Nuestro tamaño será de 200 metros, ya que este tamaño permitirá un flujo

adecuado de clientes en nuestro establecimiento y cumplir con el servicio óptimo

que nos representa.

Justificación de localización

Decidimos escoger la calle Ángel Severo Cabral esquina Virgilio Díaz Ordoñez

ya que es de fácil acceso, lugar en el centro de la ciudad permitiendo así su

facilidad de flujo de nuestros clientes.


48

TAMAÑO DEL MERCADO9

9 http://www.conectate.com.do/articulo/resultados-preliminares-censo-2010-republica-dominicana/

http://www.conectate.com.do/articulo/resultados-preliminares-censo-2010-republica-dominicana/


49

CAPITULO VI

PLANES OPERATIVOS


50

CAPITULO VI

PLANES OPERATIVOS

6.1 PLAN DE MERCADO

Mercado Objetivo

Años

Pronostico

Estimado

Incremento en

Prestamos

%

Año 1 RD$ 9,037,000.00

Año 2 RD$16,230,000.00 RD$ 7,193,000.00 5%

Año 3 RD$ 16,937,000.00 RD$ 707,000.00 10%

Año 4 RD$ 17,676,000.00 RD$ 739.000.00 15%

Año 5 RD$ 18,449,000.00 RD$ 773,000.00 20%

TOTAL RD$ 78,329,000.00 RD$ 9,412,000.00 0.14%


51

La financiera TU CREDITO se propone a alcanzar los siguientes objetivos de

ingresos:

Primer año: Ingresos RD$ 9,037,000.00

Segundo año: Ingresos RD$16, 230,000.00. (Incremento en nuestra

cartera de crédito de un 5% en relación con el año anterior).

Tercer año: Ingresos RD$16, 937,000.00. (Incremento en nuestra cartera

de crédito de un 10 % con relación al primer año).

Cuarto año: Ingresos RD$17, 676,000.00 (Incremento en nuestra cartera

de crédito de un 15% con relación al primer año).

Quinto año: Ingresos RD$18, 449,000.00 (Incremento en nuestra cartera

de crédito de un 20% con relación al primer año).

6.2 Estrategia Competitiva

Nuestro nivel de competitividad estará enfocado en una estrategia:

Diferenciación: brindando a nuestros clientes un modelo de pago único para el

cobro de cuotas de préstamos personales en el país.

Con esta innovadora forma de pago, nuestros clientes sentirán al momento de

pagar que realmente están amortizando el capital, a diferencia de nuestra

competencia, los cuales en su metodología cobran intereses de tal manera que

no amortizan el capital.


52

6.3 Estrategia de Posicionamiento

TU CREDITO como institución financiera está enfocado en posicionarse en la

mente del consumidor como la primera opción al momento de tomar un

préstamo personal en la Republica Dominicana. Utilizando nuestras ventajas

competitivas con relación a la competencia en base a:

Nueva metodología de pago de cuotas.

6.4 Estrategia de Precio.

El establecimiento de los precios es de vital importancia en cualquier plan de

negocios sin importar del tipo de empresa en la que estemos incurriendo. De

esto dependerá en gran manera el volumen de ingresos que pueda tener la

organización.

En TU CREDITO, nuestro precio es la tasa de interés que aplicamos a nuestros

préstamos personales y dicha tasa de interés es regulada por el Banco Central y

la Súper Intendencia de Bancos.

El objetivo de nuestra estrategia de precios no solo estará enfocado en nuestra

atractiva tasa de interés, sino mas bien en la innovadora forma de pago de

nuestras cuotas donde el cliente podrá amortizar de una manera rápida y

consciente la deuda y sentir que está avanzando en el pago de su préstamo.


53

Con el propósito de atraer clientes y penetrar al mercado, aplicaremos una baja

tasa de interés. Fijaremos un 22% anual para nuestros préstamos personales,

este porcentaje en la tasa se encuentra por debajo del aplicado por nuestros

competidores más fuertes, (ADOPEM y ADEMI).

A medida que transcurran los años y que vaya creciendo nuestro

posicionamiento en el mercado, la tasa se puede ir ajustando de tal manera que

aumenten nuestras utilidades y podamos seguir siendo atractivos frente a la

competencia.


54

6.5 Estrategia de Comunicación.

La estrategia de comunicación de TU CREDITO estará enfocada en brindar

información a nuestros clientes potenciales sobre la “razón de optar” por

nuestros prestamos, presentando de manera sencilla y entendible las

características y beneficios que distingue nuestro servicio y los prestamos que

ofrecemos.

Los medios de los cuales nos valdremos serán los siguientes:

Radio.

Medios Impresos (periódicos, revistas y volantes).

Vallas en las principales avenidas de la ciudad de Santo Domingo.

Rotulados en autobuses.

De la mano con esto desarrollaremos un plan de comunicación interna para

lograr que los objetivos organizacionales sean conocidos y de interés de todos

los miembros de la empresa.


55

6.6 Estrategia de Marca.

La marca es un elemento que crea complicidad entre el cliente y la empresa.

Este forma una percepción al consumidor a través de la relación que surge en el

tiempo y lleva a la obtención del producto o servicio en nuestro caso préstamos

personales.

Nombre de Marca: escogimos un nombre agradable y fácil de recordar y que

defina el servicio que ofrecemos: TU CREDITO.

Nuestras oficinas estarán identificadas por el color gris, que es un color que

representa la estabilidad y simboliza el éxito.

Imagen de marca: queremos ser percibidos como una marca de óptima calidad

que ofrece a nuestros clientes lo que están buscando para satisfacer sus

necesidades de una manera fácil, segura y con una tasa adecuada.

Razón para tomar un préstamo: cuando un hombre o una mujer entre 18 y 60

años de clase media, que trabaja y los intereses de sus deudas exceden su

capacidad de pago, recurrir a TU CREDITO es la mejor opción por lo

siguiente:


56

Atributos:

Ofrecemos un excelente servicio de consolidación de deuda, que

garantiza la mejor salida a tus problemas financieros.

Generamos lo que necesitas de manera rápida y con una excelente tasa

de interés.

Beneficios Personales:

Somos la mejor opción para estructurar tu historial crediticio, brindando

honestidad, excelencia, compromiso, respeto e integridad.

6.7 Estrategia de Promoción y Publicidad.

Tendremos tasas preferenciales en temporadas especificas en nuestros

prestamos para vacaciones.

Colocaremos stand en las diferentes plazas comerciales, para facilitar el

financiamiento de los artículos en ventas.

Publicidad

Medios Impresos:

Objetivos: comunicar sobre la existencia de TU CREDITO, proporcionando

las características y cualidades que nos diferencian a nuestros clientes.

Estrategia: explicar las cualidades y beneficios en un mensaje escrito y

minucioso, en busca de atraer e inducir al público a tomar un préstamo personal

con nosotros.


57

Táctica: esquematizar un arte impreso que posibilite de manera efectiva el

mensaje de la campaña. Obtener una combinación mágica entre diseño y texto,

que impacte de manera positiva al público que la recibe y a la vez ofrezca las

informaciones más importantes de la marca.

Radio:

Objetivo: con este medio de comunicación masivo queremos llegar al oyente de

manera personal (de TU a TU) ofreciendo cierto grado de participación en las

noticias de TU CREDITO. Este medio es de gran alcance, ya que llega a

todas las clases sociales, esto permitirá la trascendencia de nuestra marca en

todo el país.

Estrategia: mencionar las cualidades y beneficios de TU CREDITO en un

medio auditivo (La Radio), apoya en gran manera el alcance de las metas

establecidas, dado a que los mensajes se mueven con su audiencia. Pueden ser

escuchados en el trabajo, la playa, el vehículo o en las tiendas. El mensaje de la

radio puede llegar sin que su receptor lo busque conscientemente.

Táctica: crear un anuncio que comunique de manera efectiva lo que queremos

transmitir. Combinar las ideas con las palabras y de esa manera brindar las

informaciones de la marca.

Vallas y Rotulados


58

Objetivos: obtener la atención de una parte de nuestro público que no tiene libre

acceso a otros medios de comunicación.

Estrategia: colocar las vallas en lugares estratégicos en las principales avenidas

de la ciudad de Santo Domingo y enviar un mensaje en consonancia de los que

queremos mostrar y que en un lapso corto de tiempo pueda seducir al receptor

del mismo.

Táctica: rotular autobuses de la OMSA y taxis amarillos con un mensaje sencillo

que muestre orientación de nuestra marca, con imágenes y colores que se

relacionen con la misma.


59

6.8 Estrategia de Servicio.

Mantener la satisfacción de las necesidades de nuestros clientes como principal

elemento para con esto generar la fidelidad y lealtad que nos asegure la

permanencia de nuestra clientela.

CLIENTE SATISFECHO PERSONAL CAPACITADO EFICIENCIA TECNOLOGICA

RAPIDA APROBACION

EXCELENCIA EN EL SERVICIO


60

DIAGRAMA DE EVALUACION DE SERVICIO

EXCELENCIA EN EL SERVICIO.

PERSONAL CAPACITADO

RAPIDA APROBACION

SI

¿SATISFECHO?

APROBACION

DEL PRESTAMO

CLIENTE INSATISFECHO

NO

RECLAMACION

ATENCION DE RECLAMACION

¿SE RESOLVIO?

SI

NO

SOLICITUD DE

PRESTAMO


61

6.9 Ventas.

Estrategias de Ventas.

Dado que nuestros canales de distribución es nuestra oficina, página de internet

y publicidad. Enfocaremos nuestra estrategia de ventas con la finalidad de:

Constante mejora del servicio al cliente: para el alcance de las metas

propuestas en este plan de negocios, la estrategia del servicio es de vital

importancia a fin de mantener e incrementar la cartera de clientes. El trato que

estos reciben determinara la fidelidad de los mismos hacia nuestra organización.

La excelencia en el servicio es una ventaja competitiva que no debemos

descuidar. Es por esto que brindaremos la capacitación necesaria a nuestros

empleados para que el proceso de mejora no se detenga y generar clientes

satisfechos.

Aumento de nuestra cartera de clientes: tendremos oficiales de negocios

visitando las diferentes empresas de la ciudad. Ofreciendo préstamos

personales a los empleados de las mismas.


62

6.10 Sistema de Ventas.

El canal de distribución utilizado por TU CREDITO es directo, esto permite que

el trato con el cliente sea personalizado. En la siguiente grafica podemos ver lo

mencionado:

Clientes Servicio al Cliente Gerente Financiero

Comité Ejecutivo

6.11 Organizacional.

Equipo de Trabajo.

PRESIDENTE:

Supervisa, dirige y administra la ejecución de las operaciones de la empresa.

Vigila y protege la correcta repartición de los beneficios de la organización. Es el

puente entre la empresa y la junta de accionistas y a su vez la persona más

importante en la toma de decisiones.


63

ASISTENTE GENERAL:

Se encarga del pago de facturas, compras, proveedores, nomina y soporte del

presidente.

GERENTE FINANCIERO:

Determina el monto apropiado de los fondos que va a manejar la organización

(tamaño y crecimiento).

Definir el destino de los fondos de manera eficiente. Sus funciones las ejerce

con el fin de maximizar el capital de los accionistas.

CREDITO Y COBRANZA

Este departamento se encarga de efectuar el cobro de los préstamos emitidos

por la organización, como administra y controla la cartera de clientes para

garantizar una apropiada y puntual captación de los recursos. Propone y analiza

los montos y el tiempo estipulado al pago de los préstamos.

SERVICIO AL CLIENTE

Es el departamento encargado de estar en contacto con los clientes y generar

niveles de satisfacción en los mismos.


64

RECEPCIONISTA

Recibe visitas, es la persona con quien conversan los clientes al visitar la oficina

o llaman por teléfono. Esta debe velar que el cliente o visitante se lleve una

excelente impresión de la empresa, manejar records de citas de su jefe o

supervisor directo.

6.12 Estrategia Organizacional.

Junta de accionistas

Presidente Asistente General

Crédito y Cobranzas Gerente Financiero

Servicio al Cliente

Recepcionista


65

6.13 Operación y Logística.

Las operaciones de nuestra empresa inician completando el formulario de

solicitud de préstamos seguido de la recaudación de la documentación

necesaria, luego se procede a verificar los datos suministrados por el cliente. Ya

realizado esto se envía al departamento de la evaluación de préstamos de la

compañía y cuando estos reciban la documentación, si el cliente aplica, inicia el

proceso de aprobación.


66

FLUJOGRAMA.

LLENA SOLICITUD

DE PRESTAMO

RECIBE LA

DOCUMENTACIO

N

DOCUMENTACION

COMPLETA?

FIRMA LA

DOCUMENTACION

RECIBE DOCUMENTO

SOLICITA

PRESTAMO

RECIBE EL

DINERO

RECHAZA

PRESTAMO

VERIFICA

DOCUMENTACIO

N

DOCUMENTACION

COMPLETA?

APRUEBA

PRESTAMO

SI

SE COMUNICA

CON EL CLIENTE

PARA QUE

COMPLETE

DOCUMENTOS

NO

CLIENTE OFICIAL DE SERVICIOS COMITE DE EVALUACION


67

6.14 Plan de Administración y Finanzas.

Inversiones en publicidad

Inversiones en tecnología

Inversiones en finanzas


68

CAPITULO VII



69

CAPITULO VII


7.1 FLUJO DE EFECTIVO (INGRESOS, COSTOS, EGRESOS).

El flujo de efectivo de un plan de emprendimiento posee todos los ingresos,

costos y egresos que se calculan en el trayecto del desarrollo del plan.

Es de gran valor para asegurar la rentabilidad del proyecto que los egresos e

inversiones sean menores que los ingresos totales en transcurso del proyecto.

A continuación le presentamos la estimación económica del Plan de

Emprendimiento de FINANCIERA TU CREDITO en un periodo de 5 años nos

permitirá obtener una de TIR 95% y un de VAN RD$17, 063,000.00. Estos

números garantizan que el plan de emprendimiento es rentable y viable.


70

Evaluación

Flujo de Caja

( Miles de RD $)

Periodo Anual 0 1 2 3 4 5 Total %

Ingresos -

9,037

16,230

16,937

17,676

18,449

78,328

Prestamos -

9,037

16,230

16,937

17,676

18,449

78,328 100%

-

- - - -

-

-

- - - -

-

-

- - - -

-

-

Egresos -

5,758 7,311

7,579

7,859

8,151

36,657 47%

Costos Fijos de Producción

-

1,717 1,717

1,760

1,804

1,849

8,847 11%

Costos Variables de Producción

-

1,356 2,435

2,581

2,736

2,900

Gastos Generales -

2,324 2,510

2,572

2,637

2,703

12,745 16%

Gasto de venta variable (comisiones y Bonos )

-

- - - -

-

Marketing Directo 361 649

665

682

699

3,057 4%

- - - -

-

-

- - - -

-

-

-

-

-

- - - -

-

-

-

Utilidad antes de impuestos

-

3,279 8,919

9,358

9,817

10,298

41,671 53%

Impuesto a la Utilidad (25%)

-

557 2,230

2,339

2,454

2,574

10,155 13%

Utilidad después Impuestos

-

2,722 6,689

7,018

7,363

7,723

31,516 40%

(+) Depreciación, amortización e intereses

-

2,722 6,689

7,018

7,363

7,723

31,516 40%


71

-

Inversiones -

-

- - - -

-

-

-

- - - -

-

-

Equipos e Infraestructura

(650)

- - - -

-

650

Capital de Trabajo (3,800)

- - - -

3,800

3,800

Publicidad. (579)

- - - -

-

579

-

- - - -

-

-

- - - -

-

-

-

- - - -

-

-

-

- - - -

-

-

-

Flujo de Caja Neto (5,029)

2,756 6,723

7,052

7,397

11,557

30,457 39%

Flujo de Caja Neto Acumulado

(2,273) 4,450

11,502

18,899

30,457

63,035 39%

Tasa de Descuento 15%

17,063 VAN

95% TIR

Márgenes del Proyecto 0 1 2 3 4 5 Total %

Margen Operacional

- 36.3% 55.0% 55.3% 55.5% 55.8%

Margen Neto - 30.1% 41.2% 41.4% 41.7% 41.9%

Tasas de Crecimiento %

Ingresos de Operación 3.0%

Costos de Operación 1.0%


72

7.2 Inversiones.

La inversión inicial necesitada para la realización del plan de emprendimiento de

la FINANCIERA TÚ CREDITO es de RD$ 5, 029,000.00, en esta cantidad

se encuentra el capital de trabajo, equipos e infraestructura, entre otros.

En el siguiente cuadro presentamos el detalle de la inversión inicial:

TÚ CREDITO, SRL

Inversión del Plan de Emprendimiento

RD$

Descripción Monto

Equipos e Infraestructura 650,000.00

Campaña de Lanzamiento 579,000.00

Capital de Trabajo 3,800,000.00

Total de Inversión 5,029,000.00

7.3 .Calculo De Van y TIR

17,063 VAN

95% TIR

Con un retorno de la inversión de:

PRI= 2 años


73

7.4 Bases de Cálculo del Análisis Económico y Financiero.

CONCEPTO CRITERIOS INDICADORES

INGRESOS Los ingresos se proyectan a 5 años.

Con un aumento anual de un 5%

1er año RD$ 9,037,000.00

5to año RD$18,449,000.00

GASTOS GENERALES Y ADMINISTRATIVOS

Estos incluyen:

Salarios de empleados

Igualas de asesorías técnicas, de sistemas y seguridad.

Luz

Agua

Telefonía fija + Internet

Telefonía Celular (flota)

Alquiler

Electricidad

Materiales oficina

Gastos varios Con un incremento anual de un 1%

15% del total de los ingresos.

MARKETING Publicidad Sufre un incremento anual de un 1%

4% de los ingresos totales

INVERSIONES Equipos y maquinarias

Software

Campania de lanzamiento

Capital de trabajo

RD$5,029,000.00


74

7.5 Resultados del Análisis Económico y Financiero.

CONCEPTO INDICADORES

VENTAS

1er año

RD$ 9,037,000.00

5to año

RD$18,449,000.00

Ganancia Operativa 53.2%

Ganancia Neta 40.20%

Periodo de Recuperación 2 años

7.6 Estrategia de la Búsqueda de Capital

Los fondos utilizados para la realización del plan de emprendimiento serán

obtenidos por capital propio dividido en acciones equitativas. Las mismas

ascienden a un total RD$5, 029,000.00, divididos en 3 partidas de RD$1,

676,333.33


xiv

CONCLUSION

RECOMENDACIONES


xv

CONCLUSION

Al observar el trabajo realizado sobre el Plan de Emprendimiento de la

Financiera TU CREDITO, determinamos que nuestro proyecto es rentable,

viable y atractivo. La combinación de la innovadora forma de pago de cuotas y la

honestidad en el manejo de las operaciones nos brindara una ventaja

competitiva en el mercado financiero en la ciudad de Santo Domingo. Con esto

pretendemos contribuir con el crecimiento del sistema financiero del país.

En los primeros 5 años pretendemos colocar 18,000 préstamos personales en la

ciudad de Santo Domingo con ingresos, el 5to año, sobre los RD$ 18, 449,00.00

y utilidades de un 41.9%.

La trascendencia de esta propuesta se concreta con la innovadora forma de

pago de cuotas, en la cual el interés y el capital son incluidos de manera

equitativa, con esto los clientes al realizar sus pagos pueden percibir que

realmente están amortizando sus deudas y que la misma no es eterna. Todo

esto ira de la mano con las regulaciones en materia monetaria que están

avaladas en la Republica Dominicana.


xvi

RECOMENDACIONES

Finalizado este proyecto, recomendamos implementar y cumplir las normas

establecidas por la superintendencia de bancos en todo el país, con el fin de

regular de forma eficaz todos los tipos de organizaciones que ofrezcan

préstamos personales de manera formal e informal.

Es indispensable realizar campañas orientadas a informar la población sobre el

excesivo costo de la tasa de interés utilizado por los prestamistas (usureros),

para con esto reducir los inconvenientes financieros que pueden afectar las

familias dominicanas y su patrimonio.

La responsabilidad de una institución no se mide por sus resultados, sino por la

excelencia en el manejo de sus operaciones. Para alcanzar el desarrollo las

naciones necesitan del apoyo de todos los que en ella convivimos, con esta

mentalidad empresarial no solamente los accionistas obtendrán beneficios sino

también la sociedad.


xvii

BIBLIOGRAFICAS


xviii

REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS

Recursos Didácticos

García Santillán y otros: (2006) Proyectos de Inversión: Evaluación

Integral. Edición electrónica gratuita.

Pedro Rubio Domínguez: (2007) Manual del Análisis Financiero. Edición

electrónica gratuita.

Informe Oficina Nacional de Estadística 2011.

Lawrence J. Gitman: (2007) Principios de Administración Financiera.

11va Edición. Pearson.

Recursos tecnológicos.

http://es.wikipedia.org

www.bancentral.gov.do/

http://www.aba.org.do





http://www.acap.com.do/site2/index.php?option=com_content&view=article&id=9

&Itemid=31


http://economistadominicano.wordpress.com/2010/10/18/el-sector-financiero-de-

la-republica-dominicana/

http://es.wikipedia.org/

http://www.bancentral.gov.do/

http://www.aba.org.do/











xix

http://dedominicanos.com/Negocios_Dominicanos/Instituciones_Bancarias_Domi

nicanas/Casas_de_Cambio/

http://www.bancentral.gov.do/normativa/normas_vigentes/monetarios/w061012-

06.pdf

http://www.one.gob.do/index.php?module=articles&func=view&catid=90

http://www.conectate.com.do/articulo/resultados-preliminares-censo-2010-

republica-dominicana/

http://dedominicanos.com/Negocios_Dominicanos/Instituciones_Bancarias_Dominicanas/Casas_de_Cambio/

http://dedominicanos.com/Negocios_Dominicanos/Instituciones_Bancarias_Dominicanas/Casas_de_Cambio/



http://www.one.gob.do/index.php?module=articles&func=view&catid=90




xx

CAPITULO VIII

ANEXOS.

8.1 ANEXO (ANTEPROYECTO).


xxi


xxii

UNIVERSIDAD APEC

Decanato de Ciencias Económicas y Empresariales

Escuela de Administración

Diseño de un Plan de Emprendimiento para la creación de una Institución

Financiera creada para ofrecer préstamos bancarios.

Sustentantes:

Cristian Pérez Escoto 1999-2617

Jonathan Luciano 2005- 0464

Víctor Capellán 2007-0328

Asesor Titular:

Ing. Juan Enrique Rosales Cortes

Asesor auxiliar:

Miguel Puente

Anteproyecto de Trabajo de Grado Para Optar por el Titulo de

Licenciado En Administración De Empresas

Distrito Nacional, Republica Dominicana

Junio, 2012


1

“Diseño de un Plan de Emprendimiento para la creación de una Institución

Financiera creada para ofrecer préstamos bancarios”.

I. PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA DE INVESTIGACION

El mercado financiero dominicano, es un mercado poco variable en el

manejo de pago de cuotas que les presentan a sus clientes. Clientes que

tienen necesidades diferentes, que más que flexibilidad a la hora de

pagar sus cuotas quieren confiar, creer y sentir que cuentan con el

respaldo de una institución financiera honesta en el manejo de sus

operaciones.

Esta confianza y seguridad es la que busca lograr Financiera TU

CREDITO, con la innovadora forma de pago de cuotas que presentamos

en nuestro plan. En nuestro mercado actual la forma de pago es cobrar

intereses al cliente desde el principio, tanto que el cliente siente que no

está pagando la deuda y nunca terminara de pagarla.

Esta es la diferencia significativa que ofrecemos a nuestros clientes. En

nuestro país ninguna institución financiera utiliza el método de pagos que

implementaremos en TU CREDITO. Y esta es la diferencia existente de

nuestra empresa en comparación con las otras Financieras del mercado

Dominicano


2

II. OBJETIVOS GENERALES Y ESPECIFICOS

V.1.- Objetivo General

Es el diseño de un plan de negocios para la creación de una Financiera

que ofrece préstamos personales en el sector financiero en la Republica

Dominicana.

V.I2.- Objetivos Específicos

1- Evaluar la viabilidad Comercial de una institución financiera,

identificando el mercado, competencia consumidores potenciales y

ventajas competitivas.

2- Evaluar la viabilidad técnica de una institución financiera identificando

las posibilidades materiales, físicas de producir el bien o servicio,

analizando los costos directos e indirectos de fabricación.

3- Evaluar la viabilidad de Gestión de una institución financiera,

identificando las capacidades administrativas y de gestión para el

emprendimiento del proyecto, identificando las condiciones necesarias

para el buen funcionamiento del proyecto de orden funcional y estructural

(organigrama, manual de funciones y procedimientos, estrategias

operativas)

4- Evaluar la viabilidad Jurídica de una institución financiera , considerando

las regulaciones jurídicas existentes que hacen viable el proyecto


3

5- Evaluar la factibilidad Financiera de una institución financiera , estimando

la rentabilidad de la Inversión, considerando el flujo de recursos

financieros (ingresos, costos, egresos) las Inversiones y fuentes de

financiamiento

III. JUSTIFICACION DE LA INVESTIGACION

En TU CREDITO le damos la oportunidad de ser parte de un entorno

económico sustentable a la población emprendedora de escasos

recursos, siendo parte fundamental la satisfacción de nuestros clientes.

Sirviendo de plataforma al sector financiero mediante nuestros servicios

de alta calidad que forjan un conocimiento a corto plazo para nuestros

clientes.

TU CREDITO se convertirá en parte de una nueva estructura en el sector

financiero que ofrece la posibilidad de mantener un pequeño negocio

estable mediante el financiamiento de los recursos necesarios para

establecernos en un mercado competitivo.

Tipo(s) de Investigación

El tipo de investigación que utilizaremos es la descriptiva que nos permite

ordenar el resultado de las observaciones, de las características, los

procedimientos y otras variables de fenómenos y hechos. Este tipo de

investigación se fundamenta en una serie de análisis y pruebas para

llevar a cabo la valoración de la investigación.


4

MARCO DE REFERENCIA

VI.1.- Marco Teórico

Antecedentes

El Sistema Financiero y Monetario de la Republica Dominicana ha tenido

varias inestabilidades económicas, si así podría decirse, por ejemplo es

curioso saber, que el billete dólar norteamericano circuló con carácter

exclusivo hasta la reforma bancaria y monetaria de 1947, en la primera

etapa de vigencia del sistema monetario dicha moneda circuló juntamente

con el "peso oro dominicano". Posteriormente, al ponerse en vigencia la

segunda etapa, los billetes norteamericanos fueron retirados de

circulación. Sin Embargo, los primeros indicios de regulación bancaria en

República Dominicana aparecen con el surgimiento del Banco Nacional

de Santo Domingo, S. A. en el año 1869.

La asociación ABA es la entidad que reúne a todos los bancos

comerciales y múltiple de nuestro país. Fue fundada en 1979 con el

propósito de agrupar a los bancos comerciales y unificar criterios para el

desarrollo del sector y del país. Fue fundada en 1979 con el propósito de

agrupar a los Bancos Comerciales y unificar criterios para el desarrollo del

sector y del país. ABA está representada por un moderno logo de tres

figuras: un cuadrado perfecto y rojo, que representa a la gente, a los

clientes; en el centro está el blanco que simboliza el banco y detrás,


5

dándole su apoyo a ambos, en color azul, aparece la imagen de la

Asociación, que termina semejando una flecha que apunta hacia arriba y

a la derecha, comunicando proyección, desarrollo y futuro.

La Superintendencia de Banco es el órgano mayor del banco Central una

de sus funciones; es realizar con plena autonomía funcional, la

supervisión de las entidades de intermediación financiera con el objeto de

verificar el cumplimiento por parte de dichas entidades de lo dispuesto en

la ley, reglamentos, instructivos y circulares.

El Banco Central es una entidad pública con personalidad jurídica propia,

esté está exento de impuesto, tasa o contribuciones ya sean nacionales o

municipales. Tiene por función ejecutar las políticas monetarias,

cambiarias y financieras, de acuerdo con el programa monetario aprobado

por la Junta Monetaria y mediante el uso de instrumentos establecidos.

Corresponde a este la supervisión y liquidación final de los sistemas de

pagos, así como del mercado interbancario.

http://www.monografias.com/trabajos7/mafu/mafu.shtml


6

VI.2.- Marco Conceptual

Banco: es una empresa financiera que se encarga de captar recursos en

la forma de depósitos, y prestar dinero, así como la prestación de

servicios financieros.

Tasa de interés: es el porcentaje al que está invertido un capital en una

unidad de tiempo, determinando lo que se refiere como "el precio del

dinero en el mercado financiero".

Préstamos: es una operación financiera de prestación única y

contraprestación múltiple. En ella, una parte entrega una cantidad de

dinero a otra que lo recibe y se compromete a devolver el capital

prestado en el (los) vencimiento(s) pactado(s) y a pagar unos intereses

en los vencimientos señalados en el contrato.

Financiar: es el acto de dotar de dinero y de crédito a una empresa,

organización o individuo, es decir, conseguir recursos y medios de pago

para destinarlos a la adquisición de bienes y servicios, necesarios para el

desarrollo de las correspondientes actividades económicas.

Amortización: Desde el punto de vista financiero, se entiende por

amortización, el reembolso gradual de una deuda. La obligación de


7

devolver un préstamo recibido de un banco es un pasivo, cuyo importe se

va reintegrando en varios pagos diferidos en el tiempo. La parte del

capital prestado (o principal) que se cancela en cada uno de esos pagos

es una amortización.

Crédito: es una manifestación en especie o en dinero donde una persona

física o jurídica se compromete a devolver la cantidad solicitada en el

tiempo o plazo definido según las condiciones establecidas para dicho

préstamo más los intereses devengados, seguros y costos asociados si

los hubiera.

Competitividad: Es la capacidad de una organización pública o privada,

lucrativa o no, de mantener sistemáticamente ventajas comparativas que

le permitan alcanzar, sostener y mejorar una determinada posición en el

entorno socioeconómico.

Tasa Interna de Retorno (TIR): está definida como el promedio

geométrico de los rendimientos futuros esperados de dicha inversión, y

que implica por cierto el supuesto de una oportunidad para "reinvertir".


8

Valor Actual Neto (VAN): es un procedimiento que permite calcular el

valor presente de un determinado número de flujos de caja futuros,

originados por una inversión.

Flujo de Caja: es la acumulación neta de activos líquidos en un periodo

determinado y, por lo tanto, constituye un indicador importante de la

liquidez de una empresa.

Marco Espacial.

Estaremos ubicados en la calle Ángel Severo Cabral, No.203, esq. Virgilio Díaz

Ordoñez, Julieta Morales, Distrito Nacional. Nuestras instalaciones tendrán un

tamaño de 200mts.

Marco Temporal

El periodo de desarrollo del proyecto será desde Mayo hasta Agosto del

2012.

METODOS, PROCEMIENTOS Y TECNICAS DE LA INVESTIGACION

Métodos

Para realizar esta investigación utilizaremos la metodología cuantitativa

debido a que esta nos permite examinar los datos de manera científica, o

más específicamente en forma numérica. Generalmente con ayuda de

herramientas del campo de la estadísticas.


9

Procedimientos y técnicas

Con la intención de validar la investigación, se utilizara:

-Entrevistas.

Se realizaran entrevistas a un total de 40 personas para conocer el nivel de

aceptación de nuestra innovadora forma de pago de cuotas.

-Consultas Estadísticas

Se realizaran cuadros y gráficos que reflejen el manejo de las carteras de

préstamos de los bancos comerciales en los últimos 5 anos.

Libros.

Se consultaran fuentes literarias especializadas en, planificación, gestión y

control de recursos financieros, Análisis de procesos de Inversión, matemática

financiera, finanzas corporativas entre otros temas.

-


10

1. TABLA DE CONTENIDO

AGRADECIMIENTOS

DEDICATORIAS

INTRODUCCIÓN

I. Marco general

1. Resumen ejecutivo

2. Definición del negocio

3. Definición del equipo emprendedor

4. Visión

5. Misión

6. Naturaleza del negocio

7. Filosofía – Valores y cultura

II. Análisis del entorno

1. Regulaciones gubernamentales y jurídicas

2. Macro entorno social, político, económico y tecnológico

3. Tendencias

4. Mercado

5. Consumidores

6. Competencia

7. Grupos objetivos

8. Perfil de los consumidores

9. Perfil de los clientes

10. Proveedores

III. Análisis comparativo

1. Análisis FODA

2. Recursos y capacidades

3. Factores críticos de éxito

IV. Objetivos

1. Cuantitativos

2. Cualitativos


11

V. Estrategias generales

VI. Planes operativos

1. Mercado

2. Ventas

3. Organizacional

4. Investigación y desarrollo

5. Operación y Logística

6. Administración y Finanzas

VII. Evaluación financiera

1. Flujo de efectivo (ingresos, costos, egresos)

2. Inversiones

3. Sensibilizaciones

4. Cálculo de VAN, TIR y otros indicadores financieros

5. Requerimientos de fondos de inversión

6. Estrategias de búsqueda de financiamiento

VIII. Anexos

1. Organigrama

2. Modelo de negocios

3. Flujo

4. Otros anexos


12

VIII. Bibliografía

http://es.wikipedia.org

www.bancentral.gov.do/

http://www.aba.org.do

http://es.wikipedia.org/

http://www.bancentral.gov.do/

http://www.aba.org.do/


1

8.2 ANEXOS.

ORGANIGRAMA.

Junta de accionistas

Presidente Asistente General

Crédito y Cobranzas Gerente Financiero

Servicio al Cliente

Recepcionista


2

8.3 ANEXO PLANILLAS FINANCIERAS

FLUJO DE CAJA:

Evaluación Financiera TU CREDITO

Flujo de Caja

( Miles de RD $)

Periodo Anual 0 1 2 3 4 5 Total %

Ingresos - 9,037 16,230

16,937

17,676

18,449

78,328

Prestamos - 9,037 16,230

16,937

17,676

18,449

78,328 100%

- - - - - -

- - - - - -

- - - - - -

-

Egresos - 5,758 7,311

7,579

7,859

8,151

36,657 47%

Costos Fijos de Producción -

1,717 1,717

1,760

1,804

1,849

8,847 11%

Costos Variables de Producción -

1,356 2,435

2,581

2,736

2,900

Gastos Generales - 2,324 2,510

2,572

2,637

2,703

12,745 16%

Gasto de venta variable (comisiones y Bonos ) - - - - -

-

Marketing Directo 361 649

665

682

699

3,057 4%

- - - - -


3

- - - - - -

-

- -

- - - - - -

-

-

Utilidad antes de impuestos -

3,279 8,919

9,358

9,817

10,298

41,671 53%

Impuesto a la Utilidad (25%) -

557 2,230

2,339

2,454

2,574

10,155 13%

Utilidad después Impuestos -

2,722 6,689

7,018

7,363

7,723

31,516 40%

(+) Depreciación , amortización e intereses -

2,722 6,689

7,018

7,363

7,723

31,516 40%

-

Inversiones -

- - - - - -

-

- - - - - -

-

Equipos e Infraestructura

(650) - - - -

-

650

Capital de Trabajo (3,800) - - - -

3,800

3,800

Publicidad. (579) - - - -

-

579

- - - - - -

-

- - - - -

-

- - - - - -

-

- - - - - -

-

-

Flujo de Caja Neto (5,029)

2,756 6,723

7,052

7,397

11,557

30,457 39%

Flujo de Caja Neto Acumulado

(2,273) 4,450

11,502

18,899

30,457

63,035 39%

Tasa de Descuento 15%

17,063 VAN


4

95% TIR

Márgenes del Proyecto 0 1 2 3 4 5 Total %

Margen Operacional - 36.3% 55.0% 55.3% 55.5% 55.8%

Margen Neto - 30.1% 41.2% 41.4% 41.7% 41.9%

Tasas de Crecimiento %

Ingresos de Operación 3.0%

Costos de Operación 1.0%


5

Inversiones:

TÚ CREDITO, SRL

Inversión del Plan de Emprendimiento

RD$

Descripción Monto

Equipos e Infraestructura 650,000.00

Campaña de Lanzamiento 579,000.00

Capital de Trabajo 3,800,000.00

Total de Inversión 5,029,000.00


6

BASES DE CALCULO DEL ANALISIS ECONOMICO Y

FINANCIERO.

CONCEPTO CRITERIOS INDICADORES

INGRESOS Los ingresos se proyectan a 5 años.

Con un aumento anual de un 5%

1er año RD$ 9,037,000.00

5to año RD$18,449,000.00

GASTOS GENERALES Y ADMINISTRATIVOS

Estos incluyen:

Salarios de empleados

Igualas de asesorías técnicas, de sistemas y seguridad.

Luz

Agua

Telefonía fija + Internet

Telefonía Celular (flota)

Alquiler

Electricidad

Materiales oficina

Gastos varios Con un incremento anual de un 1%

15% del total de los ingresos.

MARKETING Publicidad Sufre un incremento anual de un 1%

4% de los ingresos totales

INVERSIONES Equipos y maquinarias

Software

Campania de lanzamiento

Capital de trabajo

RD$5,029,000.00


7

RESULTADOS DEL ANALISIS ECONOMICO Y FINANCIERO.

CONCEPTO INDICADORES

VENTAS

1er año

RD$ 9,037,000.00

5to año

RD$18,449,000.00

Ganancia Operativa 53.2%

Ganancia Neta 40.20%

Periodo de Recuperación 2 años


8

Presupuesto de Publicidad

PROYECCION CAMPAÑA DE LANZAMIENTO.

Mes 2 Mes 7 Mes 11 TOTAL

CAMPAÑA

DE

LANZAMIE

NTO

199,666

.67

199,666

.67

199,666

.67

599,000

.00

PROMOCIO

N

20,000.

00

20,000.

00

PUBLICIDA

D

579,000

.00

579,000

.00

MARKETING

PROMOCIONAL

CLIENTES

Agencia 4

Volanteo 5,000.00 20,000.00

PUBLICIDAD

Periódicos 84,000.00

Avisos en la semana

En el fin de semana

Meses

5

2

6

2,000.00

2,000.00

Radio 240,000.00

Radio 1

Radio 2

Meses

6

20,000.00

20,000.00

Vía Publica 165,000.00

Vallas

Rótulos de Vehículos

5

20

25,000.00

2,000.00

Revistas

Mensual ½ pagina

Meses

6

15,00.00

90,000.00


9

Financiera TU CREDITO

Presupuesto General de Marketing

PUBLICIDAD

PUBLICIDAD ESCRITA

Prensa 174,000.00

Vallas 165,000.00

Total publicidad escrita 339,000.00 59%

PUBLICIDAD POR DIFUSION

Radio 240,000.00

Total Publicidad por difusión 240,000.00 41%

TOTAL PUBLICIDAD 579,000.00 100%

Sub-Total 579,000.00

TOTAL GENERAL 579,000.00 100%


10

8.4 ANEXO CUESTIONARIO ENCUESTA

Encuesta

Encuestador_____________________

Fecha___________________________

Ciudad__________________________

Sector___________________________

Buen@s días/tardes, mi nombre es ________________________, estoy

cursando mi monográfico en UNAPEC y estamos realizando una investigación

sobre la utilización de préstamos personales y nos gustaría conocer su opinión.

Datos Demográficos

Edad___________

Sexo____________

CUESTIONARIO

1. Se encuentra laborando en la actualidad. Si____ no____

2. Utiliza usted los servicios de alguna entidad financiera. si_____

no____


11

3. Con que regularidad la utiliza

Mensual____

Quincenal_____

Semanal_____

4. ¿Qué razones lo lleva a utilizar esta entidad?

Tiempo en el mercado____

Referencia_____

Tasa Interés_____

5. Le interesaría tomar un préstamo personal?

Si _____ no____

6. ¿Qué tasa de interés anual está dispuesto a pagar?

A. 25%

B. 22%

C. 24%

7. ¿Estaría usted dispuesto a pagar cuotas semanales?

Si _____ no____


12

8.5 ANEXO RESULTADO DE ENCUESTA.

SI88%

NO12%

Se encuentra laborando en la actualidad?

SI NO

80%

20%

Utiliza los servicios de alguna entidad Financiera?


13

SEMANAL13%

QUINCENAL62%

MENSUAL25%

Con que regularidad utiliza los servicios?

TIEMPO EN EL MERCADO

19%

REFERENCIA14%

TASA DE INTERES

67%

Que razones lo lleva a utilizar esta entidad?


14

SI

NO

62%

38%

Le interesaria tomar un prestamo personal?


15

³diseño de un plan de emprendimiento para la de una

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