diapositivas niif7-instrumentos financieros información a revelar

5/24/2018 DIAPOSITIVAS NIIF7-Instrumentos Financieros Informacin a Revelar

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NIIF 7

NIIF 7


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Alcance de la NIIF 7

Esta norma debe ser aplicada para todo tipo deinstrumentos financieros, excepto para:

a.Intereses en subsidiarias, asociadasy joint ventures registradas de

acuerdo con las NICs 27,28 y 31,respectivamente.

b.Derechos del empleador y

obligaciones provenientes de losplanes de beneficios de los

trabajadores, tratados bajo la NIC 19


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Alcance de la NIIF 7 (Cont.)

c. Contratos para contingencias deuna combinacin de negocios (NIIF3 Combinacin de Negocios).

d. Contratos de seguros definidos enla NIIF 4 Contratos de Seguros.

Excepto, derivados incluidos en loscontratos de seguros si la NIC 39requiere contabilizar los mismos demanera separada.

e. Instrumentos financieros, contratos

y obligaciones bajo transaccionesde pago en acciones para las quela NIIF 2 Pago en Accionesaplica.


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Relevancia de los instrumentos financieros

Categora de instrumentos financieros

Credicorp. Annual Report 2009 - Note 28 Financial instruments classification

Activos y pasivos

Activos

financieros designados avalor razonable

Para Alnegociacin momento

inicial

Colocaciones ycuentas por

cobrar

Inversionespara la venta

Pasivosfinancieros

al costo Totalamortizado

Fondos disponibles - - 3,836,658 - - 3,836,658

Valores negociables 70,774 - - - - 70,774Inversiones disponibles para la venta - - - 5,079,606 - 5,079,606

Colocaciones, neto - - 11,231,280 - - 11,231,280

Activos financieros designados a

valor razonable con efecto en - 135,670 - - - 135,670resultados

Primas y otras plizas por cobrar - - 121,338 - - 121,338

Cuentas por cobrar a reaseguradoras

y coaseguradoras

- - 137,098 - - 137,098

Aceptaciones bancarias - - 96,423 - - 96,423

Otros activos 97,341 - 322,881 - - 420,222

TOTAL 168,115 135,670 15,745,678 5,079,606 - 21,129,069


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Relevancia de los instrumentos financieros(Cont.)

Activos y pasivos

Pasivos

financieros designados avalor razonable

Para Al

negociacin momentoinicial

Colocaciones Inversionesy cuentas por para la

cobrar venta

Pasivosfinancieros

al costo Totalamortizado

Depsitos y obligaciones - - - - 14,091,828 14,091,828

Deudas a bancos ycorresponsales

- - - - 1,167,438 1,167,438

Aceptaciones bancarias - - - - 96,423 96,423

cuentas por pagar a

reaseguradoras y - - - - 48,009 48,009coaseguradoras

Prstamos emitidos - - - - 1,089,221 1,089,221

Bonos y notas subordinadasemitidas - - - - 1,287,022 1,287,022

Otros pasivos 167,849 - - - 428,740 596,589

TOTAL 167,849 - - - 18,208,681 18,376,530

Categora de instrumentos financieros

Credicorp. Annual Report 2009 - Note 28 Financial instruments classification


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Cuenta de provisin para prdidas crediticias

De existir y no reducir directamenteel importe en libros del activo; serequiere una conciliacin de lasvariaciones en dicha cuentadurante el ejercicio, para cadaclase de activos financieros.


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Credicorp Limited Annual Report 2009, p. 38

Reconciliation of allowance accounts for loan losses

Movimiento de la provisin (incluye Crditos Crditos Crditos decolocaciones directas e indirectas) comerciales hipotecarios consumo TotalAl 31 de diciembre de 2009 US$(000) US$(000) US$(000) US$(000)

Saldos al inicio del periodo 161,170 30,832 56,061 248,063

Provisin (recupero) 79,551 9,781 74,060 163,392

Recupero de cuentas castigadas 12,984 939 10,005 23,928

Adquisicin de Ediyficar 19,443 106 1,356 20,905

Cartera de crditos castigada (32,364) (958) (54,605) (87,927)

Resultado por traslacin 3,012 771 3,905 7,688

Saldos al final del periodo 243,796 41,471 90,782 376,049


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Contabilidad de coberturas

La entidad revelar informacin, porseparado, referida a cada tipo decobertura descrita en la NIC 39; esdecir:

Cobertura del valor razonable

Cobertura de los flujos de efectivo

Cobertura de la inversin neta en

negocios


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Relevancia de los instrumentos financieros(Cont.)Contabilidad de coberturas - Checklist de divulgaciones

Divulgaciones

Descripcin del riesgo cubierto y del instrumento decobertura con su respectivo valor razonable

(Valorrazonable)Fair value

Hedges

(Flujo de

efectivo)Cash flow

Hedges

(Inversin netaen el

extranjero)Net investment

Hedges

Los ejercicios en los cuales se espera que los flujos de

efectivo se produzcanDescripcin de las transacciones previstas que seespera no vayan a realizarse

El importe que haya sido reconocido en el patrimonio netodurante el ejercicio

Ganancia o prdida reconocida en el patrimonio yreclasificada a resultados (PL)

Ganancia o prdida del instrumento de cobertura y de lapartida cubierta

Inefectividad reconocida en resultados durante el periodo


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Credicorp Annual Report 2008, Nota 11 page 47 - (Primer ejemplo)2008

Instrumentos DerivadosActivos Pasivos

Monto dereferencia

US$(000) US$(000) US$(000)Derivados para negociacin-Contratos forward de moneda 33,427 49,979 2,478,234

Swaps de tasas de inters 32,918 38,181 763,126

Swaps de moneda 12,904 9,675 192,899

Derivados designados como cobertura -

Flujo de efectivo :Swaps de tasas de inters - 112,978 1,283,902

Swaps de moneda - 5,992 39,696

Swaps cruzados de moneda y swaps de tasa deinters

26 19,389 113,362

Valor razonable:Swaps cruzado de moneda - 20,598 163,985

TOTAL 79,275 256,792 5,035,204


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Relevancia de los instrumentos financieros(Cont.)HSBC Holding plc Annual Report 2006, p. 355

Periodos cuando los flujos de efectivo de la cobert ura se espera que ocurran yafecten resultados - Segundo ejemplo

3 months of lessMore than 3

months but lessthan 1 year

5 years of lessbut more than

1 year

More than 5years

US$m US$m US$m US$m

At 31 December 2006

Cash inflows from assets 61,649 51,471 22,271 496

Cash outflows from liabilities (96,852) (91,868) (60,712) (8,093)

Net cash outflows (35,203) (40,397) (38,441) (7,597)

At 31 December 2005

Cash inflows from assets 54,355 37,270 31,664 1,474

Cash outflows from liabilities (80,744) (64,622) (47,918) (1,799)

Net cash outflows (26,389) (27,352) (16,254) (325)


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Valor razonable Se revelar el valor razonable

correspondiente a cada clase deinstrumentos financieros, de formaque permita realizar las

comparaciones con loscorrespondientes importes en librosreflejados en el balance.

La entidad agrupar los instrumentosfinancieros en clases, pero los

compensar slo si sus importes enlibros estn compensados en elbalance.


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Carrefour Group - Annual Report 2008Note 30 Financial instruments : Fair Value, p.41 - (Primer ejemplo)

Assets 31.12.2008 31.12.2007

(in million of euros) Book value Fair value Book Fair value

Investments 420 420 297 297

Other long-term financial investments 892 892 822 822

Other non-current financial assets 1,312 1,312 1,119 1,119

Consumer credit from financial companies 4,805 4,805 4,672 4,672

Operating receivables 2,919 2,919 3,424 3,424

Other current financial assets 245 245 - -

Other assets 1,096 1,096 956 956

Cash and marketable securities 5,317 5,317 4,164 4,164

Total assets 15,694 15,694 14,335 14,335


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Carrefour Group - Annual Report 2008 , note 30, p.41 - (Primer ejemplo -

Cont.)Liabilities 31.12.2008 31.12.2007

(in million of euros)Bookvalue

Fair value Book Fair value

Debt hedged for fair value 796 796 846 846

Debt hedged for cash flow 251 251 100 100

Fixed-rate debt 8,516 8,466 7,865 7,814

Unhedged debt 1,417 1,417 2,111 2,111

Liabilities related to financial leaseagreements 443 443 466 466

Interest-rate derivatives 791 791 135 135

Total borrowing 12,214 12,164 11,523 11,472

Trade payables 17,276 17,276 17,077 17,077

Consumer credit refinancing 4,495 4,495 4,419 4,419

Other liabilities 2,910 2,910 3,114 3,114Total liabilities 36,895 36,845 36,133 36,082

Total (+ net liability/-net asset) 21,201 21,151 21,798 21,747

Profit (non-recorded losses) (50) (51)

The table indicates the fair value of financial assets and liabilities as well as their book value on thebalance sheet. The principle used to define fair value is indicated in Note 1.


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Modificaciones a la NIIF 7 - Vigente internacionalmente para periodos anualesque comienzan en o despus del 1 de enero de 2009. (fecha de modificacin 5 demarzo de 2009)

(a) Se introduce una jerarqua de tres niveles.

(b) Aplica solamente a los instrumentos financieros medidos a valor razonable en elEstado de Situacin Financiera. El instrumento financiero se categoriza como en elNivel 1, 2 o 3, segn se detalla a continuacin:

Categora Determinacin del valor razonable

Nivel 1 Precios cotizados (no-ajustados) en mercados para activos o pasivos idnticos.

Inputs diferentes a los precios cotizados que se incluyen en el Nivel 1, que seanNivel 2 observables para el activo o pasivo, ya sea directamente (i.e. como los precios, o

indirectamente (i.e. derivados de los precios).

Inputs para el activo o pasivo que no se basen en datos observables del mercadoNivel 3 (inputs no-observables).


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Naturaleza y alcance de los riesgosprocedentes de instrumentos financieros

Incluyen:

(a) Riesgo de crdito

(b) Riesgo de liquidez

(c) Riesgo de mercado


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Naturaleza y alcance de los riesgos procedentesde instrumentos financieros (Cont.)

Por cada tipo de riesgo se informar:

a) Exposicin al riesgo y como se origina

b) Objetivos, polticas y procedimientos paraInformacincualitativa

Informacincuantitativa

manejar el riesgo y los mtodos utilizados paramanejarlo.

c) Cualquier cambio en a) o b) del periodo anterior.

a) Informacin cuantitativa sobre su exposicin deese riesgo a la fecha de reporte

b) Divulgaciones sobre riesgos

c) concentraciones de riesgo si no se desprendende los puntos a) y b)

Ver Nota de riesgos financieros - Informe de Renaware.


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Importe de mxima exposicin al riesgo de

Riesgo de crdito

Riesgo de que una

contraparte incumplasu obligacin al

vencimiento

crdito, sin tener en cuenta garantas nimejoras crediticias

Garantas y acuerdos crediticios

Calidad crediticia de instrumentosfinancieros que no estn vencidos nideteriorados

Importe activos financieros

refinanciados


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Riesgo de crdito

Activos financieros vencidos o deteriorados

(a) Anlisis de antigedad de losactivos financieros vencidos, perono deteriorados

(b) Anlisis y razones del deterioro delos activos financierosdeteriorados

(c) Garantas para asegurar cobro, yel valor razonable de dichosactivos financieros


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< 30 das

US$(000)

31 a 60das

US$(000)

61 a 90das

US$(000)

Total Vencidopero no

deteriorado

US$(000)

Prstamos y cuentas porcobrar 214 - - 214

Activos de contratos dereaseguro 495 221 150 866

Cuentas por cobrar poroperaciones de seguros 525 278 12 815

TOTAL1,234 499 162 1,895

Anlisis de antigedad de activos vencidos pero no deteriorados

Modelo de Nota


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Credicorp Ltd. Annual Report 2008Nota 29.1 Exposicin de la cartera deteriorada y garanta recibida, p.93

Al 31 de diciembre de 2008

CrditosCrditos

comercialesCrditos

hipotecariosCrditos deconsumo

Total

US$(000) US$(000) US$(000) US$(000)

Prstamos deteriorados 117,072 31,929 53,459 202,460

Valor razonable de la garanta 49,254 18,742 4,386 72,382

Provisin para colocaciones decobranza dudosa

50,782 11,395 29,722 91,899


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Riesgo de Liquidez

Anlisis de vencimientos de pasivos

Financieros que muestre los plazoscontractuales de vencimiento remanente

Riesgo que unaentidad encuentredificultades paraobtener los fondos

necesarios para Gestin del riesgo de liquidez

hacer frente a susobligaciones


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Riesgo de liquidezEn el anlisis de los vencimientos contractuales de los pasivosfinancieros, la entidad emplear su juicio para determinar elnmero apropiado de bandas temporales a utilizar.

La entidad podra determinar que resultan apropiadas lassiguientes bandas temporales:

(a) No ms de un mes;

(b) ms de un mes y no ms de tres meses;

(c) ms de tres meses y no ms de un ao; y

(d) ms de un ao y no ms de cinco aos.


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Naturaleza y alcance de los riesgos procedentesde instrumentos financieros (Cont.)Empresa de Servicios Modelo A, Reporte 2009 (primer ejemplo)

El siguiente cuadro presenta el vencimiento de las obligaciones contradas

por la Compaa a la fecha del balance general y los importes a desembolsara su vencimiento, en base a los pagos no descontados que se realizarn:

Al 31 de diciembre de 2009

Anlisis de

vencimientoscontractuales de lospasivos financieros

Menos de 3 De 3 a 12meses meses De 1 a 5 aos Ms de 5 aos TotalS/(000) S/(000) S/(000) S/(000) S/(000)

Prstamos bancarios

Deudas a largo plazo:Amortizacin del capitalFlujo por pago de intereses

Cuentas por pagar comercialesCuentas por pagar a relacionadas

Otras cuentas por pagar

Amortizacin del capital

Flujo por pago de intereses

Total pasivos

140,120

2,500119

28,100

2,50013,100

11,000

1100__________

198,539__________

- -

5,380 21,0002,190 5,6401,500 -

- -- -

28,400 140,110

2,820 18,450__________ __________

40,290 185,200__________ __________

- 140,120

5,480 34,360880 8,829

- 29,6002,500

-- 13,100

- 179,510

- 22,370__________ __________

6,360 430,389__________ __________


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Anlisis de sensibilidad

Riesgo de mercado

Valor en riesgo -VaR


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Riesgo de mercado

A menos que la entidad efectu un anlisis de sensibilidadcomo el Valor en riesgo - VaR - deber divulgar:

Anlisis de sensibilidad para cada tipo de riesgo de mercado

Mtodos y supuestos utilizados en preparar dicho anlisis

Cambios con respecto al periodo anterior en los mtodos ysupuestos usados


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Anlisis de sensibilidad - criterios (Cont.)

Variables de riesgo relevantes para la divulgacin de riesgos demercado incluyen, pero no estn limitados a:

(a) Tipos de cambio de moneda extranjera

(b) Curvas de tasa de inters de mercado

(c) Precios de instrumentos de patrimonio y,

(d) Precio de mercado de commodities


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Anlisis de sensibilidad -

Riesgo de tipo de cambio

El riesgo surge de instrumentos financieros denominados enuna moneda extranjera, es decir, de una moneda diferente dela moneda funcional a la que se valoran.

Este riesgo no procede de partidas no monetarias

Es requerido un anlisis de sensibilidad para cada moneda enla que la entidad tenga una exposicin significativa.


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Credicorp' Annual Report 2008, Nota 29.2 page 111

Posicin Monetaria - Moneda Funcional US$

2008Dlar Nuevos Otras

Posicin estadounidense Soles monedas

Exposicinen ME -

Total

US$ (000)

Activa, neta 316,698 549,285 184,014 1,049,997

Anlisis de SensibilidadCambio entasas decambio %

2008 2007US$(000) US$(000)

Devaluacin -

Nuevos Soles

Nuevos Soles

Reevaluacin -

Nuevos Soles

5 -28,910 -51,636

10 -61,032 -109,009

5 26,156 46,718

Sensibilidad pormoneda

Nuevos soles

Nuevos Soles 10 49,935 89,189

US$ (000) US$ (000)


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Anlisis de sensibilidad -

Riesgo de tasa de inters

Riesgo que surge de los instrumentos financieros con intersreconocidos en el balance, y de algunos instrumentos financierosno reconocidos en el balance.


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Anlisis de sensibilidad:

El riesgo surge por diferencias entre el perfil de vencimiento ode revisin de tasas de los activos y pasivos financieros.

Activo: crdito a tasa fija por un ao

Pasivo: captacin a plazo de 28 das

Ingresos Fijos por un Ao

Costo Fijo Costo incierto Margen en Riesgopor 28 d


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Caso: Sensibilidad de tasa de inters instrumentos financieros

ABS tiene como moneda funcional al Nuevo Sol, y pos ee los siguientes

instrumentos al 31.12.09; con los siguientes datos:

1. Un prstamo de US$ 100,000 a tasa flotante (LIBOR a 3 meses).

2. Un swap de tasa de inters que no esta designado como cobertura.


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Primera evaluacin: Prstamo a tasa flotante

Los cambios en la tasa de inters de este instrumentoimpactarn en los resultados de ABS.

Si ABS concluye que es razonable la posibilidad de un cambioen la tasa de inters en 50 puntos bsicos (0.5%), US$ 500(US$ 100,000*0.5%); debe ser divulgado como el impacto enresultados.


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Segunda evaluacin: Swap de tasa de inters

Los cambios en las tasas de inters tendran un impacto en elvalor de mercado (y valor en libros) de esos instrumentosreconocido como ganancia o perdida.

Si un cambio razonablemente posible en la tasa de inters esde 50 puntos bsicos, el valor del contrato cambiara en400,000; esto debe ser divulgado como el impacto en laganancia o prdida no realizada (patrimonio).

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